股份支付的確認和計量

1、Evaluation Warning: The document was created with Spire.Doc for .NET.股份支付第一節(jié) 股份支付概述 企業(yè)向其雇員支付期權(quán)作為薪酬或獎勵措施的行為，是目前具有代表性的股份支付交易，我國部分企業(yè)目前實施的職工期權(quán)激勵計劃即屬于這一范疇。2005年12月31日，中國證監(jiān)會發(fā)布了上市公司股權(quán)激勵管理辦法(試行)；2006年9月30日，國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會和財政部發(fā)布國有控股上市公司(境內(nèi))實施股權(quán)激勵試行辦法。這些法規(guī)的出臺，為企業(yè)實施股權(quán)激勵創(chuàng)造了條件。企業(yè)會計準則第11號股份支付（以下簡稱股份支付準則）規(guī)范了企業(yè)按規(guī)定實施

2、的職工期權(quán)激勵計劃的會計處理和相關(guān)信息披露要求。股份支付，是是“以股份份為基礎(chǔ)礎(chǔ)的支付付”的簡稱稱，是指指企業(yè)為為獲取職職工和其其他方提提供服務(wù)務(wù)而授予予權(quán)益工工具或者者承擔(dān)以以權(quán)益工工具為基基礎(chǔ)確定定的負債債的交易易。 股股份支付付具有以以下特征征：一是是股份支支付是企企業(yè)與職職工或其其他方之之間發(fā)生生的交易易。以股股份為基基礎(chǔ)的支支付可能能發(fā)生在在企業(yè)與與股東之之間、合合并交易易中的合合并方與與被合并并方之間間或者企企業(yè)與其其職工之之間，其其中，只只有發(fā)生生在企業(yè)業(yè)與其職職工或向向企業(yè)提提供服務(wù)務(wù)的其他他方之間間的交易易，才可可能符合合股份支支付準則則對股份份支付的的定義。二二是股份份支付

3、是是以獲取取職工或或其他方方服務(wù)為為目的的的交易。企企業(yè)在股股份支付付交易中中意在獲獲取其職職工或其其他方提提供的服服務(wù)(費費用)或或取得這這些服務(wù)務(wù)的權(quán)利利(資產(chǎn)產(chǎn))。企企業(yè)獲取取這些服服務(wù)或權(quán)權(quán)利的目目的是用用于其正正常生產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營，不不是轉(zhuǎn)手手獲利等等。三是是股份支支付交易易的對價價或其定定價與企企業(yè)自身身權(quán)益工工具未來來的價值值密切相相關(guān)。股股份支付付交易與與企業(yè)與與其職工工間其他他類型交交易的最最大不同同，是交交易對價價或其定定價與企企業(yè)自身身權(quán)益工工具未來來的價值值密切相相關(guān)。在在股份支支付中，企企業(yè)要么么向職工工支付其其自身權(quán)權(quán)益工具具，要么么向職工工支付一一筆現(xiàn)金金，而其其金額高

4、高低取決決于結(jié)算算時企業(yè)業(yè)自身權(quán)權(quán)益工具具的公允允價值。以薪酬性股股票期權(quán)權(quán)為例，典典型的股股份支付付通常涉涉及四個個主要環(huán)環(huán)節(jié)：授授予、可可行權(quán)、行行權(quán)和出出售。四四個環(huán)節(jié)節(jié)可參見見圖1221。授予日授予日可行權(quán)日行權(quán)日出售日失效日等待期(行權(quán)限制期)禁售期行權(quán)有效期圖121 典型股份支付交易環(huán)節(jié)示意圖授予日是指指股份支支付協(xié)議議獲得批批準的日日期。其其中“獲得批批準”，是指指企業(yè)與與職工或或其他方方就股份份支付的的協(xié)議條條款和條條件已達達成一致致，該協(xié)協(xié)議獲得得股東大大會或類類似機構(gòu)構(gòu)的批準準。這里里的“達成一一致”是指，雙雙方在對對該計劃劃或協(xié)議議內(nèi)容充充分形成成一致理理解的基基礎(chǔ)上，均

5、均接受其其條款和和條件。如如果按照照相關(guān)法法規(guī)的規(guī)規(guī)定，在在提交股股東大會會或類似似機構(gòu)之之前存在在必要程程序或要要求，則則應(yīng)履行行該程序序或滿足足該要求求?？尚行袡?quán)日是是指可行行權(quán)條件件得到滿滿足、職職工或其其他方具具有從企企業(yè)取得得權(quán)益工工具或現(xiàn)現(xiàn)金權(quán)利利的日期期。有的的股份支支付協(xié)議議是一次次性可行行權(quán)，有有的則是是分批可可行權(quán)。一一次性可可行權(quán)和和分批可可行權(quán)類類似購買買合同一一次性付付款和分期付付款，只只有已經(jīng)經(jīng)可行權(quán)權(quán)的股票票期權(quán)，才才是職工工真正擁擁有的“財產(chǎn)”，才能能去擇機機行權(quán)。從從授予日日至可行行權(quán)日的的時段，是是可行權(quán)權(quán)條件得得到滿足足的期間間，因此此稱為“等待期期”，又

6、稱稱“行權(quán)限限制期”。行權(quán)權(quán)日是指指職工和和其他方方行使權(quán)權(quán)利、獲獲取現(xiàn)金金或權(quán)益益工具的的日期。例例如，持持有股票票期權(quán)的的職工行行使了以以特定價價格購買買一定數(shù)數(shù)量本公公司股票票的權(quán)利利，該日日期即為為行權(quán)日日。行權(quán)權(quán)是按期期權(quán)的約約定價格格實際購購買股票票，一般般是在可可行權(quán)日日之后到到期權(quán)到到期日之之前的可可選擇時時段內(nèi)行行權(quán)。出出售日是是指股票票的持有有人將行行使期權(quán)權(quán)所取得得的期權(quán)權(quán)股票出出售的日日期。按按照我國國法規(guī)規(guī)規(guī)定，用用于期權(quán)權(quán)激勵的的股份支支付協(xié)議議，應(yīng)在在行權(quán)日日與出售售日之間間設(shè)立禁禁售期，其其中國有有控股上上市公司司的禁售售期不得得低于22年。 本本章著重重講解了

7、企業(yè)對對職工以以權(quán)益結(jié)結(jié)算的股股份支付付和以現(xiàn)現(xiàn)金結(jié)算算的股份份支付的的確認、計計量等問問題。第二節(jié) 股股份支付付的確認認和計量量 一、股份支支付的確確認和計計量原則則(一)權(quán)益益結(jié)算的的股份支支付以權(quán)益結(jié)算算的股份份支付，是是指企業(yè)業(yè)為獲取取服務(wù)而而以股份份或其他他權(quán)益工工具作為為對價進進行結(jié)算算的交易易。1換取職職工服務(wù)務(wù)的權(quán)益益結(jié)算的的股份支支付對于換取職職工服務(wù)務(wù)的股份份支付，企企業(yè)應(yīng)當當以股份份支付所所授予的的權(quán)益工工具的公公允價值值計量。企企業(yè)應(yīng)在在等待期期內(nèi)的每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日，以以對可行行權(quán)權(quán)益益工具數(shù)數(shù)量的最最佳估計計為基礎(chǔ)礎(chǔ)，按照照權(quán)益工工具在授授予日的的公允價價值，將

8、將當期取取得的服服務(wù)計入入相關(guān)資資產(chǎn)成本本或當期期費用，同同時計入入資本公公積中的的其他資資本公積積。對于授予后后立即可可行權(quán)的的換取職職工提供供服務(wù)的的權(quán)益結(jié)結(jié)算的股股份支付付(例如如授予限限制性股股票的股股份支付付)，應(yīng)應(yīng)在授予予日按照照權(quán)益工工具的公公允價值值，將取取得的服服務(wù)計入入相關(guān)資資產(chǎn)成本本或當期期費用，同同時計入入資本公公積中的的股本溢溢價。2換取其其他方服服務(wù)的權(quán)權(quán)益結(jié)算算的股份份支付 換取其他方方服務(wù)，是是指企業(yè)業(yè)以自身身換取職職工以外外其他有有關(guān)方面面為企業(yè)業(yè)提供的的服務(wù)。在在某些情情況下，這這些服務(wù)務(wù)可能難難以辨認認。但仍仍會有跡跡象表明明企業(yè)是是否取得得了該服服務(wù)，應(yīng)

9、應(yīng)當按照照股份支支付準則則處理。對于換取其其他方服服務(wù)的股股份支付付，企業(yè)業(yè)應(yīng)當以以股份支支付所換換取的服服務(wù)的公公允價值值計量。一般而言，職工以外的其他方提供的服務(wù)能夠可靠計量的，應(yīng)當優(yōu)先采用其他方提供服務(wù)在取得日的公允價值；如果其他方服務(wù)的公允價值不能可靠計量，但權(quán)益工具的公允價值能夠可靠計量，應(yīng)當按照權(quán)益工具在服務(wù)取得日的公允價值計量。企業(yè)應(yīng)當根據(jù)所確定的公允價值計入相關(guān)資產(chǎn)成本或費用。3權(quán)益工工具公允允價值無無法可靠靠確定時時的處理理 在極少情況況下，授授予權(quán)益益工具的的公允價價值無法法可靠計計量。在在這種情情況下，企企業(yè)應(yīng)當當在獲取取對方提提供服務(wù)務(wù)的時點點、后續(xù)續(xù)的每個個報告日日以

10、及結(jié)結(jié)算日。以以內(nèi)在價價值計量量該權(quán)益益工具，內(nèi)內(nèi)在價值值變動計計入當期期損益。同同時，企企業(yè)應(yīng)當當以最終終可行權(quán)權(quán)或?qū)嶋H際行權(quán)的的權(quán)益工工具數(shù)量量為基礎(chǔ)礎(chǔ)，確認認取得服服務(wù)的金金額。內(nèi)內(nèi)在價值值是指交交易對方方有權(quán)認認購或取取得的股股份的公公允價值值，與其其按照股股份支付付支付協(xié)協(xié)議應(yīng)當當支付的的價格的的差額。企企業(yè)對上上述內(nèi)在在價值計計量的已已授予權(quán)權(quán)益工具具進行結(jié)結(jié)算，應(yīng)應(yīng)當遵循循以下要要求：（1）結(jié)算算發(fā)生在在等待期期內(nèi)的，企企業(yè)應(yīng)當當將結(jié)算算作為加加速可行行權(quán)處理理。即立立即確認認本應(yīng)于于剩余等等待期內(nèi)內(nèi)確認的的服務(wù)金金額；（2）結(jié)算算時支付付的款項項應(yīng)當作作為回購購該權(quán)益益工具處處

11、理，即即減少所所有者權(quán)權(quán)益。結(jié)結(jié)算支付付的款項項高于該該權(quán)益工工具在回回購日內(nèi)內(nèi)在價值值的部分分，計入入當期損損益。(二)現(xiàn)金金結(jié)算的的股份支支付的確確認和計計量原則則 以現(xiàn)金結(jié)算算的股份份支付，是是指企業(yè)業(yè)為獲取取服務(wù)而而承擔(dān)的的以股份份或其他他權(quán)益工工具為基基礎(chǔ)計算算的交付付現(xiàn)金或或其他資資產(chǎn)的義義務(wù)的交交易。企業(yè)應(yīng)當在在等待期期內(nèi)的每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日，以以對可行行權(quán)情況況的最佳佳估計為為基礎(chǔ)，按按照企業(yè)業(yè)承擔(dān)負負債的公公允價值值，將當當期取得得的服務(wù)務(wù)計入相相關(guān)資產(chǎn)產(chǎn)成本或或當期費費用，同同時計入入負債，并并在結(jié)算算前的每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日和結(jié)結(jié)算日對對負債的的公允價價值重新新計量

12、，將將其變動動計入損損益。對于授予后后立即可可行權(quán)的的現(xiàn)金結(jié)結(jié)算的股股份支付付(例如如授予虛虛擬股票票或業(yè)績績股票的的股份支支付)，企企業(yè)應(yīng)當當在授予予日按照照企業(yè)承承擔(dān)負債債的公允允價值計計入相關(guān)關(guān)資產(chǎn)成成本或費費用，同同時計入入負債，并并在結(jié)算算前的每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日和結(jié)結(jié)算日對對負債的的公允價價值重新新計量，將將其變動動計入損損益。二、權(quán)益工工具公允允價值的的確定本部分有關(guān)關(guān)權(quán)益工工具的公公允價值值確定的的規(guī)定，既既適用于于接受職職工服務(wù)務(wù)并授予予股份或或期權(quán)的的情況，也也適用于于從職工工之外的的其他方方取得服服務(wù)的情情況。（一）股份份對于授予職職工的股股份，其其公允價價值應(yīng)按按企業(yè)

13、股股份的市市場價格格計量，同同時考慮慮授予股股份所依依據(jù)的條條款和條條件（不不包括市市場條件件之外的的可行權(quán)權(quán)條件）進進行調(diào)整整。如果果企業(yè)股股份未公公開交易易，則應(yīng)應(yīng)按估計計的市場場價格計計量，并并考慮授授予股份份所依據(jù)據(jù)的條款款和條件件進行調(diào)調(diào)整。有些授予條條款和條條件規(guī)定定職工無無權(quán)在等等待期內(nèi)內(nèi)取得股股份的，則則在估計計所授予予股份的的公允價價值時就就應(yīng)予以以考慮。有有些授予予條款和和條件規(guī)規(guī)定股份份的轉(zhuǎn)讓讓在可行行權(quán)日后后受到限限制，則則在估計計所授予予股份的的公允價價值時，也也應(yīng)考慮慮此因素素，但不不應(yīng)超出出熟悉情情況并自自愿的市市場參與與者愿意意為該股股份支付付的價格格受到可可行

14、權(quán)限限制的影影響程度度。在估估計所授授予股份份在授予予日的公公允價值值時，不不應(yīng)考慮慮在等待待期內(nèi)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓的限限制和其其他限制制，因為為這些限限制是可可行權(quán)條條件中的的非市場場條件規(guī)規(guī)定的。（二）股票票期權(quán)對于授予職職工的股股票期權(quán)權(quán)，因其其通常受受到一些些不同于于交易期期權(quán)的條條款和條條件的限限制，因因而在許許多情況況下難以以獲得其其市場價價格。如如果不存存在條款款和條件件相似的的交易期期權(quán)，就就應(yīng)通過過期權(quán)定定價模型型估計所所授予的的期權(quán)的的公允價價值。在選擇適用用的期權(quán)權(quán)定價模模型時，企企業(yè)應(yīng)考考慮熟悉悉情況和和自愿的的市場參參與者將將會考慮慮的因素素。對于于一些企企業(yè)來說說，這將將限制“

15、布萊克克斯科爾爾斯默頓”期權(quán)定定價公式式的適用用性。因因為該公公式未考考慮在期期權(quán)到期期日之前前行權(quán)的的可能性性，故無無法充分分反映預(yù)預(yù)計提前前行權(quán)對對授予職職工的期期權(quán)在授授予日公公允價值值的影響響。類似似地，該該公式也也未考慮慮在期權(quán)權(quán)期限內(nèi)內(nèi)企業(yè)股股價預(yù)計計波動率率和該模模型其他他輸入變變量發(fā)生生變動的的可能性性。對于期限相相對較短短的期權(quán)權(quán)以及那那些在授授予日后后很短時時間內(nèi)就就行權(quán)的的期權(quán)來來說，一一般不用用考慮上上面的限限制因素素。在此此類情況況下，采采用“布萊克克斯科爾爾斯默頓”公式能能得出與與采用其其他期權(quán)權(quán)定價模模型基本本相同的的公允價價值結(jié)果果。所有有適用于于估計授授予職工

16、工期權(quán)的的定價模模型至少少應(yīng)考慮慮以下因因素：（11）期權(quán)權(quán)的行權(quán)權(quán)價格；（2）期期權(quán)期限限；（33）基礎(chǔ)礎(chǔ)股份的的現(xiàn)行價價格；（44）股價價的預(yù)計計波動率率；（55）股份份的預(yù)計計股利；（6）期期權(quán)期限限內(nèi)的無無風(fēng)險利利率。此外，企業(yè)業(yè)選擇的的期權(quán)定定價模型型還應(yīng)考考慮熟悉悉情況和和自愿的的市場參參與者在在確定期期權(quán)價格格時會考考慮的其其他因素素，但不不包括那那些在確確定期權(quán)權(quán)公允價價值時不不考慮的的可行權(quán)權(quán)條件和和再授予予特征因因素。確確定授予予職工的的股票期期權(quán)的公公允價值值，還需需要考慮慮提前行行權(quán)的可可能性。有有時，因因為期權(quán)權(quán)不能自自由轉(zhuǎn)讓讓，或因因為職工工必須在在終止勞勞動合同同

17、關(guān)系前前行使所所有可行行權(quán)期權(quán)權(quán)，在這這種情況況下必須須考慮預(yù)預(yù)計提前前行權(quán)的的影響。在估計授予予的期權(quán)權(quán)（或其其他權(quán)益益工具）的的公允價價值時，不不應(yīng)考慮慮熟悉情情況和自自愿的市市場參與與者在確確定股票票期權(quán)（或或其他權(quán)權(quán)益工具具）價格格時不會會考慮的的其他因因素。例例如，對對于授予予職工的的股票期期權(quán)，那那些僅從從單個職職工的角角度影響響期權(quán)價價值的因因素，并并不影響響熟悉情情況和自自愿的市市場參與與者確定定期權(quán)的的價格。下面進一步步具體說說明估計計授予職職工的期期權(quán)價格格所應(yīng)考考慮的因因素：1.期權(quán)定定價模型型的輸入入變量的的估計在估計基礎(chǔ)礎(chǔ)股份的的預(yù)計波波動率和和股利時時,目標標是盡可

18、可能接近近當前市市場或協(xié)協(xié)議交換換價格所所反映的的價格預(yù)預(yù)期。類類似地，在在估計職職工股票票期權(quán)提提前行權(quán)權(quán)時，目目標是盡盡可能接接近外部部人基于于授予日日所掌握握信息做做出的預(yù)預(yù)期，這這些信息息包括職職工行權(quán)權(quán)行為的的詳細信信息。在在通常情情況下，對對于未來來波動率率、股利利和行權(quán)權(quán)行為的的預(yù)期存存在一個個合理的的區(qū)間。這這時，應(yīng)應(yīng)將區(qū)間間內(nèi)的每每項可能能數(shù)額剩剩以其發(fā)發(fā)生概率率，加權(quán)權(quán)計算上上述輸入入變量的的的期望望值。一般情況下下，對未未來的預(yù)預(yù)期建立立在歷史史經(jīng)驗基基礎(chǔ)上，但但如果能能夠合理理預(yù)期未未來與歷歷史經(jīng)驗驗的不同同，則應(yīng)應(yīng)對該預(yù)預(yù)期進行行修正。未未經(jīng)上述述調(diào)整的的歷史經(jīng)經(jīng)驗對

19、微微量的預(yù)預(yù)測價值值很有限限，而且且有時可可能難以以獲取歷歷史信息息。因此此，企業(yè)業(yè)在估計計期權(quán)定定價模型型的輸入入變量時時，應(yīng)充充分考慮慮歷史經(jīng)經(jīng)驗合理理預(yù)測未未來的程程度和能能力，而而不能簡簡單地根根據(jù)歷史史信息估估計波動動率行權(quán)權(quán)行為和和股利。2.預(yù)計提提早行權(quán)權(quán)出于各種原原因，職職工經(jīng)常常在期權(quán)權(quán)失效日日之前提提早行使使股票期期權(quán)?？伎紤]提早早行權(quán)對對期權(quán)公公允價值值的影響響的具體體方法，取取決于所所采用的的期權(quán)定定價模型型的類型型。但無無論采用用何種方方法，預(yù)預(yù)計提早早行權(quán)時時都要考考慮以下下因素：（1）等等待期的的長度；（2）以以往發(fā)行行在外的的類似期期權(quán)的平平均存續(xù)續(xù)時間；（3）

20、基基礎(chǔ)股份份的價格格（有時時根據(jù)歷歷史經(jīng)驗驗，職工工在股價價超過行行權(quán)價格格達到特特定水平平時傾向向于行使使期權(quán)）；（4）職職工在企企業(yè)中所所處的層層次（有有時根據(jù)據(jù)歷史經(jīng)經(jīng)驗，高高層職工工傾向于于較晚行行權(quán)）；（5）基基礎(chǔ)股份份的預(yù)計計波動率率（一般般而言，職職工傾向向于更早早地行使使高波動動率的股股份的期期權(quán)）。如前述，將將對期權(quán)權(quán)預(yù)計期期限的估估計作為為期權(quán)定定價模型型的輸入入變量，可可以在確確定期權(quán)權(quán)公允價價值時考考慮提早早行權(quán)的的影響。其其中，在在估計授授予一個個職工群群體的期期權(quán)的預(yù)預(yù)計期限限時，企企業(yè)可用用加權(quán)平平均方法法估計該該群職工工的整體體預(yù)計期期權(quán)期限限。如果果能根據(jù)據(jù)職

21、工行行權(quán)行為為的更詳詳細數(shù)據(jù)據(jù)在該職職工群內(nèi)內(nèi)恰當分分組，則則企業(yè)可可將估計計建立在在群內(nèi)各各職工組組預(yù)計期期權(quán)期限限的加權(quán)權(quán)平均基基礎(chǔ)上，即即應(yīng)將具具有相對對類似行行權(quán)行為為的職工工分為一一組，在在此基礎(chǔ)礎(chǔ)上將授授予的期期權(quán)分不不同組別別進行估估計。在有些情況況下，上上述分組組方法很很重要。期權(quán)價值不是期權(quán)期限的線性函數(shù)，隨著期權(quán)期限的延長，期權(quán)價值以遞減的速度增長。例如，如果所有其他假設(shè)相同，雖然一份兩年期的期權(quán)要比一份一年期的期權(quán)值錢，但達不到后者的兩倍。這意味著，如果估計期權(quán)授予的職工群中各個職工之間存在巨大的行權(quán)行為差異，此時以職工個人期限預(yù)計為基礎(chǔ)加權(quán)平均計算出來的總期權(quán)價值，將高

22、估授予整群職工的期權(quán)的公允價值總額。如果將授予的期權(quán)依照行權(quán)行為分為不同組別，因為行權(quán)行為類似，所以每個組別的加權(quán)平均期限都只包含相對較小的期限范圍，就將減少對授予整群職工的期權(quán)的公允價值總額的高估。采用二項模模型或其其他類似似模型時時，也應(yīng)應(yīng)做類似似考慮。例例如，對對于向高高層職工工普遍授授予期權(quán)權(quán)的企業(yè)業(yè)，有時時其歷史史經(jīng)驗表表明，高高級管理理人員傾傾向持有有期權(quán)的的時間要要比中層層管理人人員更長長，而最最基層職職工則傾傾向最早早行使期期權(quán)。在在此類情情況下，以以具有相相對類似似行權(quán)行行為的職職工組為為基礎(chǔ)劃劃分期權(quán)權(quán)授予，將將更準確確地估計計授予期期權(quán)的公公允價值值總額。3.預(yù)計波波動率

23、預(yù)計波動率率是對預(yù)預(yù)期股份份價格在在一個期期間內(nèi)可可能發(fā)生生的波動動金額的的度量。期期權(quán)定價價模型中中所用的的波動率率的度量量，是一一段時間間內(nèi)股份份的連續(xù)續(xù)復(fù)利回回報率的的年度標標準差。波波動率通通常以年年度表示示，而不不管計算算時使用用的是何何種時間間跨度基基礎(chǔ)上的的價格，如如每日、每每周或每每月的價價格。一個期間股股份的回回報率（可可能是正正值也可可能是負負值）衡衡量了股股東從股股份的股股利、和和價格漲漲跌中受受益的多多少。股股份的預(yù)預(yù)計年度度波動率率是指一一個范圍圍（置信信區(qū)間），連連續(xù)復(fù)利利年回報報率預(yù)期期所處在在這個范范圍內(nèi)的的概率大大約為22/3（置置信區(qū)間間）。下下例例示示了上

24、述述規(guī)定的的會計意意義：(例121)A公公司預(yù)計計年度連連續(xù)復(fù)利利回報率率為122%的普普通股的的波動率率為300%，年年初股價價是100元/股股，且未未支付股股利，請請問年末末股價在在什么范范圍的概概率大約約為2/3？根據(jù)概率論論知識，公公司普通通股年度度連續(xù)復(fù)復(fù)利回報報率的均均值為112%，標標準差為為30%，意味味著該普普通股一一年期的的回報率率在-118%(12%-300%)和和42%(122%+330%)之間的的概率約約為2/3。年年初股價價為100元/股股， 則則年末股股價處在在8.3353元元/股(10e-0.18)至155.222元/股股(100e0.442)之之間（常常數(shù)e2

25、.7718228）的的概率約約為2/3。估計預(yù)計波波動率要要考慮以以下因素素：（1）如果果企業(yè)有有股票期期權(quán)或其其他包含含期權(quán)特特征的交交易工具具（如可可轉(zhuǎn)換工工資債券券）的買買賣，則則應(yīng)考慮慮這些交交易工具具所內(nèi)含含的企業(yè)業(yè)股價波波動率。（2）在與與期權(quán)的的預(yù)計期期限（考考慮期權(quán)權(quán)剩余期期限和預(yù)預(yù)計提早早行權(quán)的的影響）大大體相當當?shù)淖罱粋€時時期內(nèi)企企業(yè)股價價的歷史史波動率率。（3）企業(yè)業(yè)股份公公開交易易的時間間。與上上市時間間更久的的類似企企業(yè)相比比，新上上市企業(yè)業(yè)的歷史史波動率率可能更更大。（4）波動動率向其其均值（即即長期平平均水平平）回歸歸的趨勢勢，以及及表明預(yù)預(yù)計未來來波動率率可

26、能不不同于以以往波動動率的其其他因素素。有時時，企業(yè)業(yè)股價在在某一特特定期間間因為特特定原因因劇烈波波動，例例如因收收購要約約或重大大重組失失敗，則則在計算算歷史平平均年度度波動率率時，可可剔除這這個特殊殊期間。（5）獲取取價格要要有恰當當且規(guī)則則的間隔隔。價格格的獲取取在各期期應(yīng)保持持一貫性性。例如如，企業(yè)業(yè)可用每每周收盤盤價或每每周最高高價，但但不應(yīng)在在某些周周用收盤盤價、某某些周用用最高價價。再如如，獲取取價格時時應(yīng)使用用與行權(quán)權(quán)價格相相同的貨貨幣來表表示。除了上述考考慮因素素，如果果企業(yè)因因新近上上市而沒沒有歷史史波動率率的充分分信息，應(yīng)應(yīng)按可獲獲得交易易活動數(shù)數(shù)據(jù)的最最長期間間計算歷

27、歷史波動動率，也也可考慮慮類似企企業(yè)在類類似階段段可比期期間的歷歷史波動動率。如如果企業(yè)業(yè)是非上上市企業(yè)業(yè)，在估估計預(yù)計計波動率率時沒有有歷史信信息可循循，可考考慮以下下替代因因素：（1）在某某些情況況下，定定期向其其職工（或或其他方方）發(fā)行行期權(quán)或或股份的的非上市市企業(yè)，可可能已為為其股份份設(shè)立了了一個內(nèi)內(nèi)部“市場”。估計計預(yù)計波波動率時時可以考考慮這些些“股價”的波動動率。（2）如果果上面的的方法不不適用。而而企業(yè)以以類似上上市企業(yè)業(yè)股價為為基礎(chǔ)估估計自身身股份的的價值，企企業(yè)可考考慮類似似上市企企業(yè)股價價的歷史史或內(nèi)含含波動率率。（3）如果果企業(yè)未未以類似似上市企企業(yè)股價價為基礎(chǔ)礎(chǔ)估計自

28、自身股份份的價值值，而是是采用了了其他估估價方法法對自身身股份進進行估價價，則企企業(yè)可推推導(dǎo)出一一個與該該估價方方法基礎(chǔ)礎(chǔ)一致的的預(yù)計波波動率估估計數(shù)。例例如，企企業(yè)以凈凈資產(chǎn)或或凈利潤潤為基礎(chǔ)礎(chǔ)對其股股份進行行估價，那那么可以以考慮以以凈資產(chǎn)產(chǎn)或凈利利潤的預(yù)預(yù)計波動動率為基基礎(chǔ)對其其股份價價格的波波動率進進行估計計。4.預(yù)計股股利計量所授予予的股份份或期權(quán)權(quán)的公允允價值是是否應(yīng)當當考慮預(yù)預(yù)計股利利，取決決于被授授予方是是否有權(quán)權(quán)取得股股利或股股利的等等價物。如果職工被被授予期權(quán)權(quán)，并有有權(quán)在授予日日和行權(quán)權(quán)日之間間取得基基礎(chǔ)股份份的股利利或股利利的等價價物（可可現(xiàn)金支支付，也也可抵減減行權(quán)價

29、價格），所授授予的期期權(quán)應(yīng)當當像不支支付基礎(chǔ)礎(chǔ)股份的的股利那那樣進行行估價，即即預(yù)計股股利的輸輸入變量量應(yīng)為零零。類似似地，如如果職工工有權(quán)取取得在等等待期內(nèi)內(nèi)支付的的股利，在在估計授授予職工工的股份份在授予予日的公公允價值值時，也也不應(yīng)考考慮因預(yù)預(yù)計股利利而進行行調(diào)整。相反，如果果職工對對等待期期內(nèi)或行行權(quán)前的的股利或或股利的的等價物物沒有要要求權(quán)，對對股份或或期權(quán)在在授予日日公允價價值的估估計就應(yīng)應(yīng)考慮預(yù)預(yù)計股利利因素，在在估計所所授予期期權(quán)的公公允價值值時，期期權(quán)定價價模型的的輸入變變量中應(yīng)應(yīng)包含預(yù)預(yù)計股利利，即從從估價中中扣除預(yù)預(yù)計會在在等待期期內(nèi)支付付的股利利現(xiàn)值。期期權(quán)定價價模型通

30、通常使用用預(yù)計股股利率，但但也可能能對模型型進行修修正后使使用預(yù)計計股利金金額。如如果企業(yè)業(yè)使用股股利金額額，應(yīng)根根據(jù)歷史史經(jīng)驗考考慮股利利的增長長模式。一般來說，預(yù)預(yù)計股利利應(yīng)以公公開可獲獲取的信信息為基基礎(chǔ)。不不支付的的股利且且沒有支支付股利利計劃的的企業(yè)應(yīng)應(yīng)假設(shè)預(yù)預(yù)計股利利收益率率為零。如如果無股股利支付付歷史的的新企業(yè)業(yè)被預(yù)期期在其職職工股票票期權(quán)期期限內(nèi)開開始支付付股利，可可使用歷歷史股利利收益率率（零）與與大致可可比的同同類企業(yè)業(yè)的股利利收益率率均值的的平均數(shù)數(shù)。5.無風(fēng)險險利率無風(fēng)險利率率一般是是指，期期權(quán)行權(quán)權(quán)價格以以該貨幣幣表示的的、剩余余期限等等于被估估價期權(quán)權(quán)的預(yù)計計期限

31、（基基于期權(quán)權(quán)的剩余余合同期期限，并并考慮預(yù)預(yù)計提早早行權(quán)的的影響）的的零息國國債當前前可獲得得的內(nèi)含含收益率率。如果果沒有此此類國債債，或環(huán)環(huán)境表明明零息國國債的內(nèi)內(nèi)含收益益率不能能代表無無風(fēng)險利利率，應(yīng)應(yīng)使用適適當?shù)奶嫣娲事?。同樣樣，在估估計一份份有效期期與被估估價期權(quán)權(quán)的預(yù)計計期限相相等的其其他期權(quán)權(quán)的公允允價值時時，如果果市場參參與者們們一般使使用某種種適當?shù)牡奶娲识徊皇橇阆⑾鴤牡膬?nèi)含收收益率來來確定無無風(fēng)險利利率，則則企業(yè)也也應(yīng)使用用這個適適當?shù)奶嫣娲事?.資本結(jié)結(jié)構(gòu)的影影響通常情況下下，交易易期權(quán)是是由第三三方而不不是企業(yè)業(yè)簽發(fā)的的。當這這些股票票期權(quán)行行權(quán)時，

32、簽簽發(fā)人將將股份支支付給期期權(quán)持有有者。這這些股份份是從現(xiàn)現(xiàn)在的股股東手中中取得的的。因此此，交易易期權(quán)的的行權(quán)不不會有稀稀釋效應(yīng)應(yīng)。如果股票期期權(quán)是企企業(yè)簽發(fā)發(fā)的，在在行權(quán)時時需要增增加已發(fā)發(fā)行在外外的股份份數(shù)量（要要么正式式增發(fā)，要要么使用用先前回回購的庫庫存股）。假假定股份份將按行行權(quán)日的的市場價價格發(fā)行行，這中中現(xiàn)實或或潛在的的稀釋效效應(yīng)可能能會降低低股價，因因此期權(quán)權(quán)持有者者行權(quán)時時，無法法獲得像像行使其其他類似似但不稀稀釋股價價的交易易期權(quán)一一樣多的的利益。這這一問題題能否對對企業(yè)授授予股票票期權(quán)的的價值產(chǎn)產(chǎn)生顯著著影響，取取決于各各種因素素，包括括行權(quán)時時增加的的股份數(shù)數(shù)量（相相

33、對于已已發(fā)行在在外的股股份數(shù)量量）。如如果市場場已預(yù)期期企業(yè)將將會授予予期權(quán)，則則可能已已將潛在在的稀釋釋效應(yīng)體體現(xiàn)在了了授予日日的股價價中。企企業(yè)應(yīng)考考慮所授授予的股股票期權(quán)權(quán)未來行行權(quán)的潛潛在稀釋釋效應(yīng)，是是否可能能對股票票期權(quán)在在授予日日的公允允價值構(gòu)構(gòu)成影響響。企業(yè)業(yè)可能修修改期權(quán)權(quán)定價模模型，以以將潛在在稀釋效效應(yīng)納入入考慮范范圍。對于具有再再授予特特征的股股票期權(quán)權(quán)，確定定其公允允價值是是不應(yīng)考考慮其再再授予特特征，當當發(fā)生再再授予期權(quán)權(quán)的后續(xù)續(xù)授予時時，應(yīng)作作為一項項新授予予的股份份期權(quán)進進行處理理。再授授予特征征是指，只只要期權(quán)權(quán)持有人人用企業(yè)業(yè)的股份份而不是是現(xiàn)金來來支付行行

34、權(quán)價格格以行使使原先授授予的期期權(quán)，就就自動授授予額外外股份期期權(quán)。三、股份支支付的處處理 股份支付的的會計處處理必須須以完整整、有效效的股份份支付協(xié)協(xié)議為基基礎(chǔ)。（一）授予予日 除了立即可可行權(quán)的的股份支支付外，無無論權(quán)益益結(jié)算的的股份支支付還是是現(xiàn)金結(jié)結(jié)算的股股份支付付，企業(yè)業(yè)在授予予日均不不做會計計處理。（二）等待待期內(nèi)每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日 1.可行權(quán)權(quán)條件等待期是指指可行權(quán)權(quán)條件得得到滿足足的期間間。股份份支付中中通常涉涉及可行行權(quán)條件件，在滿滿足這些些條件之之前，職職工無法法獲得股股份。可可行權(quán)條條件包括括服務(wù)期期限條件件和業(yè)績績條件。服務(wù)期限條件是指職工完成規(guī)定服務(wù)期間才可行權(quán)的

35、條件。業(yè)績條件是指企業(yè)達到特定業(yè)績目標職工才可行權(quán)的條件，具體包括市場條件和非市場條件。市場條件是是指行權(quán)權(quán)價格、可可行權(quán)條條件以及及行權(quán)可可能性與與權(quán)益工工具的市市場價格格相關(guān)的的業(yè)績條條件，如如股份支支付協(xié)議議中關(guān)于于股價至至少上升升至何種種水平職職工可相相應(yīng)取得得多少股股份的規(guī)規(guī)定。企企業(yè)在確確定權(quán)益益工具在在授予日日的公允允價值時時，應(yīng)考考慮市場場條件的的影響，而而不考慮慮非市場場條件的的影響。但但市場條條件是否否得到滿滿足，不不影響企企業(yè)對預(yù)預(yù)計可行行權(quán)情況況的估計計。非市市場條件件是指除除市場條條件之外外的其他他業(yè)績條條件，如如股份支支付協(xié)議議中關(guān)于于達到最最低盈利利目標或或銷售目

36、目標才可可行權(quán)的的規(guī)定。企企業(yè)在確確定權(quán)益益工具在在授予日日的公允允價值時時，不考考慮非市市場條件件的影響響。但非非市場條條件是否否得到滿滿足，影影響企業(yè)業(yè)對預(yù)計計可行權(quán)權(quán)情況的的估計。對于可行權(quán)條件為業(yè)績條件的股份支付，只要職工滿足了其他所有非市場條件（如利潤增長率、服務(wù)期限等），企業(yè)就應(yīng)當確認已取得的服務(wù)。市場條件與非市場條件處理的比較如圖122所示?？尚袡?quán)條件是否為市場條件可行權(quán)條件是否為市場條件在確定授予日公允價值時已考慮，不影響每期可行權(quán)情況的估計在確定授予日公允價值時未考慮，影響每期可行權(quán)情況的估計例如：最低股價增長率、股東報酬率例如：銷售指標的實現(xiàn)情況、最低利潤指標的實現(xiàn)情況是否

37、圖122 市場條件與非市場條件處理的比較(例122)210年年1月，為為獎勵并并激勵高高管，AA上市公公司與其其管理層層成員簽簽署股份份支付協(xié)協(xié)議，規(guī)規(guī)定如果果管理層層成員在在其后33年中都都在公司司任職服服務(wù)，并并且公司司股價每每年提高高10%以上，管理層成員即可低于市價的價格購買一定數(shù)量的本公司股票。同時作為協(xié)協(xié)議的補補充，公公司把全全體管理理層成員員的年薪薪提高了了500000元元，但公公司將這這部分年年薪將按按月存入入公司專專門建立立的內(nèi)部部基金，33年后，管管理層成成員可用用屬于其其個人的的部分抵抵減未來來行權(quán)時時支付的的購買股股票款項項。如果果管理層層成員決決定退出出這項基基金，可

38、可隨時全全部提取取。A公司以期期權(quán)定價價模型估估計授予予的此項項期權(quán)在在授予日日公允價價值為33 0000 0000元元，在授予日，AA公司估估計3年年內(nèi)管理理層離職職的比例例為每年年10；在第第二年年年末，AA公司調(diào)調(diào)整其估估計離職職率為55；到到第三年年末，實實際離職職率為66。在第一年中中，公司司股價提提高了110.55%,第第二年提提高了111%,第三年年提高了了6%。公公司在第第一年、第第二年末末預(yù)計下下年能實實現(xiàn)當年年股價增增長100%以上上的目標標。請問此例涉涉及哪些些條款和和條件？A公司司應(yīng)如何何處理?分析：如果不同時時滿足服服務(wù)3年年和公司司股價年年增長110%以以上的要要求

39、，管管理層成成員就無無權(quán)行使使其股票票期權(quán)，因因此二者者都屬于于可行權(quán)權(quán)條件，其其中服務(wù)務(wù)滿3年年是一項項服務(wù)期期限條件件，100%的股股價增長長要求是是一項市市場業(yè)績績條件。雖雖然公司司要求管管理層成成員將部部分薪金金存入統(tǒng)統(tǒng)一帳戶戶保管，但但不影響響其可行行權(quán)，因因此統(tǒng)一一帳戶條條款不是是可行權(quán)權(quán)條件。按照股份支支付準則則的規(guī)定定，第一一年末確確認的服服務(wù)費用用為：300000001/339090000000(元元) 第二年末累累計確認認的服務(wù)務(wù)費用為為：300000002/3395199000000(元) 第三年末累累計硫認認的服務(wù)務(wù)費用為為：3000000094288200000(元)

40、 由此，第二二年應(yīng)確確認的費費用為：1900000090000000100000000(元元) 第三年應(yīng)確確認的費費用為：2820000019000000092000000(元)最后，944的管管理層成成員滿足足了市場場條件下下的全部部可行權(quán)權(quán)條件。盡盡管股價價每年增增長100%以上上的非市市場條件件下未得得到滿足足，A公公司在33年的年年末也均均確認了了收到管管理層提提供的服服務(wù)，并并相應(yīng)確確認了費費用。2.會計處處理企業(yè)應(yīng)當在在等待期期內(nèi)的每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日，將將取得職職工或其其他方提提供的服服務(wù)計入入成本費費用，同同時確認認所有者者權(quán)益或或負債。對對于附有有市場條條件的股股份支付付，

41、只要要職工滿滿足了其其他所有有非市場場條件，企企業(yè)就應(yīng)應(yīng)當確認認已取得得的服務(wù)務(wù)。等待期長度度確定后后，業(yè)績績條件為為非市場場條件的的，如果果后續(xù)信信息表明明需要調(diào)調(diào)整對可可行權(quán)情情況的估估計的，應(yīng)應(yīng)對前期期估計進進行修改改。在等等待期內(nèi)內(nèi)每個資資產(chǎn)負債債表日，企企業(yè)應(yīng)將將取得的的職工提提供的服服務(wù)計入入成本費費用，計計入成本本費用的的金額應(yīng)應(yīng)當按照照權(quán)益工工具的公公允價值值計量。對于權(quán)益結(jié)結(jié)算的涉涉及職工工的股份份支付，應(yīng)應(yīng)當按照照授予日日權(quán)益工工具的公公允價值值計入成成本費用用和資本本公積(其他資資本公積積)，不不確認其其后續(xù)公公允價值值變動；對于現(xiàn)現(xiàn)金結(jié)算算的涉及及職工的的股份支支付，應(yīng)

42、應(yīng)當按照照每個資資產(chǎn)負債債表日權(quán)權(quán)益工具具的公允允價值重重新計量量，確定定成本費費用和應(yīng)應(yīng)付職工工薪酬。對于授予的的存在活活躍市場場的期權(quán)權(quán)等權(quán)益益工具，應(yīng)應(yīng)當按照照活躍市市場中的的報價確確定其公公允價值值。對于于授予的的不存在在活躍市市場的期期權(quán)等權(quán)權(quán)益工具具，應(yīng)當當采用期期權(quán)定價價模型等等確定其其公允價價值，選選用的期期權(quán)定價價模型至至少應(yīng)當當考慮以以下因素素：(11)期權(quán)權(quán)的行權(quán)權(quán)價格；(2)期權(quán)的的有效期期；(33)標的的股份的的現(xiàn)行價價格；(4)股股價預(yù)計計波動率率；(55)股份份的預(yù)計計股利；(6)期權(quán)有有效期內(nèi)內(nèi)的無風(fēng)風(fēng)險利率率。在等待期內(nèi)內(nèi)每個資資產(chǎn)負債債表日，企企業(yè)應(yīng)當當根據(jù)

43、最最新取得得的可行行權(quán)職工工人數(shù)變變動等后后續(xù)信息息做出最最佳估計計，修正正預(yù)計可可行權(quán)的的權(quán)益工工具數(shù)量量。在可可行權(quán)日日，最終終預(yù)計可可行權(quán)權(quán)權(quán)益工具具的數(shù)量量應(yīng)當與與實際可可行權(quán)工工具的數(shù)數(shù)量一致致。根據(jù)上述權(quán)權(quán)益工具具的公允允價值和和預(yù)計可可行權(quán)的的權(quán)益工工具數(shù)量量，計算算截至當當期累計計應(yīng)確認認的成本本費用金金額，再再減去前前期累計計已確認認金額，作作為當期期應(yīng)確認認的成本本費用金金額。（三）可行行權(quán)日之之后1對于權(quán)權(quán)益結(jié)算算的股份份支付，在在可行權(quán)權(quán)日之后后不再對對已確認認的成本本費用和和所有者者權(quán)益總總額進行行調(diào)整。企企業(yè)應(yīng)在在行權(quán)日日根據(jù)行行權(quán)情況況，確認認股本和和股本溢溢價，

44、同同時結(jié)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)等待期期內(nèi)確認認的資本本公積(其他資資本公積積)。2對于現(xiàn)現(xiàn)金結(jié)算算的股份份支付，企企業(yè)在可可行權(quán)日日之后不不再確認認成本費費用，負負債(應(yīng)應(yīng)付職工工薪酬)公允價價值的變變動應(yīng)當當計入當當期損益益(公允允價值變變動損益益)。（四）回購購股份進進行職工工期權(quán)激激勵 企業(yè)以回購購股份形形式獎勵勵本企業(yè)業(yè)職工的的，屬于于權(quán)益結(jié)結(jié)算的股股份支付付，應(yīng)當當進行以以下處理理：1回購股股份 企業(yè)回購股股份時，應(yīng)應(yīng)當按照照回購股股份的全全部支出出作為庫庫存股處處理，同同時進行行備查登登記。2確認成成本費用用 按照本準則則對職工工權(quán)益結(jié)結(jié)算股份份支付的的規(guī)定，企企業(yè)應(yīng)當當在等待待期內(nèi)每每個資產(chǎn)產(chǎn)負債

45、表表日按照照權(quán)益工工具在授授予日的的公允價價值，將將取得的的職工服服務(wù)計入入成本費費用，同同時增加加資本公公積(其其他資本本公積)。3職工行行權(quán) 企業(yè)應(yīng)于職職工行權(quán)權(quán)購買本本企業(yè)股股份收到到價款時時，轉(zhuǎn)銷銷交付職職工的庫庫存股成成本和等等待期內(nèi)內(nèi)資本公公積（其其他資本本公積）累累計金額額，同時時，按照照其差額額調(diào)整資資本公積積（股本本溢價）。四、股份支支付會計計處理的的應(yīng)用舉舉例（一）附服服務(wù)年限限條件的的權(quán)益結(jié)結(jié)算股份份支付(例123)A公公司為一一上市公公司，2202年11月1日日，公司司向其2200名名管理人人員每人人授予1100股股股票期期權(quán)，這這些職員員從2002年11月1日日起在該

46、該公司連連續(xù)服務(wù)務(wù)3年，即即可以44元每股股購買1100股股A公司司股票從從而獲益益。公司司估計該該期權(quán)在在授予日日的公允允價值為為15元元。第一年有220名職職員離開開A公司司，A公公司估計計三年中中離開的的職員的的比例將將達到220；第二年年又有110名職職員離開開公司，公公司將估估計的職職員離開開比例修修正為115；第三年年又有115名職職員離開開。1費用和和資本公公積計算算過程見見表1221：表1211單位：元年份計算當期費用累計費用2022001100(1-20%)151/338000008000002032001100(1-15%)152/33-800000090000017000

47、00204155110015-1700000062500023250002賬務(wù)處處理：(1)2002年11月1日日授予日不做做處理。(2)2002年112月331日 借：管理費費用800000貸：資本公公積其他資資本公積積800000(3)2003年112月331日 借：管理費費用900000貸：資本公公積其他資資本公積積900000(4)2004年112月331日 借：管理費費用625500貸：資本公公積其他資資本公積積625500(5)假設(shè)設(shè)全部1155名名職員都都在2005年112月331日行行權(quán)，AA公司股股份面值值為1元元 借：銀行存存款620000資本公積其他他資本公公積23225

48、000 貸：股本155500資本公積一一資本溢溢價27990000（二）附非非市場業(yè)業(yè)績條件件的權(quán)益益結(jié)算股股份支付付(例124)2002年11月1日日，A公公司為其其1000名管理理人員每每人授予予1000份股票票期權(quán)，其其可行權(quán)權(quán)條件為為：202年年末末，公司司當年凈凈利潤增增長率達達到200；2203年年末末，公司司202年203年兩年年凈利潤潤平均增增長率達達到155；2204年年末末，公司司202年204年三年年凈利潤潤平均增增長率達達到100。每每份期權(quán)權(quán)在2002年11月1日日的公允允價值為為24元元。202年年12月月31日日，權(quán)益益凈利潤潤增長了了18，同時時有8名名管理人人

49、員離開開，公司司預(yù)計2203年將將以同樣樣速度增增長，即即202年203年兩兩年凈利利潤平均均增長率率能夠達達到188，因因此預(yù)計計203年112月331可行行權(quán)。另另外，預(yù)預(yù)計第二二年又將將有8名名管理人人員離開開公司。203年年12月月31日日，公司司凈利潤潤僅增長長了100，但但公司預(yù)預(yù)計2002年204年三年年凈利潤潤平均增增長率可可達到112，因因此預(yù)計計204年112月331將可可行權(quán)。另另外，實實際有110名管管理人員員離開，預(yù)預(yù)計第三三年將有有12名名管理人人員離開開公司。204年年12月月31日日，公司司凈利潤潤增長了了8，三三年平均均增長率率為122，滿滿足了可可行權(quán)條條件

50、（即即三年凈凈利潤平平均增長長率達到到10）。當當年有88名管理理人員離離開。分析：按照股份支支付會計計準則，本本例中的的可行權(quán)權(quán)條件是是一項非非市場業(yè)業(yè)績條件件。第一年年末末，雖然然沒能實實現(xiàn)凈利利潤增長長20的要求求，但公公司預(yù)計計下年將將以同樣樣的速度度增長。因因此能實實現(xiàn)兩年年平均增增長155的要要求。所所以公司司將其預(yù)預(yù)計等待待期調(diào)整整為2年年。由于于有8名名管理人人員離開開，公司司同時調(diào)調(diào)整了期期滿（兩兩年）后后預(yù)計可可行權(quán)期期權(quán)的數(shù)數(shù)量（1100-8-88）第二年年末末，雖然然兩年實實現(xiàn)155增長長的目標標再次落落空，但但公司仍仍然估計計能夠在在第三年年取得較較理想的的業(yè)績，從從

51、而實現(xiàn)現(xiàn)3年平平均增長長10的目標標。所以以公司將將其預(yù)計計等待期期調(diào)整為為3年。由由于第二二年有110名管管理人員員離開，高高于預(yù)計計數(shù)字，因因此公司司相應(yīng)調(diào)調(diào)整了第第三年離離開的人人數(shù)（1100-8-110-112）。第三年年末末，目標標實現(xiàn)，實實際離開開人數(shù)為為8人。公公司根據(jù)據(jù)實際情情況確定定累計費費用，并并據(jù)此確確認了第第三年費費用和調(diào)調(diào)整。費用和資本本公積計計算過程程見表1122。表1222單位：元年份計算當期費用累計費用202(100-8-88)1000241/2210080001008000203(100-8-110-112)1000242/33-100080001120001

52、120000204(100-8-110-88)100024-112200006560001776000(帳務(wù)處理理同(例例123)，此此處略)（三）現(xiàn)金金結(jié)算的的股份支支付(例125)2002年初初，A公公司為其其2000名中層層以上職職員每人人授予1100份份現(xiàn)金股股票增值值權(quán)，這這些職員員從2002年11月1日日起在該該公司連連續(xù)服務(wù)務(wù)3年，即即可按照照當時股股價的增增長幅度度獲得現(xiàn)現(xiàn)金，該該增值權(quán)權(quán)應(yīng)在220066年122月311日之前前行使。AA公司估估計，該該增值權(quán)權(quán)在負債債結(jié)算之之前的每每一資產(chǎn)產(chǎn)負債表表日以及及結(jié)算日日的公允允價值和和可行權(quán)權(quán)后的每每份增值值權(quán)現(xiàn)金金支出額額如下：

53、表1233單位：元年份公允價值支付現(xiàn)金20214203152041816205212020625第一年有220名職職員離開開A公司司，A公公司估計計三年中中還將有有15名名職員離離開；第第二年又又有100名職員員離開公公司，公公司估計計還將有有10名名職員離離開；第第三年又又有155名職員員離開。第第三年末末，有110人行行使股份份增值權(quán)權(quán)取得了了現(xiàn)金。第第四年末末，有550人行行使了股股份增值值權(quán)。第第五年末末，剩余余35人人也行使使了股份份增值權(quán)權(quán)。1.費用和和應(yīng)付職職工薪酬酬計算過過程見表表124：表1244單位：元年份負債計算(1)支付現(xiàn)金計計算(2)負債(3)支付現(xiàn)金(4)當期費用(

54、5)202(200-35)1000141/33770000770000203(200-40)1000152/331600000830000204(200-45-70)10001870100016153000011200001050000205(200-45-70-50)1000215010002073500010000002050002060351000250875000140000總額29950002995000其中：(1)計算算得(33)，(2)計計算得(4)；當期(3)-前一一期(33)+當當期(44)=當當期(55)2賬務(wù)處處理如下下：(1)2002年112月331日 、借：管理費費用

55、770000貸：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付770000(2)2003年112月331日 借：管理費費用830000貸：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付830000(3)2004年112月331日 借：管理費費用10550000貸：應(yīng)付職職工薪酬酬一股份份支付10550000 借：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付11220000貸：銀行存存款11220000(4)2005年112月331日 借：公允價價值變動動損益205500貸：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付205500 借：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付10000000貸：銀行存存款10000000(5)2006年112月331日 借：公允價價值變動動損1400

56、00貸：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付140000借：應(yīng)付職職工薪酬酬股份份支付875500 貸：銀行存存款875500五、條款和和條件的的修改通常情況下下，股份份支付協(xié)協(xié)議生效效后，不不應(yīng)對其其條款和和條件隨隨意修改改。但在在某些情情況下，可可能需要要修改授授予權(quán)益益工具的的股份支支付協(xié)議議中的條條款和條條件。例例如，股股票除權(quán)權(quán)、除息息或其他他原因需需要調(diào)整整行權(quán)價價格或股股票期權(quán)權(quán)數(shù)量。此此外，為為了得到到更佳的的激勵效效果，有有關(guān)法規(guī)規(guī)也允許許企業(yè)依依據(jù)股份份支付協(xié)協(xié)議的規(guī)規(guī)定，調(diào)調(diào)整行權(quán)權(quán)價格或或股票期期權(quán)數(shù)量量。但應(yīng)應(yīng)當由董董事會做做出決議議并經(jīng)股股東大會會審議批批準，或或者由股股東大

57、會會授權(quán)董董事會決決定。上上市公司司股權(quán)激激勵管理理辦法(試行)對此此做出了了嚴格的的限定，必必須按照照批準股股份支付付計劃的的原則和和方式進進行調(diào)整整。在會計上，無無論已授授予的權(quán)權(quán)益工具具的條款款和條件件如何修修改，甚甚至取消消權(quán)益工工具的授授予或結(jié)結(jié)算該權(quán)權(quán)益工具具，企業(yè)業(yè)都應(yīng)至至少確認認按照所所授予的的權(quán)益工工具在授授予日的的公允價價值來計計量獲取取的相應(yīng)應(yīng)的服務(wù)務(wù)，除非非因不能能滿足權(quán)權(quán)益工具具的可行行權(quán)條件件（除市市場條件件外）而而無法可可行權(quán)。（一）條款款和條件件的有利利修改企業(yè)應(yīng)當分分別以下下情況，確確認導(dǎo)致致股份支支付公允允價值總總額升高高以及其其他對職職工有利利的修改改的影

58、響響：1.如果修修改增加加了所授授予的權(quán)權(quán)益工具具的公允允價值，企企業(yè)應(yīng)按按照權(quán)益益工具公公允價值值的增加加相應(yīng)地地確認取取得服務(wù)務(wù)的增加加。權(quán)益益工具公公允價值值的增加加是指，修修改前后后的權(quán)益益工具在在修改日日的公允允價值之之間的差差額。如果修改發(fā)發(fā)生在等等待期內(nèi)內(nèi)，在確確認修改改日至修修改后的的可行權(quán)權(quán)日之間間取得服服務(wù)的公公允價值值時，應(yīng)應(yīng)當既包包括在剩剩余原等等待期內(nèi)內(nèi)以原權(quán)權(quán)益工具具授予日日公允價價值為基基礎(chǔ)確定定的服務(wù)務(wù)金額，也也包括權(quán)權(quán)益工具具公允價價值的增增加。如如果修改改發(fā)生在在可行權(quán)權(quán)日之后后，企業(yè)業(yè)應(yīng)當立立即確認認權(quán)益工工具公允允價值的的增加。如果股份支付協(xié)議要求職工只

59、有先完成更長期間的服務(wù)才能取得修改后的權(quán)益工具，則企業(yè)應(yīng)在整個等待期內(nèi)確認權(quán)益工具公允價值的增加。2.如果修修改增加加了所授授予的權(quán)權(quán)益工具具的數(shù)量量，企業(yè)業(yè)應(yīng)將增增加的權(quán)權(quán)益工具具的公允允價值相相應(yīng)地確確認為取取得服務(wù)務(wù)的增加加。如果修改發(fā)發(fā)生在等等待期內(nèi)內(nèi)，在確確認修改改日至增增加的權(quán)權(quán)益工具具可行權(quán)權(quán)日之間間取得服服務(wù)的公公允價值值時，應(yīng)應(yīng)當既包包括在剩剩余原等等待期內(nèi)內(nèi)以原權(quán)權(quán)益工具具授予日日公允價價值為基基礎(chǔ)確定定的服務(wù)務(wù)金額，也也包括權(quán)權(quán)益工具具公允價價值的增增加。3.如果企企業(yè)按照照有利于于職工的的方式修修改可行行權(quán)條件件，如縮縮短等待待期、變變更或取取消業(yè)績績條件（而而非市場場條件），企企業(yè)在處處理可行行權(quán)條件件時，應(yīng)應(yīng)當考慮慮修改后后的可行行權(quán)條件件。（二）條款款和條件