2022-2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識押題練習試題A卷含答案

2022-2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識押題練習試題A卷含答案單選題（共75題）1、“自上而下”的層次分析法的第三步是（）。A.行業(yè)分析B.宏觀經濟分析C.公司內在價值與市場價格分析D.經濟周期分析【答案】C2、可轉換債券的期限最短為（）年，最長為（）年，自發(fā)行結束之日起（）個月后才能轉換為公司股票。A.0.5、6、3B.1、6、6C.0.5、3、3D.1、3、3【答案】B3、UCITS五號指令的改革計劃不包括()。A.完善貨幣市場基金的規(guī)則B.完善收益回報政策C.完善信息披露D.加強托管人的責任【答案】A4、下列屬于基金投資交易過程中的風險的是（）。A.投資組合風險B.匯率風險C.利率風險D.市場風險【答案】A5、關于收益率曲線的說法正確的是（）。A.收益率曲線以收益率為橫坐標，以期限為縱坐標B.短期收益率一般比長期收益率更富有變化性C.收益率曲線一般向下傾斜D.當利率整體水平較高時，收益率曲線回呈現向上傾斜形狀?！敬鸢浮緽6、關于貨市市場工具，以表述正確是（）。A.一般是低流動性高風險的證券B.剩余期限超過397天C.主要是個人投資者交易買賣D.包括銀行定期存款（一年以內）【答案】D7、如果考察期內基金的標準差發(fā)生變化，則（）將不再有效。A.特雷諾指數B.夏普指數C.詹森指數D.CAPM模型【答案】B8、利潤表的構成部分不包括（）。A.營業(yè)收入B.利潤C.與營業(yè)收入相關的生產性費用、銷售費用和其他費用D.營業(yè)費用【答案】D9、下列不是常見的反映股票基金風險的指標是（）。A.標準差B.A系數C.持股集中度D.久期【答案】D10、進行基金業(yè)績評價除計算回報率之外，還必須考慮其他因素，以下屬于基金業(yè)績評價必須考慮因素的是()。A.基金投資目標與范圍B.基金產品星級評價C.基金經理管理產品數量D.基金公司產品線完善程度【答案】A11、對于一家新成立的仍處于虧損階段的未上市企業(yè)，進行估值時較為合理的估值模型是（）A.市銷率模型B.市盈率模型C.三階段紅利貼現模型D.股利貼現模型【答案】A12、封閉式基金（）進行估值，（）披露一次基金份額凈值。A.每個交易日；每周B.每日；每周C.每個交易日；次日D.每日；次日【答案】A13、一個擁有100%權益資本的公司被稱為（）。A.杠桿公司B.無杠桿公司C.全資公司D.無負債公司【答案】B14、基金N與基金M具有相同的標準差，基金N的平均收益率是基金M的兩倍，基金N的夏普指數()。A.是基金M的兩倍B.小于基金祕的兩倍C.大于基金M的兩倍D.等于基金M的夏普指數【答案】C15、不動產投資是指土地以及建筑物等土地定著物，相對動產而言，強調財產和權利載體在地理位置上的相對固定性。下列不屬于不動產投資類型的是()。A.地產投資B.養(yǎng)老地產投資C.酒店投資D.能源投資【答案】D16、美國納斯達克市場采用交易制度。（）A.多元做市商B.特定做疏C.指定做市商D.單一市商【答案】A17、已知某存貨的周轉天數為50天，則該存貨的年周轉率為（）。A.7.2次B.7.3次C.72%D.73%【答案】B18、以下屬于遠期合約標的資產的是（）。A.大宗商品B.農產品C.利率D.以上三種均是【答案】D19、根據（）的要求，基金合同應列明基金資產估值事項。A.《基金合同的內容與格式》B.《證券投資基金法》C.《關于進一步規(guī)范證券投資基金估值業(yè)務的指導意見》D.《合格境外機構投資者境外證券投資管理試行辦法》【答案】A20、UCITS五號令中規(guī)定，歐盟監(jiān)管機構將會把任何行政處罰公開在其官方網頁上，并維持至少（）年。A.3B.5C.7D.10【答案】B21、中國外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。A.上海銀行間同業(yè)拆放利率B.3年期定期存款利率C.1年期定期存款利率D.國債回購利率【答案】B22、不動產投資的類型不包括（）。A.地產投資B.商業(yè)房地產投資C.工業(yè)用地投資D.基金產品投資【答案】D23、（）是由中央銀行發(fā)行的用于調節(jié)商業(yè)銀行超額準備金的短期債務憑證。A.短期國債B.銀行承兌匯票C.中央銀行票據D.商業(yè)票據【答案】C24、關于債券當期收益率和到期收益率的關系，以下說法錯誤的是()A.當期收益率總是與到期收益率反向變動B.債券市場價格越偏離債券面值，期限越短，則當期收益率越偏離到期收益率C.債券市場價格越接近債券面值，期限越長，則其當期收益率越接近到期收益率D.當期收益率未考慮投資債券的資本損益，到期收益率則考慮了投資債券的資本損益【答案】A25、下列關于夏普比率的說法，錯誤的是()。A.夏普比率數值越大，代表單位風險超額回報率越高B.夏普比率是對絕對收益率的風險調整分析指標C.夏普比率是針對總波動性權衡后的回報率，即單位總風險下的超額回報率D.夏普比率使用的是系統風險【答案】D26、跟蹤偏離度的計算公式是()。A.跟蹤偏離度=證券組合的真實收益率+基準組合的收益率B.跟蹤偏離度=證券組合的真實收益率-基準組合的收益率C.跟蹤偏離度=證券組合的真實收益率÷基準組合的收益率D.跟蹤偏離度=證券組合的真實收益率×基準組合的收益率【答案】B27、當企業(yè)面臨破產清算時，最優(yōu)先得到清償的債券是（）。A.第二抵押權債券B.有限留置權債券C.次級債券D.優(yōu)先次級債券【答案】B28、（）是上市公司總市值第一（2009年數據），IPO數量及市值第一（2009年數據），交易量第二（2008年數據）的交易所。A.倫敦證券交易所B.泛歐證券交易所C.紐約證券交易所D.納斯達克證券交易所【答案】C29、（）是公司清算時每一股份所代表的實際價值。A.股票的票面價值B.股票的清算價值C.股票的賬面價值D.股票的內在價值【答案】B30、2014年7月7日，中國證監(jiān)會頒布了《公開募集證券投資基金運作管理辦法》，其中規(guī)定了基金的分類標準。以下說法不正確的是（）。A.60%以上的基金資產投資于股票的，為股票基金B(yǎng).80%以上的基金資產投資于債券的，為債券基金C.僅投資于貨幣市場工具的，為貨幣市場基金D.80%以上的基金資產投資于其他基金份額的，為基金中基金【答案】A31、下列關于投資基金所得稅的說法，錯誤的是()。A.買賣基金份額獲得的差價收入暫不征收個人所得稅B.從基金分配中獲得的國債利息暫不征收所得稅C.從基金分配中獲得的股票股利收入由上市公司代扣代繳20%的個人所得稅D.申購和贖回基金份額取得的差價收入由基金公司代扣代繳20%的個人所得稅【答案】D32、從事（）投資的人員或機構被稱為“天使”投資者。A.大宗商品B.風險C.另類D.衍生金融產品【答案】B33、以下選項關于優(yōu)先股的說法錯誤的是（）。A.優(yōu)先股的股息率是固定的B.優(yōu)先股股東的權利是優(yōu)先的，一般有表決權C.在公司盈利和剩余財產的分配順序上，優(yōu)先股股東先于普通股股東D.優(yōu)先股擁有股權和債權的雙重屬性【答案】B34、下列不屬于我國短期融資券交易品種的是（）。A.1個月B.3個月C.6個月D.9個月【答案】A35、債券借貸的期限由借貸雙方協商確定，但最長不得超過()天。A.60B.91C.100D.365【答案】D36、某基金前一日基金資產總值110,000萬元,基金資產凈值為100,000萬元,基金合同規(guī)定基金管理費的年費率為1.5%（—年按365天計算），則當日應計提的基金管理費為（）萬元。A.3.6B.2.5C.4.2D.4.1【答案】D37、持有區(qū)間收益率通常來源于兩部分，那么這兩部分是（）。Ⅰ.資產回報率Ⅱ.投資收益率Ⅲ.價格收益率Ⅳ.收入回報率。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B38、下列不屬于債券結算業(yè)務的是（）。A.分銷業(yè)務B.期貨期權C.現券業(yè)務D.利率互換業(yè)務【答案】B39、根據現行估值原則，對于交易所公開增發(fā)但未上市的新股，應采用的估值方法是（）。A.成本價和交易所上市的同一股票市價孰高價B.成本價C.成本價和交易所上市的同一股票市價孰低價D.交易所上市的同一股票市價【答案】D40、時間優(yōu)先原則是指（）A.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者B.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者C.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者D.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者【答案】D41、如果股票基金的平均市盈率、平均市凈率小于市場指數的市盈率和市凈率，可以認為該股票基金屬于（）基金。A.價值型B.成長型C.投資型D.收入型【答案】A42、（）是指私募股權基金運營對象企業(yè)經營失敗，項目以破產而告終，被迫退出的—種形式。A.買殼上市B.IPOC.破產清算D.二次出售【答案】C43、關于債券到期收益率，以下表述錯誤的是（）。A.其他因素相同情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率要低B.票面利率與債券到期收益率呈同方向增減C.再投資收益率的變化會影響投資者實際的持有到期收益率D.債券市場價格與到期收益率呈反向增減【答案】A44、場內證券交易清算與交收的原則不包括（）。A.實物交收原則B.凈額清算原則C.共同對手方制度D.貨銀對付原則【答案】A45、（）是指貨幣隨著時間推移而發(fā)生的增值。A.貨幣的流通價值B.貨幣的使用價值C.貨幣的互換價值D.貨幣的時間價值【答案】D46、下列股票估值方法不屬于相對價值法的是（）。A.市盈率模型B.企業(yè)價值倍數C.經濟附加值模型D.市銷率模型【答案】C47、黃金投資在本質上可以認為是（）投資，但同時黃金投資又體現出貨幣金融產品的特性。A.房地產B.大宗商品C.私募股權D.收藏品【答案】B48、期末可供分配利潤是指期末可供基金進行利潤分配的金額，為期末資產負債表中未分配利潤與未分配利潤中已實現部分的孰低數。由于基金本期利潤包括已實現和未實現兩部分，如果期末未分配利潤的未實現部分為（），則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤的已實現部分；如果期末未分配利潤的未實現部分為（），則期末可供分配利潤的金額為期末未分配利潤（已實現部分扣減未實現部分）。A.負數，正數B.正數，負數C.正數，正數D.負數，負數【答案】B49、（）被認為是私募股權投資當中處于高風險領域的戰(zhàn)略。A.私募股權二級市場投資B.風險投資C.成長權益D.并購投資【答案】B50、基金的（）的計算是基金業(yè)績評價的第一步。是證券或投資組合在一定時間區(qū)間內所獲得的回報，測量的是證券或投資組合的增值或貶值，常常用百分比來表示收益率。A.相對收益B.絕對收益C.投資收益D.超額收益【答案】B51、下列關于基金系統性風險和非系統性風險說法錯誤的是（）。A.非系統性風險則是可以通過分散化投資來降低的風險B.系統風險可以通過分散化投資來降低的風險C.系統性風險的存在是由于某些因素能夠通過多種作用機制同時對市場上大多數資產的價格或收益造成同向影響D.非系統性風險又被稱為特定風險、異質風險、個體風險等【答案】B52、下列關于下行風險說法措誤的是（）。A.下行風險是投資可能出現的最壞的情況，也是投資者可能需要承擔的損失。B.根據CFA協會的定義，最大回撤是從資產最高價格到接下來最低價格的損失。C.投資的期限越短，最大撤回指標就越不利，因此在不同的基金之間使用該指標的時候，應盡量控制在同一個評估期間。D.從基金經理的角度看，來自于客戶的收入是其主要的收入來源，失去客戶是致命的損失，任何投資策略，均應考慮最大回撤指標，因為不少客戶對這個指標相當重視?！敬鸢浮緾53、一般來說，定期存款的存期不包括（）。A.3個月B.6個月C.1年D.9個月【答案】D54、從（）開始，基金的運營及銷售出現了國際化的趨勢。A.20世紀80年代B.20世紀90年代C.19世紀80年代D.20世紀50年代【答案】A55、假設某基金每季度的收益率分別為4.5%、-2%、-2.5%、9%，則其精確年化收益率為（）。A.8.74%B.8.84%C.9%D.2.25%【答案】B56、關于遠期合約與期貨合約的比較，以下描述正確的是（）。A.遠期合約是標準化合約B.遠期合約可以在場外市場交易C.遠期合約的流動性要好于期貨合約D.遠期合約的履約信用風險小于期貨合約【答案】B57、關于投資者特征，以下表述錯誤的是（）。A.風險承受能力較強的可以投資期限較長的品種B.機構投資者的風險評估能力和風險承受能力通常比較強C.具有穩(wěn)定收入來源的投資者可以投資期限較長的品種D.機構投資者可以向所有個人投資者發(fā)行產品【答案】D58、下列關于債券流動性風險的說法，正確的有（）。A.債券的流動性主要用于平衡資者持有債券的變現難易程度B.―般來說，買賣差價越小，流動性風險就越高C.一般來說，買賣差價越大，流動性風險就越低D.對于那些打算將債券長期持有至到期日的投資者來說，流動性風險仍很重要【答案】A59、（）被認為是私募股權投資退出的最佳渠道。A.首次公開上市B.二次出售C.借殼上市D.管理層回購【答案】A60、（）是指包含對通貨膨脹補償的利率。A.實際利率B.名義利率C.即期利率D.遠期利率【答案】B61、下列不可以從基金財產中列支的費用有（）。A.基金管理費B.基金托管費C.基金合同生效前的驗資費D.基金合同生效后的信息披露費用【答案】C62、下列不屬于最常用的VaR估算方法的是（）。A.參數法B.久期分析法C.歷史模擬法D.蒙特卡洛模擬法【答案】B63、關于預期損失，下列表述正確的是（）。A.預期損失是指在給定時間區(qū)間和置信區(qū)間內，投資組合所面臨的潛在最小損失B.預期損失是指在給定時間區(qū)間和置信區(qū)間內，投資組合損失的期望值C.預期損失只是一個分位值，不能衡量最左側灰色區(qū)域的風險情況D.預期損失是指給定時間和置信區(qū)間內，投資組合所面臨的潛在最大損失【答案】B64、關于杜邦分析法，以下表述錯誤的是（）A.杜邦分析法中，資產收益率可以分解成銷售利潤率與總資產周轉率的乘積B.杜邦分析法有助于深入分析比較企業(yè)經營業(yè)績C.杜邦分析法最早是由美國杜邦公司使用的一種財務分析方法D.杜邦分析法是針對總資產收益率進行逐級分解的財務分析方法【答案】D65、以下關于回購的說法正確的是（）。A.質押式回購雖然歷史很長，但買斷式回購為主要交易品種B.買斷式回購是指出售的國債的所有權轉移給國債的受讓方（正回購方），受讓方有權處置該國債，只需在到期日按約定價格回售先前的國債C.質押式回購是指質押的國債的所有權仍屬于國債的出讓方（正回購方），受讓方（逆回購方）無權處置，國債被證券交易中心凍結D.按逆回購方是否有權處置回購標的國債劃分，國債回購可以分為質押式回購（開放式回購）和買斷式回購【答案】C66、以下選項中，屬于不存在活躍市場投資品種估值原則的是（）。A.在估值日有報價的，除會計準則規(guī)定的例外情況外，應將該報價不加調整地應用于該資產或負債的公允價值計量B.估值日無報價且最近交易后未發(fā)生影響公允價值計量的重大事件的，應采用最近交易日的報價確定公允價值C.有充足證據表明估值日或最近交易日的報價不能真實反映公允價值的，應對報價進行調整，確定公允價值D.應采用在當前情況下適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術確定公允價值【答案】D67、對某上市公司股票價格的估值,如估值日該股票停牌,最近交易日證券市場未發(fā)生重大漲跌,且該上市公司也未發(fā)生重大事件,則基金管理人應()A.參考同行業(yè)其他上市公司股票的現行市