公司理財(cái)精要版(羅斯第9版)-2財(cái)務(wù)報(bào)表、稅和現(xiàn)金流量

1、會(huì)計(jì)報(bào)表、稅與現(xiàn)金流量會(huì)計(jì)報(bào)表、稅與現(xiàn)金流量第2章2-1重要概念與技能重要概念與技能理解財(cái)務(wù)報(bào)表所提供的信息理解財(cái)務(wù)報(bào)表所提供的信息區(qū)分賬面價(jià)值與市場(chǎng)價(jià)值區(qū)分賬面價(jià)值與市場(chǎng)價(jià)值知道平均稅率與邊際稅率的區(qū)別知道平均稅率與邊際稅率的區(qū)別知道會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的差別知道會(huì)計(jì)利潤(rùn)與現(xiàn)金流量的差別計(jì)算企業(yè)的現(xiàn)金流量計(jì)算企業(yè)的現(xiàn)金流量2-2本章結(jié)構(gòu)本章結(jié)構(gòu)2.1 資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表2.2 利潤(rùn)表利潤(rùn)表2.3 稅稅2.4 現(xiàn)金流量現(xiàn)金流量2-3信息來(lái)源信息來(lái)源2-42.1 資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表 某一特定日期由會(huì)計(jì)人員對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)價(jià)某一特定日期由會(huì)計(jì)人員對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)價(jià)值所拍的一張快照。值所拍的一張快照。 資產(chǎn)負(fù)

2、債表衡等式為：資產(chǎn)負(fù)債表衡等式為：資產(chǎn)資產(chǎn) 負(fù)債負(fù)債 + 所有者權(quán)益所有者權(quán)益2-5資產(chǎn)負(fù)債表分析資產(chǎn)負(fù)債表分析分析資產(chǎn)負(fù)債表時(shí)，財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)注意分析資產(chǎn)負(fù)債表時(shí)，財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)注意以下三個(gè)問(wèn)題：以下三個(gè)問(wèn)題：1. 流動(dòng)性流動(dòng)性2. 負(fù)債與權(quán)益負(fù)債與權(quán)益3. 市價(jià)與成本市價(jià)與成本2-6流動(dòng)性流動(dòng)性指在不引起價(jià)值大幅損失的情況下，資產(chǎn)變現(xiàn)的指在不引起價(jià)值大幅損失的情況下，資產(chǎn)變現(xiàn)的方便與快捷程度。方便與快捷程度。流動(dòng)資產(chǎn)的流動(dòng)性最強(qiáng)。流動(dòng)資產(chǎn)的流動(dòng)性最強(qiáng)。一些固定資產(chǎn)是無(wú)形的。一些固定資產(chǎn)是無(wú)形的。公司資產(chǎn)的流動(dòng)性越強(qiáng)，對(duì)短期債務(wù)的清償能力公司資產(chǎn)的流動(dòng)性越強(qiáng)，對(duì)短期債務(wù)的清償能力就越強(qiáng)。就越

3、強(qiáng)。流動(dòng)資產(chǎn)的收益率通常低于固定資產(chǎn)的收益率。流動(dòng)資產(chǎn)的收益率通常低于固定資產(chǎn)的收益率。2-7負(fù)債與權(quán)益負(fù)債與權(quán)益?zhèn)鶛?quán)人享有對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量的第一索取權(quán)。債權(quán)人享有對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量的第一索取權(quán)。所有者權(quán)益等于資產(chǎn)與負(fù)債之差額。所有者權(quán)益等于資產(chǎn)與負(fù)債之差額。2-8市價(jià)與成本市價(jià)與成本根據(jù)公認(rèn)會(huì)計(jì)原則根據(jù)公認(rèn)會(huì)計(jì)原則 (gaap), 在美國(guó)，經(jīng)審在美國(guó)，經(jīng)審計(jì)的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)資產(chǎn)應(yīng)按成本進(jìn)行計(jì)計(jì)的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)資產(chǎn)應(yīng)按成本進(jìn)行計(jì)價(jià)價(jià)市價(jià)是指資產(chǎn)、負(fù)債或權(quán)益在實(shí)際買(mǎi)賣(mài)中市價(jià)是指資產(chǎn)、負(fù)債或權(quán)益在實(shí)際買(mǎi)賣(mài)中能達(dá)成的價(jià)格，與歷史成本是兩個(gè)不同的能達(dá)成的價(jià)格，與歷史成本是兩個(gè)不同的概念概念市場(chǎng)價(jià)值與賬面價(jià)值

4、市場(chǎng)價(jià)值與賬面價(jià)值2-92.2 利潤(rùn)表利潤(rùn)表衡量企業(yè)在某一特定時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)衡量企業(yè)在某一特定時(shí)期內(nèi)的財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)利潤(rùn)的會(huì)計(jì)定義為：利潤(rùn)的會(huì)計(jì)定義為：收入收入 費(fèi)用費(fèi)用 利潤(rùn)利潤(rùn)2-10美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表 總銷(xiāo)售收入產(chǎn)品銷(xiāo)售成本銷(xiāo)售、一般費(fèi)用及管理費(fèi)用折舊營(yíng)業(yè)利潤(rùn)其他利潤(rùn)息稅前利潤(rùn)利息費(fèi)用稅前利潤(rùn)所得稅 當(dāng)期: 71 遞延: 13凈利潤(rùn) 留存收益： 43 股利： 43利潤(rùn)表的經(jīng)營(yíng)活利潤(rùn)表的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)部分報(bào)告了公動(dòng)部分報(bào)告了公司主要業(yè)務(wù)創(chuàng)造司主要業(yè)務(wù)創(chuàng)造的收入和發(fā)生的的收入和發(fā)生的費(fèi)用費(fèi)用 2 262 1 655 327 90 190 29 219 49 170 84 862-11

5、美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表 總銷(xiāo)售收入產(chǎn)品銷(xiāo)售成本銷(xiāo)售、一般費(fèi)用及管理費(fèi)用折舊營(yíng)業(yè)利潤(rùn)其他利潤(rùn)息稅前利潤(rùn)利息費(fèi)用稅前利潤(rùn)所得稅 當(dāng)期: 71 遞延: 13凈利潤(rùn) 留存收益： 43 股利： 43利潤(rùn)表非經(jīng)營(yíng)活利潤(rùn)表非經(jīng)營(yíng)活動(dòng)部分列示全部動(dòng)部分列示全部融資費(fèi)用，利潤(rùn)融資費(fèi)用，利潤(rùn)利息費(fèi)用。利息費(fèi)用。 2 262 1 655 327 90 190 29 219 49 170 84 862-12美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表 總銷(xiāo)售收入產(chǎn)品銷(xiāo)售成本銷(xiāo)售、一般費(fèi)用及管理費(fèi)用折舊營(yíng)業(yè)利潤(rùn)其他利潤(rùn)息稅前利潤(rùn)利息費(fèi)用稅前利潤(rùn)所得稅 當(dāng)期: 71 遞延: 13凈利潤(rùn) 留存收益 ： 43 股利：

6、43通常需要單獨(dú)披通常需要單獨(dú)披露對(duì)利潤(rùn)征收的露對(duì)利潤(rùn)征收的所得稅所得稅 2 262 1 655 327 90 190 29 219 49 170 84 862-13美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表 總銷(xiāo)售收入產(chǎn)品銷(xiāo)售成本銷(xiāo)售、一般費(fèi)用及管理費(fèi)用折舊營(yíng)業(yè)利潤(rùn)其他利潤(rùn)息稅前利潤(rùn)利息費(fèi)用稅前利潤(rùn)所得稅 當(dāng)期: 71 遞延: 13凈利潤(rùn) 留存收益 ： 43 股利： 43 2 262 1 655 327 90 190 29 219 49 170 84 86“底線”為凈利潤(rùn)2-14total operating revenuescost of goods soldselling, general,

7、and administrative expensesdepreciationoperating incomeother incomeearnings before interest and taxesinterest expensepretax incometaxes current: $71 deferred: $13net income retained earnings: $43 dividends: $43net income is the “bottom line.”$2,262 1,655 327 90$19029$219 49$170 84$86美國(guó)聯(lián)合公司利潤(rùn)表美國(guó)聯(lián)合公司利

8、潤(rùn)表2-15利潤(rùn)表分析利潤(rùn)表分析分析利潤(rùn)表時(shí)，應(yīng)注意三個(gè)問(wèn)題：分析利潤(rùn)表時(shí)，應(yīng)注意三個(gè)問(wèn)題：1.公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 (gaap)2.非現(xiàn)金項(xiàng)目（折舊）非現(xiàn)金項(xiàng)目（折舊）3.時(shí)間與成本時(shí)間與成本2-16公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則（公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則（gaap）q按公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的配比原則要求，收入按公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的配比原則要求，收入應(yīng)與費(fèi)用相配比。應(yīng)與費(fèi)用相配比。q因此，在收入發(fā)生或應(yīng)計(jì)的時(shí)候，即使沒(méi)因此，在收入發(fā)生或應(yīng)計(jì)的時(shí)候，即使沒(méi)有相應(yīng)的現(xiàn)金流量配合，也要在利潤(rùn)表上有相應(yīng)的現(xiàn)金流量配合，也要在利潤(rùn)表上報(bào)告。報(bào)告。2-17非現(xiàn)金項(xiàng)目非現(xiàn)金項(xiàng)目q折舊是最明顯的非現(xiàn)金項(xiàng)目。沒(méi)有公司會(huì)為折舊是最明顯的非現(xiàn)金項(xiàng)目

9、。沒(méi)有公司會(huì)為“折折舊舊”開(kāi)支票付款。開(kāi)支票付款。q另一種非現(xiàn)金費(fèi)用是遞延稅款，從現(xiàn)金流量的角另一種非現(xiàn)金費(fèi)用是遞延稅款，從現(xiàn)金流量的角度來(lái)看，遞延稅款不是一筆現(xiàn)金流出度來(lái)看，遞延稅款不是一筆現(xiàn)金流出。（。（由于稅法由于稅法與會(huì)計(jì)制度在確認(rèn)收益、費(fèi)用或損失時(shí)的時(shí)間不同而產(chǎn)與會(huì)計(jì)制度在確認(rèn)收益、費(fèi)用或損失時(shí)的時(shí)間不同而產(chǎn)生的會(huì)計(jì)利潤(rùn)與應(yīng)稅所得之間的時(shí)間性差異。生的會(huì)計(jì)利潤(rùn)與應(yīng)稅所得之間的時(shí)間性差異。）q因此，凈利潤(rùn)與現(xiàn)金是完全不同的兩個(gè)概念。因此，凈利潤(rùn)與現(xiàn)金是完全不同的兩個(gè)概念。2-18時(shí)間與成本時(shí)間與成本q在短期內(nèi)，企業(yè)的特定設(shè)備、資源和責(zé)任義務(wù)是在短期內(nèi)，企業(yè)的特定設(shè)備、資源和責(zé)任義務(wù)是固

10、定的，但企業(yè)可改變勞動(dòng)力和原材料等投入的固定的，但企業(yè)可改變勞動(dòng)力和原材料等投入的大小。大小。q從長(zhǎng)期來(lái)看，所有的生產(chǎn)投入都是可以變動(dòng)的從長(zhǎng)期來(lái)看，所有的生產(chǎn)投入都是可以變動(dòng)的（因此，相關(guān)的成本也是可變的）。（因此，相關(guān)的成本也是可變的）。q財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員對(duì)變動(dòng)成本和固定成本通常不做區(qū)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員對(duì)變動(dòng)成本和固定成本通常不做區(qū)分，相反，他們將會(huì)計(jì)成本劃分為產(chǎn)品成本和期分，相反，他們將會(huì)計(jì)成本劃分為產(chǎn)品成本和期間費(fèi)用。間費(fèi)用。2-192.3 稅稅關(guān)于稅，我們唯一可以肯定的是，稅法總是在關(guān)于稅，我們唯一可以肯定的是，稅法總是在變動(dòng)的。變動(dòng)的。邊際稅率與平均稅率邊際稅率與平均稅率邊際稅率邊際稅率多賺的

11、下一美元中，將以稅支多賺的下一美元中，將以稅支付出去的百分比；付出去的百分比；平均稅率平均稅率應(yīng)納稅額應(yīng)納稅額 / 應(yīng)稅所得。應(yīng)稅所得。其他稅其他稅2-20邊際稅率與平均稅率邊際稅率與平均稅率假定你公司的應(yīng)稅所得為假定你公司的應(yīng)稅所得為400萬(wàn)美元萬(wàn)美元公司的應(yīng)付稅額為多少？公司的應(yīng)付稅額為多少？平均稅率是多少平均稅率是多少?邊際稅率是多少邊際稅率是多少?假定你正在考慮某個(gè)能為公司增加應(yīng)稅所假定你正在考慮某個(gè)能為公司增加應(yīng)稅所得得100萬(wàn)美元的項(xiàng)目，在分析中，你應(yīng)當(dāng)使萬(wàn)美元的項(xiàng)目，在分析中，你應(yīng)當(dāng)使用哪個(gè)稅率？用哪個(gè)稅率？2-21凈營(yíng)運(yùn)資本（凈營(yíng)運(yùn)資本（nwc）凈營(yíng)運(yùn)資本凈營(yíng)運(yùn)資本 = 流動(dòng)資

12、產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)負(fù)債凈營(yíng)運(yùn)資本通常隨公司的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)凈營(yíng)運(yùn)資本通常隨公司的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)2-22美國(guó)聯(lián)合公司資產(chǎn)負(fù)債表美國(guó)聯(lián)合公司資產(chǎn)負(fù)債表2010200920102009流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債 現(xiàn)金及等價(jià)物 140 107 應(yīng)付賬款 213 197 應(yīng)收賬款294270 應(yīng)付票據(jù)5053 存貨269280 應(yīng)計(jì)費(fèi)用223205 其他5850 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 486 455 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 761 707long-term liabilities:固定資產(chǎn) deferred taxes$117$104 財(cái)產(chǎn)、廠房與設(shè)備$1,423$1,274 long-term debt471458 減：累計(jì)折舊(

13、550)(460 total long-term liabilities$588$562 財(cái)產(chǎn)、廠房與設(shè)備凈值873814 無(wú)形資產(chǎn)與其他資產(chǎn)245221stockholders equity: 固定資產(chǎn)合計(jì)$1,118$1,035 preferred stock$39$39 common stock ($1 par value)5532 capital surplus347327 accumulated retained earnings390347 less treasury stock(26)(20) total equity$805$725資產(chǎn)總計(jì)$1,879$1,742total l

14、iabilities and stockholders equity $1,879$1,742 此處，nwc從2009年的252百萬(wàn)美元增長(zhǎng)為2010年的275百萬(wàn)美元。這23百萬(wàn)美元的增長(zhǎng)是公司投資的一種增長(zhǎng)。 252 = 707 455275 = 761 4862-232.4 現(xiàn)金流量現(xiàn)金流量在財(cái)務(wù)學(xué)中，能從公司財(cái)務(wù)報(bào)表中得出的最重在財(cái)務(wù)學(xué)中，能從公司財(cái)務(wù)報(bào)表中得出的最重要項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)為公司的真實(shí)現(xiàn)金流量。要項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)為公司的真實(shí)現(xiàn)金流量。由于理財(cái)并不存在魔力，因此來(lái)自公司資產(chǎn)的由于理財(cái)并不存在魔力，因此來(lái)自公司資產(chǎn)的現(xiàn)金流量（即經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量）一定應(yīng)當(dāng)?shù)扔诂F(xiàn)金流量（即經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量）一定應(yīng)當(dāng)?shù)?/p>

15、于流向債權(quán)人和權(quán)益投資者的現(xiàn)金流量：流向債權(quán)人和權(quán)益投資者的現(xiàn)金流量：cf(a) cf(b) + cf(s) 2-24美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加 23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量（ocf）:息稅前利潤(rùn) 219折舊 90當(dāng)期稅款 71ocf 2382-25美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公

16、司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出 173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加 23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42資本性支出：購(gòu)買(mǎi)固定資產(chǎn) 198出售固定資產(chǎn) 25資本性支出 1732-26美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加 23

17、 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42nwc 從2009年的252百萬(wàn)美元增長(zhǎng)為2010年的275百萬(wàn)美元。23百萬(wàn)美元的增長(zhǎng)即為nwc的增加額2-27美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出 173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回

18、購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 422-28美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出 173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42對(duì)債權(quán)人的現(xiàn)金流量利息 49到期債務(wù)的本金 73債務(wù)清償122新增的長(zhǎng)期債務(wù) 86合計(jì) 362-29美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅

19、前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出 173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42對(duì)股東的現(xiàn)金流量股利 43股票回購(gòu) 6 流向股東的現(xiàn)金 49來(lái)自新股發(fā)行的現(xiàn)金 43合計(jì) 62-30美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量企業(yè)現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量 238 (息稅前利潤(rùn) 加折舊減稅）資本性支出 173 (取得的固定資產(chǎn) 減出售的資產(chǎn)資產(chǎn))凈營(yíng)運(yùn)資本的增加23 合計(jì) 42企業(yè)流向投資者的現(xiàn)金流量企業(yè)流向投

20、資者的現(xiàn)金流量負(fù)債 36 (利息加到期本金 減長(zhǎng)期債務(wù)融資）權(quán)益6 (股利加股票回購(gòu) 減新增權(quán)益融資） 合計(jì) 42企業(yè)資產(chǎn)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量與流向債權(quán)人和股東的現(xiàn)金流量應(yīng)當(dāng)相等。()()()c fac fbc fs2-31會(huì)計(jì)現(xiàn)金流量表會(huì)計(jì)現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表是法定會(huì)計(jì)報(bào)表之一。現(xiàn)金流量表是法定會(huì)計(jì)報(bào)表之一?，F(xiàn)金流量表有助于解釋會(huì)計(jì)現(xiàn)金的變動(dòng)，例如，現(xiàn)金流量表有助于解釋會(huì)計(jì)現(xiàn)金的變動(dòng)，例如，美國(guó)聯(lián)合公司美國(guó)聯(lián)合公司2010年的會(huì)計(jì)現(xiàn)金變動(dòng)為年的會(huì)計(jì)現(xiàn)金變動(dòng)為3 300萬(wàn)萬(wàn)美元。美元?，F(xiàn)金流量表分三個(gè)部分報(bào)告現(xiàn)金的變動(dòng)：現(xiàn)金流量表分三個(gè)部分報(bào)告現(xiàn)金的變動(dòng)：- 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)

21、金流量- 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量- 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量2-32美國(guó)聯(lián)合公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量時(shí)，以?xún)衾F(xiàn)金流量時(shí)，以?xún)衾麧?rùn)為起點(diǎn)，然后再調(diào)潤(rùn)為起點(diǎn)，然后再調(diào)整非現(xiàn)金項(xiàng)目的影響整非現(xiàn)金項(xiàng)目的影響和流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)和流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債（但不包括現(xiàn)金）債（但不包括現(xiàn)金）的影響。的影響。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈利潤(rùn) 折舊 遞延稅款 資產(chǎn)及負(fù)債的變動(dòng) 應(yīng)收賬款 存貨 應(yīng)付賬款 應(yīng)計(jì)費(fèi)用 其他 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量合計(jì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量合計(jì) 86901324111618 202

22、 82-33美國(guó)聯(lián)合公司投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量涉及資本性資產(chǎn)流量涉及資本性資產(chǎn)發(fā)生的變化：固定資發(fā)生的變化：固定資產(chǎn)的取得與出售（即產(chǎn)的取得與出售（即凈資本性支出）。凈資本性支出）。固定資產(chǎn)的取得固定資產(chǎn)的出售 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 -19825 -1732-34美國(guó)聯(lián)合公司籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量美國(guó)聯(lián)合公司籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量涉及債權(quán)人和所有涉及債權(quán)人和所有者的現(xiàn)金流量主要者的現(xiàn)金流量主要指權(quán)益和負(fù)債的變指權(quán)益和負(fù)債的變動(dòng)。動(dòng)。到期債務(wù)（包括銀行借款）本金的償還發(fā)行長(zhǎng)期債券-73 86 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 4股利股票回購(gòu)-43新股發(fā)行 43-6 銀行借款的變動(dòng) -32-35美國(guó)聯(lián)合公司現(xiàn)金流量表美國(guó)聯(lián)合公司現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表解釋現(xiàn)金流量表解釋了經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投了經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量變動(dòng)。量變動(dòng)。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈利潤(rùn)折舊遞延稅款資產(chǎn)和負(fù)債的變動(dòng)應(yīng)收賬款存貨應(yīng)付賬款應(yīng)計(jì)費(fèi)用869013-