財(cái)務(wù)分析如何有效為企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策提供參考的探討

摘要：在新時(shí)期，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，因此為了實(shí)現(xiàn)自身的健康發(fā)展，企業(yè)必須加強(qiáng)內(nèi)部管理。在這方面，財(cái)務(wù)分析和財(cái)務(wù)管理措施對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策有著重要影響。通過財(cái)務(wù)分析評(píng)估企業(yè)經(jīng)營(yíng)能力，可以發(fā)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的風(fēng)險(xiǎn)，并對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)決策制定與戰(zhàn)略規(guī)劃實(shí)施都有直接影響。具體而言，財(cái)務(wù)分析可以通過對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)信息進(jìn)行全方位的分析，評(píng)估其過去的經(jīng)營(yíng)成果、當(dāng)前的經(jīng)營(yíng)狀況，并預(yù)測(cè)未來的發(fā)展趨勢(shì)。不同類型的用戶關(guān)注點(diǎn)不同，例如，經(jīng)營(yíng)者可以通過財(cái)務(wù)分析識(shí)別并解決問題；債權(quán)人可以評(píng)估企業(yè)償債和盈利能力以決定是否提供貸款；投資者則可根據(jù)企業(yè)資產(chǎn)和盈利能力進(jìn)行投資決策。然而，在當(dāng)前的企業(yè)財(cái)務(wù)分析中還存在一些不足之處，需要采取針對(duì)性措施進(jìn)行改進(jìn)。具體而言，本文從財(cái)務(wù)分析內(nèi)容及方法出發(fā)討論了企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策中財(cái)務(wù)分析的作用，闡述了企業(yè)財(cái)務(wù)分析中存在的問題，并提出了如何提升企業(yè)財(cái)務(wù)分析質(zhì)量的建議。希望這些討論能夠?yàn)槠髽I(yè)的經(jīng)營(yíng)管理研究提供參考。關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)指標(biāo)分析；企業(yè)運(yùn)營(yíng)決策；難點(diǎn)企業(yè)的財(cái)務(wù)分析報(bào)告可以反映其經(jīng)營(yíng)成果和財(cái)務(wù)狀況，包括投資、籌資和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的情況。通過對(duì)這些信息進(jìn)行分析，企業(yè)可以制定應(yīng)對(duì)措施來有效緩解潛在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并在面臨經(jīng)營(yíng)危機(jī)時(shí)做出正確的決策。但在實(shí)際的財(cái)務(wù)分析工作開展中。其還存在諸多不足，不能為管理層、投資人、債權(quán)人提供科學(xué)的經(jīng)營(yíng)決策建議。因此，需要從思想、人員、制度等方面出發(fā)，財(cái)務(wù)有效措施和對(duì)策，提升財(cái)務(wù)分析質(zhì)量。一、財(cái)務(wù)分析的方法目前的財(cái)務(wù)分析方法可以根據(jù)不同角度分為兩類。第一類是結(jié)合分析方向的方法，包括償債能力、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力和收現(xiàn)能力等四個(gè)方面的分析，并對(duì)應(yīng)相應(yīng)的指標(biāo)，以反映企業(yè)在不同方面的經(jīng)營(yíng)成果和效率。第二類是結(jié)合分析方式的方法，包括比較分析、比率分析、趨勢(shì)分析和因素分析等。其中，比較分析通過將實(shí)際財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)與特定標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行比較；比率分析則是通過對(duì)影響財(cái)務(wù)指標(biāo)的兩個(gè)數(shù)據(jù)進(jìn)行比較并形成比率來進(jìn)行分析；趨勢(shì)分析則是連續(xù)地對(duì)某一期間內(nèi)財(cái)務(wù)報(bào)表中相同數(shù)據(jù)的趨勢(shì)進(jìn)行分析；而因素分析則是利用數(shù)據(jù)指標(biāo)及其影響因素之間的關(guān)系來進(jìn)行分析。在實(shí)際運(yùn)用過程中，需要合理選擇或組合使用這些方法來滿足企業(yè)管理層做出決策的需求[1]。二、企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策中財(cái)務(wù)分析的作用（一）衡量企業(yè)的償債能力在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)，營(yíng)運(yùn)資本、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和現(xiàn)金比率等指標(biāo)都是短期償債能力的重要參考。通過這些指標(biāo)，可以了解企業(yè)年度的償債能力，例如是否存在資不抵債或現(xiàn)金流短缺等情況，從而為企業(yè)經(jīng)營(yíng)者提供資金風(fēng)險(xiǎn)信息。同時(shí)，分析資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率等指標(biāo)可以作為判斷企業(yè)長(zhǎng)期償債能力的依據(jù)。這些指標(biāo)可用于判斷企業(yè)是否滿足債權(quán)人設(shè)置的條件，并且是否維護(hù)了投資者利益。這些因素都會(huì)影響到企業(yè)長(zhǎng)期舉債的能力[2]。（二）衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)能力的指標(biāo)通過財(cái)務(wù)分析指標(biāo)，可以對(duì)企業(yè)的運(yùn)營(yíng)和經(jīng)營(yíng)決策進(jìn)行系統(tǒng)評(píng)估，找出經(jīng)營(yíng)過程中存在的問題，并制定相應(yīng)的對(duì)策。具體而言，可以通過計(jì)算和比較應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、非流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率以及總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)來了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況。同時(shí)，還可以客觀評(píng)價(jià)固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)情況，幫助企業(yè)管理層發(fā)現(xiàn)存在的問題并采取措施以走出困境。（三）作為企業(yè)管理層績(jī)效考核的指標(biāo)通過財(cái)務(wù)分析來了解企業(yè)盈利能力指標(biāo)是非常重要的，其中主要包括主營(yíng)業(yè)成本、利潤(rùn)率、銷售凈利率、資產(chǎn)凈利率以及盈利現(xiàn)金保障倍數(shù)，由此分析企業(yè)發(fā)展?jié)摿Γ瑸槠髽I(yè)經(jīng)營(yíng)管理以及提升經(jīng)濟(jì)效益帶來參考。與此同時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)分析期間通過運(yùn)營(yíng)指標(biāo)可以考核管理層業(yè)績(jī)，企業(yè)根據(jù)管理經(jīng)驗(yàn)解決財(cái)務(wù)管理中存在的問題，由此不斷提升管理水平[3]。（四）提升企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控能力現(xiàn)階段企業(yè)對(duì)自身風(fēng)險(xiǎn)防控問題高度關(guān)注，而財(cái)務(wù)分析主要是提升風(fēng)險(xiǎn)防控的重要工具。企業(yè)通過各類財(cái)務(wù)報(bào)表以及市場(chǎng)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)難過進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和預(yù)警，由此找出問題的突破口，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和預(yù)防潛在風(fēng)險(xiǎn)，之后針對(duì)性解決措施。在實(shí)際工作中，財(cái)務(wù)人員主要根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表，及現(xiàn)金流量表了解企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、償債能力、融資結(jié)構(gòu)、盈利能力以及現(xiàn)金流，由此分析是否存在過度投資、超負(fù)荷負(fù)債、短貸長(zhǎng)用等情況，及時(shí)解決存款周轉(zhuǎn)率緩慢、應(yīng)收賬款不及時(shí)等問題，在多種途徑下分析風(fēng)險(xiǎn)以提高應(yīng)對(duì)能力，并推動(dòng)企業(yè)可持續(xù)性發(fā)展。三、企業(yè)財(cái)務(wù)分析的挑戰(zhàn)（一）缺乏管理層的重視有些企業(yè)管理層過于關(guān)注企業(yè)的盈利和利潤(rùn)增長(zhǎng)，忽視了償債能力和經(jīng)營(yíng)能力等相關(guān)指標(biāo)。這種做法只能保證短期的盈利水平，并可能出現(xiàn)注重短期利益而忽視長(zhǎng)期利益的情況，導(dǎo)致企業(yè)缺乏戰(zhàn)略性思想。同時(shí)，由于管理層未能高度重視財(cái)務(wù)分析工作，財(cái)務(wù)部門往往只進(jìn)行會(huì)計(jì)核算工作，難以在多角度利用財(cái)務(wù)指標(biāo)衡量企業(yè)發(fā)展?jié)摿?。為了滿足管理層的要求，可能采用固定指標(biāo)分析，但這樣可能導(dǎo)致數(shù)據(jù)支持不足，在重大決策方面不利于企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展[4]。（二）財(cái)務(wù)人員專業(yè)能力不足由于管理層未意識(shí)到財(cái)務(wù)分析的重要性，或?qū)⒇?cái)務(wù)部門視為后勤保障和資金管理部門，因此在財(cái)務(wù)人員專業(yè)培訓(xùn)等方面缺乏科學(xué)規(guī)劃。此外，在新會(huì)計(jì)制度下，需要財(cái)務(wù)管理人員不斷更新思想和技能，但部分財(cái)務(wù)人員不具備深入分析企業(yè)數(shù)據(jù)的專業(yè)能力，并且對(duì)企業(yè)決策關(guān)注不足，缺乏敏感性，無法及時(shí)解決存在的財(cái)務(wù)問題。這導(dǎo)致了財(cái)務(wù)管理部門的作用被削弱。（三）財(cái)務(wù)指標(biāo)選擇較為簡(jiǎn)單在財(cái)務(wù)分析過程中財(cái)務(wù)指標(biāo)選擇的合理性直接影響著財(cái)務(wù)人員工作效率，然而當(dāng)前管理層以及財(cái)務(wù)人員日常工作中主要關(guān)注財(cái)務(wù)核算，再如企業(yè)開展財(cái)務(wù)分析工作期間只關(guān)注數(shù)據(jù)的計(jì)算和簡(jiǎn)單分析，未能結(jié)合歷年的相關(guān)指標(biāo)通過折線圖、柱狀圖方式分析趨勢(shì)，或者只根據(jù)管理層要求了解同比增長(zhǎng)率、利潤(rùn)率等指標(biāo)，然而在市場(chǎng)環(huán)境持續(xù)變化的背景下，財(cái)務(wù)指標(biāo)選擇不完善可能導(dǎo)致制定的決策質(zhì)量不高，所以財(cái)務(wù)分析應(yīng)有的作用也難以體現(xiàn)。（四）財(cái)務(wù)分析方法單一化部分企業(yè)在財(cái)務(wù)分析工作開展期間工作開展較為形式化，未能真正結(jié)合企業(yè)各項(xiàng)業(yè)務(wù)執(zhí)行以及精準(zhǔn)化要求分析企業(yè)存在的問題，所以得到的分析報(bào)告缺乏完整性，導(dǎo)致財(cái)務(wù)分析工作缺乏合理性可比性，而結(jié)果分析效果也將受到影響，比如不能真正發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在的問題以及為企業(yè)管理層解決問題提供指導(dǎo)。（五）業(yè)財(cái)未能深入融合在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作開展期間財(cái)務(wù)分析不能只關(guān)注報(bào)表數(shù)據(jù)以及信息變動(dòng)情況，而是要深入到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的每個(gè)環(huán)節(jié)，否則將導(dǎo)致分析結(jié)果和實(shí)際情況不符，難以通過信息變動(dòng)了解業(yè)務(wù)變化。此外，在財(cái)務(wù)分析的過程中如果只關(guān)注自身指標(biāo)變動(dòng)未能關(guān)注外部環(huán)境變化也會(huì)導(dǎo)致分析結(jié)果滯后，財(cái)務(wù)分析價(jià)值下降，而財(cái)務(wù)人員和業(yè)務(wù)人員溝通不及時(shí)、不深入也是問題，比如雙方表達(dá)方式不一致，未能及時(shí)共享財(cái)務(wù)信息，都會(huì)影響企業(yè)管理層經(jīng)營(yíng)決策。（六）缺乏溝通與考核措施在財(cái)務(wù)分析的過程中，企業(yè)管理者、財(cái)務(wù)人員與業(yè)務(wù)人員缺乏溝通，導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理人員不能把握工作重點(diǎn)，或者財(cái)務(wù)理論和企業(yè)的經(jīng)營(yíng)需求不匹配，難以提供真實(shí)的財(cái)務(wù)信息，無法體現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況。此外，企業(yè)缺乏對(duì)財(cái)務(wù)人員的考核措施，比如在財(cái)務(wù)分析過程中是否溝通到位，是否按照管理層要求完成核算與財(cái)務(wù)分析工作，當(dāng)前部分財(cái)務(wù)人員在財(cái)務(wù)分析中缺乏主動(dòng)性，不能合理選擇財(cái)務(wù)分析方法，而考核措施是提升財(cái)務(wù)人員工作能力的關(guān)鍵，需要重視起來。四、提升企業(yè)財(cái)務(wù)分析效率的方法（一）提升管理層的意識(shí)和重視程度為提高企業(yè)財(cái)務(wù)分析的質(zhì)量，需要各部門員工共同參與和配合。特別是企業(yè)管理層應(yīng)該重視分析工作，并明確其與企業(yè)戰(zhàn)略決策制定的關(guān)系。從管理層的角度看，需要通過調(diào)研和業(yè)務(wù)交流了解財(cái)務(wù)分析工作，并為財(cái)務(wù)人員提供更大的自由度，發(fā)揮他們的主觀能動(dòng)性，把握企業(yè)發(fā)展特征，結(jié)合日常經(jīng)營(yíng)中的問題與財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，找出企業(yè)發(fā)展規(guī)律并解決生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)中出現(xiàn)的問題。此外，管理層還需利用交流學(xué)習(xí)平臺(tái)促進(jìn)財(cái)務(wù)部門和業(yè)務(wù)部門之間的交流，以便讓財(cái)務(wù)部門了解業(yè)務(wù)情況，讓業(yè)務(wù)部門對(duì)比企業(yè)數(shù)據(jù)與行業(yè)目標(biāo)企業(yè)數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)問題背后的市場(chǎng)機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)，并促進(jìn)優(yōu)化資源配置、加速資金周轉(zhuǎn)、提升經(jīng)營(yíng)效率、增強(qiáng)投資者信心并實(shí)現(xiàn)良好發(fā)展。（二）提升財(cái)務(wù)人員技能財(cái)務(wù)人員是財(cái)務(wù)分析的主要參與者，他們具備數(shù)據(jù)分析、信息整合、信息溝通和信息技術(shù)應(yīng)用能力，這些能力對(duì)財(cái)務(wù)分析質(zhì)量有著重要影響。為了提升財(cái)務(wù)人員的專業(yè)能力，企業(yè)需要制定科學(xué)的培訓(xùn)方案。其中一種方法是采取業(yè)務(wù)交流方式，使財(cái)務(wù)人員掌握財(cái)務(wù)報(bào)銷、處理和會(huì)計(jì)報(bào)表編制等基本技能。同時(shí)，細(xì)化培訓(xùn)內(nèi)容，并時(shí)刻關(guān)注市場(chǎng)環(huán)境、企業(yè)人事變動(dòng)以及營(yíng)銷策略變化等因素，使得財(cái)務(wù)人員可以參與企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)并結(jié)合實(shí)際情況進(jìn)行更準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)分析。另一方面，財(cái)務(wù)人員需要明確分工并共同參與財(cái)務(wù)分析工作。通過了解企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)特征和行業(yè)發(fā)展特點(diǎn)以及同行業(yè)相關(guān)企業(yè)的財(cái)務(wù)指標(biāo)等信息來把握市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展動(dòng)態(tài)，并搜集、分析和整合各類數(shù)據(jù)，采取有效的方法提煉出最利于企業(yè)發(fā)展的財(cái)務(wù)分析模式。同時(shí)，在學(xué)習(xí)信息化管理手段方面也需要不斷提高自己的水平，熟練利用財(cái)務(wù)分析軟件和大數(shù)據(jù)技術(shù)，從而進(jìn)一步提升財(cái)務(wù)分析質(zhì)量，為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策提供有價(jià)值的信息和數(shù)據(jù)。（三）科學(xué)設(shè)置財(cái)務(wù)分析指標(biāo)為了提高財(cái)務(wù)分析工作的質(zhì)量，在開展財(cái)務(wù)分析工作的過程中需要建立一個(gè)完善的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)分析體系，并科學(xué)選擇適合企業(yè)業(yè)務(wù)特點(diǎn)和發(fā)展需求的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)。具體來說，首先應(yīng)圍繞經(jīng)營(yíng)目標(biāo)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)細(xì)化指標(biāo)，完善財(cái)務(wù)分析管理系統(tǒng)，讓其便于財(cái)務(wù)人員操作。例如，當(dāng)應(yīng)收賬款回款期限變長(zhǎng)時(shí)，可以通過分析客戶以及企業(yè)銷售策略找出問題產(chǎn)生的原因。其次，企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身實(shí)際情況設(shè)置財(cái)務(wù)分析指標(biāo)，并界定全面分析指標(biāo)和關(guān)鍵指標(biāo)。比如將財(cái)務(wù)分析指標(biāo)劃分成償債能力和盈利能力兩類，然后對(duì)這些一級(jí)評(píng)價(jià)指標(biāo)進(jìn)行細(xì)化并設(shè)置二級(jí)指標(biāo)，如資產(chǎn)負(fù)債率、權(quán)益乘數(shù)等。此外，在建立財(cái)務(wù)分析管理系統(tǒng)后，管理層需要充分利用并提升資金管理力度，避免出現(xiàn)資金風(fēng)險(xiǎn)問題。在設(shè)置財(cái)務(wù)分析指標(biāo)后還需要針對(duì)性地建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，并借助紅線指標(biāo)提醒管理層在決策制定時(shí)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行客觀評(píng)估，從而避免出現(xiàn)決策失誤的情況。。（四）建立財(cái)務(wù)信息共享系統(tǒng)在信息化時(shí)代，企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)呈現(xiàn)海量增長(zhǎng)，傳統(tǒng)的文字和表格已無法解決財(cái)務(wù)人員面臨的問題。為了實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)與財(cái)務(wù)的融合，建立信息化系統(tǒng)并優(yōu)化信息傳遞空間是必要的。企業(yè)需要建立財(cái)務(wù)信息共享系統(tǒng)來促進(jìn)各單位和部門內(nèi)的財(cái)務(wù)分析與預(yù)警系統(tǒng)之間的協(xié)作，使財(cái)務(wù)分析指標(biāo)和分析方法更好的結(jié)合市場(chǎng)環(huán)境變化，從而提升財(cái)務(wù)分析的時(shí)效性與準(zhǔn)確性，并督促各部門工作以助力企業(yè)健康發(fā)展。在建設(shè)財(cái)務(wù)信息共享系統(tǒng)時(shí)，需要注意以下方面：一是明確規(guī)定各個(gè)部門在信息共享系統(tǒng)中數(shù)據(jù)處理方式，以保證基礎(chǔ)數(shù)據(jù)與信息準(zhǔn)確完整；二是制定企業(yè)各項(xiàng)業(yè)務(wù)的工作流程，并明確各個(gè)部門在信息共享中的職責(zé)權(quán)限，使科學(xué)加工基礎(chǔ)數(shù)據(jù)得以實(shí)現(xiàn)，為財(cái)務(wù)分析提供數(shù)據(jù)來源；三是設(shè)置財(cái)務(wù)分析模塊并進(jìn)行程序設(shè)計(jì)，以幫助財(cái)務(wù)人員獲取比較分析、比率分析、趨勢(shì)分析等內(nèi)容；四是建立反饋機(jī)制便于各部門獲得相關(guān)指標(biāo)數(shù)據(jù)并提高工作效率。（五）促進(jìn)業(yè)財(cái)深入融合在企業(yè)的發(fā)展中，財(cái)務(wù)管理與業(yè)務(wù)部門的工作開展質(zhì)量對(duì)財(cái)務(wù)分析有一定影響，其中財(cái)務(wù)信息真實(shí)記錄了業(yè)務(wù)結(jié)果，而財(cái)務(wù)信息主要是服務(wù)于業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)資源的協(xié)調(diào)；財(cái)務(wù)的價(jià)值需要業(yè)務(wù)體現(xiàn)，業(yè)務(wù)信息結(jié)合財(cái)務(wù)信息是助力企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵，因此企業(yè)的財(cái)務(wù)與業(yè)務(wù)相互影響、相互促進(jìn)?；跇I(yè)財(cái)融合思想，要求財(cái)務(wù)部門介入業(yè)務(wù)開展前端，對(duì)業(yè)務(wù)開展的內(nèi)部監(jiān)督和記錄，事后分析和評(píng)價(jià)業(yè)務(wù)開展情況，為績(jī)效考核工作的開展提供參考，提升財(cái)務(wù)人員工作的主動(dòng)性，從事后處理轉(zhuǎn)變?yōu)槭虑邦A(yù)防。（六）細(xì)化溝通與考核措施其一，為了實(shí)現(xiàn)企業(yè)管理層信息的上傳下達(dá)要建立信息溝通機(jī)制，并且要在溝通機(jī)制下促進(jìn)上下級(jí)和部門之間的合作，在促進(jìn)部門之間的溝通過程中采取月會(huì)、周會(huì)、早會(huì)等會(huì)議定期分析部門之間在財(cái)務(wù)分析中的進(jìn)度與不足，再如借助分析會(huì)、座談會(huì)實(shí)現(xiàn)高層、中層與基層人員的交流。企業(yè)還可以采取非正式會(huì)談的方法了解員工想法，而各種團(tuán)建活動(dòng)也能為員工之間的互動(dòng)帶來幫助，促進(jìn)部門之間的合作，通過制定的溝通機(jī)制讓企業(yè)全員重視財(cái)務(wù)分析工作；其二，企業(yè)需要制定科學(xué)