企業(yè)改制方案

改制企業(yè)面臨的主要問(wèn)題一、歷史遺留問(wèn)題處理的政策問(wèn)題二、改制成本的計(jì)提問(wèn)題三、改制企業(yè)資產(chǎn)（尤其是不良資產(chǎn)、土地資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)）的處置問(wèn)題四、改制企業(yè)負(fù)債（尤其是職工內(nèi)債、金融負(fù)債、或有負(fù)債）的處置問(wèn)題改制企業(yè)面臨的主要問(wèn)題五、職工（尤其是輔業(yè)、富余、傷病等）安置問(wèn)題六、職工出資能力與凈資產(chǎn)匹配的問(wèn)題七、戰(zhàn)略投資者的選擇與引進(jìn)問(wèn)題八、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)置問(wèn)題九、持股載體的選擇問(wèn)題十、公司治理游戲規(guī)則的設(shè)計(jì)問(wèn)題國(guó)企改制中的四項(xiàng)基本原則理順關(guān)系靠政策解決問(wèn)題靠原則搭建平臺(tái)靠機(jī)制共同發(fā)展靠扶持設(shè)計(jì)方案的指導(dǎo)思想確立一個(gè)目標(biāo)：可持續(xù)發(fā)展尋找一條路徑：路途不是最短，但能順利到達(dá)構(gòu)筑一個(gè)平臺(tái)：不求先進(jìn)，但求適用建立一套機(jī)制：不求完美，但求有效解決一批問(wèn)題：抓大放小，明確底線均衡各方利益，注重規(guī)范透明，工作深入細(xì)致，政策寬嚴(yán)有度，不求一蹴而就，重在持續(xù)發(fā)展。

在正確的時(shí)機(jī)做正確的事

“不可勝在己,可勝在敵”企業(yè)改制方案設(shè)計(jì)準(zhǔn)備階段初步設(shè)計(jì)階段完善實(shí)施階段準(zhǔn)備階段—企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境分析—企業(yè)改制環(huán)境分析—自摸家底企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境分析改制是手段，發(fā)展是目的戰(zhàn)略評(píng)估改制方案設(shè)計(jì)要有戰(zhàn)略的高度企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境分析宏觀國(guó)際、國(guó)內(nèi)中觀地區(qū)、行業(yè)微觀企業(yè)內(nèi)部企業(yè)改制環(huán)境分析—

有關(guān)改制的政策與法規(guī)梳理和研讀：梳理：中央、地方、行業(yè)、企業(yè)特定因素研讀：認(rèn)真領(lǐng)會(huì)、充分挖掘、積極爭(zhēng)取—周邊改制情況：本省、本市、本地；已改制、正在改制、擬改制—改制的可行性政策環(huán)境是否寬松國(guó)有企業(yè)改革的實(shí)踐能否借鑒改革的物質(zhì)基礎(chǔ)是否滿足需要職工的心理承受能力引資條件是否具備自摸家底內(nèi)容：

—資產(chǎn)帳面清查

—人員情況的統(tǒng)計(jì)

—法律關(guān)系的梳理目的：分析資產(chǎn)質(zhì)量估算改制成本預(yù)測(cè)改制凈資產(chǎn)發(fā)現(xiàn)改制的難點(diǎn)問(wèn)題

初步設(shè)計(jì)階段

股權(quán)設(shè)計(jì)方案資產(chǎn)處置方案職工持股方案人員安置及補(bǔ)償方案?jìng)鶛?quán)債務(wù)處置方案股權(quán)設(shè)計(jì)方案股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)中幾個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)19.99%—20.00%權(quán)益法核算33.33%—33.34%重大事項(xiàng)否決權(quán)50.00%—50.01%合并報(bào)表,控股權(quán)66.66％—66.67%重大事項(xiàng)決策權(quán),絕對(duì)控股74.99%—75.00%政策底線相對(duì)第一大股東相對(duì)控制權(quán)股權(quán)設(shè)計(jì)方案股本金設(shè)計(jì)需要考慮的幾個(gè)問(wèn)題：《公司法》資質(zhì)主體出資職工出資能力經(jīng)營(yíng)可能存在的改制思路的一般性探討

方式選擇企業(yè)性質(zhì)組建方式輔業(yè)改制主業(yè)改制

改制方式

國(guó)有控股存量轉(zhuǎn)讓12增資控股34

非國(guó)有控股存量轉(zhuǎn)讓56增資控股78

重組方式國(guó)有控股

出資9非國(guó)有控股

出資10

模式1和模式3優(yōu)點(diǎn)：1、在主輔分離輔業(yè)改制政策框架下，利用國(guó)有資產(chǎn)，解決企業(yè)的歷史遺留問(wèn)題，理順投資關(guān)系，使改制后主輔業(yè)能夠輕裝上陣，有利于增強(qiáng)企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力，促進(jìn)企業(yè)的健康發(fā)展；2、繼續(xù)保持總院的控制力，有利于總院構(gòu)筑規(guī)模優(yōu)勢(shì)，做大做強(qiáng)；3、職工國(guó)有身份不轉(zhuǎn)變，不支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金，國(guó)有資產(chǎn)存量較大；4、產(chǎn)權(quán)交易可采取協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式，可以不進(jìn)入產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)，操作簡(jiǎn)便；5、采用模式1，總院既可以回收資金，又可減輕某院職工的出資壓力，提高其改制的積極性；采用模式3，增量資金留在改制企業(yè)，有利于降低改制企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率，增強(qiáng)資金實(shí)力。缺點(diǎn)：1、該方案實(shí)施的前提是集團(tuán)公司已經(jīng)進(jìn)行主輔業(yè)劃分，并向三部委上報(bào)《主輔分離輔業(yè)改制的總體方案》。如集團(tuán)公司尚未上報(bào)總體方案，則該方案實(shí)施后，在核減國(guó)有資本環(huán)節(jié)存在障礙。2、該方案的實(shí)施，需先制訂某院的輔業(yè)改制框架方案，經(jīng)總院審核同意，報(bào)集團(tuán)公司批準(zhǔn)，待批準(zhǔn)后，進(jìn)行清產(chǎn)核資、審計(jì)評(píng)估，制訂實(shí)施方案，經(jīng)總院批準(zhǔn)，報(bào)集團(tuán)公司備案。整個(gè)改制過(guò)程，正常情況下需要3至4個(gè)月，因此，改制工作需盡快啟動(dòng)。3、輔業(yè)的國(guó)有控股模式改制，職工國(guó)有身份沒(méi)有轉(zhuǎn)換，從某種意義上說(shuō)改制仍具有相當(dāng)?shù)牟粡氐仔浴?zhàn)略投資者引資方案國(guó)內(nèi):國(guó)有資本——資金資源政策民營(yíng)資本——資金機(jī)制平臺(tái)海外：—————

資金技術(shù)理念行業(yè)內(nèi)：產(chǎn)業(yè)鏈管理干預(yù)高行業(yè)外：資金鏈管理干預(yù)低財(cái)務(wù)型:機(jī)構(gòu)投資者—收購(gòu)基金產(chǎn)業(yè)型:產(chǎn)業(yè)投資者戰(zhàn)略投資者選擇依據(jù)資金實(shí)力核心技術(shù)管理機(jī)制戰(zhàn)略資源市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)業(yè)平臺(tái)職工持股方案持股范圍：___經(jīng)營(yíng)層管理層職工

___管理骨干技術(shù)骨干職工持股載體：職工持股會(huì)新設(shè)法人自然人＋委托持股會(huì)委托信托投資公司或其他專業(yè)機(jī)構(gòu)由少數(shù)自然人股東代表持股持股方式優(yōu)點(diǎn)缺點(diǎn)職工持股會(huì)1、設(shè)立程序較簡(jiǎn)單，相關(guān)費(fèi)用成本較低，易操作2、易取得上級(jí)公司認(rèn)可，操作性強(qiáng)。1、持股會(huì)的法律地位在國(guó)家政策層面不被認(rèn)可；2、持股會(huì)的股權(quán)管理較為復(fù)雜；3、新公司的上市運(yùn)作存在障礙。新設(shè)法人1、法律地位清晰，有利于職工股權(quán)表決權(quán)集中；2、有利于以公司名義融資以解決購(gòu)買股權(quán)的資金來(lái)源問(wèn)題；無(wú)須就投資收益重復(fù)納稅，分紅可直接償還銀行貸款。3、便于預(yù)留及回購(gòu)股權(quán)的操作及管理；1、間接持有集團(tuán)公司股權(quán)，出資方式和程序比較繁瑣，相關(guān)費(fèi)用成本較高。2、在還貸結(jié)束之后，存在雙重納稅的問(wèn)題；3、受制于現(xiàn)行《公司法》規(guī)定“企業(yè)對(duì)外投資不能超過(guò)凈資產(chǎn)的50％的限制自然人＋委托持股會(huì)1、出資方式直接、簡(jiǎn)單，股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰；2、不存在設(shè)立公司、維護(hù)公司運(yùn)轉(zhuǎn)等相關(guān)費(fèi)用

1、自然人融資難度較大；

2、在改制公司分紅時(shí)須繳納個(gè)人所得稅，很大程度上影響持股人的還貸能力

3、不利于經(jīng)營(yíng)決策權(quán)的集中委托信托投資公司或其他專業(yè)機(jī)構(gòu)1、運(yùn)行規(guī)范2、便于預(yù)留及回購(gòu)部分股權(quán)的操作及管理1、需要支付管理費(fèi)，成本較高2、引入了陌生股東由少數(shù)自然人股東代表持股操作程序相對(duì)簡(jiǎn)單，相關(guān)成本費(fèi)用較低1、需要持股代表在一段較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)保持穩(wěn)定2、存在一定委托代理的道德風(fēng)險(xiǎn)3、不便于操作預(yù)留及回購(gòu)股權(quán)職工持股方案持股原則：自愿原則風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)利益共享原則按責(zé)任與貢獻(xiàn)確定出資份額原則持股層面：本企業(yè)出資方式：補(bǔ)償金現(xiàn)金其它職工持股方案股權(quán)管理：—決策權(quán)集中的問(wèn)題—股權(quán)轉(zhuǎn)讓的問(wèn)題—預(yù)留股的問(wèn)題—期權(quán)（期股）的問(wèn)題：激勵(lì)基金、業(yè)績(jī)（股份）計(jì)劃、股票（股份）增值權(quán)計(jì)劃、業(yè)績(jī)單位、延期支付計(jì)劃、分紅權(quán)計(jì)劃資產(chǎn)處置方案資產(chǎn)的確認(rèn)不良資產(chǎn)的處置方案土地資產(chǎn)的處置方案資產(chǎn)的確認(rèn)不良資產(chǎn)的處置方案已確認(rèn):自然人死亡，遺產(chǎn)不足清償法人破產(chǎn)，破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)不足清償未確認(rèn):“不實(shí)資產(chǎn)”——不太符合資產(chǎn)定義的資產(chǎn)效益性：不產(chǎn)生效益，負(fù)效益擁有或控制：不為自己擁有或控制與過(guò)去交易或事項(xiàng)有關(guān)：產(chǎn)權(quán)不清晰或托管不良資產(chǎn)的處置方案（續(xù)）處置方式：—核銷—減值：提取減值準(zhǔn)備；在評(píng)估中減值—?jiǎng)冸x：地方政府國(guó)有獨(dú)資的資產(chǎn)公司土地資產(chǎn)的處置方案1作價(jià)入股2依法出讓3租賃經(jīng)營(yíng)4保持劃撥

國(guó)有土地使用權(quán)租賃國(guó)有土地使用權(quán)租賃。由土地使用者（改制后的企業(yè)）與縣級(jí)以上人民政府土地管理部門簽訂一年期以上土地租賃合同并支付租金。土地租賃合同經(jīng)出租方同意后可以轉(zhuǎn)讓。租賃土地上的房屋等建筑物/構(gòu)筑物可以依法抵押，抵押權(quán)實(shí)現(xiàn)時(shí)，土地租賃合同同時(shí)轉(zhuǎn)讓。國(guó)家以土地使用權(quán)作價(jià)入股

指國(guó)家以一定年限的國(guó)有土地使用權(quán)作價(jià)，作為出資投入改制后的新設(shè)企業(yè)，該土地使用權(quán)由新設(shè)企業(yè)持有，可以按照土地管理法律法規(guī)轉(zhuǎn)讓、出租、抵押。土地使用權(quán)作價(jià)形成的股權(quán)，由國(guó)家土地管理部門委托有資格的國(guó)有土地持股單位持有繼續(xù)劃撥使用

根據(jù)8號(hào)令第八條的規(guī)定，國(guó)有劃撥用地如果符合下列條件之一的，經(jīng)批準(zhǔn)可以采取保留劃撥方式取得土地使用權(quán)：（1）繼續(xù)作為城市基礎(chǔ)設(shè)施用地、公益事業(yè)用地和國(guó)家重點(diǎn)扶持的能源、交通、水利等項(xiàng)目用地，原土地用途不發(fā)生改變的；（2）國(guó)有企業(yè)兼并國(guó)有企業(yè)或非國(guó)有企業(yè)以及國(guó)有企業(yè)合并、兼并或合并后的企業(yè)是國(guó)有工業(yè)生產(chǎn)企業(yè)的；（3）在國(guó)有企業(yè)兼并、合并中，被兼并的國(guó)有企業(yè)或國(guó)有企業(yè)合并中的一方屬于瀕臨破產(chǎn)的企業(yè)的；（4）國(guó)有企業(yè)改造或改組為國(guó)有獨(dú)資公司。另外，國(guó)土資源部2019年9月發(fā)布《劃撥用地目錄》（國(guó)土資源部9號(hào)令，以下簡(jiǎn)稱9號(hào)令），對(duì)劃撥用地的目錄作了明確的規(guī)定。不符合劃撥用地目錄的，將實(shí)行有償使用。國(guó)土資源部《關(guān)于改革土地估價(jià)結(jié)果確認(rèn)和土地資產(chǎn)處置審批辦法的通知》（國(guó)土資發(fā)[2019]44號(hào)）第二條規(guī)定“企業(yè)原使用的劃撥土地，改制前只要不改變土地用途，可以繼續(xù)以劃撥方式使用。改制后只要用途符合法定的劃撥用地范圍，仍可繼續(xù)以劃撥方式使用。改制或改變用途后不再符合法定劃撥用地范圍的，應(yīng)當(dāng)依法實(shí)行有償使用。”國(guó)經(jīng)貿(mào)企改[2019]859號(hào)文件第五條規(guī)定，“按照國(guó)家和當(dāng)?shù)赝恋毓芾淼挠嘘P(guān)法律法規(guī)，改制企業(yè)占用原主體企業(yè)的行政劃撥土地，只要不改變土地用途，經(jīng)所在地縣級(jí)（含）以上人民政府批準(zhǔn)，可以繼續(xù)以劃撥方式使用?！唧w辦法由各地人民政府制定。”

劃撥土地使用價(jià)格的確認(rèn)在改制過(guò)程中必須聘請(qǐng)有資質(zhì)的土地評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)改制企業(yè)的劃撥土地的使用價(jià)值進(jìn)行評(píng)估。劃撥土地使用權(quán)價(jià)格中包括土地的平均取得和開發(fā)成本等，劃撥價(jià)值約占到出讓土地使用權(quán)價(jià)值的80%左右（另外的20%左右為土地出金）。土地評(píng)估報(bào)告只是政府確定土地最終出讓價(jià)格的依據(jù)之一，劃撥土地使用權(quán)的價(jià)格最終由屬地政府主管部門確認(rèn)。劃撥土地使用權(quán)價(jià)格確定后，無(wú)需向當(dāng)?shù)卣U納費(fèi)用，只須按照劃撥價(jià)格入帳。采取出讓方式取得國(guó)有土地使用權(quán)除了前述租賃、劃撥、作價(jià)入股、授權(quán)經(jīng)營(yíng)之外，改制后企業(yè)主要通過(guò)出讓方式取得國(guó)有土地使用權(quán)。國(guó)土資源部辦公廳《關(guān)于印發(fā)〈企業(yè)改制土地資產(chǎn)處置審批意見〉（試行）和〈土地估價(jià)報(bào)告?zhèn)浒皋k法〉（試行）的通知》（國(guó)土資廳[2019]42號(hào)）規(guī)定，同一企業(yè)可以部分采用出讓或租賃方式、部分采用國(guó)家作價(jià)入股或授權(quán)經(jīng)營(yíng)方式、部分采取保留劃撥方式多種土地使用方式并存使用。各種土地處置方式分別由有權(quán)的土地管理機(jī)關(guān)審批。國(guó)土資源部2019年土臺(tái)《協(xié)議出讓國(guó)有土地使用權(quán)規(guī)定》對(duì)協(xié)議出讓的范圍予以明確，規(guī)定出讓國(guó)有土地使用權(quán)，除依照法律、法規(guī)的規(guī)定應(yīng)當(dāng)采用招標(biāo)、拍賣或者掛牌方式以外的，方可采取協(xié)議方式。根據(jù)這一規(guī)定，商業(yè)、旅游、娛樂(lè)和商品住宅等四類經(jīng)營(yíng)性用地，不得以協(xié)議方式出讓。同一宗地有兩個(gè)以上意向用地者的，也不得以協(xié)議方式出讓。同時(shí)，《協(xié)議出讓國(guó)有土地使用權(quán)規(guī)定》還明確了協(xié)議出讓最低價(jià)的確定標(biāo)準(zhǔn)。土地資產(chǎn)的處置方案土地使用權(quán)的處置在企業(yè)改制時(shí)尤為重要，由于在我國(guó)土地實(shí)行屬地化管理，因而企業(yè)在改制時(shí)需要結(jié)合國(guó)家關(guān)于土地處置的政策和地方關(guān)于土地處置的政策，同時(shí)緊密結(jié)合企業(yè)的土地狀況、資產(chǎn)、現(xiàn)金流等實(shí)際狀況，尋求最適當(dāng)?shù)姆绞接枰蕴幹谩Ｍ恋刭Y產(chǎn)的處置方案應(yīng)綜合考慮的幾個(gè)因素：1、支付改制成本后凈資產(chǎn)規(guī)模2、改制后企業(yè)的股本規(guī)模3、土地處置的成本4、改制時(shí)點(diǎn)土地政策優(yōu)惠的程度5、土地資源的質(zhì)量和對(duì)企業(yè)發(fā)展的重要性債權(quán)債務(wù)的處置方案人員安置及補(bǔ)償方案支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金的政策依據(jù)：—《勞動(dòng)法》：第二十六條:“…勞動(dòng)合同定立時(shí)所依據(jù)的客觀情況發(fā)生重大變化，致使原勞動(dòng)合同無(wú)法履行，經(jīng)當(dāng)事人協(xié)商不能就變更勞動(dòng)合同達(dá)成協(xié)議的”—《違反和解除勞動(dòng)合同的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償辦法》第八條：“勞動(dòng)合同訂立時(shí)所依據(jù)的客觀情況發(fā)生重大變化，致使原勞動(dòng)合同無(wú)法履行，經(jīng)當(dāng)事人協(xié)商不能就變更勞動(dòng)合同達(dá)成協(xié)議，由用人單位解除勞動(dòng)合同的，用人單位按勞動(dòng)者在本單位工作的年限，工作時(shí)間每滿一年發(fā)給相當(dāng)于一個(gè)月工資的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金?！?/p>

人員安置及補(bǔ)償方案經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金的提取標(biāo)準(zhǔn)

—企業(yè)正常生產(chǎn)情況下勞動(dòng)者解除勞動(dòng)合同前12個(gè)月的月平均工資—職工月平均工資低于企業(yè)月平均工資的，按企業(yè)月平均工資計(jì)發(fā)，高于企業(yè)月平均工資3倍或3倍以上的，可按不高于企業(yè)月平均工資3倍的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)發(fā)經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金的支付方式—轉(zhuǎn)股：—轉(zhuǎn)債：—現(xiàn)金：超過(guò)當(dāng)?shù)仄骄べY3倍以上部分納稅財(cái)稅（2019）157號(hào)人員安置及補(bǔ)償方案工傷職工勞動(dòng)關(guān)系的處置：

＊一級(jí)至四級(jí)傷殘職工用人單位不能解除勞動(dòng)關(guān)系，傷殘職工退出工作崗位，達(dá)到退休年齡時(shí)辦理退休手續(xù)，進(jìn)入社保系統(tǒng)；

＊五級(jí)、六級(jí)傷殘職工用人單位不能解除勞動(dòng)關(guān)系，用人單位適當(dāng)安排工作，職工本人可以提出與用人單位解除或者終止勞動(dòng)關(guān)系，由用人單位支付一次性工傷醫(yī)療補(bǔ)助金和傷殘就業(yè)補(bǔ)助金；

＊七級(jí)至十級(jí)傷殘職工本人可以提出與用人單位解除勞動(dòng)關(guān)系或勞動(dòng)合同期滿終止，由用人單位支付一次性工傷醫(yī)療補(bǔ)助金和傷殘就業(yè)補(bǔ)助金。

中央企業(yè)所屬改制企業(yè)可以用國(guó)有凈資產(chǎn)支付和預(yù)留的項(xiàng)目（1）支付解除職工勞動(dòng)合同的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金。具體標(biāo)準(zhǔn)按照勞社部發(fā)[2019]21號(hào)文件執(zhí)行。（2）支付為移交社會(huì)保障機(jī)構(gòu)管理的職工一次性繳付的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)。企業(yè)支付的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，按照省級(jí)人民政府確定的繳費(fèi)比例執(zhí)行。（3）預(yù)留因改制分流實(shí)行內(nèi)部退養(yǎng)的人員的生活費(fèi)和社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)。生活費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)由企業(yè)根據(jù)有關(guān)規(guī)定確定，但最高不超過(guò)按所在?。▍^(qū)、市）計(jì)算正常退休人員養(yǎng)老金核定的數(shù)額。社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)按內(nèi)退前的基數(shù)一次核定，不再調(diào)整人員安置及補(bǔ)償方案改制費(fèi)用的提留：在崗人員經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金內(nèi)部退養(yǎng)職工離休人員退休（退職）人員工傷職工職工供養(yǎng)遺屬60年代精減下放人員其他特殊人員提留費(fèi)用的政策依據(jù)：《國(guó)家工傷保險(xiǎn)條例》《勞動(dòng)保險(xiǎn)條例實(shí)施細(xì)則修正草案》勞部發(fā)【2019】309號(hào)勞部發(fā)【1994】481號(hào)勞部發(fā)【1994】479號(hào)人員安置及補(bǔ)償方案人員分流安置途徑1、分流到改制企業(yè)工作職工與主體企業(yè)解除勞動(dòng)關(guān)系后，與改制企業(yè)重新簽訂或者變更原勞動(dòng)合同，在改制企業(yè)繼續(xù)就業(yè)。這是人員分流安置的最主要的方式。2、符合內(nèi)退條件的，可辦理內(nèi)退手續(xù)對(duì)距法定退休年齡不足五年的職工，如本人自愿申請(qǐng)并獲企業(yè)批準(zhǔn)后，可參照1993年國(guó)務(wù)院第111號(hào)令辦理離崗休養(yǎng)即內(nèi)部退養(yǎng)。3、自謀職業(yè)在改制過(guò)程中，職工如自愿申請(qǐng)與企業(yè)解除勞動(dòng)合同，到社會(huì)上就業(yè)，應(yīng)予準(zhǔn)許。改制方案實(shí)施完善階段宣傳策劃放案審計(jì)評(píng)估配合方案職代會(huì)審議方案改制方案完善宣傳策劃方案三個(gè)時(shí)點(diǎn)改制前職代會(huì)前方案正式實(shí)施前三個(gè)階層職工管理層經(jīng)營(yíng)層三種方式宣講大會(huì)問(wèn)題研討會(huì)改制分離100問(wèn)職代會(huì)組織方案會(huì)前政策宣講職工代表參與專家論證會(huì)預(yù)案研討會(huì)方案上會(huì)會(huì)后修改與解釋審計(jì)評(píng)估配合方案審計(jì)——充分揭示及時(shí)處理結(jié)構(gòu)性調(diào)整重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)調(diào)整資產(chǎn)質(zhì)量會(huì)計(jì)政策變更調(diào)整評(píng)估——不漏不重物有所值評(píng)估方法得當(dāng)關(guān)鍵點(diǎn)的把握改制方案完善五查查政策引用是否正確查方案數(shù)據(jù)是否準(zhǔn)確：來(lái)源計(jì)算方法結(jié)果查問(wèn)題是否充分考慮查措施是否切實(shí)可行查文字表達(dá)是否有歧義好改制方案的標(biāo)準(zhǔn)

最大限度的利用各種政策資源最大限度的解決歷史沉淀的各種問(wèn)題最大限度的實(shí)現(xiàn)多方利益的均衡為改制后的企業(yè)贏得最大限度的發(fā)展空間改制過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)防范穩(wěn)定風(fēng)險(xiǎn)：利益損害、信息失真政策風(fēng)險(xiǎn)：引用不當(dāng)、故意曲解后改制風(fēng)險(xiǎn)：經(jīng)營(yíng)不力、治理失衡公司治理問(wèn)題的研討改制后公司組織形式的選擇母子公司管理的制度設(shè)計(jì)“老三會(huì)”與“新三會(huì)”的銜接有限公司分析優(yōu)點(diǎn):1、保留了股份有限公司有限責(zé)任的優(yōu)點(diǎn)，又克服了股權(quán)分散股東責(zé)任心不強(qiáng)的缺點(diǎn)；2、繼承了股份公司股份可轉(zhuǎn)讓的優(yōu)點(diǎn)，又克服了股份公司股份轉(zhuǎn)讓過(guò)于頻繁的缺點(diǎn)；3、設(shè)立程序比股份有限公司簡(jiǎn)便，內(nèi)部管理比較容易。缺點(diǎn):1、集資規(guī)模和范圍受到嚴(yán)格限制，無(wú)法與股份有限公司展開競(jìng)爭(zhēng)；2、股份轉(zhuǎn)讓限制嚴(yán)格，不能通過(guò)轉(zhuǎn)讓股份的形式表達(dá)對(duì)公司的不滿。股份公司分析優(yōu)點(diǎn):1、籌集大規(guī)模資本的有效形式；2、有利于資本產(chǎn)權(quán)的社會(huì)化和公眾化，把大企業(yè)的經(jīng)營(yíng)置于社會(huì)的監(jiān)督之下；3、有利于分散投資者風(fēng)險(xiǎn)。缺點(diǎn):1、設(shè)立和歇業(yè)的法定程序嚴(yán)格、復(fù)雜，公司的活動(dòng)受到更大的約束和限制；2、大多數(shù)股東對(duì)公司的責(zé)任心不強(qiáng)，公司董事易操縱利用公司；3、信息披露使公司難以保守營(yíng)業(yè)秘密。有限公司與股份公司對(duì)比分析相同點(diǎn)：1、有限責(zé)任：股東以其出資額為限；2、股東的財(cái)產(chǎn)權(quán)與公司的財(cái)產(chǎn)權(quán)分離；3、公司對(duì)外以全部資產(chǎn)承擔(dān)責(zé)任有限公司與股份公司對(duì)比分析（續(xù)）不同點(diǎn)：1、成立條件：有限公司：寬松注冊(cè)資本低限：生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)50萬(wàn)元商品批發(fā)50萬(wàn)元商品零售30萬(wàn)元科技咨詢10萬(wàn)元股份公司：嚴(yán)格國(guó)務(wù)院授權(quán)部門或省級(jí)政府批準(zhǔn)；募集方式設(shè)立的，提交證券管理部門批準(zhǔn)。注冊(cè)資本低限：非上市1000萬(wàn)元上市5000萬(wàn)元有限公司與股份公司對(duì)比分析（續(xù)）2、募集方式：有限公司發(fā)起人集資股份公司可以向社會(huì)公開募集3、股東人數(shù)：有限公司：2—50個(gè)股份公司：沒(méi)有上限4、股份轉(zhuǎn)讓：有限公司：嚴(yán)格股份公司：自由5、股份證明形式：有限公司：出資證明股份公司：股票有限公司與股份公司對(duì)比分析（續(xù)）6、股東會(huì)、董事會(huì)權(quán)限大小和兩權(quán)分離程度有限公司：股東人數(shù)少，股東會(huì)權(quán)限大，股東兼董事，兩權(quán)分離程度低；股份公司：股東人數(shù)