FinancialFundamentaltoNon-Financialutives管理人員財(cái)務(wù)必備.ppt

1、Financial Fundamental to Non-Financial Executives管理 人員財(cái)務(wù)必備,2002年3月,北斗社區(qū) BeiDouW,本資料由北斗社區(qū)無償提供 僅作軟件測(cè)試及個(gè)人交流之用 希望她對(duì)您有用 如有侵犯您的權(quán)益請(qǐng)告知我們 如想獲得更多資料請(qǐng)登陸網(wǎng)站 網(wǎng)址：http:/www.BeiDouW,目標(biāo) Objective ： 了解企業(yè)財(cái)務(wù)本質(zhì)及財(cái)務(wù)管理原理 Understand enterprises financial essence and financial management principles 財(cái)務(wù)信息系統(tǒng)的基本構(gòu)架 Financial inform

2、ation systems framework 財(cái)務(wù)報(bào)表分析基本方法 Financial reports analysis 日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中常見財(cái)務(wù)機(jī)會(huì)和陷阱及其處理方法 Financial management optimization 方法 Method：,課程概要 COURSE SUMMARY,一、企業(yè)財(cái)務(wù)管理概覽 Financial Management Framework 1 企業(yè)財(cái)務(wù)本質(zhì) Enterprises Financial Essence 2 企業(yè)基本目標(biāo) Corporate Objectives 3 管理人員財(cái)務(wù)職能 Managers Financial Responsib

3、ility 二、現(xiàn)代財(cái)務(wù)信息系統(tǒng) Modern Financial Information Systems 1 基本概念 Basic Concept 2 演化過程 Evolution Process 3 會(huì)計(jì)方程 Accounting Equation 4 三大財(cái)務(wù)報(bào)表 Three Major Financial Statements 5 財(cái)務(wù)報(bào)表分析 Financial Statements Analysis A. 盈利能力分析 Profitability Analysis 資產(chǎn)回報(bào)率 ROA, 股東權(quán)益回報(bào)率 ROE, 資產(chǎn)流動(dòng)速率 Assets Turn Over Ratio B. 風(fēng)險(xiǎn)

4、指數(shù)分析 Risk Analysis 流動(dòng)比率 Current Ratio, 負(fù)債/權(quán)益比率 Debt / Equity Ratio, 營(yíng)運(yùn)償債能力Operating Liquidity,課程概要 COURSE SUMMARY,三、企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中常見財(cái)務(wù)機(jī)會(huì)和陷阱 Financial Management Optimization 1 投資決策Investment Decisions 2 預(yù)算管理Budget Management 3 生產(chǎn)管理 Production Management 4 存貨管理Inventory Management 5 應(yīng)收帳款管理Accounts Receivabl

5、e Management 6 現(xiàn)金管理Cash Management 7 稅務(wù)計(jì)劃Tax Planning 8 內(nèi)部控制Internal Control 9 運(yùn)用財(cái)務(wù)部資源Utilization of Internal Financial Expertise 四、小結(jié) Summary,第一部分Chapter One企業(yè)財(cái)務(wù)管理概覽 Financial Management Framework,企業(yè)的財(cái)務(wù)本質(zhì),原 材 料 存貨,成 品 存貨,在 產(chǎn) 品 存貨,供 應(yīng) 商,工 廠 / 辦 公 室 固 定 資 產(chǎn),現(xiàn) 金,債 權(quán) 人,股 東,投 資,分紅 /回購(gòu),貸 款,還款/利息,應(yīng)付,人 工 及

6、 服 務(wù),固定資產(chǎn),材料,市場(chǎng)/客戶,應(yīng)收,現(xiàn)金銷售,賒銷,市 場(chǎng) 銷 售 費(fèi) 用,折舊,資金流轉(zhuǎn)和增值過程 Capital rotation & value creation process 資金流轉(zhuǎn)典型環(huán)節(jié)及機(jī)會(huì)/陷阱 Capital rotation & management opportunities 企業(yè)價(jià)值取向特征 Company value proposition 資本投入及資本擴(kuò)張形式 Capital injection & expansion pattern,企業(yè)經(jīng)濟(jì)本質(zhì),企業(yè)價(jià)值取向 Value Proposition,一、高毛利：創(chuàng)造性/壟斷性產(chǎn)品或服務(wù) High Mar

7、gin: creative / monopoly product / services 二、快速流轉(zhuǎn)：低毛利, 高強(qiáng)度使用資產(chǎn)，高強(qiáng)度成本控制，減少資金沉淀量 High Rotation: low margin, high speed, exhaustive assets utilization, cost control, capital amount reduction,流程卓越,定義：“流程卓越”是指企業(yè)在最低成本、給客戶帶來最少不便的情 況下，向客戶提供標(biāo)準(zhǔn)化的、簡(jiǎn)捷的、可靠的產(chǎn)品和服務(wù)。 “流程卓越”需要優(yōu)化企業(yè)從采購(gòu)到分銷整個(gè)增值鏈中的每一 環(huán)節(jié)，并瞄準(zhǔn)廣闊的市場(chǎng)。 基本認(rèn)知： 以

8、最低成本創(chuàng)造最大價(jià)值的理念 “流程卓越” 以最低的價(jià)格提供最滿足需求的產(chǎn)品 不會(huì)： 因?yàn)閮r(jià)格低而提供低質(zhì)量的產(chǎn)品 只在狹窄的范圍內(nèi)選擇客戶 興建工序繁雜的生產(chǎn)線 發(fā)生頻繁的特殊銷售和服務(wù) 提供眾多的產(chǎn)品品種供選擇,“流程卓越”企業(yè)的關(guān)鍵成功因素,降低成本 簡(jiǎn)捷的產(chǎn)品線和服務(wù)線 不為特殊需求提供服務(wù) 對(duì)優(yōu)化內(nèi)部工作執(zhí)著追求 投重資于技術(shù)改造以降低成本 市場(chǎng)份額是衡量是否成功的主要標(biāo)準(zhǔn) 注重提高資產(chǎn)利用率 標(biāo)準(zhǔn)化的經(jīng)營(yíng)模式以達(dá)到一致性 強(qiáng)調(diào)團(tuán)隊(duì)提高部門工作質(zhì)量 因事設(shè)人，人盡其才 企業(yè)價(jià)值鏈中的各個(gè)部分簡(jiǎn)潔明了，清晰可見 集中決策,Accounting Equation會(huì)計(jì)方程,A= Oi + L

9、i,1. Function of Time 時(shí)間函數(shù) T0 :A0 = L0 + OE0 T1 : A1 = L1 + OE1 A0 + A= L0 + L + OE0 + OE OE 0 Tn 2. Maximize owners equity - business objective 游戲規(guī)則：股東權(quán)益最大化,企業(yè)發(fā)展典型階段,創(chuàng)意/原型,中試階段,商業(yè)化,高速擴(kuò)展,兼并/收購(gòu),風(fēng)險(xiǎn)投資 （種子基金）,風(fēng)險(xiǎn)投資 （風(fēng)險(xiǎn)基金）,私募 （金融投資 戰(zhàn)略投資）,初次公開發(fā)行 （IPO） (公眾投資）,發(fā)債前/后續(xù) 發(fā)行新股 （銀行和 公眾投資）,1. 利潤(rùn) Profit 2. 風(fēng)險(xiǎn) Risk,T

10、he Goals of the Firm企業(yè)基本目標(biāo): Maximize Value,管理人員財(cái)務(wù)職能 Managers Financial Responsibility,一、分配資金資源: 資金投向及數(shù)量 Allocating capital resources 二、經(jīng)營(yíng)管理投資：提高資金效率 Improving capital efficiency 三、保護(hù)公司資產(chǎn)安全 Protecting company assets,第二部分Chapter Three現(xiàn)代財(cái)務(wù)信息系統(tǒng) Financial Information Systems,財(cái)務(wù)會(huì)計(jì) Financial Accounting,財(cái)務(wù)會(huì)

11、計(jì) Financial Accounting,使用者 Users,企業(yè)的外部人士-股東, 債權(quán)人等,External users of information - usually shareholders, financial analysts, and creditors,通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 Generally Accepted Accounting Principles,受會(huì)計(jì)準(zhǔn)則監(jiān)管,Compliance with generally accepted accounting principles,時(shí)間焦點(diǎn) Future versus Past,使用過去會(huì)計(jì)期間的數(shù)據(jù)評(píng)估管理 者的表現(xiàn),Uses

12、 historical data in evaluating performance of the firm and its managers by outsiders,報(bào)告需求 Reporting Requirements,規(guī)則中要求的信息,呈現(xiàn)的內(nèi)容 Detail Presented,呈現(xiàn)的是匯總數(shù)據(jù),Regulations often specify how much information is enough,Summary data are presented,管理會(huì)計(jì) Managerial Accounting,管理會(huì)計(jì) Managerial Accounting,Internal

13、 users of information- usually managers.,Need not comply with generally accepted accounting principles,Uses estimates of the future for decision making and historical data for internal performance evaluation.,Internal cost/benefit evaluation determines how much information is enough,內(nèi)部費(fèi)用和利潤(rùn)評(píng)估所需的信息,M

14、ore detailed data are required about product costs, revenues, and profits.,使用者 Users,企業(yè)的內(nèi)部人士-通常是管理者,不受會(huì)計(jì)準(zhǔn)則監(jiān)管,通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 Generally Accepted Accounting Principles,時(shí)間焦點(diǎn) Future versus Past,使用預(yù)計(jì)的數(shù)據(jù)作決策依據(jù), 歷史數(shù)據(jù) 作內(nèi)部管理評(píng)估,對(duì)于產(chǎn)品成本收入利潤(rùn)需要更具體 的數(shù)據(jù),報(bào)告需求 Reporting Requirements,呈現(xiàn)的內(nèi)容 Detail Presented,Financial Reports For

15、mat報(bào)表格式,Assets 資產(chǎn),Liability 負(fù)債,Owners Equity 所有者權(quán)益,Balance Sheet 資產(chǎn)負(fù)債表,Income Statement 損益表,收入 Revenue,減: 支出 Cost,利潤(rùn) Profit,Do the company and individual belong to owners equity or liability? 我們所在單位個(gè)人是股東的資產(chǎn),還是負(fù)債?,The Two Dealing Companies Financial Reports 兩個(gè)交易公司的財(cái)務(wù)報(bào)表,資產(chǎn) Assets,負(fù)債 Liability,所有者權(quán)益 Ow

16、ners Equity,收入 Revenue,減: 支出 Cost,公司Company,資產(chǎn) Assets,減: 支出 Cost,銀行 Bank,銀行現(xiàn)金A Cash in Bank,客戶存款A(yù) Client Deposit,A的利息收入 Interest Income,A的利息支出 Interest Expense,貸款B Loan,B的利息支出 Interest Expense,應(yīng)收B Account Receivable,B的利息收入 Interest Income,所有者權(quán)益 Owners Equity,負(fù)債 Liability,收入 Revenue,Double Entry Acco

17、unting復(fù)式記賬系統(tǒng),Large-Scale Industrialization Management 大規(guī)模工業(yè)化經(jīng)營(yíng),Small Workshop Management 小作坊經(jīng)營(yíng),Manager = Owner 管理者=所有者 Single Entry System 簡(jiǎn)式記賬系統(tǒng),Manager Owner 管理者所有者 Double Entry System 復(fù)式記賬系統(tǒng),A= Oi + Li,Cash Account Beginning Balance 現(xiàn)金期初額 Cash Account Ending Balance 現(xiàn)金期末額,Industrial Revolution Ac

18、tivator 工業(yè)革命催化劑 1、Large scale financial resources and specialized skills synergy, add-value efficiency of social fortune 資金資源與專業(yè)管理技能相結(jié)合， 社會(huì)財(cái)富增值效率； 2、Ownership transfer, accommodate liquidity 所有權(quán)轉(zhuǎn)移，資金市場(chǎng)效率； 3、Liability import financial leverage, accommodate different risk / return expectation. 債務(wù)引入財(cái)務(wù)杠

19、桿，風(fēng)險(xiǎn)/回報(bào)。,Financial Statements財(cái)務(wù)報(bào)表,T0 :Cash0 + CA0 + FA0 = CL0 + LL0 + OE0 T1 :Cash0 + Cash + CA0 + CA + FA0 + FA Cash Flow Statement 現(xiàn)金流量表 = CL0 + CL + LL0 + LL + OE0 + OE Income Statement 損益表 Tn .,Balance Sheet 資產(chǎn)負(fù)債表,Revenue - Expenses 收入- 費(fèi)用,時(shí)間,OE,LL,CL,Cash,CA,FA,T0,T1,資產(chǎn)負(fù)債表,產(chǎn)品成本,銷售費(fèi)用,管理費(fèi)用,利潤(rùn),收入,

20、融資活動(dòng),投資活動(dòng),營(yíng)運(yùn)現(xiàn)金,期初現(xiàn)金余額,期末現(xiàn)金余額,股東權(quán)益變量,現(xiàn)金變量,科目,FA1,LL1,CL1,財(cái)務(wù)架構(gòu)概述,利息,稅,盈利能力分析Profitability Analysis,資產(chǎn)回報(bào)率 ROA,Net Income,Average Total Assets,凈利潤(rùn),平均總資產(chǎn),=,凈利潤(rùn),總收入,=,X,總收入,總資產(chǎn),利潤(rùn)率,=,X,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率,=,Net Income,Total Revenue,X,Total Revenue,Total Assets,Profit Margin,=,X,Assets Turnover,周轉(zhuǎn)率分析 Turnover Analysis,資

21、產(chǎn)周轉(zhuǎn)率Assets Turnover =,年度總收入Annual Revenue,年度平均總資產(chǎn) Annual Average Assets,年度應(yīng)收款銷售總額 Sales in A/R,平均應(yīng)收賬款 Average Account Receivable,年度產(chǎn)品成本 Total Product Cost,平均存貨額 Average Inventory,應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 Account Receivable Turnover =,存貨周轉(zhuǎn)率 Inventory Turnover =,固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 Fixed Assets Turnover =,總收入 Total Revenue,平均固定資產(chǎn)

22、 Average Fixed Assets,NOWC營(yíng)運(yùn)流動(dòng)資金,=,應(yīng)收賬款 + 預(yù)付賬款 + 存貨 - 應(yīng)付賬款 - 預(yù)收賬款,現(xiàn)金 Cash,應(yīng)收賬款 Accounts Receivable,存貨 Inventory,預(yù)付賬款 Payment in Advance,固定資產(chǎn) Fixed Assets,資產(chǎn) Assets,應(yīng)付賬款 Accounts Payable,預(yù)收賬款 Unearned Revenue,長(zhǎng)期負(fù)債 Long-Term Liability,股東權(quán)益 Owners Equity,營(yíng)運(yùn)流動(dòng)資金 NOWC,負(fù)債和股東權(quán)益 Liability & Owners Equity,流動(dòng)

23、資金周轉(zhuǎn)率 Working Capital Turnover =,總收入 Revenue,流動(dòng)資金 Working Capital,Accounts Receivable + Payment in Advance + Inventory - Accounts Payable - Unearned Revenue,股東權(quán)益回報(bào)率 = ROE,凈利潤(rùn) Net Profit,平均股東權(quán)益 Average Owners Equity,=,總收入,凈利潤(rùn),X,總收入,平均總資產(chǎn),X,平均股東權(quán)益,平均資產(chǎn),利潤(rùn)率,=,X,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率,X,杠桿比率,盈利能力分析Profitability Analysis

24、,=,Revenue,Net Profit,X,Revenue,Average Assets,X,Average Owners Equity,Average Assets,Profit Margin,=,X,Assets Turnover,X,Leverage Ratio,ROA模型 /ROA Model,Sales 銷售,59,Cost of goods sold 產(chǎn)品成本,24,Minus 減,Contribution 貢獻(xiàn)毛益,35,Common costs 銷售費(fèi)用,24,Minus 減,Operating Profit 營(yíng)業(yè)利潤(rùn),11,Interest and taxes 利息和稅,

25、5,Net Profit 凈利潤(rùn),6,Return on assets 資產(chǎn)回報(bào)率,17%,Return on equity 所有者權(quán)益回報(bào)率,13%,Current Assets 流動(dòng)資產(chǎn),41,Fixed assets 固定資產(chǎn),25,Plus 加,Total assets 總資產(chǎn),66,Equity 所有者權(quán)益,46,Liabilities 負(fù)債,20,風(fēng)險(xiǎn)分析 Risk analysis,流動(dòng)比率 Current Ratio =,流動(dòng)資產(chǎn) Current Assets,流動(dòng)負(fù)債 Current Liability,速動(dòng)比率 Quick Ratio =,流動(dòng)資產(chǎn)Current Asset

26、s存貨Inventory,流動(dòng)負(fù)債 Current Liability,（2：1 比較好）,（：1 比較好）,清償能力 Discharge Ability ：,=,營(yíng)運(yùn)資金 Cash from Operation,流動(dòng)負(fù)債 Current Liability,短期營(yíng)運(yùn)償債能力 Short-Term Operating Liquidity,風(fēng)險(xiǎn)分析 Risk Ratio,財(cái)務(wù)杠桿比率 Financial Leverage Ratio：,總負(fù)債 Total Liability,總資產(chǎn) Total Assets,（ 2 比較好）,總權(quán)益 Total Owners Equity,利息保障倍數(shù) Inte

27、rest Payment Ratio =,利息和稅前利潤(rùn) EBIT,年度利息費(fèi)用 Interest Expenses,（3倍正常）,總權(quán)益 Total Owners Equity,第三部分Chapter Two企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的財(cái)務(wù)機(jī)會(huì)和陷阱Financial Management Optimization,預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量 Future Cash FlowFi 貼現(xiàn)率Cash Discount Rater 凈現(xiàn)值Net Present Value,投資決策 Investment Decision,n NPV= i=0,Fi,(1+r),i,NPV0 or i 10%15% Payback 回收期2

28、-5年 Buy or Lease 租或買?,Fi,投資決策標(biāo)準(zhǔn) Investment Decision Criteria,時(shí)間 Time,商圈分析: 商場(chǎng)項(xiàng)目取舍,人口 收入 商業(yè) 交通 客流量 標(biāo)志 建筑物 租金 小店鋪互補(bǔ),Market Risk市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) Operation Risk 營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn) Goals Setting 目標(biāo)設(shè)置 Alternatives Choice 方案/路徑，評(píng)估/選擇 Resources Organization組織資源 Pre-live Simulation 預(yù)演/彩排,為什么要預(yù)算 Why Budget,Market Analysis市場(chǎng)分析 Mission

29、Statement公司宗旨 3-5 Year Objectives 3年目標(biāo) Self SWOT Analysis 差異分析 Products and Services產(chǎn)品/服務(wù)選擇 Financial Feasibility 財(cái)務(wù)可行性分析 One Year Budget年度預(yù)演,如何預(yù)算 How to Budget,作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟(1),明確分工及責(zé)任： 1）總負(fù)責(zé)人-總裁（CEO） 決策者并對(duì)計(jì)劃及其執(zhí)行結(jié)果負(fù)責(zé) 2）組織者-財(cái)務(wù)總監(jiān)(CFO) 判斷股東期望值及企業(yè)實(shí)際盈利給出計(jì)劃指南； 確保計(jì)劃過程的高質(zhì)量；支持公司戰(zhàn)略方向、集思廣議、切實(shí)可行； 使 計(jì)劃得到董事會(huì)批準(zhǔn)； 將計(jì)劃分解

30、到各責(zé)任人并確保員工的激勵(lì)機(jī)制支持計(jì)劃的實(shí)現(xiàn)； 監(jiān)督計(jì)劃的執(zhí)行，報(bào)告偏差并組織改進(jìn)。 3）計(jì)劃制訂者-各事業(yè)部總經(jīng)理，分公司總經(jīng)理及各主要職能部門負(fù)責(zé)人 根據(jù)統(tǒng)一的計(jì)劃流程及指南，使用統(tǒng)一的計(jì)劃工具制訂本部門計(jì)劃,作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟（2）,分析用戶的需求及競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境： 報(bào)告者： 市場(chǎng)部負(fù)責(zé)人 聽眾： 參與計(jì)劃制定的全體成員 報(bào)告要回答的問題： 目標(biāo)客戶群體 客戶的需求及其增長(zhǎng)預(yù)測(cè) 客戶明確提出來，也是企業(yè)可以滿足的需求 客戶提不出來，但相信是企業(yè)能夠滿足的需求 客戶沒有想到，滿足于意外的驚喜需求 哪些需求可以通過分銷渠道滿足，哪些必須靠直銷 競(jìng)爭(zhēng)者的戰(zhàn)略企圖及其優(yōu)勢(shì)劣勢(shì) 我們現(xiàn)有的優(yōu)勢(shì)及劣勢(shì),作計(jì)

31、劃的關(guān)鍵步驟(3),企業(yè)宗旨： 責(zé)任人：總裁 根據(jù)對(duì)用戶需求及競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的分析，簡(jiǎn)單明了地告訴股東、用戶、員工及其他所有利益相關(guān)者： 我們的用戶是誰？ 我們能為用戶提供哪些產(chǎn)品及服務(wù)？ 用戶由于我們的存在而得到什么？,作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟(4),未來35年的目標(biāo)及其關(guān)鍵成功因素 - 根據(jù)用戶需求增長(zhǎng)分析預(yù)測(cè)企業(yè)未來35年的增長(zhǎng)速度 責(zé)任人：市場(chǎng)部負(fù)責(zé)人 - 為未來35年的規(guī)劃找出關(guān)鍵成功因素，并集中有限的資源對(duì)其投資 責(zé)任人：總裁帶領(lǐng)計(jì)劃制定人員 共同討論并達(dá)成共識(shí),作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟(5),我們的產(chǎn)品：服務(wù)以及所需要的研發(fā)及實(shí)施計(jì)劃 報(bào)告人：各事業(yè)部負(fù)責(zé)人 聽眾： 計(jì)劃制訂人員 要回答的問題： 我們

32、的用戶想得到什么？ 能夠服務(wù)于客戶未來成功的理想解決方案是什么？ 向用戶提供理想解決方案的具體實(shí)施計(jì)劃是什么？ 目前哪些主要發(fā)展障礙影響我們的實(shí)施計(jì)劃？如何解決這些問題？ 具體實(shí)施計(jì)劃需要多少資源？（員工人數(shù)、人員分工、設(shè)備投資、 費(fèi)用支出） 具體實(shí)施計(jì)劃需要誰的幫助？（合作伙伴，兼并收購(gòu)）,作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟(6),財(cái)務(wù)分析及資本投資計(jì)劃 報(bào)告人：CFO(首席財(cái)政官） 聽眾： 計(jì)劃制定人員 要回答的問題： 匯總的計(jì)劃給公司帶來的結(jié)果及對(duì)股東價(jià)值的影響是什么？ 各事業(yè)部對(duì)此影響的貢獻(xiàn)是什么？戰(zhàn)略方向及價(jià)值取向是否需 要調(diào)整？ 如果企業(yè)內(nèi)部的增長(zhǎng)不能滿足股東的期望值，是否應(yīng)該通過收 購(gòu)或兼并獲得外

33、部的增長(zhǎng)？ 哪些外部問題會(huì)阻礙我們發(fā)展以及應(yīng)急計(jì)劃？（融資能力，信 貸環(huán)境，政策法規(guī)),作計(jì)劃的關(guān)鍵步驟(7),第一年的計(jì)劃： 報(bào)告人：各事業(yè)部及各職能部門負(fù)責(zé)人 聽眾： 計(jì)劃制定人員 要回答的問題： 為了達(dá)到長(zhǎng)期目標(biāo)，我們今年的工作重點(diǎn)是什么？ 今年的主要經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)指標(biāo) 是否己將事業(yè)部業(yè)績(jī)指標(biāo)分配到各基層管理人員及 關(guān)鍵員工？他們對(duì)此目標(biāo)的達(dá)到有信心嗎？ 是否己將員工的激勵(lì)計(jì)劃傳達(dá)到每個(gè)員工？員工的 反饋是什么？,第一年計(jì)劃的制定及預(yù)算程序,用戶定單預(yù)測(cè) 銷售收入增長(zhǎng)率 毛利率 各項(xiàng)營(yíng)業(yè)費(fèi)用增長(zhǎng)率（員工增長(zhǎng)率） 固定資產(chǎn)投資計(jì)劃 凈利率 凈現(xiàn)金流,Target Feedback 進(jìn)展反饋 Ta

34、rget Leading Control進(jìn)展控制調(diào)整 Resources Control費(fèi)用控制 Capital Expenditure資本性支出,預(yù)算管理 Budget Management,內(nèi)部管理層決策用報(bào)告系統(tǒng)舉例,根據(jù)企業(yè)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)需要所制定的一系列用于計(jì)劃、分析及決策調(diào)整的管理業(yè)績(jī)衡量標(biāo)準(zhǔn)。,管理部門費(fèi)用報(bào)告舉例,各部門經(jīng)理: -總體費(fèi)用是否在預(yù)算 之內(nèi) -費(fèi)用支出的分配是否合理,各部門經(jīng)理 -總體費(fèi)用是否在預(yù)算之內(nèi)？ -員工有效工時(shí)率？ -實(shí)際人工成本？ （完全成本法）,營(yíng)運(yùn)部門費(fèi)用報(bào)告舉例,利潤(rùn)中心損益報(bào)告舉例,利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人 -收入計(jì)劃是否完成？ -利潤(rùn)目標(biāo)是否達(dá)到？ -用戶滿

35、意程度？,利潤(rùn)中心資產(chǎn)月報(bào)表舉例,各利潤(rùn)中心負(fù)責(zé)人 -應(yīng)收帳款是否即時(shí)收回？ -各項(xiàng)存貨是否正常？,主要經(jīng)營(yíng)指標(biāo)追蹤報(bào)告舉例（預(yù)算數(shù)，實(shí)際數(shù)，及上年同期比較，各事業(yè)部之間比較）,關(guān)系企業(yè)生存的 關(guān)鍵指標(biāo),預(yù)算管理周期Budget Management Cycle,Market Analysis 市場(chǎng)分析,Mission Statement 公司宗旨,3-5 Year Objectives 3年目標(biāo),Self SWOT Analysis 差異分析,Products and Services 產(chǎn)品/服務(wù)選擇,Financial Feasibility 財(cái)務(wù)可行性分析,One Year Budget

36、 年度預(yù)演,Implementation & Control 組織實(shí)施 及 反饋調(diào)整,市場(chǎng)定位,80%,消費(fèi)者:,80%,消費(fèi)品:,市場(chǎng)分析: 城市取舍,人均收入,人口數(shù)量,上海,北京,深圳,沈陽(yáng),珠海,大連,Mission Statement公司宗旨,最有效地滿足80%消費(fèi)者的80%商品需求。,價(jià)值取向: 薄利多銷 一次性購(gòu)足 顧客自行選擇 交通方便/自行停車,銷售額增長(zhǎng)目標(biāo),百萬元人民幣,銷售及收款預(yù)測(cè) Sales and Sales Receipts Forecast,內(nèi)部預(yù)測(cè) Internal Forecast 外部預(yù)測(cè)External Forecast 外部和內(nèi)部調(diào)整 Interna

37、l & External Adjustment 收帳期及壞帳 Collection Period & Bad Debt,產(chǎn)品取舍,1、 品種選擇： 適銷對(duì)路產(chǎn)品， 80%-20%規(guī)律經(jīng)驗(yàn)， 市場(chǎng)調(diào)查 限制品種，及品種周轉(zhuǎn) 2、 供應(yīng)商選擇 3、 價(jià)格談判： 以量定價(jià) 4、 訂貨數(shù)量,店鋪投資優(yōu)化,店面設(shè)計(jì)，線性空間優(yōu)化 商品品種及陳列 顧客流動(dòng)路徑 采購(gòu)心理把握 店內(nèi)促銷及導(dǎo)購(gòu)，TG，DM,人力資源投資優(yōu)化,崗位確定 責(zé)任確定 技能確定 招聘選擇 職前 / 在職培訓(xùn) 人力資源激勵(lì),2,1,2,3,可持續(xù)增長(zhǎng)計(jì)劃 -魚和熊掌的有機(jī)平衡,企業(yè)規(guī)模: 市場(chǎng)份額，銷售增長(zhǎng)，產(chǎn)品品種 經(jīng)營(yíng)效率 資金 &

38、管理資源 資本市場(chǎng)期望 經(jīng)營(yíng)與償付風(fēng)險(xiǎn),Make or Buy 制造或購(gòu)買 Special Order特殊訂單 Division Drop部門精減 Products Mix產(chǎn)品構(gòu)成,營(yíng)運(yùn)決策 Operation Decisions,利潤(rùn)率和貢獻(xiàn)毛益 Profit Margin and Contribution Margin,去除產(chǎn)品所有成本后剩余的價(jià)格 Excess of Price over Unit Full Cost,固定銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用 Fixed Marketing and Administrative Costs,變動(dòng)銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用 Variable Marketing an

39、d Administrative Costs,固定生產(chǎn)成本 Fixed Manufacturing Costs,變動(dòng)生產(chǎn)成本 Variable Manufacturing Costs,銷售價(jià)格 Sales Price 8.00,貢獻(xiàn)毛益 Contribution Margin 3.50,每件產(chǎn)品的變動(dòng)成本 Variable Cost per unit 4.50,利潤(rùn)率 Profit Margin 1.65,變動(dòng)成本法的存貨價(jià)值 Inventory Value using Variable Costing Method 4.00,每件產(chǎn)品的全部成本 Full Cost per unit 6.35

40、,邊際貢獻(xiàn) Contribution Margin = P-V,利潤(rùn) = 總收入（TR）- 總成本（TC） = 價(jià)格 X 售量 - （固定成本 + 單位變動(dòng)成本 X 售量） = PX - （F + VX） = -F + （P-V）X,營(yíng)運(yùn)決策依據(jù),邊際貢獻(xiàn)率 Contribution Margin Ratio =,P-V,P,Profit,PX,VX,利潤(rùn) Profit,產(chǎn)銷量 Volume,100,營(yíng)運(yùn)決策依據(jù),損益平衡點(diǎn) x = Breakeven Point,最低訂量 Lowest Order Volume（生產(chǎn)量 Capacity） 最低售價(jià) Lowest Price 制造或購(gòu)買 Ma

41、ke or Buy 特殊訂單 Special Order 部門精減 Division Drop 產(chǎn)品構(gòu)成 Products Mix,P-V,F,=,CM,F,或損益平衡銷售額 ：x *P = （ Breakeven Revenue,P-V,F,）* P, S =,（P-V）/P,F,決策應(yīng)用 Decision Making,存貨管理：為什么投資存貨？,價(jià)值 Value,停業(yè)待貨 Sales shortage 停工待料 Products interruption 批量?jī)r(jià)格 Bulk price discount 長(zhǎng)途運(yùn)輸 Freight saving,成本 Cost,倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)Storage 保險(xiǎn)費(fèi)

42、Insurance 維護(hù)費(fèi)Maintenance 管理人員工資Labor 資金成本Interest,采購(gòu)成本 S Purchase Price 訂貨成本 FFulfillment Cost 持有成本 HHolding Cost,存貨成本Inventory Cost,Optimized Ordering Quantity存貨經(jīng)濟(jì)訂量,訂貨間距,訂量,安全存貨,經(jīng)濟(jì)訂貨量 Q=,H,2SF,存貨帳目Inventory ledge 財(cái)務(wù)指標(biāo)Financial Index 實(shí)地盤存Physical Inventory 出入庫(kù)管理FIFO ABC法：按重要性（用額大?。┡帕校种攸c(diǎn)管理,存貨日常管理In

43、ventory Regular Management,以銷定產(chǎn)Production by order 可靠供應(yīng)商Reliable Supplier 高效內(nèi)部流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié) Highly efficient internal flow,理想化： 零庫(kù)存JIT Inventory,為什么賒銷？ Why grant credit?,應(yīng)收管理： A/R Management,效益 Benefit,增加銷售 提高市場(chǎng)分額 競(jìng)爭(zhēng)手段,成本 Cost,壞帳 現(xiàn)金折扣 管理、收帳費(fèi)用 利息,效益 Benefit,成本 Cost,中國(guó)信用管理關(guān)鍵,信用審核風(fēng)險(xiǎn)防范屏障,追應(yīng)收帳款管理程序,客戶,信用管理系統(tǒng)模式,前臺(tái)

44、 客戶資信評(píng)估,中臺(tái) 未到期帳款監(jiān)控,后臺(tái) 逾期欠款追收,客戶檔案管理和信息 內(nèi)部信息 外部信息,5C的組成,Character: 性格特質(zhì)，這是指企業(yè)和經(jīng)營(yíng)者歷史背景、過去的付款記錄、及法院記錄，如果企業(yè)及決策者品行不好，能力不足，則其信用度便會(huì)降低。 Capital: 企業(yè)的資本狀況，如固定資本、投資額、借貸資本效益。 Capacity: 企業(yè)的償債能力，企業(yè)的財(cái)政狀況及經(jīng)營(yíng)情況決定了公司的償付能力。 Collateral: 抵押的可靠性，企業(yè)用以獲得貸款的抵押財(cái)產(chǎn)的可靠性以及保值性。 Condition: 企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境的狀況，包括宏觀國(guó)家經(jīng)濟(jì)狀況、條件、政治環(huán)境，社會(huì)形勢(shì)等外延風(fēng)險(xiǎn)程度。

45、,信息來源與分析,內(nèi)部資源 信用申請(qǐng) 客戶檔案 監(jiān)督系統(tǒng)（帳齡表/DSO） 行業(yè)經(jīng)驗(yàn),外部信息來源的類型 政府注冊(cè)資料 第三方資信提供者 銀行 法庭,媒介 互聯(lián)網(wǎng) 競(jìng)爭(zhēng)者,分析客戶信息從哪些方面可以找到客戶的5C,管理層和公司背景 - 經(jīng)營(yíng)背景信息 - 公司歷史 - 所有制 市場(chǎng)位置 - 客戶 - 競(jìng)爭(zhēng) - 條件、設(shè)備、設(shè)施 - 業(yè)務(wù) - 辦公場(chǎng)所 以往付款習(xí)慣 其他負(fù)面信息,非財(cái)務(wù)分析信息,帳齡表,客戶 銷售人員 合同及付款日期 金額,應(yīng)收帳期內(nèi),1-30天,31-60天,61-90天,90+天,企業(yè)應(yīng)收帳款管理,帳齡分析方法在應(yīng)收帳款管理中的應(yīng)用 - 實(shí)行帳齡管理的意義 - 帳齡記錄 -

46、帳齡分析 提高應(yīng)收帳款回收率的有效方法（PRM) - 為什么要進(jìn)行應(yīng)收帳款的跟蹤管理 - 應(yīng)收帳款跟蹤管理的內(nèi)容 - 應(yīng)收帳款跟蹤管理的實(shí)施步驟 應(yīng)用專業(yè)軟件實(shí)施應(yīng)收帳款管理 - 專業(yè)軟件應(yīng)具有的具體功能 - 系統(tǒng)的應(yīng)用目標(biāo) - 具體操作過程及方法,應(yīng)收帳款全程跟蹤管理：RPM,第一步：建立應(yīng)收帳款檔案 第二步：貨到日的查詢 第三步：對(duì)貨物滿意程度的核實(shí) 第四步：提醒客戶付款到期日 第五步：在貨款到期日的催收 第六步：及時(shí)報(bào)告到期未付的情況,Cash Reserve現(xiàn)金儲(chǔ)備,用于支付 防范意外 把握機(jī)會(huì),Fund Sources & Use Statement 資金來源和使用表,來源 使用,經(jīng)

47、營(yíng)活動(dòng)所獲得資金 凈利潤(rùn)201,242 折舊111,509 應(yīng)收帳款, 減少 62,426 其它資產(chǎn), 減少 467 銀行貸款, 增加 91,997 應(yīng)付帳款, 增加 11,634 其它預(yù)提費(fèi)用, 增加 26,653 長(zhǎng)期負(fù)債, 增加 4,323 普通股和實(shí)收資本, 增加 103 510,354,紅利142,968 固定資產(chǎn)增加 104,276 存貨,增加 94,238 預(yù)付帳款, 增加 3,559 預(yù)付稅金, 增加 6,038 投資, 增加 65,376 預(yù)提稅金, 減少 91,252 現(xiàn)金余額, 增加 2,647 510,354,公司償付能力 融資手段 帳期融資計(jì)劃,Cash Flow F

48、orecast現(xiàn)金流量表,1. 時(shí)間2. 金額,Disbursement Forecast支出預(yù)測(cè),營(yíng)運(yùn)支出 Operation Expenses a. 原料 b. 工資 c. 營(yíng)運(yùn)費(fèi)用(水電租金等) 固定資產(chǎn)Fixed Assets 分紅Dividend 稅款Taxation,Account Type帳戶類型,1. 活期帳戶 a. 基本戶 b. 一般戶 2. 定期存款,多少帳戶為宜？在不影響營(yíng)運(yùn)的情況下，越少越好。,資金狀況 資金調(diào)撥時(shí)間、成本 帳戶管理成本，對(duì)帳，記帳 控制風(fēng)險(xiǎn),Cash in Transit在途現(xiàn)金,同城劃款 a. 支票 - 10：00，16：00兩次交換 b. 銀行信匯 異地劃款 a. 電匯 同行一天，異行三天 費(fèi)用： 1萬 1-10萬 10-50萬 50-100萬 100萬以上 5元 10元 15元 20元 0.0002% b. 銀行匯票,Accelerating Collections加速收款,收款過程：,送貨,發(fā)票,客戶,公司收款中心,公司收款帳戶,公司用款帳戶,對(duì)方銀行,Concentration Banking System自動(dòng)劃款收款帳戶系統(tǒng),