第一章B貨幣與貨幣制度

第一篇范疇第一篇目錄第一章貨幣與貨幣制度第二章信用與信用工具第三章利息和利率2第一章貨幣與貨幣制度第一篇范疇第一章目錄第一節(jié)貨幣的起源第二節(jié)貨幣形式的演變第三節(jié)貨幣的職能第四節(jié)貨幣制度4第一章貨幣與貨幣制度第一節(jié)貨幣的起源5第一節(jié)貨幣的起源一、貨幣是幾前年前才出現(xiàn)在人類生活中的(一)貨幣是交換發(fā)展的產(chǎn)物經(jīng)考證,在世界各地交換都經(jīng)過了兩個(gè)發(fā)展階段:

物物交換通過媒介的交換

6第一節(jié)貨幣的起源

物物交換通過媒介的交換交換的發(fā)展過程7小麥農(nóng)具媒介物貝、牛、羊、鹽銅、金、銀、紙幣第一節(jié)貨幣的起源8(二)貨幣是有權(quán)勢或是賢明之人所確定的

“玉起于禹氏，金起于汝漢，珠玉起于赤野。東西南北距周七千八百里，水絕壤斷，舟車不能通。先王為其途之遠(yuǎn)，其至之難，故托用于其重，以珠玉為上幣，以刀布為下幣。三幣握之……先王以守財(cái)物，以御民事，而平天下也?！?/p>

——《管子.國蓄》第一節(jié)貨幣的起源9(三)馬克思對貨幣起源的再論證商品的價(jià)值及其形式價(jià)值形式的發(fā)展與貨幣的產(chǎn)生

簡單的、偶然的價(jià)值形式擴(kuò)大的價(jià)值形式一般的價(jià)值形式價(jià)值的貨幣形式第二節(jié)貨幣的起源10二、物物交易演化為通過貨幣交易的動(dòng)因交易成本是推動(dòng)物物交易演化為通過貨幣交易的最主要的動(dòng)因第二節(jié)貨幣的起源11(一)物物交換是一種原始的、落后的，效率低、成本高的交換形式物物交換的要求

需求的雙重巧合數(shù)量和比例上匹配第二節(jié)貨幣的起源12第二節(jié)貨幣的起源交易成本

交易成本（TransactionCosts）又稱交易費(fèi)用，是由諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)得主科斯(Coas,R.H.,1937)所提出，交易成本指達(dá)成一筆交易所要花費(fèi)的成本，即買賣過程中所花費(fèi)的全部時(shí)間和貨幣成本。13第二節(jié)貨幣的起源

例如：

A.經(jīng)濟(jì)學(xué)家艾蜜莉非常熱愛的一件事情，即講授精彩的經(jīng)濟(jì)學(xué)課程，但是她也喜歡騎馬娛樂。

經(jīng)濟(jì)學(xué)家

牡馬人

B.阿爾法是一位有天賦的獸醫(yī),平時(shí)喜歡喝紅酒。

獸醫(yī)

釀酒師

C.皮特是一牡馬人，但他也時(shí)常需要獸醫(yī)的幫助。

牡馬人

獸醫(yī)交換交換交換14第二節(jié)貨幣的起源

假如上述交換雙方的商品勞務(wù)在數(shù)量上可比較而雙方需求不一致時(shí),就需要經(jīng)過多次復(fù)雜交換的過程才可能成功。

問題:

那么在多次的物物交換過程中,他們會(huì)碰到什么困難呢?15第二節(jié)貨幣的起源

假如：一個(gè)市場只有三種商品勞務(wù)，心理咨詢、蘋果、大米，如果以物易物的交換，那就得先要知道三種相對價(jià)格。

假設(shè)：1小時(shí)心理咨詢=20斤蘋果1小時(shí)心理咨詢=5斤米1斤米=4斤蘋果

16第二節(jié)貨幣的起源

如果引入貨幣(假設(shè)蘋果作為貨幣),那么市場就只需要兩種相對價(jià)格:1小時(shí)心理咨詢=20斤蘋果1斤米=4斤蘋果

17第二節(jié)貨幣的起源

問題:

如果市場中有10種商品,完成商品之間的交換,易貨經(jīng)濟(jì)需要知道多少種價(jià)格?而貨幣經(jīng)濟(jì)需要知道多少?100種或1000種商品呢?18第二節(jié)貨幣的起源在一個(gè)有N種商品的物物交換經(jīng)濟(jì)中，商品交換所需要的相對價(jià)格的數(shù)目：在貨幣經(jīng)濟(jì)中商品交換所需要的相對價(jià)格的數(shù)目：2N（N–1）

（N–1）19第二節(jié)貨幣的起源N=2時(shí)，不可能存在物物交易與通過貨幣的交易的區(qū)分；N=3時(shí)，物物交換的經(jīng)濟(jì)需要3種相對價(jià)格，貨幣經(jīng)濟(jì)需要2個(gè)，前者是后者的1.5倍；N=100時(shí)，物物交換經(jīng)濟(jì)需要4950種相對價(jià)格，貨幣經(jīng)濟(jì)則需要99種（15倍）；N=1000時(shí)，物物經(jīng)濟(jì)交換需要499500種相對價(jià)格，貨幣經(jīng)濟(jì)則需要999種（5000倍）。

20第二節(jié)貨幣的起源（二）以貨幣為媒介的交換可大大提高交易效率，減低交易成本

商品交換引入貨幣后，交換過程簡化,以貨幣來表示所有商品的價(jià)格，它作為唯一的價(jià)值尺度，各種商品的價(jià)格比較一目了然，交易費(fèi)用大大減少。

21第一章貨幣與貨幣制度第二節(jié)貨幣的形式22一、實(shí)物（商品）貨幣中國大約在公元前2000前出現(xiàn)最早的貨幣是貝日本、印度、東印度群島及美洲和非洲的一些地方也有以海貝作為貨幣的歷史古代歐洲有用牛、羊作貨幣的記載此外，世界其他地方還曾用鹽、煙草、可可豆等作為貨幣第二節(jié)貨幣形式的演變23第二節(jié)貨幣形式的演變二、金屬貨幣

作為貨幣的商品要求應(yīng)具備的特征價(jià)值較高易于分割易于保存便于攜帶24第二節(jié)貨幣形式的演變充當(dāng)貨幣的金屬主要是金、銀、銅；鐵作為貨幣的情況比較少金屬貨幣由最初的自然形態(tài)演變?yōu)殍T幣自然形態(tài)金屬貨幣鑄幣25第二節(jié)貨幣形式的演變鑄幣（coin）為了適應(yīng)交換發(fā)展的需要，將金、銀等金屬按照貨幣制度所規(guī)定的重量，鑄造成具有一定成色、花紋和形狀的金屬貨幣，即印有國家印記的金屬貨幣。26第二節(jié)貨幣形式的演變

西周、春秋時(shí)期鑄幣：“布”、“刀”27第二節(jié)貨幣形式的演變

春秋戰(zhàn)國時(shí)期：

秦國的“圜錢”、“半兩”28第二節(jié)貨幣形式的演變

西漢時(shí)期：“五株錢”29第二節(jié)貨幣形式的演變

唐朝（開始）：“通寶錢”30第二節(jié)貨幣形式的演變?nèi)?、代用貨幣代用貨幣也稱為可兌現(xiàn)紙幣，是代替金屬貨幣在市場上充當(dāng)流通手段和支付手段的貨幣，可以和所代表的金屬貨幣自由兌換，即其含有法定的含金量。

31第二節(jié)貨幣形式的演變銀行券是典型的代用貨幣銀行券最早于17世紀(jì)在歐洲出現(xiàn)于流通中的一種用紙印制的貨幣。早期的銀行券是由私人銀行發(fā)行的。19世紀(jì)中葉以后，資本主義國家的銀行券發(fā)行逐漸由私人銀行改由中央銀行或其指定的銀行發(fā)行。

32第二節(jié)貨幣形式的演變銀行券(BankNote)是由銀行發(fā)行的、以代替商業(yè)票據(jù)流通的，是在商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)的基礎(chǔ)上,由銀行自身發(fā)出的一種負(fù)債證明書，具有黃金和信用雙重保證。33第二節(jié)貨幣形式的演變四、信用貨幣信用貨幣（fiduciarymoney）即是債務(wù)貨幣，也稱為不兌現(xiàn)紙幣，不代表任何金屬貨幣，它只是一種信用憑證價(jià)值符號，依靠銀行信用和政府信用而流通。紙幣、支票存款、商業(yè)票據(jù)等均屬于信用貨幣。34第二節(jié)貨幣形式的演變

紙幣（papercurrency)是在貨幣執(zhí)行支付手段職能的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的，不與貴金屬掛鉤也不能兌現(xiàn)為黃金的信用貨幣，是依靠國家法律強(qiáng)制發(fā)行和流通的一種紙質(zhì)的貨幣符號。35第二節(jié)貨幣形式的演變支票貨幣（check）現(xiàn)代銀行一項(xiàng)重要的業(yè)務(wù)是給客戶開立支票存款帳戶，顧客可依據(jù)存款向銀行簽發(fā)支付命令書－支票。這種簽發(fā)的支票可通過銀行轉(zhuǎn)帳方式用以支付貨款、支付各種收費(fèi)等。因此，這種簽發(fā)的支票的存款被稱為“存款貨幣”。36第二節(jié)貨幣形式的演變

存款貨幣（depositmoney）即支票存款或活期存款，是存款客戶可以對其在銀行存款帳戶簽發(fā)支票，并主要利用它來進(jìn)行日常支付結(jié)算的存款。37第二節(jié)貨幣形式的演變五、電子貨幣電子貨幣（electronicmoney)是指在零售支付機(jī)制中，通過銷售終端、不同的電子設(shè)備之間以及在公開網(wǎng)絡(luò)上執(zhí)行支付的“儲(chǔ)值”和預(yù)付支付機(jī)制。

—巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)38第二節(jié)貨幣形式的演變伴隨著迅速發(fā)展的計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)而出現(xiàn)的電子貨幣，是繼紙幣信用貨幣形式的第二次標(biāo)志性的變革。電子貨幣形態(tài)上的超物化，成為一種無形的純價(jià)值體，履行貨幣的職能比歷史上任何一種效率都高。39第二節(jié)貨幣形式的演變電子貨幣的形式多樣化電子貨幣的出現(xiàn)是否意味著無現(xiàn)金社會(huì)的到來？以各種卡片形式存在(借記卡、信用卡)

磁卡(magneticcard)

智能卡／ＩＣ卡(smartcard)

以計(jì)算機(jī)軟件形式存在電子現(xiàn)金(E-cash)40第二節(jié)貨幣形式的演變

智能卡圖示41第一章貨幣與貨幣制度第三節(jié)貨幣的職能42第三節(jié)貨幣的職能一、價(jià)值尺度的職能-賦予交易對象以價(jià)格形式(一)貨幣賦予交易對象（商品和勞務(wù)）以價(jià)格形式價(jià)值尺度職能就是貨幣在表現(xiàn)商品并衡量商品價(jià)值量大小時(shí)所發(fā)揮的一種職能，即可利用貨幣比較不同商品、勞務(wù)的價(jià)值，大大方便不同商品和勞務(wù)提供者彼此間進(jìn)行交換。43假如:以白銀作為貨幣

1斤牛肉＝５克銀１斤羊肉＝４克銀１斤大米＝１克銀１公里運(yùn)輸＝２克銀１小時(shí)的美術(shù)課＝５克銀

第三節(jié)貨幣的職能44(二)貨幣單位貨幣單位的名稱就是貨幣商品使用價(jià)值自然單位如：貝殼–“朋”牲畜－“頭”絹帛－“匹”半兩錢五株錢貨幣單位是重量單位，貨幣單位的名稱則另外規(guī)定

如：貨幣單位的名稱－“開元通寶”貨幣單位－“文”

第三節(jié)貨幣的職能45(三)貨幣購買力（purchasingpower）貨幣的價(jià)值即是貨幣購買力,表現(xiàn)為所能購買的一系列商品價(jià)格的倒數(shù)即是貨幣購買力水平問題:

若物價(jià)指數(shù)上升25%，那么貨幣購買力如何變化?第三節(jié)貨幣的職能46第三節(jié)貨幣的職能二、交易媒介或流通手段

(一)交易媒介或流通手段含義

以貨幣充當(dāng)商品流通的媒介，就稱為

流通手段

(meansofcirculation)或購買手段（meansofcirculation）或交易媒介（meansofcirculation）47(二)充當(dāng)流通手段的基本條件

(三)交易媒介的經(jīng)濟(jì)意義

可以降低交易成本，鼓勵(lì)專業(yè)化和勞動(dòng)分工，提高生活福利。第三節(jié)貨幣的職能普遍接受性購買力（價(jià)值）相對穩(wěn)定充當(dāng)流通手段的貨幣供給應(yīng)該富有彈性48

問題:

在易貨經(jīng)濟(jì)中，他們?nèi)齻€(gè)可能發(fā)生發(fā)生交易，滿足自己的需要嗎？貨幣引入后又會(huì)怎樣呢？生產(chǎn)者提供商品或服務(wù)喜愛的商品或服務(wù)

種植者鮮花奶油蛋糕面點(diǎn)師奶油蛋糕聽音樂鋼琴家演奏音樂鮮花

第三節(jié)貨幣的職能49第三節(jié)貨幣的職能

三、支付手段

(一)支付手段的含義當(dāng)貨幣作為價(jià)值的獨(dú)立形態(tài)進(jìn)行單方面轉(zhuǎn)移，而使早先發(fā)生的流通過程結(jié)束時(shí)就執(zhí)行著支付手段(meansofpayment)的職能。50(二)貨幣發(fā)揮支付手段職能的表現(xiàn)

賒買賒賣、支付租金、工資、借貸等等（三）貨幣支付手段的經(jīng)濟(jì)影響

一方面減少社會(huì)現(xiàn)金流通量，克服了現(xiàn)貨交易對商品生產(chǎn)的限制，另一方面加深了經(jīng)濟(jì)危機(jī)爆發(fā)的可能性。第三節(jié)貨幣的職能51第三節(jié)貨幣的職能

四、積累和保存價(jià)值的手段（一）積累和保存價(jià)值的手段

當(dāng)貨幣由于各種原因退出流通，被持有者當(dāng)作獨(dú)立價(jià)值形態(tài)和社會(huì)財(cái)富的化身保存起來時(shí)，貨幣就發(fā)揮了積累和保存價(jià)值(storeofvalue)職能。52（二）價(jià)值儲(chǔ)藏形式儲(chǔ)藏金銀是積累和儲(chǔ)藏價(jià)值的古典形態(tài)現(xiàn)代社會(huì)主要還是采取銀行存款和儲(chǔ)蓄的方式積累和保存價(jià)值貨幣并不是唯一儲(chǔ)存價(jià)值的手段，現(xiàn)實(shí)生活中，除了貨幣外，人們還用各種非貨幣資產(chǎn)保存價(jià)值。

第三節(jié)貨幣的職能53問題：

與貨幣相比，非貨幣資產(chǎn)（房屋、有價(jià)證券、珠寶等）作為貯存價(jià)值各存在什么優(yōu)勢和缺陷?第三節(jié)貨幣的職能54（三）流動(dòng)性流動(dòng)性(liquidity)是指某一資產(chǎn)及時(shí)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，而以貨幣計(jì)價(jià)不蒙受損失的可能性。

其影響因素主要包括：

變現(xiàn)的難易程度（變現(xiàn)時(shí)間長短）變現(xiàn)的成本費(fèi)用第三節(jié)貨幣的職能55問題:以下資產(chǎn)項(xiàng)目(房產(chǎn)、汽車、國債、活期存款、海上石油鉆井設(shè)備)的流動(dòng)性如何?第三節(jié)貨幣的職能56第一章貨幣與貨幣制度第四節(jié)貨幣制度57一、貨幣制度及其構(gòu)成

貨幣制度(monetarysystem)，簡稱“幣制”

是一個(gè)國家以法律形式所規(guī)定的貨幣流通的組織形式。第四節(jié)貨幣制度58第四節(jié)貨幣制度貨幣制度內(nèi)容貨幣材料規(guī)定和貨幣單位的確定流通中貨幣種類規(guī)定不同種類貨幣的發(fā)行和流通的規(guī)定不同種類貨幣貨幣支付能力的規(guī)定準(zhǔn)備金制度59(一)貨幣幣材和單位的確定貨幣幣材的確定哪種或哪幾種商品（可能是金屬，也可能是非金屬）一旦被確定為幣材，既稱該貨幣制度或該幾種貨幣商品的本位制(standard)。

如：金本位制第四節(jié)貨幣制度60貨幣單位的確定

貨幣單位的確定主要包括以下兩方面的內(nèi)容:

貨幣單位的名稱

貨幣單位的“值”

第四節(jié)貨幣制度61貨幣單位

按照國際習(xí)慣，一國貨幣單位的名稱往往是該國貨幣的名稱;但中國是個(gè)例外情況。例如：英鎊、美元、加元、法國法郎、瑞士法郎等

第四節(jié)貨幣制度62貨幣單位的“值”

即貨幣單位所含的金屬重量，也稱價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。如:英國1816年采用的金本位制貨幣單位-“英鎊”

一英鎊含純金113.003格令（約合７.３２克）第六節(jié)貨幣制度63(三)各種通貨的鑄造、發(fā)行和流通程序本位幣本位幣是一國法律規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)貨幣，是一國流通中的基本通貨。本位幣的最小規(guī)格的是一個(gè)貨幣單位。其特點(diǎn)是：自由鑄造；自由融化；無限法償?shù)取?/p>

第六節(jié)貨幣制度64輔幣

是用于小額交易和找零用的小額通貨，通常是本位幣的1/10，1/100。如“角”“分”等。

其特點(diǎn)包括：由賤金屬鑄造；不足值貨幣，實(shí)行限制鑄造（鑄幣稅）；有限法償?shù)取?/p>

第六節(jié)貨幣制度65（四）各種通貨支付能力的規(guī)定貨幣的法定償付能力（legaltenderpower）是指國家以法律形式賦予貨幣的一種特權(quán)，它對債務(wù)可以作有效清償，并可以購買財(cái)貨或勞務(wù)支付。所謂無限法償（unlimitedlegaltenderpower）

相對于有限法償而言，即法律規(guī)定的本位幣每次支付數(shù)量不受限制，賣主和債權(quán)人等都不得拒絕接收的一種無限的法定支付能力。第四節(jié)貨幣制度66所謂有限法償（limitedlegaltenderpower）是指國家對輔幣規(guī)定的有限支付能力，在每一次支付中有一定的限額，超過限額對方可以拒絕接受。例如：美國曾經(jīng)規(guī)定

10美分以上的銀輔幣每次支付的限額為10元；銅鎳所造的分幣，每次支付限額為２５美分第四節(jié)貨幣制度67（五）準(zhǔn)備金制度金本位制度下貨幣發(fā)行的準(zhǔn)備為金準(zhǔn)備，又稱黃金儲(chǔ)備，它是一國貨幣穩(wěn)定的基礎(chǔ)。金準(zhǔn)備的用途第四節(jié)貨幣制度調(diào)節(jié)國內(nèi)金屬貨幣的流通量作為支付存款和兌換銀行券的準(zhǔn)備國際支付68在不兌現(xiàn)紙幣制度下，黃金的地位已經(jīng)大大降低，它與外匯儲(chǔ)備一起發(fā)揮國際支付準(zhǔn)備的作用。第四節(jié)貨幣制度69二、金本位制度(一)貨幣制度發(fā)展

概括地講，貨幣制度可以分為兩大類：一是金屬本位，即以貴金屬作為本位幣；二是信用貨幣本位，又稱為紙幣本位或不兌現(xiàn)本位，是指不以有價(jià)值的商品作為本位貨幣的貨幣制度。第四節(jié)貨幣制度70第四節(jié)貨幣制度貨幣制度金屬本位制信用貨幣制度（管理紙幣本位制）銀本位制金銀復(fù)本位制金本位制金幣本位制金塊本位制金匯兌本位制平行本位制雙本位制（“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象）跛行本位制貨幣制度發(fā)展歷史圖示71

“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象——“格雷欣法則”（Gresham’slaw）

在兩種實(shí)際價(jià)值不同，而面額價(jià)值（名義價(jià)值）相同的通貨同時(shí)流通的情況下，實(shí)際價(jià)值較高的通貨（即所謂良幣）必然被人們?nèi)刍⑤敵龆瞥隽魍I(lǐng)域；而實(shí)際價(jià)值較低的通貨（即所謂劣幣）反而會(huì)充斥市場。

第四節(jié)貨幣制度72

假如一個(gè)金幣的含量是1克金,一個(gè)銀幣的含量是1克銀,國家法律規(guī)定金銀幣的兌換比率是1:10。而當(dāng)時(shí)市場上金價(jià)上漲,黃金兌換白銀的比率是1:12。問題：

若你是金幣持有者會(huì)用金幣購買商品償還債務(wù)嗎？市場上金幣和銀幣的流通情況會(huì)怎樣變化?第四節(jié)貨幣制度73中國銀幣外國銀幣（二）金本位制（goldstandardsystem)

是指以黃金作為本位幣的貨幣制度金幣本位制（goldcoinstandardsys