人民幣協(xié)議付款

1、11中行煙臺(tái)分行中行煙臺(tái)分行 國(guó)際結(jié)算部國(guó)際結(jié)算部20112011年年1 1月月1919日日人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)要介紹人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)要介紹一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介目前，總行確定澳門分行為人民幣協(xié)議付款業(yè)務(wù)試點(diǎn)分行。1、人民幣協(xié)議付款業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)有效緩解融資規(guī)模緊張的局面滿足客戶資金需求帶動(dòng)中間業(yè)務(wù)收入與跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)結(jié)合，促進(jìn)跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)發(fā)展一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介2、人民幣協(xié)議付款報(bào)價(jià)人民幣協(xié)議付款報(bào)價(jià)不受利率授權(quán)的限制不受利率授權(quán)的限制以海外行報(bào)價(jià)為基礎(chǔ)（澳門分行以SHIBOR利率為基礎(chǔ)浮動(dòng)報(bào)價(jià)），加上利息所得稅、營(yíng)業(yè)稅、三稅附加即為我 行成本，

2、成本之外的部分全部入中間業(yè)務(wù)收入計(jì)稅方法： 計(jì)稅基數(shù)海外行利息/（1-10-5-0.6） 利息所得稅計(jì)稅基數(shù)*10 營(yíng)業(yè)稅計(jì)稅基數(shù)*5 一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介3、人民幣協(xié)議付款適用的結(jié)算方式：人民幣協(xié)議付款適用的結(jié)算方式：信用證信用證 、進(jìn)口代收、進(jìn)口代收 、匯出匯款、匯出匯款 與外幣協(xié)議付款區(qū)別與外幣協(xié)議付款區(qū)別 外幣協(xié)議付款不能敘做信用證項(xiàng)下，僅支持進(jìn)口代收、匯外幣協(xié)議付款不能敘做信用證項(xiàng)下，僅支持進(jìn)口代收、匯款項(xiàng)下付匯業(yè)務(wù)款項(xiàng)下付匯業(yè)務(wù)一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介一、人民幣協(xié)議付款簡(jiǎn)介4、人民幣協(xié)議付款不受外債限制人民幣協(xié)議付款不受外債限制信用證、進(jìn)口代收、匯出匯款項(xiàng)下均

3、無(wú)需占用企業(yè)外債額度；外幣協(xié)議付款 報(bào)關(guān)單日期至協(xié)議付款到期日超過(guò)90天，需占用企業(yè)外債額度。5、業(yè)務(wù)期限最長(zhǎng)可敘做一年二、人民幣協(xié)議付款案例分析二、人民幣協(xié)議付款案例分析案例： 某公司為我行授信客戶，信用評(píng)級(jí)為A。客戶在我行開(kāi)立即期信用證，金額500萬(wàn)美元。該筆信用證于2011年1月12日來(lái)單，來(lái)單金額400萬(wàn)美元。公司自有資金不足，向我行提出融資申請(qǐng)。分析： 1、目前我行人民幣、外幣融資規(guī)模緊張，不能滿足企業(yè) 較大金額融資需求。 2、目前公司貸款利率授權(quán)價(jià)格為流貸基準(zhǔn)上浮10 3、如何通過(guò)產(chǎn)品，能夠最大限度帶動(dòng)我行各項(xiàng)業(yè)務(wù)指標(biāo)二、人民幣協(xié)議付款案例分析二、人民幣協(xié)議付款案例分析解決方案：敘

4、做人民幣協(xié)議付款業(yè)務(wù)，將表內(nèi)融資需求向表外業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移，滿足客戶融資需求。海外行按照鎖定的匯率，確定支付受益人外幣所需的人民幣，我行到期支付海外行人民幣融資本息。充分利用海外行報(bào)價(jià)優(yōu)勢(shì)，擴(kuò)大中間業(yè)務(wù)收入空間l 利率優(yōu)勢(shì)l匯率優(yōu)勢(shì) 產(chǎn)生跨境人民幣業(yè)務(wù)二、人民幣協(xié)議付款案例分析二、人民幣協(xié)議付款案例分析收益分析：1、人民幣協(xié)議付款（90天）澳門分行報(bào)價(jià)3%，則我行成本為： 3%+0.53%（稅）=3.53%如按照流動(dòng)資金貸款基準(zhǔn)利率為綜合報(bào)價(jià)，則中間業(yè)務(wù)收入為：5.35-3.53=1.82% 此筆業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)收入：400*1.82%*90/360*6.6227=12.05萬(wàn)元二、人民幣協(xié)議付款案例分析

5、二、人民幣協(xié)議付款案例分析收益分析：澳門分行在起息當(dāng)日確定其購(gòu)匯價(jià)格，如其報(bào)價(jià)與境內(nèi)購(gòu)匯價(jià)格之間相差300BP，為進(jìn)一步引導(dǎo)客戶敘做人民幣協(xié)議付款，可讓利企業(yè)，如讓利100BP，則：l客戶節(jié)約財(cái)務(wù)成本：0.01*400（不考慮利息）=4萬(wàn)元l我行中間業(yè)務(wù)收入：0.02*400（不考慮利息）=8萬(wàn)元?jiǎng)t：敘做人民幣協(xié)議付款共實(shí)現(xiàn)中間業(yè)務(wù)收入20.05萬(wàn)元 為客戶節(jié)約財(cái)務(wù)成本：4萬(wàn)元三、業(yè)務(wù)與探討三、業(yè)務(wù)與探討1、人民幣協(xié)議付款與外幣協(xié)議付款比較（以400萬(wàn)美元為例）對(duì)于進(jìn)口代收、匯款項(xiàng)下業(yè)務(wù)，外幣協(xié)議付款、人民幣協(xié)議付款都可支持?jǐn)⒆?。外幣協(xié)議付款如超過(guò)90天，企業(yè)應(yīng)進(jìn)行外債登記 外幣協(xié)議付款收益（

6、90天為例）：l 如對(duì)客戶綜合報(bào)價(jià)為L(zhǎng)IBOR+400BP，l海外行報(bào)價(jià)120BP，l我行成本（含稅）為150BP， 三、業(yè)務(wù)與探討三、業(yè)務(wù)與探討1、人民幣協(xié)議付款與外幣協(xié)議付款比較（以400萬(wàn)美元為例）則我行中間業(yè)務(wù)收入為：400*0.25%*90/360*6.6227=1.66萬(wàn)元 如敘做1年，則中間業(yè)務(wù)收入為：6.64萬(wàn)元遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于人民幣協(xié)議付款20.05萬(wàn)元的中間業(yè)務(wù)收入三、業(yè)務(wù)與探討三、業(yè)務(wù)與探討1、人民幣協(xié)議付款與外幣協(xié)議付款比較（以400萬(wàn)美元為例）客戶支付成本比較（澳門美元報(bào)價(jià)6.5820）l人民幣協(xié)議付款： 支出：400*6.5820*90*5.35%/360=35.21萬(wàn)元

7、節(jié)約成本：4萬(wàn)元 實(shí)際支出：35.21=31.21萬(wàn)元l外幣協(xié)議付款（3MLIBOR0.30%為例）： 400*4.30%*90/360=28.48萬(wàn)元 如敘做1年，則為：128.36萬(wàn)元 三、業(yè)務(wù)與探討三、業(yè)務(wù)與探討1、人民幣協(xié)議付款與外幣協(xié)議付款比較（以400萬(wàn)美元為例）著眼于我行綜合收益，人民幣協(xié)議付款對(duì)中間業(yè)務(wù)收入的貢獻(xiàn)度較高，并且可與跨境人民幣業(yè)務(wù)結(jié)合，能夠最大限度帶動(dòng)各項(xiàng)業(yè)務(wù)指標(biāo)的發(fā)展。海外行外幣協(xié)議付款一定程度上也受總行統(tǒng)一調(diào)配規(guī)模的影響，而人民幣協(xié)議付款為新推出的融資方式，澳門行資金比較充足。因此，應(yīng)適當(dāng)引導(dǎo)客戶敘做人民幣協(xié)議付款業(yè)務(wù)。三、業(yè)務(wù)與探討三、業(yè)務(wù)與探討2、目前能夠有效帶動(dòng)存款、中間業(yè)務(wù)收入、資金業(yè)務(wù)的產(chǎn)品n全額質(zhì)押項(xiàng)下敘做外幣協(xié)議付款,融資到期本息敘做遠(yuǎn)期購(gòu)匯匯率（僅限進(jìn)口代收、匯款項(xiàng)下）n以今日市