數(shù)控磨床行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃

數(shù)控磨床行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃

多因素助推，機床行業(yè)增速有望修復機床是裝備制造業(yè)的基礎設施，主要為下游行業(yè)提供技術裝備服務。數(shù)控機床屬于智能制造裝備行業(yè)。數(shù)控機床產(chǎn)業(yè)鏈主要上游為鈑焊件、鑄件、精密件、功能部件、數(shù)控系統(tǒng)、電氣元件等；而在下游則主要用于加工各種回轉(zhuǎn)表面和回轉(zhuǎn)體的端面，應用于多個下游行業(yè)。2021年全球機床生產(chǎn)額達709億歐元，同比增長19．8%。根據(jù)VDW（德國機床制造商協(xié)會）公布的數(shù)據(jù)，全球機床市場消費額規(guī)模由2020年的592億歐元增長至2021年的709億歐元，同比增長19．8%，在2019、2020年連續(xù)兩年負增長后回歸正增區(qū)間。中國是全球最大的機床生產(chǎn)及消費國，2021年消費額達到1800億元，空間廣闊。根據(jù)VDW（德國機床制造商協(xié)會）數(shù)據(jù)，全球來看，2021年我國機床生產(chǎn)及消費在全球占比分別達到31%、34%，均為全球最高；具體數(shù)據(jù)來看，2021年我國機床生產(chǎn)額、消費額分別達到1664億元、1800億元，同比增速分別為26%、24%，我國機床市場空間廣闊。金屬加工機床按加工工藝分為金屬切削機床及金屬成形機床。按照加工工藝區(qū)分，金屬加工機床可以分為金屬切削機床及金屬成形機床。金屬切削機床是指用切削、特種加工等方法主要用于加工金屬工件，使之獲得所要求的集合形狀、尺寸精度和表面之類的機器；而金屬成形機床則是鍛壓設備，通過對金屬施加壓力使之成形的機床。我國金屬加工機床以金屬切削機床為主，在機床產(chǎn)量中占比超70%。從金屬加工機床整體分布來看，我國金屬加工機床仍以金屬切削機床為主，根據(jù)國家統(tǒng)計局公布數(shù)據(jù)，2022年我國金屬切削機床總產(chǎn)量達到57．2萬臺，金屬成形機床產(chǎn)量總計18．3萬臺，兩類機床產(chǎn)量均同比下降。我國機床仍以金切機床為主，2022年產(chǎn)量占比達到76%。機床下游應用廣泛，汽車、航空航天是主要的應用領域。作為制造業(yè)的工作母機和工具機，數(shù)控機床的用途十分廣泛，涵蓋國民經(jīng)濟的多個重要領域，下游客戶較為分散。其中汽車作為數(shù)控機床最大的下游應用領域，占比達到40%，其次是航空航天及模具行業(yè)，占比分別達到17%、13%。機床高端化趨勢顯著，進口替代空間廣闊2022年中國機床行業(yè)營收與2021年基本持平，利潤總額增長。根據(jù)機床工具工業(yè)協(xié)會公布數(shù)據(jù)，2022年協(xié)會重點企業(yè)營業(yè)收入同比下降0．3%，在2021年同比增長26．2%的高基數(shù)下維持基本持平。利潤總額同比增長43．7%，主要是由于行業(yè)總體長期利潤總額基數(shù)較低，同時疊加產(chǎn)品結構升級影響。產(chǎn)品結構升級，金屬切削機床與金屬成形機床景氣度分化。根據(jù)協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)數(shù)據(jù)，2022年金屬切削機床產(chǎn)量同比下降23．3%，產(chǎn)值同比下降5．4%，從年內(nèi)數(shù)據(jù)來看，產(chǎn)值降幅低于產(chǎn)量降幅，反應金切機床產(chǎn)品結構升級，向高端化發(fā)展趨勢。根據(jù)協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)數(shù)據(jù)，2022年金屬切削機床新增訂單同比增長-10．9%，金屬成形機床新增訂單同比增長41．8%。金切機床新增訂單年內(nèi)一直處于同比下降狀態(tài)，但降幅已逐月收窄，生產(chǎn)經(jīng)營緩慢恢復；而金屬成形機床新增訂單及在手訂單同比顯著增長。機床行業(yè)概述（一）機床介紹機床是對金屬或其他材料的坯料或工件進行加工，使之獲得所要求的幾何形狀、尺寸精度和表面質(zhì)量的機器，是制造機器的機器，亦稱為工業(yè)母機工作母機或工具機。按照中國機床工具工業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計分類標準，機床可劃分為金屬加工機床和其他機床，金屬加工機床包括金屬切削機床和金屬成形機床，其中金屬切削機床是機型品類最多、市場需求量最大的一類機床。金屬切削機床根據(jù)不同加工方式，可進一步細分為加工中心、車床、銑床、磨床、鏜床、鉆床等。機床作為工業(yè)母機，在一般的機器制造中所擔負的加工工作量占機器總制造工作量的40%-60%2，是現(xiàn)代工業(yè)發(fā)展的重要基石，其行業(yè)的振興對于一國制造業(yè)水平的提升具有極強的戰(zhàn)略意義。機床產(chǎn)業(yè)鏈的上游為基礎材料及零部件的制造商，主要生產(chǎn)機床主體零部件、功能部件、電器元件和數(shù)控系統(tǒng)等；產(chǎn)業(yè)鏈中游為機床制造商，主要向終端客戶提供加工中心、車床、磨床等各類機床產(chǎn)品或工件加工的整體解決方案；產(chǎn)業(yè)鏈下游即終端應用，主要是各類工件制造商，涵蓋航空航天、汽車、模具、刀具、消費電子、電器、半導體、醫(yī)療器械等領域。（二）磨床介紹磨床是利用磨具磨料對工件表面進行磨削加工的機床，加工余量不大但品類眾多，根據(jù)不同的加工方式可分類為無心磨床、外圓磨床、內(nèi)圓磨床、平面磨床、復合磨床、段差磨削、隨動磨床等。磨床能加工高硬度材料，如淬硬鋼、硬質(zhì)合金等，還能加工脆性材料，如玻璃、花崗石、金剛石等。隨著現(xiàn)代科學技術的發(fā)展，下游行業(yè)對工件加工精度和表面性能要求越來越高。磨床屬于精度較高的加工機床，通常在工件加工的后端工序使用，使工件得到更高的加工精度和更低的表面粗糙度，提升下游機械的運行平穩(wěn)性、使用精度等性能。機床行業(yè)壁壘（一）機床行業(yè)技術壁壘數(shù)控磨床一般由控制系統(tǒng)、伺服系統(tǒng)、檢測系統(tǒng)、機械傳動系統(tǒng)及其他輔助系統(tǒng)組成，是融合電氣、機械、計算機控制等多種技術的復合產(chǎn)品，其核心技術涵蓋機械制造、軟件開發(fā)、工藝設計、模塊裝配和系統(tǒng)集成等領域，技術要求較高。磨床細分種類較多，不同種類或機型產(chǎn)品在生產(chǎn)的環(huán)節(jié)、細節(jié)上存在一定差異，技術的改進往往通過長時間工藝數(shù)據(jù)積累和案例積累來推動。同時，數(shù)控磨床技術正朝著精密高效化、柔性集成化、智能制造化、綠色節(jié)能化等更高標準的方向發(fā)展，下游領域的分化亦衍生出了更多的定制化需求。因此，磨床行業(yè)存在明顯的技術壁壘，新進入企業(yè)往往在技術開發(fā)、產(chǎn)品設計和系統(tǒng)集成等方面缺乏技術沉淀，難以在短期內(nèi)具備強大的個性化研發(fā)及產(chǎn)品升級開發(fā)能力，無法快速滿足市場需求。（二）機床行業(yè)人才壁壘人才是技術的根源和載體，是企業(yè)提高研發(fā)設計能力并實現(xiàn)差異化競爭的關鍵。數(shù)控磨床作為技術要求較高產(chǎn)品，需要制造商建立完備的技術研發(fā)團隊和持續(xù)的技術開發(fā)機制。業(yè)內(nèi)企業(yè)在研發(fā)、設計、制造和應用等場景普遍依賴于技術人員豐富的經(jīng)驗判斷，對創(chuàng)新性、多學科復合型的人才需求較大。目前相關領域的高素質(zhì)人才較為稀缺，新進入的投資者在人才引進上存在一定困難，且技術的改進往往需要通過長時間工藝數(shù)據(jù)的積累和案例的積累來推動，因此該行業(yè)具有明顯的人才壁壘。（三）機床行業(yè)品牌壁壘數(shù)控磨床的購置于客戶而言屬于金額較大的固定資產(chǎn)投資，客戶對產(chǎn)品的性能、質(zhì)量、售后服務等要求較高，確認訂單前往往需要較長時間進行認證。這就要求制造商生產(chǎn)的產(chǎn)品經(jīng)歷一定的歷史積累、市場檢驗，形成業(yè)內(nèi)較高的品牌美譽度和知名度。一旦在市場上建立起良好的品牌形象和知名度，客戶的忠誠度和認可度也相應較高，品牌壁壘隨之構建，新進入者在短期內(nèi)很難逾越。機床行業(yè)市場規(guī)模（一）機床行業(yè)境內(nèi)市場自2001年我國加入世貿(mào)組織以來，中國開始承接全球制造業(yè)轉(zhuǎn)移，大量外資、民間資本涌入機床工具行業(yè)，國內(nèi)機床市場迅速擴張，2009年起我國成為世界第一大機床生產(chǎn)和消費國。根據(jù)德國機床制造商協(xié)會（VDM）數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2021年全球機床行業(yè)總產(chǎn)值為709億歐元，其中我國機床行業(yè)產(chǎn)值為218億歐元，以31%的份額位居全球首位；2021年全球機床行業(yè)總消費額為703億歐元，其中我國機床行業(yè)消費額達236億歐元，以34%的份額位居全球首位。目前，我國機床市場以金屬加工機床為主，并集中在金屬切削機床領域，而金屬切削機床包含車床、磨床、銑床、鏜床、加工中心、鉆床等眾多細分品類，在2019年日本產(chǎn)值結構中，加工中心占比最高，約34．2%，其次是車床29．8%、磨床12．6%、特種機床7．9%。根據(jù)MIRDATA統(tǒng)計，2021年中國機床消費額達1，847億元，其中金屬切削機床1，233億元，占比約66．76%。（二）機床行業(yè)境外市場2021年全球機床行業(yè)總消費額為703億歐元，我國機床行業(yè)消費額達236億歐元，國外機床消費額達467億歐元，高于國內(nèi)市場。鑒于目前我國磨床產(chǎn)業(yè)國際影響力較低，在國際市場份額很小。根據(jù)海關統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年度我國用磨石等加工的機床（8460）出口額為3．51億美元，當前國內(nèi)廠商可獲取的境外磨床市場規(guī)模尚處于較低水平。中國機床行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀我國機床市場千億規(guī)模，近年來正處于下行整理期。受下游制造業(yè)景氣度波動和更新?lián)Q代周期影響，我國機床行業(yè)正處于下行整理期，市場規(guī)模從2015年的約2500億下降到2021年的約2161億，但總體規(guī)模仍相當可觀。我國機床行業(yè)主要分為金屬切削機床和金屬成形機床兩大主要市場，其中金屬切削機床是主要機床品類，其產(chǎn)量變化是我國制造業(yè)發(fā)展各階段的縮影。隨著機床存量快速提升，2015-2019年機床行業(yè)進入低潮期。2019年金屬切削機床產(chǎn)量41．6萬臺，2020年以來金屬切削機床產(chǎn)量呈現(xiàn)底部回升態(tài)勢，一方面得益于疫情后海外需求拉動出口并推動制造業(yè)迅速復蘇，另一方面與機床更新周期形成共振。2021年我國金屬切削機床產(chǎn)量提升至60．2萬臺，較2020年增加約15萬臺。近年政策頻繁釋放積極信號，對工業(yè)母機重視程度逐步提升。2019年之前，政策對于工業(yè)母機行業(yè)主要為方向性和概念性指引，包括設定數(shù)控機床標準，確定為戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)項目，列入產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整指導目錄中的鼓勵類行業(yè)等，例如《中國制造2025》將高檔數(shù)控機床列為未來十年制造業(yè)重點發(fā)展領域之一，同時明確到2025年，高檔數(shù)控機床與基礎制造裝備國內(nèi)市場占有率超過80%；2019年后，政策對工業(yè)母機行業(yè)的支持政策更為具體，且政策站位不斷提升，具體來說，2021年9月，國資委擴大會議提出針對工業(yè)母機加強關鍵核心技術公關；12月出臺《十四五智能制造發(fā)展規(guī)劃》，并將工業(yè)母機作為重點領域進行支持，提出研發(fā)智能立/臥式五軸加工中心、車銑復合加工中心、高精度數(shù)控磨床等工作母機，到2025年，規(guī)模以上制造業(yè)企業(yè)基本普及數(shù)字化，重點行業(yè)骨干企業(yè)初步實現(xiàn)智能轉(zhuǎn)型；今年9月，工信部發(fā)布會中表示工業(yè)母機行業(yè)的頂層設計正在進行中。機床行業(yè)發(fā)展趨勢（一）機床行業(yè)控化率不斷提升下游產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型升級將持續(xù)倒逼磨床市場供給結構的深化調(diào)整，減少低端磨床的供給量，逐步提高中高端磨床供給比例，我國磨床的數(shù)控化率將逐步提升。2020年我國金屬切削機床數(shù)控化率已達到43%，但與發(fā)達國家80%左右的數(shù)控化率水平仍存在較大差距，《中國制造2025》戰(zhàn)略綱領中將高檔數(shù)控機床列為未來十年制造業(yè)重點發(fā)展領域之一，明確提出到2025年，中國的關鍵工序數(shù)控化率將從現(xiàn)在的33%提升到64%，可見未來我國機床的數(shù)控化率將大幅提升。（二）機床行業(yè)核心部件自給能力提高數(shù)控磨床核心部件主要包括數(shù)控系統(tǒng)、主軸、絲桿、線軌等，目前國內(nèi)各核心部件技術距離國際水平存在一定差距，國內(nèi)機床廠商為提高機床精度和穩(wěn)定性，提高產(chǎn)品競爭力，核心部件以國際品牌為主，國產(chǎn)化率較低，對國際品牌部件依存度較高，特別是高檔數(shù)控機床配套的數(shù)控系統(tǒng)基本為發(fā)那科、西門子等境外廠商所壟斷?！丁粗袊圃?025〉重點領域技術路線圖》對數(shù)控機床核心部件國產(chǎn)化提出了明確規(guī)劃：到2025年，數(shù)控系統(tǒng)標準型、智能型國內(nèi)市場占有率分別達到80%、30%；主軸、絲桿、線軌等中高檔功能部件國內(nèi)市場占有率達到80%；高檔數(shù)控機床與基礎制造裝備總體進入世界強國行列。目前，國內(nèi)一批機床企業(yè)正在不斷突破掌握核心部件技術，隨著國家政策的大力支持，國內(nèi)中高檔機床自主研發(fā)水平的不斷提高，我國機床核心部件自給能力將會進一步提升。（三）高檔數(shù)控磨床進口替代提速從我國制造業(yè)整體發(fā)展來看，目前正在從制造大國向制造強國轉(zhuǎn)變，未來高端化、高利潤替代薄利多銷是我國制造業(yè)的發(fā)展趨勢，未來對高精度、高效率、高價值的高檔數(shù)控磨床需求的占比也將越來越高。高端磨床往往智能化程度高、磨削效率高、加工精度高、加工穩(wěn)定性強，其制造工藝涉及物理、化學、材料、微電子、數(shù)控技術等領域知識，需要大量基礎性研究的積累。西方國家在高檔數(shù)控機床和技術出口方面對我國進行了嚴格管制，使得我國在高檔數(shù)控機床行業(yè)面臨的難題，而中美貿(mào)易摩擦加劇了這一情況，進一步加速了我國推進高檔機床國產(chǎn)化、實現(xiàn)高端產(chǎn)品的自主可控的進程?！吨袊圃?025》也明確提出高端數(shù)控機床與基礎設施裝備到2025年國內(nèi)市場占有率超過80%；高檔數(shù)控機床與基礎制造裝備總體進入世界強國行列。長期以來，通過對國外先進技術的引進、自身工藝的創(chuàng)新，國內(nèi)廠商的自主研發(fā)、設計和制造能力不斷提升，國際市場競爭力不斷增強，未來將緊跟的浪潮，進一步擴大國內(nèi)高端市場份額。1、機床行業(yè)精密高效化隨著下游產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型升級及新能源、新材料、高端裝備制造業(yè)等新興產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，制造業(yè)對其上游機械設備的加工精度、加工效率等要求也在逐步提高。于磨床行業(yè)而言，改進精密控制技術和加強新型磨具磨料的研發(fā)應用，進而較大程度地提高磨削精度、效率和穩(wěn)定性，是發(fā)展之必然趨勢。2、機床行業(yè)柔性集成化柔性化技術是制造業(yè)適應動態(tài)市場需求及產(chǎn)品迅速更新的主要手段之一，有利于提高設備應用的靈活性，其重點是以提高系統(tǒng)可靠性為前提，注重從單機開發(fā)向網(wǎng)絡集成制造系統(tǒng)的發(fā)展。同時，不同技術的融合、不同設計方案的組合以及機械結構公共平臺的靈活應用，將發(fā)揮集成創(chuàng)新優(yōu)勢，加快產(chǎn)品更新速度。目前國內(nèi)部分中高檔數(shù)控機床供應商已經(jīng)開始建立智能化磨削設備柔性生產(chǎn)線，以應對行業(yè)柔性集成化的要求。3、機床行業(yè)綠色節(jié)能化近年來，環(huán)境問題有目共睹，環(huán)保理念逐漸深入人心，綠色制造的相關要求體系也在逐步完善。自2021年全國兩會提出碳達峰碳中和的概念及設定相關指標和期限后，綠色節(jié)能化已成為經(jīng)濟發(fā)展的必然趨勢。磨床行業(yè)在追求智能化、高效化、柔性集成化等目標的同時也在盡可能提高資源的利用效率，減少污染物的排放，如變頻調(diào)速技術的應用、伺服電機的普及以及切削液的循環(huán)利用等，都顯示該行業(yè)正朝著綠色節(jié)能的方向發(fā)展。4、機床行業(yè)服務個性化長期以來，國內(nèi)大多數(shù)磨床企業(yè)專