會(huì)計(jì)政策的選擇對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響

會(huì)計(jì)政策的選擇對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響——以恒瑞醫(yī)藥為例目錄TOC\o"1-3"\h\u摘要 1引言 2一、恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更 3（一）恒瑞醫(yī)藥概述 31.恒瑞醫(yī)藥簡(jiǎn)介 32.恒瑞醫(yī)藥財(cái)務(wù)狀況 3（二）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更 41.會(huì)計(jì)政策變更之前 42.會(huì)計(jì)政策變更之后 4（三）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更的動(dòng)因 51.緩解業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)壓力 52.增加賬面利潤(rùn) 53.難以審計(jì)鑒證 6二、會(huì)計(jì)政策選擇對(duì)恒瑞醫(yī)藥財(cái)務(wù)狀況的影響 6（一）對(duì)研發(fā)投入的影響 6（二）對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表的影響 7（三）對(duì)利潤(rùn)表影響 7三、公司會(huì)計(jì)政策變更存在的問(wèn)題及對(duì)策 8（一）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更存在的問(wèn)題 8（二）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更后的應(yīng)對(duì)措施 9四、結(jié)論 9參考文獻(xiàn) 10致謝 11會(huì)計(jì)政策的選擇對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響——以恒瑞醫(yī)藥為例摘要：會(huì)計(jì)政策作為一種具體的會(huì)計(jì)核算方法、程序和原則，能夠提供給企業(yè)管理層一定的選擇操作空間，近年來(lái)，上市公司濫用會(huì)計(jì)估計(jì)變更來(lái)調(diào)節(jié)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)已成為了一種常見(jiàn)的手段，直接影響著會(huì)計(jì)信息披露的真實(shí)性，甚至給報(bào)表使用者帶來(lái)巨大的損失。本文以恒瑞醫(yī)藥為例，對(duì)其會(huì)計(jì)政策變更及其原因進(jìn)行分析，分析此次會(huì)計(jì)變更對(duì)報(bào)表數(shù)據(jù)及相關(guān)指標(biāo)的影響，并在此基礎(chǔ)上結(jié)合恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更存在的問(wèn)題提出相應(yīng)的對(duì)策，為企業(yè)如何謹(jǐn)慎地正確的選擇會(huì)計(jì)政策提供具有指導(dǎo)性的意見(jiàn)。關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì)政策，會(huì)計(jì)估計(jì)，研發(fā)支出，恒瑞醫(yī)藥引言我國(guó)目前正在形成現(xiàn)代企業(yè)管理制度，需要賦予企業(yè)很大的決策選擇權(quán)。但是企業(yè)并無(wú)法通過(guò)控制企業(yè)的選擇權(quán)來(lái)克服這一難題，因?yàn)闀?huì)計(jì)決策的可選空間在中國(guó)目前的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，是絕對(duì)不能缺少的。但是如果企業(yè)為了鉆會(huì)計(jì)決策的空子，而得到了自身想要的收益，是人們所不希望見(jiàn)到的后果，在現(xiàn)實(shí)中，企業(yè)在會(huì)計(jì)決策的選擇上機(jī)會(huì)主義行為卻屢禁不止，通過(guò)嚴(yán)格限制會(huì)計(jì)決策的選擇權(quán)，就可以最小化企業(yè)管理人員在會(huì)計(jì)決策選擇上的機(jī)會(huì)主義行為，也就將造成企業(yè)因?yàn)閷?duì)會(huì)計(jì)信息適應(yīng)性不夠強(qiáng)而無(wú)法適應(yīng)不斷變動(dòng)的會(huì)計(jì)信息條件的影響；另外，賦予管理層有效使用審計(jì)信息的權(quán)力會(huì)減少企業(yè)對(duì)不同情況的適應(yīng)性時(shí)間，并提高了管理層的機(jī)會(huì)主義活動(dòng)給企業(yè)造成的影響。恒瑞醫(yī)藥公司作為中國(guó)A股制藥上市公司中的龍頭企業(yè)，其高新藥物研究產(chǎn)品數(shù)量一直排名中國(guó)國(guó)內(nèi)首位，在研究經(jīng)費(fèi)投入方面也始終處于中國(guó)國(guó)內(nèi)醫(yī)藥公司的首位。但隨著醫(yī)藥政策的變化，恒瑞醫(yī)藥受到了恒大的影響，為緩解業(yè)績(jī)壓力的影響，2021年11月19日晚間公告，決定對(duì)研發(fā)支出資本化時(shí)點(diǎn)的估計(jì)進(jìn)行變更，這意味著長(zhǎng)期以來(lái)將研發(fā)投入全部費(fèi)用化的恒瑞醫(yī)藥，也開(kāi)始嘗試部分資本化，這一時(shí)成為資本市場(chǎng)關(guān)注的熱點(diǎn)，對(duì)于企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響具有代表性。本文研究會(huì)計(jì)政策的變更會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)收益或費(fèi)用等產(chǎn)生的變化及進(jìn)一步對(duì)于企業(yè)造成什么影響，并提出相應(yīng)的對(duì)策，為企業(yè)如何謹(jǐn)慎地正確的選擇會(huì)計(jì)政策提供具有指導(dǎo)性的意見(jiàn)，本文的研究具有重要的理論和實(shí)際意義。一、恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更（一）恒瑞醫(yī)藥概述1.恒瑞醫(yī)藥簡(jiǎn)介恒瑞醫(yī)藥股份有限公司于1997年成立，總部設(shè)置在江蘇連云港。該公司經(jīng)過(guò)三年的發(fā)展，才在2000年時(shí)正式掛牌上市，股票代碼為600276。恒瑞醫(yī)藥的主營(yíng)產(chǎn)品為抗癌類藥物，公司的品牌形象受到了行業(yè)內(nèi)外的認(rèn)可。公司推崇“科技為本，創(chuàng)造健康生活”的企業(yè)文化與核心理念，重視研發(fā)與創(chuàng)新，在國(guó)內(nèi)外設(shè)置了多個(gè)專項(xiàng)研發(fā)中心，保障公司的科技創(chuàng)新，因此，企業(yè)已經(jīng)在醫(yī)藥行業(yè)占據(jù)了一定的市場(chǎng)份額。2.恒瑞醫(yī)藥財(cái)務(wù)狀況恒瑞醫(yī)藥作為醫(yī)藥企業(yè)的龍頭企業(yè)，其創(chuàng)新藥研發(fā)產(chǎn)品數(shù)量位居國(guó)內(nèi)第一，研發(fā)費(fèi)用投入也在行業(yè)中位居首位，也取得了較好的成績(jī)，恒瑞醫(yī)藥近幾年財(cái)務(wù)狀況變化如下：表1-1恒瑞醫(yī)藥2017-2021年主要財(cái)務(wù)指標(biāo)（單位：萬(wàn)元）20172018201920202021資產(chǎn)總計(jì)18039382236123275564834729593926622負(fù)債合計(jì)209617256349261895394259369441所有者權(quán)益合計(jì)15943211979774249375330787003557181營(yíng)業(yè)總收入13835631741790232885827734602590553凈利潤(rùn)329295406118532645630889448403開(kāi)發(fā)支出25998研發(fā)費(fèi)用267048389634498896594331隨著醫(yī)藥行業(yè)的快速發(fā)展，恒瑞醫(yī)藥發(fā)展比較迅速，2017年-2021年恒瑞醫(yī)藥資產(chǎn)總額從180.39億增長(zhǎng)到2021年的396.66億，增長(zhǎng)迅速，資產(chǎn)增長(zhǎng)的背后主要得益于所有者權(quán)益的增加，這也說(shuō)明恒瑞醫(yī)藥得到了越來(lái)越多投資者的認(rèn)可；從收入利潤(rùn)情況看，近幾年恒瑞醫(yī)藥銷售收入一直呈增長(zhǎng)的趨勢(shì)，但2021年?duì)I業(yè)收入開(kāi)始出現(xiàn)了下滑，業(yè)績(jī)發(fā)展承壓。隨著公司會(huì)計(jì)政策的變更，2021年部分研發(fā)費(fèi)用進(jìn)行了資本化，導(dǎo)致資產(chǎn)資本化的金額增加，而也影響著自身的凈利潤(rùn)。（二）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更當(dāng)前的會(huì)計(jì)政策透明度水平較為有限。恒瑞醫(yī)藥對(duì)于自身的會(huì)計(jì)政策選擇并沒(méi)有進(jìn)行充分的披露，降低了這部分活動(dòng)所具有的透明性。該公司在進(jìn)行政策選擇的過(guò)程中會(huì)充分考慮自身的業(yè)務(wù)內(nèi)容，由于存在一定的復(fù)雜性，導(dǎo)致其會(huì)實(shí)現(xiàn)安排一些備案，并根據(jù)實(shí)際需求來(lái)確定，從而使得管理局能夠根據(jù)其選擇情況分析其會(huì)計(jì)信息，使得會(huì)計(jì)政策選擇能夠具有更強(qiáng)的靈活性。1.會(huì)計(jì)政策變更之前恒瑞醫(yī)藥公司一直是中國(guó)A股制藥上市公司中的龍頭企業(yè)，在新藥物研究產(chǎn)品數(shù)量上排名中國(guó)國(guó)內(nèi)首位，在研究經(jīng)費(fèi)投放上也始終處于中國(guó)國(guó)內(nèi)醫(yī)藥公司的首位，在會(huì)計(jì)政策變更之前，恒瑞醫(yī)藥對(duì)研發(fā)費(fèi)用的處理是全部進(jìn)入利潤(rùn)表上的研發(fā)費(fèi)用，近幾年公司研發(fā)費(fèi)用變化情況如下表。表1-2恒瑞醫(yī)藥2017-2021年研發(fā)費(fèi)用投入情況（萬(wàn)元）20172018201920202021研發(fā)費(fèi)用267048389634498896594331從恒瑞醫(yī)藥研發(fā)費(fèi)用入賬情況可以看出，對(duì)研發(fā)費(fèi)用采取的會(huì)計(jì)政策是全部進(jìn)行費(fèi)用化處理，這也是2021年之前恒瑞醫(yī)藥一直堅(jiān)持的會(huì)計(jì)政策。2.會(huì)計(jì)政策變更之后11月19日恒瑞醫(yī)藥的晚間公告當(dāng)中明確之處要調(diào)整研發(fā)支出資本化時(shí)點(diǎn)預(yù)估，從中可以看出恒瑞醫(yī)藥將會(huì)就自身的部分研發(fā)費(fèi)用進(jìn)行資本化管理，在對(duì)會(huì)計(jì)政策進(jìn)行變更之后馬上投入到使用當(dāng)中。即原本恒瑞醫(yī)藥在應(yīng)對(duì)研發(fā)工作當(dāng)中的支出時(shí)，將其算成研發(fā)費(fèi)用，并且將其納入到當(dāng)期損益的范疇當(dāng)中，在會(huì)計(jì)政策調(diào)整之后則當(dāng)期損益只包括臨床三期前產(chǎn)生的費(fèi)用，這部分也就是研發(fā)費(fèi)用，而對(duì)于臨床三期之后所產(chǎn)生的費(fèi)用則將其進(jìn)行資本化處理，屬于無(wú)形資產(chǎn)的范疇并且進(jìn)行逐年攤銷。表1-3會(huì)計(jì)政策變更后研發(fā)費(fèi)有入賬情況（萬(wàn)元）20172018201920202021開(kāi)發(fā)支出25998研發(fā)費(fèi)用267048389634498896594331在使用了這種政策之后降低了公司的當(dāng)期研發(fā)費(fèi)用，同時(shí)在經(jīng)過(guò)資本化處理之后得到的無(wú)形資產(chǎn)通常會(huì)以超過(guò)十年的期限來(lái)進(jìn)行攤銷，則在很大程度上縮減了每年平均攤銷。在這樣的情況下通過(guò)調(diào)整研發(fā)資本化率，為自身的利潤(rùn)創(chuàng)造起到“蓄水池”的效果。由恒瑞醫(yī)藥的所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的巨大分割所造成的委托代理關(guān)系，也使得公司內(nèi)部經(jīng)營(yíng)當(dāng)局的道德危機(jī)與逆向抉擇變得刻不容緩。會(huì)計(jì)政策的選擇，實(shí)質(zhì)上是為了維護(hù)公司主管當(dāng)局的權(quán)益。（三）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更的動(dòng)因1.緩解業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)壓力恒瑞醫(yī)藥之所以會(huì)對(duì)自身的會(huì)計(jì)政策進(jìn)行變更在很大程度上是因?yàn)槌袚?dān)著較大的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)壓力。恒瑞醫(yī)藥從2018年開(kāi)始，被納入到國(guó)家集中采購(gòu)的仿制藥選價(jià)的降幅達(dá)到了平均72.6%，使得其業(yè)績(jī)承擔(dān)了一定程度的壓力。在此過(guò)程中，創(chuàng)新生物醫(yī)藥行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)又不斷地呈現(xiàn)出同質(zhì)化的趨勢(shì)和問(wèn)題，增加了企業(yè)的運(yùn)營(yíng)成本。這樣的背景下企業(yè)需要實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)，更多在創(chuàng)新活動(dòng)上對(duì)資源進(jìn)行傾斜與集中，從而推進(jìn)自身的發(fā)展。恒瑞醫(yī)藥在2012~2020年期間，極大地增加了研發(fā)投入，實(shí)現(xiàn)32.19個(gè)百分點(diǎn)的復(fù)合增長(zhǎng)速度。然而對(duì)于這些研發(fā)投入，恒瑞醫(yī)藥普遍使用了費(fèi)用化的方式進(jìn)行處理，將其納入到當(dāng)期損益的范疇當(dāng)中，在此過(guò)程中隨著研發(fā)投入的增加，給企業(yè)帶來(lái)的壓力不斷加大。2021年恒瑞醫(yī)藥營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)速度在第一季度時(shí)為25.37%，在第二季度為10.15%，第三季度為-14.84%。凈利潤(rùn)增長(zhǎng)速度在第一季度時(shí)為13.77%，在第二季度為-13.03%，第三季度為-3.57%?？梢钥闯鰻I(yíng)收和凈利潤(rùn)都出現(xiàn)了明顯的下滑。2.增加賬面利潤(rùn)恒瑞醫(yī)藥在此次會(huì)計(jì)評(píng)估變更前，大部分時(shí)候的研發(fā)管理都是通過(guò)費(fèi)用化管理的方法，但在此之后，公司按照是否需要臨床驗(yàn)證的標(biāo)準(zhǔn)，將研發(fā)項(xiàng)目進(jìn)行了分類。市場(chǎng)關(guān)注度更高的就是需要臨床試驗(yàn)的那些項(xiàng)目。所有的研發(fā)支出便稱為開(kāi)發(fā)階段支出。從藥企的項(xiàng)目研發(fā)來(lái)說(shuō)，可以參考國(guó)際上的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，在藥品研發(fā)中，臨床階段的投入是最多的，比前期所有支出的總量都要大。于是可以得出，針對(duì)三期臨床階段的研究支出，恒瑞醫(yī)藥應(yīng)該如何進(jìn)行會(huì)計(jì)統(tǒng)計(jì)，公司的選擇和結(jié)果將對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效有著十分顯著的影響。因此，恒瑞醫(yī)藥對(duì)研發(fā)支出進(jìn)行細(xì)分處理，對(duì)于公司的資本化及利潤(rùn)提升而言，有一定的促進(jìn)作用。從2018年起，截至2021年的前三季度，恒瑞醫(yī)藥的研發(fā)支出從26.7億元增長(zhǎng)到了41.42億，而當(dāng)期的資本化研發(fā)支出金額卻只有0。相對(duì)而言，對(duì)恒瑞醫(yī)藥這類創(chuàng)新性藥企而言，前期的研發(fā)成本規(guī)模較大，如果完全采用費(fèi)用化處理，會(huì)對(duì)公司的業(yè)績(jī)與盈利帶來(lái)極大的沖擊，而這種沖擊可以通過(guò)一定的方式進(jìn)行調(diào)節(jié)，讓成本分?jǐn)傇谡麄€(gè)產(chǎn)品的生命周期內(nèi)，從而有利于公司當(dāng)期盈利的提升。3.難以審計(jì)鑒證對(duì)于企業(yè)的會(huì)計(jì)評(píng)估而言，注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)就是一個(gè)針對(duì)企業(yè)的防控措施，要對(duì)被審計(jì)單位的會(huì)計(jì)估計(jì)進(jìn)行評(píng)判，而所采取的審計(jì)程序一般是會(huì)計(jì)師進(jìn)行獨(dú)立估計(jì)。由此可以得出，注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的措施和程序都存在較大的主觀性，他們對(duì)于企業(yè)的審計(jì)方式，就是以主觀判斷的形式，去評(píng)判另一種主觀判斷，這種主觀判斷缺乏標(biāo)準(zhǔn)，不夠客觀和統(tǒng)一，就會(huì)導(dǎo)致注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)結(jié)果難以鑒證，從而使得在經(jīng)過(guò)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的會(huì)計(jì)報(bào)表內(nèi)，依然存有會(huì)計(jì)估計(jì)的大規(guī)模濫用問(wèn)題。二、會(huì)計(jì)政策選擇對(duì)恒瑞醫(yī)藥財(cái)務(wù)狀況的影響（一）對(duì)研發(fā)投入的影響恒瑞醫(yī)藥調(diào)整研發(fā)支出資本化時(shí)點(diǎn)預(yù)估，將會(huì)就自身的部分研發(fā)費(fèi)用進(jìn)行資本化管理，這直接影響就是帶來(lái)研發(fā)費(fèi)用的下滑及研發(fā)支出的增加，研發(fā)支出變更前后的變化見(jiàn)表2-1。表2-1恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更前后研發(fā)費(fèi)用變化（單位：萬(wàn)元）變更前變更后開(kāi)發(fā)支出25998研發(fā)費(fèi)用620329594331從表2-1這樣變更的結(jié)果是，恒瑞當(dāng)期的研發(fā)費(fèi)用少了，但資本化對(duì)應(yīng)的研發(fā)支出增加了，而資本化的無(wú)形資產(chǎn)一般攤銷年限在10年以上，那么平均到每年的攤銷就少了很多。會(huì)計(jì)政策變更帶來(lái)的直接影響就是企業(yè)發(fā)生的研發(fā)費(fèi)用從費(fèi)用化轉(zhuǎn)入了資本化，這進(jìn)一步影響企業(yè)報(bào)表上的研發(fā)支出項(xiàng)目的列支，也影響研發(fā)支出有關(guān)所得稅的優(yōu)惠政策。對(duì)醫(yī)藥企業(yè)來(lái)說(shuō)，研發(fā)支出具有重要的意義，報(bào)表使用者從研發(fā)支出可以解讀出有關(guān)企業(yè)的很多信息，此次會(huì)計(jì)政策的變更不僅僅只是影響報(bào)表上數(shù)據(jù)的結(jié)果，也會(huì)影響報(bào)表使用者對(duì)企業(yè)的判斷和預(yù)期。（二）對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表的影響研發(fā)支出是資產(chǎn)負(fù)債表上的重要項(xiàng)目之一，研發(fā)支出的列支既影響報(bào)表數(shù)據(jù)的結(jié)果也影響投資者對(duì)報(bào)表的解讀，恒瑞醫(yī)藥此次會(huì)計(jì)政策變更對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表及資相關(guān)指標(biāo)會(huì)帶來(lái)一定的影響，如下表。表2-2會(huì)計(jì)政策變更后對(duì)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表的影響變更前變更后開(kāi)發(fā)支出25998非流動(dòng)資產(chǎn)881849907847資產(chǎn)總額39006243926622資產(chǎn)負(fù)債率9.47%9.41%從表2-2的結(jié)果可以直接看出，此次會(huì)計(jì)政策變更給資產(chǎn)負(fù)債表帶來(lái)的影響主要體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表上項(xiàng)目上，開(kāi)發(fā)支出項(xiàng)目從0萬(wàn)元上漲到變更后的25998萬(wàn)元，對(duì)應(yīng)的非流動(dòng)資產(chǎn)及資產(chǎn)總額都相應(yīng)增加了25998萬(wàn)元。（三）對(duì)利潤(rùn)表影響在進(jìn)行會(huì)計(jì)政策的選擇操作時(shí)，一方面是為了會(huì)計(jì)核算成果的真實(shí)完整，另一方面則基于利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)、分配合理的客觀需要，實(shí)施了適當(dāng)?shù)挠喙芾?，以便于?duì)成本、費(fèi)用和非正常虧損類項(xiàng)目實(shí)施會(huì)計(jì)核算政策的靈活選擇?？偨Y(jié)而言，會(huì)計(jì)政策的選取對(duì)江蘇恒瑞醫(yī)藥股份有限公司盈利能力的影響，是一種間接過(guò)程。但也是最終的目的與指向，因?yàn)椴煌瑫?huì)計(jì)政策的選擇會(huì)影響到公司盈利的規(guī)模與區(qū)域的劃分，從而最終影響到恒瑞醫(yī)藥公司總體的財(cái)務(wù)狀況。此次會(huì)計(jì)政策變更對(duì)恒瑞醫(yī)藥醫(yī)藥利潤(rùn)表及利潤(rùn)表上的相關(guān)項(xiàng)目也帶來(lái)了一定的影響，變動(dòng)影響如下。表2-3會(huì)計(jì)政策變更后對(duì)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表的影響變更前變更后開(kāi)發(fā)支出25998研發(fā)費(fèi)用620329594331凈利潤(rùn)422405448403凈資產(chǎn)收益率11.87%12.61%近幾年恒瑞醫(yī)藥銷售收入一直呈增長(zhǎng)的趨勢(shì)，但2021年?duì)I業(yè)收入開(kāi)始出現(xiàn)了下滑，業(yè)績(jī)發(fā)展承壓。2018年—2020年及2021年前三季度，恒瑞醫(yī)藥研發(fā)費(fèi)用分別為26.70億元、38.96億元、49.89億元和41.42億元。隨著公司會(huì)計(jì)政策的變更，2021年部分研發(fā)費(fèi)用出現(xiàn)了下降，導(dǎo)致資產(chǎn)資本化的金額增加，而也影響著自身的凈利潤(rùn)，但是在2021年的凈利潤(rùn)保持上升的趨勢(shì)。此次會(huì)計(jì)政策變更給恒瑞醫(yī)藥帶來(lái)的直接影響就是利潤(rùn)表上的研發(fā)費(fèi)用減少了25998萬(wàn)元，而對(duì)應(yīng)的凈利潤(rùn)卻上升了，從變更前的422405萬(wàn)元上漲到變更后的448403萬(wàn)元。凈利潤(rùn)上升帶來(lái)的直接影響是凈資產(chǎn)收益率從變更之前的11.87%上漲到變更后的12.61%，影響著投資者對(duì)報(bào)表信息的解讀。三、公司會(huì)計(jì)政策變更存在的問(wèn)題及對(duì)策（一）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更存在的問(wèn)題（1）在此次的會(huì)計(jì)政策變更后，恒瑞醫(yī)藥使用的是追溯調(diào)整法。追溯調(diào)整法的會(huì)計(jì)處理十分復(fù)雜并且處理過(guò)程中，會(huì)存在很多難以調(diào)和的問(wèn)題。因?yàn)樽匪菡{(diào)整法中需要確定因追溯調(diào)整法造成的累計(jì)影響數(shù)。但累積影響數(shù)不容易確切計(jì)算，其中會(huì)無(wú)法避免的參雜著人為估計(jì)的部分，使得無(wú)法保證會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)的客觀性，無(wú)法保證會(huì)計(jì)信息的可信度。同時(shí)，由于采用追溯調(diào)整法，需要調(diào)整很多涉及到的相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目，還需要調(diào)整多個(gè)會(huì)計(jì)期間的財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目。因此在調(diào)整中也會(huì)很容易發(fā)生錯(cuò)誤。（2）恒瑞醫(yī)藥在此次的會(huì)計(jì)變更中會(huì)計(jì)政策選擇的透明度沒(méi)有很高，變更的原因和影響沒(méi)有進(jìn)行詳細(xì)具體的說(shuō)明。企業(yè)在進(jìn)行重要事項(xiàng)時(shí)，需要對(duì)該事項(xiàng)進(jìn)行相關(guān)的信息披露，企業(yè)也需要將該變更原因和影響進(jìn)行詳細(xì)的說(shuō)明，但實(shí)際上，恒瑞醫(yī)藥關(guān)于在這一問(wèn)題上，并沒(méi)有做出具體詳細(xì)的展示。（3）會(huì)計(jì)選擇的自由權(quán)，自主性過(guò)大。企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)階層在會(huì)計(jì)政策的選擇上，都要緊密與本企業(yè)自身的實(shí)際發(fā)展情況相聯(lián)系，但同時(shí)這些這些是根據(jù)企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)階層和審計(jì)師的建議產(chǎn)生，會(huì)計(jì)政策的變更就可能會(huì)產(chǎn)生因選擇自由度過(guò)大而造成的缺陷。如果企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)階層只顧著眼前暫時(shí)的收益，就會(huì)做出不利于企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展的會(huì)計(jì)政策的選擇。并且由于審計(jì)制度的不完善，可能導(dǎo)致審計(jì)工作的嚴(yán)格程度受到影響。且恒瑞醫(yī)藥作為一家上市公司，注冊(cè)會(huì)計(jì)水平的高低也對(duì)企業(yè)有一定程度的影響。（二）恒瑞醫(yī)藥會(huì)計(jì)政策變更后的應(yīng)對(duì)措施（1）結(jié)合實(shí)際情況，及時(shí)調(diào)整之前的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，避免在短期內(nèi)造成財(cái)務(wù)混亂。所以，企業(yè)應(yīng)在審計(jì)政策發(fā)生變化后要調(diào)整以前期間的財(cái)務(wù)報(bào)表統(tǒng)計(jì)，如資產(chǎn)負(fù)債表，盈利表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等。（2）而未來(lái)適用法則是指針對(duì)于一個(gè)會(huì)計(jì)事項(xiàng)進(jìn)行會(huì)計(jì)政策的更改，新會(huì)計(jì)政策更換涉及于當(dāng)前時(shí)間段及未來(lái)產(chǎn)生的交易一種方法。所以當(dāng)不能精準(zhǔn)的確定累積影響數(shù)，并且為了更加準(zhǔn)確的體現(xiàn)且擴(kuò)展企業(yè)當(dāng)前時(shí)間段和未來(lái)期間的凈資產(chǎn)及凈收入，關(guān)于涉及到企業(yè)資產(chǎn)的強(qiáng)制性會(huì)計(jì)政策變更，企業(yè)應(yīng)該使用未來(lái)適用法。因?yàn)槭褂梦磥?lái)適用法時(shí)，該公司不用考慮到由于會(huì)計(jì)政策變更而造成的累積影響數(shù)，也不用再次調(diào)整和編寫以往期間的財(cái)務(wù)報(bào)表。企業(yè)以前年度的會(huì)計(jì)核算不會(huì)隨著會(huì)計(jì)政策變更而改變，企業(yè)應(yīng)當(dāng)將當(dāng)前所擁有的金額通過(guò)變更后的會(huì)計(jì)政策重新計(jì)算。（3）完善恒瑞醫(yī)藥的治理結(jié)構(gòu)。從公司的管理結(jié)構(gòu)出發(fā)，加強(qiáng)董事及審計(jì)的監(jiān)察作用，不斷完善公司從上到下的治理機(jī)制，對(duì)公司經(jīng)理層的治理實(shí)行有效監(jiān)督。在公司的利益面前，各個(gè)相關(guān)者之間能夠相互合作，這樣就能夠在一定程度上避免了因?yàn)椴糠秩说闹饔^意見(jiàn)而做出的錯(cuò)誤決定，而導(dǎo)致做出了錯(cuò)誤的判斷與決策。四、結(jié)論綜上所述，會(huì)計(jì)政策變更的原因和對(duì)上市公司財(cái)務(wù)的影響等都是自新準(zhǔn)則實(shí)施后的熱門問(wèn)題，會(huì)計(jì)政策的選擇是企業(yè)在可以選擇的情況下根據(jù)自身范圍進(jìn)行系統(tǒng)的分析和選擇進(jìn)行的會(huì)計(jì)政策變更的過(guò)程。在如今市場(chǎng)環(huán)境充滿了不確定性的情況下，會(huì)計(jì)政策也隨之面對(duì)著很多的不確定性和多變性。恒瑞醫(yī)藥出現(xiàn)的資產(chǎn)負(fù)債率升高或者資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率下降等問(wèn)題，對(duì)問(wèn)題