溫州某公司財務(wù)分析報告

1、溫州職業(yè)技術(shù)學(xué)學(xué)院財會系畢 業(yè) 論 文文論文題 溫州市市經(jīng)緯地理信信息服務(wù)有限限公司財務(wù)分分析報告專 業(yè) 財務(wù)管理 班班 級 08011 姓 名 陳 佩 學(xué) 號 指導(dǎo)老師 專業(yè)技技術(shù)職稱 2011 年 6 月 浙江溫州論文摘要財務(wù)分析是以財財務(wù)報告資料料為依據(jù)，采采用專門的分分析技術(shù)和方方法，對公司司的償債能力力，營運能力力，盈利能力力和發(fā)展能力力進行分析。本本文通過對溫溫州市經(jīng)緯地地理信息服務(wù)務(wù)有限公司近近兩年的財務(wù)務(wù)狀況和經(jīng)營營成果進行分分析比較，評評價該公司的的償債能力，營營運能力，盈盈利能力和發(fā)發(fā)展能力，針針對主要存在在的問題進行行改進措施，以以便企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)導(dǎo)了解該公司司的財務(wù)狀況況，也

2、給經(jīng)營營者的投資決決策提供了依依據(jù)。 關(guān)鍵詞：償債能能力，營運能能力，盈利能能力，發(fā)展能能力目 錄1. 公司簡介介 1 2. 企業(yè)財財務(wù)報表變動動分析11 2.1 資產(chǎn)產(chǎn)負債表分析析1 2.2 利潤潤表分析 23. 企業(yè)財務(wù)務(wù)指標分析3 3.1 償債債能力分析 3 3.2 營運運能力分析 4 3.3 盈利利能力分析5 3.4 發(fā)展展能力分析 64. 改善措施施 7主要參考文獻 8附表一 9附表二 1101.公司簡介溫州市經(jīng)緯地理理信息服務(wù)有有限公司位于于浙江省溫州市黎明明中路2888號，屬于有限限責(zé)任公司，主主營地理信息息咨詢服務(wù)，小小型建筑工程程測量，小城市市市政工程測量量，地形圖修測測補測

3、，一級及以下下平面，高程控制測測量等。溫州州市經(jīng)緯地理理信息服務(wù)有有限公司的經(jīng)經(jīng)營理念:以客戶的需需求為中心,滿足客戶需需求,超越客戶的的滿意度為已已任。他們的的行動指南:不斷的接近近客戶,深入了解他他們的需求及及建議,以便更進一一步的改進我我們的工作。本文根據(jù)溫州市市經(jīng)緯地理信信息服務(wù)有限限公司2009年2010年的資產(chǎn)負負債表和利潤潤表（見附表表一和附表二二），計算得得出該公司的的償債能力，營營運能力，獲獲利能力和發(fā)發(fā)展能力，通通過比較與分分析,反應(yīng)出該公公司目前存在在的問題，并并提出具體解解決方案，給給經(jīng)營者提供供了參考依據(jù)據(jù)。2 企業(yè)財務(wù)報報表變動分析析2.1資產(chǎn)負債債表變動分析析根據(jù)

4、附表1中有有關(guān)數(shù)據(jù)，計計算出2010年的資產(chǎn)產(chǎn)負債表各項項目變動情況況如表2-11：表2-1 資產(chǎn)產(chǎn)負債表變動動分析表 單位：元項 目2009年2010年異增長額增長率（%）貨幣資金16348166.7417723611.32137544.588.41應(yīng)收賬款預(yù)付賬款應(yīng)收賬款存貨流動資產(chǎn)合計16348166.7417723611.32137544.588.41固定資產(chǎn)12214311.5013003611.50789306.46累計折舊608450.74781894.25173443.5128.51固定資產(chǎn)凈值612980.76518467.25-94513.51-15.42在建工程固定資產(chǎn)合

5、計無形資產(chǎn)資產(chǎn)合計22477977.5022908288.5743031.0071.91短期借款應(yīng)付賬款預(yù)收賬款其他應(yīng)交款1861.2221969.844108.625.83其他應(yīng)付款-4149244.29122504.17537428.46129.52應(yīng)交稅金39829.99542154.6602324.6555.84應(yīng)付股利11891066.5214264.550-11748442.02-98.80其他未交款預(yù)提費用流動負債合計815873.40180893.11-6349800.29-77.83實收資本40000040000000盈余公積10319244.1010319244.1000其

6、中:公益金未分配利潤678011.36678011.36所有者權(quán)益合計計14319244.1021099355.46678011.3647.35負債及所有者權(quán)權(quán)益合計22477977.5022908288.5743031.0071.91由表2-1可以以看出20110年的資產(chǎn)產(chǎn)總額與20009年相比比增長了1.91%，主要在于于貨幣資金的的增加及公司司在2010年購入的固固定資產(chǎn)導(dǎo)致致累計折舊的的大幅度提高高。根據(jù)表格還可以以看出該公司司的資產(chǎn)和所所有者權(quán)益合合計都有所增增加，但是流流動負債合計計卻有所下降降。流動負債債的下降，主主要是由于2010年公司分配配股利使應(yīng)付付股利大幅下下降造成的。所

7、有者權(quán)益中，未未分配利潤增增加6780011.366元，說明該公司司沒有及時將將利潤進行詳詳細分配，有有轉(zhuǎn)增資本的的傾向，為擴擴大企業(yè)保存存實力。2.2利潤表變變動分析根據(jù)附表2中有有關(guān)數(shù)據(jù)，計計算出2010年的利潤潤表各項目變變動情況如表表2-2：表2-2 利潤表變動分分析表 單位：元項目2009年度2010年度增長額增長率（%）主營業(yè)務(wù)收入84782044.2067103722.01-17678332.19-20.85主營業(yè)務(wù)成本47565266.0938801633.50-8763622.59-18.42營業(yè)費用主營業(yè)務(wù)稅金及及附加474779.46375780.84-98998.62-

8、20.85主營業(yè)務(wù)利潤32468988.6524544277.67-7924700.98-24.41其他業(yè)務(wù)利潤管理費用14894577.0217808977.74291440.7219.57財務(wù)費用-6900.883-4481.4432419.435.06營業(yè)利潤17643422.46678011.36-10863331.1-61.57營業(yè)外支出利潤總額17643422.46678011.36-10863331.1-61.57所得稅441085.62169502.84-2715822.78-61.57凈利潤13232566.84508508.52-8147488.32-61.57一個公司最重

9、要要的是盈利能能力，該指標標越高對管理理費用，銷售售費用和財務(wù)務(wù)費用等期間間費用的承受受能力越強，要達到盈利能力高，關(guān)鍵是確保經(jīng)營性資產(chǎn)的獲利水平。而公司的盈利能力關(guān)鍵是來源于企業(yè)自身的主營業(yè)務(wù)，盈利能力能如實反應(yīng)公司的業(yè)績。從表中可以看出出該公司主營業(yè)務(wù)務(wù)利潤2010年比2009年較同期減減少了7922470.998元，主要是因為為主營業(yè)務(wù)收收入的增長率率-20.885%大于主營業(yè)業(yè)務(wù)成本的增增長率-18.442%。說明該公公司2010年在市場上上沒有處于相相對有利的競競爭優(yōu)勢使得得收入大幅下下降。該公司司管理費用2010年比2009年增長了19.577%，說明該公公司在內(nèi)部控控制上處理的的

10、不是很理想想。3 企業(yè)財務(wù)指指標分析3.1償債能力力分析3.1.1短期期償債能力分分析根據(jù)附表資料，計計算出該公司司2009年度度和20100年度有關(guān)短短期償債能力力指標如下表表：表3-1 短期償債能能力指標數(shù)據(jù)據(jù)表項 目20092010標準值流動比率29.802速動比率29.801現(xiàn)金比率29.800.2從該表中可以看看出該公司22009年的的流動比率是是2，表明該公司司財務(wù)狀況穩(wěn)穩(wěn)定可靠，除除了滿足日常常生產(chǎn)經(jīng)營的的流動資金需需要外，還有有足夠的財力力償付到期短短期債款，債債權(quán)人的權(quán)益益也越來越有有保證了。22010年公司流動比率率過高，主要要是因為該公公司的流動資資產(chǎn)增加的速速度8.41

11、%小于流動負負債減少的速速度77.833%。這樣會影影響到本企業(yè)業(yè)的資金使用用效率和籌資資成本，進而而影響到獲利利能力。從表中看出該公公司速動比率率等于流動比比率，是因為為公司沒有存存貨和預(yù)付賬賬款等變現(xiàn)能能力較差的科科目。該公司09年和10年的速動比比率都高于標標準值，表明明公司變現(xiàn)能能力好，短期期償債能力較較好。從表中可以看出出該公司20100年的現(xiàn)金比比率比20009年明顯增增高，并且高高于標準值，說說明該公司短期償債債能力增強了了，應(yīng)急能力力也強了。根據(jù)短期償債能能力指標分析析得出該公司司短期償債能能力較好。3.1.2長期期償債能力分分析根據(jù)附表資料，計計算出該公司司2009年度度和2

12、0100年度有關(guān)長期償債能力力指標如下表表：表3-2 長期償債能力力指標數(shù)據(jù)表表項 目20092010資產(chǎn)負債率（%）36.307.90產(chǎn)權(quán)比率（%）56.988.57已獲利息倍數(shù)-254.677-150.299從表格可以看出出該公司資產(chǎn)負債債率20100年比20099年下降了28.4個百分點，并并且20099年也不到500%，說明該公司司長期償債能能力較好，但但是另一方面面也說明了該該公司對財務(wù)杠杠杠利用不夠夠。本公司的產(chǎn)權(quán)比比率20100年比20099年下降了48.41個百分點，說說明其長期償償債能力增強強，但是也存存在弊端，本本公司不能充分分發(fā)揮負債的的財務(wù)杠杠效效應(yīng)。從該公司的已獲獲利

13、息倍數(shù)中中可以看出該該公司沒有所所需要償還的的利息。根據(jù)該公司長期期償債能力指指標分析得出出該公司長期期償債能力較較好。3.2營運能力力分析 根據(jù)附表資料，計計算出該公司司2009年度度和20100年度有關(guān)營運運能力指標如如下表：表3-3 營運能力指標標數(shù)據(jù)表項 目20092010增長率（%） 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率（次）381.32295.70-22.45總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)數(shù)94.41121.7328.94固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率（次）1683.9331186.166-29.56固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天天數(shù)21.3830.3541.96流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率（次）492.94393.90-20.09流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天天數(shù)73.03

14、91.3825.13從表中可以看出出該公司2010年流動資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率比09年增長了-20.009%，且周轉(zhuǎn)天天數(shù)增加了25.13%，主要是因因為流動資產(chǎn)產(chǎn)增長率8.41%大于主營業(yè)業(yè)務(wù)收入增長長率-20.885%。說明該公公司2010年流動資產(chǎn)產(chǎn)利用效果不不是很好，生生產(chǎn)經(jīng)營狀況況沒有得到很很好的改善。從表中看出20010年固定資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率比09年增長-29.556%，且周轉(zhuǎn)天天數(shù)增加41.966%，主要是因因為固定資產(chǎn)產(chǎn)增長率6.46%大于主營業(yè)業(yè)務(wù)收入增長長率-20.885%。說明該公公司09年固定資產(chǎn)產(chǎn)利用充分，投投資得當，結(jié)結(jié)構(gòu)合理，使使它能夠充分分發(fā)揮效率。從表中可以看出出該公司10

15、年總資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率比09年增長-22.445%，周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)天數(shù)增長了了28.944%。這是因為為該公司固定定資產(chǎn)平均凈凈值的增長程程度雖低于銷銷售收入的增增長程度，但但流動資產(chǎn)平平均余額的增增長程度卻大大大高于銷售售收入的增長長程度。根據(jù)營運能力指指標分析得出出該公司2010年的營運能能力都有所下下降，而且不不是很好。 3.3獲利能力力分析根據(jù)附表資料，計計算出該公司司2009年度度和20100年度有關(guān)獲利利能力能力指指標如下表：表3-4 獲利能力指標標數(shù)據(jù)表項目20092010增長率（%）總資產(chǎn)報酬率（%）79.0429.68-62.45凈資產(chǎn)收益率（%）78.7828.71-63.56營業(yè)利潤率

16、（%）20.8110.10-51.47營業(yè)毛利率（%）0.440.42-4.55總資產(chǎn)報酬率是是企業(yè)一定時時期內(nèi)獲得的的報酬總額與與平均資產(chǎn)總總額的比率。該公司2010年比09年增長了-62.34%，一方面是2010年該公司利潤減少，另一方面也是公司處于擴建規(guī)模中，資產(chǎn)增多。凈資產(chǎn)收益率反反映該單位資資本運營的綜綜合效益。公公司10年的凈資資產(chǎn)收益率比比09年低，說說明該公司自有資本本獲取收益的的能力在減弱弱，運營效益益不好，對公公司投資人和和債權(quán)人權(quán)益益的保證程度度不高。從該公司的營業(yè)業(yè)利潤率可以以看出公司的市場競競爭力不強，發(fā)發(fā)展?jié)摿Σ皇鞘呛芎谩谋砀裰锌闯鲈撛摴緺I業(yè)毛毛利率20110年

17、比09年降低了4.55%，主要是因因為公司營業(yè)收入入的增長率-20.855%大于營業(yè)業(yè)成本的增長率率18.422%。根據(jù)獲利能力指指標分析看出出該公司處于于擴張階段，獲獲利能力不是是很好。3.4發(fā)展能力力分析根據(jù)附表資料，計計算出該公司司2009年度度和20100年度有關(guān)發(fā)展展能力能力指指標如下表：表3-5 發(fā)展能力指標標數(shù)據(jù)表項目2010年營業(yè)增長率（%）-20.85總資產(chǎn)增長率（%）1.91資本積累率（%）47.35從表中可以看出出2010年營業(yè)增長長率小于0，表明公司司的市場占有有情況和經(jīng)營營狀況不是很很好。從表中可以看出出該公司的總總資本增長率率和資本不積積累2010年都有所增增加，表

18、明該該公司規(guī)模都都有擴大，但但是利潤并沒沒有隨之增長長。公司應(yīng)該該深入市場調(diào)調(diào)查，提高銷銷售收入進而而獲取更多的的利潤。從發(fā)展能力指標標分析得出該該公司發(fā)展前前景不是很好好。4 改善措施通過對上述資料料的分析和匯匯總，我對公公司內(nèi)部的情情況有些許了了解，認為該該公司的財務(wù)務(wù)指標都顯得得不太如人意意。1、從公司的償償債能力看，本本公司流動比比率較高，流流動資產(chǎn)占用用數(shù)多，主要要是因為該公公司貨幣資金金太多，這樣樣會影響到本本企業(yè)的資金金使用效率和和籌資成本，進進而影響到獲獲利能力，公公司應(yīng)把閑置置的資金合理理利用起來。從從長期償債能能力的幾項指指標可以看出出該公司的財財務(wù)杠杠發(fā)揮揮不好。公司司的

19、決策者應(yīng)應(yīng)當將償債能能力指標與獲獲利能力指標標結(jié)合起來分分析，予以平平衡考慮。2、從營運能力力看，該公司在2010年全部的資資產(chǎn)都沒有提提高其使用效效率，使之經(jīng)經(jīng)營效率較差差，影響公司司的獲利能力力。該公司應(yīng)應(yīng)該妥善的利利用貨幣資金金，增加公司司的盈利能力力。公司也應(yīng)應(yīng)合理投資固固定資產(chǎn)，使使他結(jié)構(gòu)合理理能夠充分發(fā)發(fā)揮效率。3、從獲利能力力看，該公司司2010年獲獲利能力下降降，一方面是是由于該公司司2010年的收入下下降幅度大，另另一方面公司司也沒有很好好的控制好成成本。公司雖雖處于擴張規(guī)規(guī)模階段，但但公司還是應(yīng)應(yīng)該改善銷售售模式，使之之能夠獲得有有利的市場競競爭優(yōu)勢，并并且也應(yīng)該加加強好管

20、理，降降低成本，提提高經(jīng)營效率率。4、從發(fā)展能力力看，看公司司的規(guī)模雖然然有所擴大，但但是一方面收收入減少了，另另一方面成本本也增加了。公公司應(yīng)該做好好市場調(diào)查，適適應(yīng)市場分需需求，降低成成本才能在競競爭壓力強大大的壞境下獲獲取更多的利利潤。主要參考文獻 1 張先先治：財務(wù)務(wù)分析，東東北財經(jīng)大學(xué)學(xué)出版社，2008年。2 唐國瓊瓊,朱偉：新會會計準則下財財務(wù)報告分析析的思考，西西南財經(jīng)大學(xué)學(xué)會計學(xué)院，2007.3。3 張旭：上市公司財財務(wù)報告分析析，西南財經(jīng)經(jīng)大學(xué)，2007.9。4 財政部部：財務(wù)管管理，中國國財政經(jīng)濟出出版社，2007.10。5 王棟：小議上市市公司財務(wù)報報表分析，南南京大學(xué)出

21、版版社財務(wù)部。6 李忠寶寶：財務(wù)管理理概論，東北北財經(jīng)大學(xué)出出版社。7 李遠志志：財務(wù)分分析禁忌70列，北京京電子工業(yè)出出版社，2006.7。8 企業(yè)會會計準則研究究組：2006企業(yè)會計準準則講解，東東北財經(jīng)大學(xué)學(xué)出版社，2006.8。9 閻華紅紅：如何使使用財務(wù)報表表分析企業(yè)財財務(wù)管理活動動，會計之之友，2006。10 劉永永中，金才兵兵：如何讀讀懂財務(wù)報告告，廣東經(jīng)經(jīng)濟出版社，2004.1。附表一： 資資產(chǎn)負債表 溫州市經(jīng)緯地地理信息服務(wù)務(wù)有限公司 單位：元資產(chǎn)2008年2009年2010年流動資產(chǎn):貨幣資金16946677.4316348166.7417723611.32應(yīng)收票據(jù)應(yīng)收股利

22、應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款預(yù)付賬款應(yīng)收補貼款存貨待攤費用110384流動資產(chǎn)合計18050511.4316348166.7417723611.32長期股權(quán)投資長期債權(quán)投資長期投資合計固定資產(chǎn)固定資產(chǎn)原價872721.5012214311.5013003611.50減累計折舊478748.17608450.74781894.25固定資產(chǎn)凈值393973.33612980.76518467.25減固定資產(chǎn)減值值準備固定資產(chǎn)凈額工程物資在建工程固定資產(chǎn)清理固定資產(chǎn)合計無形資產(chǎn)及其他他資產(chǎn)無形資產(chǎn)長期待攤費用其他長期資產(chǎn)無形資產(chǎn)及其他他資產(chǎn)合計遞延稅額遞延稅款借項資產(chǎn)合計21990244.7622477977.5022908288.57負債及所有者權(quán)權(quán)益2008年2009年2010年流動負債：短期借款應(yīng)付賬款預(yù)收賬款應(yīng)付福利費應(yīng)付股利202034.1611891066.5214264.550應(yīng)交稅金34532.77539829.99