小微企業(yè)籌資難度

小微企業(yè)籌資難度摘要在我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，企業(yè)在促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展、增加國家財(cái)政收入、創(chuàng)造更多就業(yè)機(jī)會(huì)、推動(dòng)科技創(chuàng)新等方面發(fā)揮了不可替代的作用。然而，對(duì)于在我國占有相當(dāng)比重的小微企業(yè)來說，由于規(guī)模小、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)大，使其在籌資方面難以得到足夠的支持，這嚴(yán)重阻礙了企業(yè)的發(fā)展，同時(shí)也阻礙了我國整體經(jīng)濟(jì)的正常運(yùn)行。因此，研究我國小微企業(yè)籌資問題具有意義十分重大。為此，本文大量閱讀并分析了國內(nèi)外學(xué)者對(duì)小微企業(yè)籌資問題的相關(guān)研究，首先對(duì)小微企業(yè)在我國的經(jīng)濟(jì)地位進(jìn)行了概述，接著詳細(xì)分析了我國小微企業(yè)籌資存在的問題，我國小微企業(yè)籌資主要存在融資渠道單一、融資成本高昂、資本供給結(jié)構(gòu)不均衡、相關(guān)優(yōu)惠政策落實(shí)難到位等問題，然后從小微企業(yè)中自身整體素質(zhì)方面的原因、小微企業(yè)籌資困難的外部環(huán)境因素兩個(gè)方面詳細(xì)分析了造成我國小微企業(yè)籌資問題的原因，并結(jié)合我國實(shí)際分析了小微企業(yè)籌資困難的原因，最后從提高和改善小微企業(yè)的自身環(huán)境、加大商業(yè)銀行融資支持，加強(qiáng)銀企合作、建立健全融資金融機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)金融監(jiān)管、完善企業(yè)擔(dān)保體系，建立健全征信機(jī)制四個(gè)方面提出了完善小微企業(yè)籌資體制等對(duì)策措施。本文寫作目的是為我國小微企業(yè)籌資提供有效借鑒和參考。關(guān)鍵詞：小微企業(yè)；籌資渠道；籌資策略

ABSTRACTInthedevelopmentofeconomyinChina,enterprisesplayanirreplaceableroleinpromotingthedevelopmentofthenationaleconomy,increasestaterevenue,createmoreemploymentopportunities,promotescientificandtechnologicalinnovation.However,foraconsiderableproportioninChina'ssmallandmediumenterprises,duetothesmallscale,managementriskisbig,makeitdifficulttogetenoughsupportintermsoffinancing,whichhasseriouslyhinderedthedevelopmentofenterprises,butalsohinderedthenormaloperationofthewholenationaleconomy.Therefore,researchonourcountrysmallandmedium-sizedenterprisefinancingproblemisofgreatsignificance.Therefore,inthispaper,alotofreadingandanalysisoftherelatedresearchbothathomeandabroadonSMEsfinancingproblems,firstlytheconnotationofsmallandmedium-sizedenterprisesinChina'seconomicstatusareoutlined,followedbyadetailedanalysisofthepresentourcountrysmallandmedium-sizedenterprisefinancingquestion,ourcountrysmallandmedium-sizedenterprisefinancingmainlyexistsasinglechanneloffinancing,highfinancingcost,capitalsupplystructureisnotbalanced,therelevantpreferentialpoliciesdifficulttoimplementinplace,thenthecause,theiroverallqualityofthesmallandmediumenterprisesfromtheSMEfinancingintwoaspectsofexternalenvironmentalfactorsdifficultdetailedanalyzesthecausesofthefinancingproblemofSMEsinChina,combinedwithChina'sactualanalysisthereasonsofSMEsfinancingdifficult,finallyimproveSME'sownenvironment,increasethecommercialbankfinancingsupport,tostrengthenthebankenterprisecooperation,establishandperfectthefinancing,financialinstitutions,strengthenfinancialsupervision,improveenterpriseguaranteesystem,establishandperfectthecreditmechanismisputforwardfromfouraspectstoimproveSMEfinancingsystemcountermeasure.Thepurposeofthispaperistoprovideeffectivereferenceforourcountrysmallandmedium-sizedenterprisefinancing.Keywords:smallandmedium-sizedenterprises;financing;financingstrategy

目錄小微企業(yè)籌資難度 前言無論是發(fā)達(dá)國家，還是發(fā)展中國家，小微企業(yè)籌資難一直是其所面臨的難題之一。我國自改革開放以來，小微企業(yè)就在經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中擔(dān)負(fù)起經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)力、創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會(huì)以及優(yōu)化調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的重要作用。但由于我國的特殊國情、經(jīng)濟(jì)、制度、機(jī)制、體質(zhì)、法律及政策等方面因素的影響，小微企業(yè)的發(fā)展仍面臨許多自身難以克服的困難和矛盾，首當(dāng)其沖的就是籌資問題。小微企業(yè)的籌資問題已成為國家關(guān)注的焦點(diǎn)。我國小微企業(yè)的生存面領(lǐng)著很多的困難，與大企業(yè)相比，他們的經(jīng)營管理比較落后、資本薄弱不能承受突發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)、運(yùn)作資金缺少常常出現(xiàn)資金短缺。其中資金短缺、籌資困難早已引起了全社會(huì)的廣泛關(guān)注。資金對(duì)于任何一個(gè)企業(yè)來說都至關(guān)重要，企業(yè)要生存需要日常流動(dòng)資金用于購買原材料、支付員工工資、繳納水電氣費(fèi)，設(shè)備與廠房的維護(hù)以及技術(shù)的更新改進(jìn)都需要錢才能實(shí)現(xiàn)。由于小微企業(yè)普遍存在著規(guī)模小、固定資產(chǎn)少、內(nèi)部控制不嚴(yán)、經(jīng)營管理落后、信用信息不健全等問題。一方面小微企業(yè)籌資的需求是很大的，另一方面籌資成功的比例卻并不高。由于我國目前仍是以銀行等金融機(jī)構(gòu)為借貸主體的經(jīng)濟(jì)社會(huì)，正規(guī)金融機(jī)構(gòu)對(duì)待小微企業(yè)籌資的態(tài)度將直接影響小微企業(yè)的籌資。但一直以來金融機(jī)構(gòu)更愿意向大型企業(yè)，尤其是國有大型企業(yè)放貸，對(duì)小微企業(yè)的燃眉之急卻置之不理。很多小微企業(yè)因?yàn)椴荒苋诘劫Y金，日常的生產(chǎn)經(jīng)營受到干擾，出現(xiàn)停產(chǎn)甚至關(guān)門倒閉?？梢赃@樣說，小微企業(yè)對(duì)中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展做出了巨大的貢獻(xiàn)，然而在相關(guān)的籌資需求方面，小微企業(yè)得到的資金扶持卻很少。解決小微企業(yè)面臨的籌資難問題，不僅對(duì)于改善小微企業(yè)自身經(jīng)營管理、增強(qiáng)資本實(shí)力、競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力有積極的推動(dòng)作用，更對(duì)促進(jìn)國家經(jīng)濟(jì)更好更快的發(fā)展、解決就業(yè)問題、帶動(dòng)我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級(jí)等方面有著重要的現(xiàn)實(shí)意義。2我國關(guān)于小型企業(yè)與微型企業(yè)的概念銀監(jiān)會(huì)在指導(dǎo)銀行開展小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)中先后對(duì)小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行過兩次界定，2005年出臺(tái)的《銀行開展小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)指導(dǎo)意見》中稱小企業(yè)泛指各類所有制和組織形式的小型企業(yè)及個(gè)體經(jīng)營戶。與此同時(shí)，2005年由中國銀監(jiān)會(huì)、中國人民銀行和世界銀行在北京舉行的“微小企業(yè)融資國際研討會(huì)”正式的提出微小企業(yè)概念。而銀監(jiān)會(huì)對(duì)微小企業(yè)概念的近似表述是：個(gè)體私營等非公有制經(jīng)濟(jì)中的絕大多數(shù)，既小企業(yè)和微型企業(yè)。此后，銀監(jiān)會(huì)在2007年發(fā)布的《銀行開展小企業(yè)授信工作指導(dǎo)意見》中對(duì)小企業(yè)從融資額度上進(jìn)行了新的定義：小企業(yè)授信泛指銀行對(duì)單戶授信總額500萬元（含）以下和企業(yè)資產(chǎn)總額1000力元（含）以下，或授信總額500萬元（含）以下和企業(yè)年銷售額3000萬元（含）以下的企業(yè)，各類從事經(jīng)營活動(dòng)的法人組織和個(gè)體經(jīng)營戶的授信。從銀監(jiān)會(huì)對(duì)小企業(yè)的界定中可以看出小企業(yè)包括小型企業(yè)與個(gè)體工商戶。此外，在會(huì)計(jì)核算中存在小型微利企業(yè)概念。在工業(yè)企業(yè)中，小型微利企業(yè)指年應(yīng)納稅額不超過30萬元，從業(yè)人數(shù)不超過100人，資產(chǎn)總額不超過萬元的工業(yè)企業(yè)；而除此之外年應(yīng)納稅額不超過30萬元，從業(yè)人數(shù)不超過80人，資產(chǎn)總額不超過1000萬元的其他企業(yè)列入小型微利企業(yè)范疇。從貸款額度上對(duì)小微企業(yè)進(jìn)行歸類比銀監(jiān)會(huì)所列出的小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)更為詳細(xì)。從銀行貸款額度的角度定義小微企業(yè)，小型企業(yè)為銀行貸款500萬元以下，微型企業(yè)為銀行貸款100萬元以下的個(gè)體工商企業(yè)。綜上所述，官方的正式文件中并沒有微型企業(yè)的正式定義，從企業(yè)融資的角度出發(fā)，從貸款額度角度把小型企業(yè)與微型企業(yè)劃定界限無可厚非，但是基于統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)的不足，在實(shí)際文獻(xiàn)及研究中都無法準(zhǔn)確確定微型企業(yè)的范疇。為使得概念更清晰，按照我國企業(yè)的大中小微的排序原則，本文將研究對(duì)象限定為小型企業(yè)與微型企業(yè)，結(jié)合國際和國內(nèi)的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)，本文所指的小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)按照《中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定》和《部分非工企業(yè)大中小型劃分補(bǔ)充標(biāo)準(zhǔn)》所規(guī)定的企業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行確定，微型企業(yè)指?jìng)€(gè)體工商戶，且在金融授信額度上小企業(yè)不超過萬，個(gè)體工商戶不超過100萬。3我國小微企業(yè)籌資存在的問題分析3.1籌資渠道單一小微企業(yè)籌資渠道狹窄，籌資工具少。而且解決資金籌集困難關(guān)鍵在于是籌資渠道和籌資方式選擇這一環(huán)節(jié)。按照西方財(cái)務(wù)界的“籌資定律，企業(yè)籌資首選留存收益，只將受益的一部分對(duì)外分紅，剩余部分轉(zhuǎn)作企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)的資金來源，其次是債務(wù)籌資，最后才是外部股權(quán)籌資。但是我國絕大多數(shù)小微企業(yè)還沒有開始利用外部股權(quán)籌資這一方式來進(jìn)行籌資。2009年中國人民銀行的一項(xiàng)調(diào)查顯示，我國小微企業(yè)籌資供應(yīng)的98%來自銀行貸款。特別在縣級(jí)以下經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)的地區(qū)多為中小型企業(yè)，大部分的小微企業(yè)存在資金籌集困難的問題。而且我國絕大多數(shù)小微企業(yè)被股權(quán)籌資排除在外，而債權(quán)籌資中的債券發(fā)行權(quán)也很難拿到，所以其主要的籌資模式是信貸籌資。所以籌資渠道窄、籌資方式單一，已成為制約我國小微企業(yè)發(fā)展的主要因素。3.2籌資成本高昂3.2.1貸款利率較高對(duì)小微企業(yè)貸款銀行很少選用信用貸款的方式，且利率較高，基準(zhǔn)貸款利率基礎(chǔ)上上浮10%-30%左右，有的到50%。此外，商業(yè)銀行常以收取違約延期支付費(fèi)用或設(shè)置“補(bǔ)償性余額”等手段，變相提高貸款利率。相對(duì)大企業(yè)而言，小微企業(yè)承擔(dān)了歧視性的高利率，無形中加重了籌資成本。自2007年以來國家貨幣政策的調(diào)整對(duì)小微企業(yè)籌資成本也造成一定影響，人民銀行連續(xù)采取加息和提高存款準(zhǔn)備金率的貨幣緊縮政策以解決經(jīng)濟(jì)過快增長(zhǎng)和通貨膨脹問題，使得小微企業(yè)的貸款利率水平不斷升高，加重了小微企業(yè)的籌資成本。3.2.2籌資費(fèi)用偏大小微企業(yè)在貸款申請(qǐng)時(shí)，大都需要進(jìn)行固定財(cái)務(wù)審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估、抵押登記、信用評(píng)估等程序，這些工作都需要小微企業(yè)自掏費(fèi)用，從而加大了籌資費(fèi)用。由于小微企業(yè)一般籌資金額較小，籌資頻率高，這些費(fèi)用在籌資金額中的比重就會(huì)相對(duì)較高，加重了小微企業(yè)的負(fù)擔(dān)。當(dāng)小微企業(yè)不能提供相應(yīng)的抵押物擔(dān)保時(shí)，還需引入外部擔(dān)保，有的利用專業(yè)擔(dān)保公司，擔(dān)保費(fèi)用使籌資費(fèi)用進(jìn)一步升高，從而加重了企業(yè)負(fù)擔(dān)。相對(duì)于大企業(yè)貸款而言，小微企業(yè)貸款一般金額少、時(shí)間短，比大企業(yè)的中、長(zhǎng)期大額貸款籌資費(fèi)用加重許多。3.3資本供給結(jié)構(gòu)不均衡3.3.1不同產(chǎn)業(yè)之間的資本供給不均衡在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，小微企業(yè)自身發(fā)展會(huì)呈現(xiàn)強(qiáng)者更強(qiáng)，弱者更弱的格局，那些技術(shù)水平先進(jìn)，符合市場(chǎng)潮流，管理水平領(lǐng)先的小微企業(yè)會(huì)在競(jìng)爭(zhēng)中脫穎而出，表現(xiàn)出良好的經(jīng)濟(jì)效益和成長(zhǎng)性，自然成為資本市場(chǎng)的寵兒。不論是通過風(fēng)險(xiǎn)投資引入股權(quán)資本或者是通過商業(yè)銀行引入債務(wù)資本都能居于主動(dòng)的地位，順利滿足資本需求，甚至出現(xiàn)資本供給過剩的局面，但大多數(shù)中小型企業(yè)屬于勞動(dòng)密集型企業(yè)，技術(shù)裝備水平較低，產(chǎn)品的核心競(jìng)爭(zhēng)力不突出，對(duì)市場(chǎng)的占有控制力較弱，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較大，在資本引入過程中則面臨很大的障礙，商業(yè)銀行對(duì)于此類項(xiàng)目表現(xiàn)出明顯的惜貸傾向，也不為各種風(fēng)險(xiǎn)資本、私人股權(quán)資本所看好，資本成為此類小微企業(yè)生存發(fā)展的一個(gè)重要制約原因。3.3.2地理區(qū)域上的資本供給不均衡除了小微企業(yè)之間的資本分配不均外，不同地區(qū)之間小微企業(yè)的資本供給也存在很大的差異性。東部沿海地區(qū)由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平高、小微企業(yè)發(fā)展快、信用體制相對(duì)健全等因素，在小微企業(yè)獲取資本方面供給較為充足。黃河三角洲地區(qū)開發(fā)相對(duì)較晚，與發(fā)達(dá)地區(qū)存在一定差距。西部地區(qū)差距更大，雖然國家制定出臺(tái)了許多支持西部開發(fā)的優(yōu)惠政策，但由于市場(chǎng)資源配置的基礎(chǔ)性作用及銀行等相關(guān)金融機(jī)構(gòu)嫌貧愛富的特點(diǎn)，資金投向西部地區(qū)的額度明顯少于東部地區(qū)。同時(shí)，面對(duì)西部地區(qū)的小微企業(yè)，很難獲得外部籌資機(jī)構(gòu)的支持。所以不同地區(qū)的小微企業(yè)在資本供給來源和規(guī)模上都存在著較大的差距。3.4相關(guān)優(yōu)惠政策落實(shí)難到位小微企業(yè)籌資難是普遍存在的現(xiàn)象，各級(jí)政府為解決小微企業(yè)融資困難出臺(tái)了一系列優(yōu)惠政策。如政府對(duì)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放小企業(yè)貸款按增量給予適當(dāng)補(bǔ)助;對(duì)小企業(yè)不良貸款造成的銀行呆壞賬給與風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償;中央和地方在財(cái)稅方面對(duì)小微企業(yè)發(fā)展的專項(xiàng)資金和減免稅的稅收優(yōu)惠政策;針對(duì)籌資目前存在的困難，采取籌資擔(dān)保補(bǔ)貼、內(nèi)貿(mào)信譽(yù)保險(xiǎn)補(bǔ)貼，以支持籌資的供應(yīng)鏈;完善財(cái)產(chǎn)抵押制度和貸款抵押物認(rèn)定辦法，緩解小微企業(yè)抵押不足的矛盾;鼓勵(lì)國有商業(yè)銀行和股份制銀行逐步提高小微企業(yè)中長(zhǎng)期貸款規(guī)模和比重;對(duì)信用擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)等。但財(cái)政補(bǔ)助解決小微企業(yè)信貸籌資問題不具有持續(xù)性和普遍性，有時(shí)還難以兼顧公平，優(yōu)惠政策落實(shí)不到位問題依然存在。各項(xiàng)優(yōu)惠政策的出臺(tái)對(duì)于引導(dǎo)資金流向、緩解小微企業(yè)融資困難起到了積極的作用，減免稅的優(yōu)惠政策主要是減輕負(fù)擔(dān)問題，但在有的地區(qū)為確保財(cái)政收入完成稅收任務(wù)采取應(yīng)收盡收的辦法，使優(yōu)惠措施難以實(shí)現(xiàn)。同時(shí)，由于各地?fù)?dān)保機(jī)構(gòu)良莠不齊，有些因?yàn)橐?guī)模小、實(shí)力弱、難以發(fā)揮其擔(dān)保職能，特別是民營擔(dān)保機(jī)構(gòu)其資信較差，不能充分發(fā)揮擔(dān)保資金的放大作用，導(dǎo)致政府對(duì)擔(dān)保的補(bǔ)貼優(yōu)惠成效甚微。4造成我國小微企業(yè)籌資難的原因分析當(dāng)前,小微企業(yè)籌資困難的現(xiàn)象和問題是普遍存在的，這是由于其企業(yè)自身素質(zhì)、當(dāng)前金融體系以及國家宏觀政策等各個(gè)方面和多個(gè)方面的綜合因素而形成的。具體分析如下：4.1缺乏有效的政策扶持國家雖然指定了一些政策鼓勵(lì)銀行支持小微企業(yè)融資，卻沒有硬性要求，很多政策難以落到實(shí)處。宏觀政策制約資金流動(dòng)性。比照國際經(jīng)驗(yàn),許多國家對(duì)中小企業(yè)籌資都采取各種優(yōu)惠政策進(jìn)行扶持,并有相應(yīng)機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)貸款擔(dān)保、保險(xiǎn)。與其他國家相比,我國目前這方面的機(jī)制尚不健全,缺乏專門為中小企業(yè)貸款服務(wù)、擔(dān)保的機(jī)構(gòu),社會(huì)化服務(wù)體系尚未形成。此外,在發(fā)展資本市場(chǎng)、開展直接籌資的改革中也傾向于照顧大型企業(yè),忽略了眾多小微企業(yè)的需要。4.2小微企業(yè)融資渠道狹窄由于證券市場(chǎng)門檻高，小微企業(yè)很難從證券市場(chǎng)獲得資金。小微企業(yè)資金來源主要集中在自有資金、銀行借貸和民間融資三方面。小型企業(yè)數(shù)量龐大而且增長(zhǎng)迅速，這種快速增長(zhǎng)幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于，小企業(yè)貸款的增長(zhǎng)幅度，造成融資缺口。另一方面小企業(yè)融資渠道單一限制了其融資入口。從整個(gè)范圍看，小企業(yè)的資金主要不是靠銀行貸款，而是通過各種形式自籌資金?？梢娦∑髽I(yè)缺少直接融資的手段、融資渠道單一、數(shù)量快速增長(zhǎng)是造成中小企業(yè)資金短缺的重要原因。調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，初創(chuàng)期企業(yè)基本不貸款。這類企業(yè)大多靠自身積累及民間借貸，基本滿足企業(yè)要求，對(duì)銀行依賴不大。成熟期銀行貸款滿足率較高。這類企業(yè)信用等級(jí)較高，企業(yè)管理也比較規(guī)范，產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力較強(qiáng)，企業(yè)經(jīng)營效益較好，因而貸款比較容易；成長(zhǎng)型企業(yè)貸款比較困難。這類企業(yè)已經(jīng)完成了原始積累，企業(yè)的產(chǎn)品具有一定的競(jìng)爭(zhēng)力，多需要通過規(guī)模擴(kuò)張實(shí)現(xiàn)資源的有效配置，流動(dòng)資金經(jīng)常出現(xiàn)緊張狀況，因而需要向銀行貸款。根據(jù)人民銀行2015年4季度調(diào)查顯示，季度末我國原材料購進(jìn)價(jià)格指數(shù)為79.3%，預(yù)期指數(shù)為75.4%，兩項(xiàng)指數(shù)依舊位居近三年以來的較高歷史水平，同時(shí)因出口下降，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，中小企業(yè)應(yīng)收賬款同比提高，中小企業(yè)流動(dòng)資金更加緊張。4.3企業(yè)財(cái)務(wù)管理不規(guī)范大多數(shù)的小微企業(yè)內(nèi)部管理制度尤其是財(cái)務(wù)管理制度不健全，大部分小微企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表不真實(shí)，有的甚至沒有會(huì)計(jì)報(bào)表，缺乏足夠的經(jīng)財(cái)務(wù)審計(jì)部門承認(rèn)的財(cái)務(wù)報(bào)表和良好的連續(xù)經(jīng)營記錄，虛假帳、多套賬的現(xiàn)象非常普遍，企業(yè)的資產(chǎn)、銷售等基本財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)在其財(cái)務(wù)報(bào)表中真實(shí)性不強(qiáng)、透明性不高，融資機(jī)構(gòu)難以認(rèn)同。5應(yīng)對(duì)小微企業(yè)籌資難的對(duì)策及建議我國小微企業(yè)在籌資渠道及籌資渠道的選擇上與大企業(yè)有著非常大的不同，這一方面有我國經(jīng)濟(jì)體制的原因，另一方面也有企業(yè)自身的問題。所以解決小微企業(yè)籌資模式單一與籌資渠道收窄問題，必須要政府與企業(yè)齊心協(xié)力，在政府的引導(dǎo)下，實(shí)現(xiàn)企業(yè)籌資的突破。5.1提高和改善小微企業(yè)的自身環(huán)境小微企業(yè)要想解決籌資難問題僅僅憑借外界的扶持，并不能真正使小微企業(yè)長(zhǎng)大變強(qiáng)，加強(qiáng)自身的管理水平，使得自己的財(cái)務(wù)信息透明化，找準(zhǔn)市場(chǎng)定位，增強(qiáng)自身積累能力和取得籌資的能力。例如銀行等金融機(jī)構(gòu)是企業(yè)籌入債務(wù)資金的主渠道，其借款利息也相對(duì)較低，因此，小微企業(yè)應(yīng)盡力同銀行等金融機(jī)構(gòu)建立良好的合作關(guān)系，爭(zhēng)取獲得它們的支持。最后根據(jù)企業(yè)自身的能力和規(guī)模，盡可能的尋找開拓其他的籌資渠道，為企業(yè)取得更多的發(fā)展前景。5.1.1規(guī)范企業(yè)財(cái)務(wù)制度先應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)自身的管理制度，講誠信、不指使財(cái)務(wù)人員做假賬，真實(shí)反映企業(yè)經(jīng)營狀況。保持良好的貸款信用記錄，增加經(jīng)營透明度。良好的會(huì)計(jì)記錄，準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，有助于減少信息不對(duì)稱的差距，減少銀行對(duì)企業(yè)的信用危機(jī)。同時(shí)及時(shí)還本付息，以保持同銀行的良好關(guān)系，樹立企業(yè)良好形象，維持企業(yè)信譽(yù)。優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，提高財(cái)會(huì)人員的綜合素質(zhì)，樹立企業(yè)良好的社會(huì)形象，從而改變金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)的不良印象，向小微企業(yè)伸出援手。5.1.2拓寬籌資渠道創(chuàng)新籌資機(jī)制在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益加劇的今天，在堅(jiān)持傳統(tǒng)的以自有資金為主的內(nèi)源籌資和以銀行貸款為主的外源籌資基礎(chǔ)上積極利用社會(huì)資本充分發(fā)展小微企業(yè)，積極探求合資，合作以及股份制改造道路。特別是一些小民營企業(yè)可以通過產(chǎn)權(quán)開發(fā)和資金來源多元化實(shí)現(xiàn)企業(yè)現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)的改革的同時(shí)，積極進(jìn)行兼并或聯(lián)營、合資。通過兼并某些資金雄厚的企業(yè)則可以解決其自身的資金困難，通過與其他實(shí)力雄厚的企業(yè)聯(lián)營也可以達(dá)到這一目的。小微企業(yè)還可以積極引進(jìn)外商投資，通過改組成為中外合資企業(yè)，這樣一方面可以增加自身的資金實(shí)力，另一方面也可以學(xué)習(xí)外方的先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)。5.2建立健全籌資金融機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)金融監(jiān)管籌資金融機(jī)構(gòu)作為企業(yè)發(fā)展的資金源動(dòng)力，任何企業(yè)的發(fā)展都離不開籌資金融機(jī)構(gòu)的支持。無論是國有大型企業(yè)還是小微企業(yè)，而目前我國小微企業(yè)發(fā)展取得長(zhǎng)足進(jìn)步，但與之不相匹配的是我國籌資金融機(jī)構(gòu)的單一性長(zhǎng)期存在。國有大型商業(yè)銀行作為資本市場(chǎng)的壟斷者長(zhǎng)久地占據(jù)著主導(dǎo)籌資機(jī)構(gòu)的主導(dǎo)地位，小微企業(yè)籌資金融機(jī)構(gòu)函待建立，建立一些適合于我國小微企業(yè)發(fā)展的中小型籌資金融機(jī)構(gòu)的呼聲近年來日漸高漲，而小微企業(yè)的發(fā)展也普遍存在對(duì)等型金融機(jī)構(gòu)需求。因此，以中小型銀行為代表的中小型金融機(jī)構(gòu)的建立將有利于中小型企業(yè)的順利籌資，也能進(jìn)一步保障籌資服務(wù)的質(zhì)量，為未來中小型企業(yè)籌資開辟新的平臺(tái)，對(duì)于小微企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)整體發(fā)展裨益極大。也可以通過建立健全中小型金融機(jī)構(gòu)來增補(bǔ)因制度缺失和小微企業(yè)財(cái)務(wù)管理不善出現(xiàn)的銀企雙方信息鴻溝，有利于解決信息非對(duì)稱狀況，加強(qiáng)雙方互信合作。應(yīng)當(dāng)立足小微企業(yè)發(fā)展特點(diǎn)和籌資特點(diǎn)，設(shè)立專項(xiàng)籌資服務(wù)機(jī)構(gòu)，形成覆蓋全國的以大型國有商業(yè)銀行為主導(dǎo)，中小型、地方型銀行共同發(fā)展的格局，不僅把國有大型企業(yè)的籌資服務(wù)擺在籌資首要地位，還要加強(qiáng)適應(yīng)小微企業(yè)發(fā)展的中小型金融機(jī)構(gòu)的建立，為小微企業(yè)提供專項(xiàng)投資籌資服務(wù)設(shè)立金融機(jī)構(gòu)。

結(jié)語通過以上的分析，我們能夠看出，我們的小微企業(yè)籌資還是存在著相當(dāng)多的問題，我們的企業(yè)還需要很多的學(xué)習(xí)和磨練，加強(qiáng)自身的管理，改善自身機(jī)制，為尋求更多自己籌資的渠道。而且我們國家相關(guān)的小微企業(yè)服務(wù)體系也不夠完善，希望國家能出臺(tái)些新的政策，提供良好的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，能夠幫助小微企業(yè)尋找更合理、更方便的籌資方式。我們國家現(xiàn)在必須在經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，借鑒國外的經(jīng)驗(yàn)，深化自己的經(jīng)濟(jì)改革，跟上國外發(fā)達(dá)國家的經(jīng)濟(jì)開放的發(fā)展步伐，培養(yǎng)完善的和更有利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展的環(huán)境。而我們的小微企業(yè)更應(yīng)該加快向國外企業(yè)學(xué)習(xí)的進(jìn)度，在適合自己條件和能力的情況下，選擇更好的、最能實(shí)現(xiàn)公