2021年保險行業(yè)中國人壽分析報告

目錄1.重振國壽再出發(fā)，收獲市場認可 31.1“重振國壽”戰(zhàn)略內(nèi)核 5 62.一體多元布局：收獲成效夯實價值創(chuàng)造能力 72.1構(gòu)建大個險發(fā)展體系 822個險隊伍量穩(wěn)齊升 923堅持回歸保險本源，大力發(fā)展保障型業(yè)務(wù) 3.科技國壽：以用戶為中心的科技產(chǎn)品負責制 3.1研發(fā)運營一體化，建立平臺化業(yè)務(wù)能力 3.2科技賦能主業(yè)，保險價值鏈智慧升級 2020年12月8日，中國人壽召開2020年開放日。公司總裁蘇恒軒、副總裁“國壽科技”為題作出報告。2019年公司在新一屆領(lǐng)導(dǎo)班子下提出“重振國壽”戰(zhàn)略架構(gòu)，并于2019年2月召開全球投資者開放日。彼時公司提出百尺竿頭更進一步，并坦誠地指出近年來發(fā)展遇到的一些問題，具體來說，投資收益率低于行態(tài)仍有待提升、客戶服務(wù)差異化有待細化、市場化程加強。差異化服務(wù)有待細化區(qū)域市場隊伍發(fā)展客戶服務(wù)體制機制創(chuàng)新驅(qū)動2019年以來，中國人壽圍繞“重振國壽”戰(zhàn)略部署，深入實施“鼎新工程”,以2020年前三季度公司投資收益+公允價值變動較2018年前三季度增長102%(上市同業(yè)平均增長71%);新業(yè)務(wù)價值同比增長23.7%(上市同業(yè)預(yù)計平均增速-10%);歸母凈利潤同比增長136.9%(上市同業(yè)平均增長51.4%)。在銷售管理方面，積極推進“一體多元”發(fā)展布局，加能集約運營從分散管理到聚散結(jié)合服務(wù)品牌持續(xù)優(yōu)化運行機制堅持市場導(dǎo)向化配置統(tǒng)籌從三大渠道到一體多元從隨需而動到融合創(chuàng)新“簡捷、品質(zhì)、溫暖”運營機制升級服務(wù)投資科技圖3:2020年前三季度較2018年前三季度中國人壽核心指標增速領(lǐng)先上市同業(yè)平均圖4:2019年以來公司A股P/EV估值開始展現(xiàn)溢價價得益于重振國壽，公司收獲轉(zhuǎn)型成效，并且在資本市場得到投資人的認可。尤其值得一提的是新業(yè)務(wù)價值增速，2017年至2020年，公司新業(yè)務(wù)價值增速為21.9%、-17.6%、18.6%和0.6%,而上市同業(yè)平均為28.3%、-3.1%、4.9%和-15.2% (其中2020年均為預(yù)測值),在新冠肺炎對保險展業(yè)帶來持續(xù)且復(fù)雜的影響背景下，正增長壽險公司。當前(2020年12月8日),平安、國壽、太保、新華和行業(yè)平均對應(yīng)2020年P(guān)/EV分別為1.19X、1.1X、0.78X、型、三化”的“343”戰(zhàn)略。加快推進“三大轉(zhuǎn)型”,全力建設(shè)黨建引領(lǐng)型、價值健、 大突破。強化業(yè)績考核，建立市場化用人機制，強化“資負聯(lián)動”。優(yōu)化組織架構(gòu)體系，建立市場化的機構(gòu)管理體制、考核薪酬和用核心的資源配置機制；3.強化創(chuàng)新驅(qū)動，建設(shè)創(chuàng)新型企業(yè)，強化科技賦能服管理的能力；4.強化融合驅(qū)動，推進客戶與資源整合，打造“保險+”服務(wù)生態(tài)圈，為客戶提供全價值鏈服務(wù)，強化資產(chǎn)負債融合。重振國壽持續(xù)成長“三大轉(zhuǎn)型”"雙心雙聚"“資負聯(lián)動”重價值強隊伍穩(wěn)增長興科技優(yōu)服務(wù)防風險機制驅(qū)動創(chuàng)新驅(qū)動2019年實現(xiàn)組織架構(gòu)調(diào)整，2020年項目深入推進，經(jīng)營機制落地，2021年升級發(fā)展理念，突破發(fā)展格局，重構(gòu)組織體系，提振品牌形象，凝聚精神力量，聚焦做“鼎新工程”起航高質(zhì)量發(fā)展，明確“強總部精省域優(yōu)地市活基層”定位，體系”為支撐，“建立市場化激勵約束和人才發(fā)展機制”和“優(yōu)化科技發(fā)展模式”為驅(qū)動，構(gòu)建“一體化”發(fā)展布局和建立市場化專業(yè)化投資管理體系。構(gòu)優(yōu)化和人員調(diào)整，積極探索建立與公司戰(zhàn)略相匹配的組織模式和機制。圖6:“鼎新工程”起航高質(zhì)量發(fā)展定位定位構(gòu)建經(jīng)營型兩個驅(qū)動：集約智能運營體系兩個重點：構(gòu)建“一體多元”發(fā)展布局，建立市場化專業(yè)化投資管理體系“一體多元”:“一體”是指聚焦個人客戶，升級營銷、突破收展、推進保險規(guī)劃師和電銷隊伍融合，做強大個險，提升價值創(chuàng)造能力：“多元”是指圍繞團體客戶，做好銀保，團險和健康險業(yè)務(wù)，與大個險形成有效協(xié)同，鞏固市場領(lǐng)先地位。鼎新工程“道路千萬條，價值第一條”,公司NBV考核占比提升至30%。董事長王濱在集團2020年工作會議中強調(diào)：要把價值創(chuàng)造、效益提升作為制核評價、激勵約束的重要依據(jù)。根據(jù)2019年公司年度業(yè)績發(fā)布會，公司提到新一屆管理層的考核指標構(gòu)成為：凈利潤權(quán)重占40%,NBV占30%,同時增加了人均凈利潤和業(yè)務(wù)及管理費兩項激勵約束指標，以進一步凸顯聚焦是集團高屋建瓴的戰(zhàn)略，國壽股份是核心。集團內(nèi)各個子公司都有各自任務(wù)目標，國壽股份(上市主體)承擔主要的責任，肩負考核指標。2019年集團凈利潤為322億元，而國壽股份達583億元。國壽股份作為集團內(nèi)貢獻利潤的核心子公司，未來業(yè)績增長持續(xù)性值得期待。圖8:國壽股份是國壽集團利潤貢獻的支柱(單位：束指標■國壽股份國壽資產(chǎn)國壽財險國壽養(yǎng)老國壽存續(xù)在新起點上繼續(xù)深化改革，下一步公司將繼續(xù)提升發(fā)展質(zhì)量、提高資源使用效率和強化創(chuàng)新賦能。在“質(zhì)量”方面，公司進一步優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)與質(zhì)量、推動銷售隊伍實現(xiàn)提質(zhì)擴量、提升資產(chǎn)配置能力。在“效率”方面，公司推進資源精準配置、加強渠道經(jīng)營成本核算、提升運營效能，實現(xiàn)降本增效。在“創(chuàng)新”方面，推進業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新，培育新的業(yè)務(wù)增長點、強化科技創(chuàng)新賦能，持續(xù)深化科技與壽險價值鏈融合。2.一體多元布局：收獲成效夯實價值創(chuàng)造能力公司圍繞“雙心雙聚”戰(zhàn)略內(nèi)核，實施“一體多元”布局，增強發(fā)展動能，銷售板塊“一體多元”布局是鼎新改革的重要內(nèi)容，承擔提升服務(wù)水平和價值創(chuàng)造能力的重要使命。一體多元體現(xiàn)在明晰渠道定位、重構(gòu)組織架構(gòu)、優(yōu)化人員結(jié)構(gòu)、優(yōu)化資源配置、調(diào)整政策機制、專業(yè)經(jīng)營升級和推進創(chuàng)新布局。多元”布局，增強發(fā)展動能優(yōu)化人員結(jié)構(gòu)重構(gòu)組織架構(gòu)優(yōu)化人員結(jié)構(gòu)調(diào)整政策機制調(diào)整政策機制專業(yè)經(jīng)營升級推進創(chuàng)新布局原電銷隊伍一體指的是“個人客戶”,要求做大做強。個險渠道，聚焦價值創(chuàng)造并構(gòu)建核心競爭力；“多元”指的是“團體、機構(gòu)客戶”。團險渠道，定位為“穩(wěn)定市場地位、打造利潤中 心”、銀保渠道定位為“規(guī)模與價值并重、探索新發(fā)展模式”、健康險渠道定位為“保本微利戰(zhàn)略型業(yè)務(wù)、彰顯社會責任”、新渠道定位為“探索互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新、推進健康險專業(yè)服務(wù)、為客戶提供更多金融保險服務(wù)”。公司一體、多元相互協(xié)同，共同為國壽客戶提供全方位專業(yè)服務(wù)。將個險渠道劃分為營銷隊伍和收展渠道，其中營銷側(cè)重兩鄉(xiāng)、收展聚焦城區(qū)，公司未來隊伍的發(fā)展是提質(zhì)擴量；銀保渠道規(guī)模收縮，主要發(fā)展期交價值業(yè)務(wù)，實現(xiàn)銀保姓保。公司核心優(yōu)勢在于縣域市場，中心城市攻堅戰(zhàn)是未來戰(zhàn)略部署的重點之一。公司全面整合個人業(yè)務(wù)銷售資源，專業(yè)化渠道分工，將展業(yè)習慣相似的銀保渠道理財師隊伍與收展隊伍進行融合，傳統(tǒng)營銷與新型收展兩大部門分設(shè)管理，兩支隊伍實行獨立運作。公司積極發(fā)揮個險企劃、個險運營、培訓(xùn)與綜合金融共享支持平臺作用，深化個險業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型升級。個險渠道出現(xiàn)改革成效。1.融合銷售隊伍后，截止2020年中期，公司有效隊伍人力增加37.1%。目標隊伍定位更清晰、發(fā)展動能更強勁、服務(wù)支持更專業(yè)。2.重構(gòu)組架構(gòu).加強專業(yè)管理。個險業(yè)務(wù)中心營銷發(fā)展部、收展發(fā)展部實行差異化區(qū)隔.其他部門提供專業(yè)化共享支持，形成隊伍差異化、管理專業(yè)化、運作精細化的個險管理新格局。營銷和收展兩支隊伍差異化區(qū)隔，強調(diào)收展隊伍的年輕化、專業(yè)化。3.優(yōu)化資源配置.實施動態(tài)管理。推行機構(gòu)分類分級：根據(jù)各級公司價值創(chuàng)造能力.按照市場化、差異化原則分類配置資源.向重點市場、重點機構(gòu)傾斜。4.加強人員配置，重點傾斜前臺。依靠科技賦能、集約運營提升客戶服務(wù)品質(zhì)的同時優(yōu)化中后臺運營效率,助力優(yōu)化前臺個險板塊人力配置。營運板塊人力下降，加大個險銷售人力配置。個險板塊管理人員較改革前增長24%,較改革前提升了5.5個百分點。公司的基層縣支機構(gòu)個險管理人員占縣支機構(gòu)員工比重較改革前提升7.2個百分點。以基層為中心推進管理升級。通過實施體系化布局、專業(yè)化經(jīng)營、市場化激勵，建設(shè)外勤主導(dǎo)、專業(yè)經(jīng)營、活力高效的一線生產(chǎn)單元。營業(yè)部是基本生產(chǎn)單元，公司首次出臺了規(guī)范化的管理辦法——營業(yè)部基本法，規(guī)范基層組織設(shè)置，精細化管理，根據(jù)營業(yè)部規(guī)模和品質(zhì)分類分級管理，對代理人體系資源配置，實施激勵，鼓勵營業(yè)部做大做強做優(yōu)。目前，公司有將近3萬個營業(yè)部/點。公司優(yōu)化培訓(xùn)、整合綜金，強力支持一線。培訓(xùn)是日常，優(yōu)化培訓(xùn)智能，高度重視能力建設(shè)作用，對分層體系優(yōu)化，形成有國壽特色的新人、主管、績優(yōu)和導(dǎo)師的育成體系。對分層培訓(xùn)體系進行迭代優(yōu)化，應(yīng)用科技助推培訓(xùn)直達一線；綜合金融布局助力一線銷售?？萍忌?，立體化賦能一線。城鄉(xiāng)并舉，鞏固優(yōu)勢、重點突破。在重點城市，實行政策資源引領(lǐng)，增強發(fā)展動能；在縣域市場，布局重鄉(xiāng)重鎮(zhèn)，鞏固發(fā)展優(yōu)勢。重點城市的隊伍布局以年輕化的收展團隊為主，目標客戶是城區(qū)新生代客群，到2020年接近6年時間，隊伍人力已達到50萬人左右。公司最大的優(yōu)勢是有深入全國省、市、縣(區(qū))的機構(gòu)網(wǎng)點，部分機構(gòu)網(wǎng)點觸及鄉(xiāng)鎮(zhèn)，公司按照政府的行政體系來建立的分支機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)，這是國內(nèi)任何險企都難以比擬的。2.2個險隊伍量穩(wěn)齊升歷經(jīng)重振國壽，公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化，首年期交業(yè)務(wù)占新單業(yè)務(wù)比重進一步上升。價值增長能力進一步提升，個險板塊新業(yè)務(wù)價值增長9.7%。銷售隊伍發(fā)展基礎(chǔ)夯實，順應(yīng)監(jiān)管趨勢，管好入口、控好出口，不斷提質(zhì)。重點區(qū)域發(fā)展能力有所增強，重點城市銷售人員占整體人力的比重增加1.7%。2019年以來公司代理人隊伍數(shù)量穩(wěn)步提升，形成了“隊伍發(fā)展-新單增長-代理人預(yù)計2020年末公司大個險隊伍規(guī)模穩(wěn)定在150萬人。得益于隊伍的有效擴張，公司繳費結(jié)構(gòu)改善，2011年至2019年，公司首年期繳保費年復(fù)合增長10.8%至1094.2億元，其中十年期及以上年復(fù)合增長15.1%至591.7億元，首年期繳保費中十年期及以上占比由2011年的40.0%提升14.1pct.至54.1%。圖11:2019年以來公司代理人隊伍規(guī)模超越上市圖12:國壽新單繳費結(jié)構(gòu)優(yōu)化同業(yè)(單位：千人)201120122013201420152016201720手續(xù)費及傭金支出穩(wěn)步提升。2011年至2019年，公司手續(xù)費及傭金支出年復(fù)合增長14.6%至813.96億元，低于行業(yè)平均增速(行業(yè)平均為18.2%),但2019年公司實現(xiàn)逆勢增長，手續(xù)費及傭金支出從2018年的627.05億元同比增長29.8%至813.96億元。2020年以來公司在新基本法落地和“開門紅”有序推進的綜合促進下，代理人收入更上一臺階。1H20公司手續(xù)費及傭金支出同比增長24%至565倔(平安、太保和新華增速分別為-15.0%、-28.2%和7.5%),穩(wěn)住基本盤。2014201520162017=201820191網(wǎng)191H200201120122013201420152016201720經(jīng)營效率提升，費用支出結(jié)構(gòu)開始優(yōu)化。公司管理費用占比(管理費用/(管理費用+傭金及手續(xù)費支出))呈現(xiàn)下降趨勢.從2013年最高的50%下滑至2019年的34%(上市同業(yè)平均從56%下滑至40%),表明公司在通過提升內(nèi)部營運效率壓雛單增長-代理人收入增長-隊伍產(chǎn)能和留存增加”的良性循環(huán)。收入增長-隊伍產(chǎn)能和留存增加”的良性循環(huán)收入增長-隊伍產(chǎn)能和留存增加”的良性循環(huán)增長圖16:上市險企管理費用占比對比201120122013201420152016201720費支出)隊伍質(zhì)態(tài)改善，隊伍發(fā)展驅(qū)動業(yè)務(wù)增長成效明顯。疫情沖能逆勢增長。1H20平安壽、國壽、太保壽、新華和人保壽險同比增速分別為0.6%、4.3%、-28.9%、-20.0%和-21.9%至8,898、8,375、4,183、3,578和2,968元/人/月(注：測算方法為代理人渠道新單保費/平均代理人規(guī)模/12,平安人壽和人民人壽為規(guī)模保費口徑，新華和人保為披露口徑)。1H20個險渠道期繳增速達10.7%,NBV增長9.7%至365.59億元，Margin達39.3%(上年同期為39.7%),主要得升的同時，質(zhì)態(tài)進一步優(yōu)化，個險銷售人力達169萬，其中營銷隊伍100.7萬人，收展隊伍68.3萬人，但公司月均有效銷售人力同比增長40.4%,較1H19的38.2%增速進一步提升。近年來公司特定保障型產(chǎn)品保費占首年期交保費的比重穩(wěn)步提升，2019年較2017年提升近16個百分點，2020年上半年首年期交前十大主銷產(chǎn)品中6款為保障型產(chǎn)品。以提高人員源頭數(shù)據(jù)質(zhì)量；摸清隊伍狀況，掌握隊伍實情，分析隊伍結(jié)構(gòu)和特點。根據(jù)2020年5月監(jiān)管披露的差異率(中介系統(tǒng)與保險統(tǒng)計信息系統(tǒng))銷售人員同口徑數(shù)據(jù)差異率整體處于低位，分別為：國壽(低于2%)、平安壽(2%-5%)、太保壽國壽雖然2019年歷經(jīng)快速人員增長，但是公司通過有質(zhì)量的增員+嚴格的清虛考核，實現(xiàn)隊伍量質(zhì)雙升，為未來新單和價值增長提供有利保障。圖17:改革穩(wěn)步推進紅利逐步釋放科技賦能圖18:特定保障型產(chǎn)品保費占首年期交保費的比重提升提升展望銷售一體多元銷售布局。下一步，公司將繼續(xù)通過區(qū)域市場開拓、客戶升級、隊伍革。公司改革整體規(guī)劃為：一年打基礎(chǔ)，二年搭框架，三年見成效，當前仍是打基礎(chǔ)和見成效的過渡期。對此，公司遵循總體規(guī)劃，保持戰(zhàn)略定力，堅定不移推進?！耙惑w多元”改革只是剛起步，下一步轉(zhuǎn)型探索充滿挑戰(zhàn)，任重道遠。銷售板塊將堅定貫徹“雙心雙聚”健康險市場迎來發(fā)展良機，國壽作為壽險龍頭有望搶占先機。監(jiān)管提出力爭到2025年，健康險市場規(guī)模超過2萬億元，我們預(yù)計未來6年的CAGR約為18.9%,系列健康險新規(guī)劍指行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。我們預(yù)計在新版重疾經(jīng)驗發(fā)生率表下，平均重疾民保障型產(chǎn)品購買的積極性。放上，堅持客戶需求導(dǎo)向。公司堅持“儲蓄、保障+獲客”的2+1產(chǎn)品分類投放，滿足不同層次客戶需求；銷售策略上，注重組合創(chuàng)新。持續(xù)推進助力公司業(yè)務(wù)健康發(fā)展。公司持續(xù)推進產(chǎn)品多元化，全方位滿足客戶需求。公司人身險產(chǎn)品組合可以分為壽險/高倍意外風險保障、健康保障組合計劃以及長期儲蓄計劃。另一方面，公司將客戶類型按照由低至高劃分為4個層次，根據(jù)不同客戶的層次、需求實現(xiàn)獲客、活客和留客。值得注意的是，公司已形成“搶抓開門紅——積極推廣長期保障+儲蓄型產(chǎn)品一度的考核。通過分析公司近三年開門紅產(chǎn)品可知，“積極精心布置+確保資負聯(lián)動+嚴控銷售風險”是公司國壽2019年至2020年連續(xù)兩年實現(xiàn)超越行業(yè)平均開門紅表現(xiàn)的核心原因。2021年開門紅公司主打鑫耀東方(主推3年期繳期限10年年金+萬能賬戶)產(chǎn)品、并且推出鑫耀前程(3/5年期繳期限15年年金+萬能賬戶)、鑫耀至尊(10年期繳期限15年年金+萬能賬戶)和鑫耀相伴(兩全+萬能賬戶),通過不同險產(chǎn)品，實現(xiàn)“量身定制”。產(chǎn)品啟動日保險期間盛世尊享2017年11月2.5%分紅險3、5年附加賬戶身壽險(萬能型)(B鑫享至尊年金保險(慶典版)鑫耀東方2018年11月4.025%傳統(tǒng)險3、5年15年2019年1月4.025%傳統(tǒng)險10年15年2019年10月3.5%傳統(tǒng)險3年10年2020年10月3.5%傳統(tǒng)險3年10年鑫尊寶終身壽險(萬能型)(慶典版)或鑫尊寶終身壽險(萬能型)(A款)或鑫尊寶養(yǎng)老年金保險(萬能型)(C款)產(chǎn)品賣點雙賬戶一個封閉一個開放，實現(xiàn)資產(chǎn)增值和高現(xiàn)價產(chǎn)品，定價利率極具競爭力率極具吸引力率極具吸引力后續(xù)流動性需求企市場主力重疾險(或產(chǎn)品組合)基本以身故保障、提前給付重疾、多次輕癥、額外責任框架來設(shè)計，與其他大型險企主力產(chǎn)品相比，國壽福性價比表現(xiàn)適中，但不乏亮點。國壽福(慶典版)承保病種提升至180種，重疾種類為120種，輕癥種類為60種，輕癥無隱形分組(疾病大面積重疊，多個輕疾只賠其中一個),高發(fā)輕癥均有覆蓋，在主要頭部壽險公司的6款產(chǎn)品中排名第1位，范圍高于同業(yè)其他重疾險。以30歲男性50萬保額，保費20年交，保終身來計算，國壽福(慶典版)每年保費為15050元，具有一定的競爭優(yōu)勢。表2:大型險企在售主力重疾險產(chǎn)品對比名稱國壽福平安福20金福人生組合+附加多次給付重疾(可選)18-650-58/61(男/女)0-70(躉)太平福祿重疾種類120種100種105種120種120種120種重疾責任100%保額100%保額給付1次(共5組)max(保額，現(xiàn)價100%保額輕癥種類60種50種55種40種60種50種3次輕癥3次輕癥3次輕癥*20%SA5次輕癥*20%SA5次輕癥*30%SA3次輕癥100%保額基本保額18歲前給付已交18歲前給付已交保費；18歲后保費；18歲后給18歲前給付已max(保額，現(xiàn)1.14種良性腫瘤切除；累計50%SA*1次；2.20%SA;2.特定1.失能額外100%SA;2.老年特青少年特疾病額外定疾病額外給付100%SA100%SA;3.輕中50%SA*1次免100%SA:3.輕癥免病終末期：同身故年保費終身)產(chǎn)品研發(fā)能力+客戶服務(wù)能力是公司產(chǎn)品開發(fā)的護城河。產(chǎn)品競爭力體現(xiàn)于：1.研發(fā)能力。需要了解產(chǎn)品承載的風險特征，以及如何去量化、控制，國壽作為國內(nèi)最大的壽比僅下滑2.2%至54.03億元，同時適度加大短期險銷售，健康險躉交(含短期險)同比增長18.2%至424.72億元。健康險長險首年保費和總保費的占比分別為32.7%和16.9%,業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化。公司NBV同比逆勢增長6.7%,歸因來看(測算),NBV-FYP同比增長12.4%,Margin小幅下滑至31.0%,預(yù)計全年NBV保持大個位數(shù)的穩(wěn)健增長。當前.價值增長是公司管理層最重要的KPI考核(NBV考核占比30%)。持續(xù)推進產(chǎn)品多元化，全方位滿足客戶需求。2019年公司NBVMargin為32.9%(行業(yè)平均為39.5%),仍有提升一定的空間。心■壽險■健康險■意外險—中國人壽——中國平安——中國太?！氯A保險——合計值3.科技國壽：以用戶為中心的科技產(chǎn)品負責制國壽科技立足于眾智、敏捷、迭代，助力公司戰(zhàn)略快速落地，公司以“效率領(lǐng)先、科技融合。賦予研發(fā)中心運營職能。建立平臺化業(yè)務(wù)能力是國壽科技最重要的著力點，用數(shù)字化平臺達成生態(tài)化資源匯聚，個性化消費者連接，實現(xiàn)公司的商業(yè)價值。承公司既有優(yōu)勢，將線上線下緊密融合，助推公司數(shù)字化轉(zhuǎn)型。公司通過EAC平臺有生產(chǎn)要素，貫穿公司日常經(jīng)營活動的全過程。EAC數(shù)字化模型中的E是生態(tài)，A即生產(chǎn)單元(隊伍和職場),C即客戶。服務(wù)生態(tài)(E)是服務(wù)供給方，聚焦客戶的保障場景需要，有效整合相關(guān)內(nèi)、外部保險生態(tài)服務(wù)。服務(wù)前端(A)是銷售人員和營連接，并圍繞應(yīng)用