《財(cái)務(wù)管理》期末試卷含

?財(cái)務(wù)管理?期末試卷含?財(cái)務(wù)管理?期末試卷含?財(cái)務(wù)管理?期末試卷含2021—2021學(xué)年第二學(xué)期經(jīng)貿(mào)管理專業(yè)部級(jí)?財(cái)務(wù)管理?期末考試一試卷合用班級(jí)：12501、12502考試時(shí)間：90分鐘一、單項(xiàng)選擇題〔本大題共20小題，每題1分，合計(jì)20分〕1、財(cái)務(wù)管理不同樣于其余管理，主要表此刻它是一種〔D〕A、勞動(dòng)管理B、使用價(jià)值管理C、物質(zhì)管理D、價(jià)值管理2、財(cái)務(wù)管理的核心職能是〔B〕A、財(cái)務(wù)控制B、財(cái)務(wù)決議C、財(cái)務(wù)分析D、財(cái)務(wù)估計(jì)3、平常以為，公司最為合理的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)是〔B〕A、利潤最大化B、公司價(jià)值最大化C、每股利潤最大化D、公司產(chǎn)值最大化4、在以下各項(xiàng)中，從甲公司的角度看，能夠形成“本公司與債務(wù)人之間財(cái)務(wù)關(guān)系〞的業(yè)務(wù)是〔A〕A、甲公司購買乙公司刊行的債券B、甲公司送還所欠丙公司的貨款C、甲公司從丁公司賒購產(chǎn)品D、甲公司向戊公司支付利息5、以手下于利潤最大化目標(biāo)的長處是〔A〕A、反應(yīng)公司創(chuàng)辦節(jié)余產(chǎn)品的能力B、反應(yīng)公司創(chuàng)辦利潤與投入資本的關(guān)系C、反應(yīng)公司所承受的風(fēng)險(xiǎn)程度D、反應(yīng)公司獲得利潤的時(shí)間價(jià)值要素6、公司財(cái)務(wù)活動(dòng)詳細(xì)表現(xiàn)為〔A〕一系列行為。A.籌資、運(yùn)用、分派B.使用、耗用、分派C.使用、回收、分派D.籌集、使用、回收7、以下各項(xiàng)年金中，只有現(xiàn)值沒有終值的年金是(C)。A.一般年金B(yǎng).即付年金C.永續(xù)年金D.先付年金8、某人希望在5年關(guān)獲得本利和20000元，那么在年利率為4％，單利計(jì)息的方式下，這人此刻應(yīng)該存入銀行〔C〕元。A.16438D.180009、(P/A，8%，6)=4.6229那么i=8%,n=7時(shí)的即付年金現(xiàn)值系數(shù)為(D)。A.4.6229B.6.6229C.3.6229D.5.622910、即付年金現(xiàn)值系數(shù)和一般年金現(xiàn)值系數(shù)比較〔D〕A、期數(shù)加1，系數(shù)減1B、期數(shù)加1，系數(shù)加1C、期數(shù)減1，系數(shù)減1D、期數(shù)減1，系數(shù)加111、某公司向銀行借錢500萬元，限時(shí)為1年，名義利率為10%，利息50萬，依據(jù)貼息法付息，該項(xiàng)借錢的實(shí)質(zhì)利率為〔〕A、10%B、10.6%C、11.11%D、12.11%【答案】C【分析】50/〔500-50〕12、某公司需借入資本200萬元，因?yàn)殂y行要求將貸款數(shù)額的20%作為賠償性余額，故公司需向銀行申請(qǐng)貸款的數(shù)額為〔〕A、200萬元B、250萬元C、160萬元D、240萬元【答案】B【分析】200/〔1-20%〕13、某公司欲周轉(zhuǎn)信貸限額為500萬元，許諾費(fèi)率為0.3%，而且在年度內(nèi)使用了460萬元，那么公司必然向銀行支付〔〕元的許諾費(fèi)。A、1500B、1200C、5400D、1600【答案】B〔500-460〕×0.3%14、被視為公司的“永遠(yuǎn)性資本〞的是〔〕A、自有資本B、對(duì)付賬款C、長久借錢D、債券【答案】A15、從籌資的角度，以下籌資方式中籌資風(fēng)險(xiǎn)較小的是〔〕A、一般股B、長久借錢C、融資租借D、債券【答案】A16、影響刊行公司債券價(jià)錢的最主要要素是〔〕A、票面價(jià)值B、市場(chǎng)利率C、債券限時(shí)D、票面利率【答案】B17、放棄現(xiàn)金折扣本錢的大小與〔〕A、折扣百分比的大小呈反方向變化B、信譽(yù)期的長短呈同方向變化C、折扣期的長短同方向變化D、折扣百分比的大小、信譽(yù)期的長短均呈同方向變化【答案】C18、債券本錢一般要低于一般股本錢，這主假如因?yàn)椤病矨、債券的刊行量小B、債券的籌資開銷少C、債券利息擁有抵稅效應(yīng)D、債券的利息固定【答案】C【分析】債券利息能夠在利潤總數(shù)中支付,擁有抵稅作用19、公司適合延伸信譽(yù)限時(shí)能夠〔D〕A、減少壞賬損失的風(fēng)險(xiǎn)B、減少時(shí)機(jī)本錢C、加速周轉(zhuǎn)速度D、擴(kuò)大銷售20、以下內(nèi)容中，不屬于公司財(cái)務(wù)分析內(nèi)容的是(D)。A.償債能力分析B.運(yùn)營能力分析C.盈余能力分析D.設(shè)施圓滿率分析二、多項(xiàng)選擇題(本大題共10小題，每題2分，合計(jì)20分)1、公司價(jià)值最大化的目標(biāo)擁有的長處有〔ABCD〕A、考慮了資本的時(shí)間價(jià)值細(xì)風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值B、反應(yīng)了資本保值增值的要求C、有益于社會(huì)資源合理配置D、有益于戰(zhàn)勝管理上的短期行為2、財(cái)務(wù)管理環(huán)境主要有〔ACD〕A、經(jīng)濟(jì)環(huán)境B、競爭環(huán)境C、法律環(huán)境D、金融環(huán)境3．年金是指一準(zhǔn)時(shí)期內(nèi)每期等額收付的系列款項(xiàng)，以下各項(xiàng)中屬于年金形式的是ABCD〕A、依據(jù)直線法計(jì)提的折舊B、等額分期付款C、融資租借的租金D、養(yǎng)老金4、以利潤最大化作為公司財(cái)務(wù)管理目標(biāo)，其缺點(diǎn)表此刻〔ABCD〕A、忽視了錢幣時(shí)間價(jià)值要素B、沒有考慮風(fēng)陡峭素C、沒有考慮所得利潤與投入資本的關(guān)系D、簡單造成短期行為5、以手下于使用開銷的有〔〕A、向股東支付的股利B、預(yù)支的購貨款C、債券刊行手續(xù)費(fèi)工D、向債權(quán)人支付的借錢利息【答案】AD6、融資租借租金總數(shù)，由以下〔〕組成。A、設(shè)施購進(jìn)本錢B、租借手續(xù)費(fèi)C、折舊費(fèi)D、租借本錢E、設(shè)施維修費(fèi)【答案】ABD7、在個(gè)別資本本錢中必然考慮所得稅要素的是〔〕A、債券本錢B、銀行借錢C、一般股本錢D、優(yōu)先股本錢E、保存利潤本錢【答案】AB8、公司資本構(gòu)造最正確，那么〔〕A、資本本錢最低B、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)最小C、債務(wù)資本最多D、公司價(jià)值最大【答案】AD9、公司擁有現(xiàn)金的動(dòng)機(jī)有〔ABD〕A、交易動(dòng)機(jī)B、預(yù)防動(dòng)機(jī)C、投資動(dòng)機(jī)D、投靈便機(jī)10、財(cái)務(wù)分析的方法主要有(ABCD)。A.比較分析法B.比率分析法C.趨向分析法D.要素分析法三、判斷題〔本大題共10小題，每題1分，對(duì)的打“√〞，錯(cuò)的打“×〞合計(jì)10分〕1．〔√〕資本時(shí)間價(jià)值的實(shí)質(zhì)，是資本周轉(zhuǎn)使用后的增值額。2．〔×〕以公司價(jià)值最大化作為財(cái)務(wù)管理的整體目標(biāo)，對(duì)公司談?wù)摃r(shí)重視的是公司已經(jīng)獲得的利潤水平?！病獭池?cái)務(wù)管理目標(biāo)是公司財(cái)務(wù)活動(dòng)的出發(fā)點(diǎn)和歸宿，決定著公司財(cái)務(wù)管理的方向?！病痢池?cái)務(wù)管理環(huán)境又稱投資環(huán)境，是指對(duì)公司財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)管理產(chǎn)生影響作用的公司內(nèi)外各樣條件的統(tǒng)稱?！病痢吃诂F(xiàn)值和利率必然的狀況下，計(jì)算期越多，那么復(fù)利終值越小。6、〔×〕籌資渠道解決的是資本根源問題，籌資方式解決的是經(jīng)過何種方式獲得資金的問題，它們之間不存在對(duì)應(yīng)關(guān)系。7、〔√〕公司依據(jù)銷售百分比展望出的資本需要量，是公司將來一準(zhǔn)時(shí)期內(nèi)資本需要量的增量。8、〔×〕信貸額度亦即貸款限額，是借錢人與銀行在協(xié)議中規(guī)定的贊成借錢人借錢的最高限額。在這個(gè)信貸額度內(nèi)，銀行必然知足公司的借錢要求。9、〔×〕資本本錢是指籌資開銷，即為籌集資本付出的代價(jià)。10、〔×〕比較分析法也叫比較分析法，它是經(jīng)過不同樣性質(zhì)財(cái)務(wù)指標(biāo)在同樣時(shí)期或不同樣狀況的數(shù)目上的比較，來揭示財(cái)務(wù)指標(biāo)的數(shù)目關(guān)系和數(shù)目差其余一種方法。四、計(jì)算題〔合計(jì)50分，此中：第1題3分；第2～5每題4分；第6～7題每題6分；第8題5分；第9題6分，第10題8分〕1、公司打算在將來三年每年年初存入2000元，年利率3%，單利計(jì)息，那么在第三年年關(guān)存款的終值是多少元？【答案】第三年年關(guān)該筆存款的終值=2000×(1+3×3%)+2000×(1+2×3%)+2000×(1+1×3%)=6360(元)2、某公司方案8年后需動(dòng)用一筆1000000元的資本用于改造設(shè)施。假定銀行存款年利率為5%，那么此刻應(yīng)存入銀行多少錢？〔P/F，5%，8〕=0.6768〔F/P，5%，8〕=1.4775Ｐ=1000000×〔P/F，5%，8〕=1000000×0.6768=676800元3、某公司投資80000元，假定每年的投資酬勞率為10%，那么5年后該公司有多少錢？〔F/P，10%，5〕=1.6105〔P/F，10%，5〕=0.6209Ｆ=80000×〔F/P，10%，5〕=80000×1.6105=128840元4、為給兒子上大學(xué)準(zhǔn)備資本，王先生連續(xù)6年于每年年初存入銀行5000元。假定銀行存款利率為5%，那么王先生在第6年關(guān)能一次拿出本利和多少錢？〔F/A，5%，5〕=5.5256〔F/A，5%，6〕=6.8019〔F/A，5%，7〕0【答案】F=A×[〔F/A，ｉ，ｎ+1〕－1]=5000×[〔F/A，5%，6+1〕－1]=5000×〔8.1420－1〕=35710〔元〕5、張先生采納分期付款方式購入商品房一套，每年年初付款120000元，分10年付清。假定銀行利率為6%，該項(xiàng)分期付款相當(dāng)于一次現(xiàn)金支付的購買價(jià)是多少？〔P/A，6%，9〕=6.8017〔P/A，6%，10〕=7.3601〔P/A，6%，11〕9【答案】P=A×[〔P/A，ｉ，ｎ－1〕+1]=120000×[〔P/A，6%，10-1〕+1]=120000×〔6.8017+1〕=936204(元)6、某公司2021年12月31日的財(cái)產(chǎn)欠債表以及相關(guān)工程與銷售額之間的改動(dòng)關(guān)系以下表：財(cái)產(chǎn)欠債表〔簡表〕2021年12月31日單位：萬元財(cái)產(chǎn)期末數(shù)現(xiàn)金5000應(yīng)收賬款15000存貨30000固定財(cái)產(chǎn)30000財(cái)產(chǎn)合計(jì)80000

欠債及全部者權(quán)益期末數(shù)對(duì)付開銷10000對(duì)付賬款5000短期借錢25000對(duì)付債券10000實(shí)收資本20000保存利潤10000欠債及全部者權(quán)益80000總計(jì)假定該公司2021年的銷售收入為100000萬元，銷售凈利潤為10%，股利支付率為58%，公司現(xiàn)有生產(chǎn)能力還沒有飽和，增添銷售無需追加固定財(cái)產(chǎn)投資。經(jīng)展望，2021年公司銷售收入將提升到118000萬元，公司銷售凈利率和利潤分派政策不變。經(jīng)過分析，該公司流動(dòng)財(cái)產(chǎn)各工程隨銷售額的改動(dòng)而改動(dòng)，流動(dòng)欠債中對(duì)付開銷和對(duì)付賬款隨銷售額的改動(dòng)而改動(dòng)。要求：⑴計(jì)算改動(dòng)財(cái)產(chǎn)和改動(dòng)欠債占基期銷售額的比率?！膊灰罅惺剑瑢⒂?jì)算結(jié)果填列下表〕⑵確立需要增添的資本數(shù)額。⑶依據(jù)相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)的拘束條件，確立對(duì)外籌資數(shù)額。【答案】銷售額比率表財(cái)產(chǎn)銷售%欠債及全部者權(quán)益銷售%現(xiàn)金5%對(duì)付開銷10%應(yīng)收賬款15%對(duì)付賬款5%存貨30%短期借錢－固定財(cái)產(chǎn)-對(duì)付債券－實(shí)收資本－保存利潤－合計(jì)50%欠債及全部者權(quán)益總計(jì)15%需要增添的資本=〔118000-100000〕×〔50%-15%〕=6300萬元對(duì)外籌資數(shù)額=6300-118000×10%×〔1-58%〕=1344萬元7、某公司擬籌資

10000

萬元，此中經(jīng)過銀行獲得借錢

1000

萬元，年利率為

6%，籌資開銷率為1%；按面值刊行債券3000萬元，票面利率10%，籌資開銷率2%；刊行優(yōu)先股800萬元，年股利率為15%，籌資開銷率為3%；刊行一般股3200萬元，估計(jì)第一年股利率為12%，籌資開銷率為5%，此后每年按5%遞加；利用本公司保存利潤籌資2000萬元，該公司所得稅稅率為33%。要求：⑴計(jì)算銀行借錢資本本錢；⑵計(jì)算債券資本本錢；⑶計(jì)算一般股資本成本；⑷計(jì)算優(yōu)先股資本本錢；⑸計(jì)算保存利潤資本本錢；⑹計(jì)算綜合資本本錢。【答案】⑴銀行借錢資本本錢=1000×6%×(1-33%)/1000×(1-1%)=4.06%⑵債券資本本錢=3000×10%×(1-33%)/3000×(1-2%)=6.84%⑶一般股資本本錢=3200×12%/3200×(1-5%)+5%=17.63%⑷優(yōu)先股資本本錢=800×15%/800×(1-3%)=15.46%⑸保存利潤資本本錢=2000×12%/2000+5%=17%⑹綜合資本本錢=4.06%×1000/10000+6.84%×3000/10000+17.63%×3200/10000+15.46%×800/10000+17%×2000/10000=0.406%+2.052%+5.6416%+1.2368%+3.4%=12.74%8、興隆公司刊行債券的面值是100元，限時(shí)5年，票面利率為10%，市場(chǎng)利率為12％。假定債券按年付息，籌資費(fèi)率為2％，公司所得稅稅率為30％，計(jì)算債券的刊行價(jià)格和籌資本錢？：〔P/F，12%，5〕＝0.5674；〔P/A，12%，5〕＝F/P，12%，5〕＝1.7623；〔F/A，12%，5〕＝【答案】債券刊行價(jià)錢＝100×10%×〔P/A，12%，5〕+100×〔P/F，12%，5〕=100×10%×3.6048+100×0.5674＝92.79〔元〕債券的籌資本錢＝100×10％×〔1－30％〕/[92.79×〔1－2％〕]＝7.70％9、金鼎公司估計(jì)整年需用現(xiàn)金2880萬元，估計(jì)存貨的周轉(zhuǎn)期為105天，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期為50天，對(duì)付賬款周轉(zhuǎn)期為80天。依據(jù)資料，用現(xiàn)金周轉(zhuǎn)模式計(jì)算最正確現(xiàn)金擁有量?！?年按360天計(jì)〕【答案】現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=105+50－80=75天現(xiàn)金周轉(zhuǎn)率=360/75=4.8次最正確現(xiàn)金擁有量=2880/4.8=600萬元10、亞力公司每年耗用鋼材4500噸，該鋼材的方案單價(jià)為每噸2000元，每次訂貨本錢1500元，每噸鋼材的積蓄本錢均勻每年150元。要求確立：〔1〕最正確經(jīng)濟(jì)批量；〔2〕每年最正確訂貨次數(shù)、訂貨周期〔1年按360天計(jì)〕；〔3〕經(jīng)濟(jì)批量的改動(dòng)總本錢、經(jīng)濟(jì)批量的均勻資本占用額。245001500300【答案】最正確經(jīng)濟(jì)批量Q=150〔噸〕最正確訂貨次數(shù)F=4500/300=15次訂貨周期=360/15=24〔天〕存貨改動(dòng)總本