鄭州充電項目經(jīng)營分析報告經(jīng)營分析報告

1、鄭州充電項目經(jīng)營分析報告泓域咨詢 MACRO第一章 項目總體情況說明一、經(jīng)營環(huán)境分析車樁比失衡嚴重,充電樁建設(shè)加速勢在必行。國內(nèi)新能源汽車的累計產(chǎn)量已達近50萬輛。與新能源汽車的爆發(fā)相比，充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)遠遠落后。截至2015年底，國內(nèi)車樁比大約為9:1，遠低于1:1的標準配置。隨著新能源汽車銷量的持續(xù)上揚，充電樁建設(shè)缺口將進一步加大，對新能源汽車的推廣形成制約，充電樁的加速建設(shè)迫在眉睫。頂層規(guī)劃與補貼政策力助建設(shè)推進。2015年下半年，國家出臺了關(guān)于加快電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的指導(dǎo)意見和電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展指南（2015-2020年）兩個綱領(lǐng)性文件，提出充電樁建設(shè)要按照“樁站先行”的原

2、則，適度超前建設(shè)。各地方政府在4月底前將陸續(xù)出臺充電設(shè)施規(guī)劃與補貼，充電樁建設(shè)將由中央統(tǒng)籌規(guī)劃落實細化到各地，促進投資加速。國網(wǎng)招標擴容，行業(yè)將迎爆發(fā)。從充電樁整體市場來看，國網(wǎng)占據(jù)了主導(dǎo)地位。截至2015年底，國網(wǎng)已累計建成充換電站1537座、充電樁2.96萬個，在國內(nèi)份額占比分別高達42%、60%。2016年國網(wǎng)充電設(shè)備招標將大幅增長，金額預(yù)計達到50億元，同比增長200%以上。除了國網(wǎng)招標的擴容，在政策驅(qū)動下網(wǎng)外市場也有望快速推進，根據(jù)能源局的規(guī)劃，2016年充電設(shè)施總投資預(yù)計達300億元，充電樁建設(shè)將迎來爆發(fā)，十三五期間整體市場容量在千億以上。國內(nèi)新能源汽車在2015年進入爆發(fā)周期，根

3、據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)，2015年國內(nèi)新能源汽車產(chǎn)銷分別達到34萬輛和33萬輛，同比增長3.3倍和3.4倍。自2011年至今國內(nèi)新能源汽車的累計產(chǎn)量已達近50萬輛，基本達到節(jié)能與新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2012-2020）中所提出的“到2015年，純電動汽車和插電式混合動力汽車累計產(chǎn)銷量力爭達到50萬輛”的目標。與新能源汽車的爆發(fā)相比，充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)遠遠落后。截至2015年底，國內(nèi)已建成的充換電站3600座，公共充電樁4.9萬個，車樁比大約為9:1，按照新能源汽車與充電樁1:1的標準配置來看，充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)缺口巨大。與新能源汽車的補貼和政策推廣有序推進不同，充電設(shè)備之前用地、電力設(shè)施、補

4、貼、運營模式等規(guī)劃均未明確，因此建設(shè)節(jié)奏有所落后。隨著新能源汽車銷量的持續(xù)上揚，充電樁建設(shè)缺口將進一步加大，對新能源汽車的推廣形成制約，充電樁加速建設(shè)已經(jīng)迫在眉睫。充電設(shè)施按照運營情況主要可以分為集中式充換電站和分散式充電樁兩類，分散式充電樁可分為用戶專用充電樁與分散式公用充電樁。集中式充換電站類似于加油站，可以對新能源汽車進行集中的充換電服務(wù)，分散式充電樁可以安裝于公共樓宇、商場、停車場等和居民小區(qū)停車場內(nèi)。充電樁的輸入端與交流電網(wǎng)直接連接，通過與電動汽車連接進行充電。充電樁又可以分為交流慢充與直流快充兩種模式，在集中式充電站中直流快充是核心組成部分，交流慢充主要應(yīng)用于居民小區(qū)自用停車位。直

5、流充電樁是目前充電樁中技術(shù)壁壘相對較高的產(chǎn)品，也是國網(wǎng)在城際充電網(wǎng)和城市充電樁建設(shè)中采用的主要產(chǎn)品。自2015年下半年起，國家明確了對充電設(shè)施的規(guī)劃和建設(shè)指南，出臺了關(guān)于加快電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的指導(dǎo)意見和電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展指南（2015-2020年）兩個綱領(lǐng)性文件，提出了充電樁建設(shè)要按照“樁站先行”的原則，適度超前建設(shè)，并對達到新能源汽車推廣量的省市實行充電設(shè)施建設(shè)的獎勵，促進車和樁的共同發(fā)展。2015年10月，國家發(fā)改委、能源局、工信部和住建部四個部門聯(lián)合印發(fā)了電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展指南（2015-2020年），制定了未來5年充電設(shè)施發(fā)展的基本規(guī)劃和重點發(fā)展方向，我們認為該規(guī)劃

6、將開啟充電設(shè)施建設(shè)高速成長的大門，充電網(wǎng)絡(luò)的布局將全面鋪開并不斷完善。國家能源局發(fā)布的2016年能源工作指導(dǎo)意見中提到，2016年計劃建設(shè)充電站2000多座，分散式公共充電樁10萬個，私人專用充電樁86萬個，各類充電設(shè)施總投資300億元。到2020年國內(nèi)充換電站數(shù)量達1.2萬個，充電樁達450萬個。從能源工作指導(dǎo)意見的規(guī)劃來看，預(yù)計未來5年的充電設(shè)施建設(shè)規(guī)模分布將較為平均，每年新增2000座充電站和100萬個分散式充電樁左右，未來5年充電設(shè)施的總投資將在千億以上。相較于2015年的建設(shè)規(guī)模，2016年的充電設(shè)施建設(shè)規(guī)模將出現(xiàn)大幅跳升。2016年1月，財政部等五部委聯(lián)合頒布關(guān)于“十三五”新能源汽

7、車充電基礎(chǔ)設(shè)施獎勵政策及加強新能源汽車推廣應(yīng)用的通知，2016-2020年中央財政將繼續(xù)安排資金對充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、運營給予獎補，對于新能源汽車推廣量達到標準的地區(qū)給予不同程度的補貼，新能源汽車推廣量越大則可以享受更高的補貼。根據(jù)我們測算，2016-2020年間中央財政補貼的金額總數(shù)在百億元以上。目前新能源汽車整體保有量還比較低，尚未與充電樁形成良好的應(yīng)用環(huán)境。出臺的補貼政策采取新能源汽車推廣與充電設(shè)施補貼聯(lián)動的方式，以新能源車的推廣來促進充電設(shè)施的建設(shè)，能夠形成兩者的良好互動，進一步加快推動新能源汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，培育良好的新能源汽車應(yīng)用環(huán)境，促進新能源汽車與充電設(shè)施的共同發(fā)展。2016

8、年財政部出臺的充電基礎(chǔ)設(shè)施獎補標準可以核算為平均每輛新能源汽車的推廣對應(yīng)補貼充電樁建設(shè)3000元，之后年份的補貼逐年下降。財政部的補貼與地方政府出臺的補貼政策相結(jié)合，可以大大緩解充電樁的建設(shè)投入，對于投資企業(yè)而言建樁的資金壓力減小，能夠加快充電樁運營的回收周期，激發(fā)投資熱情。財政部的充電設(shè)施補貼政策要求各地方于2016年4月底前出臺新能源汽車推廣和充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)政策并報財政部、科技部、工信部、發(fā)改委和能源局備案，之后方可享受中央財政對充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)運營的補貼。并且政策還提出獎補資金不得用于平衡地方財力，不得用于新能源汽車購置補貼和新能源汽車運營補貼。納入獎補范圍的充電設(shè)施應(yīng)符合相應(yīng)國家和行

9、業(yè)相關(guān)標準。財政部要求地方配套政策出臺方可享受財政補貼，有效推動了各地政府在近期出臺地方的新能源汽車和充電設(shè)施的推廣方案，目前已有近20個省市出臺地方性的充電設(shè)施建設(shè)規(guī)劃與補貼，充電樁建設(shè)將由中央統(tǒng)籌規(guī)劃落實細化到各地，地方的充電設(shè)施建設(shè)將迎來快速的發(fā)展。國內(nèi)的充電網(wǎng)絡(luò)之前面臨的問題還包括充電接口不統(tǒng)一，各家企業(yè)在充電樁建設(shè)中各自跑馬圈地，采用的充電設(shè)施接口標準不同，充電設(shè)備的兼容性存在一定的問題，不同車廠的充電樁只能適配自己的汽車，一定程度上限制了充電樁的發(fā)展，對于充電運營商而言也會降低設(shè)備的利用率。2015年12月，質(zhì)檢總局、國家標準委聯(lián)合國家能源局、工信部、科技部等部門在北京發(fā)布新修訂的

10、電動汽車充電接口及通信協(xié)議5項國家標準，新標準于2016年1月1日起實施。五項標準分別為電動汽車傳導(dǎo)充電系統(tǒng)第1部分：一般要求、電動汽車傳導(dǎo)充電用連接裝置1部分：通用要求、電動汽車傳導(dǎo)充電用連接裝置第2部分：交流充電接口、電動汽車傳導(dǎo)充電用連接裝置第3部分：直流充電接口、電動汽車非車載傳導(dǎo)式充電機與電池管理系統(tǒng)之間的通信協(xié)議。新標準的實施解決了各家企業(yè)各自為戰(zhàn)，車和樁不能良好匹配的情況，為充電設(shè)施在全國范圍內(nèi)大規(guī)模推廣構(gòu)建扎實的基礎(chǔ)，降低因不兼容而造成的社會資源浪費，能夠有效提升充電設(shè)備的利用率。同時充電設(shè)施新標準對安全性和兼容性提出更高的要求，這也是對充電設(shè)備制造企業(yè)提出更高的要求，行業(yè)集中

11、度將有所提升，擁有較強技術(shù)實力的企業(yè)能夠迎來更廣闊的發(fā)展空間。對于充電運營企業(yè)來說，充電標準的統(tǒng)一掃清了新能源汽車與充電接口不匹配的問題，減少了充電資源的閑置情況，也有利于運營市場的打開。二、項目情況說明為了積極響應(yīng)xx產(chǎn)業(yè)園關(guān)于促進充換電設(shè)備產(chǎn)業(yè)發(fā)展的政策要求，xxx（集團）有限公司通過科學調(diào)研、合理布局，計劃在xx產(chǎn)業(yè)園新建“充換電設(shè)備項目”；預(yù)計總用地面積55601.12平方米（折合約83.36畝），其中：凈用地面積55601.12平方米；項目規(guī)劃總建筑面積59493.20平方米，計容建筑面積59493.20平方米；根據(jù)總體規(guī)劃設(shè)計測算，項目建筑系數(shù)74.16%，建筑容積率1.07，建設(shè)

12、區(qū)域綠化覆蓋率7.53%，固定資產(chǎn)投資強度189.13萬元/畝。根據(jù)謹慎財務(wù)測算，項目總投資19438.05萬元，其中：固定資產(chǎn)投資15765.88萬元，占項目總投資的81.11%；流動資金3672.17萬元，占項目總投資的18.89%。在固定資產(chǎn)投資中建筑工程投資4955.38萬元，占項目總投資的25.49%；設(shè)備購置費6971.64萬元，占項目總投資的35.87%；其它投資費用3838.86萬元，占項目總投資的19.75%。項目建成投入正常運營后主要生產(chǎn)充換電設(shè)備產(chǎn)品，根據(jù)謹慎財務(wù)測算，預(yù)期達綱年營業(yè)收入35161.00萬元，總成本費用27885.37萬元，稅金及附加342.83萬元，利潤

13、總額7275.63萬元，利稅總額8622.00萬元，稅后凈利潤5456.72萬元，達綱年納稅總額3165.28萬元；達綱年投資利潤率37.43%，投資利稅率44.36%，投資回報率28.07%，全部投資回收期5.06年，提供就業(yè)職位718個，達綱年綜合節(jié)能量50.40噸標準煤/年，項目總節(jié)能率25.91%，具有顯著的經(jīng)濟效益、社會效益和節(jié)能效益。三、經(jīng)營結(jié)果分析當前，受“新基建”概念影響，新能源汽車充電樁熱度大漲。截至目前，北京、上海等地已相繼更新充電樁補貼政策，推動新能源汽車產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。與此同時，新能源技術(shù)發(fā)展帶來了汽車行業(yè)新一輪的變革浪潮，在車端新能源三電技術(shù)不斷迭代升級的基礎(chǔ)上，場端

14、充換電設(shè)施的生產(chǎn)與運營也將扮演愈發(fā)重要的角色。目前，充換電企業(yè)分為三類：充電樁生產(chǎn)企業(yè)、充電樁運營企業(yè)以及換電企業(yè)。羅蘭貝格從行業(yè)競爭格局、產(chǎn)品技術(shù)方向與商業(yè)盈利模式等角度對上述企業(yè)進行了詳細解讀，并對充換電企業(yè)未來發(fā)展趨勢進行預(yù)測研判。新能源汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展既需要車端的技術(shù)突破和產(chǎn)品供給，也需要場端各類充換電設(shè)施的發(fā)展和升級。無論是車企、充換電企業(yè)或是生態(tài)內(nèi)的其他玩家，在生態(tài)初建的時候更需要合作和共贏。行業(yè)格局：充電樁生產(chǎn)行業(yè)競爭不斷加劇，部分中小型玩家或被淘汰，具備規(guī)模經(jīng)濟和技術(shù)優(yōu)勢的頭部企業(yè)將勝出，行業(yè)集中度有望進一步提升。競爭加?。?015年至今，進入充電樁生產(chǎn)行業(yè)的玩家數(shù)量不斷增長，帶

15、來更激烈的競爭態(tài)勢。產(chǎn)品同質(zhì)：目前參與充電樁制造的上市公司大多均具有多年直流充電模塊核心技術(shù)；除充電模塊外，各玩家在充電樁的其它組成部分如箱體、配電設(shè)備、線纜、操作屏幕、支付模塊等產(chǎn)品差異化較小。毛利下滑：一方面隨著競爭加劇，生產(chǎn)企業(yè)受到來自下游客戶的價格壓力；另一方面設(shè)備價格不斷下降致使產(chǎn)品毛利率呈逐年下滑態(tài)勢，充電樁制造企業(yè)的盈利空間將受到持續(xù)壓縮。技術(shù)趨勢：用戶端快速補能需求不斷釋放以及企業(yè)端對高回報率不斷追求的共同作用下，大功率充電樁將成為未來主要發(fā)展趨勢；對充電設(shè)備制造商的IGBT等核心元器件議價能力與電路結(jié)構(gòu)優(yōu)化技術(shù)能力均提出了更高要求。應(yīng)對之道：快充樁的成本管控為首要目標，可通過

16、采購規(guī)模提升保障企業(yè)議價話語權(quán)，并收購或投資國內(nèi)外IGBT企業(yè)/產(chǎn)線以降低購買成本；同時與技術(shù)研發(fā)能力較強的行業(yè)領(lǐng)先玩家開展合作也十分必要，以共同積累經(jīng)驗，提升產(chǎn)品性能。開發(fā)差異化產(chǎn)品：用戶對產(chǎn)品的環(huán)境適應(yīng)性和充電安全、負荷調(diào)度、智能充電功能需求不斷提高，目前多數(shù)企業(yè)的產(chǎn)品雖能滿足環(huán)境適應(yīng)性、充電安全這兩方面要求，但僅有少數(shù)玩家能在此基礎(chǔ)上同時實現(xiàn)負荷調(diào)度、智能充電的功能，技術(shù)領(lǐng)先企業(yè)應(yīng)抓住相關(guān)需求空白機遇。代工運營模式：在新基建帶動下，充電樁制造業(yè)將迎來高峰期，對代工企業(yè)的需求也將大幅提升；代工模式能夠幫助企業(yè)通過規(guī)模效應(yīng)降低生產(chǎn)成本、縮短交貨周期；同時，產(chǎn)品技術(shù)趨于標準化、供應(yīng)商穩(wěn)定化為代

17、工企業(yè)提供了技術(shù)準備和完整的供應(yīng)鏈。海外市場開拓：中國在全球新能源汽車領(lǐng)域居于領(lǐng)先地位，充電樁設(shè)備成熟，出口認可度較高；海外部分發(fā)展中國家如印度、馬來西亞等新能源汽車新興市場的充電樁需求快速增長，且中國整車出口企業(yè)有當?shù)爻潆姌缎枨?，領(lǐng)先企業(yè)可以積極開拓、提前布局。公共運營的充電樁仍以交流慢充為主，用戶體驗相對較差，現(xiàn)有市場格局相對穩(wěn)定，集中度較高，且商業(yè)模式同質(zhì)化較強，盈利挑戰(zhàn)大，未來產(chǎn)品服務(wù)供給、跨界玩家參與和多元模式盈利均存潛在變局機遇。產(chǎn)品供給：目前中國公共充電樁中，慢充樁比例較高；未來交流慢充將不斷提升智慧化程度，大功率直流快充、換電模式等產(chǎn)品占比將不斷提升。目前收入模式：由于充電樁利

18、用率較低，收入模式幾乎全部依賴服務(wù)費，電力差價以及政府補貼帶來的收入占比較低，導(dǎo)致目前整體盈利性不足，投資回報期長。慢充樁僅需2,000-3,000元，遠低于動輒7萬元以上的快充樁，且無附帶投資。慢充設(shè)備對電網(wǎng)功率與容積沖擊小，無需額外的擴容申請。受限于車載動力電池技術(shù)的局限性，直流快充更易造成過熱，帶來安全風險。未來公共樁發(fā)展趨勢：智慧充電系統(tǒng)加持下，有序充電能力提升，交流慢充將維持主流；同時隨著成本下降，大功率直流快充占比有望增長；最后，更具便利性的換電模式將作為重要補充，未來增長空間顯著。傳統(tǒng)能源玩家：2018年殼牌建立亞洲首個充電站，未來將推廣集成加油+加氣+加氫+充電業(yè)務(wù)的“四位一體

19、”運營模式；房地產(chǎn)玩家：2019年恒大出資成立“恒大智慧充電科技有限公司”，主要業(yè)務(wù)包括汽車充電樁生產(chǎn)、安裝、運營服務(wù)、電池設(shè)計銷售等；移動出行玩家：2019年英國石油與滴滴出行成立合資公司，將在全國范圍內(nèi)建設(shè)新能源車充電站網(wǎng)絡(luò)；汽車經(jīng)銷商：2019年廣匯汽車與國網(wǎng)電動車成立合資公司，積極拓展新能源汽車充換電服務(wù)及其他新能源汽車后服務(wù)市場；金融服務(wù)商：2020年螞蟻金服全資子公司入股簡單充，成為其第二大股東，該公司主要聚焦于停車場景與充電運營；電池生產(chǎn)商：2020年寧德時代與百城新能源成立合資公司，主營新能源汽車充電樁業(yè)務(wù)。目前收入模式：由于充電樁利用率較低，收入模式幾乎全部依賴服務(wù)費，電力差

20、價以及政府補貼帶來的收入占比較低，導(dǎo)致目前整體盈利性不足，投資回報期長。未來盈利提升：新基建背景下，充電樁與通信、智能電網(wǎng)、車聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)有機融合，不僅利用大數(shù)據(jù)優(yōu)化位置布局、提高利用率，而且圍繞充電樁將出現(xiàn)更多的商業(yè)模式以及應(yīng)用場景。車輛類型：當前網(wǎng)約車/出租車等運營車隊為換電主力，以滿足運營持續(xù)性要求；僅蔚來為私人車主大面積提供換電服務(wù)。政策鼓勵下，未來幾年換電模式將進一步滲透進私家車領(lǐng)域，支持換電的車型也將持續(xù)豐富。玩家類型：主機廠/配套商與三方平臺公司為當前主要的換電運營商，未來隨著充電樁生產(chǎn)/運營企業(yè)、電池生產(chǎn)/梯次利用企業(yè)、經(jīng)銷商、城市運營商的切入，玩家與服務(wù)種類豐富度有望進一步提升

21、，從而推動產(chǎn)業(yè)進步。商業(yè)模式：ToB業(yè)務(wù)在高頻次運營換電與補貼支持下盈利性尚可，主要挑戰(zhàn)在于ToC業(yè)務(wù)的盈利性，未來可通過換電技術(shù)升級、梯次利用價值挖掘等創(chuàng)新模式的應(yīng)用，持續(xù)挖掘換電業(yè)務(wù)盈利性空間。1、本期工程項目符合國家產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策和規(guī)劃要求，符合xx產(chǎn)業(yè)園行業(yè)布局和結(jié)構(gòu)調(diào)整政策；項目的建設(shè)對促進xx產(chǎn)業(yè)園產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、技術(shù)結(jié)構(gòu)、組織結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的調(diào)整優(yōu)化有著積極的推動意義。2、項目擬建設(shè)在xx產(chǎn)業(yè)園內(nèi)，工程選址符合xx產(chǎn)業(yè)園土地利用總體規(guī)劃，保證項目用地要求，而且項目建設(shè)區(qū)域交通運輸便利，可利用現(xiàn)有公用工程設(shè)施，水、電、氣等能源供應(yīng)有保障。3、根據(jù)謹慎財務(wù)測算，本期工程項目達綱年投資利潤率3

22、7.43%，投資利稅率44.36%，全部投資回報率28.07%，全部投資回收期5.06年，固定資產(chǎn)投資回收期5.06年，因此，本期工程項目經(jīng)營非常安全，說明項目具有較強的盈利能力和抗風險能力。4、本期工程項目利用現(xiàn)有土地，計劃總建筑面積59493.20平方米（計容建筑面積59493.20平方米）；購置先進的技術(shù)裝備共計112臺（套），項目建設(shè)規(guī)模合理、經(jīng)濟技術(shù)實施方案可行。5、本期工程項目總投資19438.05萬元，其中：固定資產(chǎn)投資15765.88萬元，流動資金3672.17萬元；經(jīng)測算分析，項目建成投產(chǎn)后達綱年營業(yè)收入35161.00萬元，總成本費用27885.37萬元，年利稅總額8622

23、.00萬元，其中：稅后凈利潤5456.72萬元；納稅總額3165.28萬元，其中：增值稅1003.54萬元，稅金及附加342.83萬元，年繳納企業(yè)所得稅1818.91萬元；年利潤總額7275.63萬元，全部投資回收期5.06年，固定資產(chǎn)投資回收期5.06年，本期工程項目可以取得較好的經(jīng)濟效益。6、堅持市場主導(dǎo)與政府推動相結(jié)合。正確處理政府和市場的關(guān)系，尊重市場規(guī)律，充分調(diào)動企業(yè)積極性，提升企業(yè)轉(zhuǎn)型升級的主體地位，使市場在資源配置中起決定性作用和更好發(fā)揮政府作用，提高資源配置效率和公平性，促進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級。堅持調(diào)整存量與優(yōu)化增量相結(jié)合。利用高新技術(shù)改造提升傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，進一步增資擴產(chǎn)，提高效益，提升

24、存量工業(yè)發(fā)展水平。同時，嚴格控制傳統(tǒng)產(chǎn)能簡單規(guī)模擴張，提高新增項目層次與質(zhì)量，引導(dǎo)投資向高附加值環(huán)節(jié)傾斜，增強新增項目帶動力與輻射力，調(diào)整與優(yōu)化增量水平。第二章 經(jīng)濟效益分析一、投資情況說明截至目前，項目實際完成投資10146.39萬元，占計劃投資的52.20%。其中：完成固定資產(chǎn)投資6431.78萬元，占總投資的63.39%；完成流動資金投資3714.61，占總投資的36.61%。二、經(jīng)濟評價財務(wù)測算（一）營業(yè)收入估算根據(jù)初步統(tǒng)計測算，該項目實際實現(xiàn)營業(yè)收入20046.56萬元，同比增長13.19%（2335.75萬元）。其中，主營業(yè)務(wù)收入為17458.57萬元，占營業(yè)總收入的87.09%。

25、（二）利潤及利潤分配根據(jù)初步統(tǒng)計測算，該項目實際實現(xiàn)利潤總額4177.55萬元，較去年同期相比增長875.62萬元，增長率26.52%；實現(xiàn)凈利潤3133.16萬元，較去年同期相比增長575.35萬元，增長率22.49%。節(jié)項目建設(shè)進度一覽表序號項目單位指標1完成投資萬元10146.391.1完成比例52.20%2完成固定資產(chǎn)投資萬元6431.782.1完成比例63.39%3完成流動資金投資萬元3714.613.1完成比例36.61%三、項目盈利能力分析按照相關(guān)計算準則，該項目主要盈利分析指標如下：1、投資利潤率：41.17%。2、財務(wù)內(nèi)部收益率：23.56%。3、投資回報率：30.88%。第

26、三章 經(jīng)營分析一、運營情況說明截至目前，該項目（公司）總資產(chǎn)規(guī)模達到29357.54萬元，其中流動資產(chǎn)總額10123.14萬元，占資產(chǎn)總額的34.48%，資產(chǎn)負債率33.60%，運營情況良好。從充電樁整體市場來看，國網(wǎng)占據(jù)了最主導(dǎo)地位。截至2015年底，國網(wǎng)已累計建成充換電站1537座、充電樁2.96萬個，在國內(nèi)份額占比分別高達42%、60%；基本建成京港澳、京滬、京臺、沈海、青銀、滬蓉、和寧滬杭環(huán)線高速公路快充網(wǎng)絡(luò)和京津冀魯、長三角區(qū)域重點城市內(nèi)一批快充站點，覆蓋城市81座、高速公路1.1萬千米；累計完成電動汽車充換電量7.3億千瓦時。充電樁建設(shè)的初期由國網(wǎng)壟斷，但由于前期投入較大，配套政策

27、不完善，商業(yè)模式不成熟，國網(wǎng)早期的充電樁建設(shè)難以實現(xiàn)盈利。2014年5月，國網(wǎng)向社會資本放開分布式電源并網(wǎng)工程以及電動汽車充換電設(shè)施市場，市場放開之后國網(wǎng)逐步退出城市充電站建設(shè)，轉(zhuǎn)而專注于城際快充網(wǎng)絡(luò)的構(gòu)建。社會資本在此契機下紛紛進入充電建設(shè)與運營領(lǐng)域，給充電樁建設(shè)注入了新的活力。而在2015年底，國網(wǎng)又重新招標開啟充電設(shè)備采購，承建范圍包括了城際快充和部分城市快充站，重新進入了城市充電站的建設(shè)。2015年10月，國家電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施促進聯(lián)盟會上國網(wǎng)副總經(jīng)理提出國網(wǎng)將加快充電網(wǎng)絡(luò)的構(gòu)建，除了高速公路快充網(wǎng)絡(luò)之外，還將在北京、天津、上海等重點城市建設(shè)公共快充網(wǎng)絡(luò)。國網(wǎng)規(guī)劃至2020年建成公共

28、快充站6100座，充電樁5.9萬個。根據(jù)發(fā)改委充電設(shè)施指南的規(guī)劃，至2020年規(guī)劃建成充電站1.2萬座，因此國網(wǎng)預(yù)計將在未來五年充電站建設(shè)運營中占據(jù)50%的市場份額。國網(wǎng)在高速公路充電站的布局已經(jīng)形成了一定基礎(chǔ)，2014年建成了京滬(北京-上海)、京港澳(北京-咸寧)、青銀(青島-石家莊)高速公路快充站133座，形成“兩縱一橫”高速公路城際快充網(wǎng)絡(luò)，覆蓋34個城市、高速公路2900公里。2015年建成了“兩縱兩橫一環(huán)”高速公路城際快充網(wǎng)絡(luò)。在現(xiàn)有網(wǎng)絡(luò)的基礎(chǔ)上，國網(wǎng)將加速建設(shè)“七縱四橫”高速公路快速充電網(wǎng)絡(luò)，預(yù)計建成后將覆蓋202個城市，高速公路3.6萬公里。國網(wǎng)充電網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的全面鋪開意味著國網(wǎng)

29、充電設(shè)備招標的規(guī)模將快速增長。國網(wǎng)在2015年進行了三批充電設(shè)備的招標，下半年最后一次招標規(guī)模顯著擴大，與國家推進充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的進程一致，2015年國網(wǎng)充電樁總招標金額在15億元左右，預(yù)計2016年國網(wǎng)充電樁招標金額將達到50億元左右，同比增長將達到200%以上。從2015年國網(wǎng)充電樁的中標情況來看，共有16家企業(yè)入圍了國網(wǎng)的招標，其中國網(wǎng)旗下的企業(yè)依然占據(jù)主導(dǎo)地位，但同時國網(wǎng)系以外的民營企業(yè)同樣收獲一定的市場份額，且每家企業(yè)整體的中標情況相對平均。國網(wǎng)招標中，中標企業(yè)整體情況較為穩(wěn)定，其中幾家國網(wǎng)系的企業(yè)占據(jù)將近一半的市場份額，在另一半的市場中國網(wǎng)系統(tǒng)外的各家企業(yè)進行分配，上市公司中包括

30、中恒電氣，浙江萬馬等獲得相對較多的市場份額。國網(wǎng)充電設(shè)備招標預(yù)計在2016年將出現(xiàn)大幅增長，對于能夠在國網(wǎng)充電設(shè)備招標中占據(jù)一定份額的企業(yè)將形成較大的利好。與網(wǎng)外市場相比，國網(wǎng)充電設(shè)備的招標價格優(yōu)勢明顯，目前網(wǎng)外市場直流充電樁的價格略低于1元/W，而從2015年國網(wǎng)招標的情況來看，國網(wǎng)直流充電樁的價格基本穩(wěn)定在1.5-1.8元/W，因此對于進入國網(wǎng)招標的充電設(shè)備廠商而言，盈利能力與網(wǎng)外市場相比有較大程度的提升，我們認為與網(wǎng)外市場激烈的競爭相比，國網(wǎng)充電樁的招標價格將相對保持穩(wěn)定，不會出現(xiàn)大幅下降，2016年國網(wǎng)招標放量，中標企業(yè)業(yè)績將有較大提升空間。2016年電源項目第二次招標中，充電設(shè)備招標

31、6600多套，直流充電設(shè)備占據(jù)了主導(dǎo)地位，我們認為國網(wǎng)主要將加快高速公路城際充電及城市快充站的布局，因此2016年全年招標中，直流充電設(shè)備將繼續(xù)保持較高份額。預(yù)計國網(wǎng)系企業(yè)將繼續(xù)保持穩(wěn)定的中標占比，但隨著招標總量的放大，國網(wǎng)系以外的企業(yè)中標量也有所提升。對于整體經(jīng)營規(guī)模較小的企業(yè)而言，如能在國網(wǎng)2016年的充電設(shè)備招標中保持穩(wěn)定的份額，將會帶來較大的業(yè)績彈性，快速提升盈利水平。二、項目運營組織結(jié)構(gòu)（一）完善企業(yè)管理制度的意義1、進一步促進中小企業(yè)健康發(fā)展，既是保持經(jīng)濟平穩(wěn)較快發(fā)展的重要基礎(chǔ)，也是關(guān)系民生和社會穩(wěn)定的重大戰(zhàn)略任務(wù)。當前，我們必須采取更加積極有效的政策措施，切實改善中小企業(yè)發(fā)展環(huán)境

32、，幫助中小企業(yè)克服困難，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，實現(xiàn)又好又快發(fā)展。一是進一步完善政策法規(guī)，為中小企業(yè)發(fā)展營造公開、公平競爭的市場環(huán)境和法律環(huán)境。要在國家已經(jīng)出臺的相關(guān)法律法規(guī)基礎(chǔ)上，加快制定配套政策和實施辦法，落實好扶持中小企業(yè)發(fā)展的政策措施，特別是在放寬市場準入、加大財稅金融支持、提供創(chuàng)業(yè)扶持、推進技術(shù)創(chuàng)新、大力開拓市場、發(fā)展社會服務(wù)、維護職工合法權(quán)益等多個方面完善政策法律體系，全力為中小企業(yè)發(fā)展保駕護航。二是進一步加大對中小企業(yè)的財稅扶持，努力緩解融資難、擔保難。要逐步擴大中央財政預(yù)算扶持中小企業(yè)發(fā)展的專項資金規(guī)模，建立中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展基金，用政策支持中小企業(yè)成長壯大；全面落實支持中小企業(yè)發(fā)展的

33、金融政策，重點完善小企業(yè)金融服務(wù)，積極引導(dǎo)銀行業(yè)金融機構(gòu)創(chuàng)新體制機制，創(chuàng)新金融產(chǎn)品、服務(wù)和貸款抵質(zhì)押方式，積極發(fā)展中小金融機構(gòu)，擴大對小企業(yè)的貸款規(guī)模和比重；完善小企業(yè)信貸考核體系，推動建立小企業(yè)貸款風險補償基金；進一步拓寬中小企業(yè)融資渠道，完善中小企業(yè)上市育成機制，擴大中小企業(yè)上市規(guī)模，增加直接融資；加強中小企業(yè)信用擔保體系建設(shè)，積極設(shè)立多層次中小企業(yè)融資擔?；鸷蛽C構(gòu)，推進區(qū)域性信用再擔保機構(gòu)的設(shè)立和發(fā)展。三是進一步引導(dǎo)中小企業(yè)加快結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)升級。要堅持把促進發(fā)展與推進結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)升級有機結(jié)合起來，通過政策引導(dǎo)和服務(wù)，支持中小企業(yè)加大研發(fā)投入，支持中小企業(yè)提高技術(shù)創(chuàng)新能力和產(chǎn)品質(zhì)

34、量；引導(dǎo)中小企業(yè)集聚發(fā)展，鼓勵支持中小企業(yè)走“專、精、特、新”和與大企業(yè)協(xié)作配套路子；積極推動中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、節(jié)能減排和淘汰落后工作；積極實施中小企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略推進工程和中小企業(yè)信息化推進工程，促進工業(yè)化和信息化的融合。逐步擴大中央財政預(yù)算扶持中小企業(yè)發(fā)展的專項資金規(guī)模，重點支持中小企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新、結(jié)構(gòu)調(diào)整、節(jié)能減排、開拓市場、擴大就業(yè)，以及改善對中小企業(yè)的公共服務(wù)。加快設(shè)立國家中小企業(yè)發(fā)展基金，發(fā)揮財政資金的引導(dǎo)作用，帶動社會資金支持中小企業(yè)發(fā)展。地方財政也要加大對中小企業(yè)的支持力度。優(yōu)化產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展環(huán)境，改善產(chǎn)業(yè)和中小企業(yè)集聚條件，加強節(jié)能管理能力和“三廢”有效治理。推動產(chǎn)業(yè)集群光纖寬帶

35、網(wǎng)絡(luò)和移動通信網(wǎng)絡(luò)等數(shù)字化基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。鼓勵支持在產(chǎn)業(yè)集群中建設(shè)小型微型企業(yè)創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新基地、創(chuàng)客空間等。鼓勵有條件的產(chǎn)業(yè)集群建設(shè)多層標準廠房，高效開發(fā)利用土地。2、民營企業(yè)和民間資本是培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的重要力量。鼓勵和引導(dǎo)民營企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，對于促進民營企業(yè)健康發(fā)展，增強戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展活力具有重要意義。民營企業(yè)貼近市場、嗅覺敏銳、機制靈活，在推進企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力建設(shè)方面起到重要作用。認定國家技術(shù)創(chuàng)新示范企業(yè)和培育工業(yè)設(shè)計企業(yè)，有助于企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力進一步升級。同時，大量民營企業(yè)走在科技、產(chǎn)業(yè)、時尚的最前沿，能夠綜合運用科技成果和工學、美學、心理學、經(jīng)濟學等知識，對工業(yè)產(chǎn)品的功

36、能、結(jié)構(gòu)、形態(tài)及包裝等進行整合優(yōu)化創(chuàng)新，服務(wù)于工業(yè)設(shè)計，豐富產(chǎn)品品種、提升產(chǎn)品附加值，進而創(chuàng)造出新技術(shù)、新模式、新業(yè)態(tài)。（二）法人治理結(jié)構(gòu)xxx（集團）有限公司按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求進行組織和運行，建立有股東大會、董事會、監(jiān)事會、總經(jīng)理及高層管理人員分級權(quán)限決策的治理結(jié)構(gòu)；股東大會擁有對公司資產(chǎn)的最終所有權(quán)并根據(jù)股權(quán)比例行使相應(yīng)股東權(quán)；由股東大會選舉的董事組成公司董事會作為決策機構(gòu)對股東大會負責并行使相應(yīng)權(quán)限的經(jīng)營決策權(quán)；由股東大會選舉產(chǎn)生的監(jiān)事和職工代表監(jiān)事組成的監(jiān)事會行使監(jiān)督權(quán)，維護股東利益，對股東大會負責；由董事會聘請的公司總經(jīng)理及高級管理人員根據(jù)董事會決策進行企業(yè)的日常經(jīng)營管理指揮活動

37、，保持企業(yè)的市場競爭力和經(jīng)營效率。xxx（集團）有限公司組織經(jīng)營機構(gòu)的設(shè)置按照“精簡、高效”的原則，而且業(yè)務(wù)開展、專業(yè)技術(shù)培訓(xùn)、經(jīng)營管理活動必須服從公司統(tǒng)一管理；為保證各部門及全體員工之間的協(xié)調(diào)配合，以完成企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營目標，按照中華人民共和國公司法的規(guī)定并結(jié)合企業(yè)實際情況對企業(yè)的組織機構(gòu)進行設(shè)置。（三）公司管理體制xxx（集團）有限公司的機構(gòu)設(shè)置按現(xiàn)代化企業(yè)制度設(shè)置管理體制，根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營管理工作的實際需要，本著“力求精簡、實行全員聘用制，管理機構(gòu)精簡，適用和提高效益”的原則確定。本期工程項目按車間及現(xiàn)代企業(yè)體制運作，實行生產(chǎn)管理現(xiàn)代化。實行生產(chǎn)管理現(xiàn)代化基礎(chǔ)是技術(shù)裝備水平先進、工人技術(shù)水平優(yōu)良

38、，在此基礎(chǔ)上精簡機構(gòu)，建立一套科學管理機構(gòu)和管理體制，減少管理人員，人員編制根據(jù)生產(chǎn)設(shè)備的需要進行配置。生產(chǎn)設(shè)備、輔助生產(chǎn)設(shè)施、公用工程設(shè)施由生產(chǎn)車間統(tǒng)一管理。生產(chǎn)車間對主要生產(chǎn)設(shè)備的正常運行、安全、產(chǎn)品質(zhì)量負責。xxx（集團）有限公司實行董事會領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負責制，各部門按其規(guī)定的職能范圍，履行各自的管理服務(wù)職能，而且直接對總經(jīng)理負責；公司建立完善的營銷、供應(yīng)、生產(chǎn)和品質(zhì)管理體系，確立各部門相應(yīng)的經(jīng)濟責任目標，加強產(chǎn)品質(zhì)量和定額目標管理，確保公司生產(chǎn)經(jīng)營正常、有效、穩(wěn)定、安全、持續(xù)運行，有力促進企業(yè)的高效、健康、快速發(fā)展。第四章 風險因素分析及規(guī)避措施一、社會影響評價范圍及內(nèi)容的界定該項目社

39、會影響評價范圍是以xx產(chǎn)業(yè)園項目建設(shè)地為重點，分析“充換電設(shè)備項目”對節(jié)約能源、減少排放、當?shù)厣鐣蜆I(yè)、居民收入、生活水平、不同群體、文教衛(wèi)生、弱勢群體、社會服務(wù)容量等方面的影響。二、社會影響因素分析（一）項目實施對當?shù)鼐用袷杖氲挠绊戫椖拷ㄔO(shè)區(qū)域為xx產(chǎn)業(yè)園項目建設(shè)地，無特殊環(huán)境功能區(qū)，也不屬于農(nóng)業(yè)生產(chǎn)種植區(qū)，在該區(qū)域?qū)嵤╉椖拷ㄔO(shè)，不僅不會影響當?shù)剞r(nóng)民正常種植生產(chǎn)，還能夠充分利用當?shù)厥Ｓ嗟呢S富勞動力資源，項目實施后能夠提供就業(yè)機會，吸收當?shù)鼐用駞⑴c第二產(chǎn)業(yè)，帶動和發(fā)展第三產(chǎn)業(yè)，在一定程度上緩解當?shù)鼐用竦木蜆I(yè)問題，因此，可以改變當?shù)剞r(nóng)民僅靠種植獲得收入的狀況，因此，可以明顯地提高當?shù)鼐用竦氖杖搿?/p>

40、（二）對所在地區(qū)文化、教育、衛(wèi)生的影響文教衛(wèi)生是提高人口素質(zhì)的搖籃，是保護人類健康的基石；本期工程項目的技術(shù)含量、管理水平要求較高，需要引進培養(yǎng)一部分文化、技術(shù)素質(zhì)高的人才和有熟練技能、身體健康的一大批從業(yè)人員，也就是說要強化文化教育、衛(wèi)生事業(yè)是工業(yè)經(jīng)濟發(fā)展基礎(chǔ)的意識，促進當?shù)卣诎l(fā)展公共社會事業(yè)方面做出部署，如進一步加強幼兒教育、義務(wù)教育、職業(yè)技術(shù)教育等；同時項目獲益后又以繳納稅金來回報社會，從而為進一步發(fā)展當?shù)氐奈幕?、教育、衛(wèi)生事業(yè)打下堅實的經(jīng)濟基礎(chǔ)。（三）對當?shù)鼗A(chǔ)設(shè)施、社會服務(wù)容量和城市化進程等的影響本期工程項目的建成，將完善區(qū)域間路網(wǎng)結(jié)構(gòu)和功能，提升xx產(chǎn)業(yè)園項目建設(shè)地的整體形象，

41、明顯改善當?shù)氐慕煌l件和出行環(huán)境，直接服務(wù)于xx產(chǎn)業(yè)園項目建設(shè)地的規(guī)劃開發(fā)，促進項目區(qū)域的城鎮(zhèn)化進程。三、社會影響效果分析（一）主要社會影響效果分析本期工程項目建設(shè)有利于繁榮地方經(jīng)濟，取得較好的社會經(jīng)濟效益；項目建成后，可以極大地改善xx產(chǎn)業(yè)園項目建設(shè)地的環(huán)境狀況，進一步改善眉山市的投資環(huán)境，加快附近區(qū)域的建設(shè)與開發(fā)，引導(dǎo)該區(qū)域充換電設(shè)備產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)布局的調(diào)整，促進城鄉(xiāng)貿(mào)易的流通，帶動商業(yè)、建筑業(yè)、運輸業(yè)、加工業(yè)及文化教育產(chǎn)業(yè)等迅速發(fā)展，從而促進項目影響區(qū)域的經(jīng)濟繁榮。（二）對土地利用效果分析1、本期工程項目擬總用地面積55601.12平方米（折合約83.36畝），項目的實施將會進一步減少土

42、地可用量；此外，近年來，城市化、工業(yè)化的加速發(fā)展對建設(shè)用地的需求不斷擴張，而建設(shè)用地需求的擴張又導(dǎo)致占用耕地面積的不斷擴大。（三）對環(huán)境污染影響分析1、項目施工活動對自然環(huán)境會造成污染性破壞，必然對生態(tài)環(huán)境產(chǎn)生一定的影響，項目建設(shè)因大量的開挖取土破壞土體的原有自然結(jié)構(gòu)，土壤水循環(huán)被破壞，相應(yīng)的生物鏈隨之改變，改變了動植物的生存環(huán)境，影響其生長活動規(guī)律，對生態(tài)系統(tǒng)的漫延造成障礙。2、良好生態(tài)環(huán)境，是最公平的公共產(chǎn)品，是最普惠的民生福祉。當前，我國資源約束趨緊，環(huán)境污染嚴重，生態(tài)系統(tǒng)退化的問題十分嚴峻，人民群眾對清新空氣、干凈飲水、安全食品、優(yōu)美環(huán)境的要求越來越強烈，生態(tài)環(huán)境惡化及其對人民健康的影

43、響已經(jīng)成為我們的心頭之患，成為突出的民生問題。扭轉(zhuǎn)環(huán)境惡化、提高環(huán)境質(zhì)量，是事關(guān)全面小康、事關(guān)發(fā)展全局的一項刻不容緩的重要工作。推進綠色發(fā)展，大勢所趨，保護生態(tài)環(huán)境，功在當代、利在千秋。讓我們積極行動起來，為守住綠水青山、為實現(xiàn)資陽可持續(xù)發(fā)展、為建設(shè)生態(tài)文明新家園而共同努力。小康全面不全面，生態(tài)環(huán)境很關(guān)鍵。黨的十八屆五中全會把“綠色發(fā)展”作為五大發(fā)展理念之一，注重的是解決人與自然和諧問題。“十三五”時期我們必須堅持節(jié)約資源和保護環(huán)境的基本國策，堅定走生產(chǎn)發(fā)展、生活富裕、生態(tài)良好的文明發(fā)展道路，協(xié)同推進人民富裕、國家富強、中國美麗，形成人與自然和諧發(fā)展的現(xiàn)代化建設(shè)新格局。3、由于我國工業(yè)化和城鎮(zhèn)

44、化化進程在不同區(qū)域發(fā)展的不平衡，以及工業(yè)內(nèi)部不同行業(yè)碳排放水平的不平衡，工業(yè)低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展不宜采用“一刀切”模式，只有結(jié)合不同地區(qū)和不同行業(yè)的碳排放特征，堅持全面推進和重點突破相結(jié)合的模式，優(yōu)先在一些發(fā)展水平較高和條件較好的區(qū)域，以及一些溫室氣體排放比較突出的行業(yè)先行開展碳排放控制，率先實現(xiàn)低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展，最終實現(xiàn)工業(yè)整體的低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展。推進清潔生產(chǎn)管理服務(wù)的載體創(chuàng)新，利用互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等信息化手段，構(gòu)建“互聯(lián)網(wǎng)+”清潔生產(chǎn)信息化服務(wù)平臺。推進清潔生產(chǎn)管理服務(wù)的模式創(chuàng)新，對于大型企業(yè)，繼續(xù)發(fā)揮其清潔生產(chǎn)引領(lǐng)示范作用；對于行業(yè)、工業(yè)園區(qū)和集聚區(qū)，探索開展清潔生產(chǎn)整體推行模式；對于中小企業(yè)，加大政策支

45、持力度，嘗試清潔生產(chǎn)義務(wù)診斷等創(chuàng)新服務(wù)模式。鼓勵清潔生產(chǎn)中心、行業(yè)協(xié)會、咨詢機構(gòu)等創(chuàng)新服務(wù)模式，加快向市場化方向轉(zhuǎn)變，不斷提升服務(wù)機構(gòu)的服務(wù)能力。強化產(chǎn)品全生命周期綠色管理，支持企業(yè)推行綠色設(shè)計，開發(fā)綠色產(chǎn)品，建設(shè)綠色工廠，發(fā)展綠色工業(yè)園區(qū)，打造綠色供應(yīng)鏈，全面推進綠色制造體系建設(shè)。（四）市場分析預(yù)測充電站的建設(shè)成本主要包括充電機、配電系統(tǒng)、充電站監(jiān)控及安全系統(tǒng)等，以當前1元/W左右的價格計算，直流充電機的建設(shè)成本大約占據(jù)充電站成本的20%-30%左右，配電設(shè)施成本大約占據(jù)總成本的40%左右，其余為土建成本和相關(guān)配套設(shè)備。在國家能源局發(fā)布的指導(dǎo)意見中，2016年計劃建設(shè)充電站2000多座，分散

46、式公共充電樁10萬個，私人專用充電樁86萬個，各類充電設(shè)施總投資300億元，基本是按照充電設(shè)施指南的規(guī)劃進行平均分配。因此預(yù)計未來5年充電設(shè)施總體投資規(guī)模在1000-1500億之間。首先是由上而下的政策規(guī)劃與扶持。2015年下半年，充電設(shè)施建設(shè)指導(dǎo)意見與充電設(shè)施建設(shè)指南的出臺逐漸打開了充電設(shè)備的市場，頂層政策給充電設(shè)備建設(shè)做出了整體的規(guī)劃，各地方政策的配合跟進明確了每個地區(qū)充電設(shè)備的建設(shè)目標和發(fā)展戰(zhàn)略。財政部出臺的充電設(shè)施獎勵標準將有效促進充電設(shè)備與新能源汽車共同發(fā)展，地方針對性的出臺建設(shè)補貼以及對于充電設(shè)備建設(shè)的明確規(guī)劃能夠提升建樁的積極性。因此從政策層面來看，自2015年下半年起中央與地方

47、的政策聯(lián)合密集出臺，充電設(shè)備的投資建設(shè)已經(jīng)刻不容緩。其次從市場情況來看，網(wǎng)內(nèi)與網(wǎng)外將共同推進。一是國網(wǎng)招標份額的快速擴張，2016年充電設(shè)備招標金額將由2015年的15億元左右擴張到50億元左右，實現(xiàn)200%以上的增長。二是隨著新能源汽車保有量的提高，公交和出租充電市場需求快速擴張，各地方政府與第三方平臺對充電站的建設(shè)進度都在陸續(xù)推進，國網(wǎng)以外的充電設(shè)備市場同樣值得期待。因此我們認為2016年充電設(shè)備投資量必然會出現(xiàn)跳躍式增長，最為看好充電設(shè)備制造企業(yè)的業(yè)績出現(xiàn)爆發(fā)，收益確定性高。充電運營模式較為單一，商業(yè)模式與盈利能力有待提高。充電站現(xiàn)有的運營模式主要是電費+服務(wù)費的收取，在目前新能源汽車整

48、體保有量有限，運營模式尚未成熟的情況下，充電站運營的空置率較高，盈利能力難以得到保證。因此我們認為從短期來看，充電運營的建設(shè)仍然將由國網(wǎng)和地方政府主導(dǎo)，通過較強的前期資本，保障充電站前期投入和有效運行，這樣才能形成充電站與新能源汽車發(fā)展的互相促進。隨著各地方政府陸續(xù)出臺充電費與服務(wù)費的標準，新能源車保有量的上升，充電運營的盈利性將逐步實現(xiàn)。與充電設(shè)備制造的短期爆發(fā)不同，充電運營的潛力和盈利模式有待釋放。充電費+服務(wù)費的模式僅僅是充電運營的基礎(chǔ)，未來充電運營能夠形成新能源汽車線下與線上的聯(lián)動，構(gòu)建新能源汽車的生態(tài)圈，社會資本更多的是看中充電運營能夠進行線上線下結(jié)合，提供更多增值服務(wù)，商業(yè)模式有進

49、一步挖掘的潛力才紛紛進入充電運營市場進行前期布局，在充電運營逐漸成熟完善之時占據(jù)一定的市場份額。第五章 綜合評價1、如果說此前數(shù)十年我們目睹的是“中國制造”不斷替代外國制成品，那么，在當前和未來數(shù)十年，我們見證越來越多的中國國產(chǎn)初級產(chǎn)品被進口品替代。實際上，在新世紀里，中國這個世界第一大煤炭生產(chǎn)國已經(jīng)轉(zhuǎn)為煤炭凈進口國，煤炭進口量高峰時期逾3億噸，占全球煤炭國際貿(mào)易總量1/3；而我們的原油生產(chǎn)量也在消費量持續(xù)增長的同時出現(xiàn)了多年來的首次下降；毫無疑問，在這一進程中，我們的初級產(chǎn)品部門需要承受一定時期的調(diào)整陣痛，但在就業(yè)形勢較好時主動調(diào)整比日后被動調(diào)整要好得多。2017年我國工業(yè)新舊動能轉(zhuǎn)換成效初

50、顯，工業(yè)生產(chǎn)超預(yù)期回升，主要體現(xiàn)在以下四個方面。2、該項目適應(yīng)國內(nèi)和國際充換電設(shè)備行業(yè)總體發(fā)展趨勢，是國家支持和鼓勵發(fā)展的產(chǎn)業(yè)，充換電設(shè)備市場前景良好。3、該項目投資效益是顯著的；通過財務(wù)分析得出，項目將產(chǎn)生較好的經(jīng)濟效益，并具有一定的抗風險能力，從投資經(jīng)濟角度來評價，本期工程項目具備經(jīng)濟合理性，而且具有較好的投資價值；通過經(jīng)濟效益分析認定，達綱年投資利潤率37.43%，投資利稅率44.36%，全部投資回報率28.07%，全部投資回收期5.06年，表明本期工程項目利潤空間較大，具有較好的盈利能力、較強的清償能力和抗風險能力。3、undefined綜上所述，該項目經(jīng)營狀況良好。在xx產(chǎn)業(yè)園建設(shè)充

51、換電設(shè)備項目，其建設(shè)選址合理，自然條件良好，綜合優(yōu)勢突出，功能分區(qū)明確，投資規(guī)模適度，符合xx產(chǎn)業(yè)園及xx產(chǎn)業(yè)園“十三五”充換電設(shè)備產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃，切合xx產(chǎn)業(yè)園經(jīng)濟發(fā)展的實際需求，是一項經(jīng)濟效益明顯、社會效益良好、環(huán)境保護效益突出的開發(fā)建設(shè)項目。本期工程項目的實施，對于增加國家財政收入，加快xx產(chǎn)業(yè)園全面建設(shè)小康社會步伐具有重要意義。第六章 項目規(guī)劃數(shù)據(jù)分析表固定資產(chǎn)投資估算表序號項目單位建筑工程費設(shè)備購置及安裝費其它費用合計占總投資比例1項目建設(shè)投資萬元4955.386971.64189.1315765.881.1工程費用萬元4955.386971.6422977.251.1.1建筑工程費用

52、萬元4955.384955.3825.49%1.1.2設(shè)備購置及安裝費萬元6971.646971.6435.87%1.2工程建設(shè)其他費用萬元3838.863838.8619.75%1.2.1無形資產(chǎn)萬元2212.062212.061.3預(yù)備費萬元1626.801626.801.3.1基本預(yù)備費萬元869.95869.951.3.2漲價預(yù)備費萬元756.85756.852建設(shè)期利息萬元3固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元15765.8815765.88流動資金投資估算表序號項目單位達產(chǎn)年指標第一年第二年第三年第四年第五年1流動資產(chǎn)萬元22977.2517201.9417862.0322977.2522977.

53、2522977.251.1應(yīng)收賬款萬元6893.184480.565169.886893.186893.186893.181.2存貨萬元10339.766720.857754.8210339.7610339.7610339.761.2.1原輔材料萬元3101.932016.252326.453101.933101.933101.931.2.2燃料動力萬元155.10100.81116.32155.10155.10155.101.2.3在產(chǎn)品萬元4756.293091.593567.224756.294756.294756.291.2.4產(chǎn)成品萬元2326.451512.191744.83232

54、6.452326.452326.451.3現(xiàn)金萬元5744.313733.804308.235744.315744.315744.312流動負債萬元19305.0812548.3014478.8119305.0819305.0819305.082.1應(yīng)付賬款萬元19305.0812548.3014478.8119305.0819305.0819305.083流動資金萬元3672.172386.912754.133672.173672.173672.174鋪底流動資金萬元1224.04795.64918.041224.041224.041224.04總投資構(gòu)成估算表序號項目單位指標占建設(shè)投資比例占固定投資比例占總投資比例1項目總投資萬元19438.05123.29%123.29%100.00%2項目建設(shè)投資萬元15765.88100.00%100.00%81.11%2.1工程費用萬元11927.0275.6