三一重工有限公司財務(wù)報表分析實施報告

1、-. z.三一重工集團2008-2010年度財務(wù)報表分析報告目錄一、引言二、公司基本情況三、公司基本會計報表四、會計報表的簡單分析五、存在問題及解決方法六、結(jié)束語一、引言會計學(xué)基礎(chǔ)交由我們的會計學(xué)基本理論、基礎(chǔ)知識及基本方法令我組成員深有感觸，迫不及待對之進行實際的操作分析，從而更好地理解與掌握。我組成員經(jīng)過這兩個禮拜的努力，增加了經(jīng)驗，收獲了成長。以下是我們組對三一重工集團會計報表等的分析。二、公司基本情況三一集團始創(chuàng)于1989年。自成立以來，三一始終秉持創(chuàng)建一流企業(yè)，造就一流人才，做出一流貢獻”的愿景，打造了知名的三一”品牌。目前，三一是全球裝備制造業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)之一。集團核心企業(yè)三一重工于

2、2003年7月3日上市，是中國股權(quán)分置改革首家成功并實現(xiàn)全流通的企業(yè)，并于2011年7月入圍FT全球市值500強，成為唯一上榜的中國工程機械企業(yè)。三一集團主業(yè)是以工程”為主題的裝備制造業(yè)，主導(dǎo)產(chǎn)品為混凝土機械、挖掘機械、起重機械、筑路機械、樁工機械、風(fēng)電設(shè)備、港口機械、石油裝備、煤炭設(shè)備、精密機床等全系列產(chǎn)品，其中挖掘機械、樁工機械、履帶起重機械、移動港口機械、路面機械、煤炭掘進機械為中國第一品牌；混凝土機械為全球第一品牌。秉承品質(zhì)改變世界”的使命，三一每年將銷售收入的5%-7%用于研發(fā)，致力于將產(chǎn)品升級換代至世界一流水準。目前，集團擁有國家級企業(yè)技術(shù)中心、國家級博士后科研工作站等科研機構(gòu)。憑

3、借創(chuàng)新實力，三一先后三次榮獲國家科技進步獎”，兩次榮獲國家技術(shù)發(fā)明獎”，成為建國以來工程機械行業(yè)獲得國家級最高榮譽的企業(yè)。截至2015年12月31日，三一已累計獲得國家專利近7000件。通過自主創(chuàng)新，三一混凝土泵車，三次刷新長臂泵車吉尼斯世界紀錄；三一高壓力混凝土輸送泵，多次創(chuàng)造世界單泵垂直泵送新高。同時，三一還成功研制出世界第一臺全液壓平地機、世界第一臺三級配混凝土輸送泵、世界第一臺無泡瀝青砂漿車、全球最大3600噸級履帶起重機、全球首款移動成套設(shè)備A8砂漿大師、亞洲首臺1000噸級全路面起重機等，不斷推動中國制造”走向世界一流。面對新的競爭環(huán)境和技術(shù)革命，三一正加大力度轉(zhuǎn)型發(fā)展，已進入新能

4、源、住宅工業(yè)化、金融、地產(chǎn)等領(lǐng)域。在國，三有、*、烏魯木齊等六大產(chǎn)業(yè)基地。在海外，三有印度、美國、德國、巴西等四大研發(fā)和制造基地。目前，集團業(yè)務(wù)已覆蓋全球120多個國家和地區(qū)。近年來，、克強、德江、俞正聲、高麗、溫家寶等黨和國家領(lǐng)導(dǎo)人對三一堅持走自主創(chuàng)新發(fā)展道路，為中國裝備制造業(yè)振興所作的貢獻給予充分肯定，并寄予厚望。 經(jīng)過20多年的發(fā)展，三一已成為國家創(chuàng)新型企業(yè)、國家智能制造首批試點示企業(yè)、中國企業(yè)500強、中國最具競爭力品牌、中國工程機械行業(yè)標志性品牌、亞洲品牌50強，還被評為福布斯全球最具創(chuàng)新力100家公司”、財富最具創(chuàng)新力中國公司”。公司基本會計報表表1：三一重工集團的資產(chǎn)負債表表2：

5、三一重工集團的利潤表表3：三一重工集團的損益表四、會計報表的簡單分析資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)*一特定日期財務(wù)狀況的會計報表，是靜態(tài)會計報表。它反映的是企業(yè)資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益之間的相互關(guān)系。該公司的管理效率不高，負債有些項目都有遞增的現(xiàn)象，提高管理效率會降低該公司的負債。利潤表把一定期間的營業(yè)收入與其同一會計期間相關(guān)的營業(yè)費用進行配比，以計算出企業(yè)一定時期的凈利潤（或凈虧損）。對投資者了解、分析上市公司的實力和前景具有重要的意義。該公司的投資者敢于投資，正視了虧損，才能贏得更大的利潤。損益表又稱利潤及利潤分配表，是反映企業(yè)一定期間生產(chǎn)經(jīng)營成果的會計報表。從損益表可以看出來，該公司的投資幅度加大，

6、其收益也在逐年增加，但同時也增加了損失的風(fēng)險。五、存在問題及解決方法（一）償債能力分析1、短期償債能力分析（1）流動比率（2）速動比率流動比率越高，意味著企業(yè)的償債能力或資產(chǎn)變現(xiàn)能力越強。對于企業(yè)，一個高的流動比率意味著流動性，但同時也意味著現(xiàn)金和其他短期資產(chǎn)未得到充分利用。該比率以2為宜。三年間該公司的流動比率一直降低，公司的償倆能力和資產(chǎn)變現(xiàn)能力越來弱。但三年的水平均大于1，償債能力較為充分，是比較合理的水平。速動比率越高，表明企業(yè)未來的償債能力越有保證。但是速動比率過高，說明企業(yè)擁有過多的貨幣性資產(chǎn)從而可能影響資金的獲利能力。該比率一般以1為宜。該公司速動比率2008和2009年都是高于

7、1，為比較合理的水平，2010年低于1，有一定的資金風(fēng)險。2、長期償債能力分析資產(chǎn)負債率是衡量企業(yè)長期償債能力的重要指標，其比率越小，說明企業(yè)可自主支配的資金越多，其債權(quán)保障程度也就越高;反之，則說明企業(yè)資金實力弱，債權(quán)保障程度低。資產(chǎn)負債率并不是越低越好，只有適度舉債才能給企業(yè)帶來利潤提高。該公司三年間的資產(chǎn)負債率均在0.5左右，比率偏小，公司可以加強舉債。綜上，該公司的償債能力一般，公司的流動資產(chǎn)未能得到較好的利用，還應(yīng)加大對財務(wù)杠桿的使用。營運能力分析應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率一般來說，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高越好,表明公司收賬速度快，平均收賬期短，壞賬損失少，資產(chǎn)流動快，償債能力強

8、。與之相對應(yīng)，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)則是越短越好。該公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較高，在合理水平，且三年間較為穩(wěn)定。一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨的占用水平越低，流動性越強，存貨轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金、應(yīng)收賬款等的速度越快。提高存貨周轉(zhuǎn)率可以提高企業(yè)的變現(xiàn)能力，而存貨周轉(zhuǎn)速度越慢則變現(xiàn)能力越差。該公司存貨周轉(zhuǎn)率較高，存貨的管理效果較好，公司應(yīng)根據(jù)存貨周轉(zhuǎn)分析，找出相關(guān)問題，盡可能降低資金占用水平。總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率綜合反映了企業(yè)整體資產(chǎn)的營運能力，一般來說，資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)次數(shù)越多或周轉(zhuǎn)天數(shù)越少，表明其周轉(zhuǎn)速度越快，營運能力也就越強。該公司總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率一般，三年間很穩(wěn)定，該公司應(yīng)采取措施來提高企業(yè)的資產(chǎn)利用程度，如提高銷售收入或處

9、理多余的資產(chǎn)。綜上可知，公司的營運能力較好，經(jīng)營效率得到一定的提高。獲利能力分析銷售毛利潤成本費用利潤率凈資產(chǎn)收益率如果銷售毛利率很低，表明企業(yè)沒有足夠多的毛利額，補償期間費用后的獲利水平就不會高；也可能無法彌補期間費用，出現(xiàn)虧損局面。該公司銷售毛利率較高，經(jīng)濟效益較好。成本費用利潤率指標表明每付出一元成本費用可獲得多少利潤，體現(xiàn)了經(jīng)營耗費所帶來的經(jīng)營成果。該項指標越高，利潤就越大，反映企業(yè)的經(jīng)濟效益越好。該公司成本費用利潤率較高，且三年逐步增長，經(jīng)濟效益較好。凈資產(chǎn)收益率反映股東權(quán)益的收益水平，用以衡量公司運用自有資本的效率。指標值越高，說明投資帶來的收益越高。該指標體現(xiàn)了自有資本獲得凈收益

10、的能力。該公司凈資產(chǎn)收益率較高，三年間穩(wěn)步增長，經(jīng)濟效益較好。綜上，可表明公司的獲利能力較好，體現(xiàn)出公司的經(jīng)營管理能力較強，投資獲利水平較好。發(fā)展能力分析從發(fā)展能力指標來看，該公司的發(fā)展十分迅速，可能會造成后期的蓄力不足，但是可以通過提高管理水平不斷彌補。銷售增長率總資產(chǎn)增長率銷售增長率是衡量企業(yè)經(jīng)營狀況和市場占有能力、預(yù)測企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)拓展趨勢的重要指標，也是企業(yè)擴增量資本和存量資本的重要前提。該指標越大，表明其增長速度越快，企業(yè)市場前景越好。該公司銷售增長率增長迅速，前景較好。總資產(chǎn)增長率是從企業(yè)資產(chǎn)總量擴方面衡量企業(yè)的發(fā)展能力，表明企業(yè)規(guī)模增長水平對企業(yè)發(fā)展后勁的影響。該公司總資產(chǎn)增長率迅速，發(fā)展較快。綜上，公司發(fā)展勢頭良好，但也應(yīng)注意資產(chǎn)規(guī)模擴質(zhì)與量的關(guān)系，以及后續(xù)發(fā)展能力，避免盲目擴。六、結(jié)束語通過對這幾年公司會計報表的分析，三一重工集團的經(jīng)營狀況比較穩(wěn)定，獲利能力與營運能力指標都處于增長趨勢，但資金管理有所欠缺，償債能力有所下降，希望增強其管理能力和創(chuàng)新能力。發(fā)展能力較強，但也應(yīng)注意后續(xù)的