第3章excel在財(cái)務(wù)管理與分析中應(yīng)用

第三章Excel在財(cái)務(wù)管理

與分析中的應(yīng)用第一節(jié)經(jīng)濟(jì)定貨量模型

經(jīng)濟(jì)訂貨量（EconomicOrderQuantityEOQ）是采用數(shù)學(xué)的方法計(jì)算出庫(kù)存的每次訂貨量，這一訂貨量能夠使在一定時(shí)期內(nèi)，某一品種的庫(kù)存總成本達(dá)到最低。一、經(jīng)濟(jì)訂貨量的前提條件

在一定時(shí)期內(nèi)某種商品的需求量保持不變

每次訂貨成本都保持不變

單件商品的存儲(chǔ)成本（年存儲(chǔ)成本）固定不變

初始庫(kù)存量為零

庫(kù)存能夠得到及時(shí)補(bǔ)充（即不考慮安全庫(kù)存）P141二、經(jīng)濟(jì)訂貨量模型的基本概念

平均庫(kù)存量根據(jù)以上的前提條件，平均庫(kù)存量可用以下公式表示：

平均庫(kù)存量=Q/2Q

：商品一次訂貨量

儲(chǔ)存成本

儲(chǔ)存成本=P*K*Q/2P

：貨物單價(jià)（采購(gòu)單價(jià)）

K

：貨物的年存儲(chǔ)費(fèi)率

單位年儲(chǔ)存成本是指一件商品在倉(cāng)庫(kù)中保存一年的儲(chǔ)存成本。

單位年存儲(chǔ)成本（h）=

P*K

因此，儲(chǔ)存成本等于平均庫(kù)存量與單位年儲(chǔ)存成本的乘積，即：

儲(chǔ)存成本=P*K*Q/2=h*Q/2

訂貨成本訂貨成本等于單位訂貨成本乘以訂貨次數(shù)。由于在一定時(shí)期內(nèi)（一般為一年），商品的總需求量（年需求量）是一定的，所以：

訂貨成本=A*D/QA：一次訂貨成本

D

：商品全年的需求量

采購(gòu)成本由于全年商品的需求量是固定的，因此，無(wú)論每次訂貨量為多少，全年所支付的采購(gòu)成本是固定的，與訂貨量無(wú)關(guān)。

采購(gòu)成本=P*DP：商品單價(jià)

總成本（C）總成本應(yīng)是采購(gòu)成本、訂貨成本和儲(chǔ)存成本之和，即：C=D*P+A*D/Q+P*K*Q/2

鑒于采購(gòu)成本為固定的，與訂貨量無(wú)關(guān)，因此在討論經(jīng)濟(jì)訂貨量時(shí)，可以將企業(yè)的訂儲(chǔ)成本看成是儲(chǔ)存成本與訂貨成本之和，即：

C=A*D/Q+P*K*Q/2C=A*D/Q+P*K*Q/2

由以上的訂儲(chǔ)成本的計(jì)算公式可看出：

訂貨量（Q）越大，儲(chǔ)存成本就越高，而訂貨成本就越低；反之，訂貨量越小，儲(chǔ)存成本就越低，但訂貨成本卻越高。

企業(yè)需要在增加訂貨量所節(jié)約的成本與增加庫(kù)存量所提高的成本之間進(jìn)行權(quán)衡，以求得兩者之間最佳的組合。

經(jīng)濟(jì)訂貨量經(jīng)濟(jì)訂貨量就是指使總成本（訂儲(chǔ)成本）最低的一次訂貨批量。

Q*=SQRT(2*D*A/h)或

Q*=SQRT(2*D*A/(P*K))

在經(jīng)濟(jì)訂貨量下：

年訂貨成本

=年儲(chǔ)存成本

即：A*D/Q*=P*K*Q*/2

年總成本的最小值為：

Cmin=SQRT(2*D*A*h)或Cmin=SQRT(2*D*A*P*K)D：年需求量

A：一次訂貨成本P：產(chǎn)品單價(jià) K：年儲(chǔ)存費(fèi)率h：?jiǎn)挝荒陜?chǔ)存成本 三、經(jīng)濟(jì)訂貨量模型舉例1、基本經(jīng)濟(jì)訂貨量模型【例】

某企業(yè)全年需要某種材料5000千克，一次訂貨費(fèi)用為20元，材料單價(jià)為25元/千克，材料的存儲(chǔ)費(fèi)率為10%。求該材料的經(jīng)濟(jì)訂貨量、全年訂貨次數(shù)和最低訂儲(chǔ)費(fèi)用。【例44】P142【例】

某企業(yè)采購(gòu)某零件，全年需求量為15000件，每次訂貨成本為500元，單件零件的年儲(chǔ)存成本為30元，當(dāng)訂貨量為900件時(shí)，要求：（1）計(jì)算年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本和年訂儲(chǔ)成本；（2）計(jì)算經(jīng)濟(jì)訂貨量及年訂儲(chǔ)成本極小值；（3）在本工作表中生成一個(gè)運(yùn)算表，計(jì)算當(dāng)訂貨量從200～1500變化時(shí)該零件的年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本、年訂儲(chǔ)成本；（4）根據(jù)此運(yùn)算表制作無(wú)數(shù)據(jù)點(diǎn)平滑線散點(diǎn)圖；【經(jīng)濟(jì)訂貨量1A】（5）繪制反映該零件的年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本、年訂儲(chǔ)成本隨年需求量（從10000按增量1000到20000）、訂貨量（從200按增量50到1500）變化的圖形（注：用微調(diào)框和文本框進(jìn)行控制和顯示當(dāng)前的值）；（6）在圖形上添加當(dāng)前訂貨量和經(jīng)濟(jì)訂貨量的垂直參考線及顯示參考點(diǎn)的數(shù)據(jù)值?！窘?jīng)濟(jì)訂貨量1B】【例】某商店A商品的年銷(xiāo)量為8000，一次訂貨的訂貨成本為30元，單位年儲(chǔ)存成本為3.8元。（1）試確定該商品的經(jīng)濟(jì)訂貨量與年總成本的最小值。（2）建立一張運(yùn)算表，計(jì)算年需求量從5000按步長(zhǎng)1000變化到10000，年訂貨量從200按步長(zhǎng)50變化到500的年訂儲(chǔ)成本（訂貨成本與儲(chǔ)存成本之和）。（3）根據(jù)運(yùn)算表繪制出該商品的年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本與年總成本隨訂貨量變化的曲線圖形（無(wú)數(shù)據(jù)點(diǎn)平滑線散點(diǎn)圖，曲線用灰色線表示）?！窘?jīng)濟(jì)訂貨量2A】（4）制作一個(gè)受年需求量控件控制的反映當(dāng)前年需求量的紅色曲線，使其在上述5條灰色曲線間移動(dòng)（用微調(diào)框和文本框控制和顯示當(dāng)前處需求量的值）（5）紅色曲線的最低點(diǎn)沿綠色軌跡曲線（不同需求量下的經(jīng)濟(jì)訂貨量曲線）移動(dòng)，而經(jīng)過(guò)該最低點(diǎn)的藍(lán)色垂直參考線也應(yīng)會(huì)作相應(yīng)的移動(dòng)?！窘?jīng)濟(jì)定貨量2B】2、有數(shù)量折扣情況下的經(jīng)濟(jì)訂貨量模型前述的經(jīng)濟(jì)訂貨量的計(jì)算并不考慮商品購(gòu)買(mǎi)時(shí)的單價(jià)。但面對(duì)采購(gòu)商品的折扣優(yōu)惠可以按以下兩種思路去考慮：

折扣優(yōu)惠政策規(guī)定的訂貨量小于或等于經(jīng)濟(jì)訂貨量，則按經(jīng)濟(jì)訂貨量確定每次訂貨量。這樣既可以享受折扣優(yōu)惠政策又實(shí)現(xiàn)最佳的訂貨量。P144

折扣優(yōu)惠政策規(guī)定的訂貨量大于經(jīng)濟(jì)訂貨量，則必須進(jìn)行總成本分析。此時(shí)的年總成本不僅包含年訂貨成本和年儲(chǔ)存成本，還應(yīng)該考慮年采購(gòu)成本，即商品的單價(jià)。

如果按折扣優(yōu)惠政策進(jìn)行訂貨的年總成本低于按經(jīng)濟(jì)訂貨量進(jìn)行訂貨的年總成本，則可以接受折扣優(yōu)惠政策；

如果按折扣優(yōu)惠政策進(jìn)行訂貨的年總成本高于按經(jīng)濟(jì)訂貨量進(jìn)行訂貨的年總成本，則放棄折扣優(yōu)惠政策，堅(jiān)持經(jīng)濟(jì)訂貨量策略。進(jìn)行訂貨批量決策的步驟：①計(jì)算不同折扣價(jià)格下的經(jīng)濟(jì)訂貨量（按傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)訂貨量計(jì)算方法計(jì)算），并判斷這些經(jīng)濟(jì)訂貨量是否有效（是否符合折扣優(yōu)惠政策）；②計(jì)算有效的經(jīng)濟(jì)訂貨量的年總成本和不同折扣起點(diǎn)下訂貨量的年總成本；③將計(jì)算出的年總成本進(jìn)行比較。

供貨商的折扣優(yōu)惠政策有兩種：

非連續(xù)價(jià)格形式的折扣優(yōu)惠即當(dāng)達(dá)到一定訂貨量限度后商品的單價(jià)整體降低的一種折扣優(yōu)惠形式

連續(xù)價(jià)格形式的折扣優(yōu)惠即當(dāng)訂貨量達(dá)到或超過(guò)折扣限量時(shí)，在特定的訂貨量范圍區(qū)間內(nèi)的訂貨量可以按折扣優(yōu)惠計(jì)價(jià)【例】

某企業(yè)每年需要配件20000件，每次訂貨費(fèi)用為1000元，存儲(chǔ)費(fèi)率是配件單價(jià)的15%。供貨商規(guī)定，凡一次性購(gòu)買(mǎi)3000件以下的價(jià)格為8元/件，3000件或以上但6000件以下的價(jià)格為7元/件，6000件或以上但8000件以下的價(jià)格為6元/件，8000件或以上的價(jià)格為5元/件。問(wèn)企業(yè)應(yīng)如何訂貨成本最低？【例46】P144【解題步驟】：①計(jì)算不同折扣價(jià)格下的經(jīng)濟(jì)訂貨量②判斷這些經(jīng)濟(jì)訂貨量是否有效③計(jì)算有效的經(jīng)濟(jì)訂貨量的年總成本和不同折扣起點(diǎn)下訂貨量的年總成本④將計(jì)算出的年總成本進(jìn)行比較

⑤數(shù)據(jù)分析——作出最佳選擇【例】

某企業(yè)采購(gòu)某零件，全年需求量為15000件，每次訂貨成本為500元，單件零件的年儲(chǔ)存成本為30元。如果每次訂貨量大于等于1500件，則每件單價(jià)在原價(jià)4.5元/件的基礎(chǔ)上可以享受5%的優(yōu)惠折扣。【經(jīng)濟(jì)訂貨量3】（1）建立數(shù)據(jù)模型，依據(jù)模型選擇訂貨策略；（2）建立訂貨量按增量100從300變化到4000的運(yùn)算表，計(jì)算不同訂貨量下的年總成本（訂貨成本、儲(chǔ)存成本、采購(gòu)成本）；（3）按上述運(yùn)算表建立圖表（無(wú)數(shù)據(jù)點(diǎn)平滑線散點(diǎn)圖，生成的曲線在折扣閾限值處應(yīng)有一個(gè)陡降的效果）；（4）添加經(jīng)濟(jì)訂貨量垂直參考線和最低年總成本水平參考線；【例】

在上例數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上：（1）添加兩個(gè)微調(diào)框，其中一個(gè)控制折扣閾值，按增量100從1000變化到2000；另一個(gè)控制折扣率，按增量1%從5%變化到15%；【經(jīng)濟(jì)訂貨量3B】（2）創(chuàng)建價(jià)格優(yōu)惠條件下的年總成本變化圖表；（3）添加經(jīng)濟(jì)訂貨量垂直參考線和最低年總成本水平參考線；【例】某煉鋼廠每年需消耗20000噸礦石，每噸礦石價(jià)格250元，該廠每次訂購(gòu)時(shí)，需花費(fèi)手續(xù)費(fèi)等合計(jì)6000元，儲(chǔ)存1噸礦石的年成本為50元。（1）在工作表中構(gòu)造一個(gè)模型來(lái)確定當(dāng)?shù)V石訂購(gòu)量等于3000噸時(shí)的年采購(gòu)成本、年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本和年總成本。并計(jì)算出經(jīng)濟(jì)訂貨量及全年總成本；（2）建立一個(gè)運(yùn)算表，計(jì)算當(dāng)訂貨量從1400按步長(zhǎng)100變化到3400時(shí)全年總成本隨訂貨量變化的值；【經(jīng)濟(jì)訂貨量4】（3）基于此運(yùn)算表制作一個(gè)訂貨量從1400按步長(zhǎng)100變化到3400時(shí)表示全年總成本隨訂貨量變化的曲線圖形（無(wú)數(shù)據(jù)點(diǎn)平滑線散點(diǎn)圖）。（4）建立一運(yùn)算表，計(jì)算當(dāng)年單位儲(chǔ)存成本從50按步長(zhǎng)1變化到60時(shí)的經(jīng)濟(jì)訂貨量和全年總成本；（5）基于此運(yùn)算表，在圖形上添加當(dāng)年單位儲(chǔ)存成本從50按步長(zhǎng)1變化到60時(shí)的經(jīng)濟(jì)訂貨量和全年總成本構(gòu)成的空心紅色點(diǎn)子和紅色曲線；（6）在圖形上添加一條反映當(dāng)前經(jīng)濟(jì)訂貨量且隨控件變化的紅色水平參考線以及實(shí)心的紅色點(diǎn)子和該參考點(diǎn)的數(shù)據(jù)值。（7）用一個(gè)微調(diào)框和文本框控制和顯示當(dāng)前年儲(chǔ)存成本；紅色水平線、點(diǎn)子及藍(lán)色曲線隨其變化而變動(dòng)?！窘?jīng)濟(jì)訂貨量4B】第二節(jié)投資決策模型一、投資決策概述1、投資決策的基本概述投資是企業(yè)（投資者）為適應(yīng)今后生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的長(zhǎng)遠(yuǎn)需要而投入于固定資產(chǎn)增加、擴(kuò)建、更新、資源的開(kāi)發(fā)與利用等方面的資金。因此投資支出也稱為資本支出。投資的方式很多，將投資的品種、投資的預(yù)期收益、投資的時(shí)間等投資因素進(jìn)行系統(tǒng)化和表格化的整理，可以形成一系列的備選方案。投資決策是指對(duì)一個(gè)投資項(xiàng)目的各種方案進(jìn)行對(duì)比分析，以選擇投資效益最佳的方案。P157

具體估算各個(gè)投資方案形成的各項(xiàng)現(xiàn)金流入和各期現(xiàn)金流出的數(shù)量，是正確計(jì)算投資方案經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)，也是正確評(píng)價(jià)投資效益的一個(gè)必要條件。

現(xiàn)金流入是整個(gè)投資及其回收過(guò)程中所發(fā)生的實(shí)際現(xiàn)金收入。它包括項(xiàng)目投產(chǎn)后每年的產(chǎn)品銷(xiāo)售（營(yíng)業(yè)）收入、固定資產(chǎn)報(bào)廢時(shí)的殘值收入，以及項(xiàng)目結(jié)束時(shí)回收的流動(dòng)資金。

現(xiàn)金流出是整個(gè)投資及其回收過(guò)程中所發(fā)生的現(xiàn)金支出。它包括固定資產(chǎn)投資支出、流動(dòng)資金投資支出、產(chǎn)品制造成本、銷(xiāo)售費(fèi)用以及管理費(fèi)用中以現(xiàn)金支付的部分和銷(xiāo)售稅金。

進(jìn)行投資方案比較與優(yōu)選是投資評(píng)價(jià)的關(guān)鍵。投資評(píng)價(jià)指標(biāo)的計(jì)算，歸根到底是為方案的對(duì)比與優(yōu)選服務(wù)的。備選投資方案的評(píng)價(jià)主要依據(jù)是凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率和內(nèi)部收益率指標(biāo)。這3個(gè)指標(biāo)從不同側(cè)面反映投資項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益，也各有其局限性。2、貨幣的時(shí)間價(jià)值在不同時(shí)間點(diǎn)發(fā)生的同一數(shù)額的貨幣的價(jià)值是不同的。所謂貨幣的時(shí)間價(jià)值就是指同面額的貨幣在不同的時(shí)間點(diǎn)的價(jià)值不同。（1）資金的未來(lái)值將某一數(shù)額的資金在將來(lái)某年的價(jià)值稱為該資金的未來(lái)值。（2）資金的現(xiàn)值資金的現(xiàn)值是指未來(lái)某一特定金額的現(xiàn)在值，即與將來(lái)某年某一數(shù)額的資金等價(jià)的當(dāng)前價(jià)值。

計(jì)算未來(lái)值是從已知現(xiàn)在的金額（現(xiàn)值）、利率及期限測(cè)算將來(lái)的值；計(jì)算現(xiàn)值是從已知未來(lái)的金額（未來(lái)值）、利率及期限來(lái)測(cè)算相當(dāng)于現(xiàn)在的金額。把未來(lái)值折算為現(xiàn)值的過(guò)程稱為折現(xiàn)。

現(xiàn)值與折現(xiàn)率（貼現(xiàn)率）有密切的關(guān)系：折現(xiàn)率越高，折算的現(xiàn)值就越小。

未來(lái)值是本利之和，現(xiàn)值就是未來(lái)的收入扣除利息因素。（3）現(xiàn)金流量串的現(xiàn)值將每年發(fā)生相等金額的現(xiàn)金流量串（如每月應(yīng)付的房貸款）通常稱為年金。年金的現(xiàn)值即為各年發(fā)生的現(xiàn)金流量與“貼現(xiàn)因子”（數(shù)值上可以理解為貼現(xiàn)率）乘積之和。在現(xiàn)金流量的計(jì)算過(guò)程中，應(yīng)該明確現(xiàn)金流量發(fā)生在這個(gè)時(shí)間期的期初還是期末（期初和期末正好差一個(gè)時(shí)期）。（4）投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值投資項(xiàng)目的現(xiàn)金流量串的現(xiàn)值與初始投資額之差稱為投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值。一個(gè)投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值大于0，且它的回報(bào)超過(guò)了參考項(xiàng)目的回報(bào)，則這個(gè)投資項(xiàng)目是可取的；反之，如果投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值小于0，即它的未來(lái)收入不足以抵消當(dāng)前投資的金額，則這個(gè)投資項(xiàng)目是不可取的。這是對(duì)任何一個(gè)投資項(xiàng)目進(jìn)行評(píng)估時(shí)的準(zhǔn)則?，F(xiàn)值的計(jì)算可以通過(guò)NPV()函數(shù)來(lái)計(jì)算。（5）內(nèi)部報(bào)酬率在一個(gè)投資項(xiàng)目未來(lái)各年的現(xiàn)金流量串不變的條件下，其凈現(xiàn)值是隨著所使用的貼現(xiàn)率大小而變化的。所謂內(nèi)部報(bào)酬率（內(nèi)部收益率）就是資金流入現(xiàn)值總額與資金流出現(xiàn)值總額相等，即凈現(xiàn)值等于零時(shí)的貼現(xiàn)率。內(nèi)部報(bào)酬率可以通過(guò)IRR()函數(shù)來(lái)計(jì)算。3、投資決策模型

凈現(xiàn)值法模型在對(duì)兩個(gè)以上具有相同有效期的投資項(xiàng)目進(jìn)行選擇的準(zhǔn)則是：如果各個(gè)備選投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值中的極大值大于0，那么實(shí)現(xiàn)凈現(xiàn)值極大值的高效項(xiàng)目就是應(yīng)該被選擇的最優(yōu)項(xiàng)目，否則這些備選項(xiàng)目便無(wú)一可取。

內(nèi)部報(bào)酬率法模型在所涉及的各個(gè)備選項(xiàng)目初始投資額相同的情況下，也可以利用內(nèi)部報(bào)酬率作為決策的準(zhǔn)則：如果各個(gè)備選項(xiàng)目的內(nèi)部報(bào)酬率的極大值大于參考項(xiàng)目的回報(bào)率，則實(shí)現(xiàn)內(nèi)部報(bào)酬率極大值的投資項(xiàng)目就是應(yīng)該被選擇的最優(yōu)項(xiàng)目，否則這些項(xiàng)目就無(wú)一可取。

各個(gè)備選投資項(xiàng)目的初始投資額不同時(shí)，不能使用此準(zhǔn)則。【例】

某企業(yè)有A、B、C三個(gè)投資項(xiàng)目可供選擇：這3個(gè)項(xiàng)目的當(dāng)前（第0年）投資金額與今后3年（第1年~第3年）的預(yù)期回報(bào)分別如下表所示。（1）試建立一個(gè)決策模型，當(dāng)公司使用的貼現(xiàn)率為1%時(shí)，模型能給出這3個(gè)項(xiàng)目的最優(yōu)投資方案?！緝衄F(xiàn)值1A】初始投資額（萬(wàn)元）預(yù)期回報(bào)（萬(wàn)元）第1年第2年第3年項(xiàng)目A18001300900500項(xiàng)目B1800120010001000項(xiàng)目C200600400200（2）試建立一個(gè)模型，當(dāng)公司使用的貼現(xiàn)率在1%~15%范圍內(nèi)變化時(shí)，模型能給出這3個(gè)項(xiàng)目中的最優(yōu)最投資項(xiàng)目，并這3個(gè)項(xiàng)目的凈現(xiàn)值柱形圖。

注意觀察貼現(xiàn)率的變化對(duì)投資項(xiàng)目選擇的影響。在本例中，當(dāng)貼現(xiàn)率較小時(shí)，最優(yōu)投資項(xiàng)目是項(xiàng)目B；當(dāng)貼現(xiàn)率較大時(shí)（大于11%），最優(yōu)投資項(xiàng)目是C。【例】

某企業(yè)有甲、乙兩個(gè)投資項(xiàng)目，相關(guān)數(shù)據(jù)如下。試計(jì)算其凈現(xiàn)值和內(nèi)部報(bào)酬率，并選擇最優(yōu)方案?！緝?nèi)部報(bào)酬率1】▲ROUNDUP函數(shù)語(yǔ)法：ROUNDUP(number,num_digits)功能：對(duì)number遠(yuǎn)離零值，向上舍入數(shù)字。說(shuō)明：

取舍位數(shù)由參數(shù)num_digits決定。

ROUNDUP函數(shù)和ROUND函數(shù)的功能基本相同，兩者區(qū)別的是：ROUNDUP函數(shù)在進(jìn)行取舍時(shí)總是向上取舍，即進(jìn)行遠(yuǎn)離0的取舍。

當(dāng)取舍位數(shù)為0時(shí)，取舍到整數(shù)；取舍位數(shù)為負(fù)值時(shí)，即表示小數(shù)點(diǎn)的左側(cè)應(yīng)有多少個(gè)零。【例】ROUND(18.435,2) ROUNDUP(18.435,2) 18.44 18.44ROUND(18.435,1) ROUNDUP(18.435,1) 18.4 18.5ROUND(-18.435,1) ROUNDUP(-18.435,1) -18.4 -18.5ROUND(18.435,0) ROUNDUP(18.435,0) 18 19ROUND(18.435,-1) ROUNDUP(18.435,-1) 20 20ROUND(18.435,-2) ROUNDUP(18.435,-2) 0 100▲ROUNDDOWN函數(shù)語(yǔ)法：ROUNDDOWN(number,num_digits)功能：對(duì)number進(jìn)行靠近零值，向下舍入數(shù)字。說(shuō)明：

ROUNDDOWN函數(shù)和ROUNDUP函數(shù)的功能差不多，只不過(guò)ROUNDUP函數(shù)在進(jìn)行取舍時(shí)總是向上取舍即遠(yuǎn)離0的取舍；而ROUNDDOWN函數(shù)在進(jìn)行取舍時(shí)總是向下取舍即進(jìn)行靠近0的取舍?！纠縍OUNDDOWN(18.435,2) 18.43ROUNDDOWN(18.435,1) 18.4ROUNDDOWN(-18.435,2) -18.43ROUNDDOWN(18.435,0) 18ROUNDDOWN(18.435,-1) 10ROUNDDOWN(18.435,-2) 0模擬運(yùn)算表

Excel攜帶了一個(gè)模擬運(yùn)算表工具，該工具用于計(jì)算一系列自變量給定值對(duì)應(yīng)的函數(shù)值。模擬運(yùn)算表計(jì)算函數(shù)值是自動(dòng)進(jìn)行的，如果某個(gè)自變量的給定值被修改了，模擬運(yùn)算表不需要人工干預(yù)就可以自動(dòng)計(jì)算出新的函數(shù)值。模擬運(yùn)算表包括：

一維模擬運(yùn)算表計(jì)算一個(gè)自變量所有給定值對(duì)應(yīng)的函數(shù)值。

二維模擬運(yùn)算表計(jì)算兩個(gè)自變量所有給定值對(duì)應(yīng)的函數(shù)值。

一維模擬運(yùn)算表【例】某企業(yè)采購(gòu)某零件，全年需求量為15000件，每次訂貨成本為500元，單件零件的年儲(chǔ)存成本為30元，試?yán)肊xcel的模擬運(yùn)算表功能，在工作表中生成一個(gè)運(yùn)算表，計(jì)算當(dāng)訂貨量從200～1500變化時(shí)該零件的年訂貨成本、年儲(chǔ)存成本、年訂儲(chǔ)成本?！疽痪S模擬運(yùn)算】操作時(shí)的注意事項(xiàng)：①一維模擬運(yùn)算時(shí)，代表函數(shù)關(guān)系的公式必須位于比所有自變量給定值高一行、右邊一列處。②正確判斷自變量的一系列給定值的位置是在同一行還是同一列。③正確選擇函數(shù)關(guān)系中自變量所引用的行和列的所有單元格。

二維模擬運(yùn)算表【例】某商店A商品的年銷(xiāo)量為8000，一次訂貨的訂貨成本為30元，單位年儲(chǔ)存成本為3.8元。試?yán)媚M運(yùn)算表工具計(jì)算年需求量從5000按步長(zhǎng)1000變化到10000，年訂貨量從200按步長(zhǎng)50變化到500的年訂儲(chǔ)成本【二維模擬運(yùn)算】

二維模擬運(yùn)算時(shí)，代表函數(shù)關(guān)系的公式位于行、列自變量給定值的交叉處，并區(qū)分引用和和引用列的單元格?！鳤ND函數(shù)語(yǔ)法：AND(logical1,logical2,……)功能：檢查是否所有參數(shù)值均為T(mén)RUE，如果所有參數(shù)值均為T(mén)RUE，則返回TRUE。類似的函數(shù)有：OR()、NOT()?！鳱PV函數(shù)語(yǔ)法：NPV(rate,value1,value2,……)功能：基于一系列現(xiàn)金流和固定的各期貼現(xiàn)率，返回一項(xiàng)投資的現(xiàn)值和總和。說(shuō)明：

rate

各期的貼現(xiàn)率，是一個(gè)固定值。

value1,value2,……

連續(xù)各期的現(xiàn)金流量值。P155▲IRR函數(shù)語(yǔ)法：IRR(values,guess)功能：返回由數(shù)值代表的一組現(xiàn)金流的內(nèi)部收益率。說(shuō)明：

values

用來(lái)計(jì)算內(nèi)部收益率的數(shù)組或單元格范圍的引用。values包含至少一個(gè)正值和一個(gè)負(fù)值。

guess

對(duì)函數(shù)IRR()計(jì)算的估計(jì)值。P157

Excel使用迭代法計(jì)算IRR()函數(shù)。從guess開(kāi)始，函數(shù)不斷修正收益率，直至結(jié)果精度達(dá)到0.00001%。如果經(jīng)過(guò)20次迭代，仍未找到結(jié)果，則返回錯(cuò)誤值#NUM!。

在大多數(shù)情況下，并不需要為IRR()函數(shù)提供guess值，如果省略gu