第12章長(zhǎng)期負(fù)債

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第12章長(zhǎng)期負(fù)債

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號(hào)—借款費(fèi)用》、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)—金融工具確認(rèn)和計(jì)量》一、背景知識(shí)1.償還期限在一年以上或超過一個(gè)營(yíng)業(yè)周期以上的負(fù)債(不足一年的劃為流動(dòng)負(fù)債)2.內(nèi)容：長(zhǎng)期借款、應(yīng)付債券、長(zhǎng)期應(yīng)付款、專項(xiàng)應(yīng)付款3.特點(diǎn)：籌資金額大(必須有資產(chǎn)做抵押)

借款費(fèi)用高償還方式靈活(分期償還本息；分期付息、到期還本；到期一次還本付息)234.長(zhǎng)期負(fù)債的意義正面意義：不稀釋所有權(quán)；成本較股權(quán)資金低；抵稅效應(yīng)負(fù)面意義：長(zhǎng)期投資回報(bào)率小于長(zhǎng)期負(fù)債資金成本率時(shí)，利息將成為企業(yè)的沉重負(fù)擔(dān)；無法按時(shí)償還本息，將導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)清算的風(fēng)險(xiǎn)5.企業(yè)可能的籌資方式？銀行貸款債券融資典當(dāng)融資融資租賃信用擔(dān)保貸款風(fēng)險(xiǎn)投資股票融資46.長(zhǎng)期負(fù)債的分類

A.按籌措方式：長(zhǎng)期借款、應(yīng)付債券、長(zhǎng)期應(yīng)付款(融資租賃租入固定資產(chǎn))、專項(xiàng)應(yīng)付款(國(guó)家撥付?？?B.按償還方式：定期償還(到期一次還本，應(yīng)付債券)、分期償還(分期償還本金，長(zhǎng)期應(yīng)付款)二、借款費(fèi)用1.含義：因借款付出的代價(jià)，籌資成本+使用成本（P252） 2.背景知識(shí)

A.改革開放前：企業(yè)要錢國(guó)家拔付，利潤(rùn)全部上交國(guó)家

B.20世紀(jì)80年代初：拔改貸，出現(xiàn)了借款費(fèi)用問題

C.該準(zhǔn)則的歷史沿革：1993年成立借款費(fèi)用準(zhǔn)則項(xiàng)目組，1994年7月6日發(fā)布《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則—借款費(fèi)用(征求意見稿)》，2000年年底完成，2001年初發(fā)布，2006年2月15日發(fā)布了規(guī)范后的借款費(fèi)用準(zhǔn)則。

52.具體內(nèi)容利息：長(zhǎng)期借款利息、應(yīng)付債券利息溢折價(jià)攤銷：實(shí)質(zhì)是對(duì)借款利息的調(diào)整(舉例債券溢價(jià)發(fā)行)

輔助費(fèi)用：手續(xù)費(fèi)+傭金+印刷費(fèi)+承諾費(fèi)+債券發(fā)行期間凍結(jié)資金產(chǎn)生的利息匯兌差額：匯率變動(dòng)對(duì)外幣借款本金和利息的記賬本位幣影響的金額3.借款費(fèi)用的兩個(gè)去向

A.資本化：計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)的成本

B.費(fèi)用化：計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用資本化資產(chǎn)成本財(cái)務(wù)費(fèi)用費(fèi)用化64.借款費(fèi)用資本化要解決的三個(gè)問題

A.借款費(fèi)用資本化的范圍可以資本化的資產(chǎn)范圍：固定資產(chǎn)+投資性房地產(chǎn)+存貨(船舶、大型設(shè)備)

可以資本化的借款范圍：專門借款+一般借款專門借款：借款合同上有專門用途(類似于招股說明書)

一般借款：有確切的證據(jù)表明資產(chǎn)購建占用了一般借款B.借款費(fèi)用資本化期間的確定(開始資本化、暫停資本化、終止資本化，P256例1)

開始資本化(同時(shí)符合三個(gè)條件):資產(chǎn)支出已經(jīng)發(fā)生(支付現(xiàn)金、轉(zhuǎn)移非現(xiàn)金資產(chǎn)、承擔(dān)帶息債務(wù))；借款費(fèi)用已經(jīng)發(fā)生(借款、債券開始計(jì)息，輔助費(fèi)用發(fā)生)；為使資產(chǎn)達(dá)到預(yù)定可使用或可銷售狀態(tài)所必要的購建或生產(chǎn)活動(dòng)已經(jīng)開始。

三個(gè)條件必須同時(shí)滿足才能開始資本化7

暫停資本化:非正常中斷(？正常中斷)+(中斷時(shí)間≦3個(gè)月)~財(cái)務(wù)費(fèi)用停止資本化：購建或生產(chǎn)符合資本化條件的資產(chǎn)達(dá)到可使用或可銷售狀態(tài)時(shí)(P255判斷標(biāo)準(zhǔn))~財(cái)務(wù)費(fèi)用

C.借款費(fèi)用資本化的核算總的借款費(fèi)用=資本化部分+費(fèi)用化部分資本化要考慮的三個(gè)關(guān)鍵問題：資本化期間(月、天)；資本化率(加權(quán)計(jì)算)；資產(chǎn)累計(jì)支出加權(quán)平均數(shù)(加權(quán)計(jì)算)第一，利息(溢、折價(jià))資本化金額的確定

倒算的思路：專門借款利息的資本化金額=專門借款當(dāng)期實(shí)際發(fā)生的利息費(fèi)用-將閑置借款存入銀行或進(jìn)行暫時(shí)性投資取得的投資收益(機(jī)會(huì)收益)

8正算的思路一般借款利息的資本化金額=累計(jì)資產(chǎn)支出超過專門借款部分的資產(chǎn)支出加權(quán)平均數(shù)×所占用一般借款的資本化率A.資產(chǎn)累計(jì)支出加權(quán)平均數(shù)(設(shè)為M)

按天計(jì)算：M=∑(超過專門借款部分的每筆資產(chǎn)支出金額×每筆資產(chǎn)占用的天數(shù)/會(huì)計(jì)期間涵蓋的天數(shù))

每筆資產(chǎn)占用的天數(shù)：資產(chǎn)支出承擔(dān)借款費(fèi)用的時(shí)間長(zhǎng)度

會(huì)計(jì)期間涵蓋的天數(shù)：應(yīng)予資本化的借款費(fèi)用金額的會(huì)計(jì)期間的長(zhǎng)度

上述時(shí)間長(zhǎng)度一般按照天數(shù)來計(jì)算，有時(shí)考慮到每月資產(chǎn)支出發(fā)生筆數(shù)較多，而且發(fā)生比較均衡，也可以月為基礎(chǔ)計(jì)算

按月計(jì)算：M=月初資產(chǎn)支出余額+當(dāng)月資產(chǎn)支出算數(shù)平均數(shù)(當(dāng)月資產(chǎn)支出總額/2)

按季、半年或一年計(jì)算：M=∑(月初資產(chǎn)支出余額+當(dāng)月資產(chǎn)支出算數(shù)平均數(shù)）×1/會(huì)計(jì)期間涵蓋的月數(shù)9B.所占用一般借款的資本化率只借入一筆一般借款：一般借款的資本化率=該項(xiàng)一般借款的利率借入一筆以上的一般借款：一般借款的資本化率=加權(quán)平均利率(一般借款當(dāng)期實(shí)際發(fā)生的利息之和/一般借款本金加權(quán)平均數(shù))

一般借款本金加權(quán)平均數(shù)=∑(所占用每筆一般借款本金×每筆一般借款實(shí)際占用的天數(shù)/會(huì)計(jì)期間涵蓋的天數(shù))

P258例2、P259例3

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利息資本化金額確定內(nèi)容里需要注意的關(guān)鍵問題A.資本化期間的確定；B.資本化金額的是按年、季、半年還是月計(jì)算；C.若借款里邊包含債券借款，要注意此時(shí)的借款費(fèi)用是按照實(shí)際利率計(jì)算得出的；D.一般借款資本化金額的確定較為復(fù)雜，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注。

13第二，外幣專門借款匯兌差額資本化金額的確定(P261例5)1.為何會(huì)產(chǎn)生匯兌差額？

2.匯兌差額如何資本化進(jìn)入資產(chǎn)成本？第三，輔助費(fèi)用資本化金額的確定(P262例6)思考：《借款費(fèi)用》新準(zhǔn)則的變化及其意義。1.資本化的資產(chǎn)范圍擴(kuò)大(固定資產(chǎn)~存貨、投資性房地產(chǎn))；2.資本化的借款范圍擴(kuò)大(專門借款~一般借款)；3.意義：當(dāng)期資產(chǎn)價(jià)值增加，當(dāng)期財(cái)務(wù)費(fèi)用減少，當(dāng)期利潤(rùn)增加。

14三、長(zhǎng)期借款1.含義：企業(yè)向銀行或其他金融機(jī)構(gòu)借入的期限在一年以上的各種借款2.分類：P262(必須有抵押或擔(dān)保，也有信用貸款，但比較少)3.長(zhǎng)期借款的核算

A.按貸款單位和種類進(jìn)行明細(xì)核算

B.類同“應(yīng)付債券”設(shè)置本金、利息調(diào)整、應(yīng)計(jì)利息或應(yīng)付利息進(jìn)行核算

C.分期計(jì)息，一次還本付息的長(zhǎng)期借款的本金、利息、外幣借款折算差額均通過“長(zhǎng)期借款”賬戶核算；分期付息到期還本長(zhǎng)期借款的利息在應(yīng)付利息核算

D.借方根據(jù)資本化和費(fèi)用化兩種不同的渠道分別核算(在建工程、財(cái)務(wù)費(fèi)用、制造費(fèi)用、研發(fā)支出)4.P263例715四、應(yīng)付債券(委托金融機(jī)構(gòu)即信托人發(fā)行)1.含義：企業(yè)按照法定程序?qū)ν獍l(fā)行，約定在一定日期還本付息的有價(jià)證券2.特點(diǎn)：籌資對(duì)象廣、市場(chǎng)大、成本高、風(fēng)險(xiǎn)高、限制條件多3.種類劃分：P2644.債券發(fā)行的條件(P265)A.籌集的資金投向符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策

B.債券的利率不得超過國(guó)務(wù)院限定的利率水平

C.籌集的資金不得用于彌補(bǔ)虧損和非生產(chǎn)性支出5.債券利率：票面利率~名義利率；實(shí)際利率~市場(chǎng)利率6.債券發(fā)行價(jià)格：理論價(jià)格=本金折現(xiàn)+各期利息現(xiàn)值折現(xiàn)

債券的發(fā)行價(jià)格主要取決于什么？會(huì)導(dǎo)致幾種情況？161718197.債券發(fā)行的三種方式

A.面值發(fā)行~平價(jià)發(fā)行：票面利率=市場(chǎng)利率

B.溢價(jià)發(fā)行：票面利率﹥市場(chǎng)利率，未來多付利息的提前補(bǔ)償

C.折價(jià)發(fā)行：票面利率﹤市場(chǎng)利率，未來少付利息的提前付出

D.溢價(jià)和折價(jià)要在各個(gè)付息期進(jìn)行攤銷，逐期轉(zhuǎn)為利息費(fèi)用

E.科目設(shè)置：應(yīng)付債券—面值、利息調(diào)整、應(yīng)計(jì)利息(分期計(jì)息，到期還本付息)或單獨(dú)設(shè)置應(yīng)付利息(分期付息，到期還本)F.債券清償?shù)暮怂悖旱狡谇鍍敗⑻崆扒鍍斕崆扒鍍數(shù)耐緩剑簭淖C券市場(chǎng)上買回；向債券持有者贖回債券

G.賬務(wù)處理(P267~272,例9~例16)

對(duì)比持有至到期投資和應(yīng)付債券的核算208.可轉(zhuǎn)換公司債券

A.含義：發(fā)行人按照法定程序發(fā)行、在一定期間內(nèi)依據(jù)約定的條件轉(zhuǎn)換成股份的公司債

B.雙重性質(zhì)、雙重身份(債權(quán)人、股東)：未轉(zhuǎn)換前是債券、轉(zhuǎn)換后是股票

C.會(huì)計(jì)核算：應(yīng)付債券—可轉(zhuǎn)換公司債券(面值、利息調(diào)整)、資本公積

D.初始確認(rèn)：分拆出負(fù)債成分~應(yīng)付債券；權(quán)益成分~資本公積；應(yīng)付債券—可轉(zhuǎn)換公司債券(利息調(diào)整)是借貸的差額

E.權(quán)益成分=發(fā)行價(jià)格-負(fù)債成分(折現(xiàn)技術(shù))，交易費(fèi)用應(yīng)分?jǐn)?/p>

F.可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換為股份時(shí)，按債券的賬面價(jià)值結(jié)轉(zhuǎn)，不確認(rèn)轉(zhuǎn)換損益;可全部轉(zhuǎn)，也可部分轉(zhuǎn)

G.賬務(wù)處理(例17)：初始確認(rèn)~轉(zhuǎn)換為股票前~轉(zhuǎn)換為股票時(shí)

可轉(zhuǎn)換公司債券的優(yōu)點(diǎn)？？21A.發(fā)行者的角度：可以減少利息費(fèi)用，但公司股東的股權(quán)會(huì)被稀釋。B.如果股票的市價(jià)在轉(zhuǎn)券的可轉(zhuǎn)換期內(nèi)超過其轉(zhuǎn)換價(jià)格，債券的持有者可將債券轉(zhuǎn)換成股票而獲得較大的收益。C.影響可轉(zhuǎn)換債券收益的除了轉(zhuǎn)券的利率外，最為關(guān)鍵的就是可轉(zhuǎn)換債券的換股條件，也就是通常所稱的換股價(jià)格，即轉(zhuǎn)換成一股股票所需的可轉(zhuǎn)換債券的面值。D.舉例：如寶安轉(zhuǎn)券，每張轉(zhuǎn)券的面值為1元，每25張轉(zhuǎn)券才能轉(zhuǎn)換成一股股票，轉(zhuǎn)券的換股價(jià)格為25元，而寶安股票的每股凈資產(chǎn)最高也未超過4元，所以寶安轉(zhuǎn)券的轉(zhuǎn)股條件是相當(dāng)高的。當(dāng)要轉(zhuǎn)換的股票市價(jià)達(dá)到或超過轉(zhuǎn)券的換股價(jià)格后，可轉(zhuǎn)換債券的價(jià)格就將與股票的價(jià)格聯(lián)動(dòng)，當(dāng)股票的價(jià)格高于轉(zhuǎn)券的換股價(jià)格后，由于轉(zhuǎn)券的價(jià)格和股票的價(jià)格聯(lián)動(dòng)，在股票上漲時(shí)，購買轉(zhuǎn)券與投資股票的收益率是一致的，但在股票價(jià)格下跌時(shí)，由于轉(zhuǎn)券具有一般債券的保底性質(zhì)，所以轉(zhuǎn)券的風(fēng)險(xiǎn)性比股票又要小得多。22