2022-2023年四川省瀘州市中級會(huì)計(jì)職稱財(cái)務(wù)管理模擬考試(含答案)

2022-2023年四川省瀘州市中級會(huì)計(jì)職稱財(cái)務(wù)管理模擬考試(含答案)學(xué)校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.進(jìn)行責(zé)任成本內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)的實(shí)質(zhì)，就是將責(zé)任成本按照經(jīng)濟(jì)損失的責(zé)任歸屬結(jié)轉(zhuǎn)給()。

A.發(fā)生損失的責(zé)任中心B.發(fā)現(xiàn)損失的責(zé)任中心C.承擔(dān)損失的責(zé)任中心D.下游的責(zé)任中心

2.某公司擬處置5年前購置的一臺(tái)設(shè)備，預(yù)計(jì)變價(jià)收入為18000元。該設(shè)備原值為60000元，稅法規(guī)定的折舊年限為6年，按直線法計(jì)提折舊，預(yù)計(jì)殘值率為10％。該公司適用的所得稅稅率為25％，則設(shè)備處置引起的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流入量為（）。

A.14250元B.15750元C.17250元D.18750元

3.為確保企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，下列各項(xiàng)中，不能用于協(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營者利益沖突的措施是（）。

A.所有者解聘經(jīng)營者B.限制性借債C.所有者給經(jīng)營者以“股票期權(quán)”D.公司被其他公司接收或吞并

4.一項(xiàng)100萬元的借款，借款期為3年，年利率為8%，若每半年復(fù)利一次，實(shí)際利率會(huì)高出名義利率（）A.4%B.0.24%C.0.16%D.0.8%

5.第

13

題

下列各項(xiàng)中（）不屬于定期預(yù)算的缺點(diǎn)。

A.盲目性B.滯后性C.間斷性D.不便于考核預(yù)算的執(zhí)行結(jié)果

6.

第

15

題

2007年1月1日，甲公司采用分期收款方式向乙公司銷售大型商品一套，合同規(guī)定不含增值稅的銷售價(jià)格為900萬元，分二次于每年12月31日等額收取，假定在現(xiàn)銷方式下，該商品不含增值稅的銷售價(jià)格為810萬元，不考慮其他因素，甲公司2007年應(yīng)確認(rèn)的銷售收入為（）萬元。

A.270B.300C.810D.900

7.

第

20

題

下列項(xiàng)目中，屬于利得的是（）。

A.銷售商品流入的經(jīng)濟(jì)利益B.技術(shù)服務(wù)流入的經(jīng)濟(jì)利益C.貸款流入的經(jīng)濟(jì)利益D.出售無形資產(chǎn)流入的經(jīng)濟(jì)利益

8.甲、乙兩個(gè)企業(yè)都投資5000萬元，本年獲利均為300萬元，但甲企業(yè)的獲利已全部轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，而乙企業(yè)則全部是應(yīng)收賬款，財(cái)務(wù)人員在分析時(shí)認(rèn)為這兩個(gè)企業(yè)都獲利300萬元，經(jīng)營效果相同，得出這種結(jié)論()。

A.沒有考慮利潤的取得時(shí)間

B.沒有考慮利潤的獲得和所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)大小的關(guān)系

C.沒有考慮所獲利潤和投入的關(guān)系

D.沒有考慮所獲利潤與企業(yè)規(guī)模大小的關(guān)系

9.某集團(tuán)公司有A、B兩個(gè)控股子公司，采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的財(cái)務(wù)管理體制，下列各項(xiàng)中，集團(tuán)總部應(yīng)當(dāng)分權(quán)給子公司的是()。

A.擔(dān)保權(quán)B.收益分配權(quán)C.投資權(quán)D.日常費(fèi)用開支審批權(quán)

10.

11.

第

12

題

某公司于2007年1月1日發(fā)行5年期、到期一次還本付息債券，面值為1000元，票面利率10%，甲投資者于2008年1月1日以1020元的價(jià)格購買該債券并打算持有至到期日，則該投資者進(jìn)行該項(xiàng)投資的持有期年均收益率為（）。

A.41.18%B.10.12%C.4.12%D.10%

12.

第

8

題

甲公司于2004年1月1日發(fā)行5年期、一次還本、分期付息的公司債券，每年12月31日支付利息。該公司債券票面利率為5%，面值總額為300000萬元，發(fā)行價(jià)格總額為313347萬元；支付發(fā)行費(fèi)用120萬元，發(fā)行期間凍結(jié)資金利息為150萬元。假定該公司每年年末采用實(shí)際利率法攤銷利息，實(shí)際利率為4%。2005年12月31日該應(yīng)付債券的賬面余額為（）萬元。

A.308008.2B.308026.2C.308316.12D.308348.56

13.實(shí)質(zhì)上是企業(yè)集團(tuán)的組織形式，子公司具有法人資格，分公司則是相對獨(dú)立的利潤中心的企業(yè)組織體制是()。

A.U型組織B.H型組織C.M型組織D.事業(yè)部制組織結(jié)構(gòu)

14.上市公司向原股東配售股票的再融資方式稱為（）。

A.首次上市公開發(fā)行股票B.上市公開發(fā)行股票C.配股D.增發(fā)

15.

16.運(yùn)用成本模型計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量時(shí)，下列公式中，正確的是()。

A.最佳現(xiàn)金持有量=rain(管理成本+機(jī)會(huì)成本+轉(zhuǎn)換成本)

B.最佳現(xiàn)金持有量=rain(管理成本+機(jī)會(huì)成本+短缺成本)

C.最佳現(xiàn)金持有量=rain(機(jī)會(huì)成本+經(jīng)營成本+轉(zhuǎn)換成本)

D.最佳現(xiàn)金持有量=min(機(jī)會(huì)成本+經(jīng)營成本+短缺成本)

17.在()租賃合同中，除資產(chǎn)所有者的名義改變之外，其余情況均無變化。

A.經(jīng)營租賃B.杠桿租賃C.售后租回D.直接租賃

18.企業(yè)可以將某些資產(chǎn)作為質(zhì)押品向商業(yè)銀行申請質(zhì)押貸款。下列各項(xiàng)中，不能作為質(zhì)押品的是（）

A.廠房B.股票C.匯票D.專利權(quán)

19.

第

1

題

某項(xiàng)目投資的原始投資額為100萬元，建設(shè)期資本化利息為5萬元，運(yùn)營期年均稅前利潤為8萬元，年均利息費(fèi)用為2萬元，則該項(xiàng)目的總投資收益率為（）。

20.

第

24

題

下列關(guān)于企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)的說法正確的是（）。

A.該目標(biāo)是指在權(quán)衡企業(yè)相關(guān)者利益的約束下實(shí)現(xiàn)所有者或股東權(quán)益的最大化

B.該目標(biāo)沒有考慮投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值

C.該目標(biāo)沒有考慮資金的時(shí)間價(jià)值

D.該目標(biāo)認(rèn)為企業(yè)價(jià)值是指企業(yè)的賬面價(jià)值

21.下列各種籌資方式中，企業(yè)無需要支付資金占用費(fèi)的是()

A.發(fā)行債券B.發(fā)行優(yōu)先股C.發(fā)行短期票據(jù)D.發(fā)行認(rèn)股權(quán)證

22.

第

11

題

假?zèng)]某企業(yè)明年需要現(xiàn)金8400萬元，已知有價(jià)證券的報(bào)酬率為7%，將有價(jià)證券轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金的轉(zhuǎn)換成本為150元，則最佳現(xiàn)金持有量和此時(shí)的相關(guān)最低總成本分別是（）。

A.60萬元；4萬元B.60萬元：4.2萬元C.80萬元；4.5萬元D.80萬元：4.2萬元

23.

第

6

題

某完整工業(yè)投資項(xiàng)目，預(yù)計(jì)第一年有關(guān)的流動(dòng)資產(chǎn)需用額6000萬元，流動(dòng)負(fù)債可用額3000萬元；第二年有關(guān)的流動(dòng)資產(chǎn)需用額為4500萬元，流動(dòng)負(fù)債可用額1500萬元，則第二年的流動(dòng)資金增加額應(yīng)為（）萬元。

A.500B.1000C.1500D.0

24.

第

16

題

某企業(yè)每季度對外提供中期財(cái)務(wù)報(bào)告。4月30日收到帶息應(yīng)收票據(jù)一張，期限6個(gè)月，面值150000元，票面利率6%。票據(jù)到期收到款項(xiàng)時(shí)，該企業(yè)登記財(cái)務(wù)費(fèi)用的金額（）元。

A.3000B.750C.0D.4500

25.假設(shè)甲投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值率為0.16，則下列說法錯(cuò)誤的是()。A.A.甲項(xiàng)目的凈現(xiàn)值大于0

B.甲項(xiàng)目的獲利指數(shù)為1.16

C.甲項(xiàng)目的內(nèi)含報(bào)酬率大于設(shè)定的折現(xiàn)率

D.甲項(xiàng)目的投資利潤率大于要求的最低投資報(bào)酬率

二、多選題(20題)26.

第

32

題

在經(jīng)濟(jì)訂貨模型中，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量減少的因素有（）。

27.下列關(guān)于影響企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)與分權(quán)選擇的因素，說法正確的有（）

A.企業(yè)在初創(chuàng)階段，企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高，財(cái)務(wù)管理宜偏重集權(quán)模式

B.如果企業(yè)所處的市場環(huán)境復(fù)雜多變，就越有必要采用相對集中的財(cái)務(wù)管理體制

C.如果企業(yè)面臨的環(huán)境是穩(wěn)定的、對生產(chǎn)經(jīng)營的影響不太顯著，就越有必要?jiǎng)澐謾?quán)利給中下層財(cái)務(wù)管理人員較多的隨機(jī)處理權(quán)

D.如果企業(yè)管理層（包括財(cái)務(wù)管理人員）素質(zhì)高，能力強(qiáng)，可以采用集權(quán)型財(cái)務(wù)管理體制

28.下列各項(xiàng)關(guān)于現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期的表述中，正確的有（）

A.延緩支付應(yīng)付賬款可以縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期

B.產(chǎn)品生產(chǎn)周期的延長會(huì)縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期

C.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期一般短于存貨周轉(zhuǎn)期與應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期之和

D.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期是介于公司支付現(xiàn)金與收到現(xiàn)金之間的時(shí)間段

29.某企業(yè)有足夠的資金準(zhǔn)備投資于兩個(gè)獨(dú)立投資項(xiàng)目。A項(xiàng)目投資額10000萬元，期限5年，凈現(xiàn)值為5000萬元，內(nèi)含報(bào)酬率為26％；B項(xiàng)目投資額18000萬元，期限5年，凈現(xiàn)值為6000萬元，內(nèi)含報(bào)酬率為20％。下列說法中正確的有（）。

A.兩個(gè)項(xiàng)目都是可行的B.應(yīng)該優(yōu)先安排A項(xiàng)目C.應(yīng)該優(yōu)先安排B項(xiàng)目D.兩個(gè)項(xiàng)目應(yīng)該同時(shí)進(jìn)行

30.下列關(guān)于債券的內(nèi)部收益率的表述中，正確的有（）。

A.債券的內(nèi)部收益率是按當(dāng)前市場價(jià)格購買債券并一直持有至到期日或轉(zhuǎn)讓日所產(chǎn)生的預(yù)期報(bào)酬率

B.債券的內(nèi)部收益率是能使債券每年利息收入的現(xiàn)值等于債券購買價(jià)格的折現(xiàn)率

C.債券的內(nèi)部收益率是債券利息收益率與資本利得收益率之和

D.溢價(jià)債券的內(nèi)部收益率低于票面利率

31.下列各項(xiàng)中，影響財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)的因素有()。

A.銷售收入B.單位變動(dòng)成本C.固定成本D.利息費(fèi)用

32.

33.在確定利潤分配政策時(shí)須考慮股東因素,其中限制股利支付的考慮主要有()。A.A.穩(wěn)定收入規(guī)定B.避稅考慮C.控制權(quán)考慮D.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)考慮34.下列各項(xiàng)應(yīng)對通貨膨脹的各種策略中，正確的有（）A.進(jìn)行長期投資B.簽訂長期購貨合同C.取得長期借款D.簽訂長期銷貨合同

35.一般認(rèn)為，股份回購所產(chǎn)生的影響有（）。

A.有利于提升公司調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)和管理風(fēng)險(xiǎn)的能力

B.有利于防止操縱市場、內(nèi)幕交易等利益輸送行為

C.因?qū)嵤┏止捎?jì)劃和股權(quán)激勵(lì)的股票回購，有利于形成資本所有者和勞動(dòng)者的利益共同體

D.在公司沒有合適的投資項(xiàng)目又持有大量現(xiàn)金的情況下，回購股份不利于公司的后續(xù)發(fā)展

36.在生產(chǎn)多產(chǎn)品的企業(yè)中，下列會(huì)影響企業(yè)總邊際貢獻(xiàn)率的因素有（）

A.增加變動(dòng)成本率較低的產(chǎn)品銷量B.減少固定成本負(fù)擔(dān)C.提高售價(jià)D.降低變動(dòng)成本

37.

38.凈現(xiàn)值法的優(yōu)點(diǎn)有（）

A.考慮了貨幣時(shí)間價(jià)值B.考慮了項(xiàng)目計(jì)算期的全部凈現(xiàn)金流量C.考慮了投資風(fēng)險(xiǎn)D.便于獨(dú)立投資方案的比較決策

39.現(xiàn)金預(yù)算的編制基礎(chǔ)包括（）。

A.銷售預(yù)算B.投資決策預(yù)算C.銷售費(fèi)用預(yù)算D.預(yù)計(jì)利潤表

40.股票上市對公司的益處有（）。

A.便于籌措新資金B(yǎng).集中公司的控制權(quán)C.信息披露成本低D.促進(jìn)股權(quán)流通和轉(zhuǎn)讓

41.下列關(guān)于成本管理的表述正確的有（）

A.成本核算的精度與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略相關(guān)，成本領(lǐng)先戰(zhàn)略對成本核算精度的要求比差異化戰(zhàn)略要高

B.財(cái)務(wù)成本核算采用歷史成本計(jì)量，而管理成本核算既可以用歷史成本又可以是現(xiàn)在成本或未來成本

C.成本考核指標(biāo)可以是財(cái)務(wù)指標(biāo)，也可以是非財(cái)務(wù)指標(biāo)。實(shí)施成本領(lǐng)先戰(zhàn)略的企業(yè)應(yīng)主要選用非財(cái)務(wù)指標(biāo)，而實(shí)施差異化戰(zhàn)略的企業(yè)則大多選用財(cái)務(wù)指標(biāo)

D.成本控制是成本管理的核心

42.第

31

題

下列表達(dá)式中不正確的包括（）。

A.原始投資＝固定資產(chǎn)投資＋無形資產(chǎn)投資＋其他資產(chǎn)投資

B.初始投資＝建設(shè)投資

C.項(xiàng)目總投資＝建設(shè)投資＋建設(shè)期資本化利息

D.項(xiàng)目總投資＝建設(shè)投資＋流動(dòng)資金投資

43.下列各項(xiàng)中，屬于滾動(dòng)預(yù)算優(yōu)點(diǎn)的有（）。

A.遠(yuǎn)期指導(dǎo)性B.結(jié)合實(shí)際，及時(shí)性強(qiáng)C.在時(shí)間上不受日歷年度的限制，連續(xù)性強(qiáng)D.確保企業(yè)管理工作的完整性與穩(wěn)定性

44.下列各項(xiàng)中，關(guān)于或有事項(xiàng)會(huì)計(jì)處理的表述中正確的有()。

A.重組計(jì)劃對外公告前不應(yīng)就重組義務(wù)確認(rèn)預(yù)計(jì)負(fù)債

B.因或有事項(xiàng)產(chǎn)生的潛在義務(wù)不應(yīng)確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債

C.因虧損合同預(yù)計(jì)產(chǎn)生的損失應(yīng)于合同完成時(shí)確認(rèn)

D.對確認(rèn)時(shí)點(diǎn)與實(shí)際清償有較長時(shí)間跨度的預(yù)計(jì)負(fù)債進(jìn)行計(jì)量時(shí)應(yīng)考慮貨幣時(shí)間價(jià)值的影響

45.按照有無抵押擔(dān)保可將債券分為（）。

A.收益?zhèn)疊.信用債券C.抵押債券D.擔(dān)保債券

三、判斷題(10題)46.一般來說，處于推廣期的產(chǎn)品，主要采用趨勢預(yù)測分析法來預(yù)測銷售量。（）

A.是B.否

47.

A.是B.否

48.

第

36

題

按照組織形態(tài)不同，可將基金分為開放式基金和封閉式基金。（）

A.是B.否

49.某項(xiàng)目需固定資產(chǎn)投資20000元，建設(shè)期為1年，運(yùn)營期第1年年初投入流動(dòng)資金3000元，資本化利息為1000元，投產(chǎn)后每年的凈現(xiàn)金流量均為9700元，則包括建設(shè)期的靜態(tài)投資回收期為3．47年。（）

A.是B.否

50.第

45

題

實(shí)行財(cái)政直接支付方式的事業(yè)單位，應(yīng)于收到“財(cái)政直接支付入賬通知書”時(shí)，一方面增加零余額賬戶用款額度，另一方面確認(rèn)財(cái)政補(bǔ)助收入。（）

A.是B.否

51.

第

45

題

信用條件是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應(yīng)具備的最低條件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。（）

A.是B.否

52.

第

41

題

優(yōu)先股的優(yōu)先權(quán)利表現(xiàn)在股份分配優(yōu)先權(quán)和優(yōu)先認(rèn)股權(quán)。

A.是B.否

53.企業(yè)職工個(gè)人不能構(gòu)成責(zé)任實(shí)體，因而不能成為責(zé)任控制體系中的責(zé)任中心。()

A.是B.否

54.凈資產(chǎn)收益率反映了企業(yè)所有者投入資本的獲利能力，說明了企業(yè)籌資、投資、資產(chǎn)營運(yùn)等各項(xiàng)財(cái)務(wù)及其管理活動(dòng)的效率。()

A.是B.否

55.

第39題總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，體現(xiàn)在風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率上，如果通貨膨脹率居高不下，企業(yè)籌資的資本成本就高。（）

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.

57.（5）計(jì)算該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值。

58.

第

51

題

某商業(yè)企業(yè)2007年?duì)I業(yè)收入為2000萬元，營業(yè)成本為1600萬元；年初、年末應(yīng)收賬款余額分別為200萬元和400萬元；年初、年末存貨余額分別為200萬元和600萬元；年末速動(dòng)比率為1.2，年末現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率為0.7。假定該企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)由速動(dòng)資產(chǎn)和存貨組成，速動(dòng)資產(chǎn)由應(yīng)收賬款和現(xiàn)金資產(chǎn)組成，一年按360天計(jì)算。

要求：

（1）計(jì)算2007年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)。

（2）計(jì)算2007年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)。

（3）計(jì)算2007年年末流動(dòng)負(fù)債余額和速動(dòng)資產(chǎn)余額。

（4）計(jì)算2007年年末流動(dòng)比率。

59.

第

50

題

某企業(yè)2005、2006年的有關(guān)資料見下表：

項(xiàng)目2005年2006年銷售量（件）4000048000銷售單價(jià)（元/件）5050單位變動(dòng)成本3535固定經(jīng)營成本（元）200000200000利息費(fèi)用（元）5000050000所得稅稅率33%33%發(fā)行在外的普通股股數(shù)（股）10000001000000

要求：

（1）計(jì)算2005年和2006年的邊際貢獻(xiàn)、息稅前營業(yè)利潤、凈利潤和每股收益（保留小數(shù)點(diǎn)后4位）；

（2）計(jì)算2006年和2007年的經(jīng)營杠桿系數(shù)、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)和復(fù)合杠桿系數(shù)；

（3）利用連環(huán)替代法按順序計(jì)算分析經(jīng)營杠桿系數(shù)、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)對復(fù)合杠桿系數(shù)的影響。

60.甲公司2019年的凈利潤為4000萬元，非付現(xiàn)費(fèi)用為500萬元，處置固定資產(chǎn)損失為20萬元，固定資產(chǎn)報(bào)廢損失為100萬元，財(cái)務(wù)費(fèi)用為40萬元，投資收益為25萬元。經(jīng)營資產(chǎn)凈增加200萬元，無息負(fù)債凈減少140萬元。要求：(1)計(jì)算經(jīng)營凈收益和凈收益營運(yùn)指數(shù)。(2)計(jì)算經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額。(3)計(jì)算經(jīng)營所得現(xiàn)金。(4)計(jì)算現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)。(5)分析說明現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)小于1的根本原因。

參考答案

1.C責(zé)任成本的內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)是指在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，對于因不同原因造成的各種經(jīng)濟(jì)損失，由承擔(dān)損失的責(zé)任中心對實(shí)際發(fā)生或發(fā)現(xiàn)損失的責(zé)任中心進(jìn)行損失賠償?shù)馁~務(wù)處理過程。

2.C年折舊額=60000×(1-10％)／6=9000(元)處置時(shí)賬面價(jià)值=60000—9000×5=15000(元)變現(xiàn)收益=18000一15000=3000(元)變現(xiàn)收益納稅額=3000×25％=750(元)設(shè)備處置引起的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流入量=18000—750=17250(元)

3.B經(jīng)營者和所有者的主要利益沖突是經(jīng)營者希望在創(chuàng)造財(cái)富的同時(shí)能更多地獲取報(bào)酬和享受，而所有者則希望以較小的代價(jià)帶來更高的企業(yè)價(jià)值或股東財(cái)富?？捎糜趨f(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營者利益沖突的措施包括解聘、接收和激勵(lì)。激勵(lì)有兩種基本方式：(1)股票期權(quán)；(2)績效股。選項(xiàng)B屬于所有者和債權(quán)人的利潤沖突協(xié)調(diào)內(nèi)容。

4.C實(shí)際利率=；名義利率為8%；

則實(shí)際利率－名義利率＝8.16%－8%＝0.16%

綜上，本題應(yīng)選C。

①通貨膨脹情況下的名義利率與實(shí)際利率之間的關(guān)系為：1+名義利率=（1+實(shí)際利率）×（1+通貨膨脹率）

②一年多次計(jì)息時(shí)的名義利率與實(shí)際利率關(guān)系為：

大家在選用公式時(shí)，看清題目的背景條件。

5.D定期預(yù)算的主要缺點(diǎn)是：（1）盲目性（遠(yuǎn)期指導(dǎo)性差）；（2）滯后性（靈活性差）；（3）間斷性（連續(xù)性差）。定期預(yù)算的優(yōu)點(diǎn)是便于考核和評價(jià)預(yù)算的執(zhí)行結(jié)果。

6.C分期收款方式下：

借：長期應(yīng)收款900

貸：主營業(yè)務(wù)收入810

遞延收益90

7.D利得是指由企業(yè)非日常活動(dòng)所形成的、會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益增加的、與所有者投入資本無關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益的流入；上述項(xiàng)目中，銷售商品、技術(shù)服務(wù)、貸款屬于企業(yè)的日?；顒?dòng)，其經(jīng)濟(jì)利益的流入屬于收入；只有出售無形資產(chǎn)屬于企業(yè)非日?；顒?dòng)，其經(jīng)濟(jì)利益的流入屬于利得。

8.B【答案】B

【解析】甲企業(yè)的獲利已全部轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，而乙企業(yè)則全部是應(yīng)收賬款，這兩個(gè)企業(yè)獲得的利潤風(fēng)險(xiǎn)是不相同的，所以Br正確。

9.D采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財(cái)務(wù)管理體制時(shí)，具體應(yīng)集中制度制定權(quán)，籌資、融資權(quán)，投資權(quán)，用資、擔(dān)保權(quán)，固定資產(chǎn)購置權(quán)，財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)設(shè)置權(quán)，收益分配權(quán);分散經(jīng)營自主權(quán)、人員管理權(quán)、業(yè)務(wù)定價(jià)權(quán)、費(fèi)用開支審批權(quán)。

10.C

11.B本題是持有時(shí)間超過一年的到期一次還本付息債券的持有期年均收益率的問題，根據(jù)公式，持有期年均收益率＝10.12%。

12.D2004年1月1日攤余成本=313347-=120+150=313377（萬元），2004年12月31日攤余成本=313377+313377×4%-300000×5%=310912.08（萬元），2005年12月31日攤余成本=310912.08+310912.08×4%-300000×5%=308348.56（萬元），2005年12月31日該應(yīng)付債券的賬面余額為308348.56萬元。

13.B解析：企業(yè)組織體制大體上有U型組織、H型組織和M型組織等三種組織形式。其中H型組織實(shí)質(zhì)上是企業(yè)集團(tuán)的組織形式，子公司具有法人資格，分公司則是相對獨(dú)立的利潤中心。

14.C上市公司公開發(fā)行股票，包括增發(fā)和配股兩種方式。增發(fā)是指上市公司向社會(huì)公眾發(fā)售股票的再融資方式；配股是指上市公司向原股東配售股票的再融資方式。

15.A

16.B此題考核的是最佳現(xiàn)金持有量的成本模式。成本模式是根據(jù)現(xiàn)金有關(guān)成本，分析預(yù)測其總成本最低時(shí)現(xiàn)金持有量的一種方法。其計(jì)算公式為：最佳現(xiàn)金持有量=min(管理成本+機(jī)會(huì)成本+短缺成本)，因此選項(xiàng)B是正確的。

17.C【答案】C

【解析】售后回租是指承租方由于急需資金等各種原因，將自己資產(chǎn)售給出租方，然后以租賃的形式從出租方原封不動(dòng)地租回資產(chǎn)的使用權(quán)。在這種租賃合同中，除資產(chǎn)所有者的名義改變之外，其余情況均無變化。

18.A質(zhì)押是指債務(wù)人或第三方的動(dòng)產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)權(quán)利移交給債權(quán)人占有，將該動(dòng)產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)權(quán)利作為債權(quán)的擔(dān)保。

作為貸款擔(dān)保的質(zhì)押品，可以是匯票、支票、債券、存款單、提單等信用憑證，可以是依法可以轉(zhuǎn)讓的股份、股票等有價(jià)證券，也可以是依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)中的財(cái)產(chǎn)權(quán)等。

選項(xiàng)A符合題意，廠房為不動(dòng)產(chǎn)，不能作為質(zhì)押品，可以作為抵押品。

綜上，本題應(yīng)選A。

19.A總投資收益率=年息稅前利潤或年均息稅前利潤/項(xiàng)目總投資×100%，因?yàn)橄⒍惽袄麧櫍憾惽袄麧?利息費(fèi)用，項(xiàng)目總投資=原始投資+建設(shè)期資本化利息，所以總投資收益率=(8+2)/(100+5)×100%=9．52%。

20.A以企業(yè)價(jià)值最大化作為財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)，考慮了資金的時(shí)間價(jià)值和投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。該目標(biāo)認(rèn)為企業(yè)價(jià)值是企業(yè)的市場價(jià)值。在確定企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)時(shí)，不能忽視相關(guān)利益群體的利益，企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)，是指在權(quán)衡企業(yè)相關(guān)者利益的約束下實(shí)現(xiàn)所有者或股東權(quán)益的最大化。

21.D發(fā)行債券、發(fā)行短期票據(jù)需要支付利息費(fèi)用，發(fā)行優(yōu)先股需要支付優(yōu)先股的股利，這些都會(huì)產(chǎn)生資金的占用費(fèi)，發(fā)行認(rèn)股權(quán)證不需要資金的占用費(fèi)。所以選項(xiàng)D是正確的。

22.B根據(jù)最佳現(xiàn)金持有量的公式：

=60(萬元)

機(jī)會(huì)成本=60／2×7％=2.1(萬元)

交易成本=8400／60×(150÷10000)=2.1(萬元)

相關(guān)總成本=機(jī)會(huì)成本+交易成本=4.2(萬元)

23.D第一年流動(dòng)資金需用額＝6000－3000＝3000(萬元)；第二年流動(dòng)資金需用額＝4500－1500＝3000(萬元)；第二年流動(dòng)資金增加額＝3000－3000＝O(萬元)。

24.B由于每個(gè)季度末計(jì)提利息，第2季度末計(jì)提利息150000×6%×2/12=1500（元）；第3季度末計(jì)提利息150000×6%×3/12=2250（元）；所以10月31日尚未計(jì)提利息為150000×6%×1/12=750（元）

25.D同一個(gè)投資項(xiàng)目的動(dòng)態(tài)指標(biāo)和靜態(tài)指標(biāo)有可能得出不同的結(jié)論；利用動(dòng)態(tài)指標(biāo)對同一個(gè)投資項(xiàng)目進(jìn)行評價(jià)和決策，會(huì)得出完全相同的結(jié)論。

26.AC本題考核經(jīng)濟(jì)訂貨批量和存貨成本之間的關(guān)系。在經(jīng)濟(jì)訂貨模型中不允許缺貨，因此不選B；經(jīng)濟(jì)訂貨批量=(2×每期對存貨的總需求×每次訂貨的費(fèi)用/每期單位存貨持有費(fèi)率)2，由此可知，選項(xiàng)A、c都可以導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量減少，選項(xiàng)D會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量增加。

27.AD選項(xiàng)AD說法正確；

選項(xiàng)BC說法錯(cuò)誤，企業(yè)所處的市場環(huán)境影響企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)與分權(quán)的選擇。如果企業(yè)所處的市場環(huán)境復(fù)雜多變，有較大的不確定性，就要求在財(cái)務(wù)管理劃分權(quán)利給中下層財(cái)務(wù)管理人員較多的隨機(jī)處理權(quán)，以增強(qiáng)企業(yè)對市場環(huán)境變動(dòng)的適應(yīng)能力。如果企業(yè)面臨的環(huán)境是穩(wěn)定的、對生產(chǎn)經(jīng)營的影響不太顯著，則可以把財(cái)務(wù)管理權(quán)較多地集中。

綜上，本題應(yīng)選AD。

28.ACD選項(xiàng)D表述正確，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期，就是指介于企業(yè)支付現(xiàn)金與收到現(xiàn)金之間的時(shí)間段；

選項(xiàng)C表述正確，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=存貨周轉(zhuǎn)期＋應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期；

選項(xiàng)A表述正確，如果要縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期，可以從以下方面著手：加快制造與銷售產(chǎn)成品來減少存貨周轉(zhuǎn)期；加速應(yīng)收賬款的回收來減少應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期；減緩支付應(yīng)付賬款來延長應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。

選項(xiàng)B表述錯(cuò)誤，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期的長短與產(chǎn)品生命周期長短沒有必然的聯(lián)系。

綜上，本題應(yīng)選ACD。

29.AB由于兩個(gè)項(xiàng)目的凈現(xiàn)值都是大于0的，所以都是可行的，選項(xiàng)A正確；A項(xiàng)目與B項(xiàng)目是獨(dú)立投資方案．兩項(xiàng)目投資額不同但期限相同，盡管B項(xiàng)目凈現(xiàn)值大于A項(xiàng)目，但B項(xiàng)目原始投資額高，獲利程度低。因此，應(yīng)優(yōu)先安排內(nèi)含報(bào)酬率較高的A項(xiàng)目。所以選項(xiàng)B正確、選項(xiàng)CD不正確。

30.AD債券的內(nèi)部收益率是按當(dāng)前市場價(jià)格購買債券并持有至到期日或轉(zhuǎn)讓日所產(chǎn)生的預(yù)期報(bào)酬率，也就是能使債券投資未來現(xiàn)金流入量(包括利息收入和到期時(shí)的還本收入或中途轉(zhuǎn)讓收入)的現(xiàn)值等于債券購入價(jià)格的折現(xiàn)率，并不表現(xiàn)為債券利息收益率與資本利得收益率之和，因此選項(xiàng)A正確，選項(xiàng)BC不正確；溢價(jià)債券的內(nèi)部收益率低于票面利率，折價(jià)債券的內(nèi)部收益率高于票面利率，平價(jià)債券的內(nèi)部收益率等于票面利率，選項(xiàng)D正確。

31.ABCD影響財(cái)務(wù)杠桿的因素包括：企業(yè)資本結(jié)構(gòu)中債務(wù)資金比重；普通股收益水平；所得稅稅率水平。其中，普通股收益水平又受息稅前利潤、固定性資本成本高低的影響。息稅前利潤水平又受產(chǎn)品銷售數(shù)量、銷售價(jià)格、成本水平(單位變動(dòng)成本和固定成本總額)高低的影響。

32.ABCD

33.BC解析：控制權(quán)的考慮和避稅的考慮都主張限制股利的支付。

34.ABC為了減輕通貨膨脹對企業(yè)造成的不利影響，企業(yè)應(yīng)當(dāng)采取措施加以防范。在通貨膨脹初期，貨幣面臨著貶值的風(fēng)險(xiǎn)，這時(shí)企業(yè)進(jìn)行投資可以避免風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)資本保值（選項(xiàng)A）。

與客戶應(yīng)簽訂長期購貨合同，以減少物價(jià)上漲造成的損失（選項(xiàng)B）。

取得長期負(fù)債，保持資本成本的穩(wěn)定（選項(xiàng)C）。在通貨膨脹持續(xù)期，企業(yè)可以采用比較嚴(yán)格的信用條件，減少企業(yè)債權(quán)；調(diào)整財(cái)務(wù)政策，防止和減少企業(yè)資本流失等等。

選項(xiàng)D不正確，在通貨膨脹時(shí)期，如果簽訂長期銷貨合同，那么銷售價(jià)格固定，可能會(huì)使企業(yè)面臨物價(jià)上漲，但是價(jià)格固定的風(fēng)險(xiǎn)，造成銷貨企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益的流失。

綜上，本題應(yīng)選ABC。

35.ABC股票回購若用大量資金支付回購成本，容易造成資金緊張，降低資產(chǎn)流動(dòng)性，影響公司的后續(xù)發(fā)展；但在公司沒有合適的投資項(xiàng)目又持有大量現(xiàn)金的情況下回購股份能更好地發(fā)揮貨幣資金的作用，選項(xiàng)D表述不正確。

36.ACD邊際貢獻(xiàn)率＝邊際貢獻(xiàn)總額/銷售收入＝（銷售收入－變動(dòng)成本）/銷售收入＝（單價(jià)－單位變動(dòng)成本）×銷量/銷售收入，可以看出單價(jià)、變動(dòng)成本和銷售是其影響因素，選項(xiàng)B不符合題意，固定成本的高低不會(huì)影響邊際貢獻(xiàn)。選項(xiàng)ACD符合題意。

綜上，本題應(yīng)選ACD。

37.ABC

38.ABC選項(xiàng)ABC符合題意，凈現(xiàn)值是項(xiàng)目未來現(xiàn)金凈流量現(xiàn)值與原始投資額現(xiàn)值之間的差額，從其計(jì)算過程可知，凈現(xiàn)值需要將項(xiàng)目計(jì)算期的全部凈現(xiàn)金流量按照一定的貼現(xiàn)率進(jìn)行折現(xiàn)，折現(xiàn)的過程就考慮了貨幣時(shí)間價(jià)值，另外，凈現(xiàn)值法在所設(shè)定的貼現(xiàn)率中包含投資風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率要求，就能有效地考慮投資風(fēng)險(xiǎn)。

選項(xiàng)D不符合題意，凈現(xiàn)值法不適宜于獨(dú)立投資方案的比較決策，如果各方案的原始投資額現(xiàn)值不相等，有時(shí)無法作出正確決策。另外，凈現(xiàn)值有時(shí)也不能對壽命期不同的互斥投資方案進(jìn)行直接決策。

綜上，本題應(yīng)選ABC。

39.ABC現(xiàn)金預(yù)算的編制基礎(chǔ)包括日常業(yè)務(wù)預(yù)算和特種決策預(yù)算，其中AC屬于日常業(yè)務(wù)預(yù)算，B屬于特種決策預(yù)算。

40.AD

41.ABD選項(xiàng)ABD表述正確。

選項(xiàng)C表述錯(cuò)誤。成本考核指標(biāo)可以是財(cái)務(wù)指標(biāo)，也可以是非財(cái)務(wù)指標(biāo)。實(shí)施成本領(lǐng)先戰(zhàn)略的企業(yè)應(yīng)主要選用財(cái)務(wù)指標(biāo)，而實(shí)施差異化戰(zhàn)略的企業(yè)則大多選用非財(cái)務(wù)指標(biāo)。

綜上，本題應(yīng)選ABD。

42.ABCD原始投資＝初始投資＝建設(shè)投資＋流動(dòng)資金投資＝（固定資產(chǎn)投資＋無形資產(chǎn)投資＋其他資產(chǎn)投資）＋流動(dòng)資金投資，項(xiàng)目總投資＝原始投資＋建設(shè)期資本化利息。

43.ABCD解析：本題的考點(diǎn)是滾動(dòng)預(yù)算與定期預(yù)算優(yōu)缺點(diǎn)的比較。

44.ABD待執(zhí)行合同變?yōu)樘潛p合同，在滿足預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件時(shí)，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)預(yù)計(jì)負(fù)債，并非合同完成時(shí)確認(rèn)預(yù)計(jì)損失，所以選項(xiàng)C錯(cuò)誤。

45.BCD債券與股票的區(qū)別在于：（1）債券是債務(wù)憑證，股票是所有權(quán)憑證；（2）債券的收入一般是固定的，股票的收入一般是不固定的；（3）債券的投資風(fēng)險(xiǎn)小，股票的投資風(fēng)險(xiǎn)大；（4）債券到期必須還本付息，股票一般不退還股本；（4）債券在公司剩余財(cái)產(chǎn)分配中優(yōu)先于股票。

46.Y一般來說，推廣期歷史資料缺乏，銷售預(yù)測可以運(yùn)用定性分析法，成熟期銷售量比較穩(wěn)定，適用趨勢預(yù)測分析法。

47.N權(quán)益乘數(shù)=1÷(1-資產(chǎn)負(fù)債率)，公式表明負(fù)債比率越高。則權(quán)益乘數(shù)越大，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也越大。

48.N按照組織形態(tài)不同，可將基金分為契約型基金和公司型基金；將基金分為開放式基金和封閉式基金是按照基金變現(xiàn)方式的不同來劃分的。

49.N計(jì)算靜態(tài)投資回收期時(shí)，分子是“原始投資”，“原始投資”中包括“流動(dòng)資金投資”但是不包括“資本化利息”，因此，包括建設(shè)期的靜態(tài)投資回收期=1+(20000+3000)／9700=3．37(年)。

50.N本題說的應(yīng)是實(shí)行財(cái)政授權(quán)支付方式的事業(yè)單位的核算方法。

51.N信用標(biāo)準(zhǔn)是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應(yīng)具備的最低條件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。

52.N本題考核優(yōu)先股的優(yōu)先權(quán)利。優(yōu)先股的優(yōu)先權(quán)利表現(xiàn)在股利分配優(yōu)先權(quán)和分配剩余財(cái)產(chǎn)優(yōu)先權(quán)上。

53.N成本中心的應(yīng)用范圍非常廣，甚至個(gè)人也可以成為成本中心。所以本題的說法錯(cuò)誤。

54.Y凈資產(chǎn)收益率反映了企業(yè)所有者投入資本的獲利能力，說明了企業(yè)籌資、投資、資產(chǎn)營運(yùn)等各項(xiàng)財(cái)務(wù)及其管理活動(dòng)的效率。

55.N總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，體現(xiàn)在無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率上，如果通貨膨脹率居高不下，企業(yè)籌資的資本成本就高。

56.

57.（1）計(jì)算債券資金成本率

債券資金成本率=［1500×8%×（1－33%）］÷［1500×（1－2%）］=5.47%

（2）計(jì)算設(shè)備每年折舊額

每年折舊額=1500÷3=500（萬元）

（3）預(yù)測公司未來三年增加的凈利潤

2001年：（1200－400－500－1500×8%）×（1－33%）=120.6（萬元）

2002年：（2000－1000－500－1500×8%）×（1－33%）=254.6（萬元）

2003年：（1500－600－500－1500×8%）×（1－33%）=187.6（萬元）

（4）預(yù)測該項(xiàng)目各年經(jīng)營凈現(xiàn)金流量

2001年凈現(xiàn)金流量=120.6＋500＋1500×8%=740.6（萬元）

2002年凈現(xiàn)金流量=254.6＋500＋1500×8%=874.6（萬元）

2003年凈現(xiàn)金流量=187.6＋500＋1500×8%=807.6（萬元）

（5）計(jì)算該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值

凈現(xiàn)值=-1500＋740.6×O.9091＋874.6×0.8264＋807.6×0.7513=502.80（萬元）

58.(1)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)={360×[(200+400)÷2]}/2000=54(天)

(2)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)={360×[(200+600)÷2]}/1600=90(天)

(3)(年末現(xiàn)金+400)/年末流動(dòng)負(fù)債=1.2

年末現(xiàn)金/年末流動(dòng)負(fù)債=0.7，解之得：年末流動(dòng)負(fù)債=800(萬元)

年末現(xiàn)金=560(萬元)

年末速動(dòng)資產(chǎn)=960(萬元)

(4)流動(dòng)比率=(960+600)/800=1.95。

59.(1)2005年和2006年的邊際貢獻(xiàn)、息稅前營業(yè)利潤、凈利潤和每股收益：

2005年：

邊際貢獻(xiàn)＝40000×(50－35)＝600000(元)

息稅前營業(yè)利潤＝600000－200000＝400000(元)

凈利潤＝(400000－50000)×(1－33%)＝234500(元)

每股收益＝234500÷1000000＝0.2345(元)

2006年：

邊際貢獻(xiàn)＝48000×(50－35)＝720000(元)

息稅前營業(yè)利潤：720000－200000＝520000(元)

凈利潤＝(520000—50000)×(1－33%)＝314900(元)

每股收益＝314900÷1000000＝0.3149(元)

(2)2006年和2007年的經(jīng)營杠桿系數(shù)、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)和復(fù)合杠桿系數(shù)：

2006年：

經(jīng)營杠桿系數(shù)＝600000÷400000＝1.5

財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)＝400000÷(400000－50000)＝1.14

復(fù)合杠桿系數(shù)＝1.5×1.14＝1.7l

2007年：

經(jīng)營杠桿系數(shù)＝720000÷520000＝1.38

財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)＝520000÷(520000－50000)＝1.1l

復(fù)合杠桿系數(shù)＝1.38×1.11＝1.53

(3)2007年與2006年的復(fù)合杠桿系數(shù)的差額＝1.53－1.71＝－0.18

2006年的三個(gè)杠桿系數(shù)關(guān)系：

1.5×1.14＝1.71①

第一次替代：1.38×1.14＝1.57②

第二次替代：1.38×1.11＝1.53③

②－①＝1.57－1.71＝－0.14，經(jīng)營杠桿系數(shù)下

降引起的復(fù)合杠桿系數(shù)的降低；

③－②＝1.53－1.57＝－0.04，財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)下降引起的復(fù)合杠桿系數(shù)的降低。60.(1)非經(jīng)營凈收益=投資活動(dòng)凈收益+籌資活動(dòng)凈收益=投資收益-處置固定資產(chǎn)損失-固定資產(chǎn)報(bào)廢損失-財(cái)務(wù)費(fèi)用=25-20-100-40=-135（萬元）經(jīng)營凈收益=凈利潤-非經(jīng)營凈收益=4000+135=4135（萬元）凈收益營運(yùn)指數(shù)=經(jīng)營凈收益／凈利潤=4135/4000=1.03(2)經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額=經(jīng)營凈收益+非付現(xiàn)費(fèi)用-經(jīng)營資產(chǎn)凈增加-無息負(fù)債凈減少=4135+500-200-140=4295（萬元）(3)經(jīng)營所得現(xiàn)金=經(jīng)營凈收益+非付現(xiàn)費(fèi)用=4135+500=4635（萬元）(4)現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)=經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額／經(jīng)營所得現(xiàn)金=4295/4635=0.93(5)現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)小于1的根本原因是營運(yùn)資金增加了，本題中，營運(yùn)資金增加=經(jīng)營資產(chǎn)凈增加-無息負(fù)債凈增加=200-（-140）=340（萬元），導(dǎo)致經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額（4295萬元）比經(jīng)營所得現(xiàn)金（4635萬元）少340萬元。2022-2023年四川省瀘州市中級會(huì)計(jì)職稱財(cái)務(wù)管理模擬考試(含答案)學(xué)校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.進(jìn)行責(zé)任成本內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)的實(shí)質(zhì)，就是將責(zé)任成本按照經(jīng)濟(jì)損失的責(zé)任歸屬結(jié)轉(zhuǎn)給()。

A.發(fā)生損失的責(zé)任中心B.發(fā)現(xiàn)損失的責(zé)任中心C.承擔(dān)損失的責(zé)任中心D.下游的責(zé)任中心

2.某公司擬處置5年前購置的一臺(tái)設(shè)備，預(yù)計(jì)變價(jià)收入為18000元。該設(shè)備原值為60000元，稅法規(guī)定的折舊年限為6年，按直線法計(jì)提折舊，預(yù)計(jì)殘值率為10％。該公司適用的所得稅稅率為25％，則設(shè)備處置引起的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流入量為（）。

A.14250元B.15750元C.17250元D.18750元

3.為確保企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，下列各項(xiàng)中，不能用于協(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營者利益沖突的措施是（）。

A.所有者解聘經(jīng)營者B.限制性借債C.所有者給經(jīng)營者以“股票期權(quán)”D.公司被其他公司接收或吞并

4.一項(xiàng)100萬元的借款，借款期為3年，年利率為8%，若每半年復(fù)利一次，實(shí)際利率會(huì)高出名義利率（）A.4%B.0.24%C.0.16%D.0.8%

5.第

13

題

下列各項(xiàng)中（）不屬于定期預(yù)算的缺點(diǎn)。

A.盲目性B.滯后性C.間斷性D.不便于考核預(yù)算的執(zhí)行結(jié)果

6.

第

15

題

2007年1月1日，甲公司采用分期收款方式向乙公司銷售大型商品一套，合同規(guī)定不含增值稅的銷售價(jià)格為900萬元，分二次于每年12月31日等額收取，假定在現(xiàn)銷方式下，該商品不含增值稅的銷售價(jià)格為810萬元，不考慮其他因素，甲公司2007年應(yīng)確認(rèn)的銷售收入為（）萬元。

A.270B.300C.810D.900

7.

第

20

題

下列項(xiàng)目中，屬于利得的是（）。

A.銷售商品流入的經(jīng)濟(jì)利益B.技術(shù)服務(wù)流入的經(jīng)濟(jì)利益C.貸款流入的經(jīng)濟(jì)利益D.出售無形資產(chǎn)流入的經(jīng)濟(jì)利益

8.甲、乙兩個(gè)企業(yè)都投資5000萬元，本年獲利均為300萬元，但甲企業(yè)的獲利已全部轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，而乙企業(yè)則全部是應(yīng)收賬款，財(cái)務(wù)人員在分析時(shí)認(rèn)為這兩個(gè)企業(yè)都獲利300萬元，經(jīng)營效果相同，得出這種結(jié)論()。

A.沒有考慮利潤的取得時(shí)間

B.沒有考慮利潤的獲得和所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)大小的關(guān)系

C.沒有考慮所獲利潤和投入的關(guān)系

D.沒有考慮所獲利潤與企業(yè)規(guī)模大小的關(guān)系

9.某集團(tuán)公司有A、B兩個(gè)控股子公司，采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的財(cái)務(wù)管理體制，下列各項(xiàng)中，集團(tuán)總部應(yīng)當(dāng)分權(quán)給子公司的是()。

A.擔(dān)保權(quán)B.收益分配權(quán)C.投資權(quán)D.日常費(fèi)用開支審批權(quán)

10.

11.

第

12

題

某公司于2007年1月1日發(fā)行5年期、到期一次還本付息債券，面值為1000元，票面利率10%，甲投資者于2008年1月1日以1020元的價(jià)格購買該債券并打算持有至到期日，則該投資者進(jìn)行該項(xiàng)投資的持有期年均收益率為（）。

A.41.18%B.10.12%C.4.12%D.10%

12.

第

8

題

甲公司于2004年1月1日發(fā)行5年期、一次還本、分期付息的公司債券，每年12月31日支付利息。該公司債券票面利率為5%，面值總額為300000萬元，發(fā)行價(jià)格總額為313347萬元；支付發(fā)行費(fèi)用120萬元，發(fā)行期間凍結(jié)資金利息為150萬元。假定該公司每年年末采用實(shí)際利率法攤銷利息，實(shí)際利率為4%。2005年12月31日該應(yīng)付債券的賬面余額為（）萬元。

A.308008.2B.308026.2C.308316.12D.308348.56

13.實(shí)質(zhì)上是企業(yè)集團(tuán)的組織形式，子公司具有法人資格，分公司則是相對獨(dú)立的利潤中心的企業(yè)組織體制是()。

A.U型組織B.H型組織C.M型組織D.事業(yè)部制組織結(jié)構(gòu)

14.上市公司向原股東配售股票的再融資方式稱為（）。

A.首次上市公開發(fā)行股票B.上市公開發(fā)行股票C.配股D.增發(fā)

15.

16.運(yùn)用成本模型計(jì)算最佳現(xiàn)金持有量時(shí)，下列公式中，正確的是()。

A.最佳現(xiàn)金持有量=rain(管理成本+機(jī)會(huì)成本+轉(zhuǎn)換成本)

B.最佳現(xiàn)金持有量=rain(管理成本+機(jī)會(huì)成本+短缺成本)

C.最佳現(xiàn)金持有量=rain(機(jī)會(huì)成本+經(jīng)營成本+轉(zhuǎn)換成本)

D.最佳現(xiàn)金持有量=min(機(jī)會(huì)成本+經(jīng)營成本+短缺成本)

17.在()租賃合同中，除資產(chǎn)所有者的名義改變之外，其余情況均無變化。

A.經(jīng)營租賃B.杠桿租賃C.售后租回D.直接租賃

18.企業(yè)可以將某些資產(chǎn)作為質(zhì)押品向商業(yè)銀行申請質(zhì)押貸款。下列各項(xiàng)中，不能作為質(zhì)押品的是（）

A.廠房B.股票C.匯票D.專利權(quán)

19.

第

1

題

某項(xiàng)目投資的原始投資額為100萬元，建設(shè)期資本化利息為5萬元，運(yùn)營期年均稅前利潤為8萬元，年均利息費(fèi)用為2萬元，則該項(xiàng)目的總投資收益率為（）。

20.

第

24

題

下列關(guān)于企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)的說法正確的是（）。

A.該目標(biāo)是指在權(quán)衡企業(yè)相關(guān)者利益的約束下實(shí)現(xiàn)所有者或股東權(quán)益的最大化

B.該目標(biāo)沒有考慮投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值

C.該目標(biāo)沒有考慮資金的時(shí)間價(jià)值

D.該目標(biāo)認(rèn)為企業(yè)價(jià)值是指企業(yè)的賬面價(jià)值

21.下列各種籌資方式中，企業(yè)無需要支付資金占用費(fèi)的是()

A.發(fā)行債券B.發(fā)行優(yōu)先股C.發(fā)行短期票據(jù)D.發(fā)行認(rèn)股權(quán)證

22.

第

11

題

假?zèng)]某企業(yè)明年需要現(xiàn)金8400萬元，已知有價(jià)證券的報(bào)酬率為7%，將有價(jià)證券轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金的轉(zhuǎn)換成本為150元，則最佳現(xiàn)金持有量和此時(shí)的相關(guān)最低總成本分別是（）。

A.60萬元；4萬元B.60萬元：4.2萬元C.80萬元；4.5萬元D.80萬元：4.2萬元

23.

第

6

題

某完整工業(yè)投資項(xiàng)目，預(yù)計(jì)第一年有關(guān)的流動(dòng)資產(chǎn)需用額6000萬元，流動(dòng)負(fù)債可用額3000萬元；第二年有關(guān)的流動(dòng)資產(chǎn)需用額為4500萬元，流動(dòng)負(fù)債可用額1500萬元，則第二年的流動(dòng)資金增加額應(yīng)為（）萬元。

A.500B.1000C.1500D.0

24.

第

16

題

某企業(yè)每季度對外提供中期財(cái)務(wù)報(bào)告。4月30日收到帶息應(yīng)收票據(jù)一張，期限6個(gè)月，面值150000元，票面利率6%。票據(jù)到期收到款項(xiàng)時(shí)，該企業(yè)登記財(cái)務(wù)費(fèi)用的金額（）元。

A.3000B.750C.0D.4500

25.假設(shè)甲投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值率為0.16，則下列說法錯(cuò)誤的是()。A.A.甲項(xiàng)目的凈現(xiàn)值大于0

B.甲項(xiàng)目的獲利指數(shù)為1.16

C.甲項(xiàng)目的內(nèi)含報(bào)酬率大于設(shè)定的折現(xiàn)率

D.甲項(xiàng)目的投資利潤率大于要求的最低投資報(bào)酬率

二、多選題(20題)26.

第

32

題

在經(jīng)濟(jì)訂貨模型中，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量減少的因素有（）。

27.下列關(guān)于影響企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)與分權(quán)選擇的因素，說法正確的有（）

A.企業(yè)在初創(chuàng)階段，企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高，財(cái)務(wù)管理宜偏重集權(quán)模式

B.如果企業(yè)所處的市場環(huán)境復(fù)雜多變，就越有必要采用相對集中的財(cái)務(wù)管理體制

C.如果企業(yè)面臨的環(huán)境是穩(wěn)定的、對生產(chǎn)經(jīng)營的影響不太顯著，就越有必要?jiǎng)澐謾?quán)利給中下層財(cái)務(wù)管理人員較多的隨機(jī)處理權(quán)

D.如果企業(yè)管理層（包括財(cái)務(wù)管理人員）素質(zhì)高，能力強(qiáng)，可以采用集權(quán)型財(cái)務(wù)管理體制

28.下列各項(xiàng)關(guān)于現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期的表述中，正確的有（）

A.延緩支付應(yīng)付賬款可以縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期

B.產(chǎn)品生產(chǎn)周期的延長會(huì)縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期

C.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期一般短于存貨周轉(zhuǎn)期與應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期之和

D.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期是介于公司支付現(xiàn)金與收到現(xiàn)金之間的時(shí)間段

29.某企業(yè)有足夠的資金準(zhǔn)備投資于兩個(gè)獨(dú)立投資項(xiàng)目。A項(xiàng)目投資額10000萬元，期限5年，凈現(xiàn)值為5000萬元，內(nèi)含報(bào)酬率為26％；B項(xiàng)目投資額18000萬元，期限5年，凈現(xiàn)值為6000萬元，內(nèi)含報(bào)酬率為20％。下列說法中正確的有（）。

A.兩個(gè)項(xiàng)目都是可行的B.應(yīng)該優(yōu)先安排A項(xiàng)目C.應(yīng)該優(yōu)先安排B項(xiàng)目D.兩個(gè)項(xiàng)目應(yīng)該同時(shí)進(jìn)行

30.下列關(guān)于債券的內(nèi)部收益率的表述中，正確的有（）。

A.債券的內(nèi)部收益率是按當(dāng)前市場價(jià)格購買債券并一直持有至到期日或轉(zhuǎn)讓日所產(chǎn)生的預(yù)期報(bào)酬率

B.債券的內(nèi)部收益率是能使債券每年利息收入的現(xiàn)值等于債券購買價(jià)格的折現(xiàn)率

C.債券的內(nèi)部收益率是債券利息收益率與資本利得收益率之和

D.溢價(jià)債券的內(nèi)部收益率低于票面利率

31.下列各項(xiàng)中，影響財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)的因素有()。

A.銷售收入B.單位變動(dòng)成本C.固定成本D.利息費(fèi)用

32.

33.在確定利潤分配政策時(shí)須考慮股東因素,其中限制股利支付的考慮主要有()。A.A.穩(wěn)定收入規(guī)定B.避稅考慮C.控制權(quán)考慮D.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)考慮34.下列各項(xiàng)應(yīng)對通貨膨脹的各種策略中，正確的有（）A.進(jìn)行長期投資B.簽訂長期購貨合同C.取得長期借款D.簽訂長期銷貨合同

35.一般認(rèn)為，股份回購所產(chǎn)生的影響有（）。

A.有利于提升公司調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)和管理風(fēng)險(xiǎn)的能力

B.有利于防止操縱市場、內(nèi)幕交易等利益輸送行為

C.因?qū)嵤┏止捎?jì)劃和股權(quán)激勵(lì)的股票回購，有利于形成資本所有者和勞動(dòng)者的利益共同體

D.在公司沒有合適的投資項(xiàng)目又持有大量現(xiàn)金的情況下，回購股份不利于公司的后續(xù)發(fā)展

36.在生產(chǎn)多產(chǎn)品的企業(yè)中，下列會(huì)影響企業(yè)總邊際貢獻(xiàn)率的因素有（）

A.增加變動(dòng)成本率較低的產(chǎn)品銷量B.減少固定成本負(fù)擔(dān)C.提高售價(jià)D.降低變動(dòng)成本

37.

38.凈現(xiàn)值法的優(yōu)點(diǎn)有（）

A.考慮了貨幣時(shí)間價(jià)值B.考慮了項(xiàng)目計(jì)算期的全部凈現(xiàn)金流量C.考慮了投資風(fēng)險(xiǎn)D.便于獨(dú)立投資方案的比較決策

39.現(xiàn)金預(yù)算的編制基礎(chǔ)包括（）。

A.銷售預(yù)算B.投資決策預(yù)算C.銷售費(fèi)用預(yù)算D.預(yù)計(jì)利潤表

40.股票上市對公司的益處有（）。

A.便于籌措新資金B(yǎng).集中公司的控制權(quán)C.信息披露成本低D.促進(jìn)股權(quán)流通和轉(zhuǎn)讓

41.下列關(guān)于成本管理的表述正確的有（）

A.成本核算的精度與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略相關(guān)，成本領(lǐng)先戰(zhàn)略對成本核算精度的要求比差異化戰(zhàn)略要高

B.財(cái)務(wù)成本核算采用歷史成本計(jì)量，而管理成本核算既可以用歷史成本又可以是現(xiàn)在成本或未來成本

C.成本考核指標(biāo)可以是財(cái)務(wù)指標(biāo)，也可以是非財(cái)務(wù)指標(biāo)。實(shí)施成本領(lǐng)先戰(zhàn)略的企業(yè)應(yīng)主要選用非財(cái)務(wù)指標(biāo)，而實(shí)施差異化戰(zhàn)略的企業(yè)則大多選用財(cái)務(wù)指標(biāo)

D.成本控制是成本管理的核心

42.第

31

題

下列表達(dá)式中不正確的包括（）。

A.原始投資＝固定資產(chǎn)投資＋無形資產(chǎn)投資＋其他資產(chǎn)投資

B.初始投資＝建設(shè)投資

C.項(xiàng)目總投資＝建設(shè)投資＋建設(shè)期資本化利息

D.項(xiàng)目總投資＝建設(shè)投資＋流動(dòng)資金投資

43.下列各項(xiàng)中，屬于滾動(dòng)預(yù)算優(yōu)點(diǎn)的有（）。

A.遠(yuǎn)期指導(dǎo)性B.結(jié)合實(shí)際，及時(shí)性強(qiáng)C.在時(shí)間上不受日歷年度的限制，連續(xù)性強(qiáng)D.確保企業(yè)管理工作的完整性與穩(wěn)定性

44.下列各項(xiàng)中，關(guān)于或有事項(xiàng)會(huì)計(jì)處理的表述中正確的有()。

A.重組計(jì)劃對外公告前不應(yīng)就重組義務(wù)確認(rèn)預(yù)計(jì)負(fù)債

B.因或有事項(xiàng)產(chǎn)生的潛在義務(wù)不應(yīng)確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債

C.因虧損合同預(yù)計(jì)產(chǎn)生的損失應(yīng)于合同完成時(shí)確認(rèn)

D.對確認(rèn)時(shí)點(diǎn)與實(shí)際清償有較長時(shí)間跨度的預(yù)計(jì)負(fù)債進(jìn)行計(jì)量時(shí)應(yīng)考慮貨幣時(shí)間價(jià)值的影響

45.按照有無抵押擔(dān)?？蓪譃椋ǎ?。

A.收益?zhèn)疊.信用債券C.抵押債券D.擔(dān)保債券

三、判斷題(10題)46.一般來說，處于推廣期的產(chǎn)品，主要采用趨勢預(yù)測分析法來預(yù)測銷售量。（）

A.是B.否

47.

A.是B.否

48.

第

36

題

按照組織形態(tài)不同，可將基金分為開放式基金和封閉式基金。（）

A.是B.否

49.某項(xiàng)目需固定資產(chǎn)投資20000元，建設(shè)期為1年，運(yùn)營期第1年年初投入流動(dòng)資金3000元，資本化利息為1000元，投產(chǎn)后每年的凈現(xiàn)金流量均為9700元，則包括建設(shè)期的靜態(tài)投資回收期為3．47年。（）

A.是B.否

50.第

45

題

實(shí)行財(cái)政直接支付方式的事業(yè)單位，應(yīng)于收到“財(cái)政直接支付入賬通知書”時(shí)，一方面增加零余額賬戶用款額度，另一方面確認(rèn)財(cái)政補(bǔ)助收入。（）

A.是B.否

51.

第

45

題

信用條件是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應(yīng)具備的最低條件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。（）

A.是B.否

52.

第

41

題

優(yōu)先股的優(yōu)先權(quán)利表現(xiàn)在股份分配優(yōu)先權(quán)和優(yōu)先認(rèn)股權(quán)。

A.是B.否

53.企業(yè)職工個(gè)人不能構(gòu)成責(zé)任實(shí)體，因而不能成為責(zé)任控制體系中的責(zé)任中心。()

A.是B.否

54.凈資產(chǎn)收益率反映了企業(yè)所有者投入資本的獲利能力，說明了企業(yè)籌資、投資、資產(chǎn)營運(yùn)等各項(xiàng)財(cái)務(wù)及其管理活動(dòng)的效率。()

A.是B.否

55.

第39題總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，體現(xiàn)在風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率上，如果通貨膨脹率居高不下，企業(yè)籌資的資本成本就高。（）

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.

57.（5）計(jì)算該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值。

58.

第

51

題

某商業(yè)企業(yè)2007年?duì)I業(yè)收入為2000萬元，營業(yè)成本為1600萬元；年初、年末應(yīng)收賬款余額分別為200萬元和400萬元；年初、年末存貨余額分別為200萬元和600萬元；年末速動(dòng)比率為1.2，年末現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率為0.7。假定該企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)由速動(dòng)資產(chǎn)和存貨組成，速動(dòng)資產(chǎn)由應(yīng)收賬款和現(xiàn)金資產(chǎn)組成，一年按360天計(jì)算。

要求：

（1）計(jì)算2007年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)。

（2）計(jì)算2007年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)。

（3）計(jì)算2007年年末流動(dòng)負(fù)債余額和速動(dòng)資產(chǎn)余額。

（4）計(jì)算2007年年末流動(dòng)比率。

59.

第

50

題

某企業(yè)2005、2006年的有關(guān)資料見下表：

項(xiàng)目2005年2006年銷售量（件）4000048000銷售單價(jià)（元/件）5050單位變動(dòng)成本3535固定經(jīng)營成本（元）200000200000利息費(fèi)用（元）5000050000所得稅稅率33%33%發(fā)行在外的普通股股數(shù)（股）10000001000000

要求：

（1）計(jì)算2005年和2006年的邊際貢獻(xiàn)、息稅前營業(yè)利潤、凈利潤和每股收益（保留小數(shù)點(diǎn)后4位）；

（2）計(jì)算2006年和2007年的經(jīng)營杠桿系數(shù)、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)和復(fù)合杠桿系數(shù)；

（3）利用連環(huán)替代法按順序計(jì)算分析經(jīng)營杠桿系數(shù)、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)對復(fù)合杠桿系數(shù)的影響。

60.甲公司2019年的凈利潤為4000萬元，非付現(xiàn)費(fèi)用為500萬元，處置固定資產(chǎn)損失為20萬元，固定資產(chǎn)報(bào)廢損失為100萬元，財(cái)務(wù)費(fèi)用為40萬元，投資收益為25萬元。經(jīng)營資產(chǎn)凈增加200萬元，無息負(fù)債凈減少140萬元。要求：(1)計(jì)算經(jīng)營凈收益和凈收益營運(yùn)指數(shù)。(2)計(jì)算經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額。(3)計(jì)算經(jīng)營所得現(xiàn)金。(4)計(jì)算現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)。(5)分析說明現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù)小于1的根本原因。

參考答案

1.C責(zé)任成本的內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)是指在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，對于因不同原因造成的各種經(jīng)濟(jì)損失，由承擔(dān)損失的責(zé)任中心對實(shí)際發(fā)生或發(fā)現(xiàn)損失的責(zé)任中心進(jìn)行損失賠償?shù)馁~務(wù)處理過程。

2.C年折舊額=60000×(1-10％)／6=9000(元)處置時(shí)賬面價(jià)值=60000—9000×5=15000(元)變現(xiàn)收益=18000一15000=3000(元)變現(xiàn)收益納稅額=3000×25％=750(元)設(shè)備處置引起的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流入量=18000—750=17250(元)

3.B經(jīng)營者和所有者的主要利益沖突是經(jīng)營者希望在創(chuàng)造財(cái)富的同時(shí)能更多地獲取報(bào)酬和享受，而所有者則希望以較小的代價(jià)帶來更高的企業(yè)價(jià)值或股東財(cái)富?？捎糜趨f(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營者利益沖突的措施包括解聘、接收和激勵(lì)。激勵(lì)有兩種基本方式：(1)股票期權(quán)；(2)績效股。選項(xiàng)B屬于所有者和債權(quán)人的利潤沖突協(xié)調(diào)內(nèi)容。

4.C實(shí)際利率=；名義利率為8%；

則實(shí)際利率－名義利率＝8.16%－8%＝0.16%

綜上，本題應(yīng)選C。

①通貨膨脹情況下的名義利率與實(shí)際利率之間的關(guān)系為：1+名義利率=（1+實(shí)際利率）×（1+通貨膨脹率）

②一年多次計(jì)息時(shí)的名義利率與實(shí)際利率關(guān)系為：

大家在選用公式時(shí)，看清題目的背景條件。

5.D定期預(yù)算的主要缺點(diǎn)是：（1）盲目性（遠(yuǎn)期指導(dǎo)性差）；（2）滯后性（靈活性差）；（3）間斷性（連續(xù)性差）。定期預(yù)算的優(yōu)點(diǎn)是便于考核和評價(jià)預(yù)算的執(zhí)行結(jié)果。

6.C分期收款方式下：

借：長期應(yīng)收款900

貸：主營業(yè)務(wù)收入810

遞延收益90

7.D利得是指由企業(yè)非日?；顒?dòng)所形成的、會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益增加的、與所有者投入資本無關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益的流入；上述項(xiàng)目中，銷售商品、技術(shù)服務(wù)、貸款屬于企業(yè)的日?；顒?dòng)，其經(jīng)濟(jì)利益的流入屬于收入；只有出售無形資產(chǎn)屬于企業(yè)非日常活動(dòng)，其經(jīng)濟(jì)利益的流入屬于利得。

8.B【答案】B

【解析】甲企業(yè)的獲利已全部轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，而乙企業(yè)則全部是應(yīng)收賬款，這兩個(gè)企業(yè)獲得的利潤風(fēng)險(xiǎn)是不相同的，所以Br正確。

9.D采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合型財(cái)務(wù)管理體制時(shí)，具體應(yīng)集中制度制定權(quán)，籌資、融資權(quán)，投資權(quán)，用資、擔(dān)保權(quán)，固定資產(chǎn)購置權(quán)，財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)設(shè)置權(quán)，收益分配權(quán);分散經(jīng)營自主權(quán)、人員管理權(quán)、業(yè)務(wù)定價(jià)權(quán)、費(fèi)用開支審批權(quán)。

10.C

11.B本題是持有時(shí)間超過一年的到期一次還本付息債券的持有期年均收益率的問題，根據(jù)公式，持有期年均收益率＝10.12%。

12.D2004年1月1日攤余成本=313347-=120+150=313377（萬元），2004年12月31日攤余成本=313377+313377×4%-300000×5%=310912.08（萬元），2005年12月31日攤余成本=310912.08+310912.08×4%-300000×5%=308348.56（萬元），2005年12月31日該應(yīng)付債券的賬面余額為308348.56萬元。

13.B解析：企業(yè)組織體制大體上有U型組織、H型組織和M型組織等三種組織形式。其中H型組織實(shí)質(zhì)上是企業(yè)集團(tuán)的組織形式，子公司具有法人資格，分公司則是相對獨(dú)立的利潤中心。

14.C上市公司公開發(fā)行股票，包括增發(fā)和配股兩種方式。增發(fā)是指上市公司向社會(huì)公眾發(fā)售股票的再融資方式；配股是指上市公司向原股東配售股票的再融資方式。

15.A

16.B此題考核的是最佳現(xiàn)金持有量的成本模式。成本模式是根據(jù)現(xiàn)金有關(guān)成本，分析預(yù)測其總成本最低時(shí)現(xiàn)金持有量的一種方法。其計(jì)算公式為：最佳現(xiàn)金持有量=min(管理成本+機(jī)會(huì)成本+短缺成本)，因此選項(xiàng)B是正確的。

17.C【答案】C

【解析】售后回租是指承租方由于急需資金等各種原因，將自己資產(chǎn)售給出租方，然后以租賃的形式從出租方原封不動(dòng)地租回資產(chǎn)的使用權(quán)。在這種租賃合同中，除資產(chǎn)所有者的名義改變之外，其余情況均無變化。

18.A質(zhì)押是指債務(wù)人或第三方的動(dòng)產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)權(quán)利移交給債權(quán)人占有，將該動(dòng)產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)權(quán)利作為債權(quán)的擔(dān)保。

作為貸款擔(dān)保的質(zhì)押品，可以是匯票、支票、債券、存款單、提單等信用憑證，可以是依法可以轉(zhuǎn)讓的股份、股票等有價(jià)證券，也可以是依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)中的財(cái)產(chǎn)權(quán)等。

選項(xiàng)A符合題意，廠房為不動(dòng)產(chǎn)，不能作為質(zhì)押品，可以作為抵押品。

綜上，本題應(yīng)選A。

19.A總投資收益率=年息稅前利潤或年均息稅前利潤/項(xiàng)目總投資×100%，因?yàn)橄⒍惽袄麧櫍憾惽袄麧?利息費(fèi)用，項(xiàng)目總投資=原始投資+建設(shè)期資本化利息，所以總投資收益率=(8+2)/(100+5)×100%=9．52%。

20.A以企業(yè)價(jià)值最大化作為財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)，考慮了資金的時(shí)間價(jià)值和投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。該目標(biāo)認(rèn)為企業(yè)價(jià)值是企業(yè)的市場價(jià)值。在確定企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)時(shí)，不能忽視相關(guān)利益群體的利益，企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)，是指在權(quán)衡企業(yè)相關(guān)者利益的約束下實(shí)現(xiàn)所有者或股東權(quán)益的最大化。

21.D發(fā)行債券、發(fā)行短期票據(jù)需要支付利息費(fèi)用，發(fā)行優(yōu)先股需要支付優(yōu)先股的股利，這些都會(huì)產(chǎn)生資金的占用費(fèi)，發(fā)行認(rèn)股權(quán)證不需要資金的占用費(fèi)。所以選項(xiàng)D是正確的。

22.B根據(jù)最佳現(xiàn)金持有量的公式：

=60(萬元)

機(jī)會(huì)成本=60／2×7％=2.1(萬元)

交易成本=8400／60×(150÷10000)=2.1(萬元)

相關(guān)總成本=機(jī)會(huì)成本+交易成本=4.2(萬元)

23.D第一年流動(dòng)資金需用額＝6000－3000＝3000(萬元)；第二年流動(dòng)資金需用額＝4500－1500＝3000(萬元)；第二年流動(dòng)資金增加額＝3000－3000＝O(萬元)。

24.B由于每個(gè)季度末計(jì)提利息，第2季度末計(jì)提利息150000×6%×2/12=1500（元）；第3季度末計(jì)提利息150000×6%×3/12=2250（元）；所以10月31日尚未計(jì)提利息為150000×6%×1/12=750（元）

25.D同一個(gè)投資項(xiàng)目的動(dòng)態(tài)指標(biāo)和靜態(tài)指標(biāo)有可能得出不同的結(jié)論；利用動(dòng)態(tài)指標(biāo)對同一個(gè)投資項(xiàng)目進(jìn)行評價(jià)和決策，會(huì)得出完全相同的結(jié)論。

26.AC本題考核經(jīng)濟(jì)訂貨批量和存貨成本之間的關(guān)系。在經(jīng)濟(jì)訂貨模型中不允許缺貨，因此不選B；經(jīng)濟(jì)訂貨批量=(2×每期對存貨的總需求×每次訂貨的費(fèi)用/每期單位存貨持有費(fèi)率)2，由此可知，選項(xiàng)A、c都可以導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量減少，選項(xiàng)D會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)訂貨批量增加。

27.AD選項(xiàng)AD說法正確；

選項(xiàng)BC說法錯(cuò)誤，企業(yè)所處的市場環(huán)境影響企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)與分權(quán)的選擇。如果企業(yè)所處的市場環(huán)境復(fù)雜多變，有較大的不確定性，就要求在財(cái)務(wù)管理劃分權(quán)利給中下層財(cái)務(wù)管理人員較多的隨機(jī)處理權(quán)，以增強(qiáng)企業(yè)對市場環(huán)境變動(dòng)的適應(yīng)能力。如果企業(yè)面臨的環(huán)境是穩(wěn)定的、對生產(chǎn)經(jīng)營的影響不太顯著，則可以把財(cái)務(wù)管理權(quán)較多地集中。

綜上，本題應(yīng)選AD。

28.ACD選項(xiàng)D表述正確，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期，就是指介于企業(yè)支付現(xiàn)金與收到現(xiàn)金之間的時(shí)間段；

選項(xiàng)C表述正確，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=存貨周轉(zhuǎn)期＋應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期；

選項(xiàng)A表述正確，如果要縮短現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期，可以從以下方面著手：加快制造與銷售產(chǎn)成品來減少存貨周轉(zhuǎn)期；加速應(yīng)收賬款的回收來減少應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期；減緩支付應(yīng)付賬款來延長應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。

選項(xiàng)B表述錯(cuò)誤，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期的長短與產(chǎn)品生命周期長短沒有必然的聯(lián)系。

綜上，本題應(yīng)選ACD。

29.AB由于兩個(gè)項(xiàng)目的凈現(xiàn)值都是大于0的，所以都是可行的，選項(xiàng)A正確；A項(xiàng)目與B項(xiàng)目是獨(dú)立投資方案．兩項(xiàng)目投資額不同但期限相同，盡管B項(xiàng)目凈現(xiàn)值大于A項(xiàng)目，但B項(xiàng)目原始投資額高，獲利程度低。因此，應(yīng)優(yōu)先安排內(nèi)含報(bào)酬率較高的A項(xiàng)目。所以選項(xiàng)B正確、選項(xiàng)CD不正確。

30.AD債券的內(nèi)部收益率是按當(dāng)前市場價(jià)格購買債券并持有至到期日或轉(zhuǎn)讓日所產(chǎn)生的預(yù)期報(bào)酬率，也就是能使債券投資未來現(xiàn)金流入量(包括利息收入和到期時(shí)的還本收入或中途轉(zhuǎn)讓收入)的現(xiàn)值等于債券購入價(jià)格的折現(xiàn)率，并不表現(xiàn)為債券利息收益率與資本利得收益率之和，因此選項(xiàng)A正確，選項(xiàng)BC不正確；溢價(jià)債券的內(nèi)部收益率低于票面利率，折價(jià)債券的內(nèi)部收益率高于票面利率，平價(jià)債券的內(nèi)部收益率等于票面利率，選項(xiàng)D正確。

31.ABCD影響財(cái)務(wù)杠桿的因素包括：企業(yè)資本結(jié)構(gòu)中債務(wù)資金比重；普通股收益水平；所得稅稅率水平。其中，普通股收益水平又受息稅前利潤、固定性資本成本高低的影響。息稅前利潤水平又受產(chǎn)品銷售數(shù)量、銷售價(jià)格、成本水平(單位變動(dòng)成本和固定成本總額)高低的影響。

32.ABCD

33.BC解析：控制權(quán)的考慮和避稅的考慮都主張限制股利的支付。

34.ABC為了減輕通貨膨脹對企業(yè)造成的不利影響，企業(yè)應(yīng)當(dāng)采取措施加以防范。在通貨膨脹初期，貨幣面臨著貶值的風(fēng)險(xiǎn)，這時(shí)企業(yè)進(jìn)行投資可以避免風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)資本保值（選項(xiàng)A）。

與客戶應(yīng)簽訂長期購貨合同，以減少物價(jià)上漲造成的損失（選項(xiàng)B）。

取得長期負(fù)債，保持資本成本的穩(wěn)定（選項(xiàng)C）。在通貨膨脹持續(xù)期，企業(yè)可以采用比較嚴(yán)格的信用條件，減少企業(yè)債權(quán)；調(diào)整財(cái)務(wù)政策，防止和減少企業(yè)資本流失等等。

選項(xiàng)D不正確，在通貨膨脹時(shí)期，如果簽訂長期銷貨合同，那么銷售價(jià)格固定，可能會(huì)使企業(yè)面臨物價(jià)上漲，但是價(jià)格固定的風(fēng)險(xiǎn)，造成銷貨企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益的流失。

綜上，本題應(yīng)選ABC。

35.ABC股票回購若用大量資金支付回購成本，容易造成資金緊張，降低資產(chǎn)流動(dòng)性，影響公司的后續(xù)發(fā)展；但在公司沒有合適的投資項(xiàng)目又持有大量現(xiàn)金的情況下回購股份能更好地發(fā)揮貨幣資金的作用，選項(xiàng)D表述不正確。

36.ACD邊際貢獻(xiàn)率＝邊際貢獻(xiàn)總額/銷售收入＝（銷售收入－變動(dòng)成本）/銷售收入＝（單價(jià)－單位變動(dòng)成本）×銷量/銷售收入，可以看出單價(jià)、變動(dòng)成本和銷售是其影響因素，選項(xiàng)B不符合題意，固定成本的高低不會(huì)影響邊際貢獻(xiàn)。選項(xiàng)ACD符合題意。

綜上，本題應(yīng)選ACD。

37.ABC

38.ABC選項(xiàng)ABC符合題意，凈現(xiàn)值是項(xiàng)目未來現(xiàn)金凈流量現(xiàn)值與原始投資額現(xiàn)值之間的差額，從其計(jì)算過程可知，凈現(xiàn)值需要將項(xiàng)目計(jì)算期的全部凈現(xiàn)金流量按照一定的貼現(xiàn)率進(jìn)行折現(xiàn)，折現(xiàn)的過程就考慮了貨幣時(shí)間價(jià)值，另外，凈現(xiàn)值法在所設(shè)定的貼現(xiàn)率中包含投資風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率要求，就能有效地考慮投資風(fēng)險(xiǎn)。

選項(xiàng)D不符合題意，凈現(xiàn)值法不適宜于獨(dú)立投資方案的比較決策，如果各方案的原始投資額現(xiàn)值不相等，有時(shí)無法作出正確決策。另外，凈現(xiàn)值有時(shí)也不能對壽命期不同的互斥投資方案進(jìn)行直接決策。

綜上，本題應(yīng)選ABC。

39.ABC現(xiàn)金預(yù)算的編制基礎(chǔ)包括日常業(yè)務(wù)預(yù)算和特種決策預(yù)算，其中AC屬于日常業(yè)務(wù)預(yù)算，B屬于特種決策預(yù)算。

40.AD

41.ABD選項(xiàng)ABD表述正確。

選項(xiàng)C表述錯(cuò)誤。成本考核指標(biāo)可以是財(cái)務(wù)指標(biāo)，也可以是非財(cái)務(wù)指標(biāo)。實(shí)施成本領(lǐng)先戰(zhàn)略的企業(yè)應(yīng)主要選用財(cái)務(wù)指標(biāo)，而實(shí)施差異化戰(zhàn)略的企業(yè)則大多選用非財(cái)務(wù)指標(biāo)。

綜上，本題應(yīng)選ABD。

42.ABCD原始投資＝初始投資＝建設(shè)投資＋流動(dòng)資金投資＝（固定資產(chǎn)