應(yīng)收賬款和存貨管理

應(yīng)收賬款和存貨管理編輯課件1、應(yīng)收賬款的含義應(yīng)收賬款→企業(yè)因?qū)ν赓d銷產(chǎn)品、材料、供應(yīng)勞務(wù)等而應(yīng)向購貨或接受勞務(wù)單位收取的款項(xiàng)結(jié)算原因造成。由于結(jié)算方式往往會造成發(fā)出商品到收回款項(xiàng)之間有一時間差，從而形成一定數(shù)量的應(yīng)收款項(xiàng)促銷原因造成。企業(yè)為促進(jìn)銷售，采取賒銷方式而形成的應(yīng)收賬款。其可以控制和調(diào)節(jié)，其規(guī)模影響企業(yè)收益和成本水平應(yīng)收賬款管理一、應(yīng)收賬款的含義與功能編輯課件2、應(yīng)收賬款的功能擴(kuò)大銷售現(xiàn)銷方式→可以確保應(yīng)計現(xiàn)金流入與實(shí)際現(xiàn)金流入完全吻合，能避免呆賬損失賒銷方式→市場競爭激烈，產(chǎn)品競爭不力時，可適當(dāng)采用減少存貨賒銷方式→降低存貨數(shù)額，減少資金占用，節(jié)約產(chǎn)品存貨的管理費(fèi)、倉儲費(fèi)、保險費(fèi)應(yīng)收賬款管理一、應(yīng)收賬款的含義與功能編輯課件1、應(yīng)收賬款成本的含義應(yīng)收賬款成本→企業(yè)在采取賒銷方式促進(jìn)銷售的同時，因持有應(yīng)收賬款而付出的代價2、應(yīng)收賬款成本的界定:機(jī)會成本、管理成本、壞賬成本機(jī)會成本→因投放于應(yīng)收賬款而放棄其他投資所帶來的收益其大小與企業(yè)維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金數(shù)量(應(yīng)收賬款投資額)和資金成本有關(guān)應(yīng)收賬款管理二、應(yīng)收賬款的成本編輯課件2、應(yīng)收賬款成本的界定機(jī)會成本→是指因資金投放在應(yīng)收賬款上而喪失的其他收入計算公式→應(yīng)收賬款管理二、應(yīng)收賬款的成本（應(yīng)收賬款投資額）編輯課件2、應(yīng)收賬款成本的界定機(jī)會成本→是指因資金投放在應(yīng)收賬款上而喪失的其他收入假設(shè)某企業(yè)預(yù)測的年度賒銷額為90萬元，應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)為60天，變動成本率為65%，資金成本率為10%，則應(yīng)收賬款的機(jī)會成本是多少？解：應(yīng)收賬款管理二、應(yīng)收賬款的成本編輯課件2、應(yīng)收賬款成本的界定管理成本→企業(yè)對應(yīng)收賬款進(jìn)行管理而需消耗的開支(包括調(diào)查費(fèi)用、收集信息費(fèi)用、記錄費(fèi)用、收賬費(fèi)用等)收賬費(fèi)用與應(yīng)收賬款成正比壞賬成本→應(yīng)收賬款因故不能收回而發(fā)生的損失一般與應(yīng)收賬款的數(shù)量同方向變化應(yīng)收賬款管理二、應(yīng)收賬款的成本編輯課件信用政策→應(yīng)收賬款管理政策，是指企業(yè)對應(yīng)收賬款投資進(jìn)行規(guī)劃與控制而確立的基本原則與行為規(guī)范，包括信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和收賬政策。1、信用標(biāo)準(zhǔn)信用標(biāo)準(zhǔn)→企業(yè)同意向客戶提供商業(yè)信用而提出的基本要求(以預(yù)期的壞賬損失率為判別標(biāo)準(zhǔn))是評價客戶等級的依據(jù)，并據(jù)此決定是否采用賒銷方式。應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件1、信用標(biāo)準(zhǔn)一般原則→提供賒銷方式的企業(yè)角度同行業(yè)競爭對手的情況(對手實(shí)力強(qiáng)，標(biāo)準(zhǔn)低)企業(yè)承擔(dān)違約風(fēng)險的能力(能力強(qiáng)，標(biāo)準(zhǔn)低)客戶的資信程度(5C→信用品質(zhì)、償付能力、抵押品、資本以及經(jīng)營環(huán)境)來確定信用等級應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策1、信用標(biāo)準(zhǔn)信用標(biāo)準(zhǔn)決策信用標(biāo)準(zhǔn)定的較高可以減少壞賬損失，降低應(yīng)收賬款機(jī)會成本喪失一部分來自信用較差客戶的銷售收入和銷售利潤權(quán)衡編輯課件2、信用條件信用條件→企業(yè)要求客戶支付賒銷款項(xiàng)的條件信用期限→企業(yè)為客戶規(guī)定的最長付款期限。延長信用期限，可適當(dāng)增加銷售量不利后果→一是平均收賬期延長，應(yīng)收賬款上占用的資金增加，增加應(yīng)收賬款的機(jī)會成本；二是引起壞賬損失和收賬費(fèi)用的增加應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件2、信用條件信用條件→企業(yè)要求客戶支付賒銷款項(xiàng)的條件折扣期限→公司為客戶規(guī)定的可享受現(xiàn)金折扣的付款時間現(xiàn)金折扣→在客戶提前付款時給予的優(yōu)惠

例，2/10，n/30現(xiàn)金折扣比率以及折扣期限的確定，應(yīng)充分考慮加速收款所得到的收益與付出的現(xiàn)金折扣成本應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件3、收賬政策收賬政策→信用條件被違反時，企業(yè)采取的收賬策略與措施企業(yè)提供商業(yè)信用需考慮因素客戶是否會拖欠或拒付賬款，程度如何怎樣最大限度防止客戶拖欠賬款一旦賬款遭到拖欠或拒付，應(yīng)采取的對策前兩個問題主要依靠信用調(diào)查、審批制度；最后一個問題需要完善收賬政策應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件3、收賬政策收賬政策→信用條件被違反時，企業(yè)采取的收賬策略與措施收賬政策決策→收賬總成本最低收賬總成本=機(jī)會成本＋壞賬損失＋年收賬費(fèi)用應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策收賬政策過寬利：減少收帳費(fèi)用弊：增加壞帳損失增加資金占用收賬政策過嚴(yán)利：減少壞賬損失減少資金占用弊：增加收帳費(fèi)用權(quán)衡編輯課件3、收賬政策收賬政策企業(yè)在制定收賬政策時，應(yīng)依據(jù)收賬過程中發(fā)生的成本和收回賬款帶來的收益進(jìn)行比較考慮機(jī)會成本、壞賬成本、收賬成本收賬費(fèi)用與應(yīng)收賬款的機(jī)會成本和壞賬損失部分之間的關(guān)系并不是線性關(guān)系應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策0機(jī)會成本壞賬損失P收賬費(fèi)用編輯課件3、收賬政策假設(shè)某企業(yè)應(yīng)收賬款原有收賬政策與擬改變的收賬政策如下表所示，企業(yè)資金利潤率為10%。請依據(jù)相關(guān)財務(wù)指標(biāo)做出決策應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策項(xiàng)目現(xiàn)行收賬政策擬改變的收賬政策年收賬費(fèi)用/萬元平均收賬天數(shù)/天壞賬損失率/%賒銷額/萬元變動成本率/%1860450006024302500060編輯課件應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策2、信用標(biāo)準(zhǔn)項(xiàng)目現(xiàn)行收賬政策擬改變的收賬政策賒銷額應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)應(yīng)收賬款平均余額應(yīng)收賬款占用資金5400605400÷360×60=900900×60%=5405400305400÷360×30=450450×60%=270收賬成本應(yīng)收賬款機(jī)會成本壞賬損失年收賬費(fèi)用540×10%=545400×4%=21618270×10%=275400×2%=10824收賬總成本54+216+18=23427+108+24=132編輯課件影響信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和收賬政策的因素很多，如賒銷額、賒銷期限、收賬期限、現(xiàn)金折扣、壞賬損失、過剩生產(chǎn)能力、信用部門成本、機(jī)會成本、存貨投資等理性的信用政策就是企業(yè)采取或緊或松的信用政策是所帶來的收益最大的政策應(yīng)收賬款管理三、應(yīng)收賬款的信用政策編輯課件1、企業(yè)信用調(diào)查企業(yè)信用調(diào)查→對客戶的信用進(jìn)行評價，是基礎(chǔ)性工作，也是最重要的工作直接調(diào)查→直接接觸，資料準(zhǔn)確、及時；但不易獲取間接調(diào)查→通過其他途徑獲取信息，加工整理客戶的信用資料（資料來源：財務(wù)報表、信用評級機(jī)構(gòu)、銀行、其他途徑）應(yīng)收賬款管理四、應(yīng)收賬款的日常管理編輯課件2、企業(yè)信用評估企業(yè)信用評估→品德（Character)、能力（Capacity)、資本(Capital)、擔(dān)保(Collateral)條件(Condition)信用評分法→應(yīng)收賬款管理四、應(yīng)收賬款的日常管理編輯課件3、監(jiān)控應(yīng)收賬款：賬齡分析表、應(yīng)收賬款平均賬齡賬齡分析表→將應(yīng)收賬款劃分為未到信用期的應(yīng)收賬款和以30天為間隔的逾期應(yīng)收賬款，這是衡量應(yīng)收賬款管理狀況的一種方法。

如AA公司應(yīng)收賬款賬齡分析表：應(yīng)收賬款管理四、應(yīng)收賬款的日常管理賬齡（天）應(yīng)收賬款金額（元）占應(yīng)收賬款的百分比0－3075%31－6037500015%61－9025000010%91以上00合計100%編輯課件3、監(jiān)控應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款平均賬齡→各賬齡應(yīng)收賬款的余額的平均賬齡AA公司應(yīng)收款應(yīng)收款平均賬齡=15*75%+45*15%+75*10%=25.5（天）應(yīng)收賬款管理四、應(yīng)收賬款的日常管理編輯課件4、應(yīng)收賬款催收收賬程序：先禮后兵履約付款雖是客戶不容置疑的責(zé)任和義務(wù)，可以通過法律途徑來解決。但訴諸法律并不是最有效的方法(最后不得已而為之)一般程序?yàn)椋盒藕ㄖ娫挻呤铡蓡T面談→訴諸法律信用期內(nèi)不打擾；拖欠時逐漸強(qiáng)硬應(yīng)收賬款管理四、應(yīng)收賬款的日常管理編輯課件1、存貨的功能存貨→在日常生產(chǎn)經(jīng)營活動中為生產(chǎn)或銷售而儲備的物資(材料、燃料、在制品、半成品等)存貨充足，確保生產(chǎn)過程順利進(jìn)行，減少采購次數(shù)和采購成本；但會占用更多資金，增加機(jī)會成本、倉儲費(fèi)用等。二者之間需要權(quán)衡功能→保證生產(chǎn)的資產(chǎn)進(jìn)行；有利于銷售；降低產(chǎn)品成本、保險儲備，防止意外造成的損失存貨管理一、存貨的功能與成本編輯課件2、存貨的成本進(jìn)貨成本→采購成本和訂貨成本采購成本→存貨本身的價值，是企業(yè)的購置成本采購成本=采購單價×采購數(shù)量在進(jìn)貨總量和單價既定的情況下，其屬于決策無關(guān)成本訂貨成本→企業(yè)組織進(jìn)貨而發(fā)生的費(fèi)用(辦公費(fèi)、差旅費(fèi)、電話費(fèi)、運(yùn)輸費(fèi)、檢驗(yàn)費(fèi)、入庫搬運(yùn)費(fèi)等)存貨管理一、存貨的功能與成本編輯課件2、存貨的成本儲存成本→企業(yè)為保持存貨而發(fā)生的費(fèi)用其包括存貨資金占用費(fèi)(貸款的利息成本)、機(jī)會成本(占用現(xiàn)金損失的證券投資收益)、倉儲費(fèi)用、保險費(fèi)、存貨殘損等倉庫折舊費(fèi)、倉庫職工工資與存貨數(shù)量的多少沒有直接關(guān)系(決策無關(guān))；利息、存貨殘損、保險費(fèi)、機(jī)會成本與存貨數(shù)量相關(guān)(決策相關(guān))

存貨管理一、存貨的功能與成本編輯課件2、存貨的成本缺貨成本→因存貨不足給企業(yè)造成的損失其包括停工損失(材料供應(yīng)中斷)、信息損失(成品供應(yīng)中斷導(dǎo)致延誤發(fā)貨)、企業(yè)喪失銷售機(jī)會的損失。允許缺貨，其與存貨數(shù)量反向相關(guān)如果企業(yè)能以替代材料解決庫存材料供應(yīng)中斷問題，缺貨成本表現(xiàn)為替代材料緊急采購的額外開支存貨管理一、存貨的功能與成本編輯課件1、經(jīng)濟(jì)采購批量的基本模型經(jīng)濟(jì)采購批量→能夠使一定時期存貨的相關(guān)總成本達(dá)到最低點(diǎn)的采購數(shù)量基本假設(shè)→企業(yè)不存在缺貨、需求量穩(wěn)定可預(yù)測、供貨穩(wěn)定且單價固定此時，缺貨成本為0。存貨相關(guān)總成本只需要考慮訂貨成本和儲存成本存貨相關(guān)總成本=訂貨成本＋儲存成本存貨管理二、存貨管理決策編輯課件1、經(jīng)濟(jì)采購批量的基本模型計算公式→企業(yè)不存在缺貨存貨管理二、存貨管理決策Q*訂貨成本儲存成本存貨成本訂貨量A代表全年需要量Q代表每批訂貨量F代表每批訂貨成本，C代表每件存貨的年儲存成本

編輯課件1、經(jīng)濟(jì)采購批量的基本模型某企業(yè)每年需要耗用甲材料14400噸，該材料的單位采購成本為1000元，單位儲存成本為200元，平均每次進(jìn)貨費(fèi)用400元解：存貨管理二、存貨管理決策編輯課件2、實(shí)行數(shù)量折扣的經(jīng)濟(jì)采購批量模型此時，進(jìn)價成本隨數(shù)量折扣范圍會發(fā)生變化，因此，存貨總成本需要考慮采購成本、訂貨成本和儲存成本存貨相關(guān)總成本=采購成本＋訂貨成本＋儲存成本計算公式→存貨管理二、存貨管理決策編輯課件2、實(shí)行數(shù)量折扣的經(jīng)濟(jì)采購批量模型計算步驟分別計算各價格區(qū)段的經(jīng)濟(jì)采購批量和存貨相關(guān)總成本比較不同采購批量下的存貨相關(guān)總成本最低存貨相關(guān)總成本對應(yīng)的采購批量為最佳注意→沒有折扣的價格區(qū)段，按照基本經(jīng)濟(jì)采購批量模型求解，然后計算三項(xiàng)成本；如果給予數(shù)量折扣的采購批量是一個范圍，以此范圍內(nèi)的最低采購批量來進(jìn)行計算存貨管理二、存貨管理決策編輯課件2、實(shí)行數(shù)量折扣的經(jīng)濟(jì)采購批量模型某企業(yè)甲材料的年需要量為4000公斤，每公斤標(biāo)準(zhǔn)價為20元。銷售企業(yè)規(guī)定：客戶每批購買量不足1000公斤的，按標(biāo)準(zhǔn)價格計算；每批購買量在1000～2000公斤的，價格優(yōu)惠2%；每批購買量在2000公斤以上的，價格優(yōu)惠3%。已知每批進(jìn)貨費(fèi)用為60元，單位材料的年儲存成本為3元，請根據(jù)材料做出采購決策。存貨管理二、存貨管理決策編輯課件2、實(shí)行數(shù)量折扣的經(jīng)濟(jì)采購批量模型解：①按經(jīng)濟(jì)采購批量基本模型求解(無折扣)

②每次采購400公斤的存貨總成本③每次采購1000公斤的存貨總成本④每次采購2000公斤的存貨總成本存貨管理二、存貨管理決策編輯課件3、允許缺貨的經(jīng)濟(jì)采購批量模型此時，企業(yè)不僅要考慮進(jìn)貨費(fèi)用和儲存成本，而且必須對可能的缺貨成本加以考慮存貨相關(guān)總成本=缺貨成本＋訂貨成本＋儲存成本計算公式→存貨管理二、存貨管理決策編輯課件3、允許缺貨的經(jīng)濟(jì)采購批量模型某企業(yè)甲材料年需要量為4000公斤，每次進(jìn)貨費(fèi)用為60元，單位儲存成本為3元，單位缺貨成本為5元。則有存貨管理二、存貨管理決策編輯課件4、存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的經(jīng)濟(jì)采購批量模型此時，需要對基本模型進(jìn)行修正計算公式→存貨管理二、存貨管理決策編輯課件4、存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的經(jīng)濟(jì)采購批量模型某企業(yè)甲材料全年需要量為3600件，每日送貨量為30件，每日耗用量為10件，單價為10元，每次進(jìn)貨費(fèi)用為25元，單位年儲存成本為2元存貨管理二、存貨管理決策編輯課件1、再訂貨點(diǎn)的確定再訂貨點(diǎn)→其就是訂購下一批存貨時，本批存貨的儲存數(shù)量企業(yè)真正做到零庫存幾乎不可能(訂單發(fā)出→組織貨源→送達(dá)企業(yè)→檢驗(yàn)入庫，需要時間)一是什么時間發(fā)出訂單二是為了預(yù)防意外事件發(fā)生應(yīng)建立的保險儲備量是多少存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件1、再訂貨點(diǎn)的確定制定再訂貨點(diǎn)考慮的因素訂貨提前期→訂貨時間或前置時間，企業(yè)從申請訂貨到收到貨物的時間(考慮訂單處理和貨物運(yùn)送時間)日均消耗量→一般用存貨全年消耗量除以全年天數(shù)計算保險儲備量→為防止需要量的突然增加或交貨延誤等意外事件發(fā)生而多儲備的存貨數(shù)量存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件1、再訂貨點(diǎn)的確定訂貨提前期與日均消耗量穩(wěn)定此時，無需考慮保險儲備量再訂貨點(diǎn)=訂貨提前期×日均消耗量已知某企業(yè)甲材料每次經(jīng)濟(jì)采購批量為3000公斤，每日正常耗用量為100公斤，正常訂貨提前期為10天

再訂貨點(diǎn)=10×100=1000(公斤)存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件1、再訂貨點(diǎn)的確定訂貨提前期與日均消耗量不確定此時，需要考慮保險儲備量再訂貨點(diǎn)=訂貨提前期×日均消耗量+保險儲備量=(訂貨提前期+保險天數(shù))×日均消耗量仍以上題為例，若企業(yè)為預(yù)防延期交貨與日消耗量上升，決定保留5天的保險儲備量再訂貨點(diǎn)=(10+5)×100=1500(公斤)存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定確定保險儲備量考慮的因素缺貨成本→其與保險儲備量持有情況呈反方向變化儲存成本→為儲存存貨而發(fā)生的相關(guān)費(fèi)用決策標(biāo)準(zhǔn)→缺貨成本與保險儲備量的儲存成本之和最小計算步驟計算不同保險儲備量的相關(guān)總成本對這些相關(guān)總成本進(jìn)行比較，選擇最低的存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定計算公式年相關(guān)總成本=年相關(guān)缺貨成本+年相關(guān)儲存成本年相關(guān)缺貨成本=單位缺貨成本×平均缺貨量×年訂貨次數(shù)年相關(guān)儲存成本=保險儲備量×單位年儲存成本存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定假定某存貨的年需要量為3600件，單位年儲存成本為2元，單位缺貨成本為4元，交貨時間為10天。已知經(jīng)濟(jì)采購批量300件，每年訂貨次數(shù)為12次。交貨期內(nèi)的存貨消耗量及其概率分布如下表，請確定保險儲備量存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量需要量708090100110120130概率0.010.040.200.500.200.040.01編輯課件2、保險儲備量的確定第一步→計算不設(shè)置保險儲備量的再訂貨點(diǎn)及平均缺貨量再訂貨點(diǎn)=3600/360×10+0=100(件)此時，交貨期內(nèi)需求量為100件或其以下不會發(fā)生缺貨平均缺貨量

=(110-100)×0.2+(120-100)×0.04+(130-100)×0.01

=3.1(件)相關(guān)總成本=4×3.1×12+0×2=148.8(元)存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定第二步→計算保險儲備量為10的再訂貨點(diǎn)及平均缺貨量再訂貨點(diǎn)=3600/360×10+10=110(件)此時，交貨期內(nèi)需求量為110件或其以下不會發(fā)生缺貨平均缺貨量=(120-110)×0.04+(130-110)×0.01=0.6(件)相關(guān)總成本=4×0.6×12+10×2=48.8(元)存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定第三步→計算保險儲備量為20的再訂貨點(diǎn)及平均缺貨量再訂貨點(diǎn)=3600/360×10+20=120(件)此時，交貨期內(nèi)需求量為120件或其以下不會發(fā)生缺貨平均缺貨量=(130-120)×0.01=0.1(件)相關(guān)總成本=4×0.1×12+20×2=44.8(元)存貨管理三、再訂貨點(diǎn)和保險儲備量編輯課件2、保險儲備量的確定第四步→計算保險儲備量為30的再訂貨點(diǎn)及平均缺貨量再訂貨點(diǎn)=3600/360×10+30=130(件)此時，交貨期內(nèi)需求量為130件或其以下不會發(fā)生缺貨平均缺貨量=0(件)相關(guān)總成本=4×0×12+30×2=60(元)通過比較，確定保險儲備量為20件，即以120件為企業(yè)的再訂