證券分析師之發(fā)布證券研究報告業(yè)務(wù)綜合檢測?？糀卷附答案

證券分析師之發(fā)布證券研究報告業(yè)務(wù)綜合檢測模考A卷附答案

單選題（共100題）1、某公司2016年稅后利潤為201萬元，所得稅稅率為25％，利息費用為40萬元，則該公司2017年已獲利息倍數(shù)為()。A.7.70B.6.45C.6.70D.8.25【答案】A2、2013年2月27日，國債期TF1403合約價格為92.640元，其中可交割國債140003凈價為101.2812元，轉(zhuǎn)換因子1.0877，140003對應(yīng)的基差為（）。A.0.5167B.8.6412C.7.8992D.0.0058【答案】A3、我國中央銀行根據(jù)流動性的大小將貨幣供應(yīng)量劃分為（）。A.②③④B.①②③C.①③④D.①④【答案】B4、關(guān)于期權(quán)的內(nèi)涵價值，以下說法正確的是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C5、一個口袋中有7個紅球3個白球,從袋中任取一球,看過顏色后是白球則放回袋中，直至取到紅球,然后再取一球，假設(shè)每次取球時各個球被取到的可能性相同，求第一、第二次都取到紅球的概率（）。A.7/10B.7/15C.7/20D.7/30【答案】B6、本土偏差的表象有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C7、下列關(guān)于市值回報增長比（PEG）的說法,正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B8、資產(chǎn)負債率公式中的“資產(chǎn)總額”是扣除（）后的凈額。A.累計折舊B.無形資產(chǎn)C.應(yīng)收賬款D.遞延資產(chǎn)【答案】A9、下列屬于影響認股權(quán)證市場價格的基本因素包括（）。A.I、II、Ⅲ、ⅣB.I、ⅢC.II、Ⅲ、ⅣD.I、II、Ⅳ【答案】D10、對給定的終值計算現(xiàn)值的過程稱為（）。A.復利B.貼現(xiàn)C.單利D.現(xiàn)值【答案】B11、中央銀行的相對獨立性表現(xiàn)在（）。A.Ⅰ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅤD.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】A12、最常見的時間數(shù)列預測方法有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】A13、流通中的現(xiàn)金和單位在銀行的活期存款是（）。A.貨幣供應(yīng)量MOB.狹義貨幣供應(yīng)量M1C.廣義貨幣供應(yīng)量M2D.準貨幣M2-Ml【答案】B14、股權(quán)分置改革對滬、深證券市場產(chǎn)生的深刻、積極影響表現(xiàn)在（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C15、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的風險來源有（）。A.①②③B.②④C.②③④D.①②③④【答案】D16、標準普爾公司定義為（）級的債務(wù)被認為有足夠的能力支付利息和償還保護化的環(huán)境更可能削弱該級債務(wù)的還本付息能力。A.BB級B.BBB級C.A級D.AA級【答案】B17、下列關(guān)于社會融資總量的說法中，正確的有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D18、證券研究報告應(yīng)當由（）進行合規(guī)審查。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D19、無風險利率對期權(quán)價格的影響，下列說法正確的是（）。A.②④B.①④C.①③D.②③【答案】B20、下列關(guān)于技術(shù)分析的矩形形態(tài)的表述中，正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ【答案】A21、實施總成本領(lǐng)先戰(zhàn)略是有一定風險的，以下（）是例外。A.企業(yè)注重成本的同時，更注重營銷策略的變化B.技術(shù)變化使過去的某些投資或者學習行為失去了效用C.行業(yè)后來者或者追隨者的學習成本低，通過模仿或投資就可以實現(xiàn)追趕D.成本提升限制了企業(yè)保持成本優(yōu)勢的能力【答案】B22、市場法是資產(chǎn)評估的基本方法之一，下列關(guān)于市場法的說法正確的有（）。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B23、關(guān)于二元可變増長模型，下列說法正確的有（）。A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④【答案】C24、影響證券市場供給的制度因素主要有()。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C25、國際金融市場按照經(jīng)營業(yè)務(wù)劃分，可以分為（）。A.①②③④B.①③C.②③D.①②③【答案】A26、今年年初，分析師預測某公司今后2年內(nèi)(含今年)股利年增長率為6%，之后，股利年增長率將下降到3%.并將保持下去，已知該公司上一年末支付的股利為每股4元，市場上同等風險水平的股票的預期必要收益率為5%。如果股利免征所得稅，那么今年初該公司股票的內(nèi)在價值最按近()。A.220.17元B.212.17元C.216.17元D.218.06元【答案】D27、有關(guān)周期型行業(yè)說法不正確的是（）。A.周期型行業(yè)的運動狀態(tài)直接與經(jīng)濟周期相關(guān)B.當經(jīng)濟處于上升時期，周期型行業(yè)會緊隨其下降;當經(jīng)濟衰退時，周期型行業(yè)也相應(yīng)衰落，且該類型行業(yè)收益的變化幅度往往會在一程度上夸大經(jīng)濟的周期性C.消費品業(yè)、耐用品制造業(yè)及其他需求的收入彈性較高的行業(yè)，屬于典型的周期性行業(yè)D.產(chǎn)生周期型行業(yè)現(xiàn)象的原因是:當經(jīng)濟上升時，對周期型行業(yè)相關(guān)產(chǎn)品的購買相應(yīng)增加;當經(jīng)濟衰退時，周期型行業(yè)相關(guān)產(chǎn)品的購買被延遲到經(jīng)濟回升之后【答案】B28、通過備兌開倉指令可以（）。A.減少認沽期權(quán)備兌持倉頭寸B.増加認沽期權(quán)備兌持倉頭寸C.減少認購期權(quán)備兌持倉頭寸D.増加認購期權(quán)備兌持倉頭寸【答案】D29、關(guān)于證券投資技術(shù)分析的要素，下冽表述正確的有（）。A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】C30、根據(jù)期貨投資者入市目的的不同，可將期貨投資者分為（）A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④【答案】B31、根據(jù)不變股利增長模型，影響市凈率的主要因素是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】A32、我國信用體系的缺點錯誤的是（）A.信用服務(wù)不配套B.相關(guān)法制不健全C.缺乏信用中介體系D.信用及信托關(guān)系發(fā)達【答案】D33、量化投資——即借助數(shù)學、物理學、幾何學、心理學甚至仿生字的知識，通過建立模型，進行（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D34、資本資產(chǎn)定價模型表明資產(chǎn)i的收益由（）組成。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ【答案】D35、由于近期整個股市情形不明朗，股價大起大落，難以判斷行情走勢，某投機者決定進行雙向期權(quán)投機。在6月5日，某投資者以5點的權(quán)利金（每點250美元）買進一份9月份到期、執(zhí)行價格為245點的標準普爾500股票指數(shù)美式看漲期權(quán)合約,同時以5點的權(quán)利金買進一份9月份到期、執(zhí)行價格為245點的標準普爾500股票指數(shù)美式看跌期權(quán)合約。當前的現(xiàn)貨指數(shù)為245點。從6月5日至6月20日期間，股市波動很小，現(xiàn)貨指數(shù)一直在245點徘徊，6月20日時兩種期權(quán)的權(quán)利金都變?yōu)?點，則此時該投機者的平倉盈虧為（）。A.盈利2000美元B.盈利2250美元C.虧損2000美元D.虧損2250美元【答案】C36、股權(quán)分置改革將對證券市場產(chǎn)生深刻、積極的影響是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】A37、技術(shù)進步對行業(yè)的影響是巨大的，它往往催生了一個新的行業(yè)，同時迫使一個舊的行業(yè)加速進入衰退期。如（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B38、私人完全壟斷一般有以下()情形。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B39、技術(shù)進步對行業(yè)的影響是巨大的，具體表現(xiàn)有（）。A.I、II、Ⅲ、ⅣB.I、II、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.II、Ⅲ、Ⅳ【答案】A40、現(xiàn)金流量表的內(nèi)容包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C41、事件驅(qū)動型策略指的是根據(jù)不同的特殊事件制定相應(yīng)的靈活投資策略。特殊事件包括（）。A.①②③④B.①②③C.①②D.③④【答案】A42、行業(yè)分析方法包括（）。A.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D43、管理學意義上的相關(guān)利益者包括（）。A.①②③④B.①②③C.②③④D.①②④【答案】A44、進行行業(yè)分析時，調(diào)查研究的主要方式包括（）。A.①②④B.①③④C.①④D.①②③④【答案】A45、產(chǎn)業(yè)組織政策是以（）為目標的。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D46、下列屬于二叉樹期權(quán)定價模型假設(shè)條件的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C47、OTC交易的衍生工具的特點是（）.A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】C48、根據(jù)有關(guān)規(guī)定，證券投資分析師應(yīng)當履行的職業(yè)責任包括了（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ【答案】B49、小波分析在量化投資中的主要作用是（）。A.進行波形處理B.進行預測C.進行分類D.進行量化【答案】A50、為防范利益沖突，《發(fā)布證券研究報告暫行規(guī)定》明確了（）。A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D51、證券公司，證券投資咨詢機構(gòu)發(fā)布證券研究報告時，關(guān)于信息的審慎使用，下列說法正確的有（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B52、一般而言,影響供給的因素有（）。A.①③④B.②③④C.③④D.①②【答案】D53、財政管理體制是調(diào)節(jié)（）資金管理權(quán)限和財力劃分的一種根本制度。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A54、對公司所在的區(qū)位進行分析，包括（）。A.②③④B.①②④C.①②③D.①②③④【答案】C55、盡管財務(wù)報表是按會計準則編制的，但不一定反映公司的實際情況，如（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C56、股東自由現(xiàn)金流(FCFE)是指()活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流。A.經(jīng)營B.并購C.融資D.投資【答案】A57、ARIMA模型常應(yīng)用在下列（）模型中。A.一元線性回歸模型B.多元線性回歸模型C.非平穩(wěn)時間序列模型D.平穩(wěn)時間序列模型【答案】D58、下列表述正確的有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ【答案】C59、關(guān)于現(xiàn)金流量的含義，下列說法中不正確的有（）。A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C60、下列（）情況時，該期權(quán)為實值期權(quán)A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ【答案】B61、債券的凈價報價是指()。A.全價報價減累積應(yīng)付利息B.現(xiàn)金流貼現(xiàn)值報價C.本金報價D.累計應(yīng)付利息報價【答案】A62、下列關(guān)于利率對股票價格影響的說法，正確的是（）。A.股價和利率并不是呈現(xiàn)絕對的反向相關(guān)關(guān)系B.利率下降時，股票價格下降C.利率對股票價格的影響一般比較明顯，但反應(yīng)比較緩慢D.利率與股價運動呈正向變化是絕對情況【答案】A63、合規(guī)審査應(yīng)當涵蓋（）等內(nèi)容,重點關(guān)注證券研究報告可能涉及的利益沖突事項。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】C64、下列（）狀況的出現(xiàn)，表示基差走弱。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B65、在證券市場供給決定因素分析中，影響上市公司數(shù)量的主要因素有（）。A.①②B.①②③C.②③④D.①②③④【答案】B66、2000年，我國加入WTO，大家普遍認為會對我國汽車行業(yè)造成巨大沖擊，沒考慮到我國汽車等幼稚行業(yè)按國際慣例實行了保護，在5年內(nèi)外資只能與中國企業(yè)合資生產(chǎn)汽車，關(guān)稅和配額也是逐年減少，以及我國巨大的消費市場和經(jīng)濟的高速發(fā)展我國汽車業(yè)反而會走上快通發(fā)展的軌道。這屬于金融市場中行為偏差的哪一種（）。A.過度自信與過度交易B.心理賬戶C.證實偏差D.嗓音交易【答案】D67、根據(jù)資產(chǎn)定價理論中的有效市場假說，有效市場的類型包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C68、證券投資分析師自律性組織的職能主要有（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B69、股票現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型的理論依據(jù)是（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】A70、下列情況中屬于需求高彈性的是（）。A.價格下降1％，需求量增加2％B.價格上升2％，需求量下降2％C.價格下降5％，需求量增加3%D.價格下降3％，需求量下降4％【答案】A71、根據(jù)波特五力模型，企業(yè)獲得成本優(yōu)勢的途徑主要包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ【答案】C72、下列關(guān)于已獲利息倍數(shù)的說法證確是（）。A.①②④B.②③④C.①②③④D.②④【答案】C73、當社會總供給大于總需求時，政府可實施的財政政策措施有（）。A.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅴ【答案】B74、主權(quán)債務(wù)危機產(chǎn)生的負面影響包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ【答案】C75、在總需求小于總供給時，中央銀行要采?。ǎ┴泿耪摺.中性的B.彈性的C.緊的D.松的【答案】D76、開盤價與最高價相等。且收盤價不等于開盤價的K線被稱為（）。A.光頭陽線B.光頭陰線C.光腳陽線D.光腳陰線【答案】B77、套期保值的原則包括()。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D78、下列市場屬于壟斷競爭市場的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D79、具有“使用大量數(shù)據(jù)、模型和電腦”顯著特點的證券投資分析方法是（）。A.基本面分析法B.技術(shù)分析法C.量化分析法D.宏觀經(jīng)濟分析法【答案】C80、會員公司和地方協(xié)會自行組織的證券分析師后續(xù)職業(yè)培訓項目有明確的師資、講義，且時間為（）以上。A.3個學時B.4個學時C.6個學時D.8個學時【答案】B81、根據(jù)形態(tài)理論，股價的移動是有規(guī)律地運行的，證券市場中的勝利者往往是在（）采取行動而獲得收益的。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ【答案】B82、可能會降低企業(yè)的資產(chǎn)負債率的公司行為有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】A83、具有明顯的形態(tài)方向且與原有的趨勢方向相反的整理形態(tài)有（）。A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C84、收入政策的目標包括（）。A.①②B.①④C.②④D.①③【答案】C85、隨著我國證券市場的日益開放，下列關(guān)于A股和H股關(guān)聯(lián)性的各項表述中正確的有（）。A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ【答案】C86、宏觀分析所需的有效資料一般包括（）等。A.①②③④B.①②③C.③④D.①②④【答案】A87、關(guān)于突破缺口，下列說法正確的有（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】A88、信用衍生工具包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】D89、假設(shè)某種有價證券組合是Delta中性的，該組合的Gamma為-3000，某個特殊的可交易看漲期權(quán)的Delta和Gamma分別為0.62和1.5，為使Gamma中性應(yīng)購入（）份可交易的期權(quán)，保持Delta中性應(yīng)出售數(shù)量為（）份的期權(quán)標的資產(chǎn)。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C90、賣出國債現(xiàn)貨買入國債期貨，待基差縮小平倉獲利的策略是（）。A.②④B.②③C.①④D.①③【答案】A91、回歸分析是期貨投資分析中重要的統(tǒng)計分析方法,而線性回歸模型是回歸分析的基礎(chǔ)。線性回歸模型的基本假