2023年期貨從業(yè)資格之期貨基礎(chǔ)知識(shí)模擬考試試卷B卷含答案

2023年整理期貨從業(yè)資格之期貨基礎(chǔ)知

識(shí)模擬考試試卷B卷含答案

單選題（共50題）

1、上證50ETF期權(quán)合約的交收日為（）。

A.行權(quán)日

B.行權(quán)日次一交易日

C.行權(quán)日后第二個(gè)交易日

D.行權(quán)日后第三個(gè)交易日

【答案】B

2、目前在我國(guó)，對(duì)某一品種某一月份合約的限倉(cāng)數(shù)額規(guī)定描述正確

的是（）。

A.限倉(cāng)數(shù)額根據(jù)價(jià)格變動(dòng)情況而定

B.限倉(cāng)數(shù)額與交割月份遠(yuǎn)近無(wú)關(guān)

C.交割月份越遠(yuǎn)的合約限倉(cāng)數(shù)額越小

D.進(jìn)入交割月份的合約限倉(cāng)數(shù)額最小

【答案】D

3、為規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)，獲得期望的融資形式，交易雙方可（）。

A.簽訂遠(yuǎn)期利率協(xié)議

B.購(gòu)買(mǎi)利率期權(quán)

C.進(jìn)行利率互換

D.進(jìn)行貨幣互換

【答案】C

4、（）是期貨交易者所持有的未平倉(cāng)合約的雙邊累計(jì)數(shù)量。

A.持倉(cāng)量

B.成交量

C.賣(mài)量

D.買(mǎi)量

【答案】A

5、在芝加哥期貨交易所某交易者在2月份以18美分/蒲式耳的價(jià)格

賣(mài)出一張（5000蒲式耳/張）7月份到期、執(zhí)行價(jià)格為350美分/蒲

式耳的玉米看跌期貨期權(quán)，當(dāng)標(biāo)的玉米期貨合約的價(jià)格跌至330美

分/蒲式耳，期權(quán)價(jià)格為22美分/蒲式耳時(shí)，如果對(duì)手執(zhí)行該筆期權(quán),

則該賣(mài)出看跌期權(quán)者（）美元。

A.虧損600

B.盈利200

C.虧損200

D.虧損100

【答案】D

6、期貨公司高級(jí)管理人員擬任人為境外人士的，推薦人中可有（）

名是擬任人曾任職的境外期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的經(jīng)理層人員。

A.1

B.2

C.3

D.5

【答案】A

7、某投資者在我國(guó)期貨市場(chǎng)開(kāi)倉(cāng)賣(mài)出10手銅期貨合約，成交價(jià)格

為67000元/噸，當(dāng)曰結(jié)算價(jià)為66950元/噸。期貨公司要求的交

易保證金比例為6%。該投資者的當(dāng)日盈虧為（）元。（合約規(guī)

模5噸/手，不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

A.250

B.2500

C.-250

D.-2500

【答案】B

8、9月15日，美國(guó)芝加哥期貨交易所1月份小麥期貨價(jià)格為950

美分/蒲式耳，1月份玉米期貨價(jià)格為325美分/蒲式耳，套利者決

定賣(mài)出10手1月份玉米合約同時(shí)買(mǎi)入10手1月份小麥合約，9月

30日，同時(shí)將小麥和玉米期貨合約全部平倉(cāng)，價(jià)格分別為835美分

/蒲式耳和290美分/蒲式耳。

A.縮小50

B.縮小60

C.縮小80

D.縮小40

【答案】C

9、3月中旬，某飼料廠預(yù)計(jì)兩個(gè)月后將需要玉米5000噸，決定利

用玉米期貨進(jìn)行套期保值。該廠在7月份到期的玉米期貨合約上建

倉(cāng)，成交價(jià)格為2060元/噸。此時(shí)玉米現(xiàn)貨價(jià)格為2000元/噸。

至5月中旬，玉米期貨價(jià)格上漲至2190元/噸，玉米現(xiàn)貨價(jià)格為

2080元/噸。該飼料廠按照現(xiàn)貨價(jià)格買(mǎi)入5000噸玉米，同時(shí)按照

期貨價(jià)格將7月份玉米期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)。則套期保值的結(jié)果為

()o

A.基差不變，實(shí)現(xiàn)完全套期保值

B.基差走弱，不完全套期保值，存在凈盈利

C.基差走強(qiáng)，不完全套期保值，存在凈盈利

D.基差走強(qiáng)，不完全套期保值，存在凈虧次

【答案】B

10、美國(guó)某出口企業(yè)將于3個(gè)月后收到貨款1千萬(wàn)日元。為規(guī)避匯

率風(fēng)險(xiǎn)，該企業(yè)可在CME市場(chǎng)上采取()交易策略。

A.買(mǎi)入1千萬(wàn)日元的美元兌日元期貨合約進(jìn)行套期保值

B.賣(mài)出1千萬(wàn)日元的美元兌日元期貨合約進(jìn)行套期保值

C.買(mǎi)入1千萬(wàn)美元的美元兌日元期貨合約進(jìn)行套期保值

D.賣(mài)出1千萬(wàn)美元的美元兌日元期貨合約進(jìn)行套期保值

【答案】A

11、XYZ股票50美元時(shí)，某交易者認(rèn)為該股票有上漲潛力，便以

3.5美元的價(jià)格購(gòu)買(mǎi)了該股票2013年7月到期、執(zhí)行價(jià)格為50美

元的美式看漲期權(quán)，該期權(quán)的合約規(guī)模為100股股票，即該期權(quán)合

約賦予交易者在2013年7月合約到期前的任何交易日，以50美元

的價(jià)格購(gòu)買(mǎi)10。股XYZ普通股的權(quán)利，每張期權(quán)合約的價(jià)格為

1003.5=350美元。當(dāng)股票價(jià)格上漲至55

A.盈利200美元

B.虧損150美元

C.盈利150美元

D.盈利250美元

【答案】C

12、某交易者在1月份以150點(diǎn)的權(quán)利金買(mǎi)入一張3月到期，執(zhí)行

價(jià)格為10000點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)。與此同時(shí)，該交易者又以100點(diǎn)

的權(quán)利價(jià)格賣(mài)出一張執(zhí)行價(jià)格為10200點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)。合約到

期時(shí)，恒指期貨價(jià)格上漲到10300點(diǎn)。

A.-50

B.0

C.100

D.200

【答案】B

13、通過(guò)（）是我國(guó)客戶最主要的下單方式。

A.微信下單

B.電話下單

C.互聯(lián)網(wǎng)下單

D.書(shū)面下單

【答案】C

14、買(mǎi)入滬銅同時(shí)賣(mài)出滬鋁價(jià)差為32500元/噸，則下列情形中，理

論上套利交易盈利空間最大的是（）o①滬銅：45980元/噸滬

鋁13480元/噸②滬銅：45980元/噸滬鋁13180元/噸③滬銅：

45680元/噸滬鋁13080元/噸④滬銅：45680元/噸滬鋁12980元/噸

A.①

B.②

C.③

D.④

【答案】R

15、期貨市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能使期貨合約轉(zhuǎn)手極為便利，可以不斷地

產(chǎn)生期貨價(jià)格，進(jìn)而連續(xù)不斷地反映供求變化。這體現(xiàn)了期貨市場(chǎng)

價(jià)格形成機(jī)制的（）o

A.公開(kāi)性

B.連續(xù)性

C.預(yù)測(cè)性

D.權(quán)威性

【答案】B

16、假設(shè)C、K兩個(gè)期貨交易所同時(shí)交易銅期貨合約，且兩個(gè)交易所

相同品種期貨合約的合理價(jià)差應(yīng)等于兩者之間的運(yùn)輸費(fèi)用。某日，C、

K兩個(gè)期貨交易所6月份銅的期貨價(jià)格分別為53300元/噸和53070

元/噸，兩交易所之間銅的運(yùn)費(fèi)為90元/噸。某投資者預(yù)計(jì)兩交易所

銅的價(jià)差將趨于合理水平，適宜采取的操作措施是（）

A.買(mǎi)入10手C交易所6月份銅期貨合約，同時(shí)買(mǎi)入10手K交易所

6月份銅期貨合約

B.賣(mài)出10手C交易所6月份銅期貨合約，同時(shí)賣(mài)出10手K交易所

6月份銅期貨合約

C.買(mǎi)入10手C交易所6月份銅期貨合約，同時(shí)賣(mài)出10手K交易所

6月份銅期貨合約

D.賣(mài)出10手C交易所6月份銅期貨合約，同時(shí)買(mǎi)入10手K交易所

6月份銅期貨合約

【答案】D

17、會(huì)員制期貨交易所的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是（）。

A.會(huì)員大會(huì)

B.股東大會(huì)

C.理事會(huì)

D.董事會(huì)

【答案】A

18、以下關(guān)于買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)的說(shuō)法，正確的是（）。

A.如果已持有期貨空頭頭寸，可買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)加以保護(hù)

B.買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)比賣(mài)出標(biāo)的期貨合約可獲得更高的收益

C.計(jì)劃購(gòu)入現(xiàn)貨者預(yù)期價(jià)格上漲，可買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)

D.交易者預(yù)期標(biāo)的物價(jià)格下跌，適宜買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)

【答案】D

19、某投資者以65000元/噸賣(mài)出1手8月銅期貨合約，同時(shí)以

63000元/噸買(mǎi)入1手10月銅合約，當(dāng)8月和10月合約價(jià)差為（）

元/噸時(shí)，該投資者虧損。

A.1000

B.1500

C.-300

D.2001

【答案】D

20、我國(guó)期貨交易所根據(jù)工作職能需要設(shè)置相關(guān)業(yè)務(wù)，但一般不包

括（）。

A.交易部門(mén)

B.交割部門(mén)

C.財(cái)務(wù)部門(mén)

D.人事部門(mén)

【答案】D

21、（）的變動(dòng)表現(xiàn)為供給曲線上的點(diǎn)的移動(dòng)。

A.需求量

B.供給水平

C.需求水平

D.供給量

【答案】D

22、我國(guó)10年期國(guó)債期貨合約要求可交割國(guó)債為合約到期日首日剩

余期限至少在（）年以上，但不超過(guò)（）年。

A.5；10

B.6；15

C.6.5；10.25

D.6.5；15

【答案】c

23、（）年國(guó)務(wù)院和中國(guó)證監(jiān)會(huì)分別頒布了《期貨交易暫行條例》、

《期貨交易所管理辦法》、《期貨經(jīng)紀(jì)公司管理辦法》、《期貨經(jīng)紀(jì)公

司高級(jí)管理人員任職資格管理辦法》和《期貨從業(yè)人員資格管理辦

法》。

A.1996年

B.1997年

C.1998年

D.1999年

【答案】D

24、假設(shè)某大豆期貨合約價(jià)格上升至4320元/噸處遇到阻力回落，

至4170元/噸重新獲得支撐，反彈至4320元/噸，此后一路下行,

跌破4100元/噸，請(qǐng)問(wèn)，根據(jù)反轉(zhuǎn)突破形態(tài)的特征，可以判斷該合

約可能在（）元/噸價(jià)位獲得較強(qiáng)支撐。

A.4120

B.4020

C.3920

D.3820

【答案】B

25、6月10日，某投機(jī)者預(yù)測(cè)瑞士法郎期貨將進(jìn)入牛市,于是在1瑞

士法郎二0.8774美元的價(jià)位買(mǎi)入2手6月期瑞士法郎期貨合約。6月

20日，瑞士法郎期貨價(jià)格果然上升。該投機(jī)者在1瑞士法郎二0.9038

美元的價(jià)位賣(mài)出2手6月期瑞士法郎期貨合約，瑞士法郎期貨合約

的交易單位是125000瑞士法郎，則該投資者()

A.盈利528美元

B.虧損528美元

C.盈利6600美元

D.虧損6600美元

【答案】C

26、2006年9月，()成立，標(biāo)志著中國(guó)期貨市場(chǎng)進(jìn)入商品期貨與

金融期貨共同發(fā)展的新階段。？

A.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

B.中國(guó)金融期貨交易所

C.中國(guó)期貨投資者保障基金

D.中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心

【答案】B

27、中國(guó)期貨保證金監(jiān)控中心由期貨交易所出資設(shè)立，其業(yè)務(wù)接受

（）的領(lǐng)導(dǎo)、監(jiān)督和管理。

A.期貨公司

B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨交易所

【答案】B

28、隔夜掉期交易不包括（）。

A.0/N

B.T/N

C.S/N

D.P/N

【答案】D

29、糧食貿(mào)易商可利用大豆期貨進(jìn)行賣(mài)出套期保值的情形是（）。

A.擔(dān)心大豆價(jià)格上漲

B.大豆現(xiàn)貨價(jià)格遠(yuǎn)高于期貨價(jià)格

C.已簽訂大豆購(gòu)貨合同，確定了交易價(jià)格，擔(dān)心大豆價(jià)格下跌

D.三個(gè)月后將購(gòu)置一批大豆，擔(dān)心大豆價(jià)格上漲

【答案】C

30、在我國(guó)期貨交易的計(jì)算機(jī)撮合連續(xù)競(jìng)價(jià)過(guò)程中，當(dāng)買(mǎi)賣(mài)申報(bào)成

交時(shí)，成交價(jià)等于（）

A.買(mǎi)入價(jià)和賣(mài)出價(jià)的平均價(jià)

B.買(mǎi)入價(jià)、賣(mài)出價(jià)和前一成交價(jià)的平均價(jià)

C.買(mǎi)入價(jià)、賣(mài)出價(jià)和前一成交價(jià)的加權(quán)平均價(jià)

D.買(mǎi)入價(jià)、賣(mài)出價(jià)和前一成交價(jià)三者中居中的價(jià)格

【答案】D

31、股票期權(quán)的標(biāo)的是（）o

A.股票

B.股權(quán)

C.股息

D.固定股息

【答案】A

32、（）是經(jīng)國(guó)務(wù)院同意、中國(guó)證監(jiān)會(huì)決定設(shè)立的期貨保證金安

全存管機(jī)構(gòu)。

A.中國(guó)期貨保證金監(jiān)控中心

B.中國(guó)期貨保證金監(jiān)管中心

C.中國(guó)期貨保證金管理中心

D.中國(guó)期貨保證金監(jiān)督中心

【答案】A

33、在期貨交易中，根據(jù)商品的供求關(guān)系及其影響因素預(yù)測(cè)期貨價(jià)

格走勢(shì)的分析方法為（）。

A.江恩理論

B.道氏理論

C.技術(shù)分析法

D.基本面分析法

【答案】D

34、某紡織廠計(jì)劃在三個(gè)月后購(gòu)進(jìn)一批棉花，決定利用棉花期貨進(jìn)

行套期保值。3月5日該廠在7月份棉花期貨合約上建倉(cāng)，成交價(jià)

格為20500元/噸，此時(shí)棉花現(xiàn)貨價(jià)格為19700元/噸。至6月5日

期貨價(jià)格為20800元/噸，現(xiàn)貨價(jià)格至20200元/噸，該廠按此現(xiàn)貨

價(jià)格購(gòu)進(jìn)棉花，同時(shí)將期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)，則該廠套期保值的效果

是（）。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）值的效果是（）。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)

用）

A.不完全套期保值，且有凈虧損200元/噸

B.不完全套期保值，且有凈盈利200元/噸

C.基差不變，完全實(shí)現(xiàn)套期保值

D.不完全套期保值，且有凈虧損400元/噸

【答案】A

35、假設(shè)某一時(shí)刻股票指數(shù)為2280點(diǎn)，投資者以15點(diǎn)的價(jià)格買(mǎi)入

一手股指看漲期權(quán)合約并持有到期，行權(quán)價(jià)格是2300點(diǎn)，若到期時(shí)

標(biāo)的指數(shù)價(jià)格為2310點(diǎn)，則在不考慮交易費(fèi)用、行權(quán)費(fèi)用的情況下,

投資者收益為（??）o

A.10點(diǎn)

B.-5點(diǎn)

C.-15點(diǎn)

D.5點(diǎn)

【答案】B

36、滬深300股指期權(quán)仿真交易合約最后交易日的交易時(shí)間是（）。

A.900-1130,1300-1515

B.915-1130,1300-1500

C.930-1130,1300-1500

D.915-1130,1300-1515

【答案】B

37、國(guó)債期貨最后交易曰進(jìn)入交割的，待交割國(guó)債的應(yīng)計(jì)利息計(jì)算

截止日為（）。

A.最后交易日

B.意向申報(bào)日

C.交券曰

0.配對(duì)繳款日

【答案】D

38、我國(guó)線型低密度聚乙烯期貨合約的交割月份是（）。

A.1、3、5、7、9、11月

B.1-12月

C.2、4、6、8、10、12月

D.1、3、5、7、8、9、11、12月

【答案】B

39、某日，中國(guó)銀行公布的外匯牌價(jià)為1美元兌6.83元人民幣，現(xiàn)

有人民幣10000元，按當(dāng)日牌價(jià)，大約可兌換（）美元。

A.1442

B.1464

C.1480

D.1498

【答案】B

40、下列不是期貨市場(chǎng)在宏觀經(jīng)濟(jì)中的作用的是（）o

A.有助于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的完善

B.促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的國(guó)際化

C.提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具、有助于穩(wěn)定國(guó)民經(jīng)濟(jì)

D.預(yù)見(jiàn)生產(chǎn)成本，實(shí)現(xiàn)預(yù)期利潤(rùn)

【答案】D

41、某交易者以0.0106（匯率）的價(jià)格出售10張?jiān)谥ゼ痈缟虡I(yè)交

易所集團(tuán)上市的執(zhí)行價(jià)格為1.590的GBD/USD美式看漲期貨期權(quán)。

則該交易者的盈虧平衡點(diǎn)為（）o

A.1.590

B.1.6006

C.1.5794

D.1.6112

【答案】B

42、下面屬于相關(guān)商品間的套利的是（）。

A.買(mǎi)汽油期貨和燃料油期貨合約，同時(shí)賣(mài)原油期貨合約

B.購(gòu)買(mǎi)大豆期貨合約，同時(shí)賣(mài)出豆油和豆粕期貨合約

C.買(mǎi)入小麥期貨合約，同時(shí)賣(mài)出玉米期貨合約

D.賣(mài)出1ME銅期貨合約，同時(shí)買(mǎi)入上海期貨交易所銅期貨合約

【答案】C

43、（）是某一合約在當(dāng)日成交合約的雙邊累計(jì)數(shù)量，單位為

“手”。

A.價(jià)格

B.成交量

C.持倉(cāng)量

D.倉(cāng)差

【答案】B

44、某執(zhí)行價(jià)格為1280美分的大豆期貨看漲期權(quán)，當(dāng)標(biāo)的大豆期貨

合約市場(chǎng)價(jià)格為1300美分時(shí)，該期權(quán)為：）期權(quán)。

A.實(shí)值

B.虛值

C.美式

D.歐式

【答案】A

45、某執(zhí)行價(jià)格為1280美分的大豆期貨看漲期權(quán)，當(dāng)標(biāo)的大豆期貨

合約市場(chǎng)價(jià)格為1300美分時(shí)，該期權(quán)為：）期權(quán)。

A.實(shí)值

B.虛值

C.美式

D.歐式

【答案】A

46、遠(yuǎn)期利率，即未來(lái)時(shí)刻開(kāi)始的一定期限的利率。3x6遠(yuǎn)期利率,

表示3個(gè)月之后開(kāi)始的期限為（）的近期利率。

A.18個(gè)月

B.9個(gè)月

C.6個(gè)月

D.3個(gè)月

【答案】D

47、下列蝶式套利的基本做法，正確的是（）o

A.買(mǎi)入近期月份合約，同時(shí)賣(mài)出居中月份合約，并買(mǎi)入遠(yuǎn)期月份合

約，其中居中月份合約的數(shù)量等于近期月吩和遠(yuǎn)期月份買(mǎi)入合約數(shù)

量之和

B.先買(mǎi)入遠(yuǎn)期月份合約，再賣(mài)出居中月份合約，最后買(mǎi)入近期月份

合約，其中居中月份合約的數(shù)量等于近期月份和遠(yuǎn)期月份買(mǎi)入合約

數(shù)量之和

C.賣(mài)出近期月份合約，同時(shí)買(mǎi)入居中月份合約，并賣(mài)出遠(yuǎn)期月份合

約，其中遠(yuǎn)期合約的數(shù)量等于近期月份和居中月份買(mǎi)入和賣(mài)出合約

數(shù)量之和

D.先賣(mài)出遠(yuǎn)期月份合約，再賣(mài)出居中月份合約，最后買(mǎi)入近期月份

合約，其中近期合約的數(shù)量等于居中月份和遠(yuǎn)期月份買(mǎi)入和賣(mài)出合

約數(shù)量之和

【答案】A

48、艾略特波浪理論認(rèn)為，一個(gè)完整的波浪包括一個(gè)小浪，前

—浪為主升(跌)浪，后一浪為調(diào)整浪。()?

A.8；3；5

B.8；5；3

C.5；3；2

D.5；2；3

【答案】B

49、決定匯率是否頻繁與劇烈波動(dòng)的直接因素是()。

A.經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率

B.匯率制度

C.通貨膨脹率

D.利率水平

【答案】B

50、只有交易所的會(huì)員方能進(jìn)場(chǎng)交易，其他交易者只能委托交易所

會(huì)員，由其代理進(jìn)行期貨交易，體現(xiàn)了期貨交易的()特征。

A.雙向交易

B.場(chǎng)內(nèi)集中競(jìng)價(jià)交易

C.杠桿機(jī)制

D.合約標(biāo)準(zhǔn)化

【答案】B

多選題（共30題）

1、下列關(guān)于ETF的描述中，正確的有（）。

A.即交易所交易基金

B.上證50ETE期權(quán)屬十寬基股票組合

C.可以作為開(kāi)放型基金，隨時(shí)申購(gòu)與贖回

D.ETF既可以以大盤(pán)指數(shù)為標(biāo)的，也可以以相對(duì)窄盤(pán)為標(biāo)的

【答案】ACD

2、商品市場(chǎng)的需求量通常由（）組成。

A.前期庫(kù)存量

B.期末商品結(jié)存量

C.出口量

D.國(guó)內(nèi)消費(fèi)量

【答案】BCD

3、某交易者以36980元/噸買(mǎi)入20手天然橡膠期貨合約后，符合金

字塔式增倉(cāng)原則的有（）。

A.價(jià)格上漲后，再以37000元/噸買(mǎi)入15手天然橡膠期貨合約

B.價(jià)格上漲后，再以36990元/噸買(mǎi)入25手天然橡膠期貨合約

C.價(jià)格下跌后，再以36900元/噸買(mǎi)入15手天然橡膠期貨合約

D.價(jià)格下跌后，不再購(gòu)買(mǎi)

【答案】AD

4、（）屬于反向市場(chǎng)。

A.遠(yuǎn)月期貨合約價(jià)格低于近月期貨合約價(jià)格

B.遠(yuǎn)月期貨合約價(jià)格高十近月期貨合約價(jià)格

C.期貨價(jià)格低于現(xiàn)貨價(jià)格

D.期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格

【答案】AC

5、關(guān)于期貨公司的表述，正確的有（）。

A.為客戶提供期貨市場(chǎng)信息

B.為客戶辦理結(jié)算和交割手續(xù)

C.可根據(jù)客戶指令代理買(mǎi)賣(mài)期貨合約

D.代理客戶進(jìn)行期貨交易并收取交易傭金的中介組織

【答案】ABCD

6、負(fù)責(zé)金融期貨交割的指定銀行，必須具有（）。

A.良好的金融資信

B.先進(jìn)、高效的結(jié)算手段

C.先進(jìn)、高效的結(jié)算設(shè)備

D.較強(qiáng)的進(jìn)行大額資金結(jié)算的業(yè)務(wù)能力

【答案】ABCD

7、根據(jù)買(mǎi)方行使權(quán)利時(shí)的買(mǎi)賣(mài)方向，可將期權(quán)分為()。

A.看跌期權(quán)

B.現(xiàn)貨期權(quán)

C.看漲期權(quán)

D.期貨期權(quán)

【答案】AC

8、下列關(guān)于每日價(jià)格最大變動(dòng)限制的說(shuō)法中，正確的是()。

A.為了防止價(jià)格大幅波動(dòng)所引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)際上通常對(duì)股指期貨交

易規(guī)定每日價(jià)格最大波動(dòng)限制

B.滬深300指數(shù)期貨的每日價(jià)格波動(dòng)限制為上一交易日結(jié)算價(jià)±10%

C.滬深300指數(shù)期貨的最后交易日漲跌停板幅度為上一交易日結(jié)算

價(jià)±10%

D.季月合約上市首日漲跌停板幅度為掛牌基準(zhǔn)價(jià)的±20%

【答案】ABD

9、在美國(guó)期貨市場(chǎng)，商品投資基金行業(yè)中的參與者包括()。

A.期貨傭金商(FCM)

B.商品交易顧問(wèn)(CTA)

C交易經(jīng)理(TM)

D.商品基金經(jīng)理(CP0)

【答案】ABCD

10、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員的基本權(quán)利包括（）。

A.獲得有關(guān)期貨交易的信息和服務(wù)

B.按規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格

C.聯(lián)名提議召開(kāi)臨時(shí)會(huì)員大會(huì)

D.參加會(huì)員大會(huì)，行使表決權(quán)、申訴權(quán)

【答案】ABCD

11、下列關(guān)于期現(xiàn)套利的說(shuō)法，正確的有（）。

A.期現(xiàn)套利同時(shí)涉及期貨市場(chǎng)和現(xiàn)貨市場(chǎng)

B.當(dāng)價(jià)差和持倉(cāng)費(fèi)出現(xiàn)較大偏差時(shí)，期現(xiàn)套利就會(huì)發(fā)生

C.若期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格加持倉(cāng)費(fèi)用，則可通過(guò)買(mǎi)入現(xiàn)貨賣(mài)出期

貨進(jìn)行套利

D.商品期現(xiàn)套利最常見(jiàn)的就是買(mǎi)入期貨同時(shí)賣(mài)出現(xiàn)貨

【答案】ABC

12、關(guān)于期貨交易和遠(yuǎn)期交易的作用，下列說(shuō)法正確的有（）°

A.期貨市場(chǎng)的主要功能是風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)和配置資源

B.遠(yuǎn)期交易在一定程度上也能起到調(diào)節(jié)供求關(guān)系，減少價(jià)格波動(dòng)的

作用

C.遠(yuǎn)期合同缺乏流動(dòng)性，所以其價(jià)格的權(quán)威性和分散風(fēng)險(xiǎn)作用大打

折扣

D.遠(yuǎn)期市場(chǎng)價(jià)格可以替代期貨市場(chǎng)價(jià)格

【答案】BC

13、關(guān)十期權(quán)交易，下列說(shuō)法正確的是（）。

A.買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)可對(duì)沖標(biāo)的物多頭的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

B.買(mǎi)進(jìn)看跌期權(quán)可對(duì)沖標(biāo)的物空頭的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

C.買(mǎi)進(jìn)看漲期權(quán)可對(duì)沖標(biāo)的物空頭的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

D.買(mǎi)進(jìn)看漲期權(quán)可對(duì)沖標(biāo)的物多頭的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

【答案】AC

14、下列關(guān)于期貨投機(jī)的說(shuō)法，正確的有（）o

A.投機(jī)者按持有頭寸方向來(lái)劃分，可分為機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者

B.投機(jī)者為套期保值者提供了更多的交易機(jī)會(huì)

C.一定會(huì)增加價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

D.期貨投機(jī)者承擔(dān)了套期保值者希望轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)

【答案】BD

15、下列關(guān)于期貨公司業(yè)務(wù)的說(shuō)法，正確的有（）。

A.期貨公司業(yè)務(wù)實(shí)行許可制度

B.期貨公司業(yè)務(wù)實(shí)行報(bào)告制度

C.由國(guó)務(wù)院商務(wù)主管部門(mén)按照業(yè)務(wù)種類頒發(fā)許可證

0.由國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)按照業(yè)務(wù)種類頒發(fā)許可證

【答案】AD

16、在我國(guó)境內(nèi)，期貨市場(chǎng)建立了（）“五位一體”的期貨監(jiān)

管協(xié)調(diào)工作機(jī)制。

A.期貨交易所

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)c

C.中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心

D.證監(jiān)會(huì)及其地方派出機(jī)構(gòu)

【答案】ABCD

17、股指期貨近期與遠(yuǎn)期交割月份合約間的理論價(jià)差與（）等有

關(guān)。

A.近月和遠(yuǎn)月合約之間的時(shí)間長(zhǎng)短

B.市場(chǎng)利率

C.現(xiàn)貨指數(shù)價(jià)格

D.紅利率

【答案】ABCD

18、某交易者以9520元/噸買(mǎi)入5月份菜籽油期貨合約1手，同時(shí)

以9590元/噸賣(mài)出7月份菜籽油期貨合約1手，當(dāng)兩合約價(jià)格為

（）時(shí)，將所持合約同時(shí)平倉(cāng)，該交易者是盈利的。（不計(jì)手續(xù)

費(fèi)等費(fèi)用）

A.5月9570元/噸,7月9560元/噸

B.5月9530元/噸,7月9620元/噸

C5月9550元/噸,7月9600元/噸

D.5月9580元/噸,