證券承銷(xiāo)的規(guī)則

第頁(yè)共頁(yè)證券承銷(xiāo)的規(guī)那么證券合同:證券承銷(xiāo)的規(guī)那么。公開(kāi)發(fā)行證券的發(fā)行人有權(quán)依法自主選擇承銷(xiāo)的證券公司。證券公司不得以不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)手段招攬證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)。證券公司承銷(xiāo)證券，應(yīng)當(dāng)對(duì)公開(kāi)發(fā)行募集文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完好性進(jìn)展核查；發(fā)現(xiàn)含有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遣漏的，不得進(jìn)展銷(xiāo)售活動(dòng)；已經(jīng)銷(xiāo)售的，必須立即停頓銷(xiāo)售活動(dòng)，并采取糾正措施。向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行的證券票面總值超過(guò)人民幣5000萬(wàn)元的，應(yīng)當(dāng)由承銷(xiāo)團(tuán)承銷(xiāo)。承銷(xiāo)團(tuán)應(yīng)當(dāng)由主承銷(xiāo)和參與承銷(xiāo)的證券公司組成。證券的代銷(xiāo)、包銷(xiāo)期最長(zhǎng)不得超過(guò)90日。證券公司在代銷(xiāo)、包銷(xiāo)期內(nèi)，對(duì)所代銷(xiāo)、包銷(xiāo)的證券應(yīng)當(dāng)保證先行出售給認(rèn)購(gòu)人，證券公司不得為本公司事先預(yù)留所代銷(xiāo)的證券和預(yù)先購(gòu)入并留存所包銷(xiāo)的證券。證券公司包銷(xiāo)證券的，應(yīng)當(dāng)在包銷(xiāo)期滿(mǎn)后的15日內(nèi)，將包銷(xiāo)情況報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)視管理機(jī)構(gòu)備案。證券公司代銷(xiāo)證券四，應(yīng)當(dāng)在代銷(xiāo)期滿(mǎn)后的15日內(nèi)，與發(fā)行人共同將證券代銷(xiāo)情況報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)視管理機(jī)構(gòu)備案。股票發(fā)行取溢價(jià)發(fā)行的，其發(fā)行價(jià)格由發(fā)行人與承銷(xiāo)的證券公司協(xié)商確定，報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)視管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)。境內(nèi)企業(yè)直接或者間接到境外發(fā)行證券或者將其證券在境外上市交易，必須經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)視管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。責(zé)任編輯：歐陽(yáng)倩拓展閱讀證券合同:證券承銷(xiāo)協(xié)議的特點(diǎn)1、簽署證券承銷(xiāo)協(xié)議的證券公司必須具有證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)特別答應(yīng)和授予的承銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格我國(guó)證券公司分為經(jīng)紀(jì)類(lèi)證券公司和綜合類(lèi)證券公司，經(jīng)紀(jì)類(lèi)證券公司只能從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，不得從事自營(yíng)、承銷(xiāo)等業(yè)務(wù)。綜合類(lèi)證券公司經(jīng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的特許受權(quán)，可以依法從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)。所以，有些綜合類(lèi)證券公司獲得了承銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格，可以從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)；有些綜合類(lèi)證券公司未獲得證券承銷(xiāo)資格，不得從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)。獲得承銷(xiāo)商資格的證券公司可能獲得不同證券的承銷(xiāo)資格，如有的證券公司僅獲得a股股票承銷(xiāo)資格，有些那么可同時(shí)獲得b股承銷(xiāo)資格。有的證券公司只獲得證券分承銷(xiāo)商資格，有些獲得主承銷(xiāo)商資格。證券公司必須在證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)或答應(yīng)的范圍內(nèi)，從事證券業(yè)務(wù)。2、證券承銷(xiāo)協(xié)議是書(shū)面要式合同首先，證券承銷(xiāo)協(xié)議必須采取書(shū)面形式簽署，不得采取口頭或其他形式達(dá)成協(xié)議。其次，證券承銷(xiāo)協(xié)議應(yīng)當(dāng)記載法律、法規(guī)要求記載的事項(xiàng)，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求記載的事項(xiàng)，也須記載于承銷(xiāo)協(xié)議。最后，證券承銷(xiāo)協(xié)議經(jīng)雙方當(dāng)事人簽署后，須提交證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)和備案。證券發(fā)行人與承銷(xiāo)商對(duì)證券承銷(xiāo)協(xié)議的任何補(bǔ)充、修改和變更，也必須提交證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)和備案。這可以防止證券發(fā)行人和承銷(xiāo)商借補(bǔ)充、修改和變更之名，躲避證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管。3、證券承銷(xiāo)協(xié)議是證券發(fā)行送審文件的組成局部《股票條例》第20條規(guī)定，公開(kāi)發(fā)行的股票，應(yīng)當(dāng)由證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)承銷(xiāo)。根據(jù)我國(guó)信息披露制度，證券承銷(xiāo)協(xié)議是證券發(fā)行的法定送審文件。在理論中，證券公司在介入證券發(fā)行準(zhǔn)備工作時(shí)，就處于與證券發(fā)行人協(xié)商承銷(xiāo)協(xié)議的狀態(tài)。證券發(fā)行人在向證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)送送審文件時(shí)，必須提供與承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)草簽的承銷(xiāo)協(xié)議和證券承銷(xiāo)方案。證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)可對(duì)承銷(xiāo)協(xié)議內(nèi)容提出反應(yīng)意見(jiàn)，承銷(xiāo)協(xié)議雙方根據(jù)該反應(yīng)意見(jiàn)作出補(bǔ)充修改后，并在接近招股說(shuō)明書(shū)公布時(shí)，最終正式簽署承銷(xiāo)協(xié)議。4、證券承銷(xiāo)協(xié)議不得違背國(guó)家強(qiáng)行法的規(guī)定現(xiàn)行法律對(duì)證券承銷(xiāo)協(xié)議的個(gè)別特殊條款作有限制性規(guī)定，證券發(fā)行人與承銷(xiāo)商簽署承銷(xiāo)協(xié)議時(shí)，必須遵守此類(lèi)規(guī)定。如根據(jù)《證券法》第26條第1款規(guī)定，證券的代銷(xiāo)、包銷(xiāo)期最長(zhǎng)不得超過(guò)90日?！蹲C券法》第28條規(guī)定，股票發(fā)行采取溢價(jià)發(fā)行的，其發(fā)行價(jià)格由發(fā)行人與證券公司協(xié)商確定，報(bào)請(qǐng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)。責(zé)任編輯：歐陽(yáng)倩證券承銷(xiāo)協(xié)議的特點(diǎn)1、簽署證券承銷(xiāo)協(xié)議的證券公司必須具有證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)特別答應(yīng)和授予的承銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格我國(guó)證券公司分為經(jīng)紀(jì)類(lèi)證券公司和綜合類(lèi)證券公司，經(jīng)紀(jì)類(lèi)證券公司只能從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，不得從事自營(yíng)、承銷(xiāo)等業(yè)務(wù)。綜合類(lèi)證券公司經(jīng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的特許受權(quán)，可以依法從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)。所以，有些綜合類(lèi)證券公司獲得了承銷(xiāo)業(yè)務(wù)資格，可以從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)；有些綜合類(lèi)證券公司未獲得證券承銷(xiāo)資格，不得從事證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)。獲得承銷(xiāo)商資格的證券公司可能獲得不同證券的承銷(xiāo)資格，如有的證券公司僅獲得a股股票承銷(xiāo)資格，有些那么可同時(shí)獲得b股承銷(xiāo)資格。有的證券公司只獲得證券分承銷(xiāo)商資格，有些獲得主承銷(xiāo)商資格。證券公司必須在證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)或答應(yīng)的范圍內(nèi)，從事證券業(yè)務(wù)。2、證券承銷(xiāo)協(xié)議是書(shū)面要式合同首先，證券承銷(xiāo)協(xié)議必須采取書(shū)面形式簽署，不得采取口頭或其他形式達(dá)成協(xié)議。其次，證券承銷(xiāo)協(xié)議應(yīng)當(dāng)記載法律、法規(guī)要求記載的事項(xiàng)，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求記載的事項(xiàng)，也須記載于承銷(xiāo)協(xié)議。最后，證券承銷(xiāo)協(xié)議經(jīng)雙方當(dāng)事人簽署后，須提交證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)和備案。證券發(fā)行人與承銷(xiāo)商對(duì)證券承銷(xiāo)協(xié)議的任何補(bǔ)充、修改和變更，也必須提交證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)和備案。這可以防止證券發(fā)行人和承銷(xiāo)商借補(bǔ)充、修改和變更之名，躲避證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管。3、證券承銷(xiāo)協(xié)議是證券發(fā)行送審文件的組成局部《股票條例》第20條規(guī)定，公開(kāi)發(fā)行的股票，應(yīng)當(dāng)由證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)承銷(xiāo)。根據(jù)我國(guó)信息披露制度，證券承銷(xiāo)協(xié)議是證券發(fā)行的法定送審文件。在理論中，證券公司在介入證券發(fā)行準(zhǔn)備工作時(shí)，就處于與證券發(fā)行人協(xié)商承銷(xiāo)協(xié)議的狀態(tài)。證券發(fā)行人在向證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)送送審文件時(shí)，必須提供與承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)草簽的承銷(xiāo)協(xié)議和證券承銷(xiāo)方案。證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)可對(duì)承銷(xiāo)協(xié)議內(nèi)容提出反應(yīng)意見(jiàn)，承銷(xiāo)協(xié)議雙方根據(jù)該反應(yīng)意見(jiàn)作出補(bǔ)充修改后，并在接近招股說(shuō)明書(shū)公布時(shí)，最終正式簽署承銷(xiāo)協(xié)議。4、證券承銷(xiāo)協(xié)議不得違背國(guó)家強(qiáng)行法的規(guī)定現(xiàn)行法律對(duì)證券承銷(xiāo)協(xié)議的個(gè)別特殊條款作有限制性規(guī)定，證券發(fā)行人與承銷(xiāo)商簽署承銷(xiāo)協(xié)議時(shí)，必須遵守此類(lèi)規(guī)定。如根據(jù)《證券法》第26條第1款規(guī)定，證券的代銷(xiāo)、包銷(xiāo)期最長(zhǎng)不得超過(guò)90日。《證券法》第28條規(guī)定，股票發(fā)行采取溢價(jià)發(fā)行的，其發(fā)行價(jià)格由發(fā)行人與證券公司協(xié)商確定，報(bào)請(qǐng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)。責(zé)任編輯：歐陽(yáng)倩證券合同:股票承銷(xiāo)合同股票發(fā)行人：_______股份〔下簡(jiǎn)稱(chēng)“甲方”〕注冊(cè)地址：_______________________________________法定代表人：_____________________________________股票承銷(xiāo)商：_______證券〔下簡(jiǎn)稱(chēng)“乙方”〕注冊(cè)地址：_______________________________________法定代表人：_____________________________________甲、乙雙方就由乙方負(fù)責(zé)承銷(xiāo)甲方股票事宜，經(jīng)過(guò)平等協(xié)商，達(dá)成合同條款如下：一、承銷(xiāo)方式雙方同意，本次股票發(fā)行采用_________方式。二、發(fā)行股票的種類(lèi)、數(shù)量、發(fā)行價(jià)格與發(fā)行總市值本次發(fā)行的股票為人民幣普通股，發(fā)行總量為_(kāi)________股，每股面值為人民幣_(tái)________元，每股發(fā)行價(jià)為人民幣_(tái)________元，發(fā)行總市值為人民幣_(tái)________元。三、承銷(xiāo)期限與起止日期本次股票發(fā)行的承銷(xiāo)期為_(kāi)______天，自______年______月______日起至______年______月______日止。四、股款的收繳與支付乙方應(yīng)在承銷(xiāo)期完畢后_______個(gè)工作日內(nèi)將本次認(rèn)購(gòu)的全部股款扣除應(yīng)收的承銷(xiāo)及經(jīng)辦手續(xù)費(fèi)后，一次劃轉(zhuǎn)入甲方指定的銀行賬戶(hù)。如乙方延遲劃轉(zhuǎn)本次認(rèn)購(gòu)的股款，那么每逾期一日應(yīng)向甲方另行支付逾期未劃轉(zhuǎn)局部股款萬(wàn)分之_______的滯納金。五、承銷(xiāo)費(fèi)用乙方按本次股票發(fā)行總市值的_________％收取承銷(xiāo)費(fèi)用，該承銷(xiāo)費(fèi)用由乙方從甲方所發(fā)行股票的股款中扣除。六、合同雙方的義務(wù)合同雙方自本合同簽署日起至承銷(xiāo)完畢日止，任何一方在未與對(duì)方協(xié)商并獲得對(duì)方書(shū)面同意的情況下，均不得以新聞發(fā)布會(huì)或散發(fā)文件的形式，向公眾披露招股說(shuō)明書(shū)之外的可能影響本次股票發(fā)行成功的信息，否那么，承當(dāng)違約責(zé)任。甲方應(yīng)向乙方依法提供本次股票發(fā)行所需的全部文件，并保證相關(guān)文件的真實(shí)、準(zhǔn)確與合法，且無(wú)任何誤導(dǎo)性成分或疏漏。否那么，假設(shè)因此而導(dǎo)致股票發(fā)行失敗或受阻，乙方有權(quán)終止本合同，并由甲方承當(dāng)違約責(zé)任。乙方應(yīng)按國(guó)家有關(guān)規(guī)定，依法組織股票發(fā)行的承銷(xiāo)團(tuán)，詳細(xì)負(fù)責(zé)股票的出售工作。乙方負(fù)責(zé)辦理股權(quán)登記及編制股東名冊(cè)，并應(yīng)在本次股票發(fā)行工作完成后15天內(nèi)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法提供書(shū)面報(bào)告。七、違約責(zé)任在本合同履行過(guò)程中，任何一方未能認(rèn)真履行其在本合同項(xiàng)下的義務(wù)即構(gòu)成違約，違約方應(yīng)按股款總額的_______％向守約方支付違約金，給對(duì)方造成損失的，還應(yīng)承當(dāng)賠償責(zé)任。但無(wú)論如何，該等賠償責(zé)任均不應(yīng)超過(guò)股款總額的_______％。八、法律適用與爭(zhēng)議解決本合同的成立、生效與解釋均適用中華人民共和國(guó)法律。在本合同履行過(guò)程中所發(fā)生的任何爭(zhēng)議，雙方均應(yīng)通過(guò)友好協(xié)商方式解決。協(xié)商不成的，任一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提請(qǐng)_________仲裁委員會(huì)并按照該會(huì)屆時(shí)有效的仲裁規(guī)那么進(jìn)展仲裁，仲裁裁決對(duì)爭(zhēng)議雙方具有最終的法律約束力。九、不可抗力在本合同履行過(guò)程中，如發(fā)生政治、經(jīng)濟(jì)、金融、法律或其他方面的重大變故，而這種重大變故已經(jīng)或可能會(huì)對(duì)甲方的業(yè)務(wù)狀況、財(cái)務(wù)狀況、開(kāi)展前景及本次股票發(fā)行產(chǎn)生本質(zhì)性不利影響，那么甲、乙雙方均有權(quán)決定暫緩或終止本合同而無(wú)須向?qū)Ψ匠挟?dāng)違約責(zé)任。十、合同文本本合同正本一式________份，甲、乙雙方各執(zhí)________份，報(bào)送中國(guó)證監(jiān)會(huì)一份，各份具有同等法律效力。十一、合同的效力本合同自雙方受權(quán)代表簽字并加蓋公章后生效，有效期自合同簽署日起至_______年______月______日止。甲方〔蓋章〕：_______________法定代表人〔簽字〕：__________________年______月________日簽訂地點(diǎn)：___________________乙方〔蓋章〕：_______________法定代表人〔簽字〕：__________________年______月________日簽訂地點(diǎn)：___________________股票承銷(xiāo)合同股票承銷(xiāo)合同責(zé)任編輯：歐陽(yáng)倩證券合同:承銷(xiāo)協(xié)議內(nèi)容承銷(xiāo)證券，證券公司與發(fā)行人必須簽訂協(xié)議，協(xié)議應(yīng)載明以下事項(xiàng)：1、當(dāng)事人的名稱(chēng)、住所及法定代表人姓名協(xié)議是特定當(dāng)事人之間的約定，能在當(dāng)事人之間產(chǎn)生特定的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。名稱(chēng)、住所和法定代表人說(shuō)明合同主體的身份，這是任何一個(gè)合同須載明的事項(xiàng)，否那么無(wú)法明確特定當(dāng)事人的權(quán)利和義務(wù)。2、代銷(xiāo)、包銷(xiāo)證券的種類(lèi)、數(shù)量、金額及發(fā)行價(jià)格這是承銷(xiāo)協(xié)議的主體內(nèi)容，是明確雙方當(dāng)事人之間詳細(xì)權(quán)利和義務(wù)的關(guān)鍵局部，缺乏這些根本問(wèn)題的約定那么承銷(xiāo)無(wú)效。3、代銷(xiāo)、包銷(xiāo)的期限及起止日期經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的一個(gè)特點(diǎn)就是流轉(zhuǎn)性，法律鼓勵(lì)適當(dāng)?shù)目旃?jié)奏流轉(zhuǎn)，不保護(hù)超過(guò)法定時(shí)效的民事權(quán)利。約定時(shí)效不得超過(guò)法定時(shí)效，所以約定期限是可少于90日，不可多于90日。4、代銷(xiāo)、包銷(xiāo)的付款方式及日期付款方式及日期不同，會(huì)影響到雙方當(dāng)事人的權(quán)利、訴訟時(shí)效、訴訟地點(diǎn)及仲裁事項(xiàng)。假如沒(méi)有載明付款日期，證券公司可于產(chǎn)生糾紛后隨時(shí)要求發(fā)行人償付；假如沒(méi)有載明付款方式與地點(diǎn)，發(fā)行人應(yīng)在證券公司所在地以公平合理的方式〔如轉(zhuǎn)帳〕結(jié)算。5、代銷(xiāo)、包銷(xiāo)的費(fèi)用和