2022基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識通關提分題庫(考點梳理)

2022基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識通關提分題庫(考點梳理)單選題（共50題）1、根據《中華人民共和國公司法》的規(guī)定，設立股份有限公司（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C2、合伙型股權投資基金的合伙協議應約定由其擔任合伙型基金的執(zhí)行事務合伙人的是（）。A.合伙人B.有限合伙人C.普通合伙人D.基金管理人【答案】C3、盡職調查認為符合投資要求的企業(yè)與項目，項目投資經理編寫完整的（）。A.投資建議書B.投資計劃書C.投資意向書D.投資協議書【答案】A4、（2018年真題）杠桿收購基金的資金主要來源是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A5、關于政府引導基金對創(chuàng)業(yè)投資基金的支持方式，下列選項不屬于常見方式的是（）。A.直接股權投資B.參股C.融資擔保D.跟進投資【答案】A6、(2017年)下列關于外資人民幣股權投資基金和外幣股權投資基金的說法中，錯誤的是（）。A.外資人民幣股權投資基金是以人民幣對中國境內非公開交易股權進行投資的股權投資基金B(yǎng).外幣股權投資基金通常采取“兩頭在外”的運作方式C.外幣股權投資基金是主要以外幣對中國境內的企業(yè)進行投資的股權投資基金D.外資人民幣股權投資基金的經營注冊地在境外【答案】D7、股權投資基金A投資了企業(yè)B，上市公司C與企業(yè)B在客戶群體及業(yè)務相關度較高，為了整合資源實現協同發(fā)展，C通過向B的股東非公開發(fā)行新股以及支付現金的方式，用于收購基金A所持有的企業(yè)B的股權，從而使其實現間接上市，基金A最終通過公開市場轉讓C的股票實現退出。B間接上市的方式為（）A.要約收購B.借殼上市C.股票首次公開發(fā)行D.參與上市公司重大資產重組【答案】D8、設立合伙企業(yè)，應當具備的條件有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C9、投資后管理的作用不包括（）。A.有利于提升被投資企業(yè)自身價值，增加投資收益B.對股權投資基金參與企業(yè)后續(xù)融資時的決策起到重要的決策支撐作用C.有利于保證股權投資基金收益D.有利于及時了解被投資企業(yè)經營運作情況，并根據不同情況及時采取必要措施，保證資金安全【答案】C10、中國證券投資基金業(yè)協會會員中，不可以接受基金管理人的委托作為股權投資基金的募集機構的是（）。A.獨立基金銷售機構B.具備基金銷售資格的商業(yè)銀行C.具有證券從業(yè)資格的會計師事務所D.具備基金銷售資格的保險公司【答案】C11、（2021年真題）某股權投資基金管理人被其所在地證監(jiān)局作出了沒收違法所得的行政處罰措施，該管理人對該行政處罰不服，關于以下措施表述正確的是（）A.可選擇向復議機關申請復議，也可以選擇直接向有管轄權的人民法院提起訴訟B.可以同時向復議機關申請復議和向有管轄權的人民法院提起訴訟C.只能先向復議機關申請復議，對復議決定不服的，可以向有管轄權的人民法院提起訴訟D.只能向復議機關申請復議【答案】A12、下列關于股權投資基金財務會計報告的說法，錯誤的是（）。A.由股權投資基金管理人負責編制B.4分為年度、半年度財務會計報告C.包括資產負債表、利潤表等會計報表D.基金募集者對財務報告相關內容進行復核【答案】D13、私募股權投資基金按法律形式分為（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ【答案】C14、關于股權投資基金對目標公司的法律盡職調查，下列表述錯誤的是()A.需偵查主要股東與目標公司間的關聯交易資金往來及擔保的合法性B.需側重偵察目標公司是否存在欠稅和潛在稅務處罰問題，無需核查相關優(yōu)惠待遇的持續(xù)性C.需審查目標公司簽訂的重大合同，核查合同金額、支付方式和主要條款，關注合同履行過程中的不確定性D.需關注目標公司涉及的訴訟及仲裁情況，并偵查已決訴訟與仲裁的履行合規(guī)性【答案】B15、根據《企業(yè)所得稅法實施條例》，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權投資方式投資于未上市的中小高新技術企業(yè)2年以上的、可以按照其（）的70%的股權持有滿2年的當年，抵扣該創(chuàng)111般資企業(yè)的應納稅所得額。A.總資產B.凈利潤C.凈資產D.投資額【答案】D16、（）是指項目投資退出的資金先返還至基金投資者，當投資者收回全部投資本金后，再按照約定的門檻收益率（如有）向基金投資者分配門檻收益。A.瀑布式的收益分配體系B.業(yè)績報酬C.追趕機制D.回撥機制【答案】A17、相比于股權自由現金流量，公司自由現金流量貼現時所采用的貼現率是（）。A.權益資本成本B.EBITDAC.DCFD.WACC【答案】D18、(2017年)不同組織形式的基金，沒有獨立法人主體地位的基金包括（）。A.公司型基金、合伙型基金和契約型基金B(yǎng).合伙型基金和契約型基金C.公司型基金和合伙型基金D.公司型基金和契約型基金【答案】B19、我國《公司法》《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》中規(guī)定，創(chuàng)業(yè)企業(yè)可以通過（）或法律規(guī)定的其他企業(yè)組織形式設立。A.社會團體法人、目律管理法人B.自然人設立、法人設立C.有限責任公司、股份有限公司D.獨立法人公司、非獨立法人公司【答案】C20、在實際操作中，母基金通常和其所投資的股權投資基金聯合投資，母基金往往扮演（），讓股權投資基金來管理這項投資。A.主動角色B.跟投角色C.管理者角色D.旁觀者角色【答案】B21、股權投資基金的合格投資者指的是具備（）識別能力和（）承擔能力。A.資產B.管理C.責任D.風險【答案】D22、風險事項向投資者進行披露。A.股權投資基金資金損失所涉風險B.股權投資基金募集失敗所涉風險C.股權投資基金運營所涉風險D.基金合同與中國證券投資基金協會合同指引不一致所涉風險【答案】D23、股權投資基金投后管理的作用包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B24、公司制創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權投資方式直接投資于種子期、初創(chuàng)期科技型企業(yè)滿（）年的，可以按照投資額的（）在股權持有滿2年的當年抵扣該公司創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的應納稅所得額；當年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結轉抵扣。A.1,70%B.2,70%C.3,70%D.2,60%【答案】B25、股權投資基金投資的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，可能凈利潤為負數，經營性現金流也為負數，且賬面價值比較低。此時，（）可能比較實用。A.市盈率倍數法B.市凈率倍數法C.企業(yè)價值/息稅前利潤倍數法D.市銷率倍數法【答案】D26、（2016年真題）股權投資基金管理人利用部門分設、崗位分設、外包、托管等方式實現（）。A.專業(yè)化運營B.內部牽制C.業(yè)務流程控制D.授權流程管理【答案】C27、（）并上市一般是在被投資企業(yè)經營達到理想狀態(tài)時進行的。A.股票首次公開發(fā)行B.股票首次非公開發(fā)行C.股票公開發(fā)行D.股票非公開發(fā)行【答案】A28、募集并設立一只有限合伙型股權投資基金，以下步驟正確的是（）。A.Ⅳ、Ⅴ、Ⅱ、Ⅰ、ⅢB.Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ、ⅡC.Ⅳ、Ⅴ、Ⅱ、Ⅲ、ⅠD.Ⅳ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ、Ⅰ【答案】C29、某股權投資基金認繳總額為20億元且于設立時全部實繳到位，基金收益分配約定為超額收益的10%作為業(yè)績基金管理人，90%歸至基金投資者。收益分配體系為瀑布式，門檻收益率設定為每年8%,按單利計算?；鹪谶\行8年后完成了所有投資項目的退出，清算后可分配總額為40億元。假設基金運營期間未進行分配。假設該基金收益分配條款中未設定追趕機制，則基金管理人與基金投資者獲得的分配金額分別為（）A.基金管理人可分得金額為0.72億元，全體基金投資者可分得金額為39.28億元B.基金管理人可分得金額為1.84億元，全體基金投資者可分得金額為38.16億元C.基金管理人可分得金額為1.84億元，全體基金投資者可分得金額為18.16億元D.基金管理人可分得金額為0.72億元，全體基金投資者可分得金額為19.28億元【答案】A30、公司成立日期是（）。A.公司章程正式啟用日期B.申請設立登記日期C.正式對外營業(yè)日期D.營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日期【答案】D31、下列關于《公司法》中合伙企業(yè)解散、清算規(guī)則說法錯誤的是（）。A.清算結束，清算人應當編制清算報告，經全體合伙人簽名、蓋章后，在十五日內向企業(yè)登記機關報送清算報告，申請辦理合伙人企業(yè)注銷登記B.合伙企業(yè)依法被宣告破產的，對普通合伙人對合伙企業(yè)債務不承擔無限連帶責任C.合伙企業(yè)不能清償到期債務的，債權人可以依法向人民法院提出破產清算申請，也可以要求普通人合伙人清償D.合伙企業(yè)注銷后，原普通合伙人對合伙企業(yè)存續(xù)期間的債務仍應承擔無限連帶責任【答案】B32、（2020年真題）關于按照單一項目的收益分配方式和按照基金整體的收益分配方式,表述錯誤的是（）。A.按照單一項目的收益分配方式下,可以應用回撥機制,要求基金管理人退回部分或全部業(yè)績報酬B.按照基金整體的收益分配方式下,每個投資項目退出后,退出資金先向投資者分配,直至分配金額達到投資者針對基金的全部投資本金C.按照單一項目的收益分配方式下,在滿足約定條件后,基金管理人針對毎筆投資后退出收入都參與收益分配D.按照基金整體的收益分配方式下,在前期項目盈利并提取業(yè)績報酬而后期項目出現虧損的情況下,可能出現基金投資人獲取的收益不足門檻收益的情況【答案】D33、我國股權投資基金的監(jiān)管機構是（）。A.中國證券投資基金業(yè)協會B.中國證券業(yè)協會C.中國證監(jiān)會及其派出機構D.中國銀監(jiān)會及其派出機構【答案】C34、冷靜期屆滿后，募集機構從事基金銷售推介業(yè)務以外的人員應當以（）等留痕方式進行回訪。A.Ⅰ、Ⅱ、IVB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】A35、在一定期限之后如果企業(yè)未能完成一定指標，投資者會獲得一定補償，以彌補其由于企業(yè)的實際價值降低所受的損失。這個被稱為（）。A.觸發(fā)機制B.調整機制C.對賭安排D.補償安排【答案】C36、下列關于拖售權條款表述錯誤的是（）。A.拖售權是股權投資基金欲強行進入其他股東與第三方的交易，交易價格以其他股東與第三方協商確定的價格為準B.拖售權賦予股權投資基金更大的權利，使其作為少數股東，享有決定公司轉讓的權利C.拖售權條款保證投資者作為小股東，即使不實際管理、經營企業(yè)，在它想要退出的時候，原始股東和管理團隊也不得拒絕D.股權投資基金提出要行使拖售權時，公司創(chuàng)始股東有權按照第三方買家提出的同等交易條件受讓股權投資基金在公司的股權【答案】A37、企業(yè)價值/息稅前利潤倍數法的企業(yè)價值計算公式為（）。A.EV=股權價值+凈利潤B.EV=凈利潤+所得稅+利息C.EV=EBITx（EV/EBIT倍數）D.EV=EBITDAx（EV/EBITDA倍數）【答案】C38、關于投資后管理增值服務，以下說法錯誤的是()A.投資機構可以幫助被投資企業(yè)尋找合適的高級管理人才、核心技術人才、供應商、客戶等各方面資源B.如果被投資企業(yè)需要引進新的股權資金或債券資金，投資機構往往會利用自己在資本市場和借貸市場的關系網絡，引薦其他投資機構或商業(yè)銀行C.在為被投資企業(yè)提供資本運作增值服務方面，投資機構對資本市場的熟悉程度高、資本運作能力強，所以能夠承擔主要責任D.投資機構通常能在公司治理方面提供合理意見與建議，幫助被投資企業(yè)逐步建立起規(guī)范的的公司治理結構【答案】C39、（2020年真題）有限合伙型股權投資基金的納稅義務人是（）A.全體合伙人B.有限合伙人C.普通合伙人D.合伙企業(yè)【答案】A40、合伙型基金的有限合伙人不得以（）出資。A.貨幣B.勞務C.土地使用權D.知識產權【答案】B41、基金業(yè)協會會員可分為（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B42、以下關于清算退出的說法，正確的是（）。A.清算退出是指股權投資基金通過被投資企業(yè)清算實現退出，主要針對投資項目未獲得成功的一種退出方式B.通常由被投資企業(yè)大股東或創(chuàng)始股東出資購買股權投資基金持有的企業(yè)股份，從而使股權投資基金實現退出的行為C.清算退出是指股權投資基金通過投資企業(yè)清算實現退出，主要針對投資項目未獲得成功的一種退出方式D.清算退出是指股權投資基金通過投資企業(yè)清算實現退出，主要針對投資項目獲得成功的一種退出方式【答案】A43、募集機構及其從業(yè)人員不得從事（）等違法活動。Ⅰ、為客戶代簽合同Ⅱ、侵占基金財產Ⅲ、侵占客戶資金Ⅳ、利用基金相關的未公開信息進行交易A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C44、（）是指截至某一特定時點，投資人已從基金獲得的分配金額加上資產凈值（NAV）與投資人已向基金繳款金額總和的比率，體現了投資人的賬面回報水平。A.內部收益率B.已分配收益倍數C.總收益倍數D.凈值增長率【答案】C45、（）是指截至某一特定時點，投資人從基金獲得的分配金額加上資產凈值（NAV）與投資人已向基金繳款金額總和的比率，體現了投資人的賬面回報水平。A.市盈率B.已分配收益倍數C.總收益倍數D.內部收益率【答案】C46、全國中小企業(yè)股份轉讓系統掛牌在股權明晰，股票發(fā)行和轉讓行為合法合規(guī)要求中，說法錯