完整word版證券從業(yè)考試證券投資基金真題及答案00002

1、一、單項(xiàng)選擇題(本大題共60小題，每小題0.5分，共30分。以下各小題所給出的四個(gè)選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)最符合題目要求。) 1.將眾多投資者的資金集中起來(lái)，并委托基金經(jīng)管人進(jìn)行共同投資，表現(xiàn)了證券投資基金( )的特點(diǎn)。 A.集合理財(cái) B.組合投資 C.風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān) D.分散風(fēng)險(xiǎn) 2.( )是基金設(shè)立申報(bào)過程中須提交的主要文件之一，也是基金最重要、最基本的信息披露文件。 A.基金契約 B.招募說(shuō)明書 C.托管協(xié)議 D.代銷協(xié)議 3.ETF基金最早產(chǎn)生于( )。 A.英國(guó) B.美國(guó) C.中國(guó) D.加拿大 4.證券投資基金的主要投資方向是( )。 A.實(shí)業(yè) B.上市公司的投資工程 C.信貸 D.有價(jià)證券 5.

2、基金評(píng)價(jià)的角度不包括( )。 A.對(duì)單個(gè)基金的分析和評(píng)價(jià) B.對(duì)基金經(jīng)理的分析和評(píng)價(jià) C.對(duì)基金公司的分析和評(píng)價(jià) D.對(duì)基金行業(yè)的分析和評(píng)價(jià) 6.以下幾種基金，最不適宜長(zhǎng)期投資的是( )。 A.貨幣市場(chǎng)基金 B.股票基金 C.債券基金 D.混合基金 7.增長(zhǎng)型基金的基本目標(biāo)為( )。 A.追求穩(wěn)定的經(jīng)常性收入 B.追求資本增值 C.追求超越市場(chǎng)表現(xiàn)的投資業(yè)績(jī) D.經(jīng)常性收入與資本增值兼顧 8.從基金的資金來(lái)源和用途劃分，證券投資基金可分為( )。 A.公募基金和私募基金 B.開放式基金和封閉式基金 C.在岸基金和離岸基金 D.公司型基金和契約型基金 9.與私募基金相比，公募基金具有的特點(diǎn)是(

3、)。 18 / 1 A.投資風(fēng)險(xiǎn)較高 B.投資活動(dòng)所受到的限制和約束少 C.基金募集對(duì)象不固定 D.采取非公開方式發(fā)售 10.保本基金將大部分資金投資于( )。 A.股票 B.貨幣市場(chǎng)工具 C.衍生金融工具 D.與基金到期日一致的債券 11.根據(jù)開放式證券投資基金試點(diǎn)辦法的規(guī)定，開放式基金單個(gè)開放日，基金凈贖回申請(qǐng)超過基金總份額( )時(shí)，為巨額贖回。 A.5% B.10% C.15% D.20% 12.目前，我國(guó)股票型基金的認(rèn)購(gòu)費(fèi)率大多在( )。 A.2%2.5% B.1%1.5% C.1%以下 D.0 13.依照證券投資基金法的規(guī)定，提前終止基金合同，應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會(huì)的基金份額持有人所持表決權(quán)

4、的( )以上通過。 A.1/4 B.1/2 C.1/3 才 D.2/3 14.開放式基金的認(rèn)購(gòu)采取( )的方式。 A.份額認(rèn)購(gòu) B.金額認(rèn)購(gòu) C.債券認(rèn)購(gòu) D.份額或金額認(rèn)購(gòu) 15.開放式基金份額的發(fā)售，由( )負(fù)責(zé)辦理。 A.基金經(jīng)管人 B.商業(yè)銀行 C.證券公司 D.專業(yè)基金銷售機(jī)構(gòu) 16.獲準(zhǔn)上市的基金，須于上市首日前的( )個(gè)工作日內(nèi)至少在一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊18 / 2 上公布上市公告書。 A.7 B.5 C.3 D.1 17.一般情況下，基金經(jīng)管公司內(nèi)部制定和監(jiān)督執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)控制政策的機(jī)構(gòu)是( )。 A.投資決策委員會(huì) B.風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì) C.董事會(huì) D.基金份額持有人大會(huì) 18.

5、公司型基金的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是( )。 A.基金公司監(jiān)事會(huì) B.基金公司董事會(huì) C.基金經(jīng)管公司董事會(huì) D.基金公司股東大會(huì) 19.封閉式基金的合同生效的條件之一是封閉式基金募集期限屆滿，基金份額持有人人數(shù)達(dá)到( )人以上。 A.50 B.100 C.200 D.300 20.下列經(jīng)管費(fèi)用中，由高到低的是( )。 A.認(rèn)股權(quán)證基金、股票基金、債券基金、貨幣市場(chǎng)基金 B.股票基金、債券基金、貨幣市場(chǎng)基金、認(rèn)股權(quán)證基金 C.債券基金、貨幣市場(chǎng)基金、認(rèn)股權(quán)證基金、股票基金 D.貨幣市場(chǎng)基金、認(rèn)股權(quán)證基金、股票基金、債券基金 21.由基金投資者直接支付的費(fèi)用是( )。 A.申購(gòu)費(fèi) B.基金經(jīng)管費(fèi) C.基金

6、托管費(fèi) D.信息披露費(fèi) 22.( )指與公司關(guān)系密切、能夠影響公司客戶服務(wù)能力的各種因素，主要包括股東支持、銷售渠道、客戶、競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手及公眾。 A.外部環(huán)境 B.宏觀環(huán)境 C.內(nèi)部環(huán)境 D.微觀環(huán)境 23.如果投資者在2010年4月15日(周五，法定節(jié)假日前最后一個(gè)工作日)贖回了基金份額，那么投資者享有利潤(rùn)的期限至( )。 A.4月15日 B.4月16日 C.4月17日 D.4月18日 24.發(fā)行人和中介機(jī)構(gòu)簽訂合同，由中介承銷機(jī)構(gòu)買入全部基金單位，然后承銷機(jī)構(gòu)再向投資者銷售，如果未能將基金單位全部銷售出去，則余下的基金單位由承銷商自己持有。這種基金發(fā)行方式稱為( )。 18 / 3 A.基金承

7、銷 B.基金代銷 C.基金包銷 D.敞開發(fā)售 25.基金經(jīng)管公司內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)遵循的原則不包括( )。 A.健全性原則 B.有效性原則 C.審慎性原則 D.相互制約原則 26.在基金經(jīng)管公司的治理結(jié)構(gòu)中，處于核心地位的是( )。 A.投資決策委員會(huì) B.公司監(jiān)管機(jī)構(gòu) C.公司董事會(huì) D.公司經(jīng)理層 27.在公司內(nèi)部控制的主要內(nèi)容中，不屬于投資經(jīng)管業(yè)務(wù)控制的是( )。 A.明確揭示研究業(yè)務(wù)和投資決策業(yè)務(wù)可能存在的風(fēng)險(xiǎn)并采取控制措施 B.按照投資經(jīng)管業(yè)務(wù)的性質(zhì)和特點(diǎn)嚴(yán)格制定各項(xiàng)經(jīng)管制度 C.明確揭示交易業(yè)務(wù)中可能存在的風(fēng)險(xiǎn)并采取控制措施 D.嚴(yán)格制定信息系統(tǒng)的經(jīng)管制度 28.我國(guó)證券投資基金規(guī)定，基

8、金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的( )擔(dān)任。 A.信托投資公司 B.政策性銀行 C.商業(yè)銀行 D.保險(xiǎn)公司 29.基金托管業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)的系統(tǒng)安全運(yùn)作特征是指( )。 A.基金托管的主要業(yè)務(wù)活動(dòng)都可以通過技術(shù)系統(tǒng)完成 B.都配置了能夠滿足基金托管業(yè)務(wù)運(yùn)作需要的系統(tǒng) C.都建立了系統(tǒng)經(jīng)管相應(yīng)的規(guī)章制度，并通過專人經(jīng)管 D.都能夠從技術(shù)手段上保證基金托管業(yè)務(wù)的安全運(yùn)作 30.基金經(jīng)管公司的回報(bào)主要來(lái)源于( )。 A.自有資產(chǎn)的運(yùn)用 B.經(jīng)管費(fèi)和手續(xù)費(fèi) C.基金資產(chǎn)回報(bào) D.傭金 31.根據(jù)我國(guó)有關(guān)規(guī)定，基金清算結(jié)果由基金清算小組經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)后公告的時(shí)間是()。 A.3個(gè)工作日內(nèi) B.3日內(nèi)

9、 C.5個(gè)工作日內(nèi) D.5日內(nèi) 32.( )是監(jiān)督基金經(jīng)管人的投資運(yùn)作行為是否符合法律法規(guī)及基金合同的規(guī)定。 18 / 4 A.資產(chǎn)保管 B.資金清算 C.投資監(jiān)督 D.會(huì)計(jì)復(fù)核 33.支付基金相關(guān)費(fèi)用的資金清算屬于( )。 A.交易所交易資金清算 B.全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)交易資金清算 C.場(chǎng)外資金清算 D.場(chǎng)內(nèi)資金清算 34.交易所資金清算流程中，執(zhí)行清算指令是指( )日，托管人將經(jīng)復(fù)核、授權(quán)確認(rèn)的清算指令交付執(zhí)行。 A.T B.T+1C.T+2 D.T+3 35.( )的投資主要關(guān)注對(duì)各單只股票的分析，選擇有吸引力的個(gè)股，而不過分關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)周期。 A.自下而上 B.自上而下 C.積極

10、型 D.消極型 36.市場(chǎng)營(yíng)銷分析過程中，評(píng)估的外部因素不包括( )。 A.經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)與結(jié)構(gòu) B.證券市場(chǎng)發(fā)展?fàn)顩r C.法律法規(guī)及政策預(yù)期 D.主要的銷售渠道和相關(guān)代銷渠道的潛力 37.基金信息披露最根本、最重要的原則是( )。 A.真實(shí)性原則 B.準(zhǔn)確性原則 C.及時(shí)性原則 D.公平披露原則 38.下列不得參與股指期貨交易的是( )。 A.股票基金 B.混合基金 C.保本基金 D.債券基金 39.我國(guó)基金監(jiān)管的首要目標(biāo)是( )。 A.保護(hù)投資者利益 B.保證市場(chǎng)的公平、效率和透明 C.降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) D.推動(dòng)基金業(yè)的發(fā)展 40.中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金經(jīng)管公司的( )是日常監(jiān)管的重點(diǎn)。 A.基金準(zhǔn)入

11、 B.公司治理監(jiān)督 C.內(nèi)部控制情況的監(jiān)督檢查 D.經(jīng)營(yíng)運(yùn)作監(jiān)督 18 / 5 41.基金托管銀行應(yīng)當(dāng)建立( )離任制度。 A.基金托管部門高級(jí)經(jīng)管人員B.基金托管部門中級(jí)經(jīng)管人員 C.董事長(zhǎng) D.基金經(jīng)理 42.短期衡量通常是對(duì)近( )年表現(xiàn)的衡量。 A.1 B.2 C.3 D.5 43.市場(chǎng)交易數(shù)量越大，交易對(duì)象的流動(dòng)性越低，交易行為產(chǎn)生的市場(chǎng)沖擊成本( )。 A.越高 B.越低 C.保持不變 D.不相關(guān) 44.根據(jù)(關(guān)于基金從業(yè)人員投資證券投資基金有關(guān)事宜的通知的規(guī)定，基金從業(yè)人員持有的開放式基金份額的期限不得少于( )個(gè)月。 A.3 B.6 C.9 D.12 45.因證券期貨市場(chǎng)波動(dòng)、

12、基金規(guī)模變動(dòng)等基金經(jīng)管人之外的因素致使基金投資比例不符合上述要求的，基金經(jīng)管人應(yīng)當(dāng)在( )個(gè)交易日內(nèi)調(diào)整完畢。 A.5 B.10 C.15 D.20 46.( )反映證券或組合對(duì)市場(chǎng)變化的敏感性 A.系數(shù) B.規(guī)范差 C.市盈率 D.市凈率 47.根據(jù)資本資產(chǎn)定價(jià)模型，市場(chǎng)價(jià)格偏高的證券將會(huì)( )。 A位于證券市場(chǎng)線上B.位于證券市場(chǎng)線下方 C.位于資本市場(chǎng)線上 D.位于證券市場(chǎng)線上方 48.如果股票價(jià)格波動(dòng)越大，則投資組合的算術(shù)平均收益率與幾何平均收益率之間的差異()。 A.越大 B.越小 C.不變 D.無(wú)法判斷 49.大多數(shù)債券價(jià)格與收益率的關(guān)系都可以用一條( )彎曲的曲線來(lái)表示，而且(

13、) 的凸性有利于投資者提高債券投資收益。 A.向下。較高 B.向下。較低 C.向上。較高 D.向上。較低 50.技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資戰(zhàn)略是在否定( )市場(chǎng)的前提下，以歷史交易數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)的調(diào)查研究模型。 A.強(qiáng)式有效B.異常 C.弱式有效 D.半強(qiáng)式有效 18 / 6 51.完全預(yù)期理論認(rèn)為，下降的收益率曲線意味著市場(chǎng)預(yù)期短期利率水平會(huì)在未來(lái)( )。 A.上升 B.下降 C.不變 D.不確定 52.當(dāng)投資者對(duì)未來(lái)的現(xiàn)金流量有特殊需求時(shí)，可采用( )，同時(shí)要考察市場(chǎng)的流通性。 A指數(shù)化的投資策略 B規(guī)避和現(xiàn)金流匹配的策略 C.積極的投資策略 D.消極的投資策略 53.如果兩只基金的時(shí)間加權(quán)收益率相

14、等，下列說(shuō)法正確的是( )。 A.早分紅的基金比晚分紅的基金收益率高 B.兩只基金的表現(xiàn)同樣好 C.分紅次數(shù)多的基金收益率高 D.分紅額高的基金收益率高 54.關(guān)于免疫策略的敘述，錯(cuò)誤的是( )。 A.F.M.Reddington于1952年最早提出免疫策略 B.免疫策略能消除所有債券風(fēng)險(xiǎn) C.免疫策略用來(lái)規(guī)避利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn) D.免疫策略假定市場(chǎng)價(jià)格是公平的均衡交易價(jià)格 55.在風(fēng)險(xiǎn)-收益二維平面上，不考慮做空機(jī)制，由風(fēng)險(xiǎn)證券A和無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券B建立的證券組合一定位于( )。 A.連接A和B的直線上 B.連接A和B的直線的延長(zhǎng)線上 C.連接A和B的曲線上，且該曲線凹向原點(diǎn) D.連接A和B的曲線上，

15、且該曲線凸向原點(diǎn) 56.買入并持有資產(chǎn)配置策略是指按恰當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)配置比例構(gòu)造了某個(gè)投資組合后，在( )年的適當(dāng)持有期間內(nèi)不改變資產(chǎn)配置狀態(tài)，保持這種組合。 A.12 B.23 C.35 D.57 57.資產(chǎn)配置實(shí)際上是指投資中的( )階段。 18 / 7 A.投資規(guī)劃 B.投資實(shí)施 C.投資優(yōu)化經(jīng)管 D.投資收益 58.基金業(yè)績(jī)分組比較的基本思路是，通過恰當(dāng)?shù)姆纸M，盡可能地消除由于( )而對(duì)基金經(jīng)理人相對(duì)業(yè)績(jī)所造成的不利影響。 A.風(fēng)格差異 B.組合差異 C.類型差異 D.資產(chǎn)差異 59.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的成功概率法是根據(jù)對(duì)市場(chǎng)走勢(shì)的預(yù)測(cè)而正確改變( )的百分比來(lái)對(duì)基金擇時(shí)能力所進(jìn)行的一種衡量方法。

16、 A.現(xiàn)金比例 B.資產(chǎn)比率 C.債券比例 D.股票比例 60.特雷諾指數(shù)的問題是無(wú)法衡量基金經(jīng)理( )的程度。 A.收益高低 B.資產(chǎn)組合 C.風(fēng)險(xiǎn)分散 D.行業(yè)分布 二、多項(xiàng)選擇題(本大題共40小題，每小題1分，共40分。以下各小題所給出的四個(gè)選項(xiàng)中，至少有兩項(xiàng)符合題目要求。) 1.關(guān)于證券投資基金的特點(diǎn)，下列表述正確的有( )。 A.由基金經(jīng)管人和托管人共同投資運(yùn)作基金資產(chǎn)，有利于保證基金資產(chǎn)安全 B.有利于降低投資成本 C.投資人可以享受到專業(yè)化的投資經(jīng)管服務(wù) D.有利于發(fā)揮資金規(guī)模優(yōu)勢(shì) 2.中國(guó)證券投資基金試點(diǎn)序幕拉開的標(biāo)志是1998年3月27日( )的發(fā)起作用。 A.招商安泰 B.

17、基金開元 C.基金金泰 D.華安創(chuàng)新 3.根據(jù)投資目標(biāo)的不同，可以將基金分為( )。 A.增長(zhǎng)型基金 B.收入型基金 C.混合基金 D.平衡型基金 4.債券基金的分析指標(biāo)有( )。 A.凈值增長(zhǎng)率 B.規(guī)范差 C.費(fèi)用率 D.周轉(zhuǎn)率 5.導(dǎo)致ETF產(chǎn)生跟蹤誤差的因素有( )。 A.基金分紅 B.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn) C.ETF的收益率 D.抽樣復(fù)制 18 / 8 6.基金評(píng)價(jià)就是通過一定量指標(biāo)或定性指標(biāo)，對(duì)基金的風(fēng)險(xiǎn)、收益、風(fēng)格、成本、業(yè)績(jī)來(lái)源以及基金經(jīng)管人的投資能力進(jìn)行的分析與評(píng)判，其目的在于幫助投資者更好地了解投資對(duì)象的( )，方便投資者進(jìn)行基金之間的比較與選擇。 A.背景材料 B.風(fēng)險(xiǎn)收益特征 C

18、.業(yè)績(jī)表現(xiàn) D.損失概率 7.開放式基金募集期限屆滿，基金不滿足有關(guān)募集要求的，基金募集失敗，基金經(jīng)管人應(yīng)承擔(dān)( )責(zé)任。 A.以基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費(fèi)用 B.以固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費(fèi)用 C.在基金募集期限屆滿后30日內(nèi)返還投資者已繳納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期存款利息 D.在基金募集期限屆滿后15日內(nèi)返還投資者已繳納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期存款利息 8.基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)( )。 A.登記 B.存管 C.清算 D.交收 9.關(guān)于ETF份額的申購(gòu)、贖回，下列說(shuō)法正確的有( ) A.投資者可辦理申購(gòu)、贖回業(yè)務(wù)的開放日為證券交易所的交易日 B.投資者申購(gòu)、贖回的基金

19、份額須為最小申購(gòu)、贖回單位的整數(shù)倍 C.一般最小申購(gòu)、贖回單位為100萬(wàn)份 D.基金經(jīng)管人有權(quán)對(duì)最小申購(gòu)、贖回單位進(jìn)行更改，并在更改前至少5個(gè)工作日在至少一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的信息披露媒體公告 10.非交易過戶是指因( )等將一定數(shù)量的基金份額按照一定規(guī)則從某一投資者基金賬戶轉(zhuǎn)移到另一投資者基金賬戶的行為。 A.申購(gòu) B.贖回 C.繼承 D.饋贈(zèng) 11.直接從投資者申購(gòu)、贖回或轉(zhuǎn)換的金額中收取的費(fèi)用有( )。 A.贖回費(fèi) B.信息披露費(fèi) C.申購(gòu)費(fèi) D.基金轉(zhuǎn)換費(fèi) 12.目前，我國(guó)基金經(jīng)管人的經(jīng)管費(fèi)實(shí)行( )。 A.每日計(jì)提并累計(jì) B.每周計(jì)提并累計(jì) C.按周支付 D.按月支付 18 / 9 1

20、3.根據(jù)相關(guān)法規(guī)規(guī)定，基金行業(yè)高級(jí)經(jīng)管人員包括( )。 A.基金經(jīng)管公司的董事長(zhǎng) B.基金經(jīng)管公司的總經(jīng)理 C.基金經(jīng)管公司的副總經(jīng)理 D.基金經(jīng)管公司的督察長(zhǎng) 14.我國(guó)基金經(jīng)管公司可以采取的組織形式包括( )。 A.無(wú)限責(zé)任公司B.有限合伙企業(yè)C.有限責(zé)任公司D.股份有限公司 15.基金經(jīng)管公司的風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)管部門包括( )。 A.監(jiān)察稽核部 B.市場(chǎng)部 C.風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)管部 D.機(jī)構(gòu)理財(cái)部 16.基金經(jīng)管公司內(nèi)部控制制度存在的主要問題是( )。 A.對(duì)特定崗位缺乏強(qiáng)制性的約束B.內(nèi)部控制制度執(zhí)行不力、監(jiān)察體系不完善 C.缺乏風(fēng)險(xiǎn)度量的措施 D.缺乏合理的凈值估算系統(tǒng) 17.中國(guó)證監(jiān)會(huì)在對(duì)基金經(jīng)管公司

21、治理實(shí)施監(jiān)管時(shí)，主要關(guān)注( )等方面。 A.公司是否按照有關(guān)法律法規(guī)的要求建立起了組織機(jī)構(gòu)健全、職責(zé)劃分清晰、制衡監(jiān)督有效、激勵(lì)約束合理的法人治理結(jié)構(gòu) B.公司是否明確股東會(huì)的職權(quán)范圍和議事規(guī)則，股東是否嚴(yán)格履行義務(wù) C.公司董事是否具有履行職責(zé)所必需的素質(zhì)、能力和時(shí)間，獨(dú)立董事是否獨(dú)立并有效履行職權(quán) D.公司是否明確經(jīng)理層的職權(quán)，經(jīng)理層人員是否獨(dú)立、合規(guī)、勤勉、審慎地行使職權(quán) 18.投資決策委員會(huì)的職責(zé)有( )。 A.基金的投資計(jì)劃 B.基金的投資策略 C.基金的投資原則 D.基金的投資目標(biāo) 19.下列各項(xiàng)中，屬于基金公司會(huì)員部主要職責(zé)的是( )。 A.組織擬訂基金業(yè)自律規(guī)則和業(yè)務(wù)規(guī)范 B.

22、草擬或?qū)徸h證券投資基金業(yè)務(wù)有關(guān)規(guī)則 C.負(fù)責(zé)基金業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析 D.協(xié)助基金業(yè)委員會(huì)工作 20.基金運(yùn)營(yíng)部包括( )。 18 / 10 A.行政經(jīng)管部 B.機(jī)構(gòu)理財(cái)部 C.信息技術(shù)部 D.市場(chǎng)營(yíng)銷部 21.基金托管人需定期向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送( )。 A.監(jiān)察稽核報(bào)告 B.公司財(cái)務(wù)和自有資金運(yùn)用情況報(bào)告 C.基金持有人名冊(cè) D.對(duì)基金經(jīng)管公司的監(jiān)督報(bào)告 22.根據(jù)有關(guān)規(guī)定，基金銷售機(jī)構(gòu)在實(shí)施基金銷售適用性的過程中應(yīng)當(dāng)遵循( )原則。 A.投資人利益優(yōu)先 B.客觀性 C.獨(dú)立性 來(lái)源：考試大的美女編輯們D.全面性 23.我國(guó)對(duì)證券投資基金銷售監(jiān)管的主要內(nèi)容包括( )。 A.銷售業(yè)務(wù)資格監(jiān)管 B.銷

23、售員素質(zhì)監(jiān)管 C.銷售行為監(jiān)管 D.銷售業(yè)績(jī)監(jiān)管 24.通常從( )等方面來(lái)衡量基金產(chǎn)品線的內(nèi)涵。 A.產(chǎn)品線的長(zhǎng)度 B.產(chǎn)品線的寬度 C.產(chǎn)品線的密度 D.產(chǎn)品線的高度 25.基金資產(chǎn)依其形態(tài)的不同，存放于基金的不同資產(chǎn)賬戶中，這些資產(chǎn)賬戶包括( )。 A銀行存款賬戶 B清算備付金賬戶 C.交易所證券賬戶 D.全國(guó)銀行間市場(chǎng)債券托管賬戶 26.對(duì)( )買賣基金的差價(jià)收入須征收營(yíng)業(yè)稅。 A.銀行 B.非銀行金融機(jī)構(gòu) C.個(gè)人投資者 D.國(guó)有企業(yè) 27.開放式基金的持有人費(fèi)用包括( )。 A.申購(gòu)費(fèi) B.紅利再投資費(fèi) C.基金轉(zhuǎn)換費(fèi) D.贖回費(fèi) 28.下列各項(xiàng)中，屬于投資收益的是( )。 A.持

24、有債券獲得的利息 B.買賣基金獲得的差價(jià) C.買入返售金融資產(chǎn)收入 D.持有股票獲得的股利 29.基金監(jiān)管目標(biāo)中，保證市場(chǎng)公平的含義是( )。 A.恰當(dāng)?shù)卦O(shè)立交易制度來(lái)保障交易的公平，使投資者都能夠平等 B.保證交易價(jià)格形成的公平性 18 / 11 C.發(fā)現(xiàn)、防止和懲罰操縱市場(chǎng)和其他導(dǎo)致市場(chǎng)交易不公平的行為 D.保證市場(chǎng)信息的即時(shí)公布、廣泛傳播和有效反映于市場(chǎng)價(jià)格中 30.證券交易所對(duì)基金的監(jiān)管主要表現(xiàn)為( )。 A.對(duì)基金從業(yè)人員資格的經(jīng)管 B.對(duì)基金上市的經(jīng)管 C.對(duì)基金投資行為的監(jiān)管 D.對(duì)基金經(jīng)管人違法行為進(jìn)行偵察和懲治 31.目前，針對(duì)我國(guó)基金高管人員日常監(jiān)管的主要手段有( )。 A

25、.年檢登記制度 B.定期檢查制度 C.談話提醒制度 D.持續(xù)教育制度 32.上市公告書、年度報(bào)告、中期報(bào)告在編制完成后，應(yīng)放置于( )供公眾查閱。 B.基金托管人所在地 A.基金經(jīng)管人所在地 有關(guān)銷售機(jī)構(gòu)及其網(wǎng)點(diǎn) D.C.上市交易的證券交易所 。)33.下列各項(xiàng)中，屬于首次募集信息披露文件中的招募說(shuō)明書包含的重要信息的是( 從基金資產(chǎn)中列支的費(fèi)用的種類、計(jì)提規(guī)范和方式B.A.基金運(yùn)作方式 招募說(shuō)明書摘要 D.C.基金資產(chǎn)凈值的計(jì)算方法和公告方式 )。 34.基金年度報(bào)告披露的主要內(nèi)容包括( A.基金經(jīng)管人和托管人在年度報(bào)告披露中的責(zé)任 基金凈值表現(xiàn)C. D.基金投資組合報(bào)告 B.基金財(cái)務(wù)指標(biāo)

26、。 )35.在我國(guó)，關(guān)于基金銷售宣傳有關(guān)規(guī)定，錯(cuò)誤的是( A.基金代銷機(jī)構(gòu)以低于成本的銷售費(fèi)率銷售基金 基金銷售宣傳引用的數(shù)據(jù)和統(tǒng)計(jì)資料應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確，但無(wú)須注明出處B. C.基金銷售宣傳資料應(yīng)當(dāng)事前報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案 基金銷售宣傳引用過往業(yè)績(jī)的，應(yīng)同時(shí)聲明過往業(yè)績(jī)并不預(yù)示基金的未來(lái)表現(xiàn)D. 以下關(guān)于證券組合的論述，不正確的有36.( 。)18 / 12 A.指數(shù)化型證券組合屬于主動(dòng)經(jīng)管類型 B.國(guó)際型證券組合的業(yè)績(jī)總體上強(qiáng)于只在本土投資的組合 C.增長(zhǎng)型證券組合投資者會(huì)購(gòu)買很多分紅的普通股 D.收入和增長(zhǎng)混合型證券組合可以通過選擇收益和增長(zhǎng)都較好的證券來(lái)實(shí)現(xiàn) 37.資產(chǎn)配置的恒定混合策略的特征

27、包括( )。 A.無(wú)論市場(chǎng)如何變動(dòng)，都不采取行動(dòng) B.支付模式為向下凹形 C.在易變、波動(dòng)的市場(chǎng)環(huán)境中有利 D.對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性要求適中 38.久期綜合考慮了( )對(duì)債券價(jià)格的影響，可以用以反映利率的微小變動(dòng)對(duì)債券價(jià)格的影響，因此是一個(gè)較好的債券利率風(fēng)險(xiǎn)衡量指標(biāo)。 A.債券規(guī)模 B.到期時(shí)間 C.債券現(xiàn)金流 D.市場(chǎng)利率 39.下列對(duì)無(wú)差異曲線的特點(diǎn)的描述，正確的是( )。 A.投資者無(wú)差異曲線在特殊情形下會(huì)相交 B.無(wú)差異曲線越低，其上的投資組合帶來(lái)的滿意程度就越高 C.無(wú)差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng)弱 D.不同無(wú)差異曲線上的組合給投資者帶來(lái)的滿意程度不同 40.下列有關(guān)

28、詹森指數(shù)的描述中，正確的是( )。 A.詹森指數(shù)是建立在CAPM基礎(chǔ)上的絕對(duì)收益率指數(shù) B.詹森指數(shù)是每單位風(fēng)險(xiǎn)的收益率，它是通過規(guī)范差來(lái)計(jì)算的 C.詹森指數(shù)是每單位風(fēng)險(xiǎn)的收益率，它是通過貝塔值來(lái)計(jì)算的 D.詹森指數(shù)衡量基金組合收益率與處于同等風(fēng)險(xiǎn)水平的組合期望收益率的差額 三、判斷題(本大題共60小題，每小題0.5分，共30分。判斷以下各小題的對(duì)錯(cuò)) 1.日本和中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)將證券投資基金稱為單位信托基金，英國(guó)和中國(guó)香港特別行政區(qū)稱為證券投資信托基金。( ) 18 / 13 2.基金合同成立的前提是投資人繳納基金份額認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)。( ) 3.基金托管人負(fù)責(zé)基金的投資操作，基金財(cái)產(chǎn)的保管由獨(dú)立于基金

29、托管人的基金經(jīng)管人負(fù)責(zé)。這種相互制約、相互監(jiān)督的制衡機(jī)制對(duì)投資者的利益提供了重要保護(hù)。( ) 4.契約型基金和公司型基金都具有法人資格。( ) 5.封閉式基金的買賣價(jià)格以基金份額凈值為基礎(chǔ)，不受市場(chǎng)供求關(guān)系的影響。( ) 6.基金凈值公告要求封閉式基金每周公告2次，開放式基金凈值每天公告。( ) 7.收入型基金的投資目標(biāo)是資本的長(zhǎng)期增值而不是現(xiàn)金收益。( ) 8.偏債型基金，債券的配置比例較低，股票配置比例則較高。( ) 9.投資者贖回基金份額成功后，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)一般在T+2日為投資者辦理扣除權(quán)益的登記手續(xù)。( ) 10.基金運(yùn)作過程中發(fā)生可能對(duì)基金持有人權(quán)益或基金單位的交易價(jià)格確實(shí)產(chǎn)生重大影

30、響的事項(xiàng)，應(yīng)按照有關(guān)規(guī)定及時(shí)報(bào)告并公告。( ) 11.基金經(jīng)管公司的分公司和辦事處的法律責(zé)任由分支機(jī)構(gòu)承擔(dān)。( ) 12.基金經(jīng)管公司為單一客戶辦理特定客戶資產(chǎn)經(jīng)管業(yè)務(wù)的，客戶委托的初始資產(chǎn)不得低于5000萬(wàn)元人民幣。( ) 13.基金經(jīng)管公司的最高投資決策機(jī)構(gòu)是組合經(jīng)管部。( ) 14.基金募集階段是基金托管人開展基金托管業(yè)務(wù)的起始階段。( ) 15.基金托管人可為基金設(shè)立獨(dú)立的賬戶，單獨(dú)核算，也可以進(jìn)行合并經(jīng)管。( ) 16.基金托管銀行應(yīng)設(shè)立獨(dú)立的托管部門專門從事基金托管業(yè)務(wù)。( ) 17.基金托管人職責(zé)終止時(shí)，應(yīng)由財(cái)務(wù)人員對(duì)基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行審計(jì)。( ) 18.基金財(cái)產(chǎn)屬于經(jīng)管人和托管人的固

31、定財(cái)產(chǎn)。( ) 19.基金經(jīng)管公司、基金代銷機(jī)構(gòu)向投資人提供專業(yè)基金投資咨詢服務(wù)的工作人員應(yīng)該具備相應(yīng)的投資咨詢和基金從業(yè)資格。( ) 20.系統(tǒng)運(yùn)行數(shù)據(jù)中涉及基金投資人信息和交易記錄的備份應(yīng)當(dāng)在移動(dòng)硬盤上保存15年。( ) 18 / 14 21.基金托管人要編制基金資產(chǎn)凈值、份額凈值、申購(gòu)贖回價(jià)格，對(duì)經(jīng)管人的基金定期報(bào)告和定期更新的招募說(shuō)明書等進(jìn)行復(fù)核、審查。( ) 22.基金經(jīng)管公司董事會(huì)中獨(dú)立董事的人數(shù)不應(yīng)多于公司最大限制委派的董事人數(shù)。( ) 23.證券交易所會(huì)員轉(zhuǎn)讓席的有關(guān)經(jīng)管規(guī)定由交易所審批。( ) 24.基金的形式性原則包括真實(shí)性原則、準(zhǔn)確性原則、完整性原則、及時(shí)性原則和公平披露

32、原則。( ) 25.按照謹(jǐn)慎性原則，新設(shè)機(jī)構(gòu)或新增業(yè)務(wù)品種時(shí)，必須已建立相關(guān)的規(guī)章制度。( ) 26.基金費(fèi)用的核算包括計(jì)提基金經(jīng)管費(fèi)、托管費(fèi)、預(yù)期費(fèi)用、攤銷費(fèi)用、交易費(fèi)用等。這些費(fèi)用一般按月計(jì)提，并于當(dāng)月確認(rèn)為費(fèi)用。( ) 27.在基金份額發(fā)售前5日，應(yīng)將基金合同、托管人協(xié)議登載在托管人網(wǎng)站上。( ) 來(lái)源：考試大 28.持有封閉式基金超過基金總額10%的，還應(yīng)該按規(guī)定進(jìn)行臨時(shí)報(bào)告。( ) 29.基金經(jīng)管公司的內(nèi)部控制制度的適時(shí)性原則要求公司內(nèi)部控制制度隨相關(guān)法律法規(guī)變動(dòng)作相應(yīng)的修改。( ) 30.有的債券流動(dòng)性差，基金經(jīng)管人可以連續(xù)少量買入以“制造”出較高的價(jià)格，從而提高基金的業(yè)績(jī)，這不屬

33、于價(jià)格操作。( ) 31.基金逐月對(duì)其資產(chǎn)按規(guī)定進(jìn)行估值，并于當(dāng)月將投資估值增(減)值確認(rèn)為公允價(jià)值變動(dòng)損益。( ) 32.封閉式基金如有上一年度虧損，基金當(dāng)年利潤(rùn)可以按比例先彌補(bǔ)一部分虧損，其余的部分再進(jìn)行當(dāng)年利潤(rùn)分配。( ) 33.基金收益分配表反映基金收益分配情況和期末未分配收益結(jié)余情況。( ) 34.持有基金經(jīng)管公司股權(quán)未滿3年的股東，不得將所持股權(quán)出讓。( ) 35.現(xiàn)金股息可以在除息日直接計(jì)入基金收益。( ) 36.基金經(jīng)管者向個(gè)人投資者分配股息、紅利、利息時(shí)，須再扣繳10%的個(gè)人所得稅。( ) 37.傭金與雜費(fèi)屬于固定成本，有時(shí)也合稱為買賣價(jià)差，一般按照交易金額的固定比例收取。(

34、 ) 18 / 15 38.每個(gè)基金單位享有的分配權(quán)相同。( ) 39.半年度報(bào)告需要披露所有的關(guān)聯(lián)交易。( ) 40.當(dāng)基金將驗(yàn)資報(bào)告提交中國(guó)證監(jiān)會(huì)辦理基金備案手續(xù)后，應(yīng)當(dāng)存檔不作任何披露。( ) 41.證券投資基金監(jiān)管是指監(jiān)管部門運(yùn)用法律的、經(jīng)濟(jì)的以及必要的行政手段，對(duì)基金參與者的行為進(jìn)行的監(jiān)督和經(jīng)管。( ) 42.在其他條件不變的情況下，票息越高修正期限越高，存續(xù)期限越長(zhǎng)修正期限越高，到期收益率越高修正期限越低。( ) 43.一般來(lái)說(shuō)，資產(chǎn)流動(dòng)性越高，價(jià)格波動(dòng)性越高，價(jià)格越低，則價(jià)差在價(jià)格中所占比重越小。( ) 44.證券組合是指?jìng)€(gè)人或機(jī)構(gòu)投資者所持有的各種有價(jià)證券的總稱，通常包括各種類

35、型的債券、股票及存款單。( ) 45.如果認(rèn)為市場(chǎng)是無(wú)效的，應(yīng)采取消極的投資經(jīng)管策略。( ) 46.小公司效應(yīng)一般是指小公司的收益通常低于大公司的收益。( ) 47.完全預(yù)期理論認(rèn)為，利率期限結(jié)構(gòu)完全取決于未來(lái)即期利率的市場(chǎng)預(yù)期。( ) 48.當(dāng)實(shí)際價(jià)格低于均衡價(jià)格時(shí)，說(shuō)明該證券是廉價(jià)證券，我們應(yīng)該賣出該證券。相反，我們則應(yīng)買入該證券。( ) 49.基本分析是以市場(chǎng)上歷史的交易數(shù)據(jù)(股價(jià)和成交量)為研究基礎(chǔ)，認(rèn)為市場(chǎng)上的一切行為都反映在價(jià)格變動(dòng)中。( ) 50.買入并持有資產(chǎn)配置策略是消極型的策略，在市場(chǎng)發(fā)生變化時(shí)不采取行動(dòng)，其支付模式為曲線。( ) 51.恒定混合策略對(duì)資產(chǎn)配置的調(diào)整基于資產(chǎn)收益率的變動(dòng)或者投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力變動(dòng)。( ) 52.對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性要求最高的是投資組合保險(xiǎn)策略，它需要在市場(chǎng)下跌時(shí)買入而市場(chǎng)上漲時(shí)賣出。