企業(yè)財(cái)務(wù)分析基礎(chǔ)知識(shí)講解

1、 PAGE 0 柏非財(cái)務(wù)經(jīng)理的財(cái)挨務(wù)課程I）會(huì)計(jì)基礎(chǔ))財(cái)務(wù)分析愛罷)成本分析基礎(chǔ)罷)預(yù)算編制與盎跟蹤)稅制介紹)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)柏A）會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)鞍概念昂佰1）會(huì)計(jì)的最終耙目標(biāo)柏癌2）計(jì)算財(cái)產(chǎn)（跋所有者權(quán)益）板百3）資產(chǎn)負(fù)債表稗的格式擺埃4）資產(chǎn)負(fù)債表氨里的變動(dòng)暗辦5）財(cái)產(chǎn)（所有矮者權(quán)益）的分析吧B）會(huì)計(jì)報(bào)表中埃的其它重要部分1）利潤(rùn)表氨扳2）存貨的核算胺把3）折舊與攤銷凹?jí)?）壞賬準(zhǔn)備的盎核算啊1) 會(huì)計(jì)的最骯終目標(biāo)靶思考問(wèn)題八: 鞍為什么要有會(huì)計(jì)骯?預(yù)估情況財(cái)務(wù)預(yù)算實(shí)際情況會(huì)計(jì)財(cái)務(wù)分析與監(jiān)督: 衡量預(yù)估與實(shí)際的差別, 找出原因, 調(diào)整.?=壩股東的財(cái)產(chǎn)包括阿了些什么？有形產(chǎn)業(yè)如：無(wú)形產(chǎn)業(yè)如：債權(quán)如：

2、債務(wù)如：財(cái)產(chǎn)的定義：皚一個(gè)人在某時(shí)的骯財(cái)產(chǎn)是他所有的頒產(chǎn)業(yè)矮加上他所有的拌債權(quán)癌減去他所有的藹債務(wù)拔，當(dāng)然還需要以壩一種貨幣來(lái)表達(dá)襖。懊財(cái)產(chǎn)礙=瓣產(chǎn)業(yè)頒+翱債權(quán)-債務(wù)澳什么是資產(chǎn)負(fù)債哀表？皚資產(chǎn)負(fù)債表 案=傲 股東某時(shí)所擁跋有財(cái)產(chǎn)的清單芭 吧（當(dāng)然還要用一霸種貨幣來(lái)表達(dá)）壩。暗！某時(shí)愛跋資產(chǎn)負(fù)債表 襖=癌 照片胺 絆！2）計(jì)算財(cái)產(chǎn)翱企業(yè)的財(cái)產(chǎn) 扒=盎 產(chǎn)業(yè)翱+隘債權(quán)-債務(wù)按產(chǎn)業(yè)(流動(dòng)和長(zhǎng)礙期)霸債權(quán)隘債務(wù)扒-按-稗-癌-背-半-稗-襖-汽車=產(chǎn)業(yè)債權(quán)債務(wù)白注意把：不同的產(chǎn)業(yè)、瓣債權(quán)、債務(wù)金額艾可以達(dá)到同樣案 的敖財(cái)產(chǎn)金額！比如：奧產(chǎn)業(yè)俺債權(quán)叭債務(wù)笆財(cái)產(chǎn)壩10絆元扒10哎元搬0骯元般 隘元叭10

3、佰元埃30絆元把20白元哀 柏元跋200啊元芭980耙元敗1160叭元擺 巴元奧財(cái)產(chǎn)有可能是負(fù)斑數(shù)，債務(wù)有可能辦大于債權(quán)加資產(chǎn)隘！安3巴）資產(chǎn)負(fù)債表的艾格式安股東的財(cái)產(chǎn) 搬=隘 產(chǎn)業(yè)吧+辦債權(quán)拌-敗債務(wù)擺產(chǎn)業(yè)澳+埃債權(quán) 耙=艾 債務(wù)阿+岸股東的財(cái)產(chǎn)八“資產(chǎn)”爸=藹“負(fù)債及所有者瓣權(quán)益”癌在資產(chǎn)負(fù)債表中扳，所有的產(chǎn)業(yè)加埃上債權(quán)被稱為“柏資產(chǎn)”，而所有案的債務(wù)及股東的柏財(cái)產(chǎn)則被稱為“半負(fù)債及所有者權(quán)扳益”。八注意：矮八短期債務(wù) =骯 凹俺_案 年以下。爸骯中期債務(wù) =暗 扳_ 到_年愛。癌岸長(zhǎng)期債務(wù) 吧= 氨_ 年以上。還債期限短流動(dòng)性強(qiáng)阿資產(chǎn)頒負(fù)債及所有者權(quán)瓣益熬-鞍債權(quán)捌-耙產(chǎn)業(yè)(流動(dòng)和長(zhǎng)靶期

4、)胺-靶債務(wù)頒-拔財(cái)產(chǎn)巴拌=罷資金用途背稗=藹資金來(lái)源澳資產(chǎn)負(fù)債表只不吧過(guò)是一個(gè)企業(yè)在把某時(shí)拍下的一張昂照片，所以它所扮表達(dá)的只不過(guò)是癌某個(gè)時(shí)間的情況扳，而并不是企業(yè)按每天的情況。白4伴) 資產(chǎn)負(fù)債表鞍里的變動(dòng)原則：搬產(chǎn)業(yè)(流動(dòng)+長(zhǎng)罷期)扮+岸債權(quán) 扒=叭 負(fù)債靶+百財(cái)產(chǎn)（瓣 邦投資者權(quán)益笆 哀）,即：靶資產(chǎn) 爸=骯 負(fù)債 + 投盎資者權(quán)益(所有背者權(quán)益)鞍由于這個(gè)等式，吧資產(chǎn)負(fù)債表里的背每個(gè)項(xiàng)目的變動(dòng)擺都會(huì)牽動(dòng)另一個(gè)鞍項(xiàng)目（礙 挨同金額瓣 隘）的變動(dòng)。背都是矮加或減，如兩個(gè)背項(xiàng)目翱分別哎在翱資產(chǎn)霸和伴負(fù)債及所有者權(quán)班益霸。啊一個(gè)是巴加，癌另一個(gè)是啊減，如兩個(gè)項(xiàng)目拔都爸在耙資產(chǎn)隘或叭都隘在傲負(fù)

5、債及所有者權(quán)愛益胺。暗5伴) 財(cái)產(chǎn)（所有半者權(quán)益）的分析背投資者把資產(chǎn)投班入企業(yè)，從而取版得對(duì)企業(yè)資產(chǎn)的笆索償權(quán)。這部分板權(quán)益包括投入和岸賺得的權(quán)益。未分配利潤(rùn)所有者權(quán)益實(shí)收資本資本公積金盈余公積金資本溢價(jià)（股本溢價(jià)）法定財(cái)產(chǎn)重估增值接受捐贈(zèng)資產(chǎn)價(jià)值資本匯率折算差額投入的權(quán)益賺得的權(quán)益法定盈余公積金任意盈余公積金公益金基金 實(shí)收資本：吧企業(yè)所有者實(shí)際奧投入企業(yè)的資金未分配利潤(rùn)：巴未做分配的凈利白潤(rùn)或沒有指定用辦途的凈利潤(rùn)把基金叭包括資本公積金把和盈余公積金資本公積金：奧是由投資者投入襖但不能構(gòu)成實(shí)收昂資本；或從其它鞍來(lái)源取得，由所啊有者享有的資金奧。邦盈余公積金是疤一種強(qiáng)制性再投敗資稗！主要有

6、三項(xiàng)：法定盈余公積：斑平時(shí)用來(lái)擴(kuò)大企皚業(yè)的流動(dòng)資金，皚企業(yè)發(fā)生虧損時(shí)叭，可將它用來(lái)墊傲補(bǔ)未彌補(bǔ)的虧損哎。經(jīng)批準(zhǔn)也可以拔用于增加資本。佰任意盈余公積金邦：斑提取和使用都較矮靈活。公益金:芭主要用于職工集吧體福利設(shè)施等。本期利潤(rùn)的分配本期利潤(rùn)班 1.提取安基金拌敗2.發(fā)給股東股胺利鞍按3.未分配利潤(rùn)原來(lái)不是想怎么分就怎么分綜合：啊期初財(cái)產(chǎn)（所有耙者權(quán)益）：跋開業(yè)時(shí)候的最初絆投資，實(shí)收資本愛。利潤(rùn)：白本期的利潤(rùn)：本敖期的收入減去本癌期的費(fèi)用。未分配利潤(rùn)：叭本期沒有被分配疤的利潤(rùn)?；穑喊虖谋酒诶麧?rùn)中抽骯出的基金，為企笆業(yè)將來(lái)而備用的扒。敗資產(chǎn)負(fù)債表分有骯兩個(gè)階段：傲利潤(rùn)分配前的報(bào)伴表和利潤(rùn)分配后跋的

7、報(bào)表原來(lái)資產(chǎn)負(fù)債表是這樣的！扮B. 會(huì)計(jì)報(bào)頒表中的其它重要部分1）利潤(rùn)表2）存貨的核算3）折舊與攤銷版4）壞賬準(zhǔn)備的拔核算1）利潤(rùn)表敗從開始到現(xiàn)在，笆我們都把銷售收板入或費(fèi)用成本直罷接地加減到所有癌者權(quán)益中的利潤(rùn)藹里，但現(xiàn)實(shí)中因辦為利潤(rùn)的重要性疤，會(huì)計(jì)中有些科伴目和利潤(rùn)報(bào)表是搬特別為它而制訂熬的。利潤(rùn)伴 懊 版企業(yè)的財(cái)富巴凹企業(yè)的財(cái)富壩 俺 懊成本，費(fèi)用癌擺 背銷售收入般借方 柏 澳 半 伴 鞍 暗貸方挨會(huì)計(jì)科目一共有伴5熬類扒!資產(chǎn)負(fù)債表瓣資產(chǎn)隘負(fù)債及所有者權(quán)敖益盎資產(chǎn)類哎比如：搬現(xiàn)金澳銀行存款背負(fù)債類胺比如：敗短期借款?yuàn)W應(yīng)付帳款熬所有者權(quán)益類按比如：柏實(shí)收資本襖本期利潤(rùn)本期利潤(rùn)表借 貸罷產(chǎn)

8、品銷售收入艾斑矮X懊產(chǎn)品銷售成本巴傲X巴背產(chǎn)品銷售費(fèi)用把般X管理費(fèi)用X藹財(cái)務(wù)費(fèi)用收入奧啊礙X板佰鞍X巴啊營(yíng)業(yè)外支出收耙入百疤X佰霸矮X斑翱所得稅 33.扳3%傲爸X懊凈利潤(rùn)或虧損按胺哀懊X案般礙 X暗資產(chǎn)類、負(fù)債類阿、所有者權(quán)益類翱 啊 八昂資產(chǎn)負(fù)債表八損益類拔鞍百 壩本期利潤(rùn)表捌成本類伴藹按 哎 產(chǎn)品銷售成扳本中國(guó)外資企業(yè)的會(huì)計(jì)報(bào)表的格式有很大一部分是根據(jù)美國(guó)會(huì)計(jì)而來(lái)的。前三類的科目可以叫做資產(chǎn)負(fù)債表科目。因?yàn)檫@三類所有的科目都在資產(chǎn)負(fù)債表上。資產(chǎn)負(fù)債及所有者權(quán)益資產(chǎn)類：現(xiàn)金應(yīng)收帳款負(fù)債類：短期貸款應(yīng)付帳款所有者權(quán)益類：實(shí)收資本本期利潤(rùn)資產(chǎn)類：現(xiàn)金應(yīng)收帳款等等負(fù)債類：短期貸款應(yīng)付帳款所有者權(quán)

9、益類：實(shí)收資本本期利潤(rùn)損益類：產(chǎn)品銷售收入此類科目是專為計(jì)算企業(yè)本期利潤(rùn)而設(shè)的。產(chǎn)品銷售成本成本類：生產(chǎn)成本此類科目是專為計(jì)算產(chǎn)品成本而設(shè)的。制造費(fèi)用靶2) 存貨的核哎算襖存貨的含義和范瓣圍辦：般存貨，是指企業(yè)俺為保證其生產(chǎn)和啊經(jīng)營(yíng)活動(dòng)順利進(jìn)阿行而持有的各種版商品和貨物。板工業(yè)企業(yè)中，存稗貨包括原材料、骯輔助材料、在產(chǎn)扮品、產(chǎn)成品等等擺矮商業(yè)企業(yè)中，存按貨則主要包括各斑種用于銷售的商背品及非商品類的敗材料物資等。存貨的計(jì)價(jià)：搬存貨應(yīng)按照實(shí)際伴成本計(jì)價(jià)，其中唉包括：買價(jià)、運(yùn)胺輸費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、百安裝費(fèi)等等暗5種核算方法個(gè)別辨認(rèn)法昂如果可以確認(rèn)存背貨的屬性的話，板就可以確定存貨皚的價(jià)值。埃這個(gè)方法主要

10、用辦于可以辨認(rèn)的商翱品及貨物，比如百一些大型機(jī)器。伴但是如果不能辨先進(jìn)先出法翱先進(jìn)先出法是指邦按照存貨收發(fā)的霸順序，假定先收瓣入的存貨先發(fā)出叭，并按此流轉(zhuǎn)程胺序計(jì)算發(fā)出存貨白的成本。拌例：某企業(yè)A材奧料有關(guān)資料如下斑：哎9月1日：結(jié)余哀500公斤，單罷位成本4班.版2公斤，總成本搬2100元。骯9月5日：購(gòu)入凹12000公斤安，單位成本4稗.版5公斤，總成本澳54000元。跋9月10日：領(lǐng)阿用8000公斤版。吧9月15日：阿購(gòu)入10000瓣公斤，單位成本拌為4阿.艾9公斤，總成本斑49000元。隘9月25日：領(lǐng)敗用11800公敖斤。艾按照先進(jìn)先出法跋，9月10日領(lǐng)板用的材料，其實(shí)扒際成本確定如

11、下芭：爸(5004佰.2靶)扳+捌(暗7500伴氨4.案5)瓣=皚愛3板58伴50版元扮即假定月初結(jié)存敖500公斤先領(lǐng)扳用，其余750板0公斤屬于9月凹5日購(gòu)入。類似扒地，9月25日襖領(lǐng)用材料的實(shí)際翱成本為：耙(45004案.5拔)巴+把(扒7300哎笆4.骯9)扮=扒56020元加權(quán)平均法半加權(quán)平均法，是叭指在月末根據(jù)月霸初結(jié)存及本月購(gòu)伴入存貨的實(shí)際成百本和數(shù)量，平均懊計(jì)算本月發(fā)出存奧貨的實(shí)際成本。盎其計(jì)算公式為：壩存貨加權(quán)平均單癌位成本=拌月初結(jié)存存貨實(shí)隘際成本+本月購(gòu)芭入存貨實(shí)際成本班 月初結(jié)唉存存貨數(shù)量+本耙月購(gòu)入存貨數(shù)量啊本月發(fā)出存貨實(shí)唉際成本=骯本月發(fā)出存貨數(shù)擺量*存貨加權(quán)平笆均單

12、位成本熬承前例，按照加埃權(quán)平均法，可計(jì)吧算如下：案全月加權(quán)平均單百位成本=俺傲2100+54稗000+490岸00扮熬白巴爸半暗襖絆八500+120扮00+1000柏0昂拔哎巴疤爸背拌傲=10510柏0/22500埃=4暗.67暗元暗本月發(fā)出材料實(shí)按際成本=（80艾00+1180澳0） 4哎.67襖= 9246扳6元移動(dòng)平均法頒移動(dòng)平均法，是班指存貨每收入一安次即重新計(jì)算一瓣次加權(quán)平均實(shí)際壩成本，每次領(lǐng)用拔都按重新計(jì)算的半平均實(shí)際成本確班定發(fā)出存貨成本安。計(jì)算公式為：懊移動(dòng)加權(quán)平均單翱位成本=按本次收入存貨前奧結(jié)存實(shí)際成本 凹+ 本次收入存扳貨實(shí)際成本敖 本次收入存貨巴前結(jié)存數(shù)量 +凹 本次收

13、入存貨稗數(shù)量埃每次領(lǐng)用或發(fā)出按存貨前實(shí)際成本吧=絆本次領(lǐng)用或發(fā)出扳存貨實(shí)際成本矮最近一次移動(dòng)加佰權(quán)平均單位成本扮按前例，9月5頒日的移動(dòng)加權(quán)平巴均實(shí)際單位成本霸為：唉2100+54芭000 骯= 芭 罷 癌56100澳=4奧.俺488元扳500+120隘00 爸 扒12500俺9月10日領(lǐng)用矮材料的實(shí)際成本愛為：耙80004拔.488扮 = 3590安4元阿9月15日購(gòu)入佰10000公斤稗后，移動(dòng)加權(quán)平版均單位成本即變百為：爸20196 +佰 49000 搬= 4哎.7隘72元霸4500 + 岸10000啊9月25日領(lǐng)用艾11800公斤絆的實(shí)際成本則為辦：芭11800斑拜4.772按 = 56

14、31翱0元后進(jìn)先出法敖后進(jìn)先出法正好愛與先進(jìn)先出相反安，它假定后收入背的存貨先發(fā)出，拜其成本流轉(zhuǎn)按此敗假定順序進(jìn)行。靶這種方法在物價(jià)背變動(dòng)條件下，能拔較好地實(shí)現(xiàn)收入氨和費(fèi)用的配比，哎保證成本費(fèi)用和扳利潤(rùn)的真實(shí)性和版可靠性，部分抵叭消物價(jià)上漲對(duì)企版業(yè)造成的影響。襖按前例，我們可捌確定后進(jìn)先出法哀下9月10日領(lǐng)柏用材料的實(shí)際成霸本為：板80004安.5阿 安=翱 3600擺0叭元絆同樣地，9月2般5日領(lǐng)用材料的矮實(shí)際成本可確定埃為：叭(10000伴4矮.搬9) 扒+邦 (絆1800拌4拌.熬5) 扳=愛 5710斑0矮元般9月10日把9月25日挨總額埃先進(jìn)先出法捌3昂58哀50氨元翱56020元辦

15、91870元背后進(jìn)先出法板3600矮0芭元襖5710奧0扒元挨93100元般加權(quán)平均法礙37360元壩55106元傲92466元案移動(dòng)平均法傲35904元白56310元骯92214元稗93100 -斑 91870 佰 = ￥123罷0，礙123033爸% = ￥40敖5（所得稅）辦先進(jìn)先出法要襖多付￥405胺的所得稅。拜這里還有個(gè)稅收板問(wèn)題，在漲價(jià)的疤情況下，后進(jìn)先盎出法能暫時(shí)少付扳稅！雖然發(fā)出的搬材料的實(shí)際成本霸高，但是留在倉(cāng)癌庫(kù)里的材料的實(shí)礙際成本卻低了。按前例：邦先進(jìn)先出法盎 月底存貨 2哎7004鞍.耙9 = ￥13稗230百后進(jìn)先出法芭 月底存貨 5跋004白.伴2 + 220扒04

16、藹.斑5 = ￥12佰000搬所以，只要有一礙天你的供應(yīng)商斷拜貨，那么你必須按起用所有的貨物哀（材料），包括扒那些最“老”的凹。襖比如說(shuō)，按前例般：皚10月份供應(yīng)商暗斷貨，企業(yè)沒有暗在進(jìn)貨而只用了爸剩下的 270氨0公斤材料艾先進(jìn)先出法熬 實(shí)際成本 2半7004瓣.霸9 = ￥13矮230斑后進(jìn)先出法埃 實(shí)際成本 5版004把.班2+2200澳4白.芭5 = ￥12板000芭13230-1瓣2000=￥1壩230，123巴033%=￥岸405（所得稅捌）皚后進(jìn)先出法骯要暗多付￥405凹的所得稅。3)折舊與攤銷絆為什么要有折舊靶和攤銷？柏由于固定資產(chǎn)、扒無(wú)形資產(chǎn)和其它百資產(chǎn)的投資金額罷比較高的原

17、因，般折舊和攤銷可以班把這筆費(fèi)用分?jǐn)偘叩揭院髱啄曛?。懊每年折舊和攤銷壩是算在當(dāng)年的費(fèi)班用里，但其實(shí)這版并不代表一項(xiàng)真般正的現(xiàn)金流出，昂我們可以把折舊安和攤銷當(dāng)作每年佰累積下的、為今邦后更新資產(chǎn)（固般定資產(chǎn)）而準(zhǔn)備背的錢。胺由于資產(chǎn)的陳舊礙和貶值。哎固定資產(chǎn)的特點(diǎn)稗：耙企業(yè)的固定資產(chǎn)襖是指單位價(jià)值較稗大，使用年限在壩一年以上的房屋昂、建筑物、機(jī)器耙、機(jī)械、運(yùn)輸工癌具和其它與生產(chǎn)半經(jīng)營(yíng)有關(guān)的設(shè)備伴、工具等。稗無(wú)形資產(chǎn)的特點(diǎn)頒：頒 罷無(wú)形資產(chǎn)具備如哀下三個(gè)特征隘：沒有物質(zhì)實(shí)體哀能使企業(yè)長(zhǎng)期（稗超過(guò)一年）受益埃所代表的未來(lái)經(jīng)隘濟(jì)利益具有不確藹定性哀 昂無(wú)形資產(chǎn)有凹：專利權(quán)、商標(biāo)笆權(quán)、專有技術(shù)、叭著作權(quán)

18、、場(chǎng)地使半用權(quán)和商譽(yù)等。其它資產(chǎn)：板其它資產(chǎn)包括：把開辦費(fèi)、籌建期疤間匯兌損失和遞拔延支出等。骯固定資產(chǎn)折舊的半計(jì)算方法扮固定資產(chǎn)折舊的擺計(jì)算方法很多，隘常用的主要有：安直線折舊法、工拜作量法、余額遞矮減法以及年數(shù)總懊和法。外商投資扮企業(yè)固定資產(chǎn)折凹舊，應(yīng)當(dāng)采用直澳線法計(jì)算，如需安要采用其它方法哎計(jì)算折舊，可以愛提出申請(qǐng)皚，經(jīng)有關(guān)部門疤批準(zhǔn)后使用扮。記帳方法：頒 每月底，在準(zhǔn)辦備報(bào)表時(shí)佰 在皚固定資產(chǎn)的科目埃里設(shè)有“累積折敖舊”奧 記帳時(shí)，傲借記癌管理費(fèi)用俺唉俺案貸記拜累積折舊1-直線法：芭固定資產(chǎn)年折舊拌額= 拜固定資產(chǎn)原價(jià)-稗預(yù)計(jì)殘值辦邦俺辦稗敖固定資產(chǎn)預(yù)啊計(jì)使用年限耙固定資產(chǎn)折舊率艾=叭

19、固定資產(chǎn)原價(jià)（搬1-殘值率）/藹固定資產(chǎn)原價(jià)昂隘固定資產(chǎn)預(yù)計(jì)使拌用年限懊注意安：殘值應(yīng)當(dāng)不低伴于原價(jià)的10%叭，另外所有的固拜定資產(chǎn)都有稅法靶規(guī)定的最低使用凹年限。半例如：某企業(yè)有班一輛汽車，原價(jià)稗￥70000，捌最低使用年限為捌5年，預(yù)計(jì)殘值耙為￥7000懊機(jī)器年折舊率=襖 矮邦 背1-10% 跋 爸邦 = 18背%靶伴絆唉熬 機(jī)把器最低使用年限背：5拔年次澳年初折余價(jià)值暗￥吧年折舊額扒￥辦累計(jì)折舊額￥罷年末折余價(jià)值鞍1斑2板3巴4暗52-工作量法：矮這是根據(jù)固定資阿產(chǎn)在全部使用年隘限中的預(yù)計(jì)工作澳量，先計(jì)算出單扒位工作量應(yīng)計(jì)提骯的折舊額，然后擺根據(jù)各期工作量巴求出各期應(yīng)計(jì)提按的折舊額的方法

20、背。固定資產(chǎn)的“暗工作量”，可按啊不同的量度計(jì)算壩，如汽車的行駛百里程（行駛里程拌法）、機(jī)器生產(chǎn)癌的產(chǎn)品產(chǎn)量（產(chǎn)板量法）以及機(jī)器斑工作小時(shí)（工作岸時(shí)數(shù)法）壩單位工作量應(yīng)計(jì)巴折舊額 = 扳固定資產(chǎn)原價(jià)-般估計(jì)殘值矮礙靶伴伴哎 伴 預(yù)計(jì)總工作量阿各期折舊額=單吧位工作量應(yīng)計(jì)折按舊額 該期般實(shí)際工作量例如：巴某企業(yè)有大型運(yùn)佰輸卡車一部，原背價(jià)￥20000昂0，預(yù)計(jì)全部行罷駛里程為400凹000公里，預(yù)胺計(jì)殘額￥200埃00。該車今年白8月共行駛50伴00公里。8月爸份的應(yīng)計(jì)折舊額氨可計(jì)算如下：哎單位工作量應(yīng)計(jì)隘提的折舊額=礙 叭200000矮90爸%埃斑邦哎半艾柏稗哀 400 0般00癌 百 哎 背

21、 =礙矮 ￥0頒.45叭8月份應(yīng)計(jì)提折般舊額 = 邦50000扒.八45搬 =￥2250稗3-雙倍余額遞敖減法：骯雙倍余額遞減法凹就是用直線折舊哎率的兩倍，去乘熬逐年遞減的固定斑資產(chǎn)折于價(jià)值，版以計(jì)算一定期間靶應(yīng)計(jì)折舊額。盎雙倍余額遞減法班是一種加速折舊藹法。拌例如：某企業(yè)有盎一輛機(jī)動(dòng)車，原耙價(jià)￥70000昂元，使用期限為奧5年，預(yù)計(jì)殘值敗為7000元，疤若采用雙倍余額襖遞減法，各年應(yīng)盎提折舊額的計(jì)算阿步驟如下：計(jì)算直線折舊率板直線折舊率= 把 哀 瓣斑挨1 捌版氨 版 100吧%把敗疤唉爸固定資產(chǎn)預(yù)計(jì)使矮用年限瓣壩芭背盎 = 1/5凹0 100伴 = 20%敖將直線折舊率乘澳以2，2 藹20

22、% = 4疤0%以此作為 艾計(jì)算年折舊額的扒固定折舊率爸將上述固定折舊百率乘以逐年遞減岸的帳面凈值，得芭各年應(yīng)計(jì)提的折瓣舊額，各年折舊瓣額的計(jì)算如下表疤所示搬年次疤年初折余價(jià)值翱￥壩年固定折舊率挨年折舊額岸￥壩累計(jì)折舊額￥版1辦70000柏40%擺28000昂28000奧2埃42000爸40%搬16800骯44800半3矮25200唉40%叭10800安55600耙4敗14400百40%靶 5760暗61360按5昂 8640扒 1640扳63000版第五年的折舊額捌是以第五年的年隘初折余價(jià)值減去埃固定資產(chǎn)的預(yù)計(jì)翱殘值得出的，這巴樣便可以保證計(jì)阿提的折舊額不高拌于應(yīng)提的折舊額伴。4-年數(shù)總和法

23、盎也是加速折舊法霸。計(jì)算方法：哎第i年的折舊率伴= 背胺 襖 N-K 搬 =啊 背2（N-K）氨瓣唉百扒爸 1+2+扒盎+N翱胺 N(N+俺1)班N=固定資產(chǎn)最安低使用年限柏K=至第i年年哀初止固定資產(chǎn)已般提折舊年限然后：奧第i年的折舊額把=（固定資產(chǎn)-稗估計(jì)殘值） 盎 第i年的 折阿舊率按前例：懊第1年的折舊率藹= 5-安0 =扒 靶2（5-0） 芭=33芭.33%昂扮版八巴 1+2+3笆+翱4+5捌氨八 瓣5霸(艾5疤+1)安第2年的折舊率辦= 翱 藹5-1 伴=礙 笆2（5-1）=懊26爸.八67癌%爸胺胺伴礙1+2+3挨+疤4+5暗般斑 扳5稗(耙5骯+1)皚第3年的折舊率百= 扮 斑

24、5-2 澳=愛 柏2（5-2）=敖20跋%柏跋俺百柏1+2+3拜+懊4+5笆辦白 哎5瓣(伴5凹+1)翱第4年的折舊率暗= 隘 礙般5-3 盎 =岸 擺2（5-3）=擺13疤.33%稗頒伴奧八 1+2+3跋+昂4+5礙半半 氨 5班(半5敗+1)啊第5年的折舊率澳= 5-4拔 =跋 礙2（5-4）=擺6笆.靶67拔%礙佰案八罷1+2+3礙+瓣4+5版巴笆 百5澳(艾5罷+1)懊年次氨原價(jià)-殘值按￥盎年初折余價(jià)值埃￥隘年折舊率班年折辦舊額翱￥吧累計(jì)折舊額￥巴1拜63000扳70000巴33扳.33%吧20998矮20998背2百63000邦49002背26按.阿67班%靶16802伴37800壩

25、3瓣63000澳32200阿20%翱12600疤50400芭4板63000案19600隘13癌.33%白8398壩58798壩5吧63000邦11202芭6瓣.疤67敗%班4202伴63000扒各種折舊法的比骯較：累計(jì)比較艾年數(shù)總和法皚雙倍余額遞減法矮直線法暗年次靶20998叭28000埃12600傲1絆37800按44800佰25200藹2八50400板55600吧37800敖3藹58798阿61360案50400辦4八63000澳63000昂63000懊5唉每年折舊額比較敖：拌年數(shù)總和法澳雙倍余額遞減法頒直線法般年次敗20998擺28000翱12600翱1鞍16802哎16800疤1260

26、0氨2板12600岸10800阿12600埃3壩8398拜5760叭12600邦4巴4202岸1640敗12600壩5搬無(wú)形資產(chǎn)與其它捌費(fèi)用的攤銷：記帳方法：白每月底，在準(zhǔn)備岸報(bào)表時(shí)百記帳時(shí)，借記管癌理費(fèi)用，直接貸矮記無(wú)形資產(chǎn)或其唉他費(fèi)用的科目絆如：辦借記：矮管理費(fèi)用 扮敖斑￥400捌霸皚吧辦貸記：半開辦費(fèi)艾版般￥400計(jì)算方法：礙根據(jù)無(wú)形資產(chǎn)和伴其他費(fèi)用的攤銷懊限期，每年平均翱攤銷。白如例：開辦費(fèi)￥翱40000，攤頒銷限期：5年氨每月攤銷額 =埃 40000 笆/ 5 / 1拌2 =￥666白.拜67阿每年攤銷額 =靶 40000 隘/ 5 岸 =￥800艾0練習(xí)：捌中興公司91年礙1月1日

27、買了一唉輛法拉力給他的扳總經(jīng)理用，癌原價(jià)：￥2 0昂00 000，哎殘值：￥200邦 000扒使用限期為5年翱，預(yù)計(jì)行駛量：骯500 000霸公里搬91年至95年絆的行駛量分別為般：版91年：80 盎000公里艾92年：80 按000公里按93年：90 絆000公里皚94年：85 昂000公里氨95年：95 跋000公里佰請(qǐng)你用4種折舊壩法來(lái)幾算出這輛半車從91年至9奧5年的每年折舊俺額。昂另外，中興公司拔91年1月1日岸的開辦費(fèi)為￥5叭00000，分凹5年攤銷，請(qǐng)你拜算出每年的攤銷板額。 PAGE 0 4)壞帳：班由于市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)絆性、復(fù)雜性和不阿確定性，以及客按戶信用情況的好柏壞，在企業(yè)的應(yīng)

28、凹收帳款中，難免艾有些帳款收不回耙來(lái)。這些不能收懊回的帳款，稱為伴壞帳，因此而發(fā)捌生的損失，稱為熬壞帳損失。壞帳的核算：啊直接轉(zhuǎn)銷法：在鞍確定帳款沒辦法百收回的時(shí)候，將跋實(shí)際壞帳直接沖叭減應(yīng)收帳款，并矮將壞帳損失記作案當(dāng)期費(fèi)用。稗例如：擺美菱公司柏的一個(gè)客戶破產(chǎn)擺，它欠般美菱公司捌的￥5000沒拜法償還。經(jīng)有關(guān)佰部門審查后批準(zhǔn)板全部作為壞帳處隘理。記帳如下：壩借 敗管理費(fèi)用 靶 ￥5000半搬岸貸 芭應(yīng)收帳款安柏 ￥5000案可是頒直接轉(zhuǎn)銷法絆只有在確定沒法頒收回帳款時(shí)才能柏啟用，而且還需挨要經(jīng)過(guò)有關(guān)部門拜的批準(zhǔn)。暗如果以后全部或叭部分收回這筆帳擺款，則應(yīng)沖減當(dāng)安年度管理費(fèi)用。接前例：暗借 敖

29、應(yīng)收帳款 岸 ￥50拌00扮跋澳貸 百管理費(fèi)用壩稗拔￥5000霸借瓣 銀行存款 耙 ￥5懊000拜稗安貸罷哀應(yīng)收帳款皚盎暗￥5000國(guó)家利益保障稅收存貨、折舊和壞帳準(zhǔn)備的計(jì)提方法企業(yè)利益少付稅經(jīng)濟(jì)、實(shí)際情況存貨、折舊和壞帳準(zhǔn)備的計(jì)提方法備抵法：拌備抵法，是在壞稗帳實(shí)際發(fā)生前按啊期估計(jì)壞帳損失捌，計(jì)提壞帳準(zhǔn)備絆，轉(zhuǎn)作當(dāng)期費(fèi)用懊。翱可按目前國(guó)內(nèi)的昂會(huì)計(jì)制度，采用板備抵法計(jì)提壞帳芭準(zhǔn)備的企業(yè)，只氨可按年終的應(yīng)收背帳款，應(yīng)受票據(jù)耙等的3%作為年愛末壞帳準(zhǔn)備。記帳方法：例：凹長(zhǎng)千公司敖98年末的應(yīng)收巴帳款余額為￥4搬30000，壞懊帳準(zhǔn)備為3%*藹430000 熬= 12900瓣借哀 管理費(fèi)用 靶 ￥1

30、版2900藹挨扳貸霸藹壞帳準(zhǔn)備絆靶昂￥12900案99年度該公司瓣實(shí)際發(fā)生壞帳損叭失￥14000搬借板 壞帳準(zhǔn)備 拜 ￥1皚4000板昂哎貸礙俺應(yīng)收帳款扮絆岸 ￥14000罷這時(shí)候，壞帳準(zhǔn)頒備帳戶有借方余壩額￥1100。絆在年終提壞帳準(zhǔn)辦備時(shí)應(yīng)予抵補(bǔ)。奧99末該公司應(yīng)熬收帳款余額為￥凹540000，叭按3%計(jì)提壞帳氨準(zhǔn)備￥1620骯0。由于本年度澳壞帳準(zhǔn)備超支￥哀1100，因此襖，99年末計(jì)入敖管理費(fèi)用應(yīng)為￥巴17300（1傲620011傲00）。爸這樣，壞帳準(zhǔn)備埃帳戶年末余額便哀能保持應(yīng)有的￥芭16200（1搬730011佰00）。翱借 哀管理費(fèi)用 敗 ￥17辦300艾啊擺貸背板壞帳準(zhǔn)備伴熬

31、邦￥17300芭但是，如果99唉年度實(shí)際發(fā)生的叭壞帳損失不是 傲￥14000，爸而是￥1000柏0，則年終計(jì)提半壞帳準(zhǔn)備之前，熬壞帳準(zhǔn)備帳戶有皚貸方余額￥29百00，則99年熬末計(jì)入管理費(fèi)用邦的壞帳損失應(yīng)為?。喊郏?3300（板162002八900）辦這樣壞帳準(zhǔn)備帳半戶年末余額，便板能保持應(yīng)有的 傲￥16200（叭133002昂900）。埃借昂 管理費(fèi)用 伴 ￥1拌3300敖鞍拔貸芭氨壞帳準(zhǔn)備扒邦拔￥13300埃如果以后全部或哎部分收回這筆帳翱款，則應(yīng)沖減當(dāng)盎年度壞帳準(zhǔn)備。接前例：昂借 艾應(yīng)收帳款 哀 ￥50擺00愛叭澳貸伴阿壞帳準(zhǔn)備按八背￥5000艾借骯 銀行存款 扒 ￥5疤000辦班哎貸翱

32、芭應(yīng)收帳款哀哎鞍￥5000瓣思考？這樣的壞辦帳核算有利于公捌司? 還是國(guó)家安？礙由于國(guó)家這樣的哎嚴(yán)格控制壞帳的暗計(jì)提，所以說(shuō)許絆多公司的資產(chǎn)并罷不符合公司的真骯實(shí)性扒。客戶帳款是屬藹于公司的流動(dòng)資藹產(chǎn)，如果它包括骯許多實(shí)際上收不罷回的，但國(guó)家又敖不允許計(jì)提的帳絆款，那么公司除耙了流動(dòng)資產(chǎn)不符擺合真實(shí)性外，還盎要稗多付稅金案。因?yàn)樗仨毟栋捉o國(guó)家它并沒有捌收到帳款，但確氨已經(jīng)算到本年度癌利潤(rùn)中的銷售額板。阿在國(guó)外，壞帳準(zhǔn)按備是個(gè)很重要的班帳戶，許多公司艾都通過(guò)這個(gè)帳戶昂來(lái)面對(duì)市場(chǎng)上拔收不到欠款的風(fēng)笆險(xiǎn)癌。雖然目前國(guó)內(nèi)鞍的壞帳準(zhǔn)備這個(gè)胺帳戶是虛有其名爸，但如果中國(guó)要壩和世界掛鉤，那跋么國(guó)家必須放松

33、案對(duì)壞帳準(zhǔn)備的制胺度。會(huì)計(jì)原則一、客觀性原則礙客觀性原則是會(huì)凹計(jì)工作的首要原斑則。通常作為會(huì)懊計(jì)信息質(zhì)量的特笆征，以可靠性來(lái)八加以表述。會(huì)計(jì)挨既以反映為其基癌本職能，則霸“皚會(huì)計(jì)核算應(yīng)當(dāng)以愛實(shí)際發(fā)生的經(jīng)濟(jì)伴業(yè)務(wù)為依據(jù)，如辦實(shí)反映財(cái)務(wù)狀況搬和經(jīng)營(yíng)成果罷”背(企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)班則第10條)伴。因此，客觀性捌原則包含著爸“半如實(shí)反映哀”斑、百“哀可以驗(yàn)證拔”傲和邦“百客觀公正暗”扒等要求。版二、歷史成本原骯則跋各項(xiàng)財(cái)產(chǎn)物資和鞍負(fù)債應(yīng)當(dāng)以交易拔發(fā)生時(shí)的實(shí)際成霸本和交換價(jià)格計(jì)胺價(jià)。會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)以按歷史成本計(jì)價(jià)，傲就是因?yàn)樗强桶嵊^的，可鑒證的芭。巴三、營(yíng)業(yè)收入確班認(rèn)原則拔營(yíng)業(yè)收入確認(rèn)原擺則又稱營(yíng)業(yè)收入隘實(shí)現(xiàn)原則。

34、會(huì)計(jì)百上確認(rèn)營(yíng)業(yè)收入靶的條件有二： 佰 頒1)已實(shí)現(xiàn)或可盎實(shí)現(xiàn)；2)已贏霸得四、 配比原則把營(yíng)業(yè)收入與其相把關(guān)的成本、費(fèi)用襖應(yīng)當(dāng)相互配比，般營(yíng)業(yè)收入與費(fèi)用昂配比方法有三：耙1)直接配比：伴當(dāng)費(fèi)用與營(yíng)業(yè)收懊入有直接關(guān)系，瓣則當(dāng)營(yíng)業(yè)收入確霸認(rèn)時(shí)，產(chǎn)生該營(yíng)哎業(yè)收入的成本立板即轉(zhuǎn)為費(fèi)用，即瓣直接費(fèi)用。跋2)系統(tǒng)而合理擺的分?jǐn)偅寒?dāng)費(fèi)用熬與營(yíng)業(yè)收入無(wú)直愛接關(guān)系，但能確翱知費(fèi)用會(huì)產(chǎn)生未佰來(lái)收入時(shí)，則可襖按系統(tǒng)而合理的癌方法，將費(fèi)用分啊攤于各受益期，斑即攤銷費(fèi)用。 白3)立即確認(rèn)費(fèi)氨用：兩者既無(wú)直百接關(guān)系，又不能盎預(yù)期未求效益可搬作為分?jǐn)傎M(fèi)用的澳依據(jù)，則成本在敖發(fā)生期間就立即哀確認(rèn)為費(fèi)用，即案期間費(fèi)用。澳五、

35、充分揭示原扳則敖所有與企業(yè)財(cái)務(wù)霸狀況及經(jīng)營(yíng)成果疤有關(guān)的重要事項(xiàng)笆，必須在財(cái)務(wù)報(bào)稗表上予以充分揭凹示。即一事項(xiàng)不壩加以說(shuō)明，就可班能使報(bào)表使用者奧發(fā)生誤解，從而把影響決策的，均巴為重要事項(xiàng)。六、謹(jǐn)慎原則捌亦即穩(wěn)健原則或愛審慎原則。所謂岸謹(jǐn)慎原則者就是扳“昂不預(yù)計(jì)任何可能哀發(fā)生的利益，而百承認(rèn)一切可能發(fā)班生的損失癌”霸。暗七、權(quán)責(zé)發(fā)生制靶 絆權(quán)責(zé)發(fā)生制，亦罷稱應(yīng)計(jì)制，是會(huì)奧計(jì)確認(rèn)的一種時(shí)熬間基礎(chǔ)。我國(guó)翱企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則按指出：癌“壩會(huì)計(jì)核算應(yīng)當(dāng)以暗權(quán)責(zé)發(fā)生制為基懊礎(chǔ)瓣”瓣(企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)愛則第16條)頒。這種會(huì)計(jì)確認(rèn)襖的時(shí)間基礎(chǔ)，就埃是確定企業(yè)收入癌核反應(yīng)的歸屬期跋的劃分原則。這爸就是：凡是當(dāng)期襖已經(jīng)確認(rèn)

36、實(shí)現(xiàn)的俺收入和已經(jīng)發(fā)生隘或應(yīng)當(dāng)負(fù)擔(dān)的費(fèi)皚用，不論款項(xiàng)是佰否已經(jīng)收付，都百應(yīng)作為當(dāng)期的收瓣入和費(fèi)用處理；百凡是不屬于當(dāng)期哎收入和費(fèi)用，即扒使款項(xiàng)已在當(dāng)期按收付，都不應(yīng)作笆為當(dāng)期的收入和皚費(fèi)用。只有符合會(huì)計(jì)原則的報(bào)表才能真正反映出企業(yè)真實(shí)的情況！財(cái)務(wù)企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)營(yíng)運(yùn)資本分析財(cái)務(wù)比率金字塔現(xiàn)金流量的概念融資的選擇企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)頒在任何企業(yè)中資翱產(chǎn)負(fù)債表都是一岸個(gè)基礎(chǔ)，在資產(chǎn)昂負(fù)債表中有一個(gè)凹很重要的等式：絆資產(chǎn)=負(fù)債把加權(quán)益，事實(shí)上半這個(gè)等式更重要把反映的是：企業(yè)班的資金用途=企百業(yè)的資金來(lái)源資 金 用 途=資 金 來(lái) 源稗從財(cái)務(wù)角度出發(fā)俺，與其稱資產(chǎn)負(fù)擺債表不如稱資金佰平衡表襖，骯第一個(gè)名稱更加拔會(huì)

37、計(jì)化而第二個(gè)瓣名稱更加財(cái)務(wù)化疤。皚以下的事件中，愛哪些是給企業(yè)帶昂來(lái)資金來(lái)源，哪奧些是帶來(lái)資金用耙途的？傲資金用途岸資金來(lái)源爸1購(gòu)買汽車拜2增加短期借版款艾3增加注冊(cè)資辦金矮4出售機(jī)器敖5應(yīng)收帳款扒6增加存貨半7客戶訂貨氨8購(gòu)買存貨(伴賒帳)盎9發(fā)行債券頒資產(chǎn)負(fù)債表的格背式流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)短期反映出企業(yè)營(yíng)運(yùn)上的資金用途長(zhǎng)期資產(chǎn)：固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)長(zhǎng)期資產(chǎn)反映出企業(yè)長(zhǎng)期的資金用途“=企業(yè)的生產(chǎn)工具”流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)性強(qiáng)短期反映出企業(yè)營(yíng)運(yùn)上的資金來(lái)源長(zhǎng)期負(fù)債：銀行長(zhǎng)期貸款所有者權(quán)益：公司欠股東的錢反映出企業(yè)長(zhǎng)期的資金來(lái)源捌資產(chǎn)負(fù)債表的主半要內(nèi)容流動(dòng)負(fù)債的主要科目有：應(yīng)付款 (供應(yīng)商、工資、國(guó)家)短期借款

38、長(zhǎng)期負(fù)債的主要科目有：銀行長(zhǎng)期借款債券所有者權(quán)益的主要科目有：實(shí)收資本三項(xiàng)基金未分配利潤(rùn)本期利潤(rùn)流動(dòng)資產(chǎn)的主要科目有：現(xiàn)金應(yīng)收款存貨長(zhǎng)期資產(chǎn)的主要科目有：固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)長(zhǎng)期投資盎資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)疤構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)型流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)性強(qiáng)長(zhǎng)期負(fù)債投資者權(quán)益流動(dòng)性差流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)長(zhǎng)期投資流動(dòng)性差短期資金來(lái)源配對(duì)長(zhǎng)期資金用途短期資金來(lái)源配對(duì)短期資金用途長(zhǎng)期資金來(lái)源配對(duì)長(zhǎng)期資金用途懊資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)昂構(gòu)保守型流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)性強(qiáng)長(zhǎng)期負(fù)債投資者權(quán)益流動(dòng)性差流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)長(zhǎng)期投資流動(dòng)性差長(zhǎng)期資金來(lái)源配對(duì)短期資金用途短期資金來(lái)源配對(duì)短期資金用途長(zhǎng)期資金來(lái)源配對(duì)長(zhǎng)期資金用途岸資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)氨構(gòu)適

39、中型流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)性強(qiáng)長(zhǎng)期負(fù)債投資者權(quán)益流動(dòng)性差流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)固定資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)長(zhǎng)期投資流動(dòng)性差短期資金來(lái)源配對(duì)短期資金用途長(zhǎng)期資金來(lái)源配對(duì)長(zhǎng)期資金用途國(guó)際財(cái)務(wù)理論：風(fēng)險(xiǎn)型盎這就好比版張三隘向霸李四霸借了100元說(shuō)般好了明天還，然班后轉(zhuǎn)眼哎張三盎就把這100元版借給了好朋友骯王五背并允許他一年以巴后還。如此以來(lái)挨張三爸的風(fēng)險(xiǎn)就比較大隘了，因?yàn)榈诙鞌[他必須要有10昂0元還給敖李四挨。埃短期資金來(lái)源配八對(duì)長(zhǎng)期資金用途保守型斑這就好比霸張三氨向頒李六昂借了100元說(shuō)頒好了一年后還，跋然后皚張三哎就把這100元啊借給了傲王九挨并要求他明天就暗還。如此以來(lái)骯張三百的風(fēng)險(xiǎn)就比很小藹了，因?yàn)樗桨傅诙瓴?/p>

40、會(huì)把1靶00元還給哎李六盎而拜王九啊第二天就會(huì)把1襖00元還給隘張三礙。耙長(zhǎng)期資金來(lái)源配艾對(duì)短期資金用途適中型百這就好比拌張三愛向昂趙七矮借了100元說(shuō)氨好了明年還，然阿后擺張三板就把這100元疤借給了艾孫二白并要求他也明年扮還。襖長(zhǎng)期資金來(lái)源配叭對(duì)長(zhǎng)期資金用途拜短期資金來(lái)源配阿對(duì)短期資金用途營(yíng)運(yùn)資本分析生存利潤(rùn)發(fā)展企業(yè)失敗的因素俺一個(gè)企業(yè)的失敗班有很多原因，這八其中包括了許多敗營(yíng)業(yè)上的問(wèn)題比把如：銷售量太低利潤(rùn)太低客戶太少藹產(chǎn)品不符合市霸場(chǎng)等等.礙但是有些企業(yè)，拌即使它們擁有礙符合市場(chǎng)柏的產(chǎn)品、耙強(qiáng)大安的銷售隊(duì)伍、佰很高絆的利潤(rùn)和案很有潛力百的市場(chǎng)等.爸它們還會(huì)敗陷入困境斑。拔這里的主要原因

41、頒是這些企業(yè)對(duì)營(yíng)拔運(yùn)資本的忽視！扮它們失敗的原因爸并不是因?yàn)槿鄙侔防麧?rùn)而是缺少現(xiàn)般金，資金周轉(zhuǎn)的按問(wèn)題！瓣?duì)I業(yè)額凹板成本及費(fèi)用利鞍潤(rùn)埃營(yíng)業(yè)額挨靶付款現(xiàn)金癌收款拜阿付款無(wú)償還能挨力！破產(chǎn)！盎一個(gè)企業(yè)如果啊沒有利潤(rùn)岸，并不代表它不半能拔繼續(xù)生存礙，但如果它沒有拌償還能力骯，它就只能挨宣布破產(chǎn)！敗所以說(shuō)現(xiàn)金是企鞍業(yè)生存的主要血板脈之一，它和利扒潤(rùn)一樣重要！叭利潤(rùn)和現(xiàn)金，一版?zhèn)€是中長(zhǎng)期為目阿標(biāo)而另一個(gè)確是隘短期為目標(biāo)。在柏一個(gè)現(xiàn)金充足的笆企業(yè)里很容易就捌忽視了現(xiàn)金的重稗要性，這就好比盎大家生活在一個(gè)版充滿氧氣的世界跋里有多少人會(huì)時(shí)俺時(shí)刻刻的去關(guān)心絆他的氧氣量，但辦是萬(wàn)一你生活在絆月球呢？那時(shí)候案氧氣會(huì)

42、成為你第隘一關(guān)心的對(duì)象。板一個(gè)企業(yè)從買進(jìn)伴原料或產(chǎn)品（付半出現(xiàn)金）到它出癌售產(chǎn)品（收到現(xiàn)藹金）中的這段時(shí)瓣間叫做營(yíng)運(yùn)資本半周期。在這段時(shí)八間內(nèi)企業(yè)雖然沒敗有收入現(xiàn)金，但班它必須付出現(xiàn)金矮來(lái)維持它的生命板！胺營(yíng)運(yùn)資本周期，板也可稱營(yíng)業(yè)周期扳。這個(gè)周期是指埃從資金投入到存敖貨，通過(guò)銷售把霸存貨轉(zhuǎn)化為應(yīng)收啊帳款，再收回應(yīng)翱收帳款變成現(xiàn)金擺（和銀行存款）把，然后用于支付般補(bǔ)充存貨和業(yè)務(wù)藹中發(fā)生的流動(dòng)負(fù)按債。完成這一周拜期所需要的平均版時(shí)間長(zhǎng)度對(duì)于企耙業(yè)所需流動(dòng)資金懊的多少是至關(guān)重笆要的。周期越短百，所需流動(dòng)資金安越少，流動(dòng)比率愛和速動(dòng)比率相對(duì)斑可以小些；反之唉，周期越長(zhǎng)，所百需流動(dòng)資金越多頒，流動(dòng)比率

43、和速案動(dòng)比率也大些。頒周期的平均時(shí)間胺長(zhǎng)度可以通過(guò)加暗計(jì)存貨周轉(zhuǎn)率和絆應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率澳的平均天數(shù)算出阿。阿營(yíng)業(yè)上所需的資罷金有：盎購(gòu)買原料或產(chǎn)昂品傲其它費(fèi)用（如岸：租金、電費(fèi)、叭電話費(fèi)等等）。工資凹另外還有必須付斑給國(guó)家的稅金、斑為了更新舊設(shè)備阿的費(fèi)用、長(zhǎng)期貸百款的利息等.盎.佰此外由于業(yè)務(wù)上罷的需要，客戶不隘一定當(dāng)場(chǎng)付款，安特別是當(dāng)對(duì)方也扒是一家企業(yè)叭,傲 給予客戶賒帳搬就等于加長(zhǎng)企業(yè)笆的營(yíng)運(yùn)資本周期壩。板各企業(yè)的營(yíng)業(yè)范俺圍不同，它們的扳營(yíng)運(yùn)資本周期也愛不一樣。扳比如：一家小食半品店的營(yíng)運(yùn)資本氨周期應(yīng)短于一家胺建筑公司。敖所以如果企業(yè)不瓣關(guān)注它的隘營(yíng)運(yùn)資本的控制襖，會(huì)很容易陷入氨資金周轉(zhuǎn)不靈

44、吧的困境而導(dǎo)致它叭的氨破產(chǎn)版。奧法國(guó)營(yíng)運(yùn)資本分捌析法皚營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源(笆FR)：熬由公司的長(zhǎng)期資搬金來(lái)源減去長(zhǎng)期挨資金用途形成。鞍所有的長(zhǎng)期資金稗用途必須以長(zhǎng)期矮資金來(lái)源來(lái)融資藹，如果以短期資襖金來(lái)支持長(zhǎng)期投岸資的話，由于兩叭者在流動(dòng)性上并艾不對(duì)稱，一個(gè)必岸須在近期償還，背流動(dòng)壓力大；而癌長(zhǎng)期投資需經(jīng)過(guò)壩較長(zhǎng)時(shí)間實(shí)現(xiàn)其凹周轉(zhuǎn)價(jià)值，變現(xiàn)笆能力小，從而加半大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)或償扳債風(fēng)險(xiǎn)。所以營(yíng)扒運(yùn)資本來(lái)源必須敗是正數(shù)。跋營(yíng)運(yùn)資本所需(伴BFR)：安由公司的流動(dòng)資傲產(chǎn)( 除去現(xiàn)金骯 )減去流動(dòng)負(fù)矮債( 除去短期頒借款 )形成班它代表了公司在藹營(yíng)運(yùn)上所需要的頒資金，由于公司啊需要先付工資、藹供應(yīng)商欠款、稅壩金等

45、，而銷售收艾入必須通過(guò)存貨敗和應(yīng)收款才能變佰現(xiàn)為現(xiàn)金。所以矮企業(yè)需要一筆資拔金來(lái)運(yùn)轉(zhuǎn)。啊凈現(xiàn)金(TRE熬)：吧由公司的現(xiàn)金減襖去短期借款，同巴時(shí)用營(yíng)運(yùn)資本來(lái)八源減去營(yíng)運(yùn)資本骯所需可以核對(duì)愛凈現(xiàn)金固然重要耙，但它只是一個(gè)笆結(jié)果，由營(yíng)運(yùn)資俺金來(lái)源減去營(yíng)運(yùn)矮資金所需就能得拌出凈現(xiàn)金的金額敗。企業(yè)必須有一案定的財(cái)務(wù)政策、凹財(cái)務(wù)管理和現(xiàn)金辦的管理才能維持霸它的短期償債能白力，凈現(xiàn)金最能暗代表一個(gè)企業(yè)的瓣近期償債能力。昂營(yíng)運(yùn)資本所需是岸一個(gè)企業(yè)資金效傲率的要點(diǎn),只有叭在應(yīng)收款回收快阿,存貨周轉(zhuǎn)得快耙的情況下企業(yè)的頒資金效率才會(huì)高凹,而具體跟蹤的拌指標(biāo)則是安半:營(yíng)運(yùn)資本所需百/傲營(yíng)業(yè)額時(shí)間:長(zhǎng)期來(lái)源配對(duì)長(zhǎng)期

46、用途以營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源來(lái)支持以短期借款來(lái)支持營(yíng)運(yùn)資本所需中的季節(jié)性短期資金需求短期來(lái)源配對(duì)短期用途:營(yíng)運(yùn)資本所需中的滾動(dòng)性長(zhǎng)期資金需求營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本所需銷售收入金額稗營(yíng)運(yùn)資本分析結(jié)敗構(gòu)圖：凈現(xiàn)金制造成本銷售及行政費(fèi)用結(jié)構(gòu)政策長(zhǎng)期資產(chǎn)長(zhǎng)期負(fù)債周轉(zhuǎn)政策利潤(rùn)政策-+-+-收入存貨C存貨B存貨A利潤(rùn)資本存貨應(yīng)付款應(yīng)收款權(quán)益-所需來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本翱資金周轉(zhuǎn)危機(jī)的版類型和分析凈現(xiàn)金0營(yíng)業(yè)額趨勢(shì)營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源金額時(shí)間營(yíng)運(yùn)資本所需啊當(dāng)企業(yè)的營(yíng)業(yè)額唉上升的時(shí)候，這安家企業(yè)的應(yīng)收款敗、應(yīng)付款和存貨埃應(yīng)該差不多同幅邦度地上升，企業(yè)疤的營(yíng)運(yùn)資本所需埃和企業(yè)的營(yíng)業(yè)額白有著直接相關(guān)的按關(guān)系。簡(jiǎn)單地說(shuō)隘，如果一個(gè)企業(yè)俺的營(yíng)業(yè)額

47、是10案000元，同時(shí)霸這個(gè)企業(yè)的營(yíng)運(yùn)挨資本所需又是3罷000元，那么昂當(dāng)這家企業(yè)的營(yíng)敖業(yè)額上升到10胺0000元的話絆，他的營(yíng)運(yùn)資本耙所需肯定不止3叭000元，而應(yīng)盎該在30000拜元左右。所以營(yíng)背業(yè)額和營(yíng)運(yùn)資本擺所需是差不多同翱幅度變動(dòng)的。同芭時(shí)因?yàn)闋I(yíng)運(yùn)資本襖來(lái)源的增長(zhǎng)速度愛沒有營(yíng)業(yè)額的快伴，所以當(dāng)企業(yè)在八快速發(fā)展時(shí)，如礙果沒有足夠的資翱金來(lái)支持發(fā)展所把帶來(lái)的資金需求芭，再好的未來(lái)也阿是實(shí)現(xiàn)不了的。病況：良性腫瘤阿藥方：補(bǔ)充營(yíng)養(yǎng)愛 (按股東增資稗)凈現(xiàn)金0營(yíng)業(yè)額趨勢(shì)金額時(shí)間營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本所需疤這種危機(jī)要比前俺一種要嚴(yán)重得多柏，如果企業(yè)的營(yíng)襖運(yùn)資本所需增長(zhǎng)伴得比營(yíng)業(yè)額還要熬快，我們可以

48、找扒到2種解釋。首爸先是企業(yè)刻意地敖通過(guò)放寬信用政瓣策、提高存貨等哀手段來(lái)增加營(yíng)業(yè)辦額，這種方法比傲較危險(xiǎn)，需要仔凹細(xì)考慮后才能施唉行。其次是由于笆管理上的因素，扒例如：信用政策斑沒有抓好、存貨白管理不善、供應(yīng)拜商付款條件沒有哀談好等等擺埃這些因素都會(huì)導(dǎo)扮致企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資捌本所需大于實(shí)際扮所需要，企業(yè)的叭現(xiàn)金周轉(zhuǎn)有壓力挨。叭病況：嚴(yán)重慢性暗病岸藥方：先補(bǔ)充營(yíng)盎養(yǎng)，再除根癌(百改良管理系統(tǒng)頒)凈現(xiàn)金0營(yíng)業(yè)額趨勢(shì)金額時(shí)間營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本所需罷此類危機(jī)屬于財(cái)板務(wù)經(jīng)理或決策層白的職責(zé)范圍內(nèi)，叭比如說(shuō)購(gòu)買一臺(tái)扒昂貴的機(jī)器，企拜業(yè)卻沒有貸款或盎向股東要求增資伴，而是用了企業(yè)礙自我融資能力。澳在這種情況下

49、如鞍果企業(yè)本身的現(xiàn)襖金不是很充足的隘話，那么他會(huì)很礙快陷入現(xiàn)金危機(jī)礙。柏病況：方向性錯(cuò)挨誤矮藥方：調(diào)整方向巴(凹選擇正確的融資搬方案昂)凈現(xiàn)金0營(yíng)業(yè)額趨勢(shì)金額時(shí)間營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本所需鞍此類危機(jī)斑屬于虧損問(wèn)題，隘如果一家企業(yè)是熬長(zhǎng)期虧損，累積唉虧損額會(huì)減少企般業(yè)的權(quán)益，影響岸到企業(yè)的長(zhǎng)期資扳金來(lái)源隘。短期虧損不是斑大問(wèn)題，但是長(zhǎng)鞍期虧損會(huì)拖累企唉業(yè)，除非老板虧絆得起！病況：小火燉死拌藥方：補(bǔ)充營(yíng)養(yǎng)擺，撲滅小火爸(稗贏利！按)凈現(xiàn)金0營(yíng)業(yè)額趨勢(shì)金額時(shí)間營(yíng)運(yùn)資本來(lái)源營(yíng)運(yùn)資本所需隘此類危機(jī)阿屬于非常嚴(yán)重的柏問(wèn)題，銷售絕對(duì)背是任何企業(yè)的龍案頭，東西賣不出翱去的話，什么都艾是空的。銷售危澳機(jī)是最危險(xiǎn)的

50、，靶雖然它的發(fā)生概爸率比較低但是萬(wàn)疤一發(fā)生后，企業(yè)鞍在很短期內(nèi)會(huì)面拌臨巨大的壓力，艾只有資本雄厚的埃公司才有希望度巴過(guò)危機(jī)吧！病況：大火燒死扒藥方：補(bǔ)充營(yíng)養(yǎng)壩，救火盎(岸賣出去！襖)氨資金短缺的最常藹見因素：扮通常企業(yè)陷入資昂金短缺是因?yàn)槎喟┓N因素的同時(shí)發(fā)白生。般比如：伴靶阿岸傲爸庫(kù)存管理不好癌客戶賒帳管理不背好礙季節(jié)性的銷售縮搬減哀雖然當(dāng)情況發(fā)生白時(shí)，我們可以采柏取一些緊急措施扳如：銀行貸款、俺將存貨在成本以吧下出售、凍結(jié)本按月的工資等.背.霸但是必須更深刻哎地去分析情況和愛采取行動(dòng)才能避哀免今后不再發(fā)生鞍同類的事情。昂以下是最常見的捌資金短缺因素：a）過(guò)多的銷售版很多發(fā)展很快的斑新企業(yè)，會(huì)

51、因?yàn)榘配N售額增長(zhǎng)得太八快，而沒有足夠瓣的營(yíng)運(yùn)資金來(lái)確愛保企業(yè)的生存而壩破產(chǎn)。敖雖然說(shuō)銷售額的伴增長(zhǎng)是一件好事百，但同時(shí)企業(yè)需艾要更多的資金來(lái)熬滿足銷售額增加斑而帶來(lái)的費(fèi)用（藹購(gòu)買更多的原料愛或產(chǎn)品、運(yùn)輸費(fèi)隘、人工費(fèi)等.啊.霸)班所以當(dāng)我們關(guān)注藹銷售額或利潤(rùn)增埃長(zhǎng)的時(shí)候，我們啊不能忘了，如果斑沒有搬足夠的資金來(lái)支癌付企業(yè)發(fā)展拜所帶來(lái)的費(fèi)用，礙那么企業(yè)就會(huì)面安臨資金周轉(zhuǎn)問(wèn)題絆！耙b凹）過(guò)多地投資于吧固定資產(chǎn)霸一個(gè)企業(yè)的挨資金是有限吧的，你必須詳細(xì)靶地計(jì)劃如何去投癌資這筆資金。但敖如果你敖投資太多巴的資金于固定資唉產(chǎn)，可能會(huì)造成罷營(yíng)運(yùn)岸資本不夠岸和現(xiàn)金短缺的問(wèn)疤題！柏千萬(wàn)不要忘了，按你可以用熬分期付

52、款挨或柏租用扮的方法來(lái)減少投拔資金額。愛c按）給予客戶過(guò)多白的賒帳癌怎樣成功地管理笆客戶欠款是控制拔營(yíng)運(yùn)資本的中心疤問(wèn)題，因?yàn)榘鈶?yīng)收帳款扒在流動(dòng)資產(chǎn)中占般有拜舉足輕重拜的位置。給予客芭戶過(guò)多的賒帳會(huì)敗使企業(yè)資金周轉(zhuǎn)癌不靈。必須哎及時(shí)地、堅(jiān)定地版作出決定！靶啊應(yīng)收帳款敖 壩365扒賒款平均天數(shù)銷售額唉如果這個(gè)數(shù)字太按大，那就代表企疤業(yè)的客戶欠款管藹理得不好！藹d安）購(gòu)買過(guò)多的存愛貨靶存貨襖越多皚，費(fèi)用骯越高瓣（貨物庫(kù)存管霸理費(fèi)用訂貨費(fèi)暗用等）。太老的奧存貨有可能會(huì)唉貶值昂。跋另外存貨是流動(dòng)扮資產(chǎn)里搬流動(dòng)性最差的辦！阿經(jīng)常地進(jìn)行存貨敗盤點(diǎn)可以讓你更盎好地管理庫(kù)存！把！有時(shí)供應(yīng)商會(huì)矮以哀特價(jià)來(lái)吸引白

53、你訂貨，這時(shí)你扮要考慮的佰不光是能節(jié)約多巴少靶，而是怎樣能在敖有盈利情況下把背存貨皚盡快地變成現(xiàn)金安。e）通貨膨脹背小型企業(yè)最容易耙被此現(xiàn)象影響！因?yàn)椋喊陌?笆大供應(yīng)商可以要半求盡快付款！愛俺 傲大客戶可以要求白加長(zhǎng)付款限期！柏奧 岸營(yíng)運(yùn)資本隨著價(jià)耙格一起上升！癌八 白貸款的費(fèi)用上升版！般俺 班客戶更加看重價(jià)稗格，你的利潤(rùn)可阿能會(huì)受影響！f）季節(jié)性因素絆季節(jié)性銷售的企敖業(yè)應(yīng)該白有計(jì)劃吧地來(lái)分配它一年百中的資金，不然敗淡季俺就會(huì)有資金周轉(zhuǎn)唉困難！扒g愛）稅金與突發(fā)事般件盎企業(yè)必須按時(shí)壩付給國(guó)家稅金矮，這是它生存的疤條件之一。另外案還需要準(zhǔn)備點(diǎn)現(xiàn)阿金把以防不備稗！財(cái)務(wù)比率金字塔1）流動(dòng)性比率2）經(jīng)

54、營(yíng)比率挨3）資本結(jié)構(gòu)比稗率擺4）獲利能力比捌率5）趨勢(shì)分析法拌財(cái)務(wù)比率分析法半:哎比率表示數(shù)據(jù)的爸大小更加確切！3個(gè)標(biāo)準(zhǔn)！1）絕對(duì)標(biāo)準(zhǔn)大家公認(rèn)的標(biāo)準(zhǔn)拔2）企業(yè)各自的凹?xì)v史標(biāo)準(zhǔn)凹根據(jù)企業(yè)的實(shí)際唉情況3）行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)翱企業(yè)所在的行業(yè)班的標(biāo)準(zhǔn)1）流動(dòng)性比率板流動(dòng)比率艾流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債氨一般而言，流動(dòng)板比率高，說(shuō)明該擺企業(yè)的短期償債隘能力強(qiáng)。因?yàn)檫@佰個(gè)比率越高，表靶明企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資案本越多。疤但是由于流動(dòng)資按產(chǎn)中包括了流動(dòng)罷性很差的存貨和岸流動(dòng)性較差的應(yīng)瓣收款，所以只通半過(guò)這個(gè)比率來(lái)衡皚量企業(yè)的償債能稗力是錯(cuò)誤的。矮速動(dòng)比率版速動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債搬速動(dòng)資產(chǎn)指變現(xiàn)叭能力較強(qiáng)的流動(dòng)靶資產(chǎn)，如現(xiàn)金、班有價(jià)證券和應(yīng)收澳

55、帳款。計(jì)算方法捌：扳速動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)搬資產(chǎn)存貨凹當(dāng)速動(dòng)比率達(dá)到瓣1時(shí)，企業(yè)可以盎比較容易地以速安動(dòng)資產(chǎn)來(lái)清償債鞍務(wù)。比率越高，埃則債權(quán)人越安全皚；反之，則安全翱性越小。通常認(rèn)襖為，這個(gè)指標(biāo)以邦1為宜，其實(shí)也背未必盡然。首先耙，這個(gè)比率也應(yīng)白當(dāng)結(jié)合企業(yè)所屬扳行業(yè)的具體情況伴來(lái)分析。其次，把有無(wú)必要讓大量芭的貨幣資金滯留襖在不會(huì)為企業(yè)帶辦來(lái)更大效益的速背動(dòng)資產(chǎn)上，也是艾一個(gè)值得商榷的芭問(wèn)題。第三，速翱動(dòng)比率包括應(yīng)收爸帳款，就我國(guó)實(shí)搬際情況而言，應(yīng)稗收帳款的變現(xiàn)能翱力并不強(qiáng)，有時(shí)阿甚至較存貨還差壩。你什么時(shí)候還錢給我？2）經(jīng)營(yíng)比率斑總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率斑 岸銷售收入哀凹全部資產(chǎn)平均占伴用額岸全部資產(chǎn)平均占啊用額

56、：期初余額扳期末余額之和頒除以二八存貨周轉(zhuǎn)率暗產(chǎn)品銷售成本存貨平均余額暗存貨平均余額笆(期初余額期搬末余額)/2跋存貨周轉(zhuǎn)率即存敖貨周轉(zhuǎn)次數(shù)，指伴在某一特定期間暗內(nèi)企業(yè)存貨余額懊對(duì)同期間產(chǎn)品或般商品銷售成本的搬比率關(guān)系。此指版標(biāo)用以衡量一個(gè)拌企業(yè)存貨的周轉(zhuǎn)絆速度，進(jìn)一步則八可推算企業(yè)的銷板售能力和經(jīng)營(yíng)業(yè)爸績(jī)。同時(shí)也是對(duì)捌流動(dòng)比率和速動(dòng)靶比率的補(bǔ)充。搬一般說(shuō)來(lái)，企業(yè)伴所擁有的流動(dòng)資哀產(chǎn)中，存貨通常絆占有相當(dāng)?shù)谋戎匕?，因而存貨量的熬控制得?dāng)與否，翱將在很大程度上襖影響到企業(yè)有無(wú)捌足夠的償債能力八。為保證生產(chǎn)和百銷售的需要，企奧業(yè)必須保持相當(dāng)般數(shù)量的存貨。存頒貨不足，將影響跋到生產(chǎn)量，進(jìn)而懊影響銷售

57、任務(wù)的擺完成，使企業(yè)獲凹利降低，甚至因白此失去企業(yè)產(chǎn)品啊市場(chǎng)份額；反之哎，企業(yè)的存貨過(guò)八多，將使得企業(yè)癌資金閑置，儲(chǔ)存捌費(fèi)用增加，資金愛成本增加。面臨氨經(jīng)濟(jì)萎縮時(shí)，企板業(yè)將不得不為償癌還各種債務(wù)而低澳價(jià)拋售其擁有的盎存貨，造成存貨靶變現(xiàn)損失。罷應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率傲捌產(chǎn)品銷售收入(半不含稅)柏哀應(yīng)收帳款平均占瓣用額背應(yīng)收帳款平均占奧用額(期初余挨額期末余額)霸/2案一個(gè)擁有巨額流叭動(dòng)資產(chǎn)的企業(yè)，擺其債務(wù)的償還能哎力不一定就強(qiáng)，板這可能是由于該唉企業(yè)相當(dāng)部分的板流動(dòng)資產(chǎn)是應(yīng)收瓣款項(xiàng)，而且應(yīng)收唉款的周轉(zhuǎn)不盡如襖人意，應(yīng)收款項(xiàng)頒變現(xiàn)能力較低，襖從而影響償債能哀力。為評(píng)價(jià)應(yīng)收笆款項(xiàng)周轉(zhuǎn)情況，氨以及其對(duì)企業(yè)償

58、辦債能力的影響，捌可對(duì)企業(yè)應(yīng)收帳昂款周轉(zhuǎn)率作出分巴析。鞍營(yíng)業(yè)周期存貨襖周轉(zhuǎn)期應(yīng)收帳鞍款周轉(zhuǎn)期藹3）資本結(jié)構(gòu)比百率胺資產(chǎn)負(fù)債比率笆負(fù)債總額資產(chǎn)總額白一般來(lái)說(shuō)，企業(yè)扮形成資產(chǎn)所需的翱資金主要來(lái)源無(wú)礙外乎舉借長(zhǎng)期、奧短期債務(wù)以及企伴業(yè)所有者對(duì)企業(yè)艾的投資。在企業(yè)邦資產(chǎn)一定時(shí)，企百業(yè)所有者的投資背多了，則各種短班期和長(zhǎng)期的債務(wù)氨勢(shì)必就少。負(fù)債版比率就是測(cè)量企凹業(yè)資產(chǎn)中由負(fù)債班形成部分所占的白比重。拜通常來(lái)說(shuō)，負(fù)債挨比率高(權(quán)益比哎率低)，則企業(yè)扮的自有資金不足盎，資金實(shí)力弱，敗企業(yè)的應(yīng)變能力哀差；負(fù)債比率低佰(權(quán)益比率高)背則企業(yè)的自有資按金充裕，資金實(shí)案力強(qiáng)，企業(yè)的應(yīng)矮變能力強(qiáng)。但由百于報(bào)表使用者的

59、案立場(chǎng)不同，對(duì)這拌個(gè)指標(biāo)高低的要盎求也有所不同。骯企業(yè)的債務(wù)，無(wú)艾論是短期還是長(zhǎng)百期的，總需要?dú)w哀還，而且通常需礙要支付一定的費(fèi)瓣用利息；而所有岸者投入企業(yè)的資鞍金，只要企業(yè)不邦宣布破產(chǎn)清算，挨就不必動(dòng)用企業(yè)岸的資產(chǎn)予以償還般，而且即使是在瓣企業(yè)宣布破產(chǎn)清奧算時(shí)，債權(quán)人仍敖有取得償還債務(wù)把的優(yōu)先權(quán)，所以敖通常將所有者對(duì)靶企業(yè)的投資稱為俺企業(yè)債務(wù)的最后敗屏障。債權(quán)人希艾望負(fù)債比率越低邦越好，因?yàn)檫@個(gè)阿比率低，說(shuō)明企哎業(yè)的負(fù)債少，所靶有者對(duì)企業(yè)的投八資多，債權(quán)人債八權(quán)的安全性就越板大；反之則其債傲權(quán)的安全性就越唉小。疤債務(wù)對(duì)凈資產(chǎn)比八率 把短期負(fù)債長(zhǎng)期藹負(fù)債壩 耙 疤 俺 凈資產(chǎn)=所背有者權(quán)益靶凈

60、資產(chǎn)：資產(chǎn)減安去負(fù)債后余額哀所有者權(quán)益笆注：債務(wù)中必須翱考慮短期與長(zhǎng)期把的所占比率。板凈資產(chǎn)對(duì)總資產(chǎn)盎比率：瓣頒 班凈資產(chǎn)=所有者爸權(quán)益骯俺全部資產(chǎn)平均余扮額鞍利息保障倍數(shù)：懊稅前利潤(rùn)+利息癌費(fèi)用利息費(fèi)用澳已獲利息倍數(shù)通翱過(guò)測(cè)試企業(yè)各期哀獲得的利稅總額啊與所需支付利息瓣費(fèi)用的倍數(shù)關(guān)系皚，判斷企業(yè)用所班獲利潤(rùn)支付利息挨的能力，從而判疤斷債權(quán)的安全性澳。由于企業(yè)支付俺的利息直接影響翱到企業(yè)當(dāng)期實(shí)現(xiàn)安的利潤(rùn)，在其他般諸因素不變動(dòng)的鞍前提下，企業(yè)的按利息負(fù)擔(dān)越重，氨則企業(yè)的盈利越芭低，反之則相對(duì)傲要高。由于負(fù)債巴比率只披露了負(fù)凹債的總額，并沒熬有考慮到負(fù)債除霸了要償還本金外哀，還要支付一定挨的利息費(fèi)用