上傳人：徐***

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認(rèn)證類型：個人認(rèn)證

認(rèn)證主體：穆**（實名認(rèn)證）

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IP屬地：貴州 上傳時間：2022-10-08 格式：DOCX 頁數(shù)：20 大?。?4.46KB 積分：20 舉報 版權(quán)申訴

1、風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲嬒碌姆治鲂猿绦虬咐弧①Y料：1、公司背景：假設(shè)A公司是一家制造汽車零件的企業(yè)。其零件主要是通過零售渠道銷售。該公司20X0年、20X1年、20X2年的資產(chǎn)負(fù)債表和20X1年、20X2年的損益表反映在圖92中。一些重要的財務(wù)比率反映在圖94中。該公司組成于19X5年，19X8年上市。該公司所進(jìn)入的行業(yè)具有高度的競爭性，它是這一行業(yè)的最新加入者。在過去的幾年中，該公司占有12%的市場份額（以銷售數(shù)量為基礎(chǔ)）。該公司的競爭主要來自國內(nèi)三大汽車制造商的汽車零件子公司、一些國內(nèi)其他公司和大量的外國（美國、日本、韓國）公司。該公司生產(chǎn)的零件被認(rèn)為質(zhì)量很高，因而以高價出售。該行業(yè)的產(chǎn)品有兩個銷售

2、渠道：一是銷售給大的汽車制造商，二是通過零售渠道銷售。該公司的零件有約40%銷售給國內(nèi)三大汽車制造公司。銷售的信用條件一般是N/30。該公司在按主要汽車公司的要求生產(chǎn)零件的同時，自己也開發(fā)新產(chǎn)品。該公司大約有25%的產(chǎn)品是自行設(shè)計和開發(fā)的。該公司所在在行業(yè)220X22年的有有關(guān)數(shù)據(jù)據(jù)如下：毛利率442.220%存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率 112.115存貨占總總資產(chǎn)的的百分比比17.20%應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率率 15.78應(yīng)收賬款款占總資資產(chǎn)的百百分比 288.155%銷售增長長率11.3%股利/凈凈收益45%總資產(chǎn)報報酬率19.40%權(quán)益報酬酬率32% 銷售售利潤率率（稅后后） 6.85% 固定資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率

3、11.21資產(chǎn)負(fù)債債率65%零售占總總銷售的的百分比比40%實際稅率率33.5%銷售、管管理費用用/銷售售 21.23%應(yīng)付賬款款周轉(zhuǎn)率率21.5每個員工工的人工工成本47，5540元元每個員工工的額外外津貼7，8800元元新產(chǎn)品上上市時間間1.990年市盈率14.222、該公司司關(guān)鍵的的會計政政策和程程序如下下：（1）存貨貨：該公公司所有有的存貨貨采用后后進(jìn)先出出法計價價。（2）應(yīng)收收賬款：該公司司20XX2年、220X11年、220X00年壞賬賬準(zhǔn)備的的余額分分別為77，5000元、66，4000元、和和6，1100元元。（3）固定定資產(chǎn)：該公司司的固定定資產(chǎn)按按直線法法折舊。折折舊年限限

4、從5年年到300年不等等。在220X22年公司司以售后后租回的的方式處處置了兩兩個倉庫庫。交易易中取得得的收入入30，0000元元包括在在折舊費費用中。（4）長期期投資：該公司司采用權(quán)權(quán)益法來來核算長長期投資資。所有有的長期期投資均均是對合合資企業(yè)業(yè)的投資資，這些些企業(yè)為為該公司司提供原原材料和和配件。投投資收益益作為產(chǎn)產(chǎn)品銷售售成本的的減少。220X22年、220X11年、220X00年的投投資凈收收益分別別為344，0000元、228，0000元元和2，5500元。 （55）所得得稅：220X22年、220X11年，該該公司分分別支付付所得稅稅3588，0000元、和和1566，0000元

5、。平平均稅率率分別為為42.94%和399.322%。該該公司在在20XX2年沒沒有遞延延所得稅稅。3、生產(chǎn)和和銷售該公司銷售售隊伍較較小。雖雖然每個個銷售人人員被指指派負(fù)責(zé)責(zé)一個大大區(qū)域的的銷售，但但是他們們只能處處理較大大的汽車車零件商商店和汽汽車制造造商的集集中購買買。訂單單實際上上是通過過因特網(wǎng)網(wǎng)收到。該公司的生生產(chǎn)過程程是高度度自動化化的，環(huán)環(huán)境優(yōu)美美。公司司的目標(biāo)標(biāo)是將生生產(chǎn)過程程中的浪浪費、廢廢料、缺缺陷減少少到當(dāng)前前技術(shù)所所允許的的最低水水平。該該公司通通過使用用尖端的的原材料料計劃軟軟件來協(xié)協(xié)調(diào)其供供應(yīng)鏈。不不管何時時，只要要生產(chǎn)軟軟件確認(rèn)認(rèn)原材料料不足，公公司就以以電子數(shù)數(shù)

6、據(jù)的形形式向供供應(yīng)商下下達(dá)訂單單。該公司的勞勞動力880%是是工會會會員，在在公司中中，工會會的力量量十分強(qiáng)強(qiáng)大。在在20XX2年工工會在工工資談判判中獲勝勝，工人人的工資資和福利利比行業(yè)業(yè)中其它它企業(yè)要要高。公司產(chǎn)品的的質(zhì)量保保證是同同行業(yè)中中最好的的。一般般來說，公公司有缺缺陷的零零件先由由顧客退退給商店店然后由由商店退退回公司司。對顧顧客產(chǎn)品品質(zhì)量方方面的申申訴，不不論是產(chǎn)產(chǎn)品本身身的缺陷陷還是僅僅只是顧顧客的錯錯誤使用用，公司司都予以以接受。不不幸地是是，在220X22年該公公司有三三次召回回內(nèi)部開開發(fā)的產(chǎn)產(chǎn)品，這這些產(chǎn)品品被發(fā)現(xiàn)現(xiàn)有設(shè)計計方面的的問題。4、籌資安安排（1）租賃賃義務(wù)：

7、在200X2年年5月11日，該該公司以以售后租租回的方方式處置置了兩間間倉庫。倉倉庫的原原始成本本為1995，0000元元，出售售時已折折舊400%。公公司簽訂訂了一個個為期110年的的兩間倉倉庫租賃賃協(xié)議，每每年5月月1日支支付每間間倉庫的的租金112，5500元元。在第第十年末末，公司司有按當(dāng)當(dāng)前的市市場價重重新購回回該倉庫庫折選擇擇權(quán)。公公司將這這一租賃賃作為經(jīng)經(jīng)營性租租賃。（2）抵押押借款：公司其其制造設(shè)設(shè)備作抵抵押取得得抵押借借款，利利率為99%，在在20XX3年和和20XX4年的的12月月31日日每年支支付1000，0000元元，以后后5年每每年的112月331日支支付855，00

8、00元。（3）該公公司是一一個封閉閉持股的的公司，直直到最近近公司的的股東少少于3000人。普普通股的的面值為為10元元。公司司有發(fā)行行1000，0000股的的授權(quán)。220X22年、220X11年、220X00年公司司發(fā)行在在外的普普通股分分別為222，5500股股、155，0000股和和11，0000股股。公司司向高層層管理者者提供股股票期權(quán)權(quán)計劃，在在20XX2年有有10000股的的期權(quán)授授予給合合格的管管理者。行行權(quán)價格格等于授授權(quán)日的的市場價價格。在在20XX2年，以以前發(fā)行行的20000股股股票期期權(quán)的平平均行權(quán)權(quán)價格為為17元元。全部部選擇活活動概括括如下：20X11年 200X2

9、年年在外的選擇擇權(quán) 11，2000 11，9000授予的期期權(quán)1，55001，0000執(zhí)行的期期權(quán)（8000）（20000）1，90009000平均行權(quán)權(quán)價格17.50元元18.95元元在七月該公公司向公公眾發(fā)行行總計55，5000股普普通股，每每股價格格為222元。公公司在220X22年、220X11年支付付普通股股股利分分別為4470，0000元元、5，0000元元。200X2年年支付大大額股利利的現(xiàn)金金部分來來源于銷銷售倉庫庫所取得得的現(xiàn)金金。剩下下的部分分只是董董事會一一時的決決定，并并不意味味著今后后支付給給股東的的股利會會增加。假設(shè)該公司司以前年年度的財財務(wù)報表表已經(jīng)審審計過，審審

10、計人員員現(xiàn)在的的業(yè)務(wù)是是對200X2年年的會計計報表進(jìn)進(jìn)行審計計。在討討論這個個例子的的過程中中，我們們還會補(bǔ)補(bǔ)充一些些非財務(wù)務(wù)業(yè)績指指標(biāo)。二、分析過過程（一）分析析目標(biāo)：剩余風(fēng)風(fēng)險是審審計人員員在審計計過程中中必須弄弄清的，我我們現(xiàn)在在的目標(biāo)標(biāo)是利用用這些資資料來取取得有關(guān)關(guān)剩余風(fēng)風(fēng)險的證證據(jù)。（二）識別別公司的的特點：第一步步是識別別該公司司的特點點。我們們將使用用前述的的平衡記記分卡這這一工具具并假定定審計人人員對該該公司的的以下方方面感興興趣。（1）財務(wù)務(wù)業(yè)績（2）營銷銷業(yè)績（3）過程程業(yè)績 產(chǎn)產(chǎn)品設(shè)計計和開發(fā)發(fā)銷售及分分銷生產(chǎn)管理理（4）資資源管理理業(yè)績?nèi)肆Y源源供應(yīng)鏈財產(chǎn)籌資（三）

11、收集集與分析析有關(guān)的的事實：第二步步是收集集與解釋釋財務(wù)報報表有關(guān)關(guān)的事實實。通過過前面的的資料可可知以下下關(guān)鍵事事實：（1）該公公司的產(chǎn)產(chǎn)品質(zhì)量量高，這這意味著著產(chǎn)品的的成本也也高于競競爭對手手，同時時銷售價價格也高高。 大約有225%的的產(chǎn)品是是自行設(shè)設(shè)計和開開發(fā)的。（2）該公公司對汽汽車零件件商店的的銷售（660%）多多于對汽汽車制造造商的銷銷售（440%）。如如果這兩兩個市場場的邊際際利潤不不同，公公司的財財務(wù)成果果就會受受產(chǎn)品在在兩個市市場中銷銷售比例例的影響響。值得得注意的的是，同同行業(yè)其其他公司司對汽車車制造商商的銷售售（600%）高高于對汽汽車零件件商店的的銷售（440%）。為

12、為顧客提提供服務(wù)務(wù)的工作作是由負(fù)負(fù)責(zé)某一一特定地地區(qū)銷售售的銷售售人員來來進(jìn)行的的。（3）該公公司存貨貨的計價價使用后后進(jìn)先出出法，這這會降低低存貨的的余額，增增加產(chǎn)品品銷售成成本。（4）在過過去的三三年中，公公司的壞壞賬準(zhǔn)備備呈緩慢慢增長的的趨勢。（5）該公公司通過過使用信信息技術(shù)術(shù)，使公公司的供供應(yīng)鏈和和與供應(yīng)應(yīng)商的相相互作用用的效率率最大化化。（6）公司司還很年年輕，這這意味著著其固定定資產(chǎn)成成本高于于競爭對對手。該該公司使使用直線線法計提提固定資資產(chǎn)的折折舊。（7）該公公司有一一個重要要業(yè)務(wù)涉涉及對兩兩間倉庫庫售后租租回，該該業(yè)務(wù)被被作為經(jīng)經(jīng)營性租租賃。（8）該公公司與工工會簽訂訂了一

13、項項新的合合同，提提高了公公司員工工的工資資和福利利。（9）公司司對合資資企業(yè)的的會計處處理有些些反常。對對合資企企業(yè)的投投資的核核算或者者使用成成本法或或者使用用權(quán)益法法，這主主要取決決于公司司對合資資企業(yè)控控制程度度。（10）該該公司的的抵押借借款是符符合通常常的標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)的。借借款按規(guī)規(guī)定的方方式分期期償還。借借款的年年利率為為9%（11）該該公司是是一個封封閉持股股的公司司，在220X22年向公公眾發(fā)行行股票前前，只有有很少的的股東。公公司對高高層管理理者實行行股票期期權(quán)計劃劃。在220X22年，公公司發(fā)行行了大量量的新普普通股，并并在發(fā)行行新股之之前支付付了大量量的股利利給原股股東。雖然

14、對我們們的分析析來說，并并不是所所有的這這些事實實都是關(guān)關(guān)鍵的，但但是審計計人員在在分析前前必須取取得這些些信息。在在進(jìn)行戰(zhàn)戰(zhàn)略分析析和過程程分析過過程中，審審計人員員可以取取得大部部分這類類信息。接下來的三三步包括括確認(rèn)適適當(dāng)?shù)挠嬘嬃恐笜?biāo)標(biāo)；收集集有關(guān)數(shù)數(shù)據(jù)并計計算有關(guān)關(guān)業(yè)績指指標(biāo)；對對所取得得的數(shù)據(jù)據(jù)進(jìn)行組組織整理理，形成成分析的的框架。這這些步驟驟的結(jié)果果如圖9910至至圖918所所示。在在進(jìn)行比比較時，這這些圖表表中包含含許多非非財務(wù)指指標(biāo)和一一些行業(yè)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。（四）財務(wù)務(wù)業(yè)績圖9110概括括了A公公司的財財務(wù)業(yè)績績。圖9100 整合合分析的的例子：財務(wù)業(yè)業(yè)績 財財務(wù)業(yè)績績20XX2年

15、20XX1年 行業(yè)業(yè)凈收益4485，0000元元2700，0000元每股收益2.116元1.880元總資產(chǎn)報酬酬率24.59%15.98%19.40%權(quán)益報酬率率43.02%29.59%32.00%銷售凈利率率8.002%6.554%6.885%資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率2.8892.116每股價格19.25元元21.75元元市盈率88.93312.0814.22各種獲利能能力指標(biāo)標(biāo)表明，220X22年是公公司取得得巨大成成功的一一年。凈凈收益與與每股收收益有大大幅度的的上升。除除市盈率率和股票票價格外外，其它它各項獲獲利能力力指標(biāo)都都有巨大大的增長長，并且且有些指指標(biāo)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同同行業(yè)的的其它企企業(yè)。唯唯

16、一的弱弱點信號號是股票票的價格格和市盈盈率。如如果該公公司能將將20XX1年的的市盈率率保持到到20XX2年，那那么其股股票價格格將超過過24元元（至少少高于現(xiàn)現(xiàn)在股票票價格的的25%）。這這清楚地地表明，市市場投資資者對未未反映在在公司所所報告的的收益中中的情況況存在某某種程度度上擔(dān)心心。在接接下來的的分析中中，審計計人員應(yīng)應(yīng)該將這這種明顯顯的不一一致牢記記在心。（五）營銷銷業(yè)績圖9111反映了了A公司司的營銷銷業(yè)績和和顧客的的態(tài)度圖9111整合分分析的例例子：營營銷業(yè)績績 營營銷業(yè)績績20XX2年 20XX1年 行業(yè)業(yè)總收入66，0445，0000元元4，1185，0000元元收入增長率率

17、44.44%32.40%11.30%顧客滿意率率（5分分）4.6634.885每年顧客取取得率12%16% 每年顧客保保持率87%92%品牌意識（55分）4.7754.552從圖9111中可可以看出出，公司司的銷售售收入增增長迅速速。銷售售增長率率大大高高于同行行業(yè)的其其它企業(yè)業(yè)。當(dāng)然然，銷售售的地增增長率的的大幅度度上升可可能只是是由于公公司還很很年輕，用用于計算算銷售增增長率的的基數(shù)較較低而造造成的。從從有關(guān)顧顧客的統(tǒng)統(tǒng)計資料料中可以以發(fā)現(xiàn)，公公司在顧顧客方面面存在潛潛在的問問題。顧顧客滿意意度（44.633）、顧顧客取得得率（112%）、顧顧客保持持率（887%）這這三個指指標(biāo)都在在惡化

18、，盡盡管這些些變化不不大。這這意味著著顧客對對公司不不象過去去那樣滿滿意了。這這表明公公司的快快速增加加已經(jīng)超超過了它它為顧客客提供有有效服務(wù)務(wù)的能力力了。雖雖然公司司的品牌牌意識有有所提高高（4.75），但但只有在在顧客對對公司形形成正面面印象時時，品牌牌意識的的提高才才是有用用的。（六）過程程業(yè)績：產(chǎn)品設(shè)設(shè)計和開開發(fā)圖9122概括了了該公司司最近產(chǎn)產(chǎn)品開發(fā)發(fā)的經(jīng)歷歷。圖9122整合分分析的例例子：過過程業(yè)績績產(chǎn)品設(shè)設(shè)計和開開發(fā)產(chǎn)品設(shè)計 20XX2年 220X11年 行行業(yè)新產(chǎn)品上市市時間（年年）2.332.441.99產(chǎn)品宣傳成成功率64%83%開發(fā)成本回回收期（年年）1.6601.330

19、產(chǎn)品召回次次數(shù)31從圖9112中我我們可以以發(fā)現(xiàn)為為什么顧顧客對公公司態(tài)度度在惡化化的一些些線索。我我們首先先看到的的是，與與同行的的其它企企業(yè)相比比，該公公司新產(chǎn)產(chǎn)品上市市的速度度緩慢（11.9年年對2.3年）。這這意味著著在新產(chǎn)產(chǎn)品開發(fā)發(fā)方面公公司是落落后于競競爭對手手的。盡盡管這些些問題只只會影響響公司225%的的產(chǎn)品，但但使問題題更加糟糟糕是下下面的事事實：新新產(chǎn)品成成功率下下降（664%對對83%）；公公司新產(chǎn)產(chǎn)品開發(fā)發(fā)成本收收回的時時間更長長（1.6對11.3）；更麻煩煩的是本本年有三三次產(chǎn)品品召回，這這說明公公司的產(chǎn)產(chǎn)品有質(zhì)質(zhì)量問題題。對一一個戰(zhàn)略略是做高高質(zhì)量/高價格格的供應(yīng)應(yīng)

20、商的公公司來說說，這種種趨勢會會對公司司未來的的前景帶帶來損害害。（七）過程程業(yè)績：顧客銷銷售及服服務(wù)圖9113提供供了對該該公司的的顧客服服務(wù)和分分銷方面面進(jìn)行觀觀察的資資料。圖9133整合分分析的例例子：過過程業(yè)績績顧客銷銷售和服服務(wù)顧客銷售售及分銷銷20XX2年 200X1年年 行行業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率率13.168.22712.15存貨/資產(chǎn)產(chǎn)14.49%14.71% 17.20% 毛毛利率33.58% 38.71% 42.20%應(yīng)收賬款周周轉(zhuǎn)率11.51 99.57715.78應(yīng)收賬款/資產(chǎn)33.82% 16.61% 288.155%壞賬百分分比1.110%1.880%銷售費用/銷售收收入9

21、.551% 144.344% 211.233%銷售費用/銷售人人員1433，7550元2000，0000元對每個顧客客的銷售售收入262283元元18，0039元元及時交貨率率93%98%訂單完成率率80%85%顧客抱怨數(shù)數(shù)量4932對零售商的的銷售百百份比60%59%40% 從圖9913中中可以看看出，對對每個顧顧客的銷銷售收入入增加（從從18，0039元元到2662833元），銷銷售費用用/銷售售收入（從144.344%到99.511%）、每每個銷售售人員銷銷售費用用（從2200，0000元元到1443，7750元元）均已已下降，這這表明銷銷售隊伍伍正在變變得更有有效果。在在增加銷銷售收入

22、入的同時時控制銷銷售費用用，這種種能力部部分抵消消了較高高的生產(chǎn)產(chǎn)成本。然然而，我我們也看看到了因因銷售快快速增長長而導(dǎo)致致的潛在在問題的的警告信信號。問問題似乎乎產(chǎn)生于于原先的的銷售合合同，因因為及時時交貨率率下降（從從98%到955%），及及時完成成訂單的的能力下下降（訂訂單完成成率由原原來的885%下下降到880%），同同時顧客客的抱怨怨也增加加（從332次到到49次次）。對銷售費用用和管理理費用進(jìn)進(jìn)行分析析時，必必須明確確固定成成本和變變動成本本的區(qū)別別。銷售售收入總總額增加加，變動動成本絕絕對額會會增加，但但變動成成本占銷銷售收入入的百分分比會保保持相對對穩(wěn)定：銷售收收入總額額增加，

23、固固定成本本占銷售售收入的的百分比比會下降降，但其其絕對額額會保持持相對穩(wěn)穩(wěn)定。一一般來說說，管理理費用是是固定成成本，因因為它主主要是由由管理人人員的工工資和用用于管理理的固定定資產(chǎn)的的折舊費費構(gòu)成（見見圖92）。另另一方面面，銷售售費用通通常被認(rèn)認(rèn)為是變變動成本本，因而而銷售費費用占銷銷售收入入的百分分比下降降可能是是一件令令人感到到奇怪的的事。審審計人員員必須牢牢記，這這種類型型的結(jié)果果可能是是會計核核算上存存在問題題，例如如，公司司可能在在后來沒沒有記錄錄銷售傭傭金。應(yīng)收賬款的的有關(guān)數(shù)數(shù)據(jù)也令令人擔(dān)憂憂。本年年應(yīng)收賬賬款余額額大幅度度上升，應(yīng)應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率率盡管有有所改善善，但是是還

24、是遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于同同行業(yè)的的水平。公公司的壞壞賬準(zhǔn)備備占應(yīng)收收賬款的的余額的的百分比比下降。這這些數(shù)據(jù)據(jù)表明公公司在應(yīng)應(yīng)收賬款款的可收收回性方方面可能能有問題題尚未講講清。該該公司可可能沒有有意識到到這一潛潛在的問問題，而而審計人人員則應(yīng)應(yīng)密切關(guān)關(guān)注應(yīng)收收賬款余余額的可可實現(xiàn)性性。然而而，在得得出結(jié)論論前，審審計人員員還應(yīng)考考慮公司司對不同同市場的的銷售比比例的影影響。在在解釋行行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)時，審審計人員員應(yīng)各企企業(yè)在不不同市場場銷售比比例的差差別考慮慮在內(nèi)。存貨的余額額相對穩(wěn)穩(wěn)定，這這在運用用后進(jìn)先先出法計計價的情情況下沒沒有什么么不正常常。公司司產(chǎn)品銷銷售成本本高，毛毛利率低低，特別別是與同同行的

25、其其它企業(yè)業(yè)相比。在在公司專專門生產(chǎn)產(chǎn)高質(zhì)量量的產(chǎn)品品的情況況下，人人們將會會期望存存貨成本本會較高高。然而而，其產(chǎn)產(chǎn)品的銷銷售價格格會提高高，毛利利也會較較高。所所以低毛毛利率可可能表明明公司在在存貨方方面存在在潛在的的問題。該該公司大大部分產(chǎn)產(chǎn)品是銷銷售給汽汽車零件件零售商商的，這這可能意意味著毛毛利也許許較高，因因為大的的汽車制制造商由由于其購購買數(shù)量量大，可可能存在在數(shù)量折折扣，而而小的零零售商店店則可能能無法取取得這樣樣的數(shù)量量折扣。最后一個要要考慮的的因素是是公司對對來自合合資企業(yè)業(yè)的投資資收益的的處理。該該公司對對取得的的投資收收益沖減減銷售成成本的做做法會使使所報告告的銷售售成

26、本減減少。盡盡管這種種處理的的結(jié)果只只有3，4400元元，但是是產(chǎn)品銷銷售成本本比所報報告的要要高。將將3，4400元元加進(jìn)銷銷售成本本，將會會使該公公司200X2年年的銷售售毛利率率下降到到33.02%。雖然然我們預(yù)預(yù)計公司司的存貨貨成本高高，但是是我們也也不期望望公司的的銷售毛毛利率大大大低于于同行的的水平，即即使在使使用后進(jìn)進(jìn)先出法法時。到到此時為為止，我我們尚未未確切知知道該公公司存在在何種問問題，但但是一個個可能的的解釋是是該公司司低估了了期末存存貨。這這會增加加銷售成成本，降降低毛利利率，從從而解釋釋了為什什么毛利利率與審審計人員員所期望望的不同同。（八）過程程業(yè)績：生產(chǎn)管管理圖9

27、144列舉了了該公司司生產(chǎn)管管理方面面的指標(biāo)標(biāo)。圖9144整合分分析的例例子：過過程業(yè)績績生產(chǎn)管管理生產(chǎn)管理 200X2年年 20XX1年 行業(yè)存貨/總資資產(chǎn)14.49%14.771%17.20%銷售成本/銷售收收入66.42%61.29%損失浪費成成本/收收入0.711%0.992%產(chǎn)品缺陷成成本/收收入0.886%1.113%質(zhì)量保證成成本/收收入4.771%3.441%從上圖可以以看出，盡盡管該公公司在220X22年產(chǎn)品品生產(chǎn)成成本比過過去高（666.442%對611.299%），但但是存貨貨的余額額相對穩(wěn)穩(wěn)定，缺缺陷成本本占收入入的百分分比（00.866%）和和損失浪浪費成本本占收入入

28、的百分分比（00.711%）均均有所下下降。這這意味著著公司供供應(yīng)鏈的的管理更更加有效效了。按按需要取取得高質(zhì)質(zhì)量的原原材料會會導(dǎo)致高高成本低低浪費這這種結(jié)果果，表明明公司的的生產(chǎn)過過程在改改善。質(zhì)質(zhì)量保證證索賠款款增加（從從3.441%到到4.771%）可能是是前面提提到過的的產(chǎn)品召召回所致致，而不不是生產(chǎn)產(chǎn)本身的的問題。盡盡管索賠賠款的增增加是符符合審計計人員期期望的，但但是審計計人員應(yīng)應(yīng)考慮該該公司是是否對產(chǎn)產(chǎn)品召回回的成本本進(jìn)行了了估計并并將其記記入有關(guān)關(guān)賬戶中中。（九）資源源管理業(yè)業(yè)績：人人力資源源圖9155整合分分析的例例子：資資源管理理業(yè)績?nèi)肆Y資源人力資源管管理 20XX2年

29、220X11年 行行業(yè)員工士氣（55分）4.6634.88517.20%員工輪換率率16%8%勞動力規(guī)模模3126受曠工影響響的天數(shù)數(shù)119979人均人工成成本52，1100元元49，3330元元47，5540元元人均額外福福利7，5530元元7，3300元元7，8800元元圖9155列舉了了幾種與與人力資資源管理理有關(guān)的的統(tǒng)計數(shù)數(shù)據(jù)。從從圖中可可以看出出，人工工成本上上升。由由于存在在新生效效的勞動動合同，這這種人工工成本的的上升與與審計人人員的期期望是一一致的。公公司的人人工成本本高于同同行業(yè)的的水平，這這可能是是因為競競爭對手手是在過過去簽訂訂的勞動動合同下下經(jīng)營的的。盡管管人工增增加近

30、220%（從從26人人到355人），但但是在公公司的快快速增長長的條件件下，這這種增長長也是與與審計人人員的期期望一致致的。實實際上，審審計人員員可能對對勞動力力的增長長是否能能趕得上上公司快快速增長長的要求求提出疑疑問這種增增長太小小以致于于不能有有效地處處理當(dāng)前前的工作作任務(wù)。員員工輪換換率增加加（達(dá)116%）、受受員工曠曠工影響響的天數(shù)數(shù)增加（達(dá)達(dá)1199）以及及員工士士氣下降降（4.63），所所有這些些都表明明公司的的快速增增長已將將公司的的人力資資源推向向了極限限。如果果這種惡惡化的勢勢頭得不不到糾正正，公司司可能會會出現(xiàn)大大的質(zhì)量量問題，從從而失去去發(fā)展的的后勁。（十）資源源管理業(yè)

31、業(yè)績：供供應(yīng)鏈該公司供應(yīng)應(yīng)鏈的統(tǒng)統(tǒng)計資料料如圖9916所所示。與與我們在在前面討討論生產(chǎn)產(chǎn)管理中中形成的的暫時印印象一致致，該公公司對供供應(yīng)鏈的的管理十十分有效效。這可可能是該該公司采采用了用用于訂貨貨的尖端端的信息息技術(shù)因因而使得得存貨的的持有成成本最小小化。供供應(yīng)商的的交貨總總體上來來說是及及時的（887%）并并得到了了改進(jìn)。只只有極少少的購貨貨退回（00.166%）。應(yīng)應(yīng)付賬款款周轉(zhuǎn)率率加快（441.118次），說說明通過過尖端的的信息技技術(shù)與供供應(yīng)商建建立的電電子聯(lián)系系，加快快了供應(yīng)應(yīng)商向該該公司提提供單據(jù)據(jù)的速度度，加速速了該公公司對供供應(yīng)商的的付款。所所有這些些都表明明公司與與供應(yīng)

32、商商建立了了牢固的的關(guān)系。圖9166整合分分析的例例子：資資源管理理供應(yīng)鏈鏈供應(yīng)鏈管理理 200X2年年 20XX1年 行業(yè)業(yè)準(zhǔn)時供貨百百分比87%82%購貨退回百百分比0.116%0.220%應(yīng)付賬款周周轉(zhuǎn)率41.1836.1321.50 （十一）資資源管理理業(yè)績：固定資資產(chǎn)圖9177提供了了該公司司在財產(chǎn)產(chǎn)設(shè)備管管理方面面的統(tǒng)計計數(shù)據(jù)。圖9177整合分分析的例例子：資資源管理理業(yè)績固定資資產(chǎn)固定資產(chǎn)管管理 20XX2年 220X11年 行行業(yè)固定資產(chǎn)/總資產(chǎn)產(chǎn)27.78%30.37%累計折舊/固定資資產(chǎn)10.16%13.51%折舊費用11.72%12.16%固定資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率9.957.54

33、11.21每平方米租租金1833元 2111元固定資產(chǎn)維維護(hù)成本本/總收收入4.05%5.10%表中所列的的數(shù)據(jù)初初看起來來似乎有有些矛盾盾。在收收入快速速增長的的同時，公公司的固固定資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率（9.95）、每每平方米米的租金金（1883元）和和維護(hù)成成本占收收入的百百分比（44.05%）都有有所改善善，但固固定資產(chǎn)產(chǎn)占總資資產(chǎn)的比比例卻減減少了（從從30.37%到277.78%）。然然而，我我們知道道,公司曾曾進(jìn)行過過將兩間間倉庫售售后租回回的業(yè)務(wù)務(wù)。這筆筆業(yè)務(wù)使使得公司司在資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債表表上將這這兩間倉倉庫的價價值消除除了，但但該資產(chǎn)產(chǎn)并沒有有從企業(yè)業(yè)的使用用中退出出，也就就是說該該公司

34、所所使用的的固定資資產(chǎn)并沒沒有減少少。這會會使企業(yè)業(yè)的累計計折舊和和折舊費費用減少少（無論論是從總總額來看看，還是是從相對對收入的的百分比比來看都都是如此此）。從從這個意意義上說說，公司司業(yè)績是是符合審審計人員員的期望望的。然而，我們們要對數(shù)數(shù)據(jù)作認(rèn)認(rèn)真仔細(xì)細(xì)的研究究。我們們知道，該該公司用用處置固固定資產(chǎn)產(chǎn)的收益益30，0000元元沖減了了折舊費費用。這這種做法法是不符符合會計計準(zhǔn)則的的要求的的。如果果將這330，0000元元加回，那那么200X2年年的折舊舊費用將將是1005，0000元元，比上上年的折折舊費用用增加了了15，0000元元。公司司固定資資產(chǎn)資產(chǎn)產(chǎn)折舊費費占固定定資產(chǎn)資資產(chǎn)的

35、百百分比由由20XX1年的的12.16%變?yōu)?20X22年的111.72%，雖然然變化不不大，但但這種變變化是反反常的。因因為在公公司處置置了兩項項長期資資產(chǎn)后，審審計人員員會預(yù)期期余下的的固定資資產(chǎn)的平平均折舊舊年限會會下降，而而這會導(dǎo)導(dǎo)致折舊舊費用占占固定資資產(chǎn)資產(chǎn)產(chǎn)的百分分比上升升。（十二）資資源管理理業(yè)績：財務(wù)管管理圖9188整合分分析的例例子：資資源管理理業(yè)績財務(wù)管管理財務(wù)管理 200X2年年 20XX1年 行業(yè)速動比率2.1112.077流動比率33.11（現(xiàn)金+有有價證券券）/資資產(chǎn)6.522%20.51%19.008%17.89%實際稅率42.94%39.33%33.50%利息

36、費用/負(fù)債7.002%7.443%已獲利息倍倍數(shù)18.007.885負(fù)債/資產(chǎn)產(chǎn)44.44%47.56%65.00%股利支付率率1222.688%3.770%45.00%權(quán)益的賬面面價值5.111元7.337元圖9188概括了了該公司司當(dāng)前的的財務(wù)狀狀況。從從表中可可以看出出，無論論從短期期還是從從長期來來看，有有幾項財財務(wù)指標(biāo)標(biāo)表明公公司的財財務(wù)狀況況良好。用用速動比比率（22.111）和流流動比率率（3.000）來衡衡量的營營運資本本似乎還還是充分分，并且且與過去去一致。公公司的負(fù)負(fù)債是按按規(guī)定及及時支付付的，負(fù)負(fù)債水平平（444.444%）低低于同行行的水平平（655.000%）。已已獲

37、利息息倍數(shù)（達(dá)達(dá)18）在在改善。雖雖然本期期利息率率有所上上升，但但考慮到到本期的的抵押借借款的利利率較高高，這種種變化還還是穩(wěn)定定的。然然而，進(jìn)進(jìn)一步檢檢查發(fā)現(xiàn)現(xiàn)的確存存在反常常的情況況。該公公司所計計算出的的平均利利率（77.022%）低低于抵押押借款利利率（99%）。為為了說明明這是一一種反常?，F(xiàn)象，假假設(shè)該公公司在220X22年1月月1日支支付了當(dāng)當(dāng)年所有有在抵押押借款上上應(yīng)付的的款項，那那么該公公司在220X22年所欠欠的抵押押借款的的數(shù)額將將是6225，2250元元。抵押押借款的的利息費費用大約約是566，2550元（6625，2250*9%），平平均利率率為7.89%(56，22

38、50/7122,5000)?？煽梢姡醇词乖趯芾懋?dāng)當(dāng)局最為為有利假假設(shè)下，公公司的平平均利率率也不是是在圖9918所示的的那樣。更更何況公公司是在在每年年年末支付付抵押借借款的有有關(guān)款項項。在年年末支付付有關(guān)款款項的情情況下，平平均利率率應(yīng)接近近于9%。既然然公司計計算出的的平均利利率不是是如此，那那么就存存在利息息費用被被低估的的可能性性。一個個可能的的解釋是是公司沒沒有記錄錄年末在在抵押借借款上的的利息。審計人員應(yīng)應(yīng)明確考考慮以下下三個具具體的會會計問題題。第一一，審計計人員應(yīng)應(yīng)驗證有有價證券券的核算算是否符符合投資資準(zhǔn)則的的要求。第第二，該該公司對對合資企企業(yè)投資資的會計計處理不不符

39、合會會計準(zhǔn)則則的要求求。最后后，售后后租回業(yè)業(yè)務(wù)的核核算是否否符合租租賃準(zhǔn)則則的要求求。有關(guān)權(quán)益的的業(yè)務(wù)也也應(yīng)予以以詳細(xì)地地討論。該該公司有有關(guān)權(quán)益益的業(yè)務(wù)務(wù)有兩項項：向股股東支付付大額的的股利，隨隨后向公公眾發(fā)行行大額的的股票。審審計人員員應(yīng)該與與管理當(dāng)當(dāng)局討論論這兩項項業(yè)務(wù)，并并對業(yè)務(wù)務(wù)的準(zhǔn)確確性進(jìn)行行驗證。對對該兩項項業(yè)務(wù)的的一個可可能的解解釋是公公司的原原股東試試圖分散散公司的的股權(quán)。通通過支付付大額的的股利，讓讓原來的的股東從從公司抽抽回了大大量的現(xiàn)現(xiàn)金。抽抽走的現(xiàn)現(xiàn)金用向向公眾發(fā)發(fā)行股票票來彌補(bǔ)補(bǔ)。這樣樣做的的的結(jié)果減減少了普普通股的的賬面價價值。這這也可能能部分解解釋了公公司市盈

40、盈率下降降的原因因。圖9188還顯示示出審計計人員可可以幫助助客戶改改善其財財務(wù)管理理跡象。第第一，公公司有相相當(dāng)大的的一筆資資產(chǎn)是以以短期投投資的形形式存在在的?，F(xiàn)現(xiàn)金和有有價證券券的水平平（6.52%）反映映了公司司是以謹(jǐn)謹(jǐn)慎的手手段來進(jìn)進(jìn)行財務(wù)務(wù)管理的的。然而而，這些些余額是是否過于于保守取取決于公公司現(xiàn)金金流量的的可預(yù)測測性。審審計人員員應(yīng)與管管理當(dāng)局局討論公公司的財財務(wù)政策策以便提提高公司司在這方方面的效效率。第第二，該該公司平平均稅率率達(dá)（442.994%），比比上年有有較大幅幅度的增增長，同同時也大大大高于于同行業(yè)業(yè)的平均均稅率。審審計人員員可以幫幫助客戶戶編制稅稅務(wù)計劃劃，以減

41、減輕公司司的稅收收負(fù)擔(dān)。三、分析結(jié)結(jié)果的審審計意義義圖9199對我們們前面討討論所發(fā)發(fā)現(xiàn)的問問題進(jìn)行行了總結(jié)結(jié)。圖中中所列的的每一個個項目都都可能表表示審計計人員在在審計過過程中應(yīng)應(yīng)予考慮慮的一個個或多個個重大的的剩余風(fēng)風(fēng)險。對對所觀察察到的結(jié)結(jié)果的解解釋必須須與戰(zhàn)略略分析和和過程分分析的結(jié)結(jié)果相協(xié)協(xié)調(diào)。例例如，戰(zhàn)戰(zhàn)略控制制和過程程控制可可能使有有些風(fēng)險險得以減減少。圖圖919所所指出的的風(fēng)險可可能在大大部分組組織中都都得到了了有效的的控制。在所發(fā)現(xiàn)的的問題（風(fēng)風(fēng)險）中中，有些些問題是是關(guān)鍵的的，有些些問題不不是關(guān)鍵鍵的。如如果觀察察的結(jié)果果表明風(fēng)風(fēng)險上升升，那么么審計人人員就必必須評估估這些風(fēng)風(fēng)險對審審計意義義。并不不是所有有的風(fēng)險險都會直直接對會會計報表表的認(rèn)定定產(chǎn)生影影響。某某些風(fēng)險險可能表表明會計計報表中中的具體體的認(rèn)定定存在潛潛在的錯錯報，某某些風(fēng)險險可能表表明公司司在控制制環(huán)境或或生存方方面存在在問題。通通過運用用分析性性程序，審審計人員員確定的的該公司司20XX2年的的最關(guān)鍵鍵的問題題是：（1）與快快速增長長有關(guān)的的問題：由于快快速增長長，公司司在產(chǎn)品品質(zhì)量、產(chǎn)產(chǎn)品開發(fā)發(fā)和人力力資源的的管理方方面存在在困難。（2）權(quán)益益市場的的壓力：市場對對企業(yè)的的估價與與企業(yè)的的財務(wù)成成果不一一致，這這會對管管理人員員形成要要滿足市市場的期期