金融學(xué)-第二章(信用制度)課件

第二章信用制度主要內(nèi)容一、信用概述二、信用制度中的業(yè)務(wù)形式三、信用制度的規(guī)則與技術(shù)

第一節(jié)信用概述一、信用及其特征1、信用的含義:（1）經(jīng)濟(jì)學(xué)含義：以償還本金和支付利息為條件的借貸行為。（2）經(jīng)濟(jì)學(xué)延伸：是指受信方向授信方在特定時(shí)間內(nèi)所做的付款或還款承諾的兌現(xiàn)能力（包括對(duì)各類經(jīng)濟(jì)合同的履約能力）。（3）社會(huì)學(xué)含義：是指參與經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的當(dāng)事人之間建立起來的以誠(chéng)實(shí)守信為基礎(chǔ)的踐約能力。2、信用的特征：（1）信用是以到期償還本金和支付利息為基本特征的借貸關(guān)系。（2）信用是價(jià)值運(yùn)動(dòng)的特殊形式。（3）信用的運(yùn)行機(jī)制以契約為基礎(chǔ)，以履行為核心。3、信用構(gòu)成要素：信用關(guān)系主體：信用參與者

信用載體：信用工具信用制度規(guī)則價(jià)值（本金）授信者受信者價(jià)值（本金、利息）

信用制度通過非正式制度安排和正式制度安排兩種方式形成。非正式制度安排的信用制度由地方風(fēng)俗、交易習(xí)慣、意識(shí)價(jià)值等長(zhǎng)期演化而來，被人們自覺遵守認(rèn)同。

正式制度安排的信用制度主要是對(duì)交易雙方行為進(jìn)行強(qiáng)制約束，表現(xiàn)為法律條文約束的各種交易規(guī)則。

第二節(jié)信用制度中業(yè)務(wù)形式一、商業(yè)信用1、含義：商業(yè)信用是企業(yè)之間以賒銷商品或預(yù)付貨款等方式相互提供的與商品交易直接聯(lián)系的信用形式。2、形式：（1）賣方企業(yè)向買方企業(yè)提供信用：賒銷、分期付款、委托代銷（2）買方企業(yè)向賣方企業(yè)提供信用：預(yù)付貨款、預(yù)付定金賣方企業(yè)信用買方企業(yè)賣方企業(yè)買方企業(yè)商品賣方企業(yè)買方企業(yè)貨幣一、商業(yè)信用5、局限性：（1）規(guī)模有限商業(yè)信用規(guī)模受制于產(chǎn)業(yè)資本規(guī)模、產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)“時(shí)間上繼起”要求的限制（2）范圍有限參與者為存在購(gòu)銷關(guān)系企業(yè)（3）方向單一商業(yè)信用受商品使用價(jià)值流轉(zhuǎn)方向的嚴(yán)格限制（4）期限較短受制于產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)“時(shí)間上繼起”的要求（5）信用水平低下商業(yè)票據(jù)的接受性存在限制，可能導(dǎo)致債務(wù)危機(jī)6、商業(yè)信用的工具：商業(yè)票據(jù)

二、銀行信用

1、含義：銀行信用是銀行等金融機(jī)構(gòu)以貨幣形式通過存款、貸款等業(yè)務(wù)提供的信用。

金融機(jī)構(gòu)存款存款人（授信者）借款人（受信者）本金、利息本金、利息貸款受信者授信者

二、銀行信用2、特點(diǎn)：銀行信用克服了商業(yè)信用的局限性。（1）銀行信用具有靈活性銀行信用不受方向制約和數(shù)量限制信用的范圍廣規(guī)模大和靈活性強(qiáng)（2）銀行信用具有間接性銀行等金融機(jī)構(gòu)是信用活動(dòng)的中間環(huán)節(jié)，是借款人與貸款人的信用中介（3）銀行信用具有可控性（4）銀行信用具有創(chuàng)造性3、銀行信用的工具：銀行票據(jù)、支票、CDs、金融債券等。

四、消費(fèi)信用1、含義：是由工商企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者提供的、用以滿足其消費(fèi)需求的信用形式。2、消費(fèi)信用的形式：商品賒銷、分期付款、消費(fèi)貸款。3、消費(fèi)信用的工具：信用卡。五其他信用形式1、國(guó)際信用2、公司信用：3、民間信用：4、合作信用：信用合作社、互助儲(chǔ)金會(huì)等。

第三節(jié)信用制度的規(guī)則和技術(shù)一信用制度規(guī)則1、含義：是指在經(jīng)濟(jì)交易中約束信用關(guān)系的約定，包括法律制度、國(guó)際慣例和商業(yè)習(xí)慣等。2、層次：（1）宏觀層次的信用制度規(guī)則：信用立法（2）中觀層次的信用制度規(guī)則：企業(yè)信用含義：企業(yè)信用主要是權(quán)威信用評(píng)估機(jī)構(gòu)根據(jù)企業(yè)的資本、資金、資信和發(fā)展?fàn)顩r等，對(duì)企業(yè)做出的客觀評(píng)價(jià)。意義：建立和完善企業(yè)信用制度，是金融市場(chǎng)解決信息不完全和不對(duì)稱問題的必然選擇。（3）微觀層次的信用制度規(guī)則：個(gè)人信用二、信用制度規(guī)則建立的必要條件1、國(guó)家建立權(quán)威的法律制度體系。2、建立現(xiàn)代企業(yè)制度和明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系。

產(chǎn)權(quán)是信用制度的基礎(chǔ)，清晰的產(chǎn)權(quán)是追求長(zhǎng)期利益的動(dòng)力3、健全社會(huì)信用系統(tǒng)，形成良好的信用關(guān)系環(huán)境。4、構(gòu)筑公民自我約束和相互監(jiān)督風(fēng)尚債券質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)普爾公司級(jí)別穆迪公司級(jí)別說明高級(jí)債券AAAAAAaaAa最高資信等級(jí)，被稱為“金邊債券”。投資風(fēng)險(xiǎn)最低，本息償付的保證很強(qiáng)。與最高級(jí)債券相比僅有細(xì)微的風(fēng)險(xiǎn)增加，因此投資者要求的收益率也會(huì)增加。中級(jí)債券ABBBABaa與高級(jí)債券相比，財(cái)務(wù)能力欠穩(wěn)定，易受經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的影響。遇到不利情況時(shí)，償債能力較差。投機(jī)性債券BBBCCCCCBaBCaaCa就償債能力而言，這些信用等級(jí)的債券均被認(rèn)為是具有投機(jī)性的債券。違約債券CDC這種類別的債券目前不付息，往往拖欠利息，甚至拖欠到期的本金或不還本。債券的信用評(píng)級(jí)四、我國(guó)信用體系的建設(shè)1、官方機(jī)構(gòu)：央行征信管理局成立于2003年11月，個(gè)人數(shù)據(jù)庫：采集了超過6億人的自然人信息和5000萬有信貸記錄，包括個(gè)人的房貸、車貸、學(xué)貸、貸記卡、準(zhǔn)貸記卡的透支記錄，還包括個(gè)人提供擔(dān)保的信息。企業(yè)數(shù)據(jù)庫：采集了460萬戶借款企業(yè)信息，在全國(guó)范圍之內(nèi)只要某個(gè)企業(yè)在銀行貸過款，那么這個(gè)企業(yè)的信息和有關(guān)資料已