ODM行業(yè)市場分析

ODM行業(yè)市場分析第一節(jié)行業(yè)概況ODM模式即原始設計制造商模式，在此模式下ODM廠商根據(jù)智能硬件品牌廠商的產(chǎn)品概念、規(guī)格及功能等需求，為品牌廠商研發(fā)設計并生產(chǎn)產(chǎn)品，提供的服務包括產(chǎn)品定義、工業(yè)設計、結(jié)構(gòu)設計、電路設計、軟件設計開發(fā)、測試與認證、零部件采購與運營、大規(guī)模產(chǎn)品生產(chǎn)、供應鏈及物流管理等，可覆蓋產(chǎn)品設計、開發(fā)、生產(chǎn)、運營的全流程。ODM根據(jù)品牌廠商的訂單完成研發(fā)設計及生產(chǎn)制造后，產(chǎn)品以客戶的品牌在終端市場進行銷售。ODM模式對產(chǎn)品制造服務商提出了很高的要求，需要其建立完善的產(chǎn)品研發(fā)體系、規(guī)?；纳a(chǎn)制造能力、高效的供應鏈運營能力等，屬于典型的資本密集型、技術(shù)密集型和管理密集型行業(yè)。國內(nèi)智能硬件行業(yè)采取ODM模式經(jīng)營的廠商主要包括三種：①典型ODM廠商：該等廠商從設計公司轉(zhuǎn)型或者設立時就定位為ODM廠商，主要業(yè)務為向國內(nèi)外智能手機等智能硬件品牌廠商提供ODM服務。其中的行業(yè)代表性企業(yè)為華勤技術(shù)、聞泰科技及龍旗科技等境內(nèi)手機ODM廠商；此外，我國臺灣地區(qū)廣達、仁寶、和碩、緯創(chuàng)、英業(yè)達和境內(nèi)華勤技術(shù)等傳統(tǒng)筆記本電腦ODM廠商主要為惠普、戴爾、諾基亞、摩托羅拉、亞馬遜、谷歌、阿里等國內(nèi)外知名品牌廠商服務，其發(fā)展歷史較長，國際客戶基礎較好，生產(chǎn)制造實力較強。②部分實力強大的EMS廠商同時經(jīng)營ODM業(yè)務：部分具有較強研發(fā)能力的EMS廠商如富士康、比亞迪電子等，在提供EMS服務的同時，也在近年開始以ODM模式提供智能硬件產(chǎn)品。③部分有較強關(guān)鍵零部件垂直整合能力的零部件制造商，在提供關(guān)鍵零部件的同時，也開始涉足整機業(yè)務，例如從電聲精密零組件起家的歌爾股份進入TWS耳機等智能聲學硬件ODM市場。第二節(jié)行業(yè)競爭格局從競爭格局角度看，在境內(nèi)智能硬件設備研發(fā)制造服務行業(yè)發(fā)展初期，該類服務大多采用IDH模式。經(jīng)過行業(yè)初期的迅速發(fā)展，市場上出現(xiàn)了近百家該類企業(yè)，行業(yè)競爭較為激烈，市場化程度較高。此時，該類公司雖然具備了一定的研發(fā)水平，但僅聚焦在單一設計環(huán)節(jié)，為品牌廠商提供的服務內(nèi)容與類型較為有限，不能覆蓋從研發(fā)設計到生產(chǎn)制造的完整產(chǎn)業(yè)鏈。為更好地滿足品牌廠商的需求，部分同時具有研發(fā)設計能力、生產(chǎn)能力、管理能力、資金實力的少數(shù)產(chǎn)品設計生產(chǎn)服務商，逐步從IDH模式轉(zhuǎn)型成為ODM模式，并緊跟行業(yè)的技術(shù)發(fā)展方向，將服務范圍從非智能化產(chǎn)品擴展至智能化產(chǎn)品，產(chǎn)品種類也從單一的手機擴展至筆記本電腦、平板電腦、智能穿戴、AIoT產(chǎn)品等其他領(lǐng)域。該類廠商的主要特點是其研發(fā)設計能力較強，具有將最新技術(shù)快速、大批量落地的能力，且這類廠商以服務客戶為最終目標。在產(chǎn)品設計階段能夠以較快的速度、行業(yè)中較新的技術(shù)為客戶提供深度、全過程的產(chǎn)品及項目服務，并利用長期積累的行業(yè)經(jīng)驗對技術(shù)發(fā)展和未來市場趨勢做出預判，與客戶形成良好的互動，從而提供行業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的滿足客戶需求的解決方案。在生產(chǎn)階段，該類企業(yè)能夠通過嚴格的流程化作業(yè)，在生產(chǎn)的各個環(huán)節(jié)保持一致性，具備規(guī)?；a(chǎn)的能力，同時在生產(chǎn)階段實施精細化品質(zhì)管理，在保證品質(zhì)的情況下保持具有競爭力的生產(chǎn)成本。因此，隨著品牌廠商對智能硬件設計生產(chǎn)服務商的要求越來越高，眾多無法滿足客戶要求的中小廠商紛紛被淘汰，智能硬件ODM行業(yè)逐漸形成了向頭部企業(yè)集中的市場格局。第三節(jié)行業(yè)發(fā)展趨勢1、ODM公司將成為未來科技社會、數(shù)字經(jīng)濟的新型基礎設施建設平臺隨著大數(shù)據(jù)、人工智能、云計算等技術(shù)的發(fā)展，以谷歌、亞馬遜、Meta、微軟、阿里、騰訊、字節(jié)跳動為代表的科技公司，正在以自身的應用軟件、內(nèi)容算法等方面的商業(yè)模式創(chuàng)新改造傳統(tǒng)的工業(yè)與商業(yè)，進而對人們的生活、辦公、出行、消費、醫(yī)療等領(lǐng)域進行賦能，以蘋果、三星為代表的智能硬件品牌廠商則通過產(chǎn)品品類的擴展促進智能硬件產(chǎn)品與終端消費者的相互連接，使衣食住行等各應用場景更加智能化。在此背景下，上述科技公司和智能硬件品牌廠商逐步從以智能手機為核心，擴展至以筆記本電腦、平板電腦、智能穿戴和AIoT產(chǎn)品等為代表的消費類電子產(chǎn)品，再延展至服務器、數(shù)據(jù)中心等企業(yè)級計算業(yè)務，完整的覆蓋未來科技社會的底層智能硬件，構(gòu)建了多品類智能硬件新型基礎設施平臺。隨著專業(yè)化分工的發(fā)展，科技公司將更好的利用數(shù)據(jù)發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟，以不斷發(fā)展的數(shù)字技術(shù)創(chuàng)造出更加多樣化的數(shù)字經(jīng)濟模式，并通過技術(shù)創(chuàng)新與模式創(chuàng)新，促進數(shù)字經(jīng)濟與實體經(jīng)濟深度融合，并引導實體企業(yè)進行數(shù)字化轉(zhuǎn)型，充分挖掘工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展?jié)摿?。智能硬件品牌廠商則根據(jù)數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展，為實體企業(yè)提供更多工具，依靠新一代信息技術(shù)為設備賦智、為企業(yè)賦值、為產(chǎn)業(yè)賦能。ODM公司則將成為為科技公司與智能硬件品牌廠商提供實現(xiàn)上述應用與方案的智能硬件載體和數(shù)據(jù)中心算力的新型基礎設施建設平臺的主要供應商。2、ODM公司將向平臺化能力方向發(fā)展ODM公司為了適應進一步向以智能手機為中心的新型基礎設施建設平臺方向發(fā)展的趨勢，配合以谷歌、亞馬遜、Meta、微軟、阿里、騰訊、字節(jié)跳動為代表的科技公司與品牌廠商做好應用賦能與人、物互聯(lián)，自身也需要進行相應的平臺化的能力建設，延伸并加強自身的能力鏈條，并需要具備將一類智能硬件產(chǎn)品的能力快速復制到新產(chǎn)品品類的能力。未來新型基礎設施生態(tài)需要當前以智能手機為中心的ODM公司具備更強的縱向整合能力與橫向拉通能力，才能做好全品類產(chǎn)品的研發(fā)、設計與生產(chǎn)。在設計與研發(fā)方面，ODM公司需更加注重軟件的設計能力，形成軟硬件結(jié)合的設計能力，并向科技公司與品牌方交付解決方案級的產(chǎn)品；在運營與制造方面，ODM公司需具備向前的零部件管理能力，針對關(guān)鍵零部件需要在新產(chǎn)品或方案設計初期即介入設計，并且采用精益制造與柔性制造相結(jié)合的方式提升交付彈性。未來，新興的以迭代速度更快、產(chǎn)品形態(tài)變化更為劇烈、設計制造更為復雜的智能手機為主要產(chǎn)品的ODM公司其能力可延展的空間更大，更能適應未來平臺化能力的發(fā)展方向。3、行業(yè)發(fā)展推動龍頭企業(yè)市場占有率不斷上升ODM行業(yè)具有技術(shù)密集、資本密集、管理密集與規(guī)模效應明顯的特點。隨著智能手機、筆記本電腦、平板電腦等行業(yè)競爭愈發(fā)激烈，客戶對成本、性能、設計的要求越來越高，中小廠商已沒有能力服務頭部客戶，逐步被淘汰出局，使得行業(yè)集中度不斷提高，呈現(xiàn)出大者恒大的馬太效應。此外，目前全面屏、屏下指紋、多攝、快充、人臉識別、AI等創(chuàng)新技術(shù)的滲透率正逐步提升，對ODM廠商的研發(fā)、制造工藝提出了更高的要求。對于研發(fā)、生產(chǎn)能力相對不足的無法低成本、大批量的將最新技術(shù)應用到自身產(chǎn)品上的中小ODM公司來說，其產(chǎn)品的競爭力將進一步下降，而ODM龍頭具備研發(fā)設計及供應鏈成本優(yōu)勢，在承接高端訂單時更具競爭力。因此，創(chuàng)新技術(shù)滲透率的提高也將使行業(yè)集中度持續(xù)提升。4、新技術(shù)背景下服務器等IT基礎設施建設將打開新市場在數(shù)字經(jīng)濟時代，數(shù)據(jù)中心是核心基礎設施平臺，所有的云計算、大數(shù)據(jù)、人工智能應用都需要數(shù)據(jù)中心提供安全、穩(wěn)定、可靠的基礎支持，云計算需要數(shù)據(jù)中心作為基礎設施滿足其所需的算力要求，大數(shù)據(jù)需依托數(shù)據(jù)中心對海量數(shù)據(jù)進行計算與存儲，人工智能需要數(shù)據(jù)中心的強大計算能力進行訓練和推理。在政策層面，為進一步推進企業(yè)運用新一代信息技術(shù)完成數(shù)字化、智能化升級改造，工信部、發(fā)改委、中央網(wǎng)信辦等部委先后發(fā)文，鼓勵云計算、大數(shù)據(jù)、人工智能等新興技術(shù)發(fā)展，實現(xiàn)企業(yè)信息系統(tǒng)架構(gòu)和運營管理模式的數(shù)字化轉(zhuǎn)型。5、通信、人工智能等技術(shù)突破促使智能穿戴和汽車電子需求爆發(fā)隨著以語音識別技術(shù)、健康監(jiān)測技術(shù)為代表的人工智能技術(shù)的逐漸成熟，以及以5G通信技術(shù)、新一代藍牙技術(shù)、Wifi6技術(shù)為代表的通信技術(shù)的不斷發(fā)展，使得包括智能手表、智能音箱、TWS耳機、汽車電子等設備在內(nèi)的新型智能終端進入高速成長期。在智能穿戴設備領(lǐng)域，人工智能的發(fā)展和通信技術(shù)的升級推動著TWS耳機、智能手表等各類新型智能硬件不斷推陳出新，極大擴充了全球消費級智能硬件的市場規(guī)模。ODM廠商作為最主要的產(chǎn)品制造商，其業(yè)務規(guī)模近年始終保持高速穩(wěn)定的增長態(tài)勢。在汽車電子領(lǐng)域，隨著新能源車、無人駕駛、車載信息系統(tǒng)技術(shù)日漸成熟，未來汽車產(chǎn)業(yè)將繼續(xù)沿著智能化、網(wǎng)聯(lián)化以及深度電子化方向發(fā)展，并帶動車載機器人、車聯(lián)網(wǎng)通訊模塊、中控屏、智能儀表盤等產(chǎn)品和技術(shù)的需求快速增長。ODM廠商憑借其在車載音響、輔助駕駛、車聯(lián)網(wǎng)模塊等領(lǐng)域的創(chuàng)新能力與規(guī)模效應并隨著部分現(xiàn)有智能硬件品牌客戶在汽車領(lǐng)域的擴展，將在新一輪汽車電子化技術(shù)革命中將扮演重要角色并實現(xiàn)快速成長。6、ODM模式在智能手機領(lǐng)域滲透率將不斷提高Counterpoint數(shù)據(jù)顯示，2021年ODM/IDH模式在智能手機領(lǐng)域的滲透率約為37%，遠遠小于ODM/EMS模式在筆記本電腦領(lǐng)域91%的滲透率。與筆記本電腦和平板電腦相比，智能手機的技術(shù)發(fā)展更快、內(nèi)部空間更小、零部件更多、外形要求更高，其設計制造難度也相對較大，因此ODM模式滲透率相對較低。此外，參考筆記本電腦的行業(yè)發(fā)展，當智能手機產(chǎn)業(yè)逐漸成熟，功能與設計的創(chuàng)新周期逐漸拉長時，行業(yè)內(nèi)采用ODM模式的比例也將逐漸上升。發(fā)展到目前，戴爾、惠普等筆記本電腦品牌廠商已將大部分品類的筆記本電腦產(chǎn)品交由ODM廠商進行研發(fā)、生產(chǎn)。根據(jù)Counterpoint數(shù)據(jù)，2021年采用ODM/EMS模式的筆記本電腦出貨量占整體筆記本電腦出貨量的比例已達到91%。因此，頭部智能硬件ODM廠商在部分主力價格段機型領(lǐng)域較品牌廠商更具比較優(yōu)勢，未來手機廠商的委外比例預計將進一步擴大。在未來智能手機市場，更多的智能手機品牌廠商將在更加激烈的競爭中選擇ODM模式作為其主要生產(chǎn)設計模式，智能手機ODM市場有望迎來增量需求，智能手機領(lǐng)域ODM模式的滲透率將逐漸上升。7、新興市場增量為ODM企業(yè)帶來全球化機遇Counterpoint數(shù)據(jù)顯示，全球智能手機出貨量經(jīng)過數(shù)年的高速發(fā)展，已于2017年達到高點，中國智能手機出貨量也已逐漸趨于平穩(wěn)，但印度、非洲等新興市場智能手機出貨量依然穩(wěn)步提高。從市場規(guī)?？?，印度擁有龐大人口基礎，但2018年-2019年已連接移動互聯(lián)網(wǎng)的人口占總?cè)丝诘谋壤齼H為35.0%，潛在需