我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)舞弊及其治理探討[精選]

1、附件1：蘭州財(cái)經(jīng)大學(xué)繼續(xù)教育學(xué)院本科生畢業(yè)論文（設(shè)計(jì)）論文（設(shè)計(jì)）題目：我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)舞弊及其治理探討 站 名： 專 業(yè) (方 向)： 學(xué) 習(xí) 形 式： 年 級(jí)： 學(xué) 生 姓 名： 魏剛 指 導(dǎo) 教 師： 2018年 7 月 6 日目錄一、引言2二、會(huì)計(jì)舞弊的后果及常用手段3（一）會(huì)計(jì)舞弊后果3（二）常見(jiàn)方法和手段3三、會(huì)計(jì)舞弊的目的與動(dòng)因5（一）內(nèi)部原因5（二）外部原因7四、會(huì)計(jì)舞弊識(shí)別具體方法8（一）異常波動(dòng)指標(biāo)分析9（二）從三大報(bào)表間的勾稽關(guān)系尋找端倪11五、會(huì)計(jì)舞弊的防范與治理11（一）完善公司治理結(jié)構(gòu)12（二）完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、會(huì)計(jì)制度12（三）完善證券監(jiān)管部門(mén)內(nèi)部管理13（四）完善司

2、法介入機(jī)制13我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)舞弊及其治理探討魏剛【內(nèi)容摘要】長(zhǎng)久以來(lái)，證券市場(chǎng)充當(dāng)著資本市場(chǎng)的的重要一環(huán)，它的存在對(duì)經(jīng)濟(jì)資源的合理有效分配有著深遠(yuǎn)作用。目前，我國(guó)證券行業(yè)高速發(fā)展同時(shí)受到制度缺陷和外部因素的影響，許多上市企業(yè)為了自身利益進(jìn)行會(huì)計(jì)舞弊。從紅光事件到藍(lán)田事件再到綠大地事件，我國(guó)的上市公司會(huì)計(jì)舞弊事件屢禁不止，給社會(huì)帶來(lái)巨大影響。因此，探究上市公司舞弊也成為社會(huì)關(guān)心的重要話題。本文通過(guò)研究我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)舞弊的相關(guān)案例，結(jié)合西方國(guó)家對(duì)會(huì)計(jì)舞弊的研究，總結(jié)會(huì)計(jì)舞弊的起因、手段和特征，嘗試建立有關(guān)的系統(tǒng)理論模型。最后基于構(gòu)建的理論模型，結(jié)合所學(xué)的會(huì)計(jì)學(xué)知識(shí)和相關(guān)法律法規(guī)，探索治理我國(guó)上

3、市公司會(huì)計(jì)舞弊的途徑?！娟P(guān)鍵詞】上市公司 舞弊形式 舞弊動(dòng)因 防范治理 discussion on accounting fraud and its governance of listed companies in chinaweigangabstract：for a long time, the securities market acts as an important part of the capital market and have been making profound effect on the rational and effective allocation of ec

4、onomic resources. at present, chinas securities industry which have been developing rapidly is also affected by institutional defects and external factors，many listed companies conduct accounting fraud for their own interests. from hongguang incident to lantian incident to green earth incident, acco

5、unting fraud cases of listed companies in china have been banned repeatedly, which has brought great danger to society. therefore, exploring the fraudulent practices of listed companies has also become an important topic of social studying the cases of accounting fraud in chinas listed companies and

6、 combining the research of accounting fraud in the western countries, this paper sumed up the causes, means and characteristics of accounting fraud, and tries to establish a theory model systematically. finally, based on the theoretical model, we explore ways to control accounting fraud of listed co

7、mpanies in china combined with accounting knowledge and relevant laws and regulations.keywords：listed company; form of fraud; motivation of fraud; prevention and control一、引言首先根據(jù)最新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，分析會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)會(huì)計(jì)舞弊的制約作用與漏洞，探討從會(huì)計(jì)法規(guī)角度降低會(huì)計(jì)舞弊的可能性。其次，從國(guó)內(nèi)外上市公司會(huì)計(jì)舞弊的實(shí)例出發(fā)，根據(jù)國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)于會(huì)計(jì)舞弊成因剖析，探究我國(guó)和國(guó)外其他國(guó)家上市舞弊成因的共同之處，并重點(diǎn)分析因我國(guó)證券市場(chǎng)獨(dú)

8、特環(huán)境產(chǎn)生的特有原因。最后嘗試建立系統(tǒng)的上市公司會(huì)計(jì)舞弊成因的理論框架，并探討治理上市公司會(huì)計(jì)舞弊的措施。本文成文的目的在于研究外部因素和內(nèi)部因素分別對(duì)上市公司會(huì)計(jì)舞弊起到怎么樣的推動(dòng)，如何根據(jù)會(huì)計(jì)學(xué)、管理學(xué)中的相關(guān)理論知識(shí)嘗試建立起一個(gè)分析會(huì)計(jì)舞弊成因的框架并結(jié)合實(shí)例進(jìn)行分析。二、會(huì)計(jì)舞弊的后果及常用手段（一）會(huì)計(jì)舞弊后果 1上市公司會(huì)計(jì)舞弊出具虛假的財(cái)務(wù)信息違背了會(huì)計(jì)報(bào)表“可靠性”原則，股票購(gòu)買(mǎi)者在現(xiàn)有的信息極度不對(duì)稱的情況下做出逆向選擇，大量資金流入*st/*pt公司，造成資金資源的浪費(fèi)，同時(shí)使得擁有盈利前景的公司遭受資金短缺的打擊使證券市場(chǎng)失去了本該有的資源配置功能。更嚴(yán)重的會(huì)導(dǎo)致更多

9、的公司因?yàn)橘Y金流短缺稱為*st造成惡性循環(huán)。 2.政府及監(jiān)管部門(mén)的公信力降低，以及企業(yè)會(huì)計(jì)舞弊的幫兇會(huì)計(jì)師事務(wù)所一旦失去道德的支撐就必然會(huì)加劇社會(huì)信用危機(jī)。信用低下的經(jīng)紀(jì)市場(chǎng)是極為不健康的，甚至有構(gòu)成社會(huì)秩序危機(jī)的可能性。3.會(huì)計(jì)舞弊出具的虛假財(cái)務(wù)報(bào)告會(huì)造成股市泡沫化的虛假繁榮，而一旦股市這一國(guó)家經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)晴雨表不能有效發(fā)揮作用決策者將難以了解國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的實(shí)際情況進(jìn)而阻礙正確經(jīng)濟(jì)政策的制定。（二）常見(jiàn)方法和手段 會(huì)計(jì)舞弊主要手段可以分為：財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)舞弊、財(cái)務(wù)報(bào)表以外舞弊和其它的舞弊行為。財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)舞弊包括虛增資產(chǎn)、偽造文件虛構(gòu)交易、低估負(fù)債或少計(jì)費(fèi)用及利息支出、提前確認(rèn)或者多確認(rèn)收入和虛增

10、利潤(rùn)等手段。財(cái)務(wù)報(bào)表外舞弊包括隱瞞重大事項(xiàng)、未及時(shí)披露重大事項(xiàng)和虛假披露其他信息等手段。其他舞弊行為包括關(guān)聯(lián)方交易、違規(guī)拋售股票、操縱公司股票價(jià)格等等行為。協(xié)議關(guān)聯(lián)方擔(dān)保重大訴訟少計(jì)負(fù)債虛增資產(chǎn)少計(jì)成本虛構(gòu)收入內(nèi)幕交易披露不完整違規(guī)買(mǎi)賣(mài)股票操縱證券市場(chǎng)擅自改變資金用途披露不真實(shí)披露不及時(shí)虛增利潤(rùn)虛增凈資產(chǎn)其他違規(guī)行為表外舞弊表內(nèi)舞弊會(huì)計(jì)信息舞弊圖1 會(huì)計(jì)舞弊手段下面對(duì)我國(guó)近年來(lái)出現(xiàn)的主要會(huì)計(jì)舞弊手段進(jìn)行闡述。1.利用關(guān)聯(lián)方交易部分連續(xù)兩年及以上虧損的上市公司為了避免*st或者被退市進(jìn)而喪失證券市場(chǎng)重要融資渠道，鋌而走險(xiǎn)策劃成立由其完全控制的子公司或通過(guò)其他關(guān)聯(lián)公司渠道舞弊購(gòu)銷(xiāo)，形成虛假的營(yíng)業(yè)收

11、入，營(yíng)業(yè)成本。虛增利潤(rùn)進(jìn)而避免失去融資渠道或者維持虛假的企業(yè)形象。如2014.6.27證監(jiān)會(huì)公布的對(duì)新中基公司為期6年的會(huì)計(jì)舞弊行為處罰決定書(shū)中揭露新中基公司設(shè)立天津晟中公司這一“空殼公司”自買(mǎi)自賣(mài)通過(guò)不同公司同一地區(qū)選址進(jìn)行隱蔽的關(guān)聯(lián)交易操作（如下循環(huán)圖）。圖2 新中基公司關(guān)聯(lián)交易模式圖 2.巧用會(huì)計(jì)政策資產(chǎn)重組本是通過(guò)實(shí)物資產(chǎn)或股權(quán)置換調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)而優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)、完成戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移的有效手段。但由于操作不透明信息不對(duì)稱監(jiān)管不到位同時(shí)也成為了上市公司粉飾報(bào)表、會(huì)計(jì)舞弊的重要渠道。擅自修改折舊政策變更會(huì)計(jì)政策或核算方法利用計(jì)提減值準(zhǔn)備中的人為因素收益性支出資本化利用時(shí)間差跨年度調(diào)節(jié)3.編造原始憑證

12、不少上市公司利用會(huì)計(jì)期間不及時(shí)確認(rèn)、少攤銷(xiāo)已經(jīng)發(fā)生的費(fèi)用和損失的同時(shí)，虛增利潤(rùn)虛增資產(chǎn)，虛盈實(shí)虧。如20082011年間編造銷(xiāo)售合同，虛增銷(xiāo)售收入進(jìn)而虛增營(yíng)業(yè)利潤(rùn)通過(guò)ipo審核的萬(wàn)福生科承認(rèn)人為將利潤(rùn)擴(kuò)大8倍之多，累計(jì)虛增1.8億營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。南紡股份2013年公告表明20062010年間該公司更是通過(guò)調(diào)節(jié)期間費(fèi)用少記管理費(fèi)用，不處理、少處理財(cái)務(wù)費(fèi)用，虛增利潤(rùn)。另外，其虛增營(yíng)業(yè)外收入，少記營(yíng)業(yè)外支出模糊稅收處理，形成或有事項(xiàng)導(dǎo)致預(yù)計(jì)負(fù)債揭示不明。僅2008年一年就虛增利潤(rùn)15199.83萬(wàn)元。圖3 南紡股份虛增利潤(rùn)統(tǒng)計(jì)三、會(huì)計(jì)舞弊的目的與動(dòng)因會(huì)計(jì)舞弊是以經(jīng)濟(jì)利益為根本原因的壓力動(dòng)機(jī)輔之以機(jī)會(huì)因素和

13、自我合理化借口共同作用的違規(guī)違法行為。公司的利益主導(dǎo)在上市之前表現(xiàn)為為了提升發(fā)行價(jià)更多的募集資金；在上市后表現(xiàn)為：為了避免因持續(xù)虧損而被摘牌、為達(dá)到配股資格進(jìn)行再融資等等。（一）內(nèi)部原因會(huì)計(jì)舞弊的內(nèi)部利益驅(qū)使主要有以減少納稅、提高知名度、提升績(jī)效指標(biāo)、完成個(gè)人榮譽(yù)最大化為目的的管理層結(jié)構(gòu)失效。資本所有者和資本使用者接受信息不對(duì)稱和為了融集資金迎合市場(chǎng)提升經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的壓力動(dòng)機(jī)迫使上市公司作出舞弊行為。1.公司治理結(jié)構(gòu)失效（股東經(jīng)理監(jiān)管層）從管理者角度測(cè)量會(huì)計(jì)舞弊的內(nèi)部動(dòng)因，早我國(guó)現(xiàn)有的公司制下，有股東大會(huì)選舉的董事會(huì)與監(jiān)事會(huì)承擔(dān)著公司內(nèi)部控制，決策監(jiān)督的職能，由于我國(guó)曾長(zhǎng)期處于傳統(tǒng)計(jì)劃經(jīng)濟(jì)的背景下

14、，這樣的公司管理制度受制約而不能完全發(fā)揮作用。股東大會(huì)經(jīng)理層監(jiān)事會(huì)董事會(huì)（下設(shè)）（推選）監(jiān)事會(huì)（監(jiān)督）（監(jiān)督）（監(jiān)督）圖4 我國(guó)上市公司內(nèi)部管理模式圖我國(guó)大多數(shù)上市公司以大股東控制為其主要結(jié)構(gòu)模式，導(dǎo)致股東大會(huì)下的董事會(huì)監(jiān)事會(huì)被大股東操縱、為大股東服務(wù)，處于弱勢(shì)地位的中小股東無(wú)法參加股東大會(huì)難以行使股東權(quán)利。嚴(yán)重缺乏獨(dú)立性的董事、監(jiān)事會(huì)無(wú)法真正發(fā)揮其內(nèi)部控制的作用，與經(jīng)理層之間的相互制衡機(jī)制也處于長(zhǎng)期失效的狀態(tài)。這些都為財(cái)務(wù)舞弊提供了機(jī)會(huì)。2.會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱信息不對(duì)稱是財(cái)務(wù)舞弊的根本條件。我國(guó)現(xiàn)有的上市公司體制所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分離，管理者以企業(yè)法人身份獨(dú)立利用企業(yè)資本進(jìn)行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，他們成為企業(yè)的

15、“內(nèi)部人”，股東們則成為了“外部人”。由于管理信息的非對(duì)稱分布，管理者憑借自己在公司中的管理權(quán)威和信息掌握，從而在信息的不對(duì)稱分布上處于有利地位。在披露信息時(shí)，公司管理層能控制向股東提供的信息，可以有意識(shí)地隱藏不利信息；并在管理過(guò)程中，選擇最有利于自己的利益而不是最有利于投資者利益的行為。此時(shí)，一旦管理者有借助舞弊實(shí)現(xiàn)自己機(jī)會(huì)主義的動(dòng)機(jī)和欲望，財(cái)務(wù)舞弊行為就會(huì)發(fā)生。雅百特于2015年至2016年9月通過(guò)虛構(gòu)海外工程項(xiàng)目、虛構(gòu)國(guó)際貿(mào)易和國(guó)內(nèi)貿(mào)易等手段，累計(jì)虛增營(yíng)業(yè)收入約5.8億元，虛增利潤(rùn)近2.6億元；而這一切于2018年才由證監(jiān)會(huì)公開(kāi)；山東墨龍自2015年以來(lái)，通過(guò)虛增售價(jià)、少結(jié)轉(zhuǎn)成本等手法，

16、虛增凈利潤(rùn)，將2015年、2016年的一季報(bào)、半年報(bào)、三季報(bào)凈利潤(rùn)由虧損披露為盈利。事實(shí)至2018年證監(jiān)會(huì)調(diào)查立案之前都不被股東知曉。以上案例我們可以看出，嚴(yán)重不對(duì)稱的信息使會(huì)計(jì)舞弊成為可能。 3.舞弊外部壓力 企業(yè)上市前后年度、行業(yè)下行，經(jīng)濟(jì)不景氣導(dǎo)致年度持續(xù)虧損時(shí)期是會(huì)計(jì)舞弊的高峰期。因此企業(yè)往往會(huì)為了滿足上市條件獲得融資途徑以及維持金融市場(chǎng)資金流等外部壓力而施行違規(guī)舞弊行為。 例如，從2011年下半年開(kāi)始，機(jī)床行業(yè)結(jié)束了連續(xù)10年的高速擴(kuò)張和迅猛增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，行業(yè)整體進(jìn)入下行通道。根據(jù)機(jī)床協(xié)會(huì)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，相比2011年，2014年國(guó)內(nèi)機(jī)床市場(chǎng)消費(fèi)總額下降18.6%，2015年較2014年又同

17、比下降13.5%。而在這場(chǎng)結(jié)構(gòu)性的市場(chǎng)需求總量下降中又以低檔通用型產(chǎn)品的下降最為突出。這也就不難理解昆明機(jī)床（現(xiàn)*st昆機(jī)）為何要在2012至2015年度虛記收入、虛增利潤(rùn)，扭虧為盈以避免帶帽和退市。圖5 昆明機(jī)床虛增收入情況表1 昆明機(jī)床舞弊年度前后相關(guān)數(shù)據(jù)（二）外部原因1.證券市場(chǎng)法律法規(guī)我國(guó)有關(guān)監(jiān)管上市公司披露會(huì)計(jì)報(bào)告信息的相關(guān)法律法規(guī)存在一定的漏洞，導(dǎo)致上市公司的會(huì)計(jì)利用這些漏洞不能?chē)?yán)格遵守相關(guān)規(guī)定。例如浙江九好公司偽造合同，虛增收益來(lái)修飾財(cái)務(wù)報(bào)表，嚴(yán)重違反相關(guān)法規(guī)。 2.注冊(cè)會(huì)計(jì)師制度不完善對(duì)企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)審核的會(huì)計(jì)師事務(wù)所處于利益原因與企業(yè)同流合污，相互勾結(jié)造假或者不能站在獨(dú)立審核的

18、角度而導(dǎo)致重大財(cái)務(wù)造假事件發(fā)生的情況在國(guó)內(nèi)外也是屢有發(fā)生。例如安然事件中美國(guó)安達(dá)信會(huì)計(jì)事務(wù)所與安然公司形成利益共同體，利用虛假信息欺騙投資者，再比如我國(guó)銀廣廈事件中，中天勤會(huì)計(jì)師事務(wù)所沒(méi)有站在獨(dú)立自主的立場(chǎng)上，而是輕信了企業(yè)的信息，最終導(dǎo)致投資者的重大損失。3.信用評(píng)價(jià)機(jī)制漏洞針對(duì)財(cái)務(wù)舞弊中的種種現(xiàn)象，其有效的解決途徑就是建立健全信用評(píng)價(jià)機(jī)制。例如在發(fā)達(dá)國(guó)家中，為了對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表等信息進(jìn)行監(jiān)督專門(mén)成立了信用等級(jí)評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)，通過(guò)對(duì)企業(yè)的以往的財(cái)務(wù)行為進(jìn)行分析發(fā)布相關(guān)等級(jí)。在企業(yè)信用等級(jí)評(píng)價(jià)體制下，投資者可以參考相關(guān)信用等級(jí)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，而相應(yīng)的是企業(yè)也會(huì)考慮到財(cái)務(wù)舞弊產(chǎn)生的一系列后果而大大減少舞弊可

19、能。在我國(guó)該信用體系尚未完善，投資者無(wú)法獲取信用等級(jí)，企業(yè)也可以放肆對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行修飾，這也是我國(guó)財(cái)務(wù)舞弊現(xiàn)象高發(fā)的重要原因。4.證券市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制漏洞中國(guó)證監(jiān)會(huì)作為集制度設(shè)計(jì)者,監(jiān)督者,股票供應(yīng)者等多個(gè)角色為一身的政府管理部門(mén)在上市公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息披露中,證券監(jiān)管力度不夠,監(jiān)管職責(zé)不明確,也使上市公司有機(jī)可乘。從上文中新中基公司的會(huì)計(jì)舞弊案我們可以看到，在2006年至2012年長(zhǎng)達(dá)六年中通過(guò)大規(guī)模的會(huì)計(jì)舞弊免于摘牌，而證監(jiān)會(huì)于2014年才給予相應(yīng)的處罰措施。而其判處的40萬(wàn)元罰款相對(duì)于新中基公司六年來(lái)通過(guò)舞弊牟取的10億元資金來(lái)說(shuō)根本九牛一毛。而對(duì)涉嫌違規(guī)的董事長(zhǎng)劉一汲取她相關(guān)人員也只最多罰款

20、30萬(wàn)元。無(wú)獨(dú)有偶，南紡股份2006至2010年持續(xù)五年會(huì)計(jì)造假，金額過(guò)億，而證監(jiān)會(huì)2012年才正式立案調(diào)查。最終事情敗露相關(guān)違法違紀(jì)人員多為行政罰金出發(fā)，而南紡股份僅被罰款50萬(wàn)元，低廉的造假成本與造假獲利而言不值一提。正是由于證監(jiān)會(huì)對(duì)舞弊公司以及相關(guān)舞弊人員的執(zhí)法時(shí)效滯后懲處辦法過(guò)輕造成上市公司低廉的舞弊成本，進(jìn)而助長(zhǎng)了上市公司會(huì)計(jì)舞弊的氣焰，形成了群體舞弊的不良環(huán)境。因此加強(qiáng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管、處罰力度，提高時(shí)效性才能威懾有舞弊意向的上市公司。四、會(huì)計(jì)舞弊識(shí)別具體方法由上兩節(jié)定性定量地分析證明了會(huì)計(jì)舞弊的動(dòng)因我們?nèi)菀装l(fā)現(xiàn)當(dāng)上市公司面臨行業(yè)動(dòng)蕩、金融危機(jī)自身管理不善經(jīng)營(yíng)不善等情況時(shí)，短短的

21、一兩年時(shí)間里如果不能切實(shí)解決實(shí)質(zhì)性的問(wèn)題那么持續(xù)虧損是必然的，這時(shí)如果不想被“帶帽”喪失融資渠道這些經(jīng)營(yíng)不善又轉(zhuǎn)型失敗的上市公司就會(huì)進(jìn)行舞弊。類(lèi)似公司常見(jiàn)的表現(xiàn)形式為“一年虧，二年盈，暴露大虧”。由此可見(jiàn)，舞弊公司的舞弊過(guò)程是有規(guī)可循的，減少舞弊要從源頭上預(yù)防舞弊的發(fā)生，這就需要審計(jì)單位、證監(jiān)會(huì)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)密切關(guān)注上市公司會(huì)計(jì)舞弊的征兆，對(duì)舞弊采取“預(yù)防大于治理”的解決思維。山東墨龍2015年曾虧損2.59億元人民幣，2016年10月底，山東墨龍公告預(yù)計(jì)2016年利潤(rùn)同比扭虧為盈。公告一出，被市場(chǎng)解讀為利好。但到2017年2月2日，山東墨龍股發(fā)布2016年度業(yè)績(jī)修訂預(yù)告，修正后的預(yù)計(jì)業(yè)績(jī)?yōu)閮籼潛p

22、4.8億元至6.3億元。在這期間，以山東墨龍控股股東、實(shí)際控制人張恩榮為首的核心股東卻大手筆減持累計(jì)3750萬(wàn)股，套現(xiàn)超3.5億元。受此消息影響，山東墨龍2月3日a股價(jià)大跌8.89%、h股股價(jià)重挫13.83%。表2 山東墨龍會(huì)計(jì)舞弊年度前后相關(guān)數(shù)據(jù)類(lèi)似的一年虧、二年盈、三年巨虧的舞弊模式發(fā)生范圍廣泛。也由此給我們帶來(lái)了提前預(yù)警發(fā)現(xiàn)舞弊的契機(jī)。（一）異常波動(dòng)指標(biāo)分析（1）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)速動(dòng)比率：（流動(dòng)資產(chǎn)-存貨）/流動(dòng)負(fù)債該指標(biāo)較低表明上市公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)較差。此時(shí)，舞弊可能發(fā)生，因此該比率與財(cái)務(wù)報(bào)告舞弊負(fù)相關(guān)。表3 雅百特舞弊年度前后速動(dòng)比率圖6 雅百特舞弊年度前后速動(dòng)比率柱狀圖（2）每股指標(biāo)每股凈

23、資產(chǎn)=資產(chǎn)-負(fù)債+所有者權(quán)益/總股本每股凈資產(chǎn)的數(shù)值與市凈率密切相關(guān)，每股凈資產(chǎn)與市凈率成反比，市凈率越低表明盈利能力越強(qiáng)，該公司的股票越具備投資價(jià)值，相應(yīng)的每股凈資產(chǎn)與投資價(jià)值成正比。進(jìn)而與財(cái)務(wù)報(bào)告舞弊負(fù)相關(guān)。表4 雅百特舞弊年度前后每股凈資產(chǎn)圖7 雅百特舞弊年度前后每股凈資產(chǎn)柱狀圖（3）運(yùn)營(yíng)能力指標(biāo)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)：平均應(yīng)收賬款/平均日銷(xiāo)售額應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)是企業(yè)從取得應(yīng)收賬款的權(quán)利到收回款項(xiàng)、轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金所需要的時(shí)間。周轉(zhuǎn)天數(shù)越短，流動(dòng)資金使用效率越高。因此該比率與財(cái)務(wù)報(bào)告舞弊正相關(guān)。表5 雅百特舞弊年度前后應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)圖8 雅百特舞弊年度前后應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)柱狀圖（4）盈利能力指標(biāo)加

24、權(quán)凈資產(chǎn)收益率：報(bào)告期凈利潤(rùn)/平均凈資產(chǎn)強(qiáng)調(diào)經(jīng)營(yíng)期間凈資產(chǎn)賺取利潤(rùn)的結(jié)果,是綜合反應(yīng)企業(yè)的凈資產(chǎn)創(chuàng)造利潤(rùn)的能力的動(dòng)態(tài)指標(biāo)。表6 雅百特舞弊年度前后加權(quán)凈資產(chǎn)收益率圖9 雅百特舞弊年度前后加權(quán)凈資產(chǎn)收益率柱狀圖由以上分析可知，雅百特15/16年會(huì)計(jì)舞弊年度以前出現(xiàn)了速動(dòng)比率、每股凈資產(chǎn)急速降低，13、14年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)相對(duì)增加的態(tài)勢(shì)，說(shuō)明企業(yè)的運(yùn)營(yíng)能力已經(jīng)有所下降，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)增強(qiáng)。而觀察加權(quán)資產(chǎn)收益率指標(biāo)我們發(fā)現(xiàn)自2012年起至2014年雅百特資產(chǎn)收益率呈不斷下降態(tài)勢(shì)，盈利能力并不樂(lè)觀，而2015-2016年度在公司運(yùn)營(yíng)能力下降，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)只增不減的情況下資產(chǎn)收益率卻大幅回升，出現(xiàn)這種矛盾的情況

25、我們可以初步得出雅百特公司存在會(huì)計(jì)舞弊的動(dòng)機(jī)和實(shí)施情況。（二）從三大報(bào)表間的勾稽關(guān)系尋找端倪由于會(huì)計(jì)舞弊是需要各個(gè)科目之間協(xié)調(diào)配合的系統(tǒng)工程而各財(cái)務(wù)報(bào)表本身的具有的勾稽關(guān)系常常使上市公司在舞弊中自顧不暇，也給了審計(jì)單位從財(cái)務(wù)報(bào)表中尋找端倪的機(jī)會(huì)。稅金與收入利潤(rùn)緊密相連，在正常情況下，流轉(zhuǎn)稅占收入的比例相對(duì)穩(wěn)定同業(yè)之間差距不大，故一旦出現(xiàn)賬面稅率嚴(yán)重小于法定稅率，說(shuō)明稅前利潤(rùn)中大部分利潤(rùn)不被稅法承認(rèn)，這種差異是審計(jì)的突破點(diǎn)之一。五、會(huì)計(jì)舞弊的防范與治理針對(duì)上述上市公司會(huì)計(jì)舞弊的動(dòng)因進(jìn)行有效的管理和控制以預(yù)防整治有關(guān)違法違規(guī)行為，從公司內(nèi)部的管理結(jié)構(gòu)調(diào)整改制到外部證券市場(chǎng)融資環(huán)境、準(zhǔn)入資格的調(diào)整和

26、規(guī)范再到壓縮新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的靈活性和空白區(qū)域多管齊下控制會(huì)計(jì)舞弊的發(fā)生頻率和波及范圍；以及完善司法處理程序和強(qiáng)度來(lái)鞏固治理結(jié)果，加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)舞弊、財(cái)務(wù)造假行為的打擊；最后從注冊(cè)會(huì)計(jì)師團(tuán)隊(duì)的道德培養(yǎng)出發(fā)對(duì)審計(jì)部門(mén)、被審計(jì)單位高管乃至全社會(huì)中小投資者的道德教育，提升風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別判斷能力，全民審計(jì)、全民監(jiān)督來(lái)營(yíng)造整個(gè)社會(huì)優(yōu)良的投資環(huán)境，以期把會(huì)計(jì)舞弊行為的可能性降到最低。（一）完善公司治理結(jié)構(gòu)1.完善獨(dú)立董事制度80年代數(shù)家國(guó)際大公司的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)失效引發(fā)美國(guó)公司董事結(jié)構(gòu)由“外部人”代替“內(nèi)部人”的趨勢(shì)，理論認(rèn)為外部董事較內(nèi)部董事在管理層方面所發(fā)揮的作用更大。他們作為“獨(dú)立人”與公司的利益牽扯較少，所發(fā)表的意

27、見(jiàn)更公正；其豐富的經(jīng)驗(yàn)和在技術(shù)與市場(chǎng)相關(guān)領(lǐng)域的知識(shí)能夠幫助企業(yè)解決經(jīng)營(yíng)難題。我國(guó)公司制度起步晚，發(fā)展不成熟，要完善我國(guó)的獨(dú)立董事制度，要從以下幾個(gè)主要方面入手：（1）規(guī)范獨(dú)立董事聘選機(jī)制現(xiàn)有的董事會(huì)成員選拔機(jī)制往往是由最高行政人員支配，難以顧及到中小投資者的權(quán)益，改革現(xiàn)有機(jī)制要更多地站在中小股東的立場(chǎng)上，適當(dāng)限制大股東及執(zhí)行董事代表股東的獨(dú)立董事提名權(quán)驚醒公正透明的評(píng)選流程。（2）規(guī)范獨(dú)立董事權(quán)責(zé)范圍通過(guò)一定程度的懲罰激勵(lì)機(jī)制如“獨(dú)立董事聲譽(yù)機(jī)制”形成道德約束以制約監(jiān)督其行駛特權(quán)、發(fā)表獨(dú)立意見(jiàn)的權(quán)利與義務(wù)。同時(shí)，從法律層面上如“公司法”的相關(guān)法律條文入手限制和規(guī)范獨(dú)立董事行為，明確其職責(zé)，使獨(dú)

28、立董事制度有法可依。2.設(shè)立審計(jì)委員會(huì)，提升內(nèi)部把控效力針對(duì)我國(guó)上市公司財(cái)務(wù)信息監(jiān)管職責(zé)不清，管理漏洞明顯，甚至?xí)?jì)事務(wù)所等盈利機(jī)構(gòu)與上市公司和謀的亂象，擬上市公司應(yīng)完善審計(jì)委員會(huì)制度，發(fā)揮公司內(nèi)部審計(jì)作用提高內(nèi)部審計(jì)質(zhì)量，增強(qiáng)內(nèi)部把控，最終解決監(jiān)管重疊問(wèn)題。（二）完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、會(huì)計(jì)制度隨著技術(shù)的不斷發(fā)展，企業(yè)出現(xiàn)許多與以往不同的業(yè)務(wù),業(yè)務(wù)范圍由國(guó)內(nèi)拓展到了國(guó)外。然而現(xiàn)實(shí)是理論的發(fā)展遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于實(shí)際業(yè)務(wù)處理的需求,因此我國(guó)必須要加快完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及相關(guān)法律法規(guī)，深化會(huì)計(jì)改革的力度，規(guī)范會(huì)計(jì)行為，避免會(huì)計(jì)處理業(yè)務(wù)時(shí)的主觀隨意。由于會(huì)計(jì)政策的可選擇性使得會(huì)計(jì)人員在處理具體的會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)時(shí)具有較大的靈活性，

29、一方面確實(shí)有利于會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)的處理，但是從另一方面來(lái)說(shuō)由于會(huì)計(jì)政策空白區(qū)域的存在,也為企業(yè)實(shí)施會(huì)計(jì)舞弊提供了可能的機(jī)會(huì)。因此，針對(duì)我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、制度不完善的現(xiàn)狀，當(dāng)務(wù)之急是完善上市公司會(huì)計(jì)信息披露制度繼而在實(shí)施過(guò)程中對(duì)會(huì)計(jì)制度不周全的地方進(jìn)行修改，未能覆蓋到的空白區(qū)域查漏補(bǔ)缺。在有法可依的完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和制度的同時(shí)還必須理清各種法規(guī)之間的的關(guān)系，處理會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和和經(jīng)濟(jì)法規(guī)之間的矛盾和重復(fù)。使法規(guī)相互之間的重疊和空白越來(lái)越少。（三）完善證券監(jiān)管部門(mén)內(nèi)部管理對(duì)于內(nèi)幕交易、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾、虛假陳述、空殼交易等嚴(yán)重會(huì)計(jì)舞弊行為，證監(jiān)會(huì)唯有加強(qiáng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管、處罰力度，提高時(shí)效性才能有效威懾有舞弊意向的上市公司，防治類(lèi)似嚴(yán)重?cái)_亂金融市場(chǎng)穩(wěn)定、傷害投資者信心的行為。令人欣慰的是近年來(lái)，證監(jiān)會(huì)的違規(guī)處罰效率、力度、時(shí)效性與往年相比越發(fā)規(guī)范正大幅提升：雅百特案件從立案調(diào)查到公布結(jié)果僅用了30余天，針對(duì)