東風(fēng)汽車資產(chǎn)負債表綜合分析

1、東風(fēng)汽車(600006) 資產(chǎn)負債表水平分析 單位：萬元報表日期2013年 報表日期2012年 變動情況對總額的影響流動資產(chǎn) 變動額 變動（%）貨幣資金459,171.00貨幣資金245,127.00214044.00 87.32%19.26%交易性金融資產(chǎn)5.35交易性金融資產(chǎn)1,015.51-1010.16 -99.47%-0.09%應(yīng)收票據(jù)245,307.00應(yīng)收票據(jù)140,711.00104596.00 74.33%9.41%應(yīng)收賬款47,003.10應(yīng)收賬款71,622.40-24619.30 -34.37%-2.22%預(yù)付款項21,736.60預(yù)付款項15,110.406626.2

2、0 43.85%0.60%應(yīng)收利息233.03應(yīng)收利息462.81-229.78 -49.65%-0.02%應(yīng)收股利0應(yīng)收股利0.11-0.11 -100.00%0.00%其他應(yīng)收款10,279.20其他應(yīng)收款18,549.60-8270.40 -44.59%-0.74%存貨252,575.00存貨242,727.009848.00 4.06%0.89%流動資產(chǎn)合計1,036,310.00流動資產(chǎn)合計735,326.00300984.00 40.93%27.08%非流動資產(chǎn)可供出售金融資產(chǎn)7,005.00可供出售金融資產(chǎn)07005.00 0.63%長期股權(quán)投資84,835.90長期股權(quán)投資95

3、,649.40-10813.50 -11.31%-0.97%投資性房地產(chǎn)2,124.07投資性房地產(chǎn)2,205.68-81.61 -3.70%-0.01%固定資產(chǎn)原值353,890.00固定資產(chǎn)原值296,469.0057421.00 19.37%5.17%累計折舊139,702.00累計折舊122,243.0017459.00 14.28%1.57%固定資產(chǎn)凈值214,188.00固定資產(chǎn)凈值174,226.0039962.00 22.94%3.60%固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備1,151.03固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備1,159.13-8.10 -0.70%0.00%固定資產(chǎn)凈額213,037.00固定資產(chǎn)凈額

4、173,067.0039970.00 23.10%3.60%在建工程63,117.00在建工程24,774.4038342.60 154.77%3.45%固定資產(chǎn)清理406.53固定資產(chǎn)清理0406.53 0.04%無形資產(chǎn)43,009.50無形資產(chǎn)35,470.807538.70 21.25%0.68%開發(fā)支出1,988.27開發(fā)支出01988.27 0.18%商譽30,986.80商譽30,986.800.00 0.00%0.00%長期待攤費用45.64長期待攤費用045.64 0.00%遞延所得稅資產(chǎn)13,834.60遞延所得稅資產(chǎn)13,941.30-106.70 -0.77%-0.01

5、%非流動資產(chǎn)合計460,390.00非流動資產(chǎn)合計376,095.0084295.00 22.41%7.58%資產(chǎn)總計1,496,700.00資產(chǎn)總計1,111,420.00385280.00 34.67%34.67%流動負債短期借款18,108.80短期借款24,250.00-6141.20 -25.32%-0.55%應(yīng)付票據(jù)317,870.00應(yīng)付票據(jù)216,453.00101417.00 46.85%9.12%應(yīng)付賬款350,708.00應(yīng)付賬款220,287.00130421.00 59.21%11.73%預(yù)收款項55,184.40預(yù)收款項37,736.8017447.60 46.23

6、%1.57%應(yīng)付職工薪酬13,453.00應(yīng)付職工薪酬7,308.176144.83 84.08%0.55%應(yīng)交稅費-6,973.64應(yīng)交稅費-20,736.4013762.76 -66.37%1.24%應(yīng)付利息40.54應(yīng)付利息255.49-214.95 -84.13%-0.02%其他應(yīng)付款62,698.50其他應(yīng)付款35,876.1026822.40 74.76%2.41%流動負債合計811,090.00流動負債合計521,431.00289659.00 55.55%26.06%非流動負債長期借款-長期借款-0.00 0.00%應(yīng)付債券-應(yīng)付債券-0.00 0.00%長期應(yīng)付款-長期應(yīng)付款

7、-0.00 0.00%專項應(yīng)付款6.69專項應(yīng)付款81.69-75.00 -91.81%-0.01%預(yù)計非流動負債2,558.12預(yù)計非流動負債1,290.871267.25 98.17%0.11%遞延所得稅負債2,707.73遞延所得稅負債2,262.16445.57 19.70%0.04%其他非流動負債3,766.10其他非流動負債3,844.70-78.60 -2.04%-0.01%非流動負債合計9,038.64非流動負債合計7,479.421559.22 20.85%0.14%負債合計820,128.00負債合計528,910.00291218.00 55.06%26.20%所有者權(quán)益

8、實收資本(或股本)200,000.00實收資本(或股本)200,000.000.00 0.00%0.00%資本公積68,464.80資本公積63,839.404625.40 7.25%0.42%盈余公積62,370.30盈余公積59,919.802450.50 4.09%0.22%未分配利潤210,922.00未分配利潤199,579.0011343.00 5.68%1.02%歸屬于母公司股東權(quán)益合計541,757.00歸屬于母公司股東權(quán)益合計523,338.0018419.00 3.52%1.66%少數(shù)股東權(quán)益134,814.00少數(shù)股東權(quán)益59,173.4075640.60 127.83%

9、6.81%所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)合計676,571.00所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)合計582,511.0094060.00 16.15%8.46%負債和所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)總計1,496,700.00負債和所有者權(quán)益(或股東權(quán)益)總計1,111,420.00385280.00 34.67%34.67%（1） 從投資或資產(chǎn)角度進行分析評價（因是以萬元為單位，所以存在一定的誤差） 東風(fēng)汽車公司總資產(chǎn)本期增加385280萬元，增長幅度為34.67%，說明東風(fēng)汽車公司本年資產(chǎn)規(guī)模有較大幅度的增長。進一步分析：1、 流動資產(chǎn)本期增加了300984萬元，增長的幅度為40.93%，使總資產(chǎn)的規(guī)模增長了2

10、7.08%；非流動資產(chǎn)本期增加了84295萬元，增加的幅度為22.41%，使總資產(chǎn)的規(guī)模增加了7.58%；兩者合計使總資產(chǎn)增加了385280萬元，增長幅度為34.67%。2、 本期總資產(chǎn)的增長主要體現(xiàn)在流動資產(chǎn)的增長上。如果僅從這一變化來看，該公司的流動性很好。3、流動資產(chǎn)中，貨幣資金增加了214044萬元，增長幅度為87.32%，對總資產(chǎn)的影響19.26%。貨幣資金的增長提高了公司的償債能力，滿足了資金流動性需要。應(yīng)收票據(jù)增加104596萬元，漲幅74.33%，對總資產(chǎn)的影響為9.41%，影響很大。應(yīng)收賬款減少-4619.30萬元，下降幅度為-34.37%，對總資產(chǎn)的影響-2.22%。預(yù)付賬

11、款增長了6626.20，漲幅為43.85%，對總資產(chǎn)的影響為0.60%。且影響算大。存貨增長9848萬元，增長幅度為4.06%，對總資產(chǎn)的影響為0.89%，影響算大。以上的數(shù)據(jù)曾浩表明了公司的流動性真的很好。4、非流動資產(chǎn)的各項目都有不同程度的增減變動，但其增長主要體現(xiàn)在以下幾個方面上：在建工程本期增長38342萬元，增長的幅度為154.77%，對總資產(chǎn)的影響為3.45%。在建工程的增長說明了公司的生產(chǎn)能力的增強，管理者應(yīng)該繼續(xù)保持，但是不可過大幅的增加，否則就會給公司生產(chǎn)上在成很大的壓力。二是固定資產(chǎn)的大幅度增加。固定資產(chǎn)本期增加39970萬元，增長幅度為23.10%。對總資產(chǎn)的影響為3.6

12、%。固定資產(chǎn)的增加是由于公司本期在建工程項目部分達到可使用狀態(tài)轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)，這種變動有助于形成現(xiàn)實的生產(chǎn)能力。三是無形資產(chǎn)的增長。無形資產(chǎn)本期增加7538.70萬元，增長幅度為21.25%，對總資產(chǎn)的影響為0.68%，本期無形資產(chǎn)增加的主要原因是公司新增土地使用權(quán)以及達到預(yù)定用途的研究開發(fā)項目的開發(fā)階段支出轉(zhuǎn)入無形資產(chǎn)。四是開發(fā)支出的增加。開發(fā)支出本期增加1988.27萬元對總資產(chǎn)的影響為0.18%，增加的主要原因是公司繼續(xù)增加相關(guān)研發(fā)投入。（二）從籌資或權(quán)益角度進行分析評價東風(fēng)汽車公司權(quán)益總額較上年同期增加385280萬元，增長幅度為34.67%，說明東風(fēng)汽車公司本年度總權(quán)益額有較大的增長。

13、進一步分析可以發(fā)現(xiàn)：1、 負債本期增長291218萬元，增長幅度為55.06%，使權(quán)益總額增長了26.20%；股東權(quán)益本期增加了94060萬元，增長幅度為16.15%，使權(quán)益總額增長了8.46%，兩者合計使權(quán)益總額本期增加385280萬元，增長幅度為34.67%，不如負債對總權(quán)益的影響大，說明企業(yè)的總資產(chǎn)增長主要受是負債增長的影響，這種變動可能會加大公司償債壓力和財務(wù)風(fēng)險。2、 本期權(quán)益總額增長主要體現(xiàn)在負債的增長上，流動負債的增長是其主要方面。流動負債本期增長289659萬元，增長幅度為55.55%，對權(quán)益總額的影響為26.06%，流動負債的增加主要體現(xiàn)在以下幾個方面：一是其他應(yīng)付款，其他應(yīng)

14、付款本期增長26822.40萬元，增長幅度為74.76%，對權(quán)益總額的影響為2.41%，其他應(yīng)付款增加的主要原因是公司本期變賣原材料等物品所致。二是應(yīng)付職工薪酬，應(yīng)付職工薪酬本期增長6144.83萬元，增長幅度為84.08%，對權(quán)益總額的影響為0.55%，應(yīng)付職工薪酬增加的主要原因是公司的生產(chǎn)人員有所增加。非流動負債增長1559.22萬元，漲幅20.85%，對總權(quán)益影響0.14%。非流動負債的增加主要是在其他非流動負債中體現(xiàn)，它增加的主要原因是公司本期收到的與資產(chǎn)相關(guān)的政府補助有所增加。從上面我們可以得出該公司近期的償債壓力比較大。3、 股東權(quán)益本期增加94060萬元，增長幅度為16.15%，

15、使權(quán)益總額增長了8.46%。公司的少數(shù)股東權(quán)益大幅度增長，這一現(xiàn)象說明了東風(fēng)汽車可能在今年并購了一家子公司所導(dǎo)致。但是凡事有利就有弊，如果少數(shù)股東權(quán)益再如此大幅度的增長下去的話，可能會導(dǎo)致母公司能實際控制、支配的財務(wù)資產(chǎn)規(guī)模卻大打折扣，即“能看不能動”。這一點是必須要時刻提醒著的。資產(chǎn)負債表垂直分析 單位金額：萬元報表日期2013年報表日期2012年2013年2012年變動情況流動資產(chǎn)貨幣資金459,171.00貨幣資金245,12730.68%22.06%8.62%交易性金融資產(chǎn)5.35交易性金融資1,015.510.00%0.09%-0.09%應(yīng)收票據(jù)245,307.00應(yīng)收票據(jù)140,7

16、11.016.39%12.66%3.73%應(yīng)收賬款47,003.10應(yīng)收賬款71,622.403.14%6.44%-3.30%預(yù)付款項21,736.60預(yù)付款項15,110.401.45%1.36%0.09%應(yīng)收利息233.03應(yīng)收利息462.810.02%0.04%-0.03%應(yīng)收股利0應(yīng)收股利0.110.00%0.00%0.00%其他應(yīng)收款10,279.20其他應(yīng)收款18,549.600.69%1.67%-0.98%存貨252,575.00存貨242,72716.88%21.84%-4.96%流動資產(chǎn)合計1,036,310流動資產(chǎn)合計735,32669.24%66.16%3.08%非流動資

17、產(chǎn)可供出售金融資7,005.00可供出售金融00.47%0.00%0.47%長期股權(quán)投資84,835.90長期股權(quán)投資95,649.405.67%8.61%-2.94%投資性房地產(chǎn)2,124.07投資性房地產(chǎn)2,205.680.14%0.20%-0.06%固定資產(chǎn)原值353,890.00固定資產(chǎn)原值296,469.023.64%26.67%-3.03%累計折舊139,702.00累計折舊122,2439.33%11.00%-1.66%固定資產(chǎn)凈值214,188.00固定資產(chǎn)凈值174,22614.31%15.68%-1.37%固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備1,151.03固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備1,159.130.

18、08%0.10%-0.03%固定資產(chǎn)凈額213,037.00固定資產(chǎn)凈額173,06714.23%15.57%-1.34%在建工程63,117.00在建工程24,774.404.22%2.23%1.99%固定資產(chǎn)清理406.53固定資產(chǎn)清理00.03%0.00%0.03%無形資產(chǎn)43,009.50無形資產(chǎn)35,470.802.87%3.19%-0.32%開發(fā)支出1,988.27開發(fā)支出00.13%0.00%0.13%商譽30,986.80商譽30,986.802.07%2.79%-0.72%長期待攤費用45.64長期待攤費用00.00%0.00%0.00%遞延所得稅資產(chǎn)13,834.60遞延所

19、得稅資13,941.300.92%1.25%-0.33%非流動資產(chǎn)合計460,390.00非流動資產(chǎn)376,09530.76%33.84%-3.08%資產(chǎn)總計1,496,700資產(chǎn)總計1,111,420100.00%100.00%0.00%流動負債短期借款18,108.80短期借款24,250.001.21%2.18%-0.97%應(yīng)付票據(jù)317,870.00應(yīng)付票據(jù)216,45321.24%19.48%1.76%應(yīng)付賬款350,708.00應(yīng)付賬款220,28723.43%19.82%3.61%預(yù)收款項55,184.40預(yù)收款項37,736.803.69%3.40%0.29%應(yīng)付職工薪酬13,

20、453.00應(yīng)付職工薪酬7,308.170.90%0.66%0.24%應(yīng)交稅費-6,973.64應(yīng)交稅費-20,736.4-0.47%-1.87%1.40%應(yīng)付利息40.54應(yīng)付利息255.490.00%0.02%-0.02%其他應(yīng)付款62,698.50其他應(yīng)付款35,876.104.19%3.23%0.96%流動負債合計811,090.00流動負債合521,43154.19%46.92%7.28%非流動負債長期借款-長期借款-應(yīng)付債券-應(yīng)付債券-長期應(yīng)付款-長期應(yīng)付款-專項應(yīng)付款6.69專項應(yīng)付款81.690.00%0.01%-0.01%預(yù)計非流動負債2,558.12預(yù)計非流動負債1,290

21、.870.17%0.12%0.05%遞延所得稅負債2,707.73遞延所得稅負債2,262.160.18%0.20%-0.02%其他非流動負債3,766.10其他非流動負債3,844.700.25%0.35%-0.09%非流動負債合計9,038.64非流動負債合計7,479.420.60%0.67%-0.07%負債合計820,128.00負債合計528,910.0054.80%47.59%7.21%所有者權(quán)益實收資本(或股本)200,000.00實收資本(或股本)200,00013.36%17.99%-4.63%資本公積68,464.80資本公積63,839.404.57%5.74%-1.17%盈余公積62,370.30盈余公積59,919.804.17%5.39%-1.22%未分配利潤210,922.00未分配利潤199,579.14.09%17.96%-3.86%歸屬于母公司股東權(quán)益合計541,757.00歸屬于母公司股東權(quán)益合計523,3