投資顧問培訓課程：基礎介紹.說課講解

投資顧問的知識(zhīshi)體系和職業(yè)規(guī)劃——東莞證券投資(tóuzī)顧問培訓第一頁，共15頁。講師(jiǎngshī)介紹俞杰：1996年加入東莞證券公司，在信息調研部、研究發(fā)展中心、研究所等部門先后擔任市場策略研究員、交通運輸行業(yè)研究員、市場策略組經理等崗位，目前為東莞證券研究所副所長。是東莞證券歷年年度策略報告的主要撰稿人，擅長市場和政策的博弈分析。成功經驗：2005年底撰寫的《從熊市步入牛市、由防御轉入進攻》年度策略報告是行業(yè)內最早明確提出06年牛市降臨的報告之一。在03-05年大熊市推薦振華港機，08年底推薦的華東(Huádōng)數(shù)控，09年三聚氰胺事件后推薦伊利股份。第二頁，共15頁。課程(kèchéng)導航投資顧問(gùwèn)是什么？投資顧問(gùwèn)要做什么？為此投資顧問(gùwèn)要有哪些能力？投資顧問(gùwèn)怎樣學習？投資顧問(gùwèn)的職業(yè)道路第三頁，共15頁。1.投資(tóuzī)顧問是什么？證券(zhèngquàn)投資顧問就是從事于提供投資建議而獲薪酬的人士證監(jiān)會為什么要引入投資顧問？客戶(kèhù)股票經紀提供渠道分析師提供信息投資顧問提供建議單純的渠道競爭導致券商行業(yè)盈利模式陷入困境大量的非成熟客戶存在導致市場異化，中國股市的主要博弈模式仍是資金博弈，負和博弈第四頁，共15頁。2.投資顧問(gùwèn)要做什么？認識(rènshi)客戶認識(rènshi)自己認識市場讓客戶賺錢客戶想賺什么樣的錢，應該賺什么樣的錢自己能幫助客戶賺什么樣的錢市場現(xiàn)在怎樣才能賺錢第五頁，共15頁。3.為此投資(tóuzī)顧問要有哪些能力認識(rènshi)客戶難認識(rènshi)自己更難擲硬幣游戲(yóuxì)，正面贏1000元，負面輸1000元；你愿意賭嗎？擲硬幣游戲，正面贏1000元，負面輸1000元；你愿意賭嗎？剛贏了2000元擲硬幣游戲，正面贏1000元，負面輸1000元；你愿意賭嗎？剛輸了2000元了解弱點比了解優(yōu)勢更重要炒股賺錢是個痛苦的過程，幫人炒股賺錢更是一個痛苦的過程。必須要懂得放棄第六頁，共15頁。專業(yè)的知識和技能客戶溝通技巧優(yōu)秀的學習能力自身的品德與修養(yǎng)3.為此(wéicǐ)投資顧問要有哪些能力第七頁，共15頁。3.為此(wéicǐ)投資顧問要有哪些能力認識市場：本次課程的主要(zhǔyào)內容開篇：投資顧問知識體系基礎以及職業(yè)規(guī)劃俞杰從投資顧問的實踐介紹投資顧問是什么，應該做什么，投顧需要掌握哪幾方面的技能以及如何學習股市分析基礎：中國股市政策面策略分析俞杰從政策面分析入手掌握研判股市大方向的技能股市分析基礎：宏觀經濟分析王松華從宏觀經濟波動分析入手掌握股市大格局的變化選股策略：行業(yè)研究的邏輯和方法劉卓平自上而下選股第一步，掌握尋找優(yōu)勢行業(yè)的技能選股策略：公司研究的邏輯和方法俞春燕自上而下選股第二步，掌握尋找優(yōu)勢公司的技能選股策略：公司財務報表分析基礎徐舜自上而下選股第三步，掌握分析公司報表的基本技巧選時策略：中國股市量能與波動的規(guī)律俞杰掌握大盤中短期波動研判的基本技巧選時策略：技術分析的基礎邏輯與理論概述許敦山掌握技術術分析基本理論，從而建立自己的分析架構選時策略：技術分析理論應用之一綜合畫線方亮掌握技術分析應用的主要基本方法選時策略：技術分析理論應用之二波浪理論方亮掌握一些技術分析進階理論總結：證券投資顧問案例和實踐應用梁錦雄在掌握基本技能的基礎上如何和客戶溝通，如何服務客戶，如何指導和說服客戶操作第八頁，共15頁。4.投資顧問(gùwèn)如何學習勇于交流、樂于交流勤奮閱讀、勤奮思考(sīkǎo)實踐出真知學會失敗第九頁，共15頁。4.投資(tóuzī)顧問如何學習羅素悖論(bèilùn)多種表達方式：說謊者悖論(bèilùn)——數(shù)學的公理體系是不可判定的——科學知識的完備性喪失——確定性喪失人只可能在特定的時刻戰(zhàn)勝市場戰(zhàn)勝市場的系統(tǒng)不可復制大概率的事件，做生意的角度去看待第十頁，共15頁。5.投資顧問(gùwèn)的職業(yè)道路中國證券市場剛剛走過20年的發(fā)展歷程(lìchéng)，當前仍處于快速成長的階段。隨著中國經濟的不斷發(fā)展，其未來發(fā)展前景非常廣闊。第十一頁，共15頁。

證券市場(zhènɡquànshìchǎnɡ)發(fā)展的核心基石在于人才。當前證券市場(zhènɡquànshìchǎnɡ)行業(yè)的人才缺口依舊非常大。按照國際金融中心人才占比就業(yè)人口計算，作為擁有1200萬就業(yè)人口的上海來說，金融從業(yè)人員及其配套復合型人才缺口至少100萬以上。圖1：2008—2010年金融業(yè)網(wǎng)上發(fā)布(fābù)職位數(shù)走勢圖

5.投資顧問的職業(yè)(zhíyè)道路第十二頁，共15頁。據(jù)中登公司數(shù)據(jù)，截至4月8日，期末有效賬戶為13291.53萬戶。截至2011年3月末，A股流通市值在50萬以上的自然人賬戶有182.4177萬戶，占自然人賬戶的3.25%。而據(jù)證券協(xié)會數(shù)據(jù)，截至4月17日，107家證券公司共有投資顧問1.0738萬人，兩者的比例約為170：1，即按投資顧問服務僅覆蓋50萬元及以上客戶群這一標準計算，目前的一名投資顧問服務及潛在的服務對象達170名之多。按較為理想標準來看，每位投資顧問服務100位以內的優(yōu)質客戶來看，當前至少需要1.83萬名投資顧問，也就是目前投資顧問還存在(cúnzài)近萬人的缺口。5.投資顧問的職業(yè)(zhíy