信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)量法簡述

1、信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)量法簡述信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)量法簡述陳小玲2014年11月21提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣 緩釋工具之幣種期限錯(cuò)配資本充足率-定義資本充足率定義資本充足率是商業(yè)銀行的資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比率，包括核心一級資本充足率、一級資本充足率、資本充足率。資本為承受損失提供緩沖資金、便于銀行參與金融市場交易、資本約束增長降低風(fēng)險(xiǎn)。計(jì)算公式如下：資本充足率-最低要求及風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)構(gòu)成資本充足率最低要求如下核心一級資本充足率不得低于5%一級資本充足率不得低于6%資本充足率不得低于8%風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)=信用風(fēng)險(xiǎn)+市場風(fēng)險(xiǎn)+操作風(fēng)險(xiǎn)

2、信用風(fēng)險(xiǎn)指債務(wù)人或交易對手未能履行合同所規(guī)定的義務(wù)或信用質(zhì)量發(fā)生變化，影響金融產(chǎn)產(chǎn)品價(jià)值，從而給債權(quán)人或金融產(chǎn)品持有人造成經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)，又稱違約風(fēng)險(xiǎn)。主要集中在授信業(yè)務(wù)。市場風(fēng)險(xiǎn)指因市場價(jià)格不利變動而引起的表內(nèi)外損失的風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)是指由不完善或有問題的內(nèi)部程序、員工和信息科技系統(tǒng)，以及外部事件所造成損失的風(fēng)險(xiǎn)，包括法律風(fēng)險(xiǎn)，但不包括策略風(fēng)險(xiǎn)和聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣 緩釋工具之幣種期限錯(cuò)配信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法-定義標(biāo)準(zhǔn)法定義標(biāo)準(zhǔn)法計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)是指銀行根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)暴露（exposures）可觀察的特點(diǎn)（即，公司

3、貸款或住房抵押貸款），將信用風(fēng)險(xiǎn)暴露劃分到監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的幾個(gè)類檔次上，每一監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定的檔次對應(yīng)一個(gè)固定的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)等于風(fēng)險(xiǎn)暴漏與對應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的乘積。其中對于表外業(yè)務(wù)需要乘以對應(yīng)的轉(zhuǎn)換系數(shù)。具體中國監(jiān)管部門對各等級風(fēng)險(xiǎn)暴露對應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重規(guī)定可見資本充足率管理辦法附件2.合格質(zhì)物質(zhì)押或合格保證主體提供保證可以對風(fēng)險(xiǎn)暴漏起到緩釋作用，可用風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重替代其覆蓋部分風(fēng)險(xiǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。由于考慮市場價(jià)格和外匯波動因素應(yīng)該對債項(xiàng)和風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具一定的折扣系數(shù)。折扣系數(shù)可根據(jù)監(jiān)管規(guī)定，也可以銀行自己估算。信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法-風(fēng)險(xiǎn)暴露計(jì)算公式風(fēng)險(xiǎn)暴露計(jì)算公式E* =max 0, E x (1 +

4、 He) - C x (1 - Hc - Hfx) E*為風(fēng)險(xiǎn)緩釋后的風(fēng)險(xiǎn)暴露 E 為風(fēng)險(xiǎn)暴露的當(dāng)前價(jià)值 He為風(fēng)險(xiǎn)暴露的折扣系數(shù) C為所接受抵押品的當(dāng)前價(jià)值 Hc為抵押品的折扣系數(shù) Hfx 為處理抵押品和風(fēng)險(xiǎn)暴露幣種錯(cuò)配的折扣系數(shù)注：如果為押品池，則押品池折扣系數(shù)為各項(xiàng)押品的折扣系數(shù)加權(quán)和；E為減去專項(xiàng)減值準(zhǔn)備后的風(fēng)險(xiǎn)暴漏。提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣 緩釋工具之幣種期限錯(cuò)配單筆債權(quán)處理-債權(quán)分類 對主權(quán)國家的債權(quán) 對非中央政府公共部門實(shí)體的債權(quán) 對多邊開發(fā)銀行債權(quán) 對銀行債權(quán) 對證券公司債權(quán) 對公司債權(quán) 零售資產(chǎn)債權(quán) 以居民房

5、產(chǎn)抵押的債權(quán) 以商業(yè)房地產(chǎn)抵押的債權(quán) 逾期貸款 高風(fēng)險(xiǎn)債權(quán) 其他資產(chǎn) 表外項(xiàng)目單筆債權(quán)處理-對主權(quán)國家債權(quán)對主權(quán)國家的債權(quán)商業(yè)銀行對境外主權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，以所在國家或地區(qū)的外部信用評級結(jié)果為基準(zhǔn)。如下為標(biāo)準(zhǔn)耳及出口信貸機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)等級及對應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重： 各國監(jiān)管當(dāng)局對銀行持有的對所在注冊國(或中央銀行)以本幣計(jì)值并且以本幣作為資金來源的債權(quán)，給予較低的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。對國際清算銀行、國際貨幣基金組織、歐洲中央銀行和歐盟債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重可以為0%。國際評級機(jī)構(gòu)：標(biāo)準(zhǔn)普爾、穆迪惠譽(yù)國際。國內(nèi)評級機(jī)構(gòu)：大公國際、東方金城、中國誠信信用評級信用評級AAA至至AA-A+至至A-BBB+至至BBB-BB+至至B-B-

6、以下以下未評級未評級出口信貸風(fēng)險(xiǎn)評級1234至67風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重0%20%50%100%150%100%單筆債權(quán)處理-對銀行的債權(quán)對銀行的債權(quán)對銀行的債權(quán)共有兩個(gè)方案，方案一是對銀行的債權(quán)將得到比其所在注冊國債權(quán)差一個(gè)檔次的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，第二個(gè)方案是銀行的外部評級為基礎(chǔ)來確定風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。方案一風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重： 方案二風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重：信用評級信用評級AAA至至AA-A+至至A-BBB+至至BBB-BB+至至B-B-以下以下未評級未評級風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重20%50%100%100%150%100%信用評級信用評級AAA至至AA-A+至至A-BBB+至至BBB-BB+至至B-B-以下以下未評級未評級風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重20%50%50%100%

7、150%50%短期債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重20%20%20%50%150%20%單筆債權(quán)處理-對公共部門及多邊開發(fā)銀行債權(quán)對公共部門債權(quán) 對公共部門債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重可以選擇對銀行債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重兩個(gè)方案中的一個(gè)，選擇第二個(gè)方案時(shí)不能對短期債權(quán)給予優(yōu)惠待遇。對某些國內(nèi)國內(nèi)公共部門實(shí)體的債權(quán)也視為對主權(quán)的債權(quán)(如中國鐵路總公司)。對多邊開發(fā)銀行債權(quán)對過邊開發(fā)銀行債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重選擇對銀行債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的第二個(gè)方案，但不能對短期債權(quán)給予優(yōu)惠待遇。對滿足條件的多邊開發(fā)銀行債權(quán)可給予0%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，具體條件如下：發(fā)行人大部分外部評級為AAA大部分股東為長期評級AA-以上的主權(quán)國家或資金來源于實(shí)收資本資本和流動性充足管理嚴(yán)格、

8、規(guī)范 單筆債權(quán)處理-對證券公司及公司的債權(quán)對證券公司債權(quán) 如果對證券公司的監(jiān)管安排與新協(xié)議規(guī)定的監(jiān)管要求一致，對證券公司的債權(quán)就可以按照對銀行的債權(quán)來處理。否則，對證券公司的債權(quán)應(yīng)當(dāng)按照對公司的債權(quán)來處理。對公司債權(quán)對公司債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重可以采用兩種方式處理。第一完全采用外部評級結(jié)果，評級結(jié)果對應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重如下表；第二全部不采用外部評級結(jié)果，所有債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%。如果監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)為本國公司整體違約情況嚴(yán)重，可以適當(dāng)提高風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。 信用評級信用評級AAA至至AA-A+至至A-BBB+至至BB-BB-以下以下未評級未評級風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重20%50%100%150%100%單筆債權(quán)處理-對零售資產(chǎn)和以居民

9、住房抵押債權(quán)對零售資產(chǎn)債權(quán)(75%權(quán)重)監(jiān)管定義零售資產(chǎn)必須滿足的標(biāo)準(zhǔn)：對象標(biāo)準(zhǔn)：一定是個(gè)人、幾個(gè)人、或小企業(yè)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)：循環(huán)信貸和信貸額度、個(gè)人定期貸款和租賃、小企業(yè)授信便利和承諾分散性標(biāo)準(zhǔn)：對單一客戶的總風(fēng)險(xiǎn)暴露不能超過零售資產(chǎn)總額的0.2%單一客戶風(fēng)險(xiǎn)暴漏：總的零售風(fēng)險(xiǎn)暴露的絕對金額=100萬歐元以居民住房抵押債權(quán)對完全由借款人占有或?qū)⒁加?、或出租的住房抵押的正常貸款，應(yīng)給予35的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。給予35%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的住房抵押貸款必須滿足審慎標(biāo)準(zhǔn)，比如住房價(jià)值大于貸款金額，如不滿足標(biāo)準(zhǔn)則應(yīng)提高風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重檔次。(實(shí)際標(biāo)準(zhǔn)法定義50%) 單筆債權(quán)處理-以商業(yè)住房抵押債權(quán)和逾期貸款以商業(yè)住房抵押貸款(1

10、00%權(quán)重)許多國家的經(jīng)驗(yàn)表明，在過去幾十年中，商業(yè)房地產(chǎn)貸款一直是造成銀行業(yè)不良資產(chǎn)問題的原因，因此，委員會認(rèn)為，在原則上商業(yè)房地產(chǎn)抵押貸款只適合給予 100的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。逾期貸款逾期90 天以上的非居民住房抵押貸款未擔(dān)保部分扣減專項(xiàng)減值準(zhǔn)備后風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重參考方法：l 專項(xiàng)準(zhǔn)備=貸款余額*20，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100；l 專項(xiàng)準(zhǔn)備=貸款余額的50，50%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重=貸款余額*50%，則風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重可為50%。單筆債權(quán)處理-高風(fēng)險(xiǎn)債權(quán)和其他資產(chǎn)高風(fēng)險(xiǎn)債權(quán)(100%權(quán)重)以下的債權(quán)應(yīng)當(dāng)給予150或更高的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重：對評級在B-以下的主權(quán)、公共部門實(shí)體、銀行和證券公司的債權(quán)對評級在BB-以下的企業(yè)的債權(quán)第48 段規(guī)定

11、的逾期貸款評級在BB+至BB之間的證券化頭寸，其風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為350對一些其他資產(chǎn)，如風(fēng)險(xiǎn)投資和對非上市公司的股權(quán)投資，采用150%或更高的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，以反映其中包含的較高額風(fēng)險(xiǎn)。其他資產(chǎn)除資產(chǎn)證券化外，所有其他資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重應(yīng)確定為100%。比如：固定資產(chǎn)、自用的土地使用權(quán)以及不依賴于銀行未來盈利的凈遞延稅資產(chǎn)等資產(chǎn)；也可以指填報(bào)機(jī)構(gòu)因行使抵押權(quán)而持有的在法律規(guī)定處分期限內(nèi)的非自用不動產(chǎn)。單筆債權(quán)處理-高風(fēng)險(xiǎn)債權(quán)和其他資產(chǎn)高風(fēng)險(xiǎn)債權(quán)(100%權(quán)重)根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)法的規(guī)定，資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目將會通過信用風(fēng)險(xiǎn)換算系數(shù)(credit conversionfactors )轉(zhuǎn)換為等額的信用風(fēng)險(xiǎn)暴露。對衍生產(chǎn)品

12、場外交易的交易對手的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重將不設(shè)定最高限額。各表外業(yè)務(wù)信用換算系數(shù)如下：注：銀行借出的證券或用作抵押物的證券包含回購交易中的借貸證券。 國內(nèi)標(biāo)準(zhǔn)法可參考資本管理辦法附件2。項(xiàng)目項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重原始期限不超過一年的不可撤銷承諾20%原始期限超過一年的不可撤銷承諾50%可隨時(shí)撤銷的承諾0%銀行借出的證券或用作抵押物的證券100%與貨物貿(mào)易有關(guān)的短期自償性信用證20%提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣 緩釋工具之幣種期限錯(cuò)配外部評級外部評級認(rèn)定程序各國監(jiān)管當(dāng)局負(fù)責(zé)認(rèn)定外部評級機(jī)構(gòu)是否符合標(biāo)準(zhǔn)。對外部評級認(rèn)定有一定限制，可能

13、只認(rèn)定部分評級結(jié)果，但是認(rèn)定程序應(yīng)當(dāng)公開。外部評級資格標(biāo)準(zhǔn)合格的外部評級機(jī)構(gòu)必須滿足以下全部六條標(biāo)準(zhǔn)：客觀性：方法要求嚴(yán)格、系統(tǒng)，可根據(jù)歷史數(shù)據(jù)驗(yàn)證獨(dú)立性：不受政治、經(jīng)濟(jì)也、評級機(jī)構(gòu)自身董事會股東結(jié)構(gòu)影響國際通用性和透明性：評級方法通用且公開披露：披露評級方法、評級中結(jié)果解釋、評級的變化趨勢資源：評級機(jī)構(gòu)與被評級機(jī)構(gòu)高層有經(jīng)常的實(shí)質(zhì)性聯(lián)系?？尚哦龋嚎尚哦冉⒃谏鲜鰳?biāo)準(zhǔn)上、獨(dú)立主體對評級結(jié)果的以來程度都可以證明評級結(jié)果的可信度。提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣 緩釋工具之幣種期限錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述-主要問題主要緩釋工具第一優(yōu)

14、先資產(chǎn)的全部或部分現(xiàn)金和證券抵押、第三方擔(dān)保、信用衍生工具、存款扣減一般性論述同一筆交易緩釋前比緩釋后資本要求高，如果債項(xiàng)評級已經(jīng)考慮了緩釋工具則計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)暴露時(shí)不應(yīng)再次使用風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具，緩釋工具同樣也帶來剩余風(fēng)險(xiǎn)，比如法律風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)。法律準(zhǔn)確性所有抵押交易、表內(nèi)凈扣、擔(dān)保和信用衍生工具所使用的法律文件，必須對所有交易方有約束力，并且確保在所有相關(guān)的轄區(qū)內(nèi)可執(zhí)行。也要重新進(jìn)行必要的審查以確保其將來可執(zhí)行。風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述-緩釋技術(shù)綜述(一)抵押交易抵押交易定義：以交易對象或代表該交易對象的第三方的抵押品抵補(bǔ)交易對象已存在或?qū)淼娘L(fēng)險(xiǎn)暴漏的交易。抵押交易總體框架和最低條件任何形式押品產(chǎn)生緩釋作用前

15、必須滿足一定的法律條件，也必滿足可處理?xiàng)l件。對回購和逆回購業(yè)務(wù)及代理回購業(yè)務(wù)都計(jì)算資本要求。如下為兩種押品處理方法簡述：簡單法：抵押品風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重替代其所覆蓋的風(fēng)險(xiǎn)暴露部分的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重綜合法：在考慮市場波動等因素的基礎(chǔ)上對風(fēng)險(xiǎn)暴露及抵押品價(jià)值乘以對應(yīng)的折扣系數(shù)，比如匯率、盯市頻率、保證金調(diào)整頻率等。抵押交易綜合法折扣系數(shù)監(jiān)管規(guī)定的折扣系數(shù)、自己估算折扣系數(shù)、滿足條件使用自己估算折扣系數(shù)、折扣系數(shù)調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述-緩釋技術(shù)綜述(二)表內(nèi)凈扣風(fēng)險(xiǎn)暴露 表內(nèi)存款余額擔(dān)保和衍生工具如果擔(dān)保和信用衍生工具是直接、明確、不可撤消和無條件的，并且監(jiān)管當(dāng)局對銀行在關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理程序方面特定最低操作要求感到滿意，監(jiān)管當(dāng)

16、局可允許銀行在計(jì)算資本要求時(shí)考慮這類的安排?？梢允褂眠@類擔(dān)保和衍生工具的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重代替其所覆蓋的風(fēng)險(xiǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。期限錯(cuò)配期限錯(cuò)配指風(fēng)險(xiǎn)緩釋的期限比當(dāng)前的風(fēng)險(xiǎn)暴露的期限短。如果風(fēng)險(xiǎn)緩釋的剩余期限不到一年，標(biāo)準(zhǔn)法中不承認(rèn)資本減讓作用，滿足一定條件下承認(rèn)部分減讓作用。提綱 資本充足率 信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法 單筆債權(quán)處理 外部評級 風(fēng)險(xiǎn)緩釋綜述 緩釋工具之抵押 緩釋工具之表內(nèi)凈扣和期限錯(cuò)配 緩釋工具之擔(dān)保和衍生工具抵押-簡單法合格金融押品簡單法押品項(xiàng)目項(xiàng)目A在貸款銀行的現(xiàn)金儲蓄，包括存款證明或貸款銀行發(fā)行的其他類似的工具。B 黃金。C經(jīng)認(rèn)可的外部信用評估機(jī)構(gòu)評定的如下債券：主權(quán)國家和公共部門(監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)可

17、其為主權(quán)信用)所發(fā)行的BB-及以上級別的證券;其他機(jī)構(gòu)(如銀行和證券公司)發(fā)行的BBB-及以上級別;評級在A-3/P-3 及以上。D雖未經(jīng)認(rèn)可的外部信用評估機(jī)構(gòu)評定，但滿足以下條件的債券，：銀行發(fā)行；認(rèn)可的交易所掛牌；具有優(yōu)先債務(wù)的性質(zhì)；發(fā)行銀行發(fā)行的同一級別債券經(jīng)認(rèn)可的外部信用評估機(jī)構(gòu)評定為BBB- 或A-3/P-3及以上；將此債券作為抵押品的銀行沒有信息顯示該債券級別低于BBB 或 A-3/P-3 (如可用)；監(jiān)管當(dāng)局對證券的流動性有充分的信心。E包含在主要市場指數(shù)中的股票。F持有的符合以下條件的集體投資可轉(zhuǎn)讓證券(UCITS)和共同基金單位：基金必須每天公開報(bào)價(jià)；集體投資可轉(zhuǎn)讓證券或共同

18、基金必須在本段列示工具范圍內(nèi)投資。抵押-綜合法合格金融押品及標(biāo)準(zhǔn)化監(jiān)管折扣系數(shù)綜合法押品監(jiān)管折扣系數(shù)(當(dāng)日盯市、當(dāng)日調(diào)整保證金、持有10個(gè)交易日)項(xiàng)目項(xiàng)目A簡單法中的所有工具;B未包含在主要市場指數(shù)中，但在認(rèn)可的交易所掛牌的股票;C包括以上股票的集體投資可轉(zhuǎn)讓證券和共同基金。抵押-對折扣系數(shù)的估計(jì)對折扣系數(shù)的估計(jì)逐一估算押品和外匯錯(cuò)配折扣系數(shù)，估算不考慮未保護(hù)風(fēng)險(xiǎn)暴露、抵押品、匯率聯(lián)系。證券折扣系數(shù)因素：發(fā)行者類型、證券評級、證券期限、證券調(diào)整期限。估算定量要求單尾99%置信度、持有期、持有期與押品流動性錯(cuò)配時(shí)加大持有期、至少一年歷史觀察期、數(shù)據(jù)更新頻率不高于3個(gè)月、歷史模擬或蒙特卡羅模擬估算

19、定性要求估計(jì)出折扣系數(shù)和持有期必須運(yùn)用于日常管理；風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量與風(fēng)險(xiǎn)暴露內(nèi)部限額結(jié)合使用；對風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)經(jīng)常評估，一年不低于一次，注意數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性、完整程度。抵押-折扣系數(shù)調(diào)整交易類型交易類型最低持有期最低持有期條件條件回購類5個(gè)交易日當(dāng)天調(diào)整保證金其他資本市場交易10個(gè)交易日當(dāng)天調(diào)整保證金有保護(hù)的借款20個(gè)交易日當(dāng)天調(diào)整保證金抵押-零折扣系數(shù)和主凈額結(jié)算回購交易抵押-簡單法及抵押的場外衍生工具交易簡單法最低條件及風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重底線使用簡單法抵押品覆蓋風(fēng)險(xiǎn)暴漏期限、必須盯市和至少6個(gè)月的頻率進(jìn)行評估?；刭徍湍婊刭彾加匈Y本要求。風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重要有一定的底線，比如：滿足一定條件的非市場核心參與的交易風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重底線為10%；抵押品是存款。抵押的場外衍生工具交易對于單一合同的資本要求=(RC + 附加額)-CA * r * 8%RC = 重置成本附加額是指潛在的未來的風(fēng)險(xiǎn)暴露。CA=綜合法下調(diào)整抵押品市場波動后的抵押品數(shù)額r為交易對象風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重提綱 資本充足率 信