曹彤：互聯(lián)網(wǎng)金融剛起步 新機(jī)遇在支付貸款與理財(cái)

1、來源：和訊銀行 作者：李占鋒 未來互聯(lián)網(wǎng)金融和傳統(tǒng)銀行的結(jié)合將圍繞支付、貸款和理財(cái)三個(gè)領(lǐng)域展開 提問：想問曹行長兩個(gè)問題，第一個(gè)問題，金融和互聯(lián)網(wǎng)發(fā)生反應(yīng)，1它會(huì)對傳統(tǒng)的銀行業(yè)會(huì)造成一個(gè)什么樣的沖擊？第二個(gè)問題，在可預(yù)見的未來，您覺得互聯(lián)網(wǎng)與銀行的結(jié)合點(diǎn)在哪里？ 曹彤：影響上可以從兩個(gè)角度看，一種是提升，一種是替代。2在互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)、互聯(lián)網(wǎng)金融里面產(chǎn)生很多業(yè)務(wù)領(lǐng)域和一些新的模式，對這些新模式的嘗試和追蹤對現(xiàn)有銀行本身是個(gè)提升。從組織架構(gòu)上、從文化上、從信息系統(tǒng)上都是一種提升。另3外會(huì)是一種替代，包括支付、信貸。在這兩個(gè)領(lǐng)域已經(jīng)出現(xiàn)了比較明顯的網(wǎng)絡(luò)金融行為對傳統(tǒng)金融行為的替代。像現(xiàn)在人們的消費(fèi)由線

2、下轉(zhuǎn)到線上，相應(yīng)的金融行為也轉(zhuǎn)移到線上。還4有一些小的電商貸款，包括P2P貸款，模式逐漸定型以及人們適應(yīng)這種模式以后，對傳統(tǒng)的信貸模式就會(huì)是一種替代。這種替代對于銀行來說，如果不跟上的話，就自然形成競爭上5差距。 關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融和傳統(tǒng)銀行的結(jié)合，我個(gè)人理解可以簡單分三個(gè)領(lǐng)域，支付、貸款和理財(cái)。第一，支付上，圍繞互聯(lián)網(wǎng)支付和過去傳統(tǒng)線下支付，這個(gè)領(lǐng)域處在比較飽和的競6爭狀態(tài)。寡頭競爭已經(jīng)出現(xiàn)，前十家第三方支付已經(jīng)占了全部支付的90%以上份額。在這個(gè)領(lǐng)域，移動(dòng)支付是一個(gè)新領(lǐng)域，O2O或者基于LBS的這種新支付模式是一種新的變革7。所以，在線上支付、包括在傳統(tǒng)銀行的線下支付相對飽和情況下，銀行的創(chuàng)新

3、可能會(huì)圍繞手機(jī)支付和一些新的支付模式來切入，像今天推出的二維碼支付，就是一種非常典型的新支8付模式，包括手機(jī)近場支付也是一個(gè)新的領(lǐng)域。第二，貸款方面，網(wǎng)絡(luò)貸款剛剛興起，會(huì)有很多新的模式層出不窮，但已有的這些模式都還很小，真正在網(wǎng)上做信貸，超過10億的不9超過五家，處于剛剛起步階段，將來可能會(huì)有10萬億甚至幾十萬億轉(zhuǎn)化為新的網(wǎng)絡(luò)信貸模式出現(xiàn)，這個(gè)市場會(huì)變得很大。第三，財(cái)務(wù)管理，理財(cái)范疇。在這個(gè)范圍內(nèi)都處在一個(gè)摸索10的階段，有一些模式出現(xiàn)，還沒有完全定型，但會(huì)有非常廣闊的未來，也可能是未來競爭的焦點(diǎn)。我覺得，可以從這三個(gè)角度去探討新的機(jī)遇。 提問：剛才提到網(wǎng)絡(luò)貸款，目前看到11部分民間借貸、P2

4、P貸款出現(xiàn)了很多問題，而您也提到欣賞平安的陸金所模式。從這點(diǎn)看，網(wǎng)絡(luò)信貸民間模式是否成功性不大，而一些背后有集團(tuán)的介入的模式更容易發(fā)展壯大起來12？ 曹彤：網(wǎng)絡(luò)貸款的客戶風(fēng)險(xiǎn)度、違約率優(yōu)于傳統(tǒng)的線下客戶，這點(diǎn)還沒有得到證明，兩者都是一樣的。網(wǎng)絡(luò)貸款只是改變了一個(gè)申請貸款和一個(gè)經(jīng)營模式的轉(zhuǎn)變，對于信用度并沒13有變化，所以在網(wǎng)絡(luò)做貸款，特別是小額貸款或中小企業(yè)貸款，風(fēng)險(xiǎn)把握無疑是需要擺在第一位，這跟線下沒有區(qū)別，這點(diǎn)恰恰是現(xiàn)在網(wǎng)絡(luò)信貸參與者所不愿意提及的。包括違約率是14多少，撥備率是多少，準(zhǔn)備金率是多少，資本項(xiàng)下約束是多少，這些概念在網(wǎng)絡(luò)信貸領(lǐng)域還沒有提及。目前傳統(tǒng)銀行受到這些約束，但網(wǎng)絡(luò)新興的貸款機(jī)構(gòu)并沒有受到這些約束，但是15不受約束不意味著風(fēng)險(xiǎn)不存在，這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際非常大。所以網(wǎng)絡(luò)信貸最核心的是一定要把風(fēng)險(xiǎn)控制好，這是一個(gè)不能回避的問題。不是說你做P2P模式，有了所謂的大數(shù)據(jù)支持就可1