湖北聯(lián)通公司財務風險控制與財務管理制度的健全樣本

湖北聯(lián)通公司財務風險控制與財務管理制度健全摘要：當前，從公司風險管理角度，研究公司財務風險控制問題，對于推動國內當代公司制度建立和完善，保障公司更好生存與發(fā)展，從而增進國內國民經濟健康、可持續(xù)發(fā)展，具備明顯現(xiàn)實意義和一定學術價值。本文選取湖北聯(lián)通公司作為研究對象，先從財務指標角度評價該公司財務風險，得出該公司具備很大財務風險結論，接著針對該公司財務風險控制進行進一步研究，以便減少財務風險。以為湖北聯(lián)通公司存在財務管理系統(tǒng)不能適應復雜多變宏觀環(huán)境、財務管理人員缺少風險意識、財務決策缺少科學性和財務關系欠清晰等問題。最后對湖北聯(lián)通公司財務風險控制關于問題提出了建議。重要綜合考慮了湖北聯(lián)通公司內部控制制度、業(yè)績考核和獎勵制度以及詳細財務風險管理辦法等因素，從建立健全內部財務控制制度、建立內部業(yè)績考核和獎勵制度、加強湖北聯(lián)通財務風險管理辦法建議。核心詞：財務風險；風險控制；內部控制一、風險及財務風險簡介（一）風險及財務風險含義1、風險內涵及特性公司經營總是有風險，當代公司在市場經濟環(huán)境下組織生產經營活動要承受各種各樣風險。普通說來，風險是指一定條件下和一定期期內也許發(fā)生各種成果變動限度。風險特性涉及風險存在客觀性、風險存在普遍性、詳細風險發(fā)生偶爾性、大量風險發(fā)生必然性。第一，風險存在客觀性指自從人類誕生以來，風險就隨著著人類一切活動，但又是獨立于人類意識之外客觀存在，不以人意志而轉移。人們在風險面前，只也許在一定限度上變化風險存在和發(fā)生條件，減少風險發(fā)生頻率和損失限度，而不能根治、消除風險。第二，風險存在普遍性指風險無時不在，無處不有。第三，風險作為一種現(xiàn)象，其存在是客觀、擬定，然而詳細到某一事件，風險與否發(fā)生以及限度強弱又是不擬定。這是由于任何風險發(fā)生都是各種因素綜合伙用成果，而每一因素作用時間、方向、強度以及各種因素作用順序等必要都達到一定條件才干引起風險。而這些因素在風險發(fā)生之前，互相卻無任何聯(lián)系，許多因素浮現(xiàn)自身就是偶爾。就個別風險來看，其發(fā)生是偶爾、無序、雜亂無章，然而，對大量發(fā)生同一風險進行觀測，明顯地呈現(xiàn)出一定規(guī)律，可以運用數(shù)理記錄辦法進行精確描述，從而使人們能精確把握大量互相獨立風險運營規(guī)律。2、財務風險內涵公司財務風險是一種微觀經濟風險，是公司財務活動將來實際成果偏離預期成果也許性。一種公司財務活動組織和管理業(yè)績如何，必然會體當前該公司經營資金運動狀況和成果上，體現(xiàn)為財務狀況好壞和財務成果大小。因而，公司財務風險涉及財務成果風險和財務狀況風險。財務成果即收益；財務狀況即公司償債、營運、獲利等能力。從偏離趨勢看，浮現(xiàn)偏差成果只有兩種，即財務成果增長或減少，財務狀況變好或變壞。（二）財務風險分類及特性1、財務風險分類從公司財務活動各個環(huán)節(jié)來看，公司財務風險可分為籌資風險、投資風險、資金使用過程風險、資金收回風險、資金成本風險及利潤分派風險。從公司財務風險能否分散考察其外延，財務風險可分為不可分散風險和可分散風險。從公司財務風險可控性，可以分為可控財務風險和不可控財務風險。2、財務風險特性第一，客觀性。風險客觀性對財務風險研究是重要，咱們研究財務風險，目是控制財務風險，減少財務損失，同步咱們也必要結識到完全消除財務風險是不也許。第二，不擬定性。風險作為一種現(xiàn)象，其存在是客觀、擬定，然而詳細到某一事件，風險與否發(fā)生以及限度強弱又是不擬定。從風險不擬定性可以得出風險可控制性，由于詳細風險發(fā)生和限度受有限因素影響，如果對詳細風險有關因素充分理解并有效控制，則可以控制詳細風險發(fā)生和限度。影響公司財務風險因素總來說是有限，雖然其中某些因素（如公司外部因素）難以控制，但另一某些因素（如公司內部因素）對于公司來說是也許控制。第三，損失性。由于各種因素作用和各種條件限制，財務風險影響公司生產經營活動持續(xù)性、經濟效益穩(wěn)定性和公司生存安全性，最后威脅公司收益。第四，系統(tǒng)性。財務風險貫穿于公司財務活動全過程，并體當前各種財務關系上，是財務系統(tǒng)各種矛盾整體反映。第五，進步性。風險與競爭是一對孿生兄弟。各個生產和經營者在市場競爭中，為互換而生產商品必要轉化為貨幣，并通過購、產、銷不斷生產和再生產，然而，在競爭中，商品轉化為貨幣過程是不平坦。各個生產經營者除了要處處爭取市場，還要改進生產技術、加強經營管理、財務風險管理，否則就也許被市場裁減。承認和承擔財務風險把公司推向背水一戰(zhàn)境地，必然使公司為一種共同目的，竭力改進財務風險管理，增強競爭能力。二、湖北聯(lián)通公司財務風險現(xiàn)狀分析及存在問題（一）湖北聯(lián)通公司財務風險現(xiàn)狀分析依照湖北聯(lián)通公司近幾年財務報表特別是年報資料，從基本財務比例和鈔票流量兩個方面對湖北聯(lián)通公司度財務狀況進行分析。1、湖北聯(lián)通公司財務比率分析財務報表中有大量數(shù)據，可以依照需要計算出諸多故意義比例，這些比率涉及到公司經營管理各個方面。本文重要選償債能力和流動性進行分析。（1）償債能力指標償債能力財務比率有流動比率、速動比率、鈔票流動負債比、股東權益比、流動負債率和負債權益比。湖北聯(lián)通公司近期償債能力指標如表1：年度.3.12.9.6.3流動比率0.960.951.021.021.06速動比率0.600.580.680.720.70鈔票流動比率3.5610.9815.196.884.68股東權益比24.6124.6725.8425.9829.74流動負債比99.0498.9594.7594.1790.64負債權益比295.07293.37276.56274.09228.00資料來源：湖北聯(lián)通公司公司年報第一，流動比率分析。流動比率可以反映短期償債能力。公司能否償還短期債務，要看有多少短期債務，以及有多少可變現(xiàn)償債流動資產。流動資產越多，短期債務越少，則償債能力越強。如果用流動資產償還所有流動負債，公司剩余是營運資金，營運資金越多，闡明不能償還短期債務風險越小。普通以為，公司合理最低流動比率是2。這是由于流動資產中變現(xiàn)能力最差存貨金額約占流動資產總額一半，剩余流動性較大流動資產至少要等于流動負債，公司短期償債能才會有保證。年報顯示，ABC流動比率為0.95<2，偏低。第二，速動比率分析。公司在不但愿用變賣存貨辦法還債，把存貨從流動資產總額中減去而計算出速動比率反映短期償債能力更可信。普通以為正常速動比率為1，年報顯示，湖北聯(lián)通公司速動比率為0.58<1，偏低。第三，鈔票流動負債比(%)分析。年報顯示，湖北聯(lián)通公司鈔票流動負債比為10.98%，同行業(yè)平均鈔票流動負債比為84.23%，湖北聯(lián)通公司明顯偏低。第四，股東權益比(%)分析。年報顯示，湖北聯(lián)通公司股東權益比為24.67%，可看出該比率偏低。第五，流動負債率(%)。年報顯示，湖北聯(lián)通公司流動負債率為98.95%，可看出該比率嚴重偏高。第六，負債權益比(%)。年報顯示，湖北聯(lián)通公司負債權益比為293.37%，可看出該比率嚴重偏高。（2）流動性分析第一，流入構造分析。流入構造分析分為總流入構造和三項活動(經營、投資、籌資)流入內部構造分析。湖北聯(lián)通公司總流入中經營流入占62.57%，是其重要來源；籌資流入占37.06%，占有重要地位；投資流入占0.37%，明顯偏低。經營活動流入中銷售收入占了94.47%，比較正常；收到稅費返還也占到了5.44%。投資活動流入中，股利占67.85%，比較正常；投資收回和處置固定資產占32.15%。第二，流出構造分析。流出構造分析分為總流出構造和三項活動流出內部構造分析。湖北聯(lián)通公司總流初中經營流出占57.89%，投資流出占3.72%，籌資流出占38.36%?？梢钥闯龉锯n票流出中償還債務很大比重。經營活動流出中，購買商品和勞務占84.42%，支付給職工以及為職工支付占5.67%，稅費及其她9.91%。投資活動流出中，構建固定資產占90.17%，權益性投資所制服鈔票占9.83%?；I資活動中償還債務占97.35%，支付利息占2.65%。第三，流入流出比分析。經營活動流入流出比為1.1，表白公司1元流出可換回1.1元鈔票。此比值越大越好。投資活動流入流出比為0.1，表白公司處在擴張時期。發(fā)展時期此比值小，而衰退或缺少投資機會時該比值大?；I資活動流入流出比為0.98，表白公司基本處在借新債還舊債平衡時期。（二）湖北聯(lián)通公司財務風險中存在問題1、財務管理系統(tǒng)不能適應復雜多變宏觀環(huán)境湖北聯(lián)通公司財務管理宏觀環(huán)境復雜多變是公司產生財務風險外部因素，財務管理宏觀環(huán)境涉及經濟環(huán)境、法律環(huán)境、市場環(huán)境、社會文化環(huán)境、資源環(huán)境等因素。這些因素存在于公司之外，但對公司財務管理產生重大影響。宏觀環(huán)境變化對公司來說是難以精確預見和無法變化。宏觀環(huán)境不利變化必然給公司帶來財務風險。例如漫游費下調使得無法實現(xiàn)預期財務收益。財務管理環(huán)境具備復雜性和多變性，外部環(huán)境變化也許會給公司帶來某種機會，也也許使公司面臨更大威脅。財務管理系統(tǒng)如果不能適應復雜多變外部環(huán)境，必然會給公司理財帶來困難。湖北聯(lián)通公司當前建立財務管理體系，由于機構設立不盡合理，管理人員素質不高，財務管理規(guī)章制度不夠健全，管理基本工作不夠完善等因素，導致公司財務管理系統(tǒng)缺少對外部環(huán)境變化適應能力和應變能力。詳細體當前對外部環(huán)境不利變化不能進行科學預見，反映滯后，辦法不力，由此產生財務風險。2、財務管理人員缺少風險意識財務風險是客觀存在，只要有財務活動，就必然存在著財務風險。在現(xiàn)實工作中，湖北聯(lián)通公司財務管理人員缺少風險意識，以為只要管理好、用好資金，就不會產生財務風險。風險意識淡薄是財務風險產生重要因素之一。3、財務決策缺少科學性財務決策失誤是產生財務風險又一重要因素。避免財務決策失誤前提是財務決策科學性。當前，湖北聯(lián)通公司財務決策普遍存在著經驗決策及主觀決策現(xiàn)象，由此產生決策失誤經常發(fā)生，從而產生財務風險。4、公司內部財務關系欠清晰內部財務關系混亂是湖北聯(lián)通公司產生財務風險又一因素，公司與內部各部門之間及內部各公司之間，在資金管理及使用、利益分派等方面存在權責不明、管理混亂現(xiàn)象、導致資金使用效率低下，資金流失嚴重，資金安全性、完整性無法得到保障。[論文網Www.LunWenNet.Com]三、完善湖北聯(lián)通公司財務風險控制與財務管理制度健全建議（一）建立健全湖北聯(lián)通公司內部財務控制制度健全財務控制制度自身就消除了一某些財務風險發(fā)生也許性，它普通來說涉及全面預算管理制度、財務信息報告制度、財務結算中心和財務總監(jiān)委派制度。第一，建立全面預算管理制度。湖北聯(lián)通公司預算考核重要涉及如下內容，一是預算編報質量和上報及時性，對預算編報不合格，上報不及時公司要按照關于規(guī)定進行懲罰；二是嚴格考核預算執(zhí)行過程，在預算執(zhí)行過程中，各項支出都必要納入預算管理，對先辦事后預算等違背預算管理規(guī)定行為，要對關于公司和負責人進行必要批評和懲罰；三是將預算執(zhí)行成果與考核兌現(xiàn)掛鉤；四是對預算執(zhí)行成果進行考核，對完畢預算好公司和個人要進行表揚和獎勵，對完不成預算公司和個人提出批評和懲罰意見。全面預算管理采用事先預算、事中監(jiān)控、事后分析辦法，實現(xiàn)了總部對分支機構及子公司整個生產經營活動動態(tài)管理，具備較強可操作性。第二，完善財務信息報告制度。湖北聯(lián)通公司在建立財務信息報告制度，應當從信息報告質量評價入手，并在公司內部建立起一套控制嚴格、高質量、高效率信息傳遞與解決系統(tǒng)。在財務信息質量上應依照各子公司自身狀況，并結合財務信息有用性和重要性這兩個墓本特性，制定出各自財務信息、質量原則。同步，公司應本著既能滿足對財務信息質量監(jiān)控需要，又能節(jié)約管理成本，提高效率宗旨，對核心主導業(yè)務財務信息采用絕對性報告原則，即內容翔實，并且有詳盡因果分析和前瞻性影響預期；對有關非主導業(yè)務財務信息采用絕對性報告原則與限制性報告原則相結合方式，即僅僅對某些重要財務信息項目采用絕對性報告原則，別的則采用限制性報告原則，即遵循成本效益原則，只需達到規(guī)定重要水平即可；對于有關業(yè)務財務信息，基本上采用限制性報告原則。第三，建立與完善財務結算中心。財務管理核心是管理資金整個運動過程。湖北聯(lián)通公司涉及業(yè)務范疇、投資數(shù)額大、接觸金融機構多。資金管理集中、統(tǒng)一高效是公司追求目的。財務結算中心在公司發(fā)展中可起到如下重要作用：①通過財務結算中心有效運作，可實現(xiàn)公司內部資金有效配備，最大限度地提高資金使用效率，從而減少公司資金成本；②由于財務結算中心將公司內分散資金結算業(yè)務集中起來，可以有效地增強公司在銀行融資能力，同步還可以減少融資成本和費用。③通過財務結算中心、公司可以對子公司資金營運和業(yè)務進行恰當監(jiān)控和管理。公司財務結算中心使各子公司資金收付都通過該結算中心辦理，該結算中心對各子公司進出資金合規(guī)性、安全性和效益性進行審查，對資金流量與流向、使用合理性與合法性可以依照結算中心章程加以審查與核對，從而使各子公司資金運作完全置于監(jiān)控之下。（二）建立湖北聯(lián)通公司內部業(yè)績考核和獎勵制度在公司內部建立獎勵制度，其基本目是將子公司管理者個人報酬與公司目的成果聯(lián)系起來。老式上，公司往往使用從財務會計系統(tǒng)中獲得指標，如將子公司利潤為衡量子公司業(yè)績和獎勵子公司管理者基本根據。這樣考核與獎勵制度有助于刺激子公司為總部貢獻更多利潤，但是，由于利潤普通反映短期經營成果，子公司管理者極也許為獲得更多短期利潤而犧牲公司長期業(yè)績，以便得到更多獎勵。為了克服這一缺陷，建議湖北聯(lián)通公司設法根據綜合業(yè)績指標對子公司當期業(yè)績進行獎勵，或者使子公司管理者所獲獎勵成為某種意義上期權。此外，在建立內部獎勵制度時，尚有一種問題需要考慮，即擬定報酬究竟應以個人業(yè)績還是以集體業(yè)績?yōu)榛?以個人行為基本報酬制度很明顯不會增進集體行為形成和完善。但另一方面，如果以集體業(yè)績?yōu)檐醯A，則個人行為對集體報酬影響又不易辨認，因而會削弱獎勵效果。依照湖北聯(lián)通公司當前狀況，建議將集體報酬建立在集體業(yè)績基本之上，同步依照個人在實現(xiàn)其業(yè)績[1標中貢獻擬定其在集體報酬中應占份額，應當是一種有效辦法。（三）加強湖北聯(lián)通公司財務風險管理1、籌資風險管理公司在向銀行舉債時，應制定合理還款規(guī)劃，在保證按合同規(guī)定準時還款前提下，保證資金不浮現(xiàn)過度緊張狀況。湖北聯(lián)通公司可依照自身資金使用實際狀況，在借款合同中寫明是采用到期一次償還，還是定期償還相等份額本金或是分批償還還款方式，并在尋常生產經營中計提一定數(shù)量風險基金，以減少籌資風險。當前，隨著市場經濟發(fā)展，股份制公司將會越來越多，股票籌資將會越來越廣泛。與其她籌資方式相比，股票籌資風險較小。這是由于，不論公司經背狀況如何，公司都不緊張投資者抽回資本，另一方面，公司終結與清算時，如果無剩余財產，可依法不分給股東財產。因而，從以上意義來說，湖北聯(lián)通公司在將來籌資時，應充分運用股票來籌資，以減少公司整體籌資風險。此外，湖北聯(lián)通公司大量閑置設備等資產，可以考慮采用融資租賃這一籌資方式，這樣既盤活了存量資產，又獲得了一定資金。2、投資風險管理湖北聯(lián)通公司一方面應對運用技術改造盤活存量資產，特別是非經營性資產，以收回以往投資資金，減少公司整體投資風險。與此同步，湖北聯(lián)通公司集中資金投入到符合市場需求，具備核心競爭力項目上，如航運公司當前可以投資市場看好集裝箱、滾裝、海運船舶，重點發(fā)展這些高附加值運送，還可以進行運送產業(yè)物流化及產業(yè)升級投資。以上這些方面投資收益高，也可以在一定限度上減少公司整體投資風險。3、經營風險管理應收帳款管理屬于公司營運資金管理一種內容，能否有效調控應收帳款，直接關系到公司產品銷售和營運資金周轉。經調查，湖北聯(lián)通公司相應收帳款管理重要是山各子公司收入科和總公司風險處共同管理，盡管機構設立表白公司相應收帳款管理較為注重，但其管理成效并不明顯，因而，湖北聯(lián)通公司要加強應收帳款管理應從如下幾種方面著手：（1）建立與完善應收帳款控制制度第一，強化財務部門管理與監(jiān)控職能。按照財務管理內部牽制原則，在總公司財務部下設立財務監(jiān)察小組，由財務總監(jiān)領導，配備專職會計人員，負責對關于業(yè)務往來核算與監(jiān)控，對每一筆應收帳款都進行分析和核算，保證應收帳款帳帳相符。同步規(guī)范各經營環(huán)節(jié)規(guī)定和操作程序，使經營活動系統(tǒng)化規(guī)范化。第二，改進內部核算辦法，科學劃分帳齡段。當前，國內某些湖北聯(lián)通公司將應收帳款帳齡劃分為四段：即1年以內、1年至2年、2年至3年和3年以L。這樣劃分，一是忽視了應收帳款帳齡特點，即帳齡越長，回收也許性就越?。憾呛鲆暳藨諑た钚再|，即應收帳款是流動資產而不是長期資產。因而，隨著應收帳款帳齡增長，可參照國際上通行做法，將1年內應收帳款細分為30天以內，30—120天，120—360天三段。第三，嚴格按公司關于規(guī)定區(qū)別“未收款”、“拖欠款”和“呆壞帳”。未收款解決：當月應收帳款未能于規(guī)定期限內收回者，財務監(jiān)察小組應將明細列表交各子公司收入科核準，再由收入科交業(yè)務部門有關負責人負責催收。拖欠款解決：未收款未能如期收回而轉為拖欠款者，業(yè)務部門有關負責人應在未收款轉為拖欠款后幾日內將未能收回因素及對策，以書面形式提交給收入科核示：應收帳款列為拖欠款后，營銷部門應于30日內監(jiān)督關于部門解決，并將執(zhí)行狀況向財務監(jiān)察小組報告。呆壞帳解決：呆壞帳解決重要由財務監(jiān)察小組負責，對需要采用法律程序解決由公司另以專案研究解決。第四，相應收帳款實行終身負責制和第一負責制。誰經手業(yè)務發(fā)生壞帳，無論負責人與否調離我司，都要追究關于責任，同步對有關人員責任進行明確界定，并作為業(yè)績總結考核根據。第五，定期對重要子公司營銷網點進行巡視，檢察和內部審計，同步不定期相應收帳款數(shù)額較大，問題較多子公司進行審查，防范因管理不嚴而浮現(xiàn)挪用、貪污及資金體外循環(huán)等問題，減少風險。（2）對往來客戶資信限度進行