國際項(xiàng)目經(jīng)理資質(zhì)認(rèn)證(IPMP)培訓(xùn)綱要之三項(xiàng)目論證與評(píng)估

1、國際項(xiàng)目經(jīng)理資質(zhì)認(rèn)證（國際項(xiàng)目經(jīng)理資質(zhì)認(rèn)證（IPMPIPMP）培訓(xùn)綱要）培訓(xùn)綱要第三部分第三部分 項(xiàng)目論證與評(píng)估項(xiàng)目論證與評(píng)估廣州智造項(xiàng)目管理咨詢有限公司IPMP廣東省培訓(xùn)與認(rèn)證中心建筑工程費(fèi)設(shè)備購置費(fèi)安裝工程費(fèi)工程費(fèi)用其它費(fèi)用預(yù)備費(fèi)用基本預(yù)備費(fèi)漲價(jià)預(yù)務(wù)費(fèi)固定資產(chǎn)投資固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅建設(shè)期利息流動(dòng)資金項(xiàng)目總投資原材料輔助材料燃料包裝物修理配件低值易耗品在產(chǎn)品自制半成品待攤費(fèi)用產(chǎn)成品發(fā)出商品結(jié)算資金貨幣資金儲(chǔ)備資金生產(chǎn)資金成品資金結(jié)算和貨幣資金流動(dòng)資金銀行貸款國家基本建設(shè)基金貸款發(fā)行債券發(fā)行股票國家外匯自有外匯自籌資金國內(nèi)補(bǔ)償貿(mào)易中外合資、合作、外商獨(dú)資外國政府貸款國際金融組織貸款外國商業(yè)

2、銀行貸款出口信貸租賃貿(mào)易補(bǔ)償貿(mào)易發(fā)行股票發(fā)行債券國內(nèi)貸款國內(nèi)證券市場(chǎng)籌資國內(nèi)外匯資金其他投資國外直接投資國外貸款融資性貿(mào)易國外證券市場(chǎng)籌資國內(nèi)資金國外資金資金來源渠道銷售稅金及附加增值稅、營業(yè)稅、消費(fèi)稅、資源稅城市維護(hù)建設(shè)稅及教育費(fèi)附加折舊費(fèi)、攤銷費(fèi)利息支出外購原材料、燃料及動(dòng)力費(fèi)工資及福利費(fèi)修理費(fèi)其他費(fèi)用總成本費(fèi)用經(jīng)營成本利潤總額所得稅稅后利潤特種基金可供分配利潤盈余公積金（含公益金）應(yīng)付利潤未分配利潤銷售收入基本報(bào)表現(xiàn)金流量表（全部投資）（單位：萬元）項(xiàng)目財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)投資收益率靜態(tài)投資回收期償債能力總投資收益率總投資利潤率借款償還期利息備付率償債備付率財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率

3、動(dòng)態(tài)投資回收期財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值率%100IARRzRzRzRz%100)(IDYFRz%100)(IYFRz00)(PtttCOCIPt)(COCItAIPt75.83202800Pt流量出現(xiàn)正值年份的凈現(xiàn)金的絕對(duì)值上一年累計(jì)凈現(xiàn)金流量4 . 5500200) 16(Pt計(jì)算期0123456781.現(xiàn)金流入800120012001200120012002.現(xiàn)金流出6009005007007007007007003.凈現(xiàn)金流量-600-9003005005005005005004.累計(jì)凈現(xiàn)金流量-600-1500-1200-700-2003008001300PrpdttdRRDRI1)(0余

4、額盈余當(dāng)年可用于還債的盈余當(dāng)年應(yīng)償還借款額序號(hào)計(jì)算期1234561.本年借款1.1本金4006001.2利息（i=6%）1242.7254.283236.540214.73261.80832.還款資金來源3004004004002.1利潤總額2003103103102.2用于還款的折舊和攤銷費(fèi)1501501501502.3還款期企業(yè)留利506060603.年末借款累計(jì)4121054.72809.0032445.543460.27612%6400211I27.42%6)6002112400(2I2832.54%6)3002127.4260012400(3I5402.36%6)400212832.

5、5430072.1054(4I7326.14%6)400215402.364000032.809(5I8083. 1%621)7326.144005434.445(6I155. 54008083. 1276.60) 16 (pd當(dāng)期應(yīng)付利息費(fèi)用稅息前利潤利息備付率當(dāng)期應(yīng)還本付息的金額可用于還本付息的資金償債備付率 niPF)1( niPF1P012n-1nF=?niPFPF,P1000F？012345niFPFPiFPn,. 21. 1P？012n-1nFF500P？0123456萬元.11538%15001-6niFP萬元1 .3156302. 05006%,8 ,FPF,FPniFPniA

6、FAFiiAFn,. 211. 1A012n-1nF？F500P？0123456萬元.11538%15001-6niFP萬元1 .3156302. 05006%,8 ,FPF,FPniFPniAFAFiiAFn,. 211. 1A012n-1nF？0123F？A100萬元33131. 31003%,10,100,113AFniAFAiiAFniFAFAiiFAn,. 211. 1A？012n-1nFF50A？012345萬元05. 9181. 0505%,5 ,50,11FAniFAFiiFAnnipAPAiiiPiiFAnnn,. 211111. 1A？012n-1nP01278P100A？

7、6萬元4 .17174. 0100,111niPAPiiiPAnnniiiiAPnn,APAP2.111. 1012n-1nP？A012910P？A508萬元23.3071446. 65010%,10,AP50,APA111niiiiAPnnniPF1niFP1iiAFn1111niiFA111nniiiPAnniiiAP111niPF,niFP,niAF,niFA,niPA,niAP,11mmrPIi（季）1500 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1011121314151617181920（年）12345F？%24. 814%81114mmri萬元21.8848.24%158.24%1

8、15011iiAFnntttiCOCIcFNPV1)1()(0)()1 ()(0FIRRCOCItnttFIRRFNPVIpFNPVFNPVP),(0tFPiIIckttp),(tFPic00)1 ()(PcttttiCOCIPticPt量的現(xiàn)值出現(xiàn)正值年份凈現(xiàn)金流現(xiàn)值的絕對(duì)值上一年累計(jì)凈現(xiàn)金流量計(jì)算期0123456781.凈現(xiàn)金流量-600-9003004005005005005002.凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值-555.54-771.57238.14367.5340.3315.1291.75270.153.累計(jì)凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值-555.54-1327.11-1088.97-721.47-381.17-6

9、6.07225.68495.8323. 675.29107.66) 17(PtPPctPPctQTQpQBCCFv虧損區(qū)盈利區(qū)金額0利潤B銷售收入S=pQ總成本C=CVQ+TQ+CF可變總成本=CVQ+TQ固定總成本CF盈虧平衡點(diǎn)產(chǎn)銷量Q0設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力Qd加單位產(chǎn)品銷售稅金及附單位產(chǎn)品變動(dòng)成本單位產(chǎn)品售價(jià)年固定總成本)(QBEP臺(tái)）(5454512056090012000000)(QBEP012345768910120030+503910（1-10%）-140ic=10%FNPV（萬元）產(chǎn)品價(jià)格基本方案FNPV=121.21投資額經(jīng)營成本-5064%010.10%19.04% 時(shí)所對(duì)應(yīng)的概率值取值的各種取值隨機(jī)變量的期望值隨機(jī)變量式中iiiniiixpxpxXEXXXXE1情況的概率值對(duì)應(yīng)于各種現(xiàn)金流量的凈現(xiàn)值各種現(xiàn)金流量情況下的期望值式中iiniiipNPVNPVPNPVNPVENPVE1萬元