銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)包括課件

1金融機(jī)構(gòu)功能與監(jiān)管1金融機(jī)構(gòu)功能與監(jiān)管2授課大綱金融體系和金融市場概述中國金融機(jī)構(gòu)簡介中國金融監(jiān)管2授課大綱金融體系和金融市場概述3一、金融體系和金融市場概述金融體系的定義金融市場參與者及其角色金融市場的融資工具金融市場的分類3一、金融體系和金融市場概述金融體系的定義41.1金融體系的定義金融體系：是一個(gè)包括金融市場、金融市場的參與者、參與者交易的金融工具的內(nèi)在系統(tǒng)。主要功能：融通資金：為資金的需求方和資金的供給方提供交換媒介、交易機(jī)制和交易場所，完成儲(chǔ)蓄向投資的轉(zhuǎn)化風(fēng)險(xiǎn)管理提供支付清算體系提供流動(dòng)性41.1金融體系的定義金融體系：5金融市場的定義廣義的金融市場是金融體系和金融環(huán)境的總稱。狹義的金融市場是指金融交易機(jī)制、交易場所和交易活動(dòng)的總和。5金融市場的定義廣義的金融市場是金融體系和金融環(huán)境的總稱。61.2金融市場的參與者及其角色家庭公司金融機(jī)構(gòu)政府中央銀行外國參與者 61.2金融市場的參與者及其角色家庭71.2.1家庭資金的主要供給方在金融體系中，家庭以當(dāng)期收入購買非耐用消費(fèi)品后的儲(chǔ)蓄，形成金融中介的存款、對(duì)公司債券和股票或政府債券的投資。71.2.1家庭資金的主要供給方81.2.2公司資金的主要需求方公司不僅是社會(huì)產(chǎn)品的主要生產(chǎn)者，也是金融體系的主要融資方，金融產(chǎn)品的主要提供者。81.2.2公司資金的主要需求方91.2.3金融機(jī)構(gòu)金融機(jī)構(gòu)包括存款性金融機(jī)構(gòu)和非存款性金融機(jī)構(gòu)。存款性金融機(jī)構(gòu)主要包括：商業(yè)銀行和信用社。其特點(diǎn)是可以依法向社會(huì)公眾（包括家庭和公司）吸收

活期存款和定期存款，并發(fā)放貸款。非存款性金融機(jī)構(gòu)包括：保險(xiǎn)公司、證券公司、證券投資基金（國外稱共同基金）、社會(huì)保障基金、財(cái)務(wù)公司、信托公司、金融租賃公司和養(yǎng)老基金等。非存款性金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的金融工具不同于存放在存款性金融機(jī)構(gòu)的存款。91.2.3金融機(jī)構(gòu)金融機(jī)構(gòu)包括存款性金融機(jī)構(gòu)和非存款性101.2.4政府社會(huì)資金的另一個(gè)主要需求方政府通過發(fā)行國債籌集資金，同時(shí)為社會(huì)提供交易工具。101.2.4政府社會(huì)資金的另一個(gè)主要需求方111.2.5中央銀行央行是一個(gè)國家或地區(qū)法定的負(fù)責(zé)發(fā)行貨幣、管理貨幣流通、制定貨幣政策和提供清算體系的管理當(dāng)局。主要功能1.貨幣政策的制定者1）主要貨幣政策目標(biāo)多重目標(biāo)制：穩(wěn)定物價(jià)、充分就業(yè)、經(jīng)濟(jì)增長和國際收支平衡。單一目標(biāo)制：通脹定標(biāo)2）中介目標(biāo)價(jià)格目標(biāo)：利率數(shù)量目標(biāo)：貨幣供應(yīng)量111.2.5中央銀行央行12中央銀行3）操作目標(biāo)：價(jià)格目標(biāo)：基礎(chǔ)利率數(shù)量目標(biāo)：基礎(chǔ)貨幣或超額準(zhǔn)備金在央行制定和實(shí)施貨幣政策的過程中，基礎(chǔ)貨幣是一個(gè)非常重要的概念?；A(chǔ)貨幣包括流通中現(xiàn)金和存款性金融中介存放于央行的存款準(zhǔn)備金。4）貨幣政策工具：公開市場業(yè)務(wù)再貸款與再貼現(xiàn)存款準(zhǔn)備金窗口指導(dǎo)12中央銀行3）操作目標(biāo)：13中央銀行2.央行是金融體系中最重要的監(jiān)管單位它負(fù)責(zé)監(jiān)控貨幣和經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行情況，特別關(guān)注商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的整體健康情況，努力保障金融穩(wěn)定和金融安全。3.央行是銀行的銀行商業(yè)銀行和其他存款性金融中介在中央銀行開立法定存款準(zhǔn)備金賬戶和超額準(zhǔn)備金賬戶，通過央行完成金融體系中各金融機(jī)構(gòu)間的清算，并在必要時(shí)取得央行貸款補(bǔ)足頭寸或流動(dòng)性。在商業(yè)銀行發(fā)生支付危機(jī)時(shí)，央行是商業(yè)銀行的最后貸款人。4.央行是政府的銀行央行通常具有經(jīng)理國庫的職能。財(cái)政部的資金賬戶開立在中央銀行，稅收等財(cái)政收入通過這一賬戶進(jìn)入國庫，而預(yù)算內(nèi)或預(yù)算外的財(cái)政支出也會(huì)通過這一賬戶對(duì)外支付。13中央銀行2.央行是金融體系中最重要的監(jiān)管單位141.2.6外國參與者外國參與者，包括外國的家庭、公司、政府和央行。隨著經(jīng)濟(jì)和金融全球化程度的提高，國際間商品、服務(wù)和金融交易占我國整個(gè)國民經(jīng)濟(jì)的比重大幅增加。因此，外國參與者在我國金融體系中的角色也愈發(fā)顯得重要。141.2.6外國參與者外國參與者，包括外國的家庭、公司151.3金融市場的融資工具債務(wù)證券 債務(wù)證券是代表發(fā)行人債務(wù)和持有人債權(quán)的一種權(quán)利證券。一般載明金額、具體償還期限、利率或購買時(shí)的折扣。發(fā)行人在債務(wù)證券到期后必須償還債務(wù)。 商業(yè)本票、國庫券、國庫票據(jù)、國債、市政債券、公司債和房產(chǎn)按揭債券都屬于債務(wù)證券。151.3金融市場的融資工具債務(wù)證券16金融市場的融資工具股權(quán)證券 股權(quán)證券是代表持有人對(duì)發(fā)行人凈資產(chǎn)一定比例所有權(quán)的一種權(quán)利證券，實(shí)質(zhì)上是一種所有權(quán)證書。股權(quán)證券沒有償還期限和到期日，發(fā)行人不必償付（除破產(chǎn)清算等情況）。股權(quán)證券持有人有權(quán)參加分紅。 普通股股票、優(yōu)先股股票都屬于股權(quán)證券。16金融市場的融資工具股權(quán)證券171.4金融市場的分類金融市場是一個(gè)復(fù)雜的體系，包含許多具體的、相互獨(dú)立但又有緊密關(guān)聯(lián)的子市場，可以按照不同的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類。按剩余期限長短：貨幣市場和資本市場。按金融交易程序：一級(jí)市場和二級(jí)市場。按金融交割時(shí)間：即期市場、遠(yuǎn)期市場和期貨市場。按金融交易是否存在固定場所：交易所市場和場外交易市場。171.4金融市場的分類金融市場是一個(gè)復(fù)雜的體系，包含許18二、中國金融機(jī)構(gòu)簡介銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)非銀行金融機(jī)構(gòu)18二、中國金融機(jī)構(gòu)簡介銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)192.1銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，是指在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立的商業(yè)銀行、城市信用合作社、農(nóng)村信用合作社等吸收公眾存款的金融機(jī)構(gòu)以及政策性銀行。包括：政策性銀行國有商業(yè)銀行股份制商業(yè)銀行城市商業(yè)銀行和城市信用社農(nóng)村商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社外資商業(yè)銀行192.1銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，是指在中華人民共202.1.1政策性銀行1994年，我國將原國有商業(yè)銀行政策性金融業(yè)務(wù)分離出來，先后成立了三家政策性銀行，分別承擔(dān)國家重點(diǎn)建設(shè)、大型設(shè)備或項(xiàng)目進(jìn)出口貿(mào)易融資和農(nóng)業(yè)政策性貸款的業(yè)務(wù)。包括：國家開發(fā)銀行中國進(jìn)出口銀行中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行2008年12月，國家開發(fā)銀行轉(zhuǎn)型成為商業(yè)銀行。202.1.1政策性銀行1994年，我國將原國有商業(yè)銀行212.1.2商業(yè)銀行《商業(yè)銀行法》第二條的規(guī)定：“本法所稱的商業(yè)銀行是指依照本法和《中華人民共和國公司法》設(shè)立的吸收公眾存款、發(fā)放貸款、辦理結(jié)算等業(yè)務(wù)的企業(yè)法人?！蔽覈鹑隗w制改革的目標(biāo)之一，就是要把國有專業(yè)銀行建成以效益性、安全性、流動(dòng)性為經(jīng)營原則，實(shí)行自主經(jīng)營、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自負(fù)盈虧、自我約束的現(xiàn)代商業(yè)銀行。212.1.2商業(yè)銀行《商業(yè)銀行法》第二條的規(guī)定：“本法22商業(yè)銀行的功能傳統(tǒng)上商業(yè)銀行是以吸收存款、發(fā)放貸款和辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算作為主要服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。商業(yè)銀行出售一種具有一定流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)和收益的資產(chǎn)，并購買另一種具有一定流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)和收益的資產(chǎn)，并獲得利潤，這一過程稱為資產(chǎn)轉(zhuǎn)換。銀行將儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)化為貸款，產(chǎn)生息差，扣除商業(yè)銀行的經(jīng)營管理成本，就轉(zhuǎn)化為銀行的利潤。22商業(yè)銀行的功能傳統(tǒng)上商業(yè)銀行是以吸收存款、發(fā)放貸款和辦理23商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)負(fù)債業(yè)務(wù)資產(chǎn)業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)23商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)負(fù)債業(yè)務(wù)24商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)與資本負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行獲得資金來源的業(yè)務(wù)，只有支付一定成本獲得資金后，商業(yè)銀行才能通過資金運(yùn)用獲得利潤。主要負(fù)債業(yè)務(wù)包括：支票存款或活期存款定期存款和儲(chǔ)蓄存款借款商業(yè)銀行的資本又被稱為凈資產(chǎn)。上市銀行的資本，主要來源于股票發(fā)行和累計(jì)留存收益。銀行資本中很重要的一項(xiàng)是貸款損失準(zhǔn)備金。該準(zhǔn)備金根據(jù)預(yù)計(jì)的資產(chǎn)損失，從銀行收入中計(jì)提。貸款損失準(zhǔn)備金可以使銀行能從容面對(duì)信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。24商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)與資本負(fù)債業(yè)務(wù)25商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)資產(chǎn)業(yè)務(wù)：是銀行利用負(fù)債業(yè)務(wù)籌集的資金加以運(yùn)用取得收入的過程。一般資產(chǎn)業(yè)務(wù)的收入大于負(fù)債業(yè)務(wù)的利息成本，因此銀行可實(shí)現(xiàn)利潤。主要資產(chǎn)業(yè)務(wù)包括：現(xiàn)金類資產(chǎn)貸款證券投資其他資產(chǎn)25商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)資產(chǎn)業(yè)務(wù)：是銀行利用負(fù)債業(yè)務(wù)籌集的資金26商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)是影響商業(yè)銀行的收入和利潤，但不反映在資產(chǎn)負(fù)債表上的業(yè)務(wù)。反映在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的業(yè)務(wù)通常稱為信用業(yè)務(wù)。西方發(fā)達(dá)國家的商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入一般可以占到其總收入的一半以上。通過提供大量中間業(yè)務(wù)服務(wù)，商業(yè)銀行才可能成為金融超市和金融百貨商店，滿足客戶多方面的需求。商業(yè)銀行主要的中間業(yè)務(wù)包括：轉(zhuǎn)賬結(jié)算承兌業(yè)務(wù)信用證業(yè)務(wù)銀行保函代理業(yè)務(wù)經(jīng)濟(jì)信息咨詢業(yè)務(wù)租賃業(yè)務(wù)貸款承諾（包括信用額度、循環(huán)貸款承諾和票據(jù)發(fā)行便利三種形式）貸款銷售26商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)是影響商業(yè)銀行的收入和利潤，但27商業(yè)銀行的理財(cái)服務(wù)理財(cái)服務(wù)整合負(fù)債、資產(chǎn)和中間業(yè)務(wù)工銀財(cái)富管理農(nóng)行金鑰匙理財(cái)中銀財(cái)富管理建行財(cái)富交行沃德財(cái)富招行金葵花理財(cái)光大陽光財(cái)富花旗財(cái)富管理匯豐卓越理財(cái)27商業(yè)銀行的理財(cái)服務(wù)理財(cái)服務(wù)整合負(fù)債、資產(chǎn)和中間業(yè)務(wù)28我國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)概況2家政策性銀行及國家開發(fā)銀行5家國有商業(yè)銀行12家股份制商業(yè)銀行144家城市商業(yè)銀行337家農(nóng)村商業(yè)銀行1,927家農(nóng)村信用社147家農(nóng)村合作銀行1家郵政儲(chǔ)蓄銀行截至2011年底，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)包括：數(shù)據(jù)來源：中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)網(wǎng)站的《中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)2012年報(bào)》4家金融資產(chǎn)管理公司42家外資法人金融機(jī)構(gòu)67家信托公司150家企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司20家金融租賃公司5家貨幣經(jīng)紀(jì)公司16家汽車金融公司4家消費(fèi)金融公司800家村鎮(zhèn)銀行14家貸款公司以及49家農(nóng)村資金互助社

28我國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)概況2家政策性銀行及國家開發(fā)銀行截至229我國金融機(jī)構(gòu)2003-2012年市場份額數(shù)據(jù)來源：中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)網(wǎng)站的《中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)2012年報(bào)》銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)市場份額（按資產(chǎn)）（2003-2012年）29我國金融機(jī)構(gòu)2003-2012年市場份額銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)市302.2非銀行金融機(jī)構(gòu)保險(xiǎn)公司證券公司基金管理公司信托公司財(cái)務(wù)公司金融租賃公司302.2非銀行金融機(jī)構(gòu)保險(xiǎn)公司312.2.1保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)公司：是收取保費(fèi)并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償責(zé)任、擁有專業(yè)化風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的金融組織機(jī)構(gòu)。保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)：保險(xiǎn)公司作為保險(xiǎn)人，向購買保險(xiǎn)的投保人收取保費(fèi)，并向其出具載有按照雙方約定的保險(xiǎn)金額和賠付條件等內(nèi)容的保單，在出現(xiàn)保險(xiǎn)事件后按照保單條款進(jìn)行調(diào)查并向受益人賠付。保險(xiǎn)公司可分為：人壽保險(xiǎn)公司和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司，相應(yīng)承保的風(fēng)險(xiǎn)分別是人身險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和責(zé)任險(xiǎn)。312.2.1保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)公司：是收取保費(fèi)并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償32保險(xiǎn)公司的主要功能向受益人提供有形的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償；提供向投保人和受益人無形的和精神上的安全保障；強(qiáng)化投保人的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)；促進(jìn)儲(chǔ)蓄向投資的轉(zhuǎn)化在整個(gè)運(yùn)作過程中，保險(xiǎn)公司向金融市場提供了大量資金，促進(jìn)了儲(chǔ)蓄向投資的轉(zhuǎn)化。32保險(xiǎn)公司的主要功能向受益人提供有形的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償；332.2.2證券公司證券公司：是指依照《公司法》和《證券法》規(guī)定設(shè)立的經(jīng)營證券業(yè)務(wù)的有限責(zé)任公司或者股份有限公司。證券公司可以經(jīng)營下列部分或者全部業(yè)務(wù)：證券經(jīng)紀(jì)；證券投資咨詢；與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問；證券承銷與保薦；證券自營；證券資產(chǎn)管理；其他證券業(yè)務(wù)。332.2.2證券公司證券公司：是指依照《公司法》和《證34證券公司證券公司必須將其證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、證券承銷業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)和證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)分開辦理，不得混合操作。證券公司的自營業(yè)務(wù)必須以自己的名義進(jìn)行，不得假借他人名義或者以個(gè)人名義進(jìn)行；必須使用自有資金和依法籌集的資金。證券公司辦理經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，不得接受客戶的全權(quán)委托而決定證券買賣、選擇證券種類、決定買賣數(shù)量或者買賣價(jià)格。證券公司不得以任何方式對(duì)客戶證券買賣的收益或者賠償證券買賣的損失作出承諾。34證券公司證券公司必須將其證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、證券承銷業(yè)務(wù)、證券352.2.3基金管理公司證券投資基金：證券投資基金是一種共享收益、共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、組合投資、專家運(yùn)作的集合證券投資方式?；鸸芾砉荆夯鸸芾砉臼亲鳛樽C券投資基金的管理人，收取一定管理費(fèi)并提供專業(yè)投資管理服務(wù)，代理證券投資基金的投資人管理和運(yùn)用資金，用于股票、債券等投資以獲取收益的專業(yè)金融機(jī)構(gòu)。352.2.3基金管理公司證券投資基金：證券投資基金是一362.2.4信托公司信托公司是指依照《中華人民共和國公司法》和《信托公司管理辦法》設(shè)立的主要經(jīng)營信托業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。信托業(yè)務(wù)，是指信托公司以營業(yè)和收取報(bào)酬為目的，以受托人身份承諾信托和處理信托事務(wù)的經(jīng)營行為。信托是指委托人基于對(duì)受托人的信任，將其財(cái)產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進(jìn)行管理或者處分的行為。信托當(dāng)事人委托人應(yīng)是具有完全民事行為能力的自然人、法人或者依法成立的其他組織。受托人應(yīng)當(dāng)是具有完全民事行為能力的自然人、法人。受益人是在信托中享有信托受益權(quán)的自然人、法人或者依法成立的其他組織。受益人和委托人可以是同一人，也可以不是同一人；受托人可以是受益人，但不得是同一信托的唯一受益人。362.2.4信托公司信托公司是指依照《中華人民共和國公37信托公司信托財(cái)產(chǎn)是指信托公司因承諾信托而取得的財(cái)產(chǎn)。信托公司因信托財(cái)產(chǎn)的管理、運(yùn)用、處分或者其他情形而取得的財(cái)產(chǎn)，也歸入信托財(cái)產(chǎn)。信托財(cái)產(chǎn)不屬于信托公司的固有財(cái)產(chǎn)，也不屬于信托公司對(duì)受益人的負(fù)債。信托公司終止時(shí)，信托財(cái)產(chǎn)不屬于其清算財(cái)產(chǎn)。37信托公司信托財(cái)產(chǎn)是指信托公司因承諾信托而取得的財(cái)產(chǎn)。信托382.2.5財(cái)務(wù)公司財(cái)務(wù)公司，是指以加強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)資金集中管理和提高企業(yè)集團(tuán)資金使用效率為目的，為企業(yè)集團(tuán)成員單位提供財(cái)務(wù)管理服務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)。截至2012年底，全國共有150家財(cái)務(wù)公司。382.2.5財(cái)務(wù)公司財(cái)務(wù)公司，是指以加強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)資金集392.2.6金融租賃公司金融租賃公司，是指經(jīng)中國銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)以經(jīng)營融資租賃業(yè)務(wù)為主的非銀行金融機(jī)構(gòu)。融資租賃業(yè)務(wù)，是指出租人根據(jù)承租人對(duì)出賣人、租賃物的選擇，向出賣人購買租賃物件，提供給承租人使用，向承租人收取租金的交易，它以出租人保留租賃物的所有權(quán)和收取租金為條件，使承租人在租賃合同期內(nèi)對(duì)租賃物取得占有、使用和受益的權(quán)利。392.2.6金融租賃公司金融租賃公司，是指經(jīng)中國銀監(jiān)會(huì)40三、中國金融監(jiān)管金融監(jiān)管的基本概念金融監(jiān)管體系與監(jiān)管機(jī)構(gòu)金融監(jiān)管的主要內(nèi)容金融監(jiān)管措施和手段40三、中國金融監(jiān)管金融監(jiān)管的基本概念413.1金融監(jiān)管的基本概念金融監(jiān)管的定義：是一個(gè)國家和地區(qū)的金融管理當(dāng)局依法對(duì)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理活動(dòng)的總稱。金融監(jiān)管的主要目標(biāo)：是確保金融機(jī)構(gòu)的穩(wěn)健運(yùn)作，降低金融機(jī)構(gòu)的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)和金融市場的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融業(yè)的穩(wěn)定和安全。金融監(jiān)管的實(shí)施：通過有關(guān)金融監(jiān)管的規(guī)則、慣例、組織安排和政策等，約束金融機(jī)構(gòu)的行為，降低金融風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)債權(quán)債務(wù)關(guān)系，保證金融交易的順利進(jìn)行。金融監(jiān)管的原則：依法監(jiān)管原則、安全穩(wěn)健原則、效率監(jiān)管原則、統(tǒng)一性原則。413.1金融監(jiān)管的基本概念金融監(jiān)管的定義：42金融監(jiān)管的必要性作為資本密集型行業(yè)，金融業(yè)容易造成自然壟斷。金融產(chǎn)品或者證券產(chǎn)品的信息特性使交易雙方之間極有可能出現(xiàn)嚴(yán)重的信息不對(duì)稱，從而影響金融市場的效率。由全部金融產(chǎn)品或者證券產(chǎn)品的集合所構(gòu)成的綜合效用具有強(qiáng)烈的外部性，會(huì)影響到每一個(gè)金融產(chǎn)品或證券產(chǎn)品消費(fèi)者（即投資者）的利益。42金融監(jiān)管的必要性作為資本密集型行業(yè)，金融業(yè)容易造成自然壟433.2金融監(jiān)管體系與監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管機(jī)關(guān)：一行一局三會(huì)分業(yè)監(jiān)管中國人民銀行 PBC國家外匯管理局 SAFE中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì) CBRC中國證券監(jiān)督管理委員會(huì) CSRC中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì) CIRC433.2金融監(jiān)管體系與監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管機(jī)關(guān)：一行一局三會(huì)分44金融監(jiān)管體系—監(jiān)管架構(gòu)國務(wù)院人民銀行證監(jiān)會(huì)保監(jiān)會(huì)銀監(jiān)會(huì)外管局制定及實(shí)施貨幣政策監(jiān)管金融市場經(jīng)常項(xiàng)目外匯管理資本項(xiàng)目外匯管理外匯儲(chǔ)備管理政策性銀行國有商業(yè)銀行資產(chǎn)管理公司股份制商業(yè)銀行城市商業(yè)銀行城市信用社農(nóng)村商業(yè)銀行農(nóng)村信用社郵政儲(chǔ)蓄銀行外資銀行信托投資公司財(cái)務(wù)公司金融租賃公司證券公司基金管理公司上市公司證券/期貨交易所證券登記公司人壽保險(xiǎn)公司財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司養(yǎng)老保險(xiǎn)公司汽車保險(xiǎn)公司信用保險(xiǎn)公司農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)公司再保險(xiǎn)公司44金融監(jiān)管體系—監(jiān)管架構(gòu)國務(wù)院人民銀行證監(jiān)會(huì)保監(jiān)會(huì)銀監(jiān)45中央銀行中國人民銀行中國的中央銀行（通常簡稱央行），是一個(gè)在中華人民共和國國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，負(fù)責(zé)統(tǒng)計(jì)監(jiān)控宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行、管理金融體系、制定和實(shí)施貨幣政策的管理當(dāng)局。中國人民銀行貨幣政策目標(biāo)保持人民幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)中國經(jīng)濟(jì)的增長。45中央銀行中國人民銀行46中央銀行中國人民銀行作為中央銀行負(fù)責(zé)：制定和實(shí)施貨幣政策維護(hù)金融體系穩(wěn)定提供金融服務(wù)發(fā)行的銀行：發(fā)行人民幣和管理人民幣流通銀行的銀行：存款準(zhǔn)備金政府的銀行：經(jīng)理國庫確定人民幣匯率政策46中央銀行中國人民銀行作為中央銀行負(fù)責(zé)：47中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)中國的銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)是中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)，它負(fù)責(zé)對(duì)全國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)及其業(yè)務(wù)活動(dòng)監(jiān)督管理的工作。中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)還對(duì)在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立的金融資產(chǎn)管理公司、信托公司、財(cái)務(wù)公司、金融租賃公司以及經(jīng)國務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)設(shè)立的其他金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理。銀行業(yè)監(jiān)督管理的目標(biāo)是促進(jìn)銀行業(yè)的合法、穩(wěn)健運(yùn)行，維護(hù)公眾對(duì)銀行業(yè)的信心。47中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)中國的銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)是中國銀行業(yè)48中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)中國的證券業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)是中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)，它依法對(duì)證券市場實(shí)行監(jiān)督管理，維護(hù)證券市場秩序，保障其合法運(yùn)行。48中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)中國的證券業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)是中國證券監(jiān)督49中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)中國的保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)是中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，它依法對(duì)保險(xiǎn)市場、保險(xiǎn)公司實(shí)行監(jiān)督管理，維護(hù)保險(xiǎn)市場秩序，保障其合