2024特許金融分析師考試準(zhǔn)備書單

2024特許金融分析師考試準(zhǔn)備書單姓名：____________________

一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20分）

1.特許金融分析師（CFA）的職業(yè)道德準(zhǔn)則中，哪一項(xiàng)不是其核心原則？

A.客戶利益優(yōu)先

B.誠(chéng)信

C.獨(dú)立性

D.遵守法律法規(guī)

2.以下哪個(gè)不是CFA考試中的三個(gè)級(jí)別？

A.LevelI

B.LevelII

C.LevelIII

D.LevelIV

3.在CFA考試中，哪個(gè)科目通常被認(rèn)為是難度最高的？

A.道德與職業(yè)行為準(zhǔn)則

B.財(cái)務(wù)Reporting&Analysis

C.CorporateFinance

D.QuantitativeMethods

4.以下哪項(xiàng)不是CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料？

A.“InvestmentValuation:ToolsandTechniquesforDeterminingtheValueofAnyAsset”

B.“CorporateFinance:AFrameworkforAnalysis”

C.“InvestmentManagement:AModernApproach”

D.“FinancialMarketsandInstitutions”

5.CFA考試中的哪個(gè)科目涉及衍生品和固定收益產(chǎn)品？

A.FinancialReporting&Analysis

B.CorporateFinance

C.EquityInvestments

D.FixedIncome

6.在CFA考試中，以下哪個(gè)科目主要涉及投資組合管理？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.Derivatives&AlternativeInvestments

D.PortfolioManagement

7.CFA考試中，哪個(gè)科目主要涉及投資分析工具？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.Derivatives&AlternativeInvestments

D.QuantitativeMethods

8.以下哪個(gè)不是CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料？

A.“InvestmentValuation:ToolsandTechniquesforDeterminingtheValueofAnyAsset”

B.“CorporateFinance:AFrameworkforAnalysis”

C.“InvestmentManagement:AModernApproach”

D.“IntroductiontoDerivatives”

9.在CFA考試中，哪個(gè)科目主要涉及投資組合風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.Derivatives&AlternativeInvestments

D.PortfolioManagement

10.CFA考試中的哪個(gè)科目主要涉及公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.FinancialReporting&Analysis

D.CorporateFinance

二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共15分）

1.CFA考試中的三個(gè)級(jí)別分別是什么？

A.LevelI

B.LevelII

C.LevelIII

D.LevelIV

2.CFA考試中，以下哪些科目是必考科目？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.FinancialReporting&Analysis

D.QuantitativeMethods

3.CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料中，以下哪些是關(guān)于投資組合管理的？

A.“InvestmentManagement:AModernApproach”

B.“PortfolioManagement”

C.“Derivatives&AlternativeInvestments”

D.“EquityInvestments”

4.在CFA考試中，以下哪些科目涉及財(cái)務(wù)報(bào)表分析？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.FinancialReporting&Analysis

D.CorporateFinance

5.CFA考試中，以下哪些科目涉及衍生品和固定收益產(chǎn)品？

A.EquityInvestments

B.FixedIncome

C.Derivatives&AlternativeInvestments

D.QuantitativeMethods

三、判斷題（每題2分，共10分）

1.CFA考試中的三個(gè)級(jí)別難度逐漸增加。（）

2.CFA考試中的所有科目都需要考生具備一定的數(shù)學(xué)基礎(chǔ)。（）

3.CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料都是考試必讀材料。（）

4.CFA考試中的LevelI和LevelII考試內(nèi)容相對(duì)簡(jiǎn)單，LevelIII考試內(nèi)容較為復(fù)雜。（）

5.CFA考試中，所有科目都需要考生具備一定的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。（）

四、簡(jiǎn)答題（每題10分，共25分）

1.題目：簡(jiǎn)述CFA考試中“EquityInvestments”科目主要考察的知識(shí)點(diǎn)。

答案：EquityInvestments科目主要考察考生對(duì)股票投資的分析和理解能力。知識(shí)點(diǎn)包括但不限于：股票定價(jià)模型、股票估值方法、股票市場(chǎng)分析、公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析、公司治理與公司價(jià)值、投資組合構(gòu)建與管理等。

2.題目：解釋CFA考試中“FixedIncome”科目中的“Duration”概念及其在債券投資中的作用。

答案：Duration是衡量債券價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感程度的指標(biāo)。它表示債券價(jià)格變動(dòng)1%時(shí)，預(yù)期收益率的變動(dòng)百分比。Duration在債券投資中起到以下作用：幫助投資者評(píng)估債券價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感度；作為債券投資組合風(fēng)險(xiǎn)管理的工具；在利率預(yù)期上升時(shí)，選擇具有較短Duration的債券以減少利率風(fēng)險(xiǎn)。

3.題目：簡(jiǎn)述CFA考試中“FinancialReporting&Analysis”科目中，如何通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表分析來(lái)評(píng)估公司的財(cái)務(wù)狀況。

答案：通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表分析評(píng)估公司財(cái)務(wù)狀況的方法包括：分析公司的盈利能力、償債能力、運(yùn)營(yíng)能力和增長(zhǎng)潛力。具體步驟如下：首先，分析公司的利潤(rùn)表，評(píng)估其盈利能力；其次，分析資產(chǎn)負(fù)債表，評(píng)估其償債能力和運(yùn)營(yíng)效率；再次，分析現(xiàn)金流量表，評(píng)估其現(xiàn)金流狀況；最后，結(jié)合公司的行業(yè)地位、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和管理團(tuán)隊(duì)等因素，綜合評(píng)估公司的財(cái)務(wù)狀況。

五、論述題

題目：論述CFA考試對(duì)金融行業(yè)從業(yè)者的職業(yè)發(fā)展有何影響。

答案：CFA（特許金融分析師）考試對(duì)金融行業(yè)從業(yè)者的職業(yè)發(fā)展具有深遠(yuǎn)的影響，主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

1.職業(yè)認(rèn)證與專業(yè)認(rèn)可：CFA認(rèn)證是全球金融行業(yè)公認(rèn)的專業(yè)資格，持有CFA證書的從業(yè)者通常具備扎實(shí)的金融知識(shí)、分析能力和職業(yè)道德。這種專業(yè)認(rèn)證有助于提升從業(yè)者的職業(yè)形象和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，增加在職場(chǎng)中的話語(yǔ)權(quán)。

2.知識(shí)體系與技能提升：CFA考試涵蓋了金融行業(yè)的廣泛知識(shí)領(lǐng)域，包括財(cái)務(wù)報(bào)表分析、投資組合管理、衍生品、固定收益、權(quán)益投資等。通過(guò)系統(tǒng)學(xué)習(xí)這些知識(shí)，從業(yè)者能夠全面提升自己的專業(yè)技能，為職業(yè)生涯的進(jìn)一步發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

3.職業(yè)晉升與薪資增長(zhǎng)：CFA證書持有者在職場(chǎng)中往往能夠獲得更高的職位和更好的薪資待遇。許多金融機(jī)構(gòu)將CFA認(rèn)證作為晉升和薪酬決策的重要依據(jù)，持有CFA證書的員工更容易獲得晉升機(jī)會(huì)。

4.國(guó)際視野與跨文化溝通：CFA考試是全球性的考試，考生來(lái)自世界各地。通過(guò)CFA考試，從業(yè)者能夠接觸到國(guó)際金融市場(chǎng)和投資理念，拓寬國(guó)際視野。此外，CFA考試還要求考生具備良好的跨文化溝通能力，這對(duì)于在全球化的金融行業(yè)中工作至關(guān)重要。

5.職業(yè)道德與職業(yè)規(guī)范：CFA考試強(qiáng)調(diào)職業(yè)道德和職業(yè)規(guī)范，要求考生在職業(yè)生涯中始終保持誠(chéng)信、客觀、公正的態(tài)度。這種職業(yè)道德觀念有助于從業(yè)者樹(shù)立良好的職業(yè)形象，維護(hù)金融市場(chǎng)的穩(wěn)定和健康發(fā)展。

6.持續(xù)學(xué)習(xí)與職業(yè)發(fā)展：CFA考試是一個(gè)持續(xù)學(xué)習(xí)的過(guò)程，要求考生在職業(yè)生涯中不斷更新知識(shí)、提升技能。這種持續(xù)學(xué)習(xí)的態(tài)度有助于從業(yè)者保持競(jìng)爭(zhēng)力，適應(yīng)金融行業(yè)的快速變化。

試卷答案如下：

一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20分）

1.D

解析思路：CFA的職業(yè)道德準(zhǔn)則中，客戶利益優(yōu)先、誠(chéng)信和獨(dú)立性都是核心原則，而遵守法律法規(guī)是所有職業(yè)人士的基本要求，因此選D。

2.D

解析思路：CFA考試分為三個(gè)級(jí)別，分別是LevelI、LevelII和LevelIII，因此選D。

3.C

解析思路：CFA考試中，CorporateFinance（公司金融）科目通常被認(rèn)為是難度最高的，因?yàn)樗婕暗降睦碚摵蛯?shí)踐知識(shí)都非常廣泛。

4.D

解析思路：CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料中，“IntroductiontoDerivatives”不是其中的推薦材料，其他選項(xiàng)都是推薦的。

5.D

解析思路：Derivatives&AlternativeInvestments（衍生品與另類投資）科目涉及衍生品和固定收益產(chǎn)品，因此選D。

6.D

解析思路：PortfolioManagement（投資組合管理）科目主要涉及投資組合的構(gòu)建與管理，因此選D。

7.D

解析思路：QuantitativeMethods（數(shù)量方法）科目主要涉及投資分析工具，因此選D。

8.D

解析思路：CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料中，“IntroductiontoDerivatives”不是其中的推薦材料，其他選項(xiàng)都是推薦的。

9.D

解析思路：PortfolioManagement（投資組合管理）科目主要涉及投資組合風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)，因此選D。

10.C

解析思路：FinancialReporting&Analysis（財(cái)務(wù)報(bào)表與分析）科目主要涉及公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析，因此選C。

二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共15分）

1.ABC

解析思路：CFA考試中的三個(gè)級(jí)別分別是LevelI、LevelII和LevelIII，因此選ABC。

2.ABCD

解析思路：CFA考試中的所有科目都是必考科目，包括EquityInvestments、FixedIncome、FinancialReporting&Analysis和QuantitativeMethods，因此選ABCD。

3.AB

解析思路：CFA協(xié)會(huì)推薦的閱讀材料中，“InvestmentManagement:AModernApproach”和“PortfolioManagement”是關(guān)于投資組合管理的，因此選AB。

4.ABC

解析思路：CFA考試中的FinancialReporting&Analysis（財(cái)務(wù)報(bào)表與分析）科目涉及財(cái)務(wù)報(bào)表分析，EquityInvestments（權(quán)益投資）和FixedIncome（固定收益）科目也涉及財(cái)務(wù)報(bào)表分析，因此選ABC。

5.ABC

解析思路：Derivatives&AlternativeInvestments（衍生品與另類投資）科目涉及衍生品和固定收益產(chǎn)品，EquityInvestments（權(quán)益投資）和FixedIncome（固定收益）科目也涉及這些內(nèi)容，因此選ABC。

三、判斷題（每題2分，共10分）

1.×

解析思路：CFA考試中的三個(gè)級(jí)別難度逐漸增加，而不是逐漸減少。

2.×

解析思路：CFA考