第五講存款貨幣銀行

第五講

商業(yè)銀行——存款貨幣銀行

預(yù)習(xí)題：現(xiàn)代商業(yè)銀行有哪些基本業(yè)務(wù)？為什么會存在銀行？銀行在經(jīng)濟中發(fā)揮什么作用？

內(nèi)容第一存款貨幣銀行的產(chǎn)生與發(fā)展第二存款貨幣銀行的類型與組織第三存款貨幣銀行的負債業(yè)務(wù)第四存款貨幣銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)第五存款貨幣銀行的中間業(yè)務(wù)與表外業(yè)務(wù)第一、存款貨幣銀行的產(chǎn)生與發(fā)展

“存款貨幣銀行”1.金融中介體系中，能夠創(chuàng)造存款貨幣的金融中介機構(gòu)。2.又稱商業(yè)銀行，最顯著的特征：吸收活期存款、創(chuàng)造貨幣。3.企業(yè)取得銀行貸款后，如不直接提現(xiàn)，而是存入其在銀行的賬戶，則企業(yè)在獲得一筆貸款的同時就會增加一筆存款。4.商業(yè)銀行通過發(fā)放貸款而創(chuàng)造的存款被稱為派生存款。5.我國的存款貨幣銀行包括：國有商業(yè)銀行、政策性銀行中的中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、其它商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、城市信用合作社、農(nóng)村信用合作社及財務(wù)公司等。一、商業(yè)銀行的源頭1.古代的東方和西方，都先后有貨幣兌換商和銀錢業(yè)的發(fā)展。2.職能主要是：鑄幣及貨幣金屬塊的鑒定和兌換；貨幣保管；匯兌。3.隨著兌換、保管、匯兌業(yè)務(wù)的發(fā)展，聚集了大量的貨幣，自然而然地也就發(fā)展了貸款業(yè)務(wù)。4.中國關(guān)于官府放貸機構(gòu)的記載較早；關(guān)于銀錢業(yè)的記載則較晚。經(jīng)過宋、元，到明、清兩代，錢莊、銀號、票號先后興起，銀錢業(yè)有長足發(fā)展。但一直未能自我實現(xiàn)向現(xiàn)代銀行業(yè)的跨越。二、現(xiàn)代銀行的產(chǎn)生：西方的經(jīng)歷1.現(xiàn)代銀行業(yè)興起于西方。2.歷史上首先以“銀行”為名的信用機構(gòu)是1580年意大利建立的威尼斯銀行。此后，相繼出現(xiàn)冠以地名的“銀行”。3.1609年的阿姆斯特丹銀行為現(xiàn)代銀行業(yè)之濫觴（歷史上第一家取消金屬幣兌換義務(wù)而發(fā)行銀行券的銀行）。4.1694年成立的英格蘭銀行，標(biāo)志著現(xiàn)代銀行制度的建立。三、現(xiàn)代銀行的產(chǎn)生：中國的經(jīng)歷1.1845年，中國出現(xiàn)第一家新式銀行——一家英國銀行。隨后至19世紀(jì)末，英國的其他銀行以及各帝國主義列強的銀行，相繼到中國設(shè)立了分行。2.最初，助長中國自身銀行業(yè)產(chǎn)生和發(fā)展的主要社會條件是：（1）外貿(mào)的發(fā)展要求有新式銀行進行資金調(diào)劑；（2）興辦工礦交通事業(yè)以挽回利權(quán)運動的高漲刺激了國民興辦銀行的積極性；（3）同時，清政府基于財政需要也想興辦銀行。3.中國自辦的第一家銀行是1897年成立的中國通商銀行。1904年成立了官商合辦的戶部銀行（中國銀行的前身）；1907年設(shè)立了交通銀行。同時，民族資本商業(yè)銀行陸續(xù)建立。第一次世界大戰(zhàn)以后，中國的私人銀行業(yè)有一個發(fā)展較快的階段。4.1927年以后，在國民黨當(dāng)政期間，系統(tǒng)地開始了官僚資本壟斷全國金融事業(yè)的進程。主要的商業(yè)銀行，有中國銀行、交通銀行和中國農(nóng)民銀行；有規(guī)模較大的“小四行”（通商、四明、實業(yè)國貨）、“南三行”（浙江興業(yè)、浙江實業(yè)、上海商儲）、“北四行”，有大量中小商業(yè)銀行和地方銀行。四、商業(yè)銀行的作用1、企業(yè)之間的信用中介，這有助于充分利用現(xiàn)有的貨幣資本。2、企業(yè)之間的支付中介，由此可加速資本周轉(zhuǎn)。3、將社會各階層的積蓄和收入變?yōu)橘Y本。4、創(chuàng)造信用流通工具（12章）。第二存款貨幣銀行的類型與組織

一、西方商業(yè)銀行的類型

1、職能分工體制下商業(yè)銀行與其他金融機構(gòu)的最大差別在于：(1)只有商業(yè)銀行能夠吸收使用支票的活期存款；(2)商業(yè)銀行一般以發(fā)放1年以下的短期信貸為其主要業(yè)務(wù)。2.全能型商業(yè)銀行，又稱綜合型商業(yè)銀行，可以經(jīng)營的業(yè)務(wù)包括：各種期限和種類的存款與貸款以及全面的證券業(yè)務(wù)等。始終采用全能型模式的國家以德國、奧地利和瑞士等國為代表。

職能分工型模式我們稱之為分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管；全能型模式則稱之為混業(yè)經(jīng)營、混業(yè)監(jiān)管。美國與英國：銀行與資本市場的金融分工美國英國的金融體制被稱為“市場主導(dǎo)型”，德國、法國、日本則被稱為是“銀行主導(dǎo)型”。

二、商業(yè)銀行的組織模式---單一銀行制銀行業(yè)務(wù)完全由總行經(jīng)營，不設(shè)任何分支機構(gòu)。每家銀行單獨注冊，成為獨立的一級法人。美國為什么實行單一銀行制？擔(dān)心銀行任意開設(shè)分支機構(gòu)會導(dǎo)致金融權(quán)力過分集中商業(yè)銀行的組織模式---分支行制在中心城市設(shè)立總行，在其它城市設(shè)立分支行。目前，大多數(shù)國家采用分支行制。中國采用分支行制。分支行制的優(yōu)點：規(guī)模效應(yīng)分散風(fēng)險商業(yè)銀行的組織模式---金融控股公司制也稱集團銀行制、銀行控股公司制由一個集團成立一個控股公司，然后由控股公司控制或者收購兩家以上的銀行。銀行控股公司對銀行的有效控制權(quán)為持有該銀行25%以上的股票。具體分為：

1）單一銀行控股公司：指僅擁有或控制一家商業(yè)銀行的控股公司。

2）多元銀行控股公司：指擁有或控制兩家以上銀行的控股公司。銀行控股公司在美國擁有66%的銀行和近90%的存款。規(guī)避不能跨州設(shè)立分支行的限制。商業(yè)銀行的組織模式---連鎖銀行制美國兩家以上銀行受控于同一集團，但不以股權(quán)公司形式出現(xiàn)。1980年代以后，逐漸弱化。主要因為美國interstatebanking增長迅速，并且銀行分支機構(gòu)的設(shè)立法律日漸寬松。金融控股公司制為什么會風(fēng)行全球？規(guī)避分業(yè)經(jīng)營體制下的法律限制，是一種金融創(chuàng)新。實現(xiàn)金融業(yè)的規(guī)模效益，降低經(jīng)營成本。分散風(fēng)險，分享業(yè)務(wù)多樣化的好處。有利于了解企業(yè)信息，防止業(yè)務(wù)失敗。材料閱讀2009年9月財政部印發(fā)了《金融控股公司財務(wù)管理若干規(guī)定》，加強財務(wù)管理，規(guī)范金融控股公司財務(wù)行為，防范和化解財務(wù)風(fēng)險，實現(xiàn)國有資產(chǎn)保值增值。規(guī)定指出，金融控股公司國有資本由財政部代表國家持有。金融控股公司應(yīng)當(dāng)積極推進股份制改革，改革方案應(yīng)當(dāng)經(jīng)財政部審核后報國務(wù)院批準(zhǔn)。金融控股公司應(yīng)當(dāng)按照“依法合規(guī)、審慎穩(wěn)健、盡職高效”的原則，健全財務(wù)管理制度，明確職責(zé)，科學(xué)決策，規(guī)范操作，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。根據(jù)規(guī)定，金融控股公司應(yīng)當(dāng)保持債務(wù)規(guī)模和期限結(jié)構(gòu)合理適當(dāng)，資產(chǎn)負債率原則上應(yīng)當(dāng)保持在60%以下。上一季度末資產(chǎn)負債率達到或者超過60%的，新增債務(wù)融資應(yīng)當(dāng)充分評估財務(wù)風(fēng)險，按季度報財政部審批。金融控股公司從其金融類子公司融資，不得以資金占用等形式，侵占子公司及其他利益相關(guān)人的合法權(quán)益，且應(yīng)當(dāng)符合金融監(jiān)管部門的有關(guān)規(guī)定。此外，金融控股公司完成股份制改革前，一次性投資達到或者超過本公司上年末凈資產(chǎn)的5%或20億元，或者同一會計年度內(nèi)累計投資超過本公司上年末凈資產(chǎn)的20%或100億元，應(yīng)當(dāng)報財政部批準(zhǔn)。金融控股公司上年末凈資產(chǎn)為負的，投資活動應(yīng)當(dāng)充分論證投資回報和風(fēng)險，逐項報財政部批準(zhǔn)。金融控股公司雙重杠桿比率，即長期股權(quán)投資賬面凈值與所有者權(quán)益之比，原則上應(yīng)當(dāng)保持在125%以下。金融控股公司對金融類子公司投資賬面價值應(yīng)當(dāng)保持在投資資產(chǎn)賬面價值總額的50%以上。并表金融類子公司匯總資產(chǎn)賬面價值應(yīng)當(dāng)保持在金融控股公司匯總資產(chǎn)賬面價值總額的50%以上。規(guī)定同時指出，金融控股公司一級子公司改制、增資、減資、上市、合并、拆分、關(guān)閉等事項，應(yīng)當(dāng)報財政部批準(zhǔn)后實施；間接控股子公司改制、增資、減資、上市、合并、拆分、關(guān)閉等事項導(dǎo)致金融控股公司實際控制權(quán)發(fā)生變化的，應(yīng)當(dāng)報財政部批準(zhǔn)后實施。金融控股公司對重點行業(yè)和領(lǐng)域的子公司應(yīng)當(dāng)保持控股地位。金融控股公司應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格控制固定資產(chǎn)購建。金融控股公司完成股份制改革前，固定資產(chǎn)折舊政策，以及新建、購置、處置辦公用房，應(yīng)當(dāng)報財政部批準(zhǔn)后執(zhí)行；完成股份制改革后，按照法定程序和公司章程決策。財政部表示，中國中信集團公司、中國光大(集團)總公司、中國光大集團有限公司及其子公司財務(wù)管理活動適用本規(guī)定。三、中國商業(yè)銀行的組織模式1、1995年，我國明確了對金融業(yè)實行“分業(yè)經(jīng)營，分業(yè)管理”的體制；目前我國存款貨幣銀行均屬職能分工型。2、組織形式上，國有獨資商業(yè)銀行及其他商業(yè)銀行都實行總分行制，代理業(yè)務(wù)在各行之間相當(dāng)普遍。一些地方性商業(yè)銀行，在外地設(shè)立分支機構(gòu)，需經(jīng)過核準(zhǔn)。關(guān)于中國存款貨幣銀行的混業(yè)經(jīng)營趨勢第三存款貨幣銀行的負債業(yè)務(wù)

一、負債業(yè)務(wù)

1.負債業(yè)務(wù)是指銀行形成其資金來源的業(yè)務(wù)。2.全部資金來源大致有二：⑴自有資金；⑵吸收的外來資金。3.自有資金包括：成立時發(fā)行股票所籌集的股份資本，公積金和未分配的利潤。這些統(tǒng)稱權(quán)益資本。一般說來，存款貨幣銀行資金來源中的自有資金所占比重很小，不過卻是吸收外來資金的基礎(chǔ)。4.外來資金的渠道吸收存款中央銀行借款其他銀行和貨幣市場拆借國際貨幣市場借款二、吸收存款1.吸收存款的業(yè)務(wù)是銀行接受客戶存入的貨幣款項，存款人可隨時或按約定時間支取款項的一種信用業(yè)務(wù)。這是銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，在負債業(yè)務(wù)中占有最主要的地位；

2.吸收存款是銀行與生俱來的基本特征。（1）.活期存款，指那些可以由存戶隨時存取的存款。存入這種存款的，主要是準(zhǔn)備用于交易和支付的款項。這種存款，支用時須使用銀行規(guī)定的支票，因而又有支票存款之稱。（2）.定期存款，指那些具有確定的到期期限才準(zhǔn)提取的存款。存入這種存款的是近期暫不支用和作為價值儲存的款項。20世紀(jì)60年代以來，銀行為了更廣泛地吸收存款，推出了“可轉(zhuǎn)讓”的大額定期存單，這種存單于到期日前可在貨幣市場上轉(zhuǎn)讓買賣。（3）.儲蓄存款，是針對居民個人積蓄貨幣之需所開辦的一種存款業(yè)務(wù)。這種存款通常由銀行發(fā)給存戶存折，一般不能據(jù)此簽發(fā)支票，支用時只能提取現(xiàn)金或轉(zhuǎn)入存戶的活期存款賬戶。儲蓄存款定期居多，但無論定期、活期，都支付利息，只是利率高低有別。？活期存款與儲蓄存款的功能差異活期存款——交易或支付功能儲蓄存款——預(yù)防或貯藏功能？銀行實際業(yè)務(wù)中如何統(tǒng)計不同類型的存款存款口徑分企業(yè)定期存款和居民定期儲蓄存款,一般不簡單的以“定期、儲蓄”來劃分存款分對公和個人個人存款就是儲蓄存款：分為定期、活期對公存款也分定期、活期定期存款是企業(yè)和居民的定期存款加總？理解利率、服務(wù)與存款吸收之間的關(guān)系1.活期存款：以服務(wù)爭取存戶。在許多國家，銀行對活期存款不支付利息，甚至收取手續(xù)費。2.儲蓄存款和定期存款：以利率吸引存戶？銀行難以用不斷提高利率的方式擴大存款。3.無論如何，廣泛而有效的金融服務(wù)是吸收更多存款的基本方式。所謂廣泛：擴展分支和代理網(wǎng)絡(luò)所謂有效：技術(shù)進步與改善服務(wù)?

中國商業(yè)銀行的排隊現(xiàn)象與服務(wù)困境(solution？)三、其他負債業(yè)務(wù)

從央行借款1.存款貨幣銀行向中央銀行借款，其主要的、直接的目的在于緩解本身資金的暫時不足，而不是用來贏利。2.向中央銀行借款主要有兩種形式：

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再貼現(xiàn)，把自己辦理貼現(xiàn)業(yè)務(wù)所買進的未到期票據(jù)，再轉(zhuǎn)賣給中央銀行；

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直接借款，用自己持有的有價證券作為抵押品向中央銀行取得抵押貸款。3.這項負債業(yè)務(wù)，無論是從在存款貨幣銀行負債中的比重來看，還是從在中央銀行資產(chǎn)中的比重來看，在西方國家都很小。在我國，由于體制的原因，該項目一直是國有商業(yè)銀行一項重要的資金來源。不過存在明顯下降的趨勢。銀行同業(yè)拆借1.銀行同業(yè)拆借是指銀行相互之間的資金融通。2.在這種拆借業(yè)務(wù)中，借入資金的銀行主要是用以解決本身臨時資金周轉(zhuǎn)的需要，一般均為短期的。3.同業(yè)拆借的利率水平一般較低。從國際貨幣市場借款1.近二三十年來，各國存款貨幣銀行，尤其是大的存款貨幣銀行，在國際貨幣市場上廣泛地通過辦理定期存款，發(fā)行大額定期存單，出售商業(yè)票據(jù)、銀行承兌票據(jù)，以及發(fā)行債券等方式籌集資金。2.這種方式利于獲得資金，又同時是易受沖擊的脆弱環(huán)節(jié)。結(jié)算資金短期占用1.結(jié)算過程中的資金，是指在為客戶辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算等業(yè)務(wù)過程中可以占用客戶的資金。2.占用的時間雖然很短，由于周轉(zhuǎn)金額巨大，占用的資金數(shù)量相當(dāng)可觀。3.從任一時點上看，總會有一定金額的處于結(jié)算過程之中的資金，構(gòu)成存款貨幣銀行可資運用的資金來源。發(fā)行金融債券1.發(fā)行債券也是存款貨幣銀行的負債業(yè)務(wù)。2.自1985年以來，我國存款貨幣銀行按照國家有關(guān)規(guī)定，經(jīng)過中國人民銀行批準(zhǔn)，面向社會發(fā)行金融債券，為指定用途籌集資金。發(fā)行次級債務(wù)1.除了發(fā)行股票，商業(yè)銀行還可通過發(fā)行次級債務(wù)補充附屬資本。2.次級債務(wù)的固定期限不低于5年，除非銀行倒閉或者被清算，不能用于彌補銀行日常經(jīng)營損失，且該項債務(wù)的索償權(quán)排在存款和其它負債之后。3.次級債務(wù)不得由銀行或者第三方提供擔(dān)保，且不超過商業(yè)銀行核心資本的50％。第四存款貨幣銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)

一、資產(chǎn)業(yè)務(wù)1、存款貨幣銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)是指將自己通過負債業(yè)務(wù)所聚集的貨幣資金加以運用的業(yè)務(wù)，是取得收益的主要途徑。2、商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要包括現(xiàn)金業(yè)務(wù)、貼現(xiàn)業(yè)務(wù)、貸款業(yè)務(wù)、投資業(yè)務(wù)等。3、我國以貸款為主。關(guān)于現(xiàn)金資產(chǎn)1.現(xiàn)金資產(chǎn)包括庫存現(xiàn)金、準(zhǔn)備金和同業(yè)存款。2.商業(yè)銀行的清償力、聲譽與現(xiàn)金資產(chǎn)。3.商業(yè)銀行控制現(xiàn)金資產(chǎn)的原因：現(xiàn)金資產(chǎn)的低收益（庫存現(xiàn)金本身為零收益）。4.庫存現(xiàn)金之所以是商業(yè)銀行的一種資產(chǎn)，最根本的原因在于，保持流動性和清償力是銀行一切業(yè)務(wù)的基本前提；僅從這種意義上講，它也為商業(yè)銀行提供著某種“收益”。貼現(xiàn)（Discount）

貼現(xiàn)是指銀行承兌匯票的持票人在匯票到期日前，為了取得資金，貼付一定利息將票據(jù)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給銀行的票據(jù)行為，是銀行向持票人融通資金的一種方式。貼現(xiàn)的利率：在人民銀行現(xiàn)行的再貼現(xiàn)利率的基礎(chǔ)上進行上浮，貼現(xiàn)的利率是市場價格，由雙方協(xié)商確定，但最高不能超過現(xiàn)行的貸款利率。貼現(xiàn)利息的計算：貼現(xiàn)利息是匯票的收款人在票據(jù)到期前為獲取票款向貼現(xiàn)銀行支付的利息，計算方式是：貼現(xiàn)利息=貼現(xiàn)金額x貼現(xiàn)率x貼現(xiàn)期限

貸款業(yè)務(wù)1.貸款在存款貨幣銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)中的比重一般占首位。但從上世紀(jì)80年代之后，有明顯下降趨勢。2.貸款業(yè)務(wù)種類很多，劃分標(biāo)準(zhǔn)、角度各異。3.過去，我國銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)基本上是貸款一種形式。改革開放以來，商業(yè)票據(jù)業(yè)務(wù)和證券業(yè)務(wù)，隨著金融體制的改革已逐步開展。“真實票據(jù)”原則1.銀行在辦理信貸業(yè)務(wù)時都要遵循一些基本原則，這些原則對于貸款投向、條件、用途、方式和數(shù)額等起制約作用。2.真實票據(jù)論，是西方商業(yè)銀行的一個古老原則——貼現(xiàn)、貸款應(yīng)以真實交易背景的商業(yè)票據(jù)為根據(jù)。理由是：買進確實有商品買賣內(nèi)容的票據(jù)或以之作為擔(dān)保，可以保證按期收回貸款：因為交易背景中的商品直接出售或加工后出售，就是歸還貸款的資金來源。在計劃經(jīng)濟體制下，我國銀行工作中就是長期遵循真實票據(jù)論的思路。3.該原則的可能誤導(dǎo)：

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經(jīng)濟繁榮時期，沒有商品交易為背景的票據(jù)，由于資本回流順暢也能到期償還；

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危機時期，縱使是有商品交易為背景的票據(jù)，由于商品滯銷也難保能夠如期償還。4.這一原則在西方早已不再作為銀行經(jīng)營的準(zhǔn)則。改革開放以來，我國也不再固守原來管理信貸的思路?！捌谙迣ΨQ”原則1.20世紀(jì)60年代十分盛行。2.商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)和營利資產(chǎn)的分配由資金來源的流轉(zhuǎn)速度來決定；或者說，銀行資產(chǎn)與負債的償還期應(yīng)高度對稱。3.活期存款——現(xiàn)金和準(zhǔn)現(xiàn)金儲蓄存款和定期存款——貸款、長期證券等資本金——固定資產(chǎn)比如房屋、機器設(shè)備等4.“期限對稱”與商業(yè)銀行作用。5.商業(yè)銀行的“償還期轉(zhuǎn)換”功能：集中眾多短期資金用于較長期的貸款。6.“償還期轉(zhuǎn)換”與服務(wù)于經(jīng)濟發(fā)展。7.“期限對稱”與銀行家的風(fēng)險收益偏好8.“償還期轉(zhuǎn)換”的風(fēng)險與“資產(chǎn)分散”原則證券投資1.分業(yè)經(jīng)營的商業(yè)銀行，投資于有價證券的目的一般是為增加收益和資產(chǎn)的流動性，因此，主要投資對象是政府及所屬機構(gòu)的證券。混業(yè)經(jīng)營的商業(yè)銀行，投資于股票的目的則是加強銀行資本與產(chǎn)業(yè)資本的結(jié)合。2.我國商業(yè)銀行證券投資業(yè)務(wù)對象主要限于政府債券和中央銀行、政策性銀行發(fā)行的金融債券。附錄：證券業(yè)務(wù)與銀行轉(zhuǎn)型1.分業(yè)型銀行國家傾向于嚴(yán)格限制銀行的證券投資；2.限制的原因：防止銀行對企業(yè)的控制與由此滋生的壟斷；3.20世紀(jì)80年代以來的金融自由化趨勢與銀行轉(zhuǎn)型；4.混業(yè)經(jīng)營與銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)多元化；5.各國相繼解除禁令：英國（1986年）、日本（1997年）、美國（1999年）；6.中國也出現(xiàn)了銀行轉(zhuǎn)型的新動向與新趨勢。進一步認識商業(yè)銀行的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)（1）1.商業(yè)銀行的投資業(yè)務(wù)存在法律上的限制，且因國而異。2.一般而言，各國對于商業(yè)銀行投資于政府債券限制普遍最?。粚善?、基金以及非自用房地產(chǎn)等則差異巨大。3.在實行分業(yè)經(jīng)營的國家，法律禁止商業(yè)銀行投資股票等；混業(yè)經(jīng)營國家則限制較少。4.全球總的趨勢是商業(yè)銀行從事投資業(yè)務(wù)的限制在放松。5.中國目前在總體上嚴(yán)格限制商業(yè)銀行從事股票等有價證券業(yè)務(wù)；但購買政府債券則不受限制。在商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)中，有10％以上投資于政府債券、央行票據(jù)和政策性金融債券。進一步認識商業(yè)銀行的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)（2）1.商業(yè)銀行的資產(chǎn)選擇：流動性、收益及其它。2.商業(yè)銀行選擇有價證券（特別是政府債券）的理由：a)高流動性——能在公開市場脫手變現(xiàn)（而且是極低成本的變現(xiàn)）b)低風(fēng)險c)政府債券與銀行的二級準(zhǔn)備進一步認識商業(yè)銀行的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)（3）關(guān)于商業(yè)銀行的兩級準(zhǔn)備

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一級準(zhǔn)備

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法定準(zhǔn)備金

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超額準(zhǔn)備金

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二級準(zhǔn)備

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政府債券

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其它流動性強的有價證券第五存款貨幣銀行的中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)

一、中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)1.中間業(yè)務(wù)也稱做無風(fēng)險業(yè)務(wù)。凡銀行并不需要運用自己的資金而代理客戶承辦支付和其它委托事項，并據(jù)以收取手續(xù)費的業(yè)務(wù)統(tǒng)稱中間業(yè)務(wù)2.表外業(yè)務(wù)是指凡不列入銀行資產(chǎn)負債表內(nèi)且不影響資產(chǎn)負債總額的業(yè)務(wù)。通常提及的表外業(yè)務(wù)往往專指金融創(chuàng)新中產(chǎn)生的一些有風(fēng)險的業(yè)務(wù)，近年來這類業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，給銀行業(yè)帶來發(fā)展機會及高風(fēng)險。4.不少西方國家大銀行的中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)量已大大超過其表內(nèi)業(yè)務(wù)量；從收益看，不少銀行這方面的業(yè)務(wù)收入遠遠超過其表內(nèi)業(yè)務(wù)收入。二、傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)——匯兌1.匯兌，是極古老的業(yè)務(wù)?？煞譃殡妳R、信匯和票匯三種形式。2.在當(dāng)今銀行業(yè)務(wù)廣泛使用電子技術(shù)的情況下，除小額款項仍有使用匯款形式的必要外，大筆資金基本上都是通過電子資金調(diào)撥系統(tǒng)處理。傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)——信用證信用證業(yè)務(wù)是由銀行保證付款的業(yè)務(wù)。在異地采購，尤其是國際貿(mào)易中，得到廣泛使用的是商品信用證。（支付寶實際上就是最簡單的信用證，why？）手續(xù)費收益與客戶資金的占用傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)——信托1.銀行信托是銀行接受客戶的委托，代為管理、經(jīng)營、處理有關(guān)錢財方面的事項。2.信托業(yè)務(wù)種類極多、范圍極廣，需要專門的知識、廣泛的信息和豐富的經(jīng)驗。3.我國金融信托業(yè)源于1917年上海商業(yè)儲蓄銀行成立的“保管部”。代收等業(yè)務(wù)1.代收、代客買賣、承兌和保理等業(yè)務(wù)是銀行中間業(yè)務(wù)的另一大類，在現(xiàn)代銀行業(yè)務(wù)中占有相當(dāng)重要的地位。（工行雙榆樹支行的托收業(yè)務(wù)案例）\工行雙榆樹支行的托收業(yè)務(wù)案例2.迅速發(fā)展的理財服務(wù)。一、案例2007年5月30日，某市工行支行向國際業(yè)務(wù)部申請辦理一筆光票托收業(yè)務(wù)。該筆光票從表面上看是一張由美國銀行出具、金額為120萬美元的銀行本票，收款人為該支行一從事新能源電子業(yè)務(wù)的公司客戶。該本票出票日期為2007年5月25日，編號為14-67/7592,票面上有“CASHERSCHECK”字樣,同時已經(jīng)有兩名有權(quán)簽字人在票據(jù)上簽字，效期為6個月后?？蛻舴Q該資金為外匯資本金，詢問該行有無辦理票據(jù)質(zhì)押融資可能，并要求該行抓緊時間辦理。經(jīng)仔細查驗和審核，該行國際業(yè)務(wù)部工作人員發(fā)現(xiàn)上述銀行本票存在以下疑點：1.本票簽發(fā)行行標(biāo)格式有誤。所述銀行本票左上角有一抽象化的美國銀行行標(biāo)“BA”，但經(jīng)咨詢美國銀行上海分行，答復(fù)是該行標(biāo)已棄用多年。2.本票票面金額異乎尋常。據(jù)美國銀行上海分行介紹，美國銀行簽發(fā)的票據(jù)一般而言，超過50萬美元的很少；即便是超過50萬美元的票據(jù)，也需要總經(jīng)理級別的有權(quán)簽字人簽字。通常情況下國外銀行均不會開立金額過大的票據(jù)，金額50萬美元以上多為假票，而此張票據(jù)金額巨大，實在非同尋常，初步斷定應(yīng)為假票。3.有權(quán)簽字人簽字格式有瑕疵。該本票的兩名有權(quán)簽字人簽字皆未顯示其簽字級別，和美國銀行嚴(yán)謹(jǐn)?shù)墓ぷ髯黠L(fēng)不符，也有悖于簽字樣本操作慣例。4.票據(jù)的簽發(fā)背景值得懷疑。經(jīng)過該行和收款人耐心溝通和說服，收款人終于說出了票據(jù)的簽發(fā)背景：因收款人急需資金，后經(jīng)多方介紹，由北京一中間人代為接洽