凈穩(wěn)定資金比例計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)

1、附件3凈穩(wěn)定資金比例計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)一、凈穩(wěn)定資金比例凈穩(wěn)定資金比例旨在確保商業(yè)銀行具有充足的穩(wěn)定資金來(lái)源，以滿足各類資產(chǎn)和表外風(fēng)險(xiǎn)敞口對(duì)穩(wěn)定資金的需求。凈穩(wěn)定資金比例=可用的穩(wěn)定資金/所需的穩(wěn)定資金×100%二、可用的穩(wěn)定資金可用的穩(wěn)定資金是指商業(yè)銀行各類資本與負(fù)債項(xiàng)目的賬面價(jià)值與其對(duì)應(yīng)的可用穩(wěn)定資金系數(shù)的乘積之和。其中，賬面價(jià)值指資本或負(fù)債項(xiàng)目在進(jìn)行監(jiān)管扣除或其他調(diào)整前的余額?？捎梅€(wěn)定資金系數(shù)的設(shè)定反映了負(fù)債的穩(wěn)定性，包括負(fù)債期限及不同類型的資金提供者在收回資金傾向上的差異。一是體現(xiàn)融資期限差異。凈穩(wěn)定資金比例通常假定長(zhǎng)期負(fù)債較短期負(fù)債更為穩(wěn)定。二是體現(xiàn)融資類型和交易對(duì)手差異。凈穩(wěn)定資金

2、比例假定短期（期限小于1年）零售客戶存款和小企業(yè)客戶融資較相同期限的來(lái)自其他交易對(duì)手的批發(fā)融資更為穩(wěn)定。（一）可用的穩(wěn)定資金項(xiàng)目1.可用穩(wěn)定資金系數(shù)為100%的項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)為100%的項(xiàng)目包括：（1）監(jiān)管資本；（2）有效剩余期限在1年及以上的其他資本工具；（3）有效剩余期限在1年及以上的所有有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保借款和負(fù)債。監(jiān)管資本應(yīng)當(dāng)滿足商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）第三章資本定義相關(guān)要求。監(jiān)管資本含監(jiān)管資本扣除項(xiàng)，但不包括剩余期限小于1年的二級(jí)資本工具。根據(jù)商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）第三章第四節(jié)規(guī)定在2022年后不得計(jì)入監(jiān)管資本的部分，不得納入凈穩(wěn)定資金比例的監(jiān)管資本計(jì)算。有效剩余期限在1

3、年及以上的其他資本工具不包括若行權(quán)將會(huì)使預(yù)期剩余期限降到1年以下的帶有明確或嵌入期權(quán)的資本工具。有效剩余期限在1年及以上的所有有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保借款和負(fù)債，包括定期存款，但不包括最終剩余期限1年以上的負(fù)債產(chǎn)生的1年以內(nèi)的現(xiàn)金流。2.可用穩(wěn)定資金系數(shù)為95%的項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)為95%的項(xiàng)目為來(lái)自零售和小企業(yè)客戶的穩(wěn)定存款，包括無(wú)確定到期日（活期）存款和剩余期限小于1年的定期存款。3.可用穩(wěn)定資金系數(shù)為90%的項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)為90%的項(xiàng)目為來(lái)自零售和小企業(yè)客戶的欠穩(wěn)定存款，包括無(wú)確定到期日（活期）存款和剩余期限小于1年的定期存款。4.可用穩(wěn)定資金系數(shù)為50%的項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)為50%的項(xiàng)

4、目包括：（1）非金融企業(yè)客戶提供的剩余期限小于1年的有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保融資；（2）業(yè)務(wù)關(guān)系存款；（3）主權(quán)、公共部門實(shí)體以及多邊和國(guó)家開發(fā)銀行提供的剩余期限小于1年的融資；（4）以上所列之外的剩余期限在6個(gè)月到1年的其他有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保融資，包括中央銀行和金融機(jī)構(gòu)提供的剩余期限在6個(gè)月到1年的融資。5.可用穩(wěn)定資金系數(shù)為0%的項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)為0%的項(xiàng)目包括：（1）以上所列之外的其他負(fù)債和權(quán)益，包括中央銀行和金融機(jī)構(gòu)提供的剩余期限在6個(gè)月以內(nèi)的融資；（2）無(wú)明確到期日的負(fù)債；（3）凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債大于凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)時(shí)，凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債與凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)的

5、差額；（4）由購(gòu)買金融工具、外匯和大宗商品產(chǎn)生的“交易日”應(yīng)付款。無(wú)明確到期日的負(fù)債包括空頭和無(wú)到期日的頭寸，但不含遞延稅負(fù)債和少數(shù)股東權(quán)益。在計(jì)算凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債時(shí)應(yīng)首先確定衍生產(chǎn)品負(fù)債。當(dāng)衍生產(chǎn)品合約價(jià)值為負(fù)時(shí)，可基于衍生產(chǎn)品合約的重置成本（通過(guò)“盯市”原則獲得）計(jì)算衍生產(chǎn)品負(fù)債。如果存在符合商業(yè)銀行杠桿率管理辦法中有關(guān)條件的雙邊軋差合約，合約覆蓋的衍生產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)敞口的重置成本為凈重置成本。在計(jì)算凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債時(shí)，與衍生產(chǎn)品合約有關(guān)的、以變動(dòng)保證金形式提供的抵（質(zhì)）押品，無(wú)論是何種資產(chǎn)，都應(yīng)當(dāng)從負(fù)的重置成本中扣除。即凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債=（衍生產(chǎn)品負(fù)債）-（衍生產(chǎn)

6、品負(fù)債中作為變動(dòng)保證金提供的所有押品）。所扣除的抵（質(zhì)）押品，其相關(guān)資產(chǎn)不納入所需的穩(wěn)定資金計(jì)算。在計(jì)算凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)時(shí)應(yīng)首先確定衍生產(chǎn)品資產(chǎn)。當(dāng)衍生產(chǎn)品合約價(jià)值為正時(shí)，可基于衍生產(chǎn)品合約的重置成本（通過(guò)“盯市”原則獲得）計(jì)算。如果存在符合商業(yè)銀行杠桿率管理辦法中有關(guān)條件的雙邊軋差合約，合約覆蓋的衍生產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)敞口的重置成本為凈重置成本。在計(jì)算凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)時(shí)，無(wú)論銀行在會(huì)計(jì)核算方法或基于風(fēng)險(xiǎn)的框架下是否允許凈額結(jié)算，除非因該衍生產(chǎn)品資產(chǎn)而收到的抵（質(zhì)）押品是現(xiàn)金變動(dòng)保證金的形式并且滿足商業(yè)銀行杠桿率管理辦法中的條件，否則抵（質(zhì)）押品不能沖抵正的重置成本。任何與收到的初始

7、保證金或不滿足上述條件的變動(dòng)保證金有關(guān)的負(fù)債，不能沖抵衍生產(chǎn)品資產(chǎn)并且可用穩(wěn)定資金系數(shù)應(yīng)為0%。若滿足相關(guān)條件，凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)=（衍生產(chǎn)品資產(chǎn)）-（衍生產(chǎn)品資產(chǎn)中收到的作為變動(dòng)保證金的現(xiàn)金押品）。與購(gòu)買金融工具、外匯和大宗商品相關(guān)的“交易日”應(yīng)付款，是由于以下原因產(chǎn)生的應(yīng)付款項(xiàng)：（1）此類交易預(yù)期在標(biāo)準(zhǔn)結(jié)算周期內(nèi)結(jié)算或在對(duì)于相關(guān)交易所或交易類型來(lái)說(shuō)是通常的周期內(nèi)結(jié)算，或者（2）此類交易雖未能結(jié)算但仍預(yù)期會(huì)完成結(jié)算。（二）關(guān)于期限計(jì)算的說(shuō)明如果商業(yè)銀行的外部投資者有權(quán)在合同到期日之前要求銀行償還資本或負(fù)債項(xiàng)下的資金，該資本與負(fù)債項(xiàng)目的期限應(yīng)按照外部投資者行使上述權(quán)利的最早日期確定。即

8、使商業(yè)銀行有權(quán)自主確定是否提前償還資本或負(fù)債項(xiàng)下的資金，考慮聲譽(yù)因素，該資本與負(fù)債項(xiàng)目的期限也應(yīng)按照商業(yè)銀行會(huì)行使提前償還的權(quán)利來(lái)確定，并將上述資本與負(fù)債項(xiàng)目適用相應(yīng)的可用穩(wěn)定資金系數(shù)。對(duì)長(zhǎng)期負(fù)債來(lái)說(shuō)，只有現(xiàn)金流正好是6個(gè)月和1年或超過(guò)6個(gè)月和1年的部分，才能被視為有效剩余期限分別為6個(gè)月和1年或大于6個(gè)月和1年的負(fù)債。遞延稅負(fù)債的期限按照其可能實(shí)現(xiàn)的最近日期確定，少數(shù)股東權(quán)益應(yīng)按照具體工具的期限確定（通常是永續(xù)的）。根據(jù)期限將遞延稅負(fù)債和少數(shù)股東權(quán)益歸入相應(yīng)類別并適用該類別的可用穩(wěn)定資金系數(shù)，即：若有效剩余期限在1年及以上則適用100%的可用穩(wěn)定資金系數(shù)，若有效剩余期限在6個(gè)月到1年之間則適

9、用50%的可用穩(wěn)定資金系數(shù)，若有效剩余期限小于6個(gè)月則適用0%的可用穩(wěn)定資金系數(shù)。三、所需的穩(wěn)定資金所需的穩(wěn)定資金是指商業(yè)銀行各類資產(chǎn)項(xiàng)目的賬面價(jià)值以及表外風(fēng)險(xiǎn)敞口與其對(duì)應(yīng)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)的乘積之和。賬面價(jià)值總體上應(yīng)按照會(huì)計(jì)價(jià)值填報(bào)，即扣除相應(yīng)的減值準(zhǔn)備。所需的穩(wěn)定資金取決于銀行所持各類資產(chǎn)以及表外風(fēng)險(xiǎn)敞口的流動(dòng)性特征、剩余期限。所需穩(wěn)定資金系數(shù)的設(shè)定反映了銀行資產(chǎn)和表外風(fēng)險(xiǎn)敞口的流動(dòng)性特征，主要考慮了以下內(nèi)容：一是穩(wěn)定的信用創(chuàng)造。凈穩(wěn)定資金比例要求一部分對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貸款必須由穩(wěn)定資金支持，以確保這類信用中介的連續(xù)性。二是銀行行為。凈穩(wěn)定資金比例假定銀行需要對(duì)相當(dāng)一部分到期貸款進(jìn)行展期以維護(hù)

10、其客戶關(guān)系。三是資產(chǎn)期限。凈穩(wěn)定資金比例假定一些短期資產(chǎn)（期限小于1年）需要的穩(wěn)定資金較少，因?yàn)椴糠侄唐谫Y產(chǎn)到期后無(wú)需展期。四是資產(chǎn)質(zhì)量和流動(dòng)性價(jià)值。凈穩(wěn)定資金比例假定可被證券化或交易，因此可以作為抵（質(zhì)）押品獲得額外資金或在市場(chǎng)上出售的無(wú)變現(xiàn)障礙的高質(zhì)量資產(chǎn)無(wú)需全部由穩(wěn)定資金支持。此外，銀行需要有額外的穩(wěn)定資金來(lái)源，至少可用于支持部分由表外承諾業(yè)務(wù)和或有融資義務(wù)帶來(lái)的潛在流動(dòng)性需求。各類資產(chǎn)所對(duì)應(yīng)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)用于估計(jì)該資產(chǎn)因?yàn)樾枰蛊?，或無(wú)法在1年以內(nèi)以較小成本通過(guò)出售或用作擔(dān)保融資交易的押品方式變現(xiàn)，而需要進(jìn)行融資的金額。該金額應(yīng)由穩(wěn)定資金支持。部分表外風(fēng)險(xiǎn)敞口只需要很少的直接或立即

11、資金支持，但卻可能在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)導(dǎo)致嚴(yán)重流動(dòng)性短缺，因此銀行需要擁有充足的穩(wěn)定資金應(yīng)對(duì)未來(lái)1年內(nèi)表外風(fēng)險(xiǎn)敞口的資金支持需求。（一）表內(nèi)資產(chǎn)1.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為0%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為0%的項(xiàng)目包括：（1）現(xiàn)金；（2）存放于中央銀行的準(zhǔn)備金（包括法定準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）；（3）剩余期限小于6個(gè)月的對(duì)中央銀行的債權(quán)；（4）由出售金融工具、外匯和大宗商品產(chǎn)生的“交易日”應(yīng)收款。與出售金融工具、外匯和大宗商品相關(guān)的“交易日”應(yīng)收款，是由于以下原因產(chǎn)生的應(yīng)收款項(xiàng)：（1）此類交易預(yù)期在標(biāo)準(zhǔn)結(jié)算周期內(nèi)結(jié)算或在對(duì)于相關(guān)交易所或交易類型來(lái)說(shuō)是通常的周期內(nèi)結(jié)算，或者（2）此類交易雖未能結(jié)算但仍預(yù)期會(huì)完成結(jié)算。

12、如果在結(jié)算日會(huì)計(jì)模式下，金融工具、外匯和大宗商品的交易并沒有作為衍生產(chǎn)品或抵押融資反映在銀行的資產(chǎn)負(fù)債表中，但未來(lái)結(jié)算時(shí)這些交易的影響將反映在資產(chǎn)負(fù)債表中，那么銀行應(yīng)當(dāng)將已執(zhí)行買入訂單的這三類交易納入所需的穩(wěn)定資金計(jì)算，已執(zhí)行賣出訂單的上述三類交易不納入計(jì)算。2.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為5%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為5%的項(xiàng)目為無(wú)變現(xiàn)障礙的其他一級(jí)資產(chǎn)，不包括已納入0%所需穩(wěn)定資金系數(shù)類別的資產(chǎn)。無(wú)變現(xiàn)障礙的其他一級(jí)資產(chǎn)須滿足流動(dòng)性覆蓋率的相關(guān)要求，包括（1）由在信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法下適用0%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的主權(quán)實(shí)體、中央銀行、公共部門實(shí)體（PSEs）、國(guó)際清算銀行、國(guó)際貨幣基金組織、歐洲央行和歐盟委員會(huì)或多邊開

13、發(fā)銀行發(fā)行或擔(dān)保的可交易證券；（2）流動(dòng)性覆蓋率要求中規(guī)定的特定的非0%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的主權(quán)或中央銀行債券。3.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為10%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為10%的項(xiàng)目為向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的符合以下條件的剩余期限小于6個(gè)月的無(wú)變現(xiàn)障礙貸款：（1）貸款由一級(jí)資產(chǎn)擔(dān)保；（2）銀行在貸款期限內(nèi)能自由地使用收到的擔(dān)保物，將其用于再抵（質(zhì)）押。4.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為15%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為15%的項(xiàng)目包括：（1）向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的剩余期限小于6個(gè)月的其他無(wú)變現(xiàn)障礙貸款，不包括已納入10%所需穩(wěn)定資金系數(shù)類別的貸款；（2）無(wú)變現(xiàn)障礙的2A資產(chǎn)。無(wú)變現(xiàn)障礙2A資產(chǎn)須滿足流動(dòng)性覆蓋率的相關(guān)要求，包括（1）由在信

14、用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法下適用20%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的主權(quán)實(shí)體、中央銀行、公共部門實(shí)體（PSEs）、多邊開發(fā)銀行發(fā)行或擔(dān)保的可交易證券；（2）信用評(píng)級(jí)為AA-或更高的公司債券（含商業(yè)票據(jù)）和擔(dān)保債券。5.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為50%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為50%的項(xiàng)目包括：（1）無(wú)變現(xiàn)障礙的2B資產(chǎn)；（2）存在變現(xiàn)障礙的時(shí)間在6個(gè)月到1年之間的合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)；（3）向金融機(jī)構(gòu)和中央銀行發(fā)放的剩余期限為6個(gè)月到1年的貸款；（4）存放在其他金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)關(guān)系存款，且接收存款方對(duì)該業(yè)務(wù)關(guān)系存款適用50%的可用穩(wěn)定資金系數(shù)；（5）其他剩余期限小于1年的非合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)，包括向非金融機(jī)構(gòu)客戶、零售和小企業(yè)客戶、主權(quán)、公

15、共部門實(shí)體、多邊和國(guó)家開發(fā)銀行發(fā)放的貸款。無(wú)變現(xiàn)障礙2B資產(chǎn)須滿足流動(dòng)性覆蓋率的相關(guān)要求，包括信用評(píng)級(jí)在A+至BBB-之間的企業(yè)債券（含商業(yè)票據(jù)）。6.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為65%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為65%的項(xiàng)目包括：（1）剩余期限在1年及以上、在信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法下風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重不高于35%的無(wú)變現(xiàn)障礙住房抵押貸款；（2）剩余期限在1年及以上、在信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法下風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重不高于35%的其他無(wú)變現(xiàn)障礙貸款，但不包括向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的貸款。7.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為85%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為85%的項(xiàng)目包括：（1）作為衍生產(chǎn)品交易初始保證金的現(xiàn)金、證券或其他資產(chǎn)，以及向中央交易對(duì)手違約基金提供的現(xiàn)金或其他資產(chǎn)

16、；（2）剩余期限1年及以上、信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法下風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重超過(guò)35%的無(wú)變現(xiàn)障礙的未逾期或逾期未超過(guò)90天的貸款，但不包括向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的貸款；（3）不符合合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)、剩余期限1年及以上的未違約的無(wú)變現(xiàn)障礙證券和在交易所交易的權(quán)益類證券；（4）實(shí)物交易的大宗商品，包括黃金。作為衍生產(chǎn)品交易初始保證金的現(xiàn)金、證券或其他資產(chǎn)，包括表內(nèi)外的所有初始保證金，但不包括銀行不保證第三方表現(xiàn)、代表客戶支付的初始保證金。這種情況下，交易是以客戶的名義進(jìn)行的，銀行只為客戶參與第三方（如中央交易對(duì)手）的衍生產(chǎn)品清算提供通道，不保證第三方表現(xiàn)。作為衍生產(chǎn)品合約初始保證金的證券或其他資產(chǎn)如果在其他情況下適用更高

17、的所需穩(wěn)定資金系數(shù)，則此處應(yīng)保持該系數(shù)。對(duì)于銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的資產(chǎn)，如果銀行將其作為初始保證金使用并計(jì)提所需穩(wěn)定資金，該資產(chǎn)應(yīng)不再視作存在變現(xiàn)障礙的資產(chǎn)計(jì)算所需穩(wěn)定資金，以避免重復(fù)計(jì)算。8.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為100%的項(xiàng)目所需穩(wěn)定資金系數(shù)為100%的項(xiàng)目包括：（1）存在變現(xiàn)障礙的期限在1年及以上的全部資產(chǎn)；（2）凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)大于凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債時(shí)，凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)與凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債的差額；（3）以上所列之外的所有其他資產(chǎn)，包括逾期超過(guò)90天的貸款、向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的剩余期限1年及以上的貸款、非交易所交易的權(quán)益類證券、固定資產(chǎn)、監(jiān)管資本扣除項(xiàng)、留存利息、

18、保險(xiǎn)資產(chǎn)、子公司權(quán)益和違約證券等。9.由銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)視情形確定所需穩(wěn)定資金系數(shù)的項(xiàng)目衍生產(chǎn)品附加要求由銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)視情形確定。（二）表內(nèi)項(xiàng)目計(jì)算說(shuō)明1.合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)中的限制要求納入凈穩(wěn)定資金比例計(jì)算的合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)無(wú)需考慮流動(dòng)性覆蓋率計(jì)算中的操作性要求以及對(duì)二級(jí)和2B級(jí)資產(chǎn)的上限要求，也無(wú)需考慮流動(dòng)性覆蓋率一級(jí)資產(chǎn)中對(duì)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重不為0%的外幣債券的限制要求。2.存在變現(xiàn)障礙資產(chǎn)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)存在變現(xiàn)障礙的資產(chǎn)包括但不限于資產(chǎn)支持證券、擔(dān)保債券中的資產(chǎn)以及證券融資交易或抵押品互換交易中用作抵押品的資產(chǎn)。對(duì)于存在變現(xiàn)障礙的期限為1年及以上的資產(chǎn)，適用100%的所需穩(wěn)定資金系

19、數(shù)。對(duì)于存在變現(xiàn)障礙的期限為6個(gè)月到1年的資產(chǎn)，如果該資產(chǎn)無(wú)變現(xiàn)障礙后的所需穩(wěn)定資金系數(shù)為50%或以下，則該資產(chǎn)適用50%的所需穩(wěn)定資金系數(shù)；如果該資產(chǎn)無(wú)變現(xiàn)障礙后的所需穩(wěn)定資金系數(shù)高于50%，那么應(yīng)適用這個(gè)更高的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。當(dāng)資產(chǎn)存在變現(xiàn)障礙的期限少于6個(gè)月時(shí)，該資產(chǎn)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)與同類無(wú)變現(xiàn)障礙資產(chǎn)相同。在整體市場(chǎng)處于金融壓力或宏觀經(jīng)濟(jì)面臨特殊挑戰(zhàn)時(shí)期，中央銀行為實(shí)現(xiàn)其職責(zé)而實(shí)施非標(biāo)準(zhǔn)的、暫時(shí)的操作。在這類特殊的中央銀行流動(dòng)性操作中存在變現(xiàn)障礙的資產(chǎn)可以被賦予一個(gè)較低的所需穩(wěn)定資金系數(shù)，但這個(gè)系數(shù)不能低于無(wú)變現(xiàn)障礙情況下該資產(chǎn)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)將與中央銀行討論

20、確定合適的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。3.比照向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款處理的項(xiàng)目關(guān)于存放在其他金融機(jī)構(gòu)的非業(yè)務(wù)關(guān)系存款應(yīng)比照向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款，根據(jù)期限計(jì)算所需的穩(wěn)定資金。關(guān)于逆回購(gòu)和擔(dān)保融資交易相關(guān)資產(chǎn)應(yīng)比照向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款，根據(jù)期限和押品條件等計(jì)算所需的穩(wěn)定資金。對(duì)于無(wú)明確到期日的逆回購(gòu)交易，除非銀行有充足證據(jù)向銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)說(shuō)明該交易將在未來(lái)1年內(nèi)的某個(gè)時(shí)間前到期，否則均應(yīng)假定該交易將持續(xù)至1年以上并采用100%的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。4.收到或付出證券和押品的處理根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表和會(huì)計(jì)處理要求，對(duì)于通過(guò)證券融資交易（如逆回購(gòu)和押品互換）借入但不享有收益權(quán)的證券，以及通過(guò)押品互換收到的不在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)反

21、映的證券，銀行不應(yīng)當(dāng)計(jì)入資產(chǎn)；對(duì)于證券融資交易中借出的享有收益權(quán)的證券，銀行應(yīng)當(dāng)計(jì)入資產(chǎn)。當(dāng)銀行通過(guò)回購(gòu)或其他證券融資交易持有了存在變現(xiàn)障礙的證券，但享有收益權(quán)，并且反映在銀行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)，銀行也應(yīng)計(jì)算相應(yīng)的所需穩(wěn)定資金。收到的不計(jì)入資產(chǎn)的押品，無(wú)需計(jì)算所需的穩(wěn)定資金；收到的計(jì)入資產(chǎn)的押品，應(yīng)根據(jù)其是否為合格優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)、期限、發(fā)行人等特征，計(jì)算所需的穩(wěn)定資金。5.證券融資交易的軋差要求滿足商業(yè)銀行杠桿率管理辦法中的軋差條件時(shí)，與單一交易對(duì)手進(jìn)行的證券融資交易在計(jì)算凈穩(wěn)定資金比例時(shí)以凈額計(jì)量。其他由于證券融資交易產(chǎn)生的應(yīng)收款和應(yīng)付款應(yīng)分別計(jì)算所需的穩(wěn)定資金和可用的穩(wěn)定資金，而不能進(jìn)行軋差，

22、即不能凈額計(jì)算。6.相互依存項(xiàng)目特定資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目根據(jù)合同約定是相互依存的，是指當(dāng)資產(chǎn)仍保留在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)時(shí)負(fù)債不能到期，資產(chǎn)的本金償還現(xiàn)金流不能被用于償還負(fù)債以外的用途，并且負(fù)債資金不能投資于其他資產(chǎn)。相互依存項(xiàng)目需滿足以下條件：（1）每對(duì)相互依存的資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目必須是可以清楚識(shí)別的；（2）負(fù)債和與其相互依存資產(chǎn)的期限和本金數(shù)量應(yīng)該相同；（3）銀行作為一個(gè)轉(zhuǎn)手方將收到的資金（相互依存負(fù)債）用于相應(yīng)的相互依存資產(chǎn)；（4）每對(duì)相互依存負(fù)債和資產(chǎn)的對(duì)手方不能相同。銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)綜合考慮是否存在負(fù)面激勵(lì)或產(chǎn)生意料之外后果等，來(lái)確定某對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債是否屬于相互依存的項(xiàng)目。相互依存的資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目將分

23、別適用0%的所需穩(wěn)定資金系數(shù)和0%的可用穩(wěn)定資金系數(shù)。衍生產(chǎn)品不適用于相互依存項(xiàng)目。具體的相互依存項(xiàng)目按銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。7.關(guān)于期限計(jì)算的說(shuō)明各類資產(chǎn)都根據(jù)其合同剩余期限或流動(dòng)性特征被賦予相應(yīng)的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。在確定資產(chǎn)的期限時(shí)，應(yīng)假定投資者會(huì)行使展期的權(quán)利。對(duì)于銀行自主選擇是否行權(quán)的資產(chǎn)，銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)將考慮可能限制銀行不行權(quán)能力的聲譽(yù)因素。因?yàn)槿绻y行不行權(quán)，可能暗示其存在融資風(fēng)險(xiǎn)。尤其是當(dāng)市場(chǎng)預(yù)期某些資產(chǎn)將展期時(shí)，銀行和銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)該假定該資產(chǎn)將被展期，并據(jù)此將其歸入相應(yīng)的所需穩(wěn)定資金類別中。對(duì)于分期償還的貸款，1年內(nèi)到期的部分可歸入剩余期限小于1年的類別。

24、其他與分期償還貸款類似的債權(quán)，也應(yīng)按照不同期限分別適用不同的所需穩(wěn)定資金系數(shù)。對(duì)于無(wú)明確到期日的貸款，即使客戶可以在無(wú)任何罰金的情況下提前還款，該貸款仍應(yīng)視作有效剩余期限在1年以上的貸款，并根據(jù)客戶類型和風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重等計(jì)算相應(yīng)的所需穩(wěn)定資金。對(duì)于定期審核并根據(jù)審核情況確定是否繼續(xù)放款的貸款，如提供給客戶的透支便利等，一般情況下基于聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)考慮應(yīng)假定貸款將持續(xù)發(fā)放而不會(huì)收回。銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以考慮收回貸款的動(dòng)機(jī)及可能性，逐例判定某項(xiàng)貸款能否以下一次審核日作為到期日。（三）表外風(fēng)險(xiǎn)敞口許多潛在的表外流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)敞口只需要很少的直接或立即資金支持，但卻可能在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)導(dǎo)致嚴(yán)重流動(dòng)性短缺。因此，為確保銀

25、行擁有充足的穩(wěn)定資金應(yīng)對(duì)未來(lái)1年內(nèi)表外風(fēng)險(xiǎn)敞口的資金支持需求，銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)根據(jù)各類表外業(yè)務(wù)的類別，分別賦予不同的穩(wěn)定資金需求系數(shù)。1.所需穩(wěn)定資金系數(shù)為5%的項(xiàng)目向客戶提供的不可撤銷或可以有條件撤銷的信用便利和流動(dòng)性便利，按當(dāng)前未提取部分的 5%計(jì)算所需穩(wěn)定資金。2.由銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)視情形確定所需穩(wěn)定資金系數(shù)的項(xiàng)目以下項(xiàng)目由銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)視情形確定所需穩(wěn)定資金系數(shù)：（1）或有融資義務(wù)，包括無(wú)條件可撤銷的信用便利和流動(dòng)性便利、貿(mào)易融資工具、與貿(mào)易融資工具無(wú)關(guān)的擔(dān)保和信用證，以及非契約性義務(wù)；（2）其他表外業(yè)務(wù)。四、其他說(shuō)明凈穩(wěn)定資金比例是重要的融資風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管工具，應(yīng)結(jié)合流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估

26、情況綜合使用。監(jiān)管機(jī)構(gòu)可根據(jù)單家銀行的融資風(fēng)險(xiǎn)及其管理情況，以及對(duì)銀行遵守商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理辦法情況的評(píng)估，視情況對(duì)單家銀行采取更嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)。除特別規(guī)定外，本附件中所使用的相關(guān)概念及定義與流動(dòng)性覆蓋率中一致。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)至少每季度向銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)報(bào)送凈穩(wěn)定資金比例情況。報(bào)送時(shí)滯按銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。所有商業(yè)銀行，包括不適用凈穩(wěn)定資金比例監(jiān)管要求的銀行，均應(yīng)按照本辦法要求，在集團(tuán)、法人、境外分支機(jī)構(gòu)和附屬機(jī)構(gòu)層面，積極監(jiān)測(cè)和控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)敞口及融資需求，并考慮法律、監(jiān)管和操作方面的流動(dòng)性轉(zhuǎn)移限制。凈穩(wěn)定資金比例項(xiàng)目表資本與負(fù)債項(xiàng)目可用穩(wěn)定資金系數(shù)（1）監(jiān)管資本（含監(jiān)管資本扣除

27、項(xiàng)，但不包括剩余期限小于1年的二級(jí)資本工具）（2）有效剩余期限在1年及以上的其他資本工具，但不包括若行權(quán)將會(huì)使預(yù)期剩余期限降到1年以下的帶有明確或嵌入期權(quán)的資本工具（3）有效剩余期限在1年及以上的所有有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保借款和負(fù)債，包括定期存款，但不包括最終剩余期限1年以上的負(fù)債產(chǎn)生的1年以內(nèi)的現(xiàn)金流100%來(lái)自零售和小企業(yè)客戶的穩(wěn)定存款，包括無(wú)確定到期日（活期）存款和剩余期限小于1年的定期存款95%來(lái)自零售和小企業(yè)客戶的欠穩(wěn)定存款，包括無(wú)確定到期日（活期）存款和剩余期限小于1年的定期存款90%（1）非金融企業(yè)客戶提供的剩余期限小于1年的（有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保）融資（2）業(yè)務(wù)關(guān)系存款（3）主權(quán)、公共部門實(shí)

28、體以及多邊和國(guó)家開發(fā)銀行提供的剩余期限小于1年的融資（4）以上所列之外的剩余期限在6個(gè)月到1年的其他有擔(dān)保和無(wú)擔(dān)保融資（包括中央銀行和金融機(jī)構(gòu)提供的剩余期限在6個(gè)月到1年的融資）50%（1） 以上所列之外的其他負(fù)債和權(quán)益，包括中央銀行和金融機(jī)構(gòu)提供的剩余期限在6個(gè)月以內(nèi)的融資（2） 無(wú)明確到期日的負(fù)債，包括空頭和無(wú)到期日的頭寸，但遞延稅負(fù)債和少數(shù)股東權(quán)益例外（3）凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債大于凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)時(shí)，凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品負(fù)債與凈穩(wěn)定資金比例衍生產(chǎn)品資產(chǎn)的差額（4）由購(gòu)買金融工具、外匯和大宗商品產(chǎn)生的“交易日”應(yīng)付款0%表內(nèi)資產(chǎn)所需穩(wěn)定資金系數(shù)（1）現(xiàn)金（2）存放于中央銀行的準(zhǔn)備金（包括法定準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）（3）剩余期限小于6個(gè)月的對(duì)中央銀行的債權(quán)（4）由出售金融工具、外匯和大宗商品產(chǎn)生的“交易日”應(yīng)收款0%無(wú)變現(xiàn)障礙的其他一級(jí)資產(chǎn)，不包括已納入0%所需穩(wěn)定資金系數(shù)類別的資產(chǎn)5%向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的剩余期限小于6個(gè)月的無(wú)變現(xiàn)障礙貸款（由一級(jí)資產(chǎn)擔(dān)保并且銀行能在貸款期限內(nèi)將擔(dān)保物自由地再抵（質(zhì)）押）10%（1）向金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的其他剩余期限小于6個(gè)月的其他無(wú)變現(xiàn)障礙貸款，不包括已納入10%所需穩(wěn)定資金系數(shù)類別的貸款（2）無(wú)變現(xiàn)障礙的2A資產(chǎn)15%（1）無(wú)變現(xiàn)障