家庭理財設(shè)計

1、目錄 TOC o 1-5 h z HYPERLINK l bookmark25 o Current Document 家庭理財規(guī)劃方案2 HYPERLINK l bookmark28 o Current Document 一、金融市場假設(shè)2 HYPERLINK l bookmark32 o Current Document 二、家庭基本分析2 HYPERLINK l bookmark36 o Current Document （一）家庭成員信息2 HYPERLINK l bookmark40 o Current Document （二）家庭財務(wù)信息3 HYPERLINK l bookmark4

2、6 o Current Document 三、家庭財務(wù)分析4 HYPERLINK l bookmark49 o Current Document （一）資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)分析4 HYPERLINK l bookmark53 o Current Document （二）收入支出結(jié)構(gòu)分析5 HYPERLINK l bookmark57 o Current Document （三）財務(wù)比率分析6 HYPERLINK l bookmark67 o Current Document （四）家庭財務(wù)狀況總評7 HYPERLINK l bookmark75 o Current Document 四、設(shè)定家庭理財目

3、標8 HYPERLINK l bookmark78 o Current Document （一）短期目標8 HYPERLINK l bookmark84 o Current Document （二）中期目標8 HYPERLINK l bookmark91 o Current Document 五、家庭理財目標分析8 HYPERLINK l bookmark99 o Current Document 六、理財方案的制定9（一）現(xiàn)金規(guī)劃9 HYPERLINK l bookmark108 o Current Document （二）消費支出規(guī)劃10 HYPERLINK l bookmark114 o

4、 Current Document （三）保險規(guī)劃11 HYPERLINK l bookmark122 o Current Document （四）教育規(guī)劃12（五）住房規(guī)劃13 HYPERLINK l bookmark136 o Current Document （六）投資規(guī)劃14 HYPERLINK l bookmark140 o Current Document 七、結(jié)束語14家庭理財規(guī)劃方案提到理財規(guī)劃，人們往往簡單理解為投資，讓資產(chǎn)升值。其實，真正的理財 規(guī)劃包含的內(nèi)容十分豐富。只有從家庭財務(wù)實際出發(fā)，家庭理財規(guī)劃才能真正有 的放矢，做到科學(xué)統(tǒng)籌、心中有數(shù)。一、金融市場假設(shè)假設(shè)前提：

5、銀行一年期定期存款利率3.5%；基金投資收益率6%；第一套住 房首付比例50%，貸款利率6%；第二套首付比例60%，貸款利率6.8%二、家庭基本分析本部分整體分析了蘇平家庭的成員信息和財務(wù)信息，展示了該家庭的財務(wù)全 貌，使蘇小姐能夠全面地認識家庭的財務(wù)狀況。（一）家庭成員信息蘇平家庭成員包括本人和其丈夫。蘇平現(xiàn)年30歲，健康狀況良好，是一名 高中教師收入穩(wěn)定，有基本的社會保障。其丈夫在當?shù)蒯t(yī)院工作，環(huán)境穩(wěn)定，現(xiàn) 年31歲。具體情況見下表：家庭成員信息表成員年齡職業(yè)工作單位收入情況男主人31醫(yī)生市第一人民醫(yī)院穩(wěn)定女主人30教師某市高中穩(wěn)定從案例的描述來看，蘇小姐家庭處于形成期，夫妻二人工作穩(wěn)定，

6、有一定的 經(jīng)濟基礎(chǔ)，但隨著孩子的出生家庭的理財情況不容樂觀，仍需要積蓄的積累。同 時，該家庭已擁有了按揭支付的住房，目前仍在還貸階段。此外，二人沒有任何 商業(yè)保險，保障不夠全面，應(yīng)適當調(diào)整。（二）家庭財務(wù)信息家庭財務(wù)信息主要包括家庭資產(chǎn)負債狀況和家庭收支狀況。家庭的總資產(chǎn)是 380000元，目前的負債主要是住房貸款即121200元，凈資產(chǎn)258800元。具體 見下表：1、家庭資產(chǎn)負債狀況資產(chǎn)負債表資產(chǎn)金額（元）負債與凈資產(chǎn)金額（元）現(xiàn)金與現(xiàn)金等價物負債銀行存款50000住房貸款（未還貸款本金）121200其他金融資產(chǎn)基金30000實物資產(chǎn)負債總計121200自住房300000投資房產(chǎn)0凈資產(chǎn)2

7、58800資產(chǎn)總計380000負債與凈資產(chǎn)總計3800002、家庭收支狀況蘇平家庭的年收入61150元，年支出總計44700元，年結(jié)余16450元。其收 入支出表如下：月度收支表收入項目金額（元）支出項目金額（元）月工資4300基本生活費燃氣水電費1800其他收入0生活費其他支出住房按揭800丈夫花銷1000年度收支表年收入金額（元）年支出金額（元）工薪類收入房屋按揭還貸9600蘇平27600日常生活基本開支21600丈夫24000美容健身支出1500獎金收入蘇平1000丈夫買彩票和人情費用12000丈夫5000投資收入1800銀行利息1750保費支出0收入總計61150支出總計44700年結(jié)

8、余16450合計月度盈余4300合計7003600三、家庭財務(wù)分析家庭財務(wù)計劃的制定和執(zhí)行建立在家庭財務(wù)分析的基礎(chǔ)上，這種分析包括財 務(wù)報表結(jié)構(gòu)分析和財務(wù)比率分析，通過這兩個方面的分析，全面把握家庭財務(wù)狀 況。（一）資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)分析資產(chǎn)二負債+凈資產(chǎn)，一般來說負債占總資產(chǎn)的比率應(yīng)該在50%以下。該家庭 負債占總資產(chǎn)的32%，就償債能力來說，該家庭的財務(wù)狀況是較健康的。見下表:該家庭中流動性資產(chǎn)所占比重為13%，這部分資產(chǎn)主要指現(xiàn)金及現(xiàn)金等價 物，流動性較高，收益相對較低，一般保持家庭月支出的3倍即可，應(yīng)適當調(diào)整。該家庭的投資資產(chǎn)僅有30000元基金，在資產(chǎn)中所占的比率較小即8%，說 明其提升凈

9、資產(chǎn)的能力相對較低，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)單一，應(yīng)適當增加投資品種，在分散 風險的同時提高收益。見下表：（二）收入支出結(jié)構(gòu)分析年度盈余反映了客戶開源節(jié)流的能力。一般盈余占收入的40%以上，客戶收 入積累財富的能力是比較強的，蘇平家庭在滿足當年的支出外，還有26.9%的收 入用于增加儲蓄或投資。該家庭結(jié)余比重較小，應(yīng)適當節(jié)流。從收支結(jié)構(gòu)可看出，該家庭的收入主要來自工資收入以及年終獎金，分別占 總收入的84%和10%，說明工作對該家庭來說是很重要的。其金融資產(chǎn)投資收益 比重非常小，僅占年度收入的6%，因此有必要增加金融資產(chǎn)的投資額度和投資 回報率。見下表：（三）財務(wù)比率分析序號項目計算公式計算結(jié) 果理想值抗風險

10、能力流動性比率流動資產(chǎn)/每月支出13.436倍償付能力負債比率負債/總資產(chǎn)31.90%30%-40%清償比率凈資產(chǎn)/總資產(chǎn)68.10%50%-70%負債收入比率負債/稅后收入15.70%30%-40%財富積累能 力年結(jié)余比率結(jié)余/稅后收入26.90%30%-40%投資與凈資產(chǎn) 比率投資資產(chǎn)/凈資產(chǎn)11.60%50%從表中可以看出以下幾點:（1）該家庭流動性比率為13.4，也就是說在不動用其他資產(chǎn)時，蘇平家的 流動資產(chǎn)可以支付將近一年的開支。這個比率相對較高，通常情況下為3-6,應(yīng) 該對這部分資產(chǎn)進行合理的調(diào)整。（2）負債比率反映了家庭的償債能力，這個比率為31.9%，說明蘇平家庭 的債務(wù)負擔并

11、不重，通常情況下是30%-40%。（3）蘇平家庭清償比率為68.1%，這是比較合理的，說明該家庭償債能力 是可以的。（4）負債收入比率為15.7%，說明蘇平家庭短期償債能力很強。（5）目前蘇平家庭的年結(jié)余比率為26.9%，即每年該家庭的稅后收入的 26.9%可以節(jié)省下來。這個比率略低一點，一方面說明蘇平家庭控制支出的能力 較弱，另一方面說明蘇平家庭累積凈資產(chǎn)的能力有待提高。從以往的經(jīng)驗來看 30%-40%是合理的。（6）蘇平家庭投資與凈資產(chǎn)比率為11.6%，說明該家庭的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中，投 資性資產(chǎn)過少，一般情況下合理值為50%。（四）家庭財務(wù)狀況總評綜上所述，家庭主要存在的問題有以下幾方面1、收支

12、不匹配。一般情況下家庭收入的50%-70%用于生活支出，該家庭中 蘇平丈夫的花銷過大，應(yīng)適時地進行調(diào)整，節(jié)約此項開支。2、流動資產(chǎn)過?！，F(xiàn)金及現(xiàn)金等價物一般保留家庭月支出的3倍，該家庭 中流動資產(chǎn)過多，說明現(xiàn)金沒有充分利用起來，應(yīng)適當加以規(guī)劃。3、風險防范意識有待提高，保障方面不夠全面。蘇平與丈夫除了單位提供 的各種保險之外，沒有購買任何商業(yè)保險。那么一旦風險發(fā)生，對于這個中等收 入的家庭而言負擔與壓力都是很大的。4、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)需要適當調(diào)整。通過資產(chǎn)負債表可看出，該家庭只有30000元 的基金，投資資產(chǎn)過少，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)單一。應(yīng)根據(jù)其風險偏好適當投資，增加收益。、設(shè)定家庭理財目標（一）短期目標1、家

13、庭的資金規(guī)劃2、購買合適的商業(yè)保險，增加保障（二）中期目標1、生孩子的計劃2、蘇平考研究生費用的準備3、購買第二套住房的規(guī)劃五、家庭理財目標分析1、資金規(guī)劃的重要性。資金規(guī)劃對于每個家庭來說都是十分重要的，家庭 理財?shù)哪康脑谟趯崿F(xiàn)財務(wù)安全和追求財務(wù)自由，以滿足家庭不同時期的需求。由 于受中國傳統(tǒng)觀念的影響，人們更青睞于選擇風險相對較低的儲蓄投資，應(yīng)適當 地對家庭的現(xiàn)金及銀行存款進行資產(chǎn)配置，在護本的基礎(chǔ)上獲取一定的收益。因 此根據(jù)蘇平家庭資產(chǎn)的流動性以及支出情況來看，資金規(guī)劃是相當重要的。2、購買商業(yè)保險的必要性。風險無處不在，我們沒有預(yù)知未來的能力，我 們不能夠阻止風險的發(fā)生，但是我們可以通

14、過保險降低風險所造成的損失。蘇平 家庭沒有任何商業(yè)保險，其丈夫又是家庭的經(jīng)濟支柱，因此保障是必要的。3、明年生小孩計劃的必要性。結(jié)婚生子是每個家庭都要面對的事情，有了 小孩這個家庭才堪稱完整。如今蘇平已有30，如若推遲幾年的話就成為高齡產(chǎn) 婦，年齡越大生孩子的風險就越大，這個對女人來說是極其不利的。另外，蘇平 本身也有這方面的欲望。因此明年生小孩是個可行的計劃。4、蘇平考研的可行性。俗話說，知識創(chuàng)造財富，社會的飛速發(fā)展對人才的 需求和要求是很高的，蘇平如果讀完研后，對她本身來說是種提升，她的知識水 平和教育能力都會得到提高，同時她的收入可能會有所增加。因此，考研對她來 說是可行的。5、給公婆買

15、套房的可行性。贍養(yǎng)父母是每個子女應(yīng)盡的義務(wù)，也是孝心的 體現(xiàn)。蘇平為公婆買房子從道義上來說合情合理。此外從他們的收支狀況來看也 是可以承擔的，因此，這個目標是可行的。六、理財方案的制定(一)現(xiàn)金規(guī)劃建立家庭備用金是現(xiàn)代社會家庭成員正常生活的基礎(chǔ)，可以避免因為失業(yè)、 意外疾病事故或其他突發(fā)事件使家庭經(jīng)濟出現(xiàn)劇烈的變動，使家庭成員更安心地 工作和生活。對于金融資產(chǎn)來說，通常流動性和回報率是成反方向變化的?，F(xiàn)金具有很高 的流動性，因此他必將伴隨著一定的機會成本?，F(xiàn)金的機會成本在金融資產(chǎn)里一 般被看作是進行活期儲蓄的所得。如果你持有現(xiàn)金，就意味著你放棄收益。因此 要在資本的流動性和收益中進行權(quán)衡，所以

16、說對家庭進行現(xiàn)金規(guī)劃是很有必要 的。1、備用金額度的確定現(xiàn)金儲備一般是家庭月生活費用的36倍。蘇平家庭由于夫婦二人都是在 事業(yè)單位工作，收入穩(wěn)定，面臨的失業(yè)風險很小。所以，建議該家庭備用金保留 為家庭月支出的3倍，大概為9300元(3100X3=9300)。2、儲蓄工具的選擇由于貨幣市場基金收益高于活期存款，又可以兩天通知靈活取現(xiàn)，而且免繳 利息稅，通常被視為無風險或低風險投資工具，適合資本短期投資生息以備不時 之需，特別是在利率高、通貨膨脹率高、證券流動性下降，可信度降低時，可使 本金免遭損失，因此建議將這部分資金中6200元用來購買貨幣市場基金（假設(shè) 收益率為3.5%），其余3100元仍以

17、活期存款的形式存在。3、利益比較規(guī)劃前，該家庭緊急備用金是以活期存款形式存在（存款利率為0.5%），那 么其收益為：9300X0.5%=46.5元規(guī)劃后，該家庭這部分資金收益為：3100X0.5%+6200X3.5%=232.5元 顯然，規(guī)劃后其收益是規(guī)劃前的5倍（二）消費支出規(guī)劃消費支出規(guī)劃主要是基于一定的財務(wù)資源下，對家庭消費水平和消費結(jié)構(gòu)進 行規(guī)劃，以達到適度消費、穩(wěn)步提高生活質(zhì)量的目標。1、支出控制從現(xiàn)金流量表來看，蘇平家庭年支出占收入的73.1%，對于這個家庭來說顯 然偏高。家庭支出中其丈夫用于娛樂人情方面的花銷過大，應(yīng)適當節(jié)流，增加家 庭可支配收入，緩解壓力。建議減少一半即為500

18、元，這樣的話每月的支出為： 3600-500=3100 元2、為子女生育設(shè)立專用賬戶由于明年計劃要個孩子，孩子出生后家庭的花銷越來越大要提前為這方面的 開支做好準備，設(shè)立專用賬戶。資金來源為：從每月結(jié)余中拿出150元，即一年 存入1800元3、5萬元銀行存款的分配項目資金數(shù)額（元）備注緊急備用金9300以貨幣基金的形式存在第二套房首付11700用于投資，以此為第二套房首付的部分資金子女出生準備19000為子女出生后的生活費用準備教育費用10000教育啟動基金準備合計50000（三）保險規(guī)劃個人和家庭都會面臨很多人身和財產(chǎn)方面的風險，誰也不能保證永遠一帆風 順，無病無災(zāi)。一旦發(fā)生天災(zāi)人禍，經(jīng)濟上

19、的損失、額外的醫(yī)療費用等都會使家 庭生活質(zhì)量受到很大的影響。因此，人們要未雨綢繆，及時利用保險規(guī)劃來為自 己和家人構(gòu)筑抵御風險的長城。該家庭中沒有任何商業(yè)保險，僅僅靠最基本的社 會保險是遠遠不夠的，因此保險規(guī)劃對其來說是十分必要的。1、保費保額的確定蘇平家庭目前還處于家庭資產(chǎn)的積累期，保費應(yīng)當適當控制。一般地，根據(jù) 家庭的收入情況，保費支出占家庭收入的10%15%即可（根據(jù)“雙十定律”）， 其保額為年收入的10倍。根據(jù)蘇平家庭的情況，他們家大致地保險支出為6000 元比較合理，保額為60萬左右。2、保險需求分析該家庭中女主人和男主人的收入相差不大，因此應(yīng)根據(jù)他們面臨的風險性大 小選擇適合的險種

20、。蘇平的職業(yè)是教師，其工作的環(huán)境讓其受到疾病的傷害的可能性較大，如講 課時難免吸進粉筆末，以此引起肺部的病，可以考慮為她買重疾保險，另外還可 補充必要的意外險。其丈夫作為家庭經(jīng)濟支柱，在風險保障方面一片空白，一旦遭遇不測，家庭 經(jīng)濟收入會急劇減少。由于其所在醫(yī)院名氣較大，福利待遇各方面都比較不錯， 工作環(huán)境相對安全穩(wěn)定，可為其考慮購買定期壽險。另外，意外是每個人都無法避免的，所以也應(yīng)為其準備意外險。保險產(chǎn)品組合客戶險種保額（萬元）年繳保費（元）繳費期間（年）蘇平健康福星增額終身重疾10486020附加住院醫(yī)療12341丈夫新華定期壽險A款50125020夫妻二人安康相伴意外險65118/每人1

21、費用合計6580注：保險產(chǎn)品具體介紹見附錄保險費用來源（1）對蘇平丈夫支出規(guī)劃后，其每月花銷可節(jié)省500元，一年下來該家庭 年結(jié)余可多6000元（2）從結(jié)余中每月提取49元一年即588元（四）教育規(guī)劃隨著市場對優(yōu)質(zhì)人力資本的需求增大，接受良好的教育成為提高自身本領(lǐng)和 適應(yīng)市場變化的重要條件。然而隨著人們對接受教育程度的要求越來越高，教育 費用也在持續(xù)上升，這無疑加重了家庭的經(jīng)濟負擔。因此，合理的教育規(guī)劃對一 個家庭來說將是很有必要的。1、教育費用的估算蘇平考研的費用隨著學(xué)校對學(xué)歷的要求越來越高，蘇平想今年考研究生，但由于研究生現(xiàn)在 公費不多，若考上的話三年下來費用將達到30000元左右。鑒于蘇

22、平明年計劃生 孩子，因此建議她等到孩子稍大些（即孩子到上幼兒園的年齡）時再考研，這時， 蘇平有更多的時間和精力來進行學(xué)習(xí)。教育費用表學(xué)習(xí)階段學(xué)費或?qū)W雜費支出就學(xué)年數(shù)合計在職研究生10000元/年3年30000 元2、教育費用的計算假設(shè)：年收益率為6%教育基金目標額度的確定從上表中可知，蘇平上研究生的三年費用為30000元，即目標額度為30000 元。從流動資產(chǎn)中拿10000元作為教育啟動資金，則在3年后的價值為：n=3，i=6%,p=10000F=10000X(1+6%) 3=11910 元計算資金缺口蘇平家庭教育基金目標額度為30000元，通過啟動資金3年后可獲得11910 元，還缺口：30

23、000-11910=18090 元計算定期定投的金額每年儲備金額：FV=18090，N=3，A=F/(F/A,6%,3)=5682元，那么每個月存 474 元(5682/12=474)籌劃思路：從每月結(jié)余中提取250元存入銀行再將年末獎金中3000元存入 賬戶則一年下來賬戶中存款為6000元剛好能彌補每年的教育儲備。住房規(guī)劃蘇平家庭結(jié)婚時按揭購買了一套140平米的自用住房，當時房屋總價值為 30萬，每平方米大概2100元。首付15萬，貸款15萬，還貸方式為每月還款800 元，貸款利率為6%。蘇平準備在5年后，在自己家附近給公婆買一套低樓層的小套房，60平米， 根據(jù)蘇平所在城市消費水平不高，物價

24、低廉，估計屆時房價大概為2500元/平米， 總價值約為150000元。首付90000元，貸款60000元，預(yù)計貸款利率為6.8%, 分15年還清，每月還531元。第二套房首付的資金來源：蘇平家庭的3萬元基金，經(jīng)過五年的基金增值，五年后為44080元。蘇平家庭5萬元存款中，11700元用于投資，五年后增值為15657元。五年來家庭的盈余資金：:（700-250-150）X 12+3000X5=33000 （元）。（六）投資規(guī)劃投資是理財中的一部分，是建立在護本的基礎(chǔ)上的。只有當滿足了家庭的階 段性需求并且資金充裕時，可根據(jù)家庭的風險偏好進行適當?shù)赝顿Y。就蘇平家庭 目前情況來看，在進行一系列的規(guī)劃

25、之后以沒有足夠的資金可供投資，因此建議 其保留原來的30000元基金投資，等到家庭經(jīng)濟負擔有所緩解時可適當投資。另 外其緊急備用金6200元以貨幣市場基金形式存在，這也是一種短期投資。七、結(jié)束語理財是全面、整體、深刻的規(guī)劃人生階段的過程。通過一個合理的理財規(guī)劃， 您可以改善家庭財務(wù)狀況，增加家庭抵御外在風險和未知狀況的能力，提高生活 水平和生活狀況。希望您時常根據(jù)環(huán)境的變化，不斷調(diào)整和修正您的理財規(guī)劃， 并持之以恒的操作執(zhí)行。附件:一、新華定期壽險（A款）產(chǎn)品特色定期保障，滿足特定時期更高的保障需求。費率低廉，責任覆蓋意外、疾病所致的身故或身體全殘。期滿型設(shè)計，可與相應(yīng)年期險種組合，提高全面保障程度。投保年齡：1周歲-65周歲保險期間：可選擇10年、15年、20年、30年繳費期間：一次交清、5年交或交至保險期滿保險責任1、被保險人于合同生效之日起一年內(nèi)因疾病導(dǎo)致身故或身體全殘，本公司 按保險單上載明的保險金額的10%給付身故或全殘保險金，并無息返還所交保 險費，合同效力即行終止。2、被保險人因意外傷害或于本合同生效之日起一年后因疾病導(dǎo)致身故或身 體全殘，本公司按保險單上載明的保險金額給付身故或全殘保險金，合同效力即 行終止。二、健康福星增額終身重大疾病保險產(chǎn)品特色雪中送炭-全面規(guī)范的重疾保障32種重疾包含了絕大多數(shù)高發(fā)常見的病種，保障全面。水漲船高-，快速增值