2023年銀行信息化行業(yè)分析報(bào)告

2023年銀行信息化行業(yè)分析報(bào)告目錄一、銀行信息化歷史變遷 PAGEREFToc356166214\h3二、進(jìn)入信息化銀行階段 PAGEREFToc356166215\h4三、銀行業(yè)的變革需要信息技術(shù)支持 PAGEREFToc356166216\h5四、國(guó)內(nèi)廠商的機(jī)會(huì)在銀行的渠道類業(yè)務(wù) PAGEREFToc356166217\h9五、大小銀行信息系統(tǒng)建設(shè)方式不同 PAGEREFToc356166218\h12六、選擇產(chǎn)品線長(zhǎng)、業(yè)務(wù)形態(tài)完整的專業(yè)廠商 PAGEREFToc356166219\h14七、結(jié)論 PAGEREFToc356166220\h16附錄：銀行信息系統(tǒng)建設(shè)典型案例 PAGEREFToc356166221\h181、工商銀行從銀行信息化到信息化銀行 PAGEREFToc356166222\h182、信息技術(shù)不僅是興業(yè)銀行的成本中心 PAGEREFToc356166223\h193、信息技術(shù)幫助招商銀行確立競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì) PAGEREFToc356166224\h20商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)貨幣信用。商業(yè)銀行不生產(chǎn)有形商品，而是基于數(shù)目字從事信用中介、支付中介、信用創(chuàng)造和金融服務(wù)。招商銀行行長(zhǎng)馬蔚華認(rèn)為，“銀行本身就具備IT屬性，因?yàn)殂y行有兩大功能，一個(gè)叫社會(huì)融資的中介，一個(gè)是社會(huì)支付的平臺(tái)，二者都要借助通訊和IT，所以IT的革命每次都帶來(lái)銀行的變革，而正是通過(guò)‘銀行IT化’，讓招商銀行贏得了機(jī)會(huì)”。一、銀行信息化歷史變遷從1980年代以來(lái)我國(guó)的銀行信息化可歸納為手工替代、聯(lián)機(jī)實(shí)時(shí)處理和數(shù)據(jù)大集中三個(gè)階段。中國(guó)人民銀行從1984年1月1日開(kāi)始專門(mén)行使中央銀行的職能，以中國(guó)人民銀行為領(lǐng)導(dǎo)、以四家國(guó)有商業(yè)銀行為主體的銀行體系基本確立。1987年IBM的SAFE系統(tǒng)在中國(guó)工商銀行和中國(guó)銀行的網(wǎng)點(diǎn)上線。通過(guò)引進(jìn)SAFE軟件系統(tǒng)和技術(shù)，中國(guó)銀行業(yè)逐步實(shí)現(xiàn)網(wǎng)點(diǎn)的柜員服務(wù)自動(dòng)化，進(jìn)而通過(guò)中心城市的大型機(jī)實(shí)現(xiàn)同城通存通兌。SAFE不僅替代手工，而且成為銀行業(yè)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。1990年代各個(gè)銀行把已經(jīng)建立起來(lái)的省市級(jí)主機(jī)在區(qū)域、城市和不同銀行之間聯(lián)網(wǎng)，實(shí)現(xiàn)異地跨行通兌。1993年起自動(dòng)柜員機(jī)（ATM）開(kāi)始大量出現(xiàn)，同時(shí)金卡工程也開(kāi)始實(shí)施。2023年，金卡工程首批12個(gè)試點(diǎn)省、市全部實(shí)現(xiàn)了同城跨行ATM/POS聯(lián)網(wǎng)運(yùn)行和信用卡業(yè)務(wù)聯(lián)營(yíng)。中國(guó)銀行業(yè)在2023年代實(shí)施數(shù)據(jù)大集中。所謂數(shù)據(jù)大集中就是把各個(gè)銀行的省級(jí)數(shù)據(jù)中心的業(yè)務(wù)和數(shù)據(jù)集中到國(guó)家級(jí)的單一數(shù)據(jù)中心，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)、應(yīng)用和信息系統(tǒng)基礎(chǔ)架構(gòu)的集中，使總行能夠完全真實(shí)、實(shí)時(shí)地掌握每一個(gè)賬戶的每一個(gè)交易行為，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的業(yè)務(wù)支持、風(fēng)險(xiǎn)控制、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)維護(hù)和業(yè)務(wù)創(chuàng)新的能力跨上更高臺(tái)階。2023年9月1日，工商銀行“9991”工程啟動(dòng)是我國(guó)數(shù)據(jù)大集中的里程碑工程。截止“十一五”末，各大商業(yè)銀行、全國(guó)性股份制銀行都幾乎完成包括核心交易系統(tǒng)在內(nèi)的各種業(yè)務(wù)系統(tǒng)的集中。2023年中國(guó)工商銀行董事長(zhǎng)姜建清把工商銀行的信息化發(fā)展歷程歸納為“業(yè)務(wù)操作的自動(dòng)化、信息處理網(wǎng)絡(luò)化、社會(huì)服務(wù)多元化和經(jīng)營(yíng)管理信息化”，這也是國(guó)內(nèi)銀行業(yè)信息化歷程的最好概括。二、進(jìn)入信息化銀行階段信息技術(shù)是銀行的核心能力，銀行的信息化建設(shè)不會(huì)停止。姜建清認(rèn)為銀行信息化的時(shí)代已經(jīng)接近尾聲，未來(lái)要建設(shè)的是信息化銀行。姜建清把信息化銀行要做的工作總結(jié)為“集中、整合、共享、挖掘”。集中就是要實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的集中處理，最終達(dá)到經(jīng)營(yíng)管理的全面集中；整合就是要將銀行內(nèi)部各個(gè)管理系統(tǒng)全部整合到一個(gè)系統(tǒng)管理平臺(tái)之上，實(shí)現(xiàn)各個(gè)系統(tǒng)的互聯(lián)互通；共享就是要突破信息傳導(dǎo)和查詢的限制，形成共享的信息庫(kù)；挖掘就是深入分析數(shù)據(jù)，開(kāi)發(fā)有針對(duì)性的產(chǎn)品和服務(wù)，制定合適的價(jià)格，提供決策支持。數(shù)據(jù)集中之后銀行要做的是建立統(tǒng)一的業(yè)務(wù)應(yīng)用平臺(tái)，經(jīng)營(yíng)模式從以“賬務(wù)”為中心向以“客戶”為中心轉(zhuǎn)變。同時(shí)，國(guó)內(nèi)銀行普遍實(shí)施流程再造，以客戶為中心梳理、重構(gòu)業(yè)務(wù)流程，建立事業(yè)部制，前、中、后臺(tái)分離并且互相制約，營(yíng)運(yùn)集中化，廣泛采用電子渠道和自助設(shè)備，以期提高客戶體驗(yàn)、控制風(fēng)險(xiǎn)并且降低成本。數(shù)據(jù)大集中減輕了銀行網(wǎng)點(diǎn)的運(yùn)營(yíng)管理負(fù)擔(dān)，電子渠道和自助設(shè)備部分替代柜臺(tái)，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)向提供理財(cái)、貸款和結(jié)算等深度服務(wù)轉(zhuǎn)型，與此同時(shí)銀行積極進(jìn)行電子渠道、自助設(shè)備和支付模式創(chuàng)新。國(guó)內(nèi)大型銀行都在研發(fā)或者部署新一代核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)（見(jiàn)表1），建立統(tǒng)一的客戶視圖、交易與核算分離、系統(tǒng)支持產(chǎn)品創(chuàng)新、流程化管理、風(fēng)險(xiǎn)控制是新一代核心系統(tǒng)試圖解決的核心問(wèn)題。一些A股軟件公司向中小銀行提供核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)，還有一些公司向銀行提供核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)所需要的流程銀行軟件，此類業(yè)務(wù)的需求較旺盛。三、銀行業(yè)的變革需要信息技術(shù)支持2023年當(dāng)時(shí)的銀監(jiān)會(huì)主席劉明康提出對(duì)“部門(mén)銀行”進(jìn)行再造，構(gòu)建“流程銀行”。2023年12月7日，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《商業(yè)銀行金融創(chuàng)新指引》，提出“商業(yè)銀行應(yīng)優(yōu)化內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)流程，形成前臺(tái)營(yíng)銷服務(wù)職能完善、中臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)控制嚴(yán)密、后臺(tái)保障支持有力的業(yè)務(wù)運(yùn)行架構(gòu)，逐步改造現(xiàn)有的‘部門(mén)銀行’，建立適應(yīng)金融創(chuàng)新的‘流程銀行’”。2023年6月，銀監(jiān)會(huì)下發(fā)流程銀行建設(shè)培訓(xùn)資料。未來(lái)數(shù)年股份制銀行、城商行流程銀行改造IT需求大，將增加影像分割、OCR、工作流平臺(tái)的軟件采購(gòu)和業(yè)務(wù)流程外包服務(wù)采購(gòu)。信雅達(dá)、中科金財(cái)、銀之杰等A股上市公司提供流程銀行解決方案。根據(jù)我國(guó)EMV遷移進(jìn)度表，2023年底前五大國(guó)有商業(yè)銀行全面發(fā)行金融IC卡；2023年1月1日起全國(guó)性商業(yè)銀行全面發(fā)行金融IC卡；2023年1月1日起銀行不再單獨(dú)發(fā)行磁條卡。未來(lái)3年，銀行將新增金融IC卡、IC卡配套設(shè)備、安全軟硬件的投入，并升級(jí)渠道類軟件。同方國(guó)芯、大唐電信、航天信息、恒寶股份、天喻信息、東信和平、證通電子等公司提供金融IC卡芯片、卡片、讀卡設(shè)備以及相關(guān)的軟件和運(yùn)營(yíng)服務(wù)。2023年6月中國(guó)銀聯(lián)與中國(guó)移動(dòng)在上海簽署移動(dòng)支付業(yè)務(wù)合作協(xié)議，移動(dòng)支付頻率標(biāo)準(zhǔn)之爭(zhēng)實(shí)際已見(jiàn)分曉。2023年12月央行正式發(fā)布中國(guó)金融移動(dòng)支付系列技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，涵蓋了應(yīng)用基礎(chǔ)、安全保障、設(shè)備、支付應(yīng)用、聯(lián)網(wǎng)通用5大類35項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)。根據(jù)2023年4月中國(guó)通信學(xué)會(huì)“第五屆中國(guó)移動(dòng)支付產(chǎn)業(yè)論壇”公開(kāi)信息，移動(dòng)支付5項(xiàng)國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)已經(jīng)完成公開(kāi)征求意見(jiàn)，正在發(fā)布過(guò)程中。三星、HTC等廠商也逐漸推廣NFC技術(shù)支持移動(dòng)支付。2023年5月銀監(jiān)會(huì)發(fā)布中國(guó)銀行業(yè)實(shí)施新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)指導(dǎo)意見(jiàn)，即更加嚴(yán)格的中國(guó)版“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”?！渡虡I(yè)銀行資本管理辦法（試行）》從2023年1月1日開(kāi)始實(shí)施，推動(dòng)銀行加強(qiáng)操作風(fēng)險(xiǎn)管理。2023年銀監(jiān)會(huì)發(fā)布的“8號(hào)文5”和“10號(hào)文6”核心也是風(fēng)險(xiǎn)控制。銀行首先需要精確衡量四大監(jiān)管工具即資本要求、杠桿、撥備和流動(dòng)性，其次加強(qiáng)評(píng)分、信貸審批、催收、反欺詐、策略咨詢等步驟，每個(gè)步驟均促進(jìn)IT新投資。根據(jù)國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的IT廠商宇信易誠(chéng)網(wǎng)站，宇信易誠(chéng)已與費(fèi)埃哲（NYSE:FICO）合作，向中國(guó)銀行業(yè)提供風(fēng)險(xiǎn)分析系統(tǒng)及新巴塞爾協(xié)議分析服務(wù)。銀行管理類軟件供應(yīng)商（如長(zhǎng)亮科技、信雅達(dá)等公司）將受益。利率市場(chǎng)化帶來(lái)銀行整體IT投資的重大變革。2023年10月29日放開(kāi)金融機(jī)構(gòu)貸款利率上限（城鄉(xiāng)信用社除外）和存款利率下限是中國(guó)利率市場(chǎng)化改革進(jìn)程中具有里程碑意義的重要舉措，標(biāo)志著中國(guó)利率市場(chǎng)化順利實(shí)現(xiàn)了“貸款利率管下限、存款利率管上限”的階段性目標(biāo)。2023年2月6日，央行宣布將實(shí)施新的短期流動(dòng)性管理工具（SLO），是轉(zhuǎn)向利率市場(chǎng)化的重要步驟。交通銀行發(fā)布的《2023-2023中國(guó)商業(yè)銀行運(yùn)行分析與展望》認(rèn)為，中國(guó)債券利率、貼現(xiàn)利率、銀行間同業(yè)拆借利率、外幣存貸款利率等均已實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)存款下限與貸款上限也已經(jīng)放開(kāi)，中國(guó)利率市場(chǎng)化改革進(jìn)入至關(guān)重要的攻堅(jiān)環(huán)節(jié)—逐步放開(kāi)貸款利率下限和存款利率上限，實(shí)現(xiàn)完全的利率市場(chǎng)化。匯豐集團(tuán)預(yù)測(cè)中國(guó)將在三年內(nèi)完成完全利率市場(chǎng)化。利率市場(chǎng)化改革過(guò)程中，銀行的核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)首先需要支持多元化基準(zhǔn)利率體系，實(shí)現(xiàn)定價(jià)參數(shù)精細(xì)計(jì)量、依照各客戶信息定價(jià)，其次要?jiǎng)討B(tài)計(jì)算資金成本和風(fēng)險(xiǎn)成本、模擬多情形下凈利息收益波動(dòng)。再次持續(xù)自動(dòng)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖效果。以工商銀行為例，利率市場(chǎng)化使利率從統(tǒng)一計(jì)算轉(zhuǎn)為對(duì)每個(gè)客戶逐一精算，大幅提升工作量。利率市場(chǎng)化帶來(lái)銀行IT投資的重大變革?；鞓I(yè)經(jīng)營(yíng)增加銀行業(yè)務(wù)類IT產(chǎn)品線。金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)后，一些商業(yè)銀行已設(shè)立保險(xiǎn)、租賃、信托、證券、期貨等子公司?；鞓I(yè)經(jīng)營(yíng)既要求銀行上線其它金融機(jī)構(gòu)的典型業(yè)務(wù)系統(tǒng)（見(jiàn)表2），還要求各業(yè)務(wù)集中客戶視圖、電子渠道、后臺(tái)運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管控，IT規(guī)劃和架構(gòu)更復(fù)雜。2023年5月銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于支持商業(yè)銀行進(jìn)一步改進(jìn)小企業(yè)金融服務(wù)的通知》，支持小微企業(yè)金融服務(wù)。小微企業(yè)金融服務(wù)刺激互聯(lián)網(wǎng)金融和供應(yīng)鏈金融的發(fā)展。深發(fā)展銀行、中信銀行、民生銀行已在供應(yīng)鏈金融占得先機(jī)，更多銀行正在加強(qiáng)相關(guān)的IT建設(shè)。2023年，華夏銀行“平臺(tái)金融”得到奧康鞋業(yè)、馬克華菲等標(biāo)桿客戶的肯定。2023年4月，招商銀行正式推出基于互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)、面向小企業(yè)客戶的U-BANK8，將網(wǎng)上企業(yè)銀行、銀行、網(wǎng)點(diǎn)柜臺(tái)、自動(dòng)存取款機(jī)等多種交易渠道整合對(duì)接，產(chǎn)品及服務(wù)涉及小企業(yè)商務(wù)交易、現(xiàn)金增值、便捷融資、供應(yīng)鏈金融等四個(gè)領(lǐng)域。隨著以阿里小貸、快錢(qián)為代表的互聯(lián)網(wǎng)廠商和P2P貸款公司加入競(jìng)爭(zhēng)，鯰魚(yú)效應(yīng)刺激銀行加快投入。四、國(guó)內(nèi)廠商的機(jī)會(huì)在銀行的渠道類業(yè)務(wù)銀行的業(yè)務(wù)可以分為渠道類、業(yè)務(wù)類和管理類；供應(yīng)商提供硬件、軟件和服務(wù)三種形態(tài)的信息技術(shù)產(chǎn)品或服務(wù)（見(jiàn)圖1，劃分方式與銀行前臺(tái)、中臺(tái)后臺(tái)有映射關(guān)系）。渠道是銀行與個(gè)人或企業(yè)用戶的交易界面。渠道業(yè)務(wù)需要現(xiàn)金處理、支付、自助交易、票據(jù)處理等硬件設(shè)備，還包括銀行、網(wǎng)上銀行、第三方存管等以軟件為主的系統(tǒng)。業(yè)務(wù)類解決方案處理交易和交易的會(huì)計(jì)核算，通常包括核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)、綜合前置系統(tǒng)、中間業(yè)務(wù)平臺(tái)系統(tǒng)等以軟件為主的系統(tǒng)。管理類軟件包括風(fēng)險(xiǎn)控制、決策支持、辦公自動(dòng)化等以軟件為主的系統(tǒng)。銀行業(yè)乃至其他大型企業(yè)（如電力、證券、石油石化等企業(yè)）信息技術(shù)發(fā)展的趨勢(shì)是中后臺(tái)數(shù)據(jù)集中、應(yīng)用集中，前臺(tái)自助化、網(wǎng)絡(luò)化、移動(dòng)化。中后臺(tái)的數(shù)據(jù)和應(yīng)用集中降低銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)成本；渠道創(chuàng)新方便銀行的用戶，降低經(jīng)營(yíng)成本（如以自助設(shè)備或者電子銀行取代人工柜員服務(wù)），擴(kuò)大銀行的收入來(lái)源。渠道類業(yè)務(wù)是銀行創(chuàng)新的重點(diǎn)領(lǐng)域，是國(guó)內(nèi)銀行信息化專業(yè)廠商的機(jī)會(huì)所在。根據(jù)IDC《中國(guó)銀行業(yè)IT解決方案2023-2023預(yù)測(cè)與分析》和我們估算，未來(lái)3年銀行IT市場(chǎng)規(guī)模約為1600億元（見(jiàn)表3）。2023-2023年國(guó)內(nèi)每年銀行卡發(fā)卡量、POS布放量、ATM布放量年均增長(zhǎng)9.0%、44.5%和24.4%，至2023年末三類產(chǎn)品的當(dāng)年銷量分別達(dá)到5.8億張、229萬(wàn)臺(tái)和10萬(wàn)臺(tái)，三類產(chǎn)品的保有量分別為35億張、712萬(wàn)臺(tái)和42萬(wàn)臺(tái)。根據(jù)中國(guó)銀聯(lián)的數(shù)據(jù)，2023年末日本、美國(guó)人均持有5.8張以上銀行卡，韓國(guó)、加拿大和新加坡人均持有3張以上銀行卡。2023年末我國(guó)人均持有2.6張銀行卡。我們預(yù)計(jì)2023-2023年我國(guó)銀行卡每年發(fā)卡量年均增長(zhǎng)10%左右。根據(jù)中國(guó)銀聯(lián)2023年發(fā)布的中國(guó)重點(diǎn)城市銀行卡市場(chǎng)發(fā)展指數(shù)，2023年末美國(guó)、加拿大、英國(guó)、澳大利亞四國(guó)每萬(wàn)人擁有170臺(tái)POS，而2023年末我國(guó)每萬(wàn)人擁有53臺(tái)POS。我們預(yù)計(jì)2023-2023年每年P(guān)OS銷量將年均增長(zhǎng)30%以上。根據(jù)廣電運(yùn)通的招股說(shuō)明書(shū)，2023年全球每百萬(wàn)人擁有ATM240臺(tái)，美國(guó)、日本等發(fā)達(dá)國(guó)家每百萬(wàn)人擁有ATM1000臺(tái)以上，德國(guó)、法國(guó)、意大利等發(fā)達(dá)國(guó)家每百萬(wàn)人擁有ATM600臺(tái)以上。2023年末我國(guó)每百萬(wàn)人擁有310臺(tái)ATM，我們預(yù)計(jì)3-5年內(nèi)國(guó)內(nèi)ATM保有量將增長(zhǎng)1倍。資料來(lái)源：IDC《中國(guó)銀行業(yè)IT解決方案2023-2023預(yù)測(cè)與分析》五、大小銀行信息系統(tǒng)建設(shè)方式不同2023年工、農(nóng)、中、建四大國(guó)有商業(yè)銀行的技術(shù)人員數(shù)量不亞于A股兩家最大軟件公司—東軟集團(tuán)和用友軟件—的全部員工數(shù)量（見(jiàn)表4）。大型銀行的規(guī)模大，業(yè)務(wù)復(fù)雜，核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)基本由自有技術(shù)團(tuán)隊(duì)開(kāi)發(fā)，軟件廠商提供軟件外包服務(wù)或者銷售技術(shù)；中小銀行的IT力量有限，業(yè)務(wù)簡(jiǎn)單，多外購(gòu)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)。長(zhǎng)亮科技和東華軟件（A股上市）、神州數(shù)碼（香港上市）、宇信易誠(chéng)（美國(guó)上市）等公司都向中小銀行提供核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)。各家銀行對(duì)渠道類系統(tǒng)的需求差異不大，外購(gòu)軟件產(chǎn)品較為普遍。A股上市的恒生電子提供較為全面的私人銀行解決方案，長(zhǎng)亮科技也提供渠道類業(yè)務(wù)的解決方案。在自建和外購(gòu)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)的模式以外，還有銀行聯(lián)盟和銀銀合作的模式。2023年山東省內(nèi)14家城市商業(yè)銀行出資成立山東城商行聯(lián)盟，它參照有200年以上歷史的德國(guó)儲(chǔ)蓄銀行聯(lián)盟的模式--不參與成員銀行的管理，只是按照成員銀行的需求提供核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)開(kāi)發(fā)和運(yùn)營(yíng)外包服務(wù)，并按對(duì)IT系統(tǒng)的使用量收費(fèi)。2023年12月興業(yè)銀行正式推出“銀銀平臺(tái)”，面向成商行和農(nóng)信社等同業(yè)機(jī)構(gòu)提供支付結(jié)算、財(cái)富管理、科技管理輸出、資本及資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)優(yōu)化、融資、資金運(yùn)用、外匯代理、綜合培訓(xùn)等八個(gè)方面的服務(wù)。其中，科技管理輸出項(xiàng)目是興業(yè)銀行向同業(yè)機(jī)構(gòu)提供信息系統(tǒng)的使用權(quán)，并提供運(yùn)維和災(zāi)備服務(wù)。六、選擇產(chǎn)品線長(zhǎng)、業(yè)務(wù)形態(tài)完整的專業(yè)廠商約有30家A股公司的業(yè)務(wù)涉及銀行信息化，其中約20家公司披露來(lái)自銀行或者金融行業(yè)的業(yè)務(wù)收入和毛利率。我們把30%以上收入來(lái)自銀行或者金融行業(yè)的上市公司稱為銀行信息化相關(guān)公司，此類A股公司約有16家；我們把50%以上收入來(lái)自銀行或者金融行業(yè)的上市公司稱為銀行信息化專業(yè)公司，此類A股公司約有12家（見(jiàn)表5）。銀行信息化是一個(gè)專業(yè)化細(xì)分市場(chǎng)，每個(gè)領(lǐng)域規(guī)模有限，但是專業(yè)壁壘保證了供應(yīng)商的盈利能力。12家銀行信息化專業(yè)公司的規(guī)模普遍不大。除廣電運(yùn)通的貨幣自動(dòng)處理設(shè)備、備件和服務(wù)的收入在2023年超過(guò)20億元以外，其余皆不超過(guò)10億元。12家公司的銀行信息化業(yè)務(wù)的盈利能力較強(qiáng)，毛利率都超過(guò)30%。長(zhǎng)亮科技的銀行IT解決方案?jìng)?cè)重于業(yè)務(wù)類，除此之外其他專業(yè)化公司的業(yè)務(wù)集中于渠道類解決方案。大銀行多自建核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)，IT供應(yīng)商最多只能從事此類業(yè)務(wù)的外包項(xiàng)目，很難憑借核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)外包項(xiàng)目成為具有一定規(guī)模的專業(yè)化公司。管理類業(yè)務(wù)的市場(chǎng)容量較小，雖然不少公司提供此類IT解決方案，但是也很難據(jù)此成為專業(yè)化公司。只有渠道類業(yè)務(wù)既有專業(yè)性又有一定的市場(chǎng)規(guī)模，造就一批專業(yè)化上市公司。銀行信息化專業(yè)公司的產(chǎn)品線一般較短，產(chǎn)品的專業(yè)性較強(qiáng)。例如，廣電運(yùn)通專注于ATM和清分機(jī)等現(xiàn)金處理設(shè)備和服務(wù)，新國(guó)都專注于金融POS和POS等電子支付設(shè)備。當(dāng)某個(gè)產(chǎn)品市場(chǎng)快速增長(zhǎng)時(shí)，相關(guān)公司的收入和利潤(rùn)會(huì)出現(xiàn)快速增長(zhǎng)。2023年國(guó)內(nèi)ATM保有量約為2.8萬(wàn)臺(tái)，2023年達(dá)到30萬(wàn)臺(tái)，11年間年均增長(zhǎng)24%。2023-2023年廣電運(yùn)通的收入1.8億元上升到21.7億元，年均增長(zhǎng)36%，凈利潤(rùn)從3022萬(wàn)元上升到5.8億元，年均增長(zhǎng)45%。清分機(jī)是一種鈔票清分處理專用設(shè)備，通常與ATM配套使用，它的規(guī)模變化曲線滯后于ATM。ATM普及后清分機(jī)的市場(chǎng)需求大增，2023-2023年聚龍股份的收入從8052萬(wàn)元上升到5.0億元，年均增長(zhǎng)58%，凈利潤(rùn)從1599萬(wàn)元上升到1.4億元，年均增長(zhǎng)73%。產(chǎn)品線相對(duì)較長(zhǎng)、業(yè)務(wù)形態(tài)14完整的銀行信息化專業(yè)公司的發(fā)展?jié)摿Ω?。?2家專業(yè)化公司中信雅達(dá)和三泰電子的產(chǎn)品線較長(zhǎng)，業(yè)務(wù)形態(tài)較為完整（見(jiàn)表6）。它們有較為豐富的渠道類硬件產(chǎn)品，例如信雅達(dá)提供POS、支付密碼器和金融加密機(jī)等硬件產(chǎn)品，三泰電子提供電子回單系統(tǒng)、排隊(duì)機(jī)和自助發(fā)卡終端等硬件產(chǎn)品。較長(zhǎng)的產(chǎn)品線可以使專業(yè)公司充分發(fā)揮銷售團(tuán)隊(duì)或者渠道的價(jià)值，抵抗單個(gè)硬件產(chǎn)品銷量和收入的波動(dòng)。完整的業(yè)務(wù)形態(tài)帶來(lái)協(xié)同效應(yīng)。信雅達(dá)在銀行的業(yè)務(wù)類應(yīng)用中提供集中作業(yè)平臺(tái)、工作流和影像平臺(tái)等軟件，同時(shí)提供會(huì)計(jì)實(shí)時(shí)作業(yè)、會(huì)計(jì)檔案建設(shè)和信貸檔案處理等外包服務(wù)。在承建集中作業(yè)平臺(tái)時(shí)信雅達(dá)就了解客戶的外包需求，銷售外包服務(wù)的針對(duì)性強(qiáng)、銷售費(fèi)用低，易于取得客戶信任。毛利率反映產(chǎn)品或者服務(wù)的技術(shù)含量以及進(jìn)入壁壘。在銀行信息化專業(yè)公司中，提供現(xiàn)金管理硬件和軟件產(chǎn)品的廠商的2023年毛利率超過(guò)50%，即廣電運(yùn)通、聚龍股份、信雅達(dá)、兆日科技、長(zhǎng)亮科技和銀之杰。七、結(jié)論國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的信息化建設(shè)經(jīng)過(guò)“業(yè)務(wù)操作的自動(dòng)化、信息處理網(wǎng)絡(luò)化、社會(huì)服務(wù)多元化和經(jīng)營(yíng)管理信息化”的階段，目前進(jìn)入信息化銀行的階段，信息技術(shù)成為銀行業(yè)務(wù)的一部分，是銀行的核心競(jìng)爭(zhēng)力。流程銀行、EMV遷移、移動(dòng)支付、巴塞爾協(xié)議III的實(shí)施、利率市場(chǎng)化、混業(yè)經(jīng)營(yíng)、小微企業(yè)金融服務(wù)等銀行業(yè)正在發(fā)生的變化和事件既需要信息技術(shù)的支持，也為銀行信息化專業(yè)廠商提供了巨大的機(jī)會(huì)。根據(jù)未來(lái)IDC的預(yù)測(cè)和我們的估算，2023-2023年國(guó)內(nèi)銀行信息技術(shù)市場(chǎng)容量約為1600億元。渠道類業(yè)務(wù)是銀行的創(chuàng)新重點(diǎn)，也是國(guó)內(nèi)銀行信息化專業(yè)廠商的機(jī)會(huì)所在。不同類型的銀行建設(shè)信息系統(tǒng)的方式不同。中、農(nóng)、工、建等大型銀行傾向自建核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)，中、小銀行傾向采購(gòu)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)的軟件產(chǎn)品，還有一些中小銀行組成聯(lián)盟，由聯(lián)盟負(fù)責(zé)開(kāi)發(fā)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)并提供運(yùn)維服務(wù)。渠道類業(yè)務(wù)的需求差異不大，銀行通常外購(gòu)軟、硬件產(chǎn)品。我們把2023年50%以上收入來(lái)自銀行或者金融行業(yè)的上市公司稱為銀行信息化專業(yè)公司，此類A股公司約有12家。12家銀行信息化專業(yè)公司的規(guī)模普遍不大，但是盈利能力較強(qiáng)。投資者可以選擇產(chǎn)品線較長(zhǎng)、業(yè)務(wù)形態(tài)完整、盈利能力強(qiáng)的銀行信息化專業(yè)公司，推薦信雅達(dá)和長(zhǎng)亮科技（見(jiàn)表7）。銀行信息化可能孕育新的投資機(jī)會(huì)。附錄：銀行信息系統(tǒng)建設(shè)典型案例1、工商銀行從銀行信息化到信息化銀行中國(guó)工商銀行的信息化過(guò)程是國(guó)內(nèi)銀行業(yè)信息化的縮影。1980年代后期中國(guó)工商銀行大量引進(jìn)多用戶微機(jī)和小型機(jī)等設(shè)備，逐步實(shí)現(xiàn)柜員自動(dòng)化。1990年代開(kāi)始工商銀行開(kāi)始建設(shè)城市計(jì)算機(jī)中心，到2023年完成全行36個(gè)分行計(jì)算機(jī)的大機(jī)延伸，建立了全行統(tǒng)一的幀中繼骨干網(wǎng)絡(luò)和衛(wèi)星備份系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)異地資金匯劃實(shí)時(shí)處理的兩小時(shí)到帳。1990年中期開(kāi)始工商銀行大力發(fā)展自助銀行和電子銀行。1996年代工商銀行在珠海設(shè)立軟件研發(fā)中心，加快信息技術(shù)在管理領(lǐng)域的應(yīng)用。姜建清在2023年表示，工商銀行基本實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)操作自動(dòng)化、信息處理網(wǎng)絡(luò)化、社會(huì)服務(wù)多元化和經(jīng)營(yíng)管理信息化。中國(guó)工商銀行是第一個(gè)實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)大集中的國(guó)內(nèi)大型銀行。工商銀行的數(shù)據(jù)大集中項(xiàng)目即“9991”工程從2023年開(kāi)始實(shí)施，到2023年完成。第一階段把所有數(shù)據(jù)從全國(guó)36個(gè)省級(jí)中心集中到北京和上海兩個(gè)數(shù)據(jù)中心，第二階段把北京的主機(jī)系統(tǒng)物理遷移至位于上海外高橋保稅區(qū)內(nèi)的工行上海數(shù)據(jù)中心，實(shí)現(xiàn)全行綜合業(yè)務(wù)系統(tǒng)和數(shù)據(jù)中心的全面大集中。2023年中國(guó)工商銀行開(kāi)始建設(shè)第四代IT系統(tǒng)，建立統(tǒng)一的客戶信息系統(tǒng)，建立和完善境外一體化的綜合業(yè)務(wù)處理系統(tǒng)（FOVA），支持向客戶資產(chǎn)管理為核心的新領(lǐng)域拓展，實(shí)現(xiàn)管理大集中，支持全面風(fēng)控。工商銀行自主研發(fā)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)。2023年它的技術(shù)人員達(dá)到1.4萬(wàn)人，在珠海、廣州、北京、上海和杭州有研發(fā)基地或者研發(fā)部。工商銀行的IT系統(tǒng)已經(jīng)達(dá)到世界級(jí)水平，第四代核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)開(kāi)發(fā)完成后它將成為全球第一個(gè)以一個(gè)IT平臺(tái)管理所有金融產(chǎn)品的商業(yè)銀行。2、信息技術(shù)不僅是興業(yè)銀行的成本中心2023年12月，興業(yè)銀行在上海正式推出了“銀銀平臺(tái)”品牌?！般y銀平臺(tái)”是興業(yè)銀行同業(yè)業(yè)務(wù)部面向城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行推出的一個(gè)銀行間業(yè)務(wù)綜合合作系統(tǒng)，它主要有支付結(jié)算、財(cái)