2023年基金基礎(chǔ)練習(xí)題

2023基金基礎(chǔ)練習(xí)題9第801題：目前，我國(guó)法規(guī)規(guī)定貨幣市場(chǎng)基金投資組合平均剩余期限在每個(gè)交易日均不得超過(guò)()天。A．90B．150C．180D．360對(duì)的答案：C目前，我國(guó)法規(guī)規(guī)定貨幣市場(chǎng)基金投資組合平均剩余期限在每個(gè)交易日均不得超過(guò)180天。第802題：市場(chǎng)參與者中，任何一只基金的遠(yuǎn)期交易凈買(mǎi)入總余額不得超過(guò)其基金資產(chǎn)凈值的()。A.40%B.60%C.80%D.100%對(duì)的答案：D市場(chǎng)參與者中，任何一只基金的遠(yuǎn)期交易凈買(mǎi)入總余額不得超過(guò)其基金資產(chǎn)凈值的100%。第803題：詹森α衡量的是基金組合收益中超過(guò)()預(yù)測(cè)值的那一部分超額收益。A、絕對(duì)收益率B、WACC模型C、超額收益率D、CAPM模型對(duì)的答案：D它衡量的是基金組合收益中超過(guò)CAPM模型預(yù)測(cè)值的那一部分超額收益。第804題：下列關(guān)于到期收益率影響因素的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。A、在其他因素相同的情況下，債券市場(chǎng)價(jià)格與到期收益率呈反方向增減B、在其他因素相同的情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率要低C、在其他因素相同的情況下，票面利率與債券到期收益率呈同方向增減D、在市場(chǎng)利率波動(dòng)的情況下，再投資收益率也許不會(huì)維持不變，會(huì)影響投資者實(shí)際的持有期收益率對(duì)的答案：B在其他因素相同的情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率要高。第805題：當(dāng)市場(chǎng)表現(xiàn)出強(qiáng)烈的上升或下降趨勢(shì)時(shí)，恒定混合策略的表現(xiàn)將劣于()。A:買(mǎi)入并持有策略B:投資組合策略C:動(dòng)態(tài)資產(chǎn)配置D:投資組合保險(xiǎn)策略對(duì)的答案：A當(dāng)市場(chǎng)表現(xiàn)出強(qiáng)烈的上升或下降趨勢(shì)時(shí)，恒定混合策略的表現(xiàn)將劣于買(mǎi)入并持有策略，在市場(chǎng)向上運(yùn)動(dòng)時(shí)放棄了利潤(rùn)，在市場(chǎng)向下運(yùn)動(dòng)時(shí)增長(zhǎng)了損失。第806題：以下不屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系的是()，A.分類(lèi)方法B.指標(biāo)計(jì)算方法C.風(fēng)格判斷D.行業(yè)選擇對(duì)的答案：D基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系涉及分類(lèi)方法、指標(biāo)計(jì)算方法、風(fēng)格判斷和評(píng)級(jí)等。行業(yè)選擇是業(yè)績(jī)歸因的因素。故選D.第807題：下列關(guān)于短期融資券的說(shuō)法對(duì)的的是()A、采用貼現(xiàn)的形式發(fā)行，通過(guò)市場(chǎng)招標(biāo)擬定發(fā)行利率B、發(fā)行者為具有法人資格的金融公司C、僅在銀行間債券市場(chǎng)上流通D、對(duì)資金用途有明確限制對(duì)的答案：C中國(guó)的短期融資券是境內(nèi)具有法人資格的非金融公司發(fā)行的，僅在銀行間債券市場(chǎng)上流通的短期債務(wù)工具。短期融資券由商業(yè)銀行承銷(xiāo)并采用無(wú)擔(dān)保的方式發(fā)行，通過(guò)市場(chǎng)招標(biāo)擬定發(fā)行利率。公司發(fā)行短期融資券目的是為了獲得短期流動(dòng)性，對(duì)資金用途并無(wú)明確限制。第808題：下列與基金有關(guān)的費(fèi)用不能從基金財(cái)產(chǎn)中列支的是()。A:基金轉(zhuǎn)換費(fèi)B:基金管理人的管理費(fèi)C:基金托管人的托管費(fèi)D:銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)對(duì)的答案：A基金費(fèi)用一般涉及管理人報(bào)酬、托管費(fèi)、銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)、交易費(fèi)用、利息支出和其他費(fèi)用。由于目前管理人報(bào)酬、托管費(fèi)和銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)是按資產(chǎn)凈值的一定比例計(jì)提支付，在計(jì)算基金資產(chǎn)凈值時(shí)已經(jīng)將費(fèi)用扣除，大部分股票基金投資者對(duì)此并不太敏感。第809題：下列與基金有關(guān)的費(fèi)用不能從基金財(cái)產(chǎn)中列支的有()。A、銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)B、基金管理人的管理費(fèi)C、基金托管人的托管費(fèi)D、基金協(xié)議生效前的會(huì)計(jì)師費(fèi)對(duì)的答案：D下列與基金有關(guān)的費(fèi)用可以從基金財(cái)產(chǎn)中列支：①基金管理人的管理費(fèi);②基金托管人的托管費(fèi);③銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi);④基金協(xié)議生效后的信息披露費(fèi)用;⑤基金協(xié)議生效后的會(huì)計(jì)師費(fèi)和律師費(fèi);⑥基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用;⑦基金的證券交易費(fèi)用;⑧按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定和基金協(xié)議約定，可以在基金財(cái)產(chǎn)中列支的其他費(fèi)用。第809題：下列關(guān)于影響期權(quán)價(jià)格因素的表述，不對(duì)的的是()。A．標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格越低、執(zhí)行價(jià)格越高，看漲期權(quán)的價(jià)格就越高B．對(duì)于美式期權(quán)和歐式期權(quán)來(lái)說(shuō)，有效期越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越高C．波動(dòng)率越大，對(duì)期權(quán)多頭越有利，期權(quán)價(jià)格也應(yīng)越高D．在期權(quán)有效期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生的紅利將使看漲期權(quán)價(jià)格下降，而使看跌期權(quán)價(jià)格上升對(duì)的答案：A看漲期權(quán)在執(zhí)行時(shí)，其收益等于標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與執(zhí)行價(jià)格之差。因此，標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格越高、執(zhí)行價(jià)格越低，看漲期權(quán)的價(jià)格就越高。第811題：下列關(guān)于影響期權(quán)價(jià)格因素的表述，不對(duì)的的是()。A、當(dāng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率升高時(shí)，買(mǎi)方資金的機(jī)會(huì)成本會(huì)變高，從而看跌期權(quán)的價(jià)值隨之上升B、對(duì)于美式期權(quán)和歐式期權(quán)來(lái)說(shuō)，有效期越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越高C、波動(dòng)率越大，對(duì)期權(quán)多頭越有利，期權(quán)價(jià)格也應(yīng)越高D、在期權(quán)有效期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生的紅利將使看漲期權(quán)價(jià)格下降，而使看跌期權(quán)價(jià)格上升對(duì)的答案：A對(duì)賣(mài)方而言，直到期權(quán)買(mǎi)方行權(quán)才干賣(mài)出合約標(biāo)的資產(chǎn)收回鈔票。故當(dāng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率升高時(shí)，賣(mài)方資金的機(jī)會(huì)成本會(huì)變高，從而看跌期權(quán)的價(jià)值隨之減少。當(dāng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率下降時(shí)，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率對(duì)看漲期權(quán)和看跌期權(quán)價(jià)格的作用則相反。第812題：私募股權(quán)投資基金的組織結(jié)構(gòu)不涉及()A、有限合作制B、公司制C、信托制D、股份制對(duì)的答案：D私募股權(quán)投資基金通常分為有限合作制、公司制和信托制三種組織結(jié)構(gòu)。第813題：下列關(guān)于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的意義的說(shuō)法，不涉及的是()。A、對(duì)于基金公司而言，想要提高其投資管理能力，必須測(cè)算和理解基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)B、基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)來(lái)源是高超的投資技能，還是單純的運(yùn)氣，或者是承擔(dān)了過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)C、只有通過(guò)完備的投資業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估，投資者才可以有足夠的信息來(lái)了解自己的投資狀況D、不同基金的投資目的、范圍、比較基準(zhǔn)等均有差別對(duì)的答案：D投資者都想要知道他們的投資產(chǎn)品表現(xiàn)如何。對(duì)于個(gè)人投資者而言，投資業(yè)績(jī)的好壞也許會(huì)決定他們是否有足夠的錢(qián)來(lái)支付大額開(kāi)支，如子女教育、旅游等。對(duì)于儲(chǔ)備養(yǎng)老金的參與者而言，投資業(yè)績(jī)的好壞也許會(huì)決定其能否有舒適的退休生活，對(duì)于基金公司而言，想要提高其投資管理能力，必理測(cè)算和理解基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)。僅僅了解投資產(chǎn)品所實(shí)現(xiàn)的回報(bào)率是不夠的，投資者和基金公司還需要知道基金經(jīng)理相對(duì)于市場(chǎng)表現(xiàn)如何，相對(duì)于其他基金經(jīng)理表現(xiàn)如何。最終需要回答的問(wèn)題是，基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)來(lái)源是高超的投資技能，還是單純的運(yùn)氣，或者是承擔(dān)了過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)。只有通過(guò)完備的投資業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估，投資者才可以有足夠的信息來(lái)了解自己的投資狀況.第813題：下列關(guān)于商業(yè)票據(jù)特點(diǎn)的表述，對(duì)的的是()。A．面額較小B．利率較高，通常比銀行優(yōu)惠利率高，比同期國(guó)債利率高C．只有一級(jí)市場(chǎng)，沒(méi)有明確的二級(jí)市場(chǎng)D．只有二級(jí)市場(chǎng)，沒(méi)有明確的一級(jí)市場(chǎng)對(duì)的答案：C商業(yè)票據(jù)的特點(diǎn)重要有三點(diǎn)：①面額較大；②利率較低，通常比銀行優(yōu)惠利率低，比同期國(guó)債利率高；③只有一級(jí)市場(chǎng)，沒(méi)有明確的二級(jí)市場(chǎng)。第815題：有些風(fēng)險(xiǎn)敞口無(wú)法直接測(cè)量，但可以計(jì)算出風(fēng)險(xiǎn)因子的變化對(duì)組合價(jià)值的影響限度，這就是風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo).下列不屬于常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)是〔)A.β系數(shù)B.久期C.凸性D.方差對(duì)的答案：D常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)有β系數(shù)、久期、凸性等。而方差是描述收益的不擬定性，即偏離盼望收益的限度，所以選D第816題：有些風(fēng)險(xiǎn)敞口無(wú)法直接測(cè)量，但可以計(jì)算出風(fēng)險(xiǎn)因子的變化對(duì)組合價(jià)值的影響限度，這就是風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)。下列不屬于常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)是()。A、β系數(shù)B、久期C、凸性D、方差對(duì)的答案：D常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)有β系數(shù)、久期、凸性等。而方差是描述收益的不擬定性，即偏離盼望收益的限度。所以選D。第817題：下列關(guān)于P/E和EV/EBITDA的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。A．在EV/EBITDA方法中，要最終得到對(duì)股票市值的估計(jì)，還必須減去債權(quán)的價(jià)值B．P/E和EV/EBITDA反映的都是市場(chǎng)價(jià)值和收益指標(biāo)之間的比例關(guān)系C．P/E是從全體投資人的角度出發(fā)，而EV/EBITDA是從股東的角度出發(fā)D．EV/EBITDA更合用于單一業(yè)務(wù)或子公司較少的公司估值對(duì)的答案：CP/E是從股東的角度出發(fā)，而EV/EBITDA是從全體投資人的角度出發(fā)。第818題：下列不屬于基金投資風(fēng)格分析的是()。A:持倉(cāng)集中度分析B:持倉(cāng)結(jié)構(gòu)分析C:持倉(cāng)股本規(guī)模分析D:持倉(cāng)成長(zhǎng)性分析對(duì)的答案：B基金投資風(fēng)格分析：①持倉(cāng)集中度分析。通過(guò)計(jì)算前10只股票投資市場(chǎng)占基金資產(chǎn)凈值的比例可以分析基金是否傾向于集中投資；②基金持倉(cāng)股本規(guī)模分析。通過(guò)基金持有股票的股本規(guī)模分析，可以了解基金所投資的上市公司的規(guī)模偏好；③基金持倉(cāng)成長(zhǎng)性分析。通過(guò)度析基金所持有的股票的成長(zhǎng)性指標(biāo)，可以了解基金投資的上市公司的成長(zhǎng)性。第818題：2023年9月6日，首批()正式在中國(guó)金融期貨交易所推出。A.5年期國(guó)債期貨合約B.2023期國(guó)債期貨合約C.滬深300指數(shù)期貨合約D.滬深500指數(shù)期貨合約對(duì)的答案：A2023年9月6日，首批3個(gè)5年期國(guó)債期貨合約正式在中國(guó)金融期貨交易所推出.第820題：對(duì)于一般的投資者而言，影響投資需求的關(guān)鍵因素不涉及()。A、投資期限B、收益需求C、風(fēng)險(xiǎn)容忍度D、流動(dòng)性對(duì)的答案：D對(duì)一般的投資者而言，影響投資需求的關(guān)鍵因素重要涉及：投資期限、收益規(guī)定和風(fēng)險(xiǎn)容忍度。除此以外，投資者還也許由于流動(dòng)性、稅收、監(jiān)管規(guī)定等因素而產(chǎn)生一些特別的投資需求。第821題：用以反映貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)不涉及()。A、組合平均剩余期限B、融資比例C、浮動(dòng)利率債券投資情況D、貝塔系數(shù)對(duì)的答案：D用以反映貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)有投資組合平均剩余期限、融資比例、浮動(dòng)利率債券投資情況等。第822題：債券市場(chǎng)價(jià)格越()債券面值，期限越()，則當(dāng)期收益率就越偏離到期收益率。A．接近；長(zhǎng)B．接近；短C．偏離；長(zhǎng)D．偏離；短對(duì)的答案：D債券市場(chǎng)價(jià)格越偏離債券面值，期限越短，則當(dāng)期收益率就越偏離到期收益率。第823題：債券市場(chǎng)價(jià)格越()債券面值，期限越()，則當(dāng)期收益率就越接近到期收益率。A、偏離；短B、接近；長(zhǎng)C、偏離；長(zhǎng)D、接近；短對(duì)的答案：B債券當(dāng)期收益率與到期收益率兩者之間關(guān)系如下：①債券市場(chǎng)價(jià)格越接近債券面值，期限越長(zhǎng)，則當(dāng)期收益率就越接近到期收益率。②債券市場(chǎng)價(jià)格越偏離債券面值，期限越短，則當(dāng)期收益率就越偏離到期收益率。但是不管當(dāng)期收益率與到期收益率近似限度如何，當(dāng)期收益率的變動(dòng)總是預(yù)示著到期收益率的同向變動(dòng)。第824題：華泰公司原定將一筆銀行存款償付應(yīng)付賬款，先決定延緩償付，而將這筆存款支付了新購(gòu)入的存貨，它對(duì)速動(dòng)比率的影響是()。A．提高B．下降C．無(wú)影響D．有影響、既不提高，也不下降對(duì)的答案：B速動(dòng)比率=(流動(dòng)資產(chǎn)-存貨)/流動(dòng)負(fù)債原定將一筆銀行存款償付應(yīng)付賬款，先決定延緩償付，而將這筆存款支付了新購(gòu)入的存貨。這句話(huà)的意思是：存貨增長(zhǎng)，分子減少，流動(dòng)負(fù)債增長(zhǎng)，分母增長(zhǎng)，所以速度比率減少。第825題：國(guó)內(nèi)外的私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)類(lèi)型不涉及()A、專(zhuān)業(yè)化的私募投資基金B(yǎng)、具有政府背景的投資基金C、大型公司的投資基金部門(mén)D、小型公司的投資基金部門(mén)對(duì)的答案：D國(guó)內(nèi)外的私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)類(lèi)型涉及：專(zhuān)業(yè)化的私募投資基金，如黑石集團(tuán)等；大型多元化金融機(jī)構(gòu)下設(shè)的直接投資部門(mén)，如摩根士丹利、JP摩根等；在國(guó)內(nèi)，由中方機(jī)構(gòu)發(fā)起、外資進(jìn)行入股，如聯(lián)想控股的成員公司弘毅投資，是專(zhuān)門(mén)從事股權(quán)投資及管理業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)；大型公司的投資基金部門(mén)，這些部門(mén)重要為它們的母公司制定并執(zhí)行與其發(fā)展戰(zhàn)略相匹配的投資組合戰(zhàn)略；具有政府背景的投資基金等。第825題：以下關(guān)于貨銀對(duì)付原則說(shuō)法錯(cuò)的是()。A、又稱(chēng)錢(qián)貨兩清原則B、貨銀對(duì)付是指證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)與結(jié)算參與人在交收過(guò)程中，并且僅當(dāng)資金交付時(shí)給付證券，證券交付時(shí)給付資金C、可以理解為一手交錢(qián)，一手交貨D、使得交易雙方無(wú)須緊張交易對(duì)手的信用風(fēng)險(xiǎn)對(duì)的答案：D共同對(duì)手方的引入，使得交易雙方無(wú)須緊張交易對(duì)手的信用風(fēng)險(xiǎn)。第827題：外資商業(yè)銀行境內(nèi)分行在境內(nèi)連續(xù)經(jīng)營(yíng)()年以上的，可申請(qǐng)成為托管人。A．1B．2C．3D．5對(duì)的答案：C外資商業(yè)銀行境內(nèi)分行在境內(nèi)連續(xù)經(jīng)營(yíng)3年以上的，可申請(qǐng)成為托管人，其實(shí)收資本數(shù)額條件按其境外總行的計(jì)算。第828題：所有境外投資者對(duì)單個(gè)上市公司A股的持股比例總和，不得超過(guò)該上市公司股份總數(shù)的()。A．30%B．20%C．15%D．10%對(duì)的答案：A所有境外投資者對(duì)單個(gè)上市公司A股的持股比例總和，不得超過(guò)該上市公司股份總數(shù)的30%。第829題：國(guó)債回購(gòu)最長(zhǎng)期限不超過(guò)()A.半年B.一年C.兩年D.三年對(duì)的答案：B國(guó)債回購(gòu)最長(zhǎng)期限不超過(guò)一年。第830題：()是銀行業(yè)存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)的重要短期融資工具。A、同業(yè)存單B、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單C、定期存款D、中期票據(jù)對(duì)的答案：A同業(yè)存單是銀行業(yè)存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)的重要短期融資工具。第831題：以下()不屬于投資債券的風(fēng)險(xiǎn)。A、利率風(fēng)險(xiǎn)B、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)C、管理風(fēng)險(xiǎn)D、通脹風(fēng)險(xiǎn)對(duì)的答案：C一般來(lái)說(shuō)，債券的重要風(fēng)險(xiǎn)形式有利率風(fēng)險(xiǎn)、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、違約風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，前三者屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，而后兩種屬于非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。第832題：下列關(guān)于隨機(jī)變量的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。A、我們將一個(gè)能取得多個(gè)也許值的數(shù)值變量X稱(chēng)為隨機(jī)變量B、假如一個(gè)隨機(jī)變量X最多只能取可數(shù)的不同值，則為離散型隨機(jī)變量C、假如X的取值無(wú)法一一列出，可以遍取某個(gè)區(qū)間的任意數(shù)值，則為連續(xù)型隨機(jī)變量D、我們將一個(gè)能取得多個(gè)也許值的數(shù)值變量X稱(chēng)為分散變量對(duì)的答案：D我們將一個(gè)能取得多個(gè)也許值的數(shù)值變量X稱(chēng)為隨機(jī)變量。第833題：當(dāng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率升高時(shí)，賣(mài)方資金的機(jī)會(huì)成本會(huì)()。A.變高B.變低C.不變D.無(wú)法擬定對(duì)的答案：A當(dāng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率升高時(shí)，賣(mài)方資金的機(jī)會(huì)成本會(huì)變高，從而看跌期權(quán)的價(jià)值隨之減少。第834題：假如某債券基金的久期是5年，那么，當(dāng)市場(chǎng)利率下降1%時(shí)，該債券基金的資產(chǎn)凈值將()；當(dāng)市場(chǎng)利率上升1%時(shí)，該債券基金的資產(chǎn)凈值將()。A、減少1%；增長(zhǎng)1%B、增長(zhǎng)1%；減少1%C、減少5%；增長(zhǎng)5%D、增長(zhǎng)5%；減少5%對(duì)的答案：D根據(jù)久期的定義，債券價(jià)格的變化即約等于久期乘以市場(chǎng)利率的變化率，方向相反。因此，當(dāng)市場(chǎng)利率下降1%時(shí)，該債券基金的資產(chǎn)凈值將增長(zhǎng)5%；當(dāng)市場(chǎng)利率上升1%時(shí)，該債券基金的資產(chǎn)凈值將減少5%。第835題：假如某債券基金的久期為4年，市場(chǎng)利率由5%上升到6%，則該債券基金的資產(chǎn)凈值約()。A、上升4%B、上升6%C、下降4%D、下降5%對(duì)的答案：C根據(jù)久期的定義，債券價(jià)格的變化即約等于久期乘以市場(chǎng)利率的變化率，方向相反。套用公式得：-4(6%-5%)=-4%。因此債券基金的資產(chǎn)凈值下降4%。第836題：申請(qǐng)QDII資格的基金管理公司，凈資產(chǎn)不得少于()億元人民幣。A．2B．3C．5D．20對(duì)的答案：A申請(qǐng)QDII資格的基金管理公司，凈資產(chǎn)不得少于2億元人民幣。第837題：申請(qǐng)QDII資格的證券公司，凈資本不低于()億元人民幣。A、5B、6C、8D、4對(duì)的答案：C申請(qǐng)QDII資格的機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)符合下列條件：①申請(qǐng)人的財(cái)務(wù)穩(wěn)健，資信良好，資產(chǎn)管理規(guī)模、經(jīng)營(yíng)年限等符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定。對(duì)基金管理公司而言，凈資產(chǎn)不少于2億元人民幣，經(jīng)營(yíng)證券投資基金管理業(yè)務(wù)達(dá)2年以上，在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不少于200億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)。對(duì)證券公司而言，各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)，凈資本不低于8億元人民幣，凈資本與凈資產(chǎn)比例不低于70%，經(jīng)營(yíng)集合資產(chǎn)管理計(jì)劃業(yè)務(wù)達(dá)1年以上，在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不少于20億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)。②擁有符合規(guī)定的具有境外投資管理相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員，即具有5年以上境外證券市場(chǎng)投資管理經(jīng)驗(yàn)和相關(guān)專(zhuān)業(yè)資質(zhì)的中級(jí)以上管理人員不少于1名，具有3年以上境外證券市場(chǎng)投資管理相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員不少于3名。③具有健全的治理結(jié)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度，經(jīng)營(yíng)行為規(guī)范。④最近3年沒(méi)有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰，沒(méi)有重大事項(xiàng)正在接受司法部門(mén)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的備案調(diào)查。⑤中國(guó)證監(jiān)會(huì)根據(jù)審慎監(jiān)管原則規(guī)定的其他條件。第837題：倫敦金融時(shí)報(bào)指數(shù)和美國(guó)價(jià)值線(xiàn)指數(shù)采用()股票價(jià)格指數(shù)編制方法。A．算術(shù)平均法B．幾何平均法C．加權(quán)平均法D．特許氏加權(quán)法對(duì)的答案：B國(guó)際金融市場(chǎng)上有一部分較有影響力的股票價(jià)格指數(shù)是采用幾何平均法編制的，其中以倫敦金融時(shí)報(bào)指數(shù)和美國(guó)價(jià)值線(xiàn)指數(shù)為代表。第839題：關(guān)于M2測(cè)度,下列說(shuō)法對(duì)的的是()。A、是特瑞諾指數(shù)的一種替代形式B、是信息比率一種替代形式C、是詹森指數(shù)一種替代形式D、是夏普指數(shù)一種替代形式對(duì)的答案：DM2測(cè)度指標(biāo)是一個(gè)賦予夏音比率以數(shù)值化解釋的指標(biāo)。第840題：任何一家市場(chǎng)參與者的單只債券的遠(yuǎn)期交易賣(mài)出和買(mǎi)入總余額分別不得超過(guò)該只債券流通量的()，遠(yuǎn)期交易賣(mài)出總余額不得超過(guò)其可用自由債券總余額的()。A.10%;100%B.20%;100%C.50%;200%D.20%;200%對(duì)的答案：D任何一家市場(chǎng)參與者的單只債券的遠(yuǎn)期交易賣(mài)出和買(mǎi)入總余額分別不得超過(guò)該只債券流通量的20%，遠(yuǎn)期交易賣(mài)出總余額不得超過(guò)其可用自由債券總余額的200%。第841題：反映股票基金風(fēng)險(xiǎn)大小的指標(biāo)不涉及()。A、久期B、持股集中度C、凈值增長(zhǎng)率標(biāo)準(zhǔn)差D、行業(yè)投資集中度對(duì)的答案：A反映股票基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)常用的有標(biāo)準(zhǔn)差、貝塔系數(shù)、持股集中度、行業(yè)投資集中度、持股數(shù)量等。久期是債券型基金的風(fēng)險(xiǎn)分析指標(biāo)。第842題：()是最大的不動(dòng)產(chǎn)管理公司A、麥格理集團(tuán)B、高盛公司C、世邦魏理仕全球投資集團(tuán)D、貝萊德對(duì)的答案：C世邦魏理仕全球投資集團(tuán)(CBREGlobalInvestors)是最大的不動(dòng)產(chǎn)管理公司；第843題：在我國(guó)，對(duì)()從證券市場(chǎng)中取得的收入，涉及買(mǎi)賣(mài)股票、債券的原價(jià)收入，股票的股息、紅利收入、債券的利息收入及其他收入，暫不征收公司所得稅。A、非銀行金融機(jī)構(gòu)B、公司C、證券投資基金D、基金管理公司對(duì)的答案：C對(duì)證券投資基金從證券市場(chǎng)中取得的收入，涉及股權(quán)的股息、紅利收入，買(mǎi)賣(mài)股票、債券的差價(jià)收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收公司所得稅。對(duì)基金取得的股利收入、債券的利息收人、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的公司和銀行在向基金支付上述收入時(shí)代扣代繳20％的個(gè)人所得稅。第844題：按規(guī)定，一般情況下各類(lèi)債券的交易流通終止日為債券兌付日前的第()個(gè)工作日。A、1B、2C、3D、5對(duì)的答案：C按規(guī)定，一般情況下各類(lèi)債券的交易流通終止日為債券兌付日前的第三個(gè)工作日。第845題：下列不屬于可轉(zhuǎn)換債券特性的是()A、是具有轉(zhuǎn)股權(quán)的債券B、具有較高債息成本C、具有較高的潛在收益率D、具有提前贖回權(quán)對(duì)的答案：C可轉(zhuǎn)換債券是具有轉(zhuǎn)股權(quán)的特殊債券；可轉(zhuǎn)換債券有雙重選擇權(quán)。對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，擁有轉(zhuǎn)股權(quán)，可自行選擇是否轉(zhuǎn)股，可轉(zhuǎn)換債券是一種較低債息收益和轉(zhuǎn)股權(quán)組合的證券；對(duì)于發(fā)行人來(lái)說(shuō)，擁有提前贖回的權(quán)利，可自行選擇是否提前贖回，可轉(zhuǎn)換債券是一種較高債息成本(相比沒(méi)有贖回條款的債券而言)和提前贖回權(quán)組合的證券。第846題：貼現(xiàn)率越高，則未來(lái)的貨幣折現(xiàn)到現(xiàn)在的價(jià)值越()。A、大B、小C、不擬定D、以上說(shuō)法都不對(duì)對(duì)的答案：B貼現(xiàn)率越高，則未來(lái)的貨幣折現(xiàn)到現(xiàn)在的價(jià)值越小。第847題：資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率代表()。A、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率B、單位市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)C、最優(yōu)組合D、效用等級(jí)對(duì)的答案：B資本市場(chǎng)線(xiàn)的斜率代表單位市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。第848題：監(jiān)管機(jī)構(gòu)可以采用()監(jiān)管措施，保證投資者的合法權(quán)益。A．保護(hù)客戶(hù)資產(chǎn)B．提供自發(fā)性協(xié)助C．對(duì)證券投資基金管理人進(jìn)行實(shí)地檢查D．以上都對(duì)的對(duì)的答案：A監(jiān)管機(jī)構(gòu)可以采用以下監(jiān)管措施，保證投資者的合法權(quán)益：①向投資者充足披露有關(guān)信息；②保護(hù)客戶(hù)資產(chǎn)；③公平、準(zhǔn)確地進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估和定價(jià)；④證券投資基金的份額贖回。第849題：目前，我國(guó)對(duì)投資者從基金分派中獲得的公司債券的利息收入，由()在向基金派發(fā)利息時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。A．發(fā)起人B．基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)C．基金管理人D．發(fā)行債券的公司對(duì)的答案：D個(gè)人投資者從基金分派中獲得的股票的股利收入、公司債券的利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的公司和銀行在向基金支付上述收入時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。第850題：經(jīng)常用來(lái)反映數(shù)據(jù)一般水平的記錄量指的是()。A、分位數(shù)B、中位數(shù)C、均值D、方差對(duì)的答案：C經(jīng)常用來(lái)反映數(shù)據(jù)一般水平的記錄量指的是均值。第851題：近年來(lái)我國(guó)互換合約市場(chǎng)高速增長(zhǎng)，互換合約也成為許多投資組合的重要組成部分，目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不涉及()。A、上海銀行間同業(yè)拆放利率B、國(guó)債回購(gòu)利率C、1年期定期存款利率D、3年期定期存款利率對(duì)的答案：D目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率涉及上海銀行間同業(yè)拆放利率(含隔夜、1周、3個(gè)月期等品種)、國(guó)債回購(gòu)利率(7天)、1年期定期存款利率，互換期限從7天到3年，交易雙方可協(xié)商擬定付息頻率、利率重置期限、計(jì)息方式等合約條款。第852題：一般票據(jù)的貼現(xiàn)不超過(guò)()，貼現(xiàn)期從貼現(xiàn)日起計(jì)算至票據(jù)到期日。A．3個(gè)月B．6個(gè)月C．1年D．3年對(duì)的答案：B一般票據(jù)的貼現(xiàn)不超過(guò)6個(gè)月，貼現(xiàn)期從貼現(xiàn)日起計(jì)算至票據(jù)到期日。第853題：期權(quán)的()是指多頭行使期權(quán)時(shí)可以獲得的收益的現(xiàn)值,即資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與執(zhí)行價(jià)格之間的差額。A、理論價(jià)值B、實(shí)際價(jià)值C、內(nèi)在價(jià)值D、時(shí)間價(jià)值對(duì)的答案：C期權(quán)的內(nèi)在價(jià)值是指多頭行使期權(quán)時(shí)可以獲得的收益的現(xiàn)值即資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與執(zhí)行價(jià)格之間的差額。第854題：開(kāi)放式基金份額變化的核算內(nèi)容不涉及基金份額的()。A、申購(gòu)與贖回情況B、轉(zhuǎn)入與轉(zhuǎn)出情況C、利息計(jì)算D、拆分對(duì)的答案：C對(duì)于開(kāi)放式基金來(lái)說(shuō)，核算內(nèi)容涉及基金份額的申購(gòu)與贖回情況、轉(zhuǎn)入與轉(zhuǎn)出情況以及基金份額拆分進(jìn)行會(huì)計(jì)核算。不涉及利息計(jì)算。第855題：中期票據(jù)采用注冊(cè)發(fā)行，最大注冊(cè)額度不超過(guò)公司凈資產(chǎn)的()。A．30%B．40%C．50%D．80%對(duì)的答案：B中期票據(jù)采用注冊(cè)發(fā)行，最大注冊(cè)額度不超過(guò)公司凈資產(chǎn)的40%。第856題：基金管理公司應(yīng)當(dāng)按相關(guān)規(guī)定對(duì)其香港特區(qū)發(fā)生的重大事項(xiàng)及時(shí)向()報(bào)告。A．公司經(jīng)營(yíng)所在地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)B．公司注冊(cè)地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)C．香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會(huì)D．香港證券交易所對(duì)的答案：A基金管理公司應(yīng)當(dāng)按相關(guān)規(guī)定對(duì)其香港特區(qū)發(fā)生的重大事項(xiàng)及時(shí)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)和公司經(jīng)營(yíng)所在地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。第857題：目前，在我國(guó)對(duì)投資者從基金分派中獲得的公司債券的利息收入，由()在向基金派發(fā)利息時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。A、上市公司、發(fā)行債券的公司B、基金管理公司C、中央結(jié)算公司D、基金托管銀行對(duì)的答案：A對(duì)證券投資基金從證券市場(chǎng)中取得的收入，涉及買(mǎi)賣(mài)股票、債券的差價(jià)收入，股權(quán)的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收公司所得稅。對(duì)基金取得的股利收入、債券的利息收入、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的公司和銀行在向基金支付上述收入時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。第858題：目前，托管資產(chǎn)的場(chǎng)內(nèi)資金清算的結(jié)算模式一般不會(huì)采用()。A、分級(jí)結(jié)算模式B、托管人結(jié)算模式C、券商結(jié)算模式D、第三方存管模式對(duì)的答案：A托管資產(chǎn)的場(chǎng)內(nèi)資金清算重要采用兩種模式，涉及托管人結(jié)算模式和券商結(jié)算模式。券商模式也稱(chēng)為第三方存管模式。第859題：基金的運(yùn)營(yíng)及銷(xiāo)售出現(xiàn)國(guó)際化的趨勢(shì)，開(kāi)始于()。A．20世紀(jì)60年代B．20世紀(jì)70年代C．20世紀(jì)80年代D．20世紀(jì)90年代對(duì)的答案：C從20世紀(jì)80年代開(kāi)始，隨著金融及投資市場(chǎng)出現(xiàn)國(guó)際一體化的大發(fā)展，基金的運(yùn)營(yíng)及銷(xiāo)售出現(xiàn)國(guó)際化的趨勢(shì)。第860題：資產(chǎn)負(fù)債表的作用不涉及()A、資產(chǎn)負(fù)債表列出了公司占有資源的數(shù)量和性質(zhì)B、資產(chǎn)負(fù)債表上的資源為分析收入來(lái)源性質(zhì)及其穩(wěn)定性提供了基礎(chǔ)C、資產(chǎn)負(fù)債表可認(rèn)為收益把關(guān)D、資產(chǎn)負(fù)債表可以反映公司投入與產(chǎn)出的關(guān)系對(duì)的答案：D反映公司投入與產(chǎn)出的關(guān)系的是利潤(rùn)表。第861題：銀行間債券市場(chǎng)的交易制度不涉及()。A.公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度B.分級(jí)結(jié)算制度C.做市商制度D.結(jié)算代理制度對(duì)的答案：B銀行間債券市場(chǎng)的交易制度涉及公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商制度、做市商制度和結(jié)算代理制度。第862題：根據(jù)全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)關(guān)于收益率計(jì)算的具體條款，自2023年1月1日起，公司必須至少()一次計(jì)算組合群的收益，并使用個(gè)別投資組合的收益以資產(chǎn)加權(quán)計(jì)算。A、每周B、每月C、每季度D、每年對(duì)的答案：C自2023年1月1日起，公司必須至少每季度一次計(jì)算組合群的收益，并使用個(gè)別投資組合的收益以資產(chǎn)加權(quán)計(jì)算。第863題：基金投資交易過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)重要體現(xiàn)在投資交易過(guò)程中的合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)和()。A、管理風(fēng)險(xiǎn)B、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)C、投資組合風(fēng)險(xiǎn)D、利率風(fēng)險(xiǎn)對(duì)的答案：C基金投資交易過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)重要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：—是投資交易過(guò)程中的合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)，二是投資組合風(fēng)險(xiǎn)。第864題：大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限最短的是()。A．1天B．14天C．3個(gè)月D．6個(gè)月對(duì)的答案：B大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限較短，一般在1年以?xún)?nèi)，最短的是14天，以3個(gè)月、6個(gè)月為主。第865題：根據(jù)資本資產(chǎn)定價(jià)模型，市場(chǎng)價(jià)格偏高的證券將會(huì)()。A、位于證券市場(chǎng)線(xiàn)下方B、位于證券市場(chǎng)線(xiàn)上方C、位于證券市場(chǎng)線(xiàn)上D、位于資本市場(chǎng)線(xiàn)上對(duì)的答案：A市場(chǎng)價(jià)格偏高的證券的預(yù)期收益率偏低，所以位于證券市場(chǎng)線(xiàn)的下方。第866題：若交割價(jià)格高于遠(yuǎn)期價(jià)格，套利者就可以通過(guò)()并等待交割來(lái)獲取無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利潤(rùn)。A、買(mǎi)入標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、賣(mài)出遠(yuǎn)期B、賣(mài)出標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、買(mǎi)入遠(yuǎn)期C、同時(shí)買(mǎi)進(jìn)標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨和遠(yuǎn)期D、同時(shí)賣(mài)出標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨和遠(yuǎn)期對(duì)的答案：A若交割價(jià)格高于遠(yuǎn)期價(jià)格，套利者就可以通過(guò)買(mǎi)入標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、賣(mài)出遠(yuǎn)期并等待交割來(lái)獲取無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利潤(rùn)，從而促使現(xiàn)貨價(jià)格上升，交割價(jià)格下降，直至套利機(jī)會(huì)消失；若交割價(jià)格低于遠(yuǎn)期價(jià)格，套利者就可以通過(guò)賣(mài)空標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)貨、買(mǎi)入遠(yuǎn)期來(lái)獲取無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利潤(rùn)，從而促使現(xiàn)貨價(jià)格下降，交割價(jià)格上升，直至套利機(jī)會(huì)消失。第867題：共同對(duì)手方是指在結(jié)算過(guò)程中，同時(shí)作為所有買(mǎi)方和賣(mài)方的交收對(duì)手并保證交收順利完畢的主體，—般由()充當(dāng)。A、結(jié)算機(jī)構(gòu)B、證券公司C、保險(xiǎn)公司D、商業(yè)銀行對(duì)的答案：A共同對(duì)手方是指在結(jié)算過(guò)程中，同時(shí)作為所有買(mǎi)方和賣(mài)方的交收對(duì)手并保證交收順利完畢的主體，—般由結(jié)算機(jī)構(gòu)充當(dāng)。第868題：假設(shè)某基金第一年的收益率為5％,第二的收益率也是5％,其年幾何平均收益率()。A、小于5％B、等于5％C、大于5％D、無(wú)法判斷對(duì)的答案：B(1+5％)(1+5％)^(1/2)-1=5％第869題：私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)投資通常以()形式進(jìn)行組織。A、合作人B、有限制C、股份制D、個(gè)體對(duì)的答案：A私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)投資通常以合作人形式進(jìn)行組織，其流程通常包含籌資、購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)、資產(chǎn)出售后將資金回報(bào)還給投資者等整個(gè)投資過(guò)程。第870題：基金管理人運(yùn)用證券資基金買(mǎi)賣(mài)股票、債券的差價(jià)收入，()營(yíng)業(yè)稅。A、免征B、部分征收C、需征收D、減免征收對(duì)的答案：A對(duì)基金管理人用基金買(mǎi)賣(mài)股票債券的差價(jià)收入，免征營(yíng)業(yè)稅。第871題：關(guān)于β系數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是()。A、CAPM運(yùn)用希臘字母貝塔(β)來(lái)描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小B、β系數(shù)可以理解為某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合對(duì)市場(chǎng)收益變動(dòng)的敏感性C、β系數(shù)越大的股票，在市場(chǎng)波動(dòng)的時(shí)候，其收益的波動(dòng)也就越大D、β系數(shù)是對(duì)放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償對(duì)的答案：DCAPM運(yùn)用希臘字母貝塔(β)來(lái)描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)大小。至于貝塔的含義，可以理解為某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合對(duì)市場(chǎng)收益變動(dòng)的敏感性。貝塔值越大的股票，在市場(chǎng)波動(dòng)的時(shí)候，其收益的波動(dòng)也就越大。第872題：基金的會(huì)計(jì)核算對(duì)象不涉及()。A．損益類(lèi)B．資產(chǎn)負(fù)債共同類(lèi)C．資產(chǎn)損益共同類(lèi)D．負(fù)債類(lèi)對(duì)的答案：C根據(jù)《證券投資基金會(huì)計(jì)核算業(yè)務(wù)指引》，基金的會(huì)計(jì)核算對(duì)象涉及資產(chǎn)類(lèi)、資產(chǎn)負(fù)債共同類(lèi)、負(fù)債類(lèi)、所有者權(quán)益類(lèi)和損益類(lèi)的核算，涉及基金申購(gòu)和贖回、基金的投資交易、基金持有證券的上市公司行為、基金費(fèi)用計(jì)提和支付、基金資產(chǎn)估值、基金利潤(rùn)分派等基金經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。第873題：以下不屬于可回售債券的特點(diǎn)的是()。A、回售價(jià)格通常是債券的面值B、受益人是發(fā)行人C、可回售債券的利息更低D、在發(fā)行一段時(shí)間后才可執(zhí)行回售權(quán)對(duì)的答案：B可回售債券的待點(diǎn)除了ACD以外，尚有一點(diǎn)是可回售債券的受益人是債券持有者。第874題：全美范圍內(nèi)標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約是從1973年()的看漲期權(quán)交易開(kāi)始的。A、美國(guó)商品交易所B、芝加哥期權(quán)交易所C、紐約期權(quán)交易所D、英國(guó)期權(quán)交易所對(duì)的答案：B全美范圍內(nèi)的標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約是從1973年芝加哥期權(quán)交易所的看漲期權(quán)交易開(kāi)始的。第875題：關(guān)于UCITS基金的核準(zhǔn)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。A．UCITS基金必須獲取其所在國(guó)監(jiān)管機(jī)關(guān)的核準(zhǔn)方可開(kāi)展業(yè)務(wù)B．基金管理人、托管人、基金規(guī)則及基金章程的改變均要獲得監(jiān)管機(jī)關(guān)的批準(zhǔn)C．對(duì)于單位信托而言，要核準(zhǔn)基金章程和基金托管人D．基金管理公司只能從事基金管理業(yè)務(wù)對(duì)的答案：C對(duì)于單位信托而言，規(guī)定核準(zhǔn)基金管理人、基金托管人和基金規(guī)則；對(duì)于公司型基金，則要核準(zhǔn)基金章程和基金托管人。第876題：假如一個(gè)隨機(jī)變量X最多只能取可數(shù)的不同值，則為稱(chēng)為()。A．離散型隨機(jī)變量B．連續(xù)型隨機(jī)變量C．中斷型隨機(jī)變量D．分布型隨機(jī)變量對(duì)的答案：A假如一個(gè)隨機(jī)變量X最多只能取可數(shù)的不同值，則為離散型隨機(jī)變量。第877題：負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的境外資產(chǎn)托管人，其應(yīng)當(dāng)滿(mǎn)足最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于()億美元或等值貨幣，或托管資產(chǎn)規(guī)模不少于()億美元或等值貨幣。A．10；1000B．10；100C．5；1000D．5；100對(duì)的答案：A負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的境外資產(chǎn)托管人，其應(yīng)當(dāng)滿(mǎn)足最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于10億美元或等值貨幣，或托管資產(chǎn)規(guī)模不少于1000億美元或等值貨幣。第878題：以下關(guān)于基金估值方法的表述，錯(cuò)誤的是()。A．銀行間債券市場(chǎng)交易的債券，采用估值技術(shù)擬定公允價(jià)值B．交易所以大宗交易方式轉(zhuǎn)讓的資產(chǎn)支持證券，在估值技術(shù)難以可靠計(jì)量公允價(jià)值的情況下，按成本進(jìn)行后續(xù)計(jì)量C．非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票，初始取得成本低于在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)，應(yīng)采用上市交易的同一股票的市價(jià)進(jìn)行估值D．交易所上市債券以收盤(pán)凈價(jià)估值對(duì)的答案：C假如估值日非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票的初始取得成本高于在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)，應(yīng)采用在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)作為估值日該股票的價(jià)值。假如估值日非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票的初始取得成本低于在證券交易所上市交易的同一股票的市價(jià)，應(yīng)按公式擬定該股票的價(jià)值第879題：以下關(guān)于基金估值方法的表述，錯(cuò)誤的是()。A、交易所上市交易的債券按估值日收盤(pán)凈價(jià)估值B、交易所上市交易的債券采用估值技術(shù)擬定公允價(jià)值C、對(duì)停止交易但未行權(quán)權(quán)證一般采用估值技術(shù)擬定公允價(jià)值D、初次發(fā)行未上市的股票采用估值技術(shù)擬定公允價(jià)值對(duì)的答案：B交易所發(fā)行未上市品種的估值：①初次發(fā)行未上市的股票、債券和權(quán)證，采用估值技術(shù)擬定公允價(jià)值，在估值技術(shù)難以可靠計(jì)量公允價(jià)值的情況下按成本計(jì)量;②送股、轉(zhuǎn)增股、配股和公升增發(fā)新股等發(fā)行未上市股票，按交易所上市的同一股票的市價(jià)估值;③非公開(kāi)發(fā)行有明確鎖定期的股票。第879題：在杜邦財(cái)務(wù)分析體系中，假設(shè)其他情況相同，下列說(shuō)法中錯(cuò)誤的是()。A．權(quán)益乘數(shù)大則財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)大B．權(quán)益乘數(shù)大則凈資產(chǎn)收益率大C．權(quán)益乘數(shù)等于股東權(quán)益比率的倒數(shù)D．權(quán)益乘數(shù)大則資產(chǎn)凈利率大對(duì)的答案：D本題考核財(cái)務(wù)綜合分析與評(píng)價(jià)中的“杜邦分析法”。權(quán)益凈利率(凈資產(chǎn)收益率)＝資產(chǎn)凈利率×權(quán)益乘數(shù)＝銷(xiāo)售凈利率×資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權(quán)益乘數(shù)所以本題D錯(cuò)誤。第881題：投資于債券投資組合，獲得的利息和收回的本金恰好滿(mǎn)足未來(lái)鈔票需求，這種方法稱(chēng)為()A、水平配比策略B、久期配比策略C、鈔票配比策略D、價(jià)格免疫策略對(duì)的答案：C投資于債券投資組合，獲得的利息和收回的本金恰好滿(mǎn)足未來(lái)鈔票需求，這種方法稱(chēng)為鈔票配比策略。第882題：基金會(huì)計(jì)的責(zé)任主體是對(duì)其進(jìn)行會(huì)計(jì)核算的()A.基金持有人和基金管理公司B.基金管理人和基金托管人C.基金管理公司和基金托管人D.中國(guó)審計(jì)署和基金管理公司對(duì)的答案：C基金會(huì)計(jì)的責(zé)任主體是對(duì)其進(jìn)行會(huì)計(jì)核算的基金管理公司和基金托管人。第883題：基金管理公司必須以()為基金會(huì)計(jì)核算主體。A、所管理的所有基金總體B、所管理的不同基金類(lèi)別C、基金管理公司D、所管理的每只基金對(duì)的答案：D金管理公司是證券投資基金會(huì)計(jì)核算的責(zé)任主體，對(duì)所管理的基金應(yīng)當(dāng)以每只基金為會(huì)計(jì)核算主體，獨(dú)立建賬、獨(dú)立核算，保證不同基金在名冊(cè)登記、賬戶(hù)設(shè)立、資金調(diào)撥、賬簿記錄等方面互相獨(dú)立。第884題：已知甲公司年負(fù)債總額為200萬(wàn)元，資產(chǎn)總額為500萬(wàn)元，無(wú)形資產(chǎn)凈值為50萬(wàn)元，流動(dòng)資產(chǎn)為240萬(wàn)元，流動(dòng)負(fù)責(zé)為160萬(wàn)元，年利息費(fèi)用為20萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為100萬(wàn)元，所得稅為30萬(wàn)元，則()A．年末資產(chǎn)負(fù)債率為40%B．年末產(chǎn)權(quán)比率為1/3C．年利息保障倍數(shù)為6.5D．年末長(zhǎng)期資本負(fù)債率為10.76%對(duì)的答案：AA：年末資產(chǎn)負(fù)債率=200/500*100%=40%；B：年末產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債所有者權(quán)益=200/(500-200)=2/3;C:年末利息倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)利息=(100+30+20)/20=7.5；D：年末長(zhǎng)期資本負(fù)債率=非流動(dòng)負(fù)債(非流動(dòng)負(fù)債所有者權(quán)益)=(200-160)/(40+300)*100%=11.76%第885題：下列哪項(xiàng)不是影響期權(quán)價(jià)格的因素()。A、合約標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格B、期權(quán)的有效期C、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率水平D、權(quán)利金的波動(dòng)率對(duì)的答案：D影響期權(quán)價(jià)格的因素：合約標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格、期權(quán)的有效期、無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率水平、標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格的波動(dòng)率、合約標(biāo)的資產(chǎn)的分紅第886題：影響指數(shù)型投資策略跟蹤誤差的因素不涉及()。A、紅利發(fā)放B、發(fā)行新股C、公司合并D、股票合并對(duì)的答案：D即使在構(gòu)造的股票組合中涉及目的指數(shù)的所有成分股股票，成分股股票的權(quán)數(shù)也會(huì)由于公司合并、股票拆細(xì)和發(fā)放股票紅利、發(fā)行新股和股票回購(gòu)等因素而變動(dòng)，而復(fù)制的投資組合不能對(duì)此自動(dòng)調(diào)整，更不用說(shuō)復(fù)制的投資組合中包含的股票數(shù)目少于指數(shù)成分股股票的情況了。所以，跟蹤誤差是連以避免的。第887題：詹森α衡量的是基金組合收益中超過(guò)()預(yù)測(cè)值的那一部分超額收益。A、絕對(duì)收益率B、WACC模型C、超額收益率D、CAPM模型對(duì)的答案：D詹森α(Jensen'sα)同樣也是CAPM上發(fā)展出的一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整差異衡量指標(biāo)，它衡量的是基金組合收益中超過(guò)CAPM模型預(yù)測(cè)值的那一部分超額收益，故選D。第888題：投資風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源于()的波動(dòng)。A、市場(chǎng)價(jià)值B、投資價(jià)值C、市場(chǎng)價(jià)格D、投資價(jià)格對(duì)的答案：B投資風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源于投資價(jià)值的波動(dòng)。第889題：債券結(jié)算業(yè)務(wù)類(lèi)型不涉及()。A、分銷(xiāo)業(yè)務(wù)B、現(xiàn)券業(yè)務(wù)C、債券遠(yuǎn)期交易D、債券互換交易對(duì)的答案：D債券結(jié)算業(yè)務(wù)類(lèi)型有分銷(xiāo)業(yè)務(wù)、現(xiàn)券業(yè)務(wù)、質(zhì)押式回購(gòu)業(yè)務(wù)、買(mǎi)斷式回購(gòu)業(yè)務(wù)、債券遠(yuǎn)期交易以及債券借貨。第8