金融學知識簡答題和論述題(嘔心瀝血大全)

1、簡述題1簡述商品價值形式的發(fā)展過程。（1）簡單的或偶然的價值形式（2）總和的或擴大的價值形式（3）一般價值形式（4）貨幣價值形式。 2簡述貨幣的職能：（1）價值尺度（2）流通手段（3）貯藏手段（4）支付手段（5）世界貨幣。其中價值尺度和流通手段是貨幣最基本的職能。3舉例說明“劣幣驅逐良幣”規(guī)律?！傲訋膨屩鹆紟拧币?guī)律又被稱為“格雷欣法則”，它是這樣產生的：當金銀市場比價與法定比價發(fā)生偏差時，法律上評價過低的金屬鑄幣就會退出流通領域，而法律上評價過高的金屬鑄幣則會充斥市場。4簡述信用貨幣制度的特點。不兌現(xiàn)的信用貨幣制度是以紙幣為本位幣，且紙幣不能兌換黃金的貨幣制度，其基本特點是：（1）一般由中央銀

2、行發(fā)行的、并由國家法律賦予無限法償能力；（2）貨幣不與金屬保持等價關系，也是能兌換成黃金，貨幣發(fā)行一般不以金銀為保證，也不受金銀數(shù)量限制；（3）貨幣通過信用程序投入流通領域；（4）信用貨幣制度是一種管理貨幣制度。5簡述國際貨幣制度的含義、內容及其類型。（1）國際貨幣制度是各國政府對貨幣在國際范圍內發(fā)揮世界貨幣職能所確定的規(guī)則、措施和組織形式。（2）國際貨幣制度包括國際儲備資產的確定、匯率制度的確定、國際收支不平衡的調節(jié)方式。（3）國際貨幣制度的主要類型有：國際金幣本位制、金匯兌本位制、布雷頓森林體系、管理浮動匯率體系、區(qū)域貨幣一體化等6.簡述信用存在的客觀依據。信用存在的客觀依據主要有：（1）

3、社會再生產過程中資金運動的特征決定了信用關系存在的必然性 （2）市場經濟社會經濟利益的不一致決定了調劑資金余缺必須運用信用手段（3）國家對宏觀經濟進行價值管理和間接控制必須依靠信用杠桿7.簡述商業(yè)信用的作用及其局限性。商業(yè)信用在調節(jié)資金余缺、提高資金使用效率、節(jié)約交易費用、加速商品流通等方面發(fā)揮著巨大作用，但它也存在三個局限性：（1）嚴格的方向性限制（2）產業(yè)規(guī)模的約束性（3）信用鏈條的不穩(wěn)定性8.簡述銀行信用成為信用體系的核心的原因。銀行信用具有以下幾個特點：（1）銀行信用的債權人主要是銀行和其他金融機構，它們作為投融資中介，可以把分散的社會閑置資金集中起來進行統(tǒng)一借貸，克服了商業(yè)信用受制于

4、產業(yè)規(guī)模的局限；（2）銀行信用所提供的借貸資金是閑置資金，在規(guī)模、范圍、期限和資金使用的方向上都大大優(yōu)于商業(yè)信用；（3）銀行信用所提供的借貸資金一般主要用于商品生產和商品流通，但也不局限于商品生產和商品流通。銀行信用還可以利用信息優(yōu)勢，降低信用風險，增加信用過程的穩(wěn)定性。銀行信用的這些優(yōu)點，使它在整個經濟社會信用體系中占據核心地位，發(fā)揮著主導作用。9.簡述信用的經濟功能。信用的經濟功能主要有：（1）集中和積累社會資金（2）分配和再分配社會資金（3）將社會資金利潤率平均化（4）調節(jié)宏觀經濟運行和微觀經濟運行（5）提供和創(chuàng)造信用流通工具（6）綜合反映國民經濟運行狀況10金融市場的構成要素有哪些？金

5、融市場由四大要素構成，即交易主體（金融市場參與者）、交易對象（貨幣幣資金）、交易工具和交易價格。11簡述金融市場的功能。金融市場的功能表現(xiàn)在四個方面：（1）資本積累功能；（2）資源配置功能；（3）調節(jié)經濟的功能；（4）反映經濟的功能。12貨幣市場是由哪些子市場構成的？貨幣市場的子市場主要包括短期借貸市場、同業(yè)拆借市場、商業(yè)票據市場、國庫券市場、回購市場和大額可轉讓定期存單（CDs）市場。13股票價格波動受哪些因素影響？股票價格波動受眾多因素影響，主要是：政治因素、經濟周期、利率、匯率、貨幣供給量、股份公司盈利能力、市場競爭與兼并、股票供給與需求、市場操縱、市盈率、公眾心理等。 14影響長期債券

6、發(fā)行價格的因素有哪些？影響長期債券發(fā)行價格的主要因素有：市場利率、市場供求關系、社會經濟發(fā)展狀況、財政收支狀況、貨幣政策、國際間利差和匯率的影響等。15影響股票發(fā)行價格的因素有哪些？影響股票發(fā)行價格的主要因素主要有：凈資產、盈利水平、發(fā)展?jié)摿?、發(fā)行數(shù)量、行業(yè)特點、股市狀態(tài)等。16.西方國家的中央銀行有哪幾種制度形式？（1）單一的中央銀行制度。即在一國范圍內單獨設立一家統(tǒng)一的中央銀行， 通過總分行制，集中行使金融管理權，多數(shù)國家采取這種制度。（2）二元的中央銀行制度。即在一國范圍內建立中央和地方兩級相對獨立的中央銀行機構，分別行使金融管理權，如美國、德國。（3）跨國中央銀行制度。幾個國家共同組成

7、一個貨幣聯(lián)盟，各成員國不設本國的中央銀行，而由貨幣聯(lián)盟設立中央銀行，如 1998 年 6 月歐盟在法蘭克福成立的歐洲中央銀行。（4）準中央銀行制度。即一個國家或地區(qū)只設類似中央銀行的機構，或由政府授權某個或某幾個商業(yè)銀行行使部分中央銀行職能，如新加坡、香港。17.西方國家專業(yè)銀行的特點是什么？（1）專門性。專業(yè)銀行的業(yè)務具有專門性，服務對象通常是某一特定的地區(qū)、部門或專業(yè)領域，并具有一定的壟斷性。（2）政策性。專業(yè)銀行的設置往往體現(xiàn)了政府支持和鼓勵某一地區(qū)、部門或領域發(fā)展的政策導向。（3）行政性。專業(yè)銀行的建立往往有官方背景，有的本身就是國家銀行或代理國家銀行。18.什么是投資基金，其組織形式

8、如何？（1）投資基金是指通過發(fā)行基金股票或基金受益憑證將眾多投資者的資金集中起來，根據既定的最佳投資收益目標和最小風險原則，將其分散投資于各類有價證券或其他金融商品，并將投資收益按基金投資者的基金股份或基金受益憑證份額進行分配的一種投資性金融機構。投資基金的主要優(yōu)點在于投資組合、分散風險、專家理財、規(guī)模經濟。（2）投資基金的組織形式分契約型與公司型兩種。契約型是指基金的設定人（基金經理或基金管理公司）設計特定類型的基金，以信托契約的形式發(fā)行受益憑證，募集投資者的定期資金，進行運營和投資?；鸬哪技⒈９?、利潤分配、收益及本金的償還支付等業(yè)務則委托銀行具體辦理。公司型投資基金是指通過組建基金股份

9、公司來發(fā)行基金股票，募集投資者的資金，由公司投資經理部門或委托其他投資管理公司操作投資，并以基金股息、紅利形式將收益分配給投資者，基金資產的保管與業(yè)務處理可以由公司本身負責，也可以委托銀行辦理。公司型投資基金的最大特點是基金與投資者之間的關系是股份公司與股東的關系。美國絕大部分投資基金屬于此類型。19.我國的金融機構與西方國家的金融機構相比較有什么異同？（1）相同點主要表現(xiàn)在：都設立有中央銀行及中央金 融監(jiān)管機構；金融機構的主體都是商業(yè)銀行和專業(yè)銀行；非銀行金融機構都比較龐雜；金融機構的設置不是固定 不變的，而是隨著金融體制的變革不斷進行調整的。（2）不同點主要表現(xiàn)在：中國人民銀行隸屬于政府，

10、獨立性較小， 制定和執(zhí)行貨幣政策都要服從于政府的經濟發(fā)展目標；中國的金融機構以國有制為主體，即使是股份制的金融機構， 實際上也是以國有產權為主體；中國商業(yè)銀行總數(shù)不多，規(guī)范的專業(yè)銀行也少，即作為金融機構體系主體的商業(yè)銀行 和專業(yè)銀行數(shù)量相對不足；中國政策性銀行的地位突出，但政策性金融業(yè)務（包括四大國有商業(yè)銀行承擔的）的運作 機制仍然沒有完全擺脫資金“大鍋飯”體制的弊端；中國商業(yè)銀行與投資銀行仍然實行嚴格的分業(yè)經營，而西方國家商 業(yè)銀行都在向混業(yè)制全能銀行方向發(fā)展；中國的專業(yè)銀行發(fā)展緩慢，國外較為普遍的房地產銀行、為中小企業(yè)股務的 銀行和消費信貸機構，在中國都未建立；中國的保險業(yè)比較落后，保險機

11、構不多，特別是地方性保險機構有待發(fā)展， 保險品種少，保險業(yè)總資產和保費收入與中國經濟總體規(guī)模、人口規(guī)模相比較顯得太小；西方國家金融機構的設置及 其運作，都有相應的法律作為依據，而中國金融法律不健全，由此造成了各類金融機構發(fā)展的不規(guī)范和無序競爭。20.簡述商業(yè)銀行性質。它與其他金融機構的區(qū)別何在？商業(yè)銀行是以追求最大利潤為目標，以多種金融負債籌集資金， 以多種金融資產為其經營對象，能將部分負債作為貨幣流通，同時可進行信用創(chuàng)造，并向客戶提供多功能、綜合性服務的金融企業(yè)。首先，商業(yè)銀行具有一般企業(yè)的特征。其次，商業(yè)銀行又不是一般的企業(yè)，而是經營貨幣資金、提供金融服務的企業(yè)，是一種特殊的企業(yè)。再次，商

12、業(yè)銀行也不同于其他金融機構：(1) 不同于中央銀行。商業(yè)銀行為工商企業(yè)、公眾及政府提供金融服務。而中央銀行只向政府和金融機構提供服務，創(chuàng)造基礎貨幣，并承擔制定貨幣政策，調控經濟運行，監(jiān)管金融機構的職責。(2) 不同于其他金融機構。商業(yè)銀行能提供全面的金融服務并吸收活期存款；其他金融機構不能吸收活期存款，只能提供某一個方面或某幾個方面的金融服務。21.簡述商業(yè)銀行的職能。信用中介職能；支付中介職能、信用創(chuàng)造職能、調節(jié)經濟職能、金融服務職能。22.簡述商業(yè)銀行經營的原則。商業(yè)銀行經營的原則：流動性 、安全性和盈利性。（1）商業(yè)銀行的流動性原則是指銀行具有隨時以適當?shù)膬r格取得可用資金，隨時滿足存款人

13、提取存款和滿足客戶合理的貸款需求的能力。（2）安全性原則是指銀行具有控制風險、 彌補損失、 保證銀行穩(wěn)健經營的能力。（3）盈利性原則是指商業(yè)銀行在穩(wěn)健經營的前提下，盡可能提高銀行盈利能力，力求獲得最大利潤，以實現(xiàn)銀行的價值最大化目標。23中央銀行產生的客觀要求有哪些？資本主義商品經濟的迅速發(fā)展，經濟危機的頻繁發(fā)生，銀行信用的普遍化和集中化，既為中央銀行的產生奠定了經濟基礎，又為中央銀行的產生提供了客觀要求。（1）政府對貨幣財富和銀行的控制（2）統(tǒng)一貨幣發(fā)行（3）集中信用的需要（4）建立票據清算中心（5）統(tǒng)一金融管理 24中央銀行獨立性的含義是什么？所謂中央銀行獨立性，首先是指中央銀行在履行通貨

14、管理職能，制定與實施貨幣政策時的自主性。制定與實施貨幣政策必然要涉及到貨幣政策目標與貨幣政策手段兩個方面的問題，因此中央銀行的獨立性包括了確定目標的獨立性和運用工具的獨立性。現(xiàn)代中央銀行的貨幣政策目標包括穩(wěn)定物價、充分就業(yè)、經濟增長和國際收支平衡四個方面。這四個方面雖然有著密切的內在聯(lián)系，但穩(wěn)定物價即幣值是中央銀行的中心目標。幣值不穩(wěn)定大多是由于中央銀行缺乏獨立性所致。其次，金融監(jiān)管上的獨立性，也成為中央銀行獨立性的新內容。25分別簡述中央銀行的性質和職能。（1）中央銀行的性質可以科學地表述為：中央銀行是國家賦予其制定和執(zhí)行貨幣政策，對國民經濟進行宏觀調控和管理監(jiān)督的特殊的金融機構。中央銀行的

15、性質集中體現(xiàn)在它是一個“特殊的金融機構”上面，具體來說，包括其地位的特殊性、業(yè)務的特殊性和管理的特殊性。（2）中央銀行的性質具體體現(xiàn)在其職能上，中央銀行有發(fā)行的銀行、政府的銀行、銀行的銀行、調控宏觀經濟的銀行四大職能。26中央銀行提供哪些支付清算服務？各種交易通過中央銀行最終清償債權債務，提如下服務（1）提供賬戶服務（2）運行與管理支付系統(tǒng)（3）為私營清算系統(tǒng)提供差額清算服務（4） 提供透支便利27美國的支付清算體系包括哪些？美國支付清算系統(tǒng)包括：（1）票據交換資金清算系統(tǒng)（2）聯(lián)邦資金轉帳系統(tǒng)（3）清算所銀行同業(yè)支付系統(tǒng)（4）自動化票據清算系統(tǒng)（5）信用業(yè)務及電子貨幣系統(tǒng) 28什么是貨幣需求

16、？為什么貨幣需求是有限的？（1）貨幣需求：指在一定時期內，社會各階層（個人、企業(yè)單位、政府）愿以貨幣形式持有財產的需要，或社會各階層對執(zhí)行流通手段、支付手段和價值貯藏手段的貨幣的需求。（2）貨幣需求之所以有限是因為人們持有貨幣的能力受到人們擁有的財富總量的限制。 29貨幣和資金的區(qū)別主要表現(xiàn)有哪里？（1）存在形態(tài)不同。貨幣只能存在于貨幣形態(tài)；而資金不僅可存在于貨幣形態(tài)，不可存在于實物形態(tài)。（2）運動過程不同。貨幣運動的程序是“商品（W）貨幣（G）商品（W）”，貨幣在這里作為商品交換的媒介；而資金運動的程序是“GWPWG”，這里的 P 是指生產過程即價值的增值過程。（3）需要量的規(guī)律不同。貨幣需

17、要量公式為 M=PT/V；而資金需要量則等于產品生產總值除資金周轉次數(shù)。（4）貨幣資金具有雙重性。即它既是作為資金的貨幣，又是作為貨幣的貨幣。 30貨幣需求函數(shù)中的機會成本變量主要有哪些？它們對貨幣需求有何影響？主要包括債券的預期收益率、股票的預期 收益率、實物資產的預期收益率（即預期物價變動率）以及貨幣本身的收益率。債券、股票、實物資產的預期收益率與貨幣需求成反比，貨幣本身的收益率與貨幣需求成正比。在貨幣需求理論中，貨幣本身的收益率是一種機會成本變量。因為它在一定程度上能抵消持有貨幣的機會成本，在其他資產收益率一定時，貨幣本身的收益率越高，則持有貨幣的機會成本越低，反之則反是。31.如何認識

18、流通中的貨幣主要是由銀行貸款渠道注入的？銀行自身具有創(chuàng)造資金來源的能力。（資金來源（負債）甲：A1 各項存款，A2 銀行自有資金其中：當年結益 3 流通中貨幣，A4 其他, L1 各項貸款。資金運用（資產）乙：L2 金銀庫存占款，L3 外匯庫存占款，L4 上繳財政款，L5 財政透支）根據資金平衡表原理，有如下公式：A1+A2+A3+A4=L1+L2+L3+L4+L5（1）資金運用（資產）不增加，資金來源（負債）不會增加。在資金運用不增加的情況下，以上 A1、A2、A3、A4 各項的增加，都是在信貸資金來源一方的各項目之間此增彼減，并不影響資金來源總量的變化。（2）資金運用（資產）發(fā)生變動，資金

19、來源（負債）會相應變動。資 金運用減少，在一般情況下，一是企業(yè)用銷貨收入提前歸還貸款，則表現(xiàn)為 A1 和 L1 相應減少同一額度；二是銀行按期收回貸款，則 A1 或 A3 與 L1 相應減少同一額度。若資金運用增加，如某企業(yè)向銀行貸款，則表現(xiàn)為 L1 和 A1 相應增加； 企業(yè)貸款中部分要提取現(xiàn)金，則表現(xiàn)為 L1 和 A1、A3 的相應增加。若銀行購進金銀外匯，則出售金銀和外匯的個人會增加一筆存款或現(xiàn)金，表現(xiàn)為 L2 和 A1、A3 的相應增加。若銀行彌補財政赤字，則表現(xiàn)為 L1 和 A1 的同時增加。（3） 根據以上分析，再將原有的資產負債表加以簡化，即可得出“貸款=存款+現(xiàn)金”這一恒等式。

20、這一恒等式的實質內容說明， 我國貨幣大多數(shù)是由貸款這一渠道注入流通的。32.“貸款決定存款”這一結論會不會導致信貸失控？“貸款決定存款”這一結論不會導致信貸失控。（1）有一種觀點認為， 既然是“貸款決定存款”，銀行就可能大膽地發(fā)放貸款，從而導致信貸失控。這種觀點是錯誤的。（2）從純技術的角度探討，存款由貸款引出，貸款制約并決定著存款，因此，就銀行整體而言，銀行擴大信貸的能力是無限的。但是，在現(xiàn)實生活中信貸的無限擴張是極其少見的?，F(xiàn)實狀況是：貸款的惡性擴大造成流通中貨幣過多，貨幣過多又必然引起經濟運行的紊亂。（3）銀行擴大信貸技術上的無限性只是問題的一個方面，更重要的是它具有客觀上的有限性。通過

21、銀行向企業(yè)單位提供和分配信貸資金是價值的分配，這種價值的分配受客觀生產條件的限制。（4）因此，“貸款決定存款”這一結論不會導致信貸失控。信貸失控常常是因為銀行不顧客觀生產條件，惡性貸款造成流通中貨幣過多，貨幣過多又必然引起經濟運行的紊亂。33.簡述原始存款和派生存款的關系。（1）原始存款，指銀行吸收的現(xiàn)金存款或中央銀行對商業(yè)銀行貸款所形成的存款， 包括商業(yè)銀行吸收到的、增加其準備金的存款；派生存款，它是相對于原始存款而言的，是指由商業(yè)銀行以原始存款為基礎發(fā)放貸款而引伸出的超過最初部分存款的存款。（2）派生存款必須以一定量的原始存款為基礎。派生存款并非可以憑空創(chuàng)造，必須具有派生的基礎，即有一定量

22、的原始存款給予保證。（3）派生存款是在商業(yè)銀行（或稱存款貨幣銀行）內直接形成的。凡是在銀行具有創(chuàng)造信用流通工具能力的貨幣，都具有創(chuàng)造派生存款的能力。（4）以原始存款為基礎， 通過商業(yè)銀行內的存貸活動形成的派生存款量，是由貸款引伸出的超過最初部分的存款。（5）原始存款和派生存款還存 在有相互轉化的關系，這種相互轉化須以貸款為條件。原始存款轉化為派生存款的過程是：當中央銀行用再貸款形式 向商業(yè)銀行發(fā)放貸款時，貸款轉入借款人存款賬戶，成為可供借款者使用的存款。但由于存款的所有權屬于銀行，所以 表現(xiàn)在銀行賬面上，在原有存款的基礎上，又引伸出一筆存款來。以此類推，這些引伸出來的存款，就是派生存款。 派生

23、存款轉化為原始存款的過程是：商業(yè)銀行在不同層次的存款派生過程中，總有數(shù)量不等的存款準備金交存中央銀行， 與此同時，又形成了一定量的原始存款，作為存款派生的基礎。34.存款貨幣的創(chuàng)造在量上有哪些限制因素。整個商業(yè)銀行體系所能創(chuàng)造的存款貨幣并不是無限的，而是有限的。這個限度主要取決于兩個因素：其一是客觀經濟過程對貨幣的需求，它要求銀行體系必須適度地創(chuàng)造貨幣；其二是商業(yè)銀行在存款創(chuàng)造的過程中，還有以下因素對存款創(chuàng)造倍數(shù)的限制：（1）法定存款準備率(r)對存款創(chuàng)造的限制。整個商業(yè)銀行創(chuàng)造存款貨幣的數(shù)量會受法定存款準備率的限制，其倍數(shù)同存款準備率呈現(xiàn)一種倒數(shù)關系。（2）現(xiàn)金漏損率(c)對存款創(chuàng)造的限制。

24、現(xiàn)金漏損是指銀行在擴張信用及創(chuàng)造派生存款的過程中，難免會有部分現(xiàn)金流出銀行體系，保留在人們的手中而不再流回。這種現(xiàn)金漏損對于銀行擴張信用的限制與法定存款準備率具有同等的影響。（3）超額準備率(e)對存款創(chuàng)造的限制。在銀行體系中，超額準備率的變化對于信用的影響，同法定準備率及現(xiàn)金漏損率具有同等作用。（4）定期存款準備金對存款創(chuàng)造的限制。銀行對定期存款(Dt)也要按一定的法定準備率(rt)提留準備金（定期存款的法定準備率往往不同于活期存款的法定準備率）。定期存款 Dt 同活期存款總額(Dd)之間也會保持一定的比例關系，當令 t= Dt / Dd 時， 則(rtDt)/Dd=rtt。這部分 rtt

25、或(rtDt)/Dd 對存款乘數(shù)的影響，便可視同為法定準備率的進一步提高。因此，存款創(chuàng)造乘數(shù) K 在量上可用以下公式表示： K = 1/（r+c+e+ rtt）35.簡述基礎貨幣“質”與“量”的規(guī)定性。（1）基礎貨幣“質”的規(guī)定性。基礎貨幣亦稱貨幣基數(shù)，又稱高能貨幣或強力貨幣， 是起創(chuàng)造存款作用的商業(yè)銀行創(chuàng)造更多貨幣的基礎?；A貨幣有如下五個顯著特點：它是中央銀行的負債；流通性 很強，即持有者能夠自主運用，是所有貨幣中最活躍的部分；派生性，即它運動的結果能夠產生出數(shù)倍于它本身的貨 幣量，具有多倍的伸縮功能；與貨幣供給的各相關層次有較高的相關度，它的變化對于貨幣供給變化起著主要的決定 性作用；可

26、控性，即中央銀行能夠控制它，并且通過對它的控制來控制整個貨幣供給量?；A貨幣最本質的特征是 和兩點。（2）基礎貨幣“量”的規(guī)定性。關于基礎貨幣量的規(guī)定性，不同的國家有不同的計算口徑，不同的學者有不同 的解釋，我們認為：基礎貨幣=手持現(xiàn)金+法定儲備+超額儲備。由以上對基礎貨幣質和量的分析，可以得到基礎貨幣的 完整定義：起創(chuàng)造存款作用的商業(yè)銀行創(chuàng)造更多貨幣的基礎，它包括純創(chuàng)造存款的商業(yè)銀行和金融機構在中央銀行的存 款準備金與流通于銀行體系之外的通貨這兩者的總和。用公式表示為：B=R+C36.簡述中央銀行中如何進行基礎貨幣控制的。中央銀行對基礎貨幣的調控?？刂苹A貨幣是中央銀行的一項基本任務?；A貨

27、幣包括法定存款準備金、超額準備金和流通現(xiàn)金。一方面，中央銀行可以充分發(fā)揮其直接掌握和操縱的調控工具， 如買賣信用證券、調整存款準備率和對商業(yè)銀行貼現(xiàn)率等的作用，達到減少或增加基礎貨幣的目的。另一方面，中央銀 行還可以通過對來自非銀行部門的外部因素的變動進行預測，然后運用它所能控制的項目采取防御性措施，如提高儲蓄 利率、改變財政向銀行透支等，以抵消外部因素對基礎貨幣的影響。37.簡述影響貨幣乘數(shù)的因素。（1）法定存款準備率(r) 對貨幣乘數(shù)的影響。貨幣乘數(shù)受法定存款準備率的限制，貨幣乘數(shù)同存款準備率呈現(xiàn)一種倒數(shù)關系。r 主要受三類因素影響：中央銀行貨幣政策的意向；商業(yè)銀行存款負債的結構； 商業(yè)銀

28、行的經營規(guī)模和處所。（2）現(xiàn)金比率（h）與現(xiàn)金漏損率(c)對貨幣乘數(shù)的影響。所謂現(xiàn)金比率是指非銀行部門 所持有的現(xiàn)金（C）與非銀行部門所持有的存款 D 之間的比例關系。現(xiàn)金漏損是指銀行在擴張信用及創(chuàng)造派生存款的過程中，難免會有部分現(xiàn)金流出銀行體系，保留在人們的手中而不再流回。這種現(xiàn)金漏損對于銀行擴張信用的限制與法定存款準備率具有同等的影響。h 的高低主要受以下因素影響：非銀行部門的可支配收入；非銀行部門持有的機會成本； 金融市場的完善程度；其他非經濟因素（u）。（3）定期存款比率（t）對貨幣乘數(shù)的影響。銀行對定期存款(Dt)也要按一定的法定準備率(rt)提留準備金。定期存款 Dt 同活期存款總

29、額(Dd)之間也會保持一定的比例關系，當令 t= Dt / Dd 時， 則(rtDt)/Dd=rtt。這部分 rtt 或(rtDt)/Dd 對貨幣乘數(shù)的影響，便可視同為法定準備率的進一步提高。t 的高低主要受以下因素影響：非銀行部門的可支配收入；持有定期存款的機會成本；定期存款的利率。（4）超額準備比率（e）對貨 幣乘數(shù)的影響。超額準備比率對貨幣乘數(shù)的影響與法定存款碧綠具有同等作用。 e 主要受以下因素影響：商業(yè)銀行持有 e 的機會成本；商業(yè)銀行借入準備金的代價；非銀行部門對現(xiàn)金的偏好；非銀行部門對定期存款的偏好；中央銀行貨幣政策的意向( P)；商業(yè)銀行的業(yè)務經營傳統(tǒng)。綜上，貨幣乘數(shù) m 在量

30、上可用以下公式表示： m= 1/（r+c+e+ rtt）或者 m= 1/r+e+c+h-(r+e)(c+h) （h 為財政性存款比率）。38什么是貨幣均衡，它與信貸平衡的關系如何？(1)貨幣均衡是指貨幣供給與貨幣需求的一種對比關系，是從供求的總體上研究貨幣運行狀態(tài)變動的規(guī)律。（2）貨幣均衡與信貸平衡既有聯(lián)系又有區(qū)別：聯(lián)系：A.在一定條件下，銀行部門的信貸收支與非銀行經濟部門的貨幣收支可以互相轉化。B.貨幣均衡和信貸平衡最終都可以通過貨幣流通狀況反映出來。區(qū)別：A.貨幣均衡反映的是貨幣運動的狀況，受貨幣流通規(guī)律的制約；而信貸收支平衡反映的是銀行信貸資金的運動，受信貸資金運動規(guī)律的制約。B.信貸收

31、支運動主要與生產過程相聯(lián)系，而貨幣收支運動主要與商品流通過程相聯(lián)系。C.信貸平衡反映的是社會再生產過程對銀行信貸資金需要量與銀行信貸資金供給量的協(xié)調平衡關系；而貨幣均衡反映的是是客觀經濟過程對貨幣需要量與銀行體系提供給社會的貨幣量之間的協(xié)調平衡關系。39簡述貨幣供應量與社會總需求量的關系。（1）聯(lián)系： 貨幣供給和貨幣需求之間，是一種相互制約和影響的關系， 貨幣供給在一定條件下改變貨幣需求，而貨幣需求的變動，也可以在一定程度上改變貨幣的供給。聯(lián)系貨幣供給與貨幣需求的紐帶就是國民收入和物價水平。（2）區(qū)別： 貨幣供給量是一個存量，而社會總需求量是一個流量。 貨幣供給量由現(xiàn)實流通的貨幣和潛在的貨幣兩

32、大部分構成；社會總需求由流通性貨幣及其流通速度兩部分決定。 兩者的變動在時間上不一致。40試分析貨幣失衡的一般原因。（1）貨幣供給量小于貨幣需要量的原因：經濟發(fā)展了，商品生產和商品流通的規(guī)模擴大了，但貨幣供給量沒有及時增加，從而導致流通中貨幣緊缺。在貨幣均衡的情況下，貨幣管理當局仍然緊縮銀根， 減少貨幣供給量，從而使得本來均衡的貨幣走向供給小于需求的失衡狀態(tài)（2）貨幣供給量大于貨幣需要量的原因：就我國的情況而言，根本原因是國民收入的超分配，即從整個國民經濟看，價值形態(tài)的分配超過了使用價值（實物）形態(tài)的分配。41、試分析貨幣失衡的深層次原因。（1）貨幣運動的相對獨立性和物資運動存在著矛盾。（2）

33、財政、信貸再分配杠桿的使用和配合失靈。財政支大于收。財政收支虛假。財政應支未支。信貸自身膨脹。（3）國際收支的影響。42簡述中國的貨幣供求均衡與社會總供求均衡的特征。與發(fā)達市場經濟國家相比，中國的貨幣供求均衡與社會總供 求均衡有自己獨有的特征：（1）由于中國的信用制度水平和金融市場的發(fā)育程度較低，利率尚未實現(xiàn)市場化，不能隨市場供求的變化而自然變動，所以貨幣需求對利率的彈性極為微弱，利率很難對貨幣供求發(fā)揮調節(jié)作用；（2）中國現(xiàn)行經濟體制下的經濟快速增長，形成了國有企業(yè)的投資饑渴和軟預算約束的特征，由此導致社會經濟經常處于投資擴張過度、貨幣供給偏多的失衡狀況。43.什么是通貨膨脹？簡述通貨膨脹的類

34、型。通貨膨脹是在紙幣流通條件下，由于貨幣供應量過多，使有支付能力的貨幣購買力超過商品可供量，從而引起貨幣不斷貶值和一般物價水平持續(xù)上漲的經濟現(xiàn)象。通貨膨脹按表現(xiàn)形式不同可分為開放型通貨膨脹和抑制型通貨膨脹兩大類；按物價上漲的不同速度可分為爬行通貨膨脹（溫和通貨膨脹） 、奔騰式通貨膨脹和惡性通貨膨脹（極度通貨膨脹）；按西方通貨膨脹學說分為需求拉上型通貨膨脹和成本推進型通貨膨脹。44.什么是通貨緊縮？簡述通貨緊縮的類型。一要素論：國內外學者較普遍把通貨緊縮定義為價格水平普遍的、持續(xù)的下降。雙要素論：認為通貨緊縮包括價格水平的持續(xù)下降和貨幣供應量的持續(xù)下降。三要素論：認為通貨緊縮是物價水平、貨幣供應

35、量和經濟增長率三者同時持續(xù)下降的經濟現(xiàn)象。物價水平下降是其最基本、最顯著的特征。通貨緊縮按持續(xù)時 間不同，分為長期性通貨緊縮和短期性通貨緊縮；按它和貨幣政策的關系，可分為貨幣緊縮情況下的通貨緊縮、貨幣擴 張情況下的通貨緊縮和中性貨幣政策下的通貨緊縮，還可按它和經濟增長的關系，分為伴隨經濟增長減緩的通貨緊縮和 伴隨經濟增長上升的通貨緊縮。45.簡述關于通貨膨脹成因的幾種理論觀點。（）凱恩斯學派的通貨膨脹理論為需求決定論，強調引發(fā)通貨膨脹的是總需求，而不是貨幣量。（）后凱恩斯學派用“成本推進”來解釋通貨膨脹，認為主要是由于工資增長率超過勞動生產率的增長速度，導致產品成本上升，物價上漲。（）貨幣主義

36、學派認為通貨膨脹完全是一種貨幣現(xiàn)象，貨幣數(shù)量的過度增長是通脹的唯一原因。（）馬克思主義認為通貨膨脹表現(xiàn)在流通領域，根源在于生產領域和分配領域。只有深入到生產領域和分配領域，才能找到產生通貨膨脹的根本原因。46.簡述貨幣政策的構成要素。（1）貨幣政策是指中央銀行在一定時期內利用某些工具作用于某個經濟變量，從而實現(xiàn)某種特定經濟目標的制度規(guī)定的總和。它是實現(xiàn)中央銀行金融宏觀調控目標的核心所在，在國家宏觀經濟政策中居于十分重要的地位。（2）貨幣政策有三大構成要素：貨幣政策工具；貨幣政策中介指標；貨幣政策目標。它們三者之間的關系是貨幣政策工具作用于貨幣政策中介指標，通過貨幣政策中介指標去實現(xiàn)貨幣政策目標

37、。47.簡述法定存款準備金政策的效果和局限性。（1）法定存款準備金政策是指由中央銀行強制要求商業(yè)銀行等存款貨幣機構按規(guī)定的比率上繳存款準備金，中央銀行通過提高或降低法定存款比率達到收縮或擴張信用的目標。法定存款準備金政策是中央銀行控制銀行體系總體信用創(chuàng)造能力和調整貨幣供給量的工具。（2）法定存款準備金政策的效果表現(xiàn)在它對所有存款銀行的影響是平等的，對貨幣供給量具有極強的影響力，通常稱它是一帖“烈藥”。（3）因為法定存款準備金政策力度大、反應快，所以也存在明顯的局限性：對經濟的震動太大，不宜輕易采用作為中央銀行日常調控的工具； 存款準備金對各類銀行和不同種類存款的影響不一致，如提高法定準備金，可

38、能使超額準備率低的銀行立即陷入流動性困境，從而迫使中央銀行往往通過公開市場業(yè)務或貼現(xiàn)窗口向其提供流動性支持。48.簡述再貼現(xiàn)政策的優(yōu)缺點。 (1)再貼現(xiàn)政策，是指央行通過正確制定和調整再貼現(xiàn)率來影響市場利率和投資成本，從而調節(jié)貨幣供給量的一種貨幣政策工具。(2)再貼現(xiàn)政策的最大優(yōu)點是中央銀行可利用它來履行最后貸款人的職責，通過再貼現(xiàn)率的變動影響貨幣供給量、短期利率以及商業(yè)銀行的資金成本和超額準備金，達到中央銀行既調節(jié)貨幣總量又調節(jié)信貸結構的政策意向。(3)再貼現(xiàn)政策的缺點在于:中央銀行固然能夠調整再貼現(xiàn)率，但借款與否和借款多少的決定權在商業(yè)銀行，所以這一政策難以真正反映中央銀行的貨幣政策意向。

39、當中央銀行把再貼現(xiàn)率定在一個特定水平上時， 市場利率與再貼現(xiàn)率中間的利差將隨市場利率的變化而發(fā)生較大的波動，它可能導致再貼現(xiàn)貸款規(guī)模甚至貨幣供給量發(fā) 生非政策意圖的波動。相對于法定存款準備金政策來說，貼現(xiàn)率雖然比較易于調整，但調整頻繁會引起市場利率的經 常波動，從而影響商業(yè)銀行的經營預期。49.簡述公開市場業(yè)務的優(yōu)缺點。 (1)公開市場業(yè)務則是指中央銀行利用在公開市場上買賣有價證券的方法，向金融系統(tǒng)投入或撤走準備金，用來調節(jié)信用規(guī)模、貨幣供給量和利率以實現(xiàn)其金融控制和調節(jié)的活動。(2)公開市場業(yè)務具有明顯的優(yōu)越性:運用公開市場業(yè)務操作的主動權在中央銀行，可以經常性、連續(xù)性地操作，并具有較強的彈

40、性；公開市場業(yè)務的操作可靈活安排可以用較小規(guī)模進行微調，不至于對經濟產生過于猛烈的沖擊；通過公開市場業(yè)務，促使貨幣政策和財政政策有效結合和配合使用。(3)公開市場業(yè)務操作也有其局限性:需要以發(fā)達的金融市場作背景，如果市場發(fā)育程度不夠，交易工具太少，則會制約公開市場業(yè)務操作的效果；必須有其他政策工具的配合，可以設想，如果沒有存款準備金制度，這一工具是無法發(fā)揮作用的。50.如何完善中國公開市場業(yè)務操作？（1）構建公開市場業(yè)務發(fā)揮作用的微觀基礎。公開市場業(yè)務操作的最大特點，是 通過市場將中央銀行實施的貨幣政策與商業(yè)銀行及其他金融機構的資金經營和資產合理配置融合在一起,這要求商業(yè)銀行及其他金融機構是真

41、正的自負盈虧的企業(yè)。（2）注重公開市場業(yè)務與其他貨幣政策工具的配合運用。公開市場業(yè)務相對 于其他貨幣政策工具而言，雖具有較多明顯的優(yōu)點，但是它也有自己的局限性，最明顯的是操作效果易受外部因素的干 擾而削弱，所以，必須注重公開市場業(yè)務與其他貨幣政策工具的配合運用。與完善的存款準備金制度相配合。公開市 場業(yè)務通過增減各金融機構的超額準備金量來影響其信貸創(chuàng)造能力，從而達到調節(jié)貨幣供給量的目的?？梢姡魃虡I(yè)銀 行和其他金融機構所持有的超額準備金量是公開市場操作最直接的影響對象。與再貼現(xiàn)業(yè)務相配合。（3）注重與國債 發(fā)行和交易相配合。我國公開市場業(yè)務的操作對象以國庫券為主。作為開展公開市場業(yè)務的載體，國

42、債特別是短期國債， 與公開市場業(yè)務相互的配合尤為重要。國債的發(fā)行要與公開市場業(yè)務的適度規(guī)模相適應。以短期國債為主。采取 直接業(yè)務、回購協(xié)議和售購搭配交易技巧，來實施公開市場業(yè)務操作。（4）注重與整個經濟體制改革相配合。中央銀行 要正常開展公開市場業(yè)務操作，必須進行以下幾方面改革：改革財政融資機制；改革商業(yè)銀行機制；發(fā)展全國統(tǒng) 一的貨幣市場；逐步實現(xiàn)利率的市場化；建立完善的金融市場制度。（5）注重與外匯市場的操作相配合。論 述 題 1為什么說人民幣是信用貨幣？（1）信用貨幣是由國家和銀行提供信用保證的流通手段，國家法律規(guī)定強制流通的債務憑證。（2）信用貨幣是當今世界各國普遍使用的貨幣，人民幣也是

43、信用貨幣，主要表現(xiàn)在以下三個方面：第一，人民幣產生的經濟基礎和信用關系。銀行在提供貨幣時伴生一種信用關系，出自銀行的貨幣都是信用貨幣。第二，人民幣產生的程序和信用關系。我國人民幣產生的程序是：中國人民銀行對商業(yè)銀行提供基礎貨幣；商業(yè)銀行憑借中央銀行提供的基礎貨幣，派生存款。第三，人民幣的運動過程與信用關系。人民幣的運動過程，無論是存款變現(xiàn)金，還是現(xiàn)金變存款，對銀行來說都是債務形式的轉變，對持有者來說都是債券形式的轉變。（3）貨幣的發(fā)行、流通、回籠都是通過信用方式來實現(xiàn)的，它具備信用貨幣的特點。2.試述利率的杠桿功能。利率的杠桿功能有宏觀和微觀兩個方面：宏觀調節(jié)功能：（1）積累資金；（2）調解宏

44、觀經濟；（3）媒介貨幣向資本轉化；（4）分配收入。微觀調節(jié)功能：（1）激勵功能；（2）約束功能。3.試述我國利率市場化改革的進程及其重要意義。（1）利率市場化的含義（2）我國利率市場化改革的總體思路（3）我國利率市場化的進程我國利率市場化的突破口是放開銀行間同業(yè)拆借利率放開債券市場利率是我國推進利率市場化的重要步驟逐步推行存、貸款利率的市場化，并按照“先外幣，后本幣；先貸款，后存款；先長期、大額，后短期、小額”的順序進行。我國利率市場化的最終目標是中央銀行不再統(tǒng)一規(guī)定金融機構的存貸款利率水平，而是運用貨幣政策工具間接調節(jié)貨幣市場利率，進而間接影響金融機構存貸款利率水平。4 論述全球金融市場發(fā)展

45、的趨勢以及中國金融市場發(fā)展現(xiàn)狀。全球金融市場的發(fā)展出現(xiàn)了三大趨勢：金融資產證券化、金融市場國際化、金融活動自由化。中國金融市場在高度集中的計劃經濟體制下沒能真正成為市場，只是實行經濟體制改革以后，特別是開始建立社會主義市場經濟以來，中國真正意義上的金融市場才經歷了一個從誕生到發(fā)展的過程。（1）已初步建立起了以銀行短期信貸市場、同業(yè)拆借市場、票據市場、短期債券市場、回購市場為主體的貨幣市場體系；貨幣市場除發(fā)揮重要的短期融資功能以外，還在利率市場化方面發(fā)揮了重要作用。（2）以國債市場恢復為發(fā)端的資本市場得到快速發(fā)展。資本市場的發(fā)展取得了顯著成效：一是股票發(fā)行制度由審批制過渡到核準制；二是資本市場規(guī)

46、模逐年擴大；三是品種結構日益合理；四是機構投資者的隊伍逐漸壯大；五是大力推進資本市場發(fā)展的政策日益明朗；六是多層次資本市場的結構已初步形成。（3）我國目前已基本形成了貨幣市場、資本市場、外匯市場、黃金市場、保險市場共存的金融市場體系。5.試述現(xiàn)階段我國金融機構體系的構成。目前，中國的金融機構體系是以中央銀行為核心，以商業(yè)銀行和政策性銀行為主體，多種金融機構并存，分業(yè)經營、相互協(xié)作的格局。具體包括：中國人民銀行、商業(yè)銀行（中國工商銀行、中國銀行、中國建設銀行、中國農業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、交通、中信、招商等股份制銀行、外資銀行）、政策性銀行（國家開發(fā)銀行、中國農業(yè)發(fā)展銀行、中國進出口銀行）、非銀行

47、金融機構（證券公司、信托投資公司、融資租賃公司、投資基金、企業(yè)集團財務公司、農村信用社、郵政儲蓄機構）等。6.試述金融機構的功能。（1）金融中介機構的基本功能：在市場上籌資從而獲得貨幣資金，將其改變并構建成不同種類 的更易接受的金融資產。這構成金融機構的負債和資產業(yè)務。（2）金融機構的經紀和交易功能：代表客戶交易金融資產， 提供金融交易的結算服務；自營交易金融資產，滿足客戶對不同金融資產的需求。（3）金融機構的承銷功能：提供承銷 的金融機構一般也提供經紀或交易服務，幫助客戶創(chuàng)造金融資產，并把這些金融資產出售給其他市場參與者。（4）金融 機構的咨詢和信托功能：為客戶提供投資建議，保管金融資產，管

48、理客戶的投資組合。 7結合實際，談談如何有效協(xié)調商業(yè)銀行經營“三性”原則的關系？（1） “三性”原則是“安全性、流動性和盈利性”，根據我國商業(yè)銀行法我國商業(yè)銀行經營“三性“原則是指“效益性、安全性和流動性”。（2）解釋安全性、流動性、盈利 性或效益性。（3）關系：安全性是前提和基礎，流動性是條件和手段，盈利性是最終目的。（4）矛盾：安全性與流動性 吳正相關，安全性、流動性與盈利性呈負相關。（5）協(xié)調：適度原則和可保利益原則。（6）舉例說明。8. 試論發(fā)展我國商業(yè)銀行中間業(yè)務和表外業(yè)務的意義？隨著金融業(yè)競爭的加劇，中間業(yè)務和表外業(yè)務已經成為銀行獲取利潤的重要領域。目前西方商業(yè)銀行中間業(yè)務收入普遍

49、占到其收入來源的 40%左右,最高的高達 70%以上,而我國銀行業(yè)中間業(yè)務收入占收入總額的比重不 5%,中間業(yè)務的低水平已經成為制約我國銀行業(yè)發(fā)展的瓶頸。從表外業(yè)務發(fā)展的規(guī)模和普遍程度看，迄今為止，我國國有商業(yè)銀行的表外業(yè)務發(fā)展重點主要還是集中在金融服務類表外業(yè)務，包括傳統(tǒng)的匯兌結算業(yè)務以及代理、咨詢，銀行卡業(yè)務?；蛴匈Y產/負債類業(yè)務的業(yè)務量和范圍都不大，而且基本局限于承兌和擔保類傳統(tǒng)業(yè)務方面，具有嚴格創(chuàng)新意義的表外業(yè)務，如貸款承諾、金融衍生工具等開展的范圍和層次質量都很低，而且收益水平也不高。全國商業(yè)銀行的表外業(yè)務收入與總收入之比不足 8% 。因此，我國國有商業(yè)銀行的表外業(yè)務還有很大的發(fā)展創(chuàng)

50、新空間。首先，隨著我國金融市場的發(fā)展 ,金融投資風險加大,人們迫切要求銀行提供全面可靠的防范風險的新業(yè)務。我國企業(yè)特別是外貿企業(yè),在亞洲金融風暴影響中所受損失巨大,迫切希望銀行能盡早推出諸如人民幣與外幣之間的遠期交易服務等防范匯率風險的服務?？梢?社會各界與市場金融活動,客觀上要求我國商業(yè)銀行提供防范和轉移風險的中間業(yè)務和涉外業(yè)務,為其提供金融保值的技術和策略。其次，我國利率經過連續(xù) 7 次調整,已下調到有史以來最低點,存貸利差逐步縮小,商業(yè)銀行單靠傳統(tǒng)的存貸利差獲利已到了步履維艱的地步。商業(yè)銀行要生存要發(fā)展,就必然要拓展新的業(yè)務領域,充分利用自身擁有的優(yōu)勢,拓展中間業(yè)務市場,發(fā)展具有自身特色

51、的金融產品和金融服務,挖掘新的業(yè)務增長點,增強自身贏利能力和競爭能力。順應市場需求,增加服務品種,賦予其高效、快捷產品功能,已經成為金融同業(yè)競爭的趨向。金融業(yè)的競爭大大推動了金融資產的證券化,由此延伸的多樣化金融服務,為發(fā)展中間業(yè)務提出了更高的要求,電子技術廣泛應用和高度發(fā)展,為中間業(yè)務市場化創(chuàng)造了有利條件。開展中間業(yè)務已經具備經濟基礎和發(fā)展動力,拓展中間業(yè)務是我國經濟社會發(fā)展的必然選擇,已經成為商業(yè)銀行提高綜合競爭力,應對外資銀行的有效途徑。表外業(yè)務方面應是我國國有商業(yè)銀行業(yè)務創(chuàng)新的重點，同時也是最有前景的領域。 但同時也應注意到，由于表外業(yè)務不在銀行的資產負債表上反映，運作透明度不高，因此

52、其風險具有較強的隱蔽性，較難預測和評估。而且，表外業(yè)務中的金融衍生交易類業(yè)務潛在的風險較大。因為表外業(yè)務風險是銀行整體風險的一部分，隨時可能轉化為表內風險。因此，我國商業(yè)銀行在發(fā)展中間 業(yè)務和表外業(yè)務，提高贏利能力和競爭力的同時，必須注意風險的防范和業(yè)務的管理。（1）端正經營思想，切實地把表 外業(yè)務當作三大支柱業(yè)務之一來抓。發(fā)展表外業(yè)務是適應金融全球化的需要，是銀行發(fā)揮自身優(yōu)勢，向現(xiàn)代化商業(yè)銀行 轉軌的重要標志，同時也是銀行間業(yè)務競爭的熱點和焦點。商業(yè)銀行要形成以資產、負債業(yè)務發(fā)展帶動表外業(yè)務的發(fā)展， 以表外業(yè)務的發(fā)展鞏固和促進資產、負債業(yè)務發(fā)展，使表外業(yè)務收入成為銀行的主要收入來源。（2）從

53、法規(guī)制度上加以 規(guī)范。鑒于商業(yè)銀行開展中間業(yè)務和表外業(yè)務還面臨著一定的法律障礙，應進一步修訂完善商業(yè)銀行法等有關法律 法規(guī)，界定中間業(yè)務的經營范圍、業(yè)務品種和收費標準等，為商業(yè)銀行開展中間業(yè)務提供有力的法律支持，確保中間業(yè) 務的健康發(fā)展。（3）加大對中間業(yè)務和表外業(yè)務的投入。我國商業(yè)銀行不僅要從思想上轉變對中間業(yè)務的看法，還必須 從實際上付出行動，即要加大對中間業(yè)務和表外業(yè)務的投入。如引進和培養(yǎng)中間業(yè)務人才；成立專門的中間業(yè)務和表外 業(yè)務的管理機構；加大對科技的投入等。（4）加強市場營銷力度?，F(xiàn)代的商業(yè)銀行作為金融企業(yè)應樹立起“產品”意識， 要把自己的金融“產品”廣而告之，如通過開新聞發(fā)布會、

54、在報紙電視上作廣告、發(fā)送宣傳單、開展咨詢、啟動新興的效 率高成本低的網絡推銷等，使新產品在最短時間內為目標客戶所了解和接受。（5）加強對商業(yè)銀行中間業(yè)務和表外業(yè)務 的監(jiān)管。雖然中間業(yè)務是一項低成本、低風險、高收益的業(yè)務，但它并非零風險，它也將面臨著信用風險、市場風險和 操作風險等，故對它必須加強監(jiān)管，以保證它能健康、長遠發(fā)展。 9. 試述商業(yè)銀行資產負債管理理論的發(fā)展脈絡。西方商業(yè)銀行的經營管理理論經歷了資產管理、 負債管理、資產負債綜合管理以及資產負債表內表外統(tǒng)一管理四個階段。（1）資產管理 (The Asset Management)20 世紀 60 年代以前，在商業(yè)銀行為信用中介的間接融

55、資占主導地位環(huán)境下，在當時較穩(wěn)定的資金來源的基礎上，對資產進行管理。 資產管理依其提出的順序又有以下三種理論：商業(yè)性貸款理論 . 資產可轉換理論 . 預期收入理論。（2）負債管理 (The Liability Management)20 世紀 60 年代，西方商業(yè)銀行資產負債管理的重心有資產管理轉向負債管理為主。負債管理的基本內容是：商業(yè)銀行的資產負債管理和流動性管理，不僅可以通過加強資產管理來實施，也可以通過在貨幣市場上主動性負債，即通過“購買”資金來實施。（3）資產負債綜合管理 (Asset-Liability Management)資產負債綜合管理于 20 世紀 70 年代 .80 年代

56、初，伴隨著金融自由化浪潮而產生的。資產負債綜合管理的基本思想：在資金的配置 . 運用以及在資產負債管理的整個過程中，根據金融市場的利率 . 匯率及銀根松緊等變動情況，對資產和負債兩個方面進行協(xié)調和配置，通過調整資產和負債雙方在某種特征上的差異，達到合理搭配的目的。（4）資產負債表內表外統(tǒng)一管理 (In balance-Sheet and Off balance-Sheet Management)資產負債表內表外統(tǒng)一管理產生于 20 世紀 80 年代末。為了對商業(yè)銀行的經營風險進行控制和監(jiān)管，同時也為了規(guī)范不同國家的銀行之間同等運作的需要， 1987 年 12 月巴塞爾委員會通過了統(tǒng)一資本計量與

57、資本標準的國際協(xié)議，即著名的巴塞爾協(xié)議。 巴塞爾協(xié)議的目的：一是通過協(xié)調統(tǒng)一各國對銀行資本 . 風險評估及資本充足率標準的界定，促使世界金融穩(wěn)定；二是將銀行的資本要求同其活動的風險，包括表外業(yè)務的風險系統(tǒng)地聯(lián)系起來。 巴塞爾協(xié)議的通過是西方商業(yè)銀行資產負債管理理論和風險管理理論完善與統(tǒng)一的標志。10中央銀行在支付體系中承擔哪些重要作用。（1）作為支付體系的使用者。中央銀行需要自行交易以轉移資金，主 要包括通過支付體系清算公開市場操作，以實施貨幣政策；進行政府債券的支付結算（包括發(fā)行和兌付）。（2）作為支付體系的成員。中央銀行可以代表自己的客戶（如政府部門和其他國家的中央銀行）進行收付。（3）作為支付服務的提供者。這些服務包括為商業(yè)銀行在支付體系的運作提供結算賬戶；單獨或與其他商業(yè)銀行、金融機構一起，為支付體系提供系統(tǒng)硬件、軟件、操作程序或通信網絡。（4）作為公共利益的保護人。這個作用包含的內容更為廣泛支付體系管理者；支付體系的成員的監(jiān)督者；為支付體系提供管理和計劃；仲裁爭議和處理賠償，提供技術標準。另外，還可以