2023年銀行知識(shí)財(cái)經(jīng)金融知識(shí)-中金所金融及衍生品知識(shí)考試歷年參考核心考點(diǎn)薈萃附答案

（圖片大小可任意調(diào)節(jié)）2023年銀行知識(shí)財(cái)經(jīng)金融知識(shí)-中金所金融及衍生品知識(shí)考試歷年參考核心考點(diǎn)薈萃附答案第一卷一.參考題庫(kù)(共20題)1.證券公司柜臺(tái)交易的產(chǎn)品可由證券公司負(fù)責(zé)登記托管，可不可以由中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司登記托管？2.在場(chǎng)外期權(quán)交易中，利率上限期權(quán)與下限期權(quán)之間存在的平價(jià)關(guān)系是（）。 A、利率上限=利率下限-利率互換B、利率上限=利率下限+標(biāo)的現(xiàn)貨C、利率上限=利率下限+利率互換D、利率上限=利率下限-標(biāo)的現(xiàn)貨3.國(guó)家對(duì)境內(nèi)中資機(jī)構(gòu)舉借短期國(guó)際商業(yè)貸款實(shí)行余額管理，余額由（）核定。A、財(cái)政部B、外匯管理局C、人民銀行D、國(guó)家發(fā)展計(jì)劃委員會(huì)4.對(duì)國(guó)內(nèi)外利率期貨市場(chǎng)發(fā)展歷史的描述，正確的是（）A、1975年，美國(guó)期貨市場(chǎng)推出利率期貨交易B、1977年，美國(guó)期貨市場(chǎng)推出國(guó)債期貨交易C、2013年，中金所推出5年期國(guó)債期貨交易D、2015年，中金所推出10年期國(guó)債期貨交易5.遠(yuǎn)期結(jié)售匯履約（）以本金全額交割，無本金交割遠(yuǎn)期外匯交易（）以本金全額交割。A、必須，必須B、必須，無需C、無需，必須D、無需，無需6.下列關(guān)于看漲期權(quán)牛市價(jià)差策略多頭正確的是（）。A、當(dāng)標(biāo)的價(jià)格下跌時(shí)，牛市價(jià)差組合的內(nèi)在價(jià)值下降B、到期時(shí)，當(dāng)標(biāo)的價(jià)格漲過較高的執(zhí)行價(jià)格時(shí)，牛市價(jià)差組合的價(jià)值將升至最大值C、組合的價(jià)值隨著時(shí)間流逝逐漸向到期日時(shí)的價(jià)值靠攏D、在距離到期日較遠(yuǎn)時(shí)，當(dāng)標(biāo)的價(jià)格跌破較低的執(zhí)行價(jià)格時(shí)，牛市價(jià)差組合的Delta值為07.1973年4月，（）成立，推出了以股票為標(biāo)的的期權(quán)產(chǎn)品，標(biāo)志著現(xiàn)代意義的期權(quán)市場(chǎng)——交易所市場(chǎng)的誕生。A、CBOEB、CBOTC、CMED、LTOM8.（）是指當(dāng)市場(chǎng)出現(xiàn)連續(xù)兩個(gè)交易日的同方向漲（跌）停板、單邊市等特別重大的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，中金所為迅速、有效化解市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，防止會(huì)員大量違約而采取的緊急措施。A、強(qiáng)制平倉(cāng)制度B、強(qiáng)制減倉(cāng)制度C、大戶持倉(cāng)報(bào)告制度D、持倉(cāng)限額制度9.根據(jù)買賣權(quán)平價(jià)關(guān)系，購(gòu)買一個(gè)股票的看跌期權(quán)等價(jià)于（）。A、購(gòu)買看漲期權(quán)，購(gòu)買股票，以無風(fēng)險(xiǎn)利率借入現(xiàn)金B(yǎng)、出售看漲期權(quán)，購(gòu)買股票，以無風(fēng)險(xiǎn)利率借入現(xiàn)金C、購(gòu)買看漲期權(quán)，出售股票，以無風(fēng)險(xiǎn)利率投資現(xiàn)金D、出售看漲期權(quán)，出售股票，以無風(fēng)險(xiǎn)利率投資現(xiàn)金10.在計(jì)算國(guó)債期貨套保比例時(shí)，基點(diǎn)價(jià)值法比修正久期法的精確度更高。使用國(guó)債期貨進(jìn)行資產(chǎn)配置時(shí)，與直接持有國(guó)債現(xiàn)貨相比，可以節(jié)省資金。11.中金所5年期國(guó)債期貨價(jià)格為96.110元，其可交割國(guó)債凈價(jià)為101.2800元，轉(zhuǎn)換因子1.0500。其基差為（）A、0.3645B、5.1700C、10.1500D、0.347112.居民個(gè)人繳納國(guó)際學(xué)術(shù)團(tuán)體組織的會(huì)員費(fèi)銀行需審核的資料有（）。A、書面申請(qǐng)B、本人戶籍證明和身份證明C、國(guó)際學(xué)術(shù)組織證明文件D、以上都對(duì)13.我國(guó)某公司與銀行簽訂遠(yuǎn)期合約，約定3個(gè)月后以1USD=6.2760CNY的匯率購(gòu)買100萬美元，用于支付進(jìn)口貨款，若3個(gè)月后美元兌人民幣的匯率為6.2820，則該銀行將（）A、盈利6000元人民幣B、損失6000元人民幣C、盈利1500元人民幣D、以上結(jié)論都不正確14.假設(shè)CME9月CNY/EUR期貨合約價(jià)格為0.09561，即期匯率為1歐元=10.4583元人民幣。期貨合約面值為100萬人民幣，交易所要求的保證金比例為2%，某投資者有10000萬歐元的匯率下跌風(fēng)險(xiǎn)敞口，若選擇期貨套期保值，下列說法正確的是（）A、買入期貨合約1046手，需要保證金2091.87萬人民幣B、賣出期貨100手，需要保證金2091.87萬人民幣C、買入期貨合約100手，需要保證金200.02萬歐元D、賣出期貨合約1046手，需要保證金200.02萬歐元15.外匯期貨套期保值策略包括以下類型（）A、買入套期保值B、賣出套期保值C、反向套期保值D、交叉套期保值16.目前，我國(guó)中金所又上市了上證50股指期貨，交易者可以利用上證50和滬深300之間的高相關(guān)性進(jìn)行價(jià)差策略，請(qǐng)問該策略屬于（）A、跨品種價(jià)差策略B、跨市場(chǎng)價(jià)差策略C、投機(jī)策略D、期現(xiàn)套利策略17.根據(jù)《證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)操作指引》規(guī)定，證券公司應(yīng)當(dāng)承擔(dān)協(xié)助期貨公司進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制的職責(zé)。18.可用于解決股指期貨程序化模型信號(hào)閃爍（即買賣信號(hào)時(shí)隱時(shí)現(xiàn)）問題的辦法有（）A、用不可逆的條件作為信號(hào)判斷條件B、使正在變動(dòng)的未來函數(shù)變成已經(jīng)不再變動(dòng)的完成函數(shù)C、不要采用數(shù)量化指標(biāo)D、禁止采用擺動(dòng)指標(biāo)19.中長(zhǎng)期國(guó)際商業(yè)貸款重點(diǎn)用于引進(jìn)先進(jìn)技術(shù)和設(shè)備以及產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和外債結(jié)構(gòu)的調(diào)整。20.某交易者在3月初以0.0750元的價(jià)格賣出一張執(zhí)行價(jià)格為2.0000元的上證50ETF看漲期權(quán)，又以0.0320元的價(jià)格買進(jìn)一張其他條件相同的執(zhí)行價(jià)格為2.1000元的看漲期權(quán)，建倉(cāng)時(shí)上證50ETF的價(jià)格為2.063元，假設(shè)期權(quán)到期時(shí)其價(jià)格為2.2000元。根據(jù)以上操作，下列說法正確的是（）A、該策略建倉(cāng)時(shí)不需要初始資金（不考慮交易成本和保證金要求）B、該策略的損益平衡點(diǎn)為2.0430元C、期權(quán)到期時(shí)，交易者盈利430元D、該策略的最大盈利為430元第二卷一.參考題庫(kù)(共20題)1.2016年5月6日，中金所上市交易的5年期國(guó)債期貨合約有（）A、TF1606，TF1609，TF1612B、TF1606，TF1609，TF1612，TF1703C、TF1605，TF1606，TF1609D、TF1605，TF1606，TF1409，TF141286.以下可以2.中國(guó)居民未在申報(bào)期內(nèi)按操作規(guī)程進(jìn)行申報(bào)的，之后其在外匯局規(guī)定的一段時(shí)間內(nèi)從境外收入的款項(xiàng)，解付行可為其辦理解付手續(xù)，不需再進(jìn)行國(guó)際收支統(tǒng)計(jì)申報(bào)。3.金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)經(jīng)營(yíng)結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向人民銀行提交哪些材料？4.下列關(guān)于收益率和債券價(jià)格變動(dòng)相關(guān)內(nèi)容的描述，合理的有（）A、到期收益率上漲將引起債券價(jià)格上漲B、到期收益率上漲將引起臨近到期債券的價(jià)格大幅波動(dòng)C、到期收益率上漲將引起債券價(jià)格下跌D、到期收益率上漲對(duì)臨近到期債券的價(jià)格影響不大5.客戶持有頭寸THETA為負(fù)數(shù)，那他持有的頭寸可能是（）。A、賣出跨式期權(quán)B、買入跨式期權(quán)C、買入看漲期權(quán)D、賣出看漲期權(quán)6.中國(guó)金融期貨交易所國(guó)債期貨的可交割國(guó)債應(yīng)當(dāng)滿足同時(shí)在（）交易。A、銀行間債券市場(chǎng)B、交易所債券市場(chǎng)C、中央國(guó)債登記結(jié)算有限公司D、中國(guó)金融期貨交易所7.國(guó)債期貨中蘊(yùn)含的賣方選擇權(quán)，使得國(guó)債期貨理論價(jià)格下跌。8.開展股指期貨交易可以（）A、規(guī)避系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)B、增加股市波動(dòng)C、完善資本*市場(chǎng)體系，增強(qiáng)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力D、培育機(jī)構(gòu)投資者，維護(hù)資本*市場(chǎng)穩(wěn)定9.（）通常被作為歐元區(qū)的基準(zhǔn)債券。A、德國(guó)政府1年期債券B、德國(guó)政府3年期債券C、德國(guó)政府5年期債券D、德國(guó)政府10年期債券10.期權(quán)買方買進(jìn)標(biāo)的資產(chǎn)所支付的成本被稱作（）。A、期權(quán)價(jià)格B、行權(quán)價(jià)格C、開盤價(jià)D、其他三項(xiàng)都不對(duì)11.1年期定期利率對(duì)3MShibor的互換，半年付息1次。若當(dāng)前3MShibor為3.6%，3個(gè)月后重置日3MShibor報(bào)價(jià)為4%。則付息日應(yīng)付現(xiàn)金流參考的浮動(dòng)利率為（）。A、3.60%B、4%C、4.36%D、7.60%12.5年期國(guó)債期貨采用名義標(biāo)準(zhǔn)券設(shè)計(jì)，實(shí)行多券種替代交收，其價(jià)格與多個(gè)國(guó)債現(xiàn)貨價(jià)格存在聯(lián)系。13.香港交易所上市的人民幣期貨合約的結(jié)算，由賣方繳付合約指定的（）金額，買方繳付以最后結(jié)算價(jià)計(jì)算的（）金額。A、人民幣，人民幣B、人民幣，美元C、美元，人民幣D、人民幣，港元14.已知某投資者賣出一份3個(gè)月期人民幣無本金交割遠(yuǎn)期合約（NDF），合約報(bào)價(jià)為1美元兌6.1155人民幣，面值為200萬人民幣。假設(shè)一年后美元兌人民幣的即期匯率為6.2035，則投資者（）A、虧損約4685美元B、虧損約4768美元C、盈利約4637美元D、盈利約4752美元15.2010年6月3日，某投資者持有IF1006合約2手多單，該合約收盤價(jià)為3660點(diǎn)，結(jié)算價(jià)為3650點(diǎn)。6月4日（下一交易日）該合約的收盤價(jià)為3620點(diǎn)，結(jié)算價(jià)為3610點(diǎn)，結(jié)算后該筆持倉(cāng)的當(dāng)日虧損為（）A、36000元B、30000元C、24000元D、12000元16.投資者認(rèn)為某公司的新產(chǎn)品受歡迎程度一般，而且市場(chǎng)上出現(xiàn)了強(qiáng)有力的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，某公司的經(jīng)營(yíng)難度將大幅提高。那么適合采取策略是（）。A、買入該公司的股票B、買入該公司的債券C、賣出以該公司為參考實(shí)體的信用違約互換D、買入以該公司為參考實(shí)體的信用違約互換17.銀行間債券市場(chǎng)交易中心的交易系統(tǒng)提供點(diǎn)擊成交和（）兩種交易方式。A、集中競(jìng)價(jià)B、詢價(jià)C、連續(xù)競(jìng)價(jià)D、非格式化詢價(jià)18.布雷頓森林協(xié)定包括以下（）文件。A、《聯(lián)合國(guó)貨幣金融會(huì)議最后決議書》B、《國(guó)際貨幣基金協(xié)定》C、《國(guó)際復(fù)興開發(fā)銀行協(xié)定》D、《史密森協(xié)定》19.某套利投資者以98元賣出10手遠(yuǎn)月國(guó)債期貨合約，同時(shí)以96元買入10手近月國(guó)債期貨合約，當(dāng)合約價(jià)差為（）時(shí)，該投資者將獲利。（不計(jì)交易成本）A、1元B、1.5元C、2元D、2.5元20.在歐洲系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)（ESRB）的下列風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)中，反映金融市場(chǎng)緊張情緒的有（）A、經(jīng)常賬戶余額占GDP比率B、銀行股本回報(bào)率C、短期利率市場(chǎng)隱含波動(dòng)率D、股票市場(chǎng)隱含波動(dòng)率第三卷一.參考題庫(kù)(共20題)1.下列期權(quán)具有相同的標(biāo)的物和到期日，記C（K）：行權(quán)價(jià)為K的看漲期權(quán)價(jià)格P（K）：行權(quán)價(jià)為K的看跌期權(quán)價(jià)格則如下選項(xiàng)中，有無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會(huì)的是（）。A、C（90）=4，C（100）=3，C（110）=1B、C（40）=18，C（70）=11，C（100）=6C、P（90）=1，P（100）=3，P（110）=6D、P（40）=6，P（70）=14，P（100）=242.使用國(guó)債期貨對(duì)資產(chǎn)配置進(jìn)行調(diào)整的優(yōu)點(diǎn)是（）。A、杠桿高B、違約風(fēng)險(xiǎn)小C、流動(dòng)性低D、交易成本高3.遠(yuǎn)期結(jié)售匯交易在到期交割發(fā)生實(shí)際資金收付時(shí)，進(jìn)行大額和可疑外匯資金交易報(bào)告。4.某款以某個(gè)股票價(jià)格指數(shù)為標(biāo)的的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品的收益計(jì)算公式如下所示：收益=面值×[80%+120%×max（0，-指數(shù)收益率）]那么，該產(chǎn)品中的保本率是（）。A、120%B、100%C、80%D、0%5.境內(nèi)中資企業(yè)等機(jī)構(gòu)舉借中長(zhǎng)期國(guó)際商業(yè)貸款須經(jīng)（）批準(zhǔn)。A、財(cái)政部B、外匯管理局C、人民銀行D、國(guó)家發(fā)展計(jì)劃委員會(huì)6.以下關(guān)于外匯相關(guān)內(nèi)容的表述，錯(cuò)誤的是（）。A、由于香港實(shí)現(xiàn)聯(lián)系匯率制度，港元與美元掛鉤，但實(shí)際上香港受到大陸經(jīng)濟(jì)的影響較大，因此在美元對(duì)人民幣升值的情況下，港幣被高估B、加拿大與美國(guó)的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系緊密，因此加元與美元的走勢(shì)關(guān)聯(lián)程度較高C、在美元指數(shù)的編制方法中，人民幣占了較大權(quán)重D、非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增長(zhǎng)超出預(yù)期，美聯(lián)儲(chǔ)有望繼續(xù)加息，這將使得美元有較強(qiáng)的升值趨勢(shì)7.某掛鉤于滬深300指數(shù)的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品的收益率為2%+max（指數(shù)收益率，0）。產(chǎn)品起始日滬深300指數(shù)的開盤價(jià)為3150，收盤價(jià)為3200；產(chǎn)品到期日滬深300指數(shù)的開盤價(jià)為3650，收盤價(jià)為3620。則這款結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品中的期權(quán)的行權(quán)價(jià)是（）A、3150B、3200C、3650D、36208.股指期貨的強(qiáng)制減倉(cāng)是當(dāng)市場(chǎng)出現(xiàn)連續(xù)兩個(gè)交易日的同方向跌（漲）停單邊市況等特別重大的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，中國(guó)金融期貨交易所（CFFEX）為迅速、有效化解市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，防止會(huì)員大量違約而采取的措施。9.如果股指期貨價(jià)格高于股票組合價(jià)格并且兩者差額大于套利成本，套利者（）A、賣出股指期貨合約，同時(shí)賣出股票組合B、買入股指期貨合約，同時(shí)買入股票組合C、買入股指期貨合約，同時(shí)借入股票組合賣出D、賣出股指期貨合約，同時(shí)買入股票組合10.滬深300指數(shù)采用指數(shù)修正法進(jìn)行修正，指數(shù)需要修正的情況包括（）A、凡有樣本股除息（分紅派息），在其除息日當(dāng)天進(jìn)行指數(shù)修正B、凡有樣本股送股或配股，在樣本股的除權(quán)基準(zhǔn)日前修正指數(shù)C、當(dāng)樣本股股本變動(dòng)累計(jì)達(dá)到5%以上時(shí)，對(duì)其進(jìn)行臨時(shí)調(diào)整，在樣本股的股本變動(dòng)日前修正指數(shù)D、當(dāng)指數(shù)樣本股定期調(diào)整或臨時(shí)調(diào)整生效時(shí)，在調(diào)整生效日后修正指數(shù)11.在股指期貨交易中，如果滿倉(cāng)操作，即使行情向投資者所持倉(cāng)位的不利方向發(fā)生小幅波動(dòng)，該投資者也可能被通知追加保證金。12.國(guó)內(nèi)某出口商6個(gè)月后將收到一筆歐元貨款，則可用的套期保值方式有（）A、買進(jìn)歐元外匯遠(yuǎn)期合約B、賣出歐元外匯遠(yuǎn)期合約C、歐元期貨的空頭套期保值D、歐元期貨的多頭套期保值13.金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵守（），不得向任何單位或個(gè)人泄露大額和可疑外匯資金交易信息，不得向任何單位或個(gè)人透露客戶被詢問、核查和調(diào)查的信息。國(guó)家另有規(guī)定的除外。14.影響股指期貨無套利區(qū)間寬度的主要因素是市場(chǎng)沖擊成本和交易費(fèi)用。15.其他條件相同的情況下，息票率越高的債券，債券久期（）A、越大B、越小C、息票率對(duì)債券久期無影響D、不確定16.某投資者在2015年5月13日只進(jìn)行了兩筆交易：以3600點(diǎn)買入開倉(cāng)2手IF1509合約，以3540點(diǎn)賣出平倉(cāng)1手該合約，當(dāng)日該合約收盤價(jià)為3550點(diǎn)，結(jié)算價(jià)為3560點(diǎn)，如果該投資者沒有其他持倉(cāng)且不考慮手續(xù)費(fèi)，當(dāng)日結(jié)算后其賬戶的虧損為（）元。A、30000B、27000C、3000D、270017.某投資經(jīng)理的債券組合如下： 市場(chǎng)價(jià)值久期 債券1150萬元3 債券2350萬元5 債券3200萬元5 該債券組合的基點(diǎn)價(jià)值為（）元。A、3200B、7800C、60萬D、32萬18.某公司賣出一份6×12的FRA，買方為B銀行，合約金額為100萬元，F(xiàn)RA協(xié)議利率為4.68%，在結(jié)算日時(shí)的參考利率為4.94%，則該FRA的結(jié)算金額為（）元。A、1238.80B、1241.88C、1268.66D、1270.2819.假設(shè)當(dāng)前歐元兌美元期貨的價(jià)格是1.3600（即1歐元=1.3600美元），合約大小為125000歐元，最小變動(dòng)價(jià)位是0.0001點(diǎn)。那么當(dāng)期貨合約價(jià)格每跳動(dòng)0.0001點(diǎn)時(shí)，合約價(jià)值變動(dòng)（）A、13.6美元B、13.6歐元C、12.5美元D、12.5歐元20.因公出國(guó)人員個(gè)人自費(fèi)購(gòu)匯標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整后，因公出國(guó)人員個(gè)人自費(fèi)購(gòu)匯業(yè)務(wù)不納入“境內(nèi)居民個(gè)人購(gòu)匯管理信息系統(tǒng)”操作，各外匯指定銀行仍應(yīng)按照原有規(guī)定手工操作有關(guān)售匯業(yè)務(wù)。第一卷參考答案一.參考題庫(kù)1.正確答案: 證券公司柜臺(tái)交易的產(chǎn)品可由證券公司負(fù)責(zé)登記托管，也可由中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司登記托管。2.正確答案:C3.正確答案:B4.正確答案:A,B,C,D5.正確答案:B6.正確答案:A,B,C7.正確答案:A8.正確答案:B9.正確答案:C10.正確答案:正確11.正確答案:A12.正確答案:D13.正確答案:B14.正確答案:D15.正確答案:A,B,D16.正