銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)

第四講銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)銀行融資結(jié)構(gòu)中,負債的比重相當高,所以傳統(tǒng)商業(yè)銀行日常的融資管理主要是負債業(yè)務(wù)管理,且主要是存款管理。存款一方面是銀行的主要資金來源，另一方面是銀行向客戶提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)隨著時代的變化，負債業(yè)務(wù)作為狹義資金來源管理已經(jīng)過時，取而代之理念是“代客理財”，并使“個人金融”成為獨立的業(yè)務(wù)條線。因此，“財富管理”對于現(xiàn)代商業(yè)銀行，不僅在是提法上，更重要的是在理念和業(yè)務(wù)運作上，重新詮釋了銀行負債業(yè)務(wù)的經(jīng)營和管理

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第1頁!

節(jié)負債業(yè)務(wù)的構(gòu)成與特性第二節(jié)負債業(yè)務(wù)管理理念和業(yè)務(wù)的發(fā)展第三節(jié)財富管理的基本業(yè)務(wù)和運作模第四節(jié)銀行融資總成本的測算與管理銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第2頁!節(jié)融資的構(gòu)成和特性一.融資的主要結(jié)構(gòu)1.存款負債*商業(yè)票據(jù)*交易類存款帳戶*金融債券傳統(tǒng)的活期存款3.占用類負債含息支票存款*特殊結(jié)算方式下的占用款*儲蓄存款*其他應付款*定期存款4.資本金2.借款負債*普通股*同業(yè)拆入*優(yōu)先股*可轉(zhuǎn)讓大額存單(CDs)*資本公積*向中央銀行借款*盈余公積*回購協(xié)議下的證券出售*資本債券*歐洲貨幣市場借款*普通準備金銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第3頁!

二銀行負債業(yè)務(wù)的特性1銀行負債產(chǎn)品的無差異性2銀行負債產(chǎn)品的無形性3銀行負債產(chǎn)品的易模仿性4對銀行負債產(chǎn)品和服務(wù)需求的廣泛性銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第4頁!二.購買負債的管理理念階段

(金融和利率管制,又從管制走向放開）主要思想1.銀行在資金來源中并非完全被動的，銀行可以通過主動負債，或購買資金來維持銀行資產(chǎn)的擴張和流動性2.銀行購買資金的對象十分廣泛3.通過間接和直接提高資金價格，是實現(xiàn)購買資金的主要手段4.盈利能力和信用風險是銀行經(jīng)營管理的重心銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第5頁!三.負債營銷管理理念階段（利率自由化和取消保護性競爭）

銀行負債營銷管理的核心在于通過滿足客戶多樣化和不斷變化的需求，向各戶提供良好的售后服務(wù),來最大限度地爭取客戶和資金1.市場細分，了解不同客戶群體的需求有針對性地提供金融產(chǎn)品和創(chuàng)造性服務(wù)，滿足客戶需求合理定價4.將有關(guān)金融產(chǎn)品和服務(wù)的性能、特征有效地傳遞給消費者5.解決好金融產(chǎn)品和服務(wù)的供給問題，使之能及時轉(zhuǎn)移到客戶，提供良好的售后服務(wù)銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第6頁!（二）財富管理在銀行個金業(yè)務(wù)發(fā)展的推動力1.經(jīng)濟的增長從長期來看，經(jīng)濟增長是推動財富管理發(fā)展的最重要的因素。任何國家經(jīng)濟的健康持續(xù)增長，都必將帶動三個變化：一是個人收入增加，二是資產(chǎn)價格上升，三是富裕階層的形成或收入分布差距的拉大2.個人收入增加作為經(jīng)濟健康持續(xù)增長最主要的派生效果，是它必將帶來該國居民收入的普遍增加。恩格爾系數(shù)的下降意味著人們手中暫時閑置的資金增多，個人理財?shù)男枨笞匀簧仙y行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第7頁!5.人口因素從對財富管理需求角度看，對它影響較大的另一個因素是人口年齡周期。一般來講，45-60歲年齡段的人口，最可能為退休而積累資產(chǎn)，同時處于收入的高峰期。作為非金融專業(yè)人士大量群體的集合，他們對個人財富管理的需求十分旺盛6.混業(yè)經(jīng)營與金融品種多元化20世紀90年代，金融混業(yè)經(jīng)營成為金融機構(gòu)改革的大趨勢，各類金融產(chǎn)品層出不窮，金融機構(gòu)服務(wù)范圍不斷延伸和擴展，這對滿足個人財富管理的需求提供了重要的保障銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第8頁!2.財富管理的特征財富管理不僅僅是資產(chǎn)管理，它同時關(guān)注客戶資產(chǎn)負債表的兩方，為客戶提供財富的聚集、維持、保存、增值和轉(zhuǎn)移管理等服務(wù)。財富管理的特征有：（1）服務(wù)的全面性和整體性（2）隱私性和深入性（3）強調(diào)對財富的短期規(guī)劃和換代（財富轉(zhuǎn)移）規(guī)劃，以及非金融的投資咨詢（4）為客戶提供各類特定目的的投資操作、財產(chǎn)保存或財產(chǎn)轉(zhuǎn)移

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第9頁!二、基本業(yè)務(wù)運作形式（一)投資委托最基本的，銀行是一個具有信托意義上的純粹資產(chǎn)管理者，它指銀行理財機構(gòu)在不同性質(zhì)的委托下，為客戶提供不同的服務(wù)。投資委托主要形式包括：1、執(zhí)行性委托。這類服務(wù)的目標客戶是“自行理財型self-directed”。此時，理財機構(gòu)不提供任何投資建議，只是執(zhí)行客戶的理財指令。而客戶對機構(gòu)的要求的是，為其交易提供“最佳執(zhí)行方式”，使成本收益最優(yōu)化

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第10頁!在各財富水平段的客戶中，采用顧問型委托的比率均比較穩(wěn)定。在財富水平不太高的客戶群體中，采用全權(quán)委托性的比率較高，但是隨著財富水平的提高，采用執(zhí)行性的增多，而采用全權(quán)委托性的比率迅速下降，這也反映出極富裕型客戶的金融成熟度更高個人財富管理在不同國家理解差別很大。在美國，它表現(xiàn)為交易推動的經(jīng)紀業(yè)務(wù)，而且典型地由投資產(chǎn)品所驅(qū)動；在歐洲，它更多的表現(xiàn)為投資顧問和專用性財富管理銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第11頁!客戶選擇在岸或離岸的要素分布離岸在岸聲譽信任與依賴專業(yè)化程度隱私性04080%4080%操作方便客戶關(guān)系機構(gòu)位置便利熱情與精力投入透明和靈活度親切感執(zhí)行能力創(chuàng)新能力銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第12頁!1、傳統(tǒng)劃分-財富金字塔

這是最基本的劃分，根據(jù)財富將客戶分四類，即“大眾富?？蛻簟保邇糁悼蛻?，更高凈值客戶，超高凈值客戶超高凈值客戶$5000萬更高凈值客戶$500-5000萬高凈值客戶$50-500萬富裕型客戶$10-50萬預期未來年將增長的比率48%60%70%20%客戶等級銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第13頁!新富人還可以劃分為“暴富”和“慢富”，前者主要是彩票、股票投資、法庭判予和繼承，他們的素質(zhì)一般不高，財富管理需求迫切，而后者是一個過程，對財富管理的需求類似于富人代3.多重細分標準21世紀后，私人銀行更多采用“多重細分標準”，它沒有統(tǒng)一標準，但基本原則是：“結(jié)合客戶背景、年齡、行為和風險容忍，充分理解和洞察客戶的需求”下面用蘇格蘭皇家銀行私人銀行Coutts細分法為例銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第14頁!4.中小銀行高端客戶理財和個人金融的思路中小銀行的產(chǎn)品、網(wǎng)絡(luò)和社會資源的整合能力遠遠不及大銀行，私人銀行與財富管理似乎與中小銀行相關(guān)性不大。然而富裕是相對的，個人金融服務(wù)需求是廣泛的。因此，在中小銀行高端客戶理財和個人金融的思路有兩點非常關(guān)鍵：（1）回憶財富管理運作形式中，離岸與在岸業(yè)務(wù)的客戶需求元素分布圖（2）注重“長尾理論”對中小企業(yè)的啟示。長尾理論（TheLongTailTheory-克里斯.安德森）是對2:8黃金分割定律的逆向思維銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第15頁!“長尾理論”告訴我們，長尾的價值在于它的驚人規(guī)模，通過高度專業(yè)化和適當?shù)慕M合，“利基市場”(Nichemarket)同樣可以取得豐厚的利潤。利基市場”的理念和運用,對傳統(tǒng)2:8黃金分割定律的營銷理論幾乎是一個顛覆，它也給中小企業(yè)和銀行在各類業(yè)務(wù)上如何競爭，開辟了正確和寬闊的思路

小知識:利基的英文是niche,指那些高度專門化的需求市場

Niche來源于法語。法國人信奉天主教，在建造房屋時，常常在外墻上鑿出一個不大的神龕，以供放圣母瑪利亞。它雖然小，但邊界清晰，洞里乾坤，因而后來被引來形容大市場中的縫隙市場。在英語里，它還有一個意思，是懸崖上的石縫，人們在登山時，常常要借助這些微小的縫隙作為支點，一點點向上攀登。20世紀80年代，美國商學院的學者們開始將這一詞引入市場營銷領(lǐng)域

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第16頁!（三）達成一致與實施一份全面的理財建議包括：適用和不適用的投資類型、擬使用資產(chǎn)配置的模型、資產(chǎn)配置策略和技術(shù)、聯(lián)系的方式和頻率等。專業(yè)的建議中，應該包括情景分析和風險分析。理財顧問對提出的理財建議方案要與客戶進行商議，并最終達成一致接下來的是執(zhí)行，它必須獲得團隊支持，包括投資組合、執(zhí)行相關(guān)交易、提供契約內(nèi)各類金融和非金融服務(wù)，確保積極的維護有些私人銀行為理財顧問配置了投資組合跟蹤軟件，在投資組合偏離了契約時給予提示

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第17頁!這里需要強調(diào)的是，在銀行和基金專戶理財中，最具有個人空間和個人市場價值的理財師、財務(wù)顧問和基金經(jīng)理，對他們的團隊意識要求相當高，否則將很快被淘汰出局。道理很簡單，高端客戶需要的各類服務(wù)需要與本機構(gòu)幾乎所有部門、甚至與外機構(gòu)打交道銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第18頁!（一）不可觸及的監(jiān)管和行業(yè)自律底線20世紀80年代后，國際社會越來越重視洗錢和逃稅，特別是2001年9.11事件后，國際社會在反洗錢方面有一系列規(guī)則和協(xié)議，發(fā)達國家和新興大國政府普遍簽約，著名私人銀行處于聲譽考慮也大多數(shù)參加。2009年全球金融危機后，瑞士也宣布配合國際社會加強國內(nèi)私人銀行的信息披露。國際社會有以下著名涉及反洗錢的國際組織和公約：1.金融行動組（FATF）。這是成立于1989年的一個政府間組織，目前有29個國家，該組織開創(chuàng)了反洗錢的基本框架，在反恐怖的反洗錢方面頗有影響和效率銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第19頁!第四節(jié)銀行融資總成本的測算與管理一.資金成本估算中的兩個基本概念1.資金的歷史平均成本在估算融資成本時，以歷史的績效資料為基礎(chǔ)計算的成本，并假定在當期階段利率為常數(shù)，不發(fā)生變化。多用于成本分析和同行業(yè)比較。在定價中有較大局限性利息費用+非利息費用資金的歷史=平均成本債務(wù)的平均余額（1-非盈利資產(chǎn)比率）

2.資金的邊際成本在估算融資成本時，考慮每增加一單位資金所引致的成本（包括負債和股權(quán)融資）。在定價中十分重要銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第20頁!

P=∑Dt/（1+Ke）tP~股票價格Dt~t期的預期分紅值Ke~股權(quán)成本（貼現(xiàn)率）t~發(fā)生時間如果假定預期各期分紅按常數(shù)（g）增長，公式經(jīng)變形后可簡化為：Ke=D0(1+g)/P+gD0~本年預期分紅值g~股票分紅常數(shù)增長率Ke~股權(quán)成本P~股票價格銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第21頁!

i系數(shù)絕對值越大，則證券價格波動的程度越大，即市場風險越大，該證券的風險補償應該越高公式改寫為：Ke=rf+i(km-rf)（3）(3)目標股權(quán)回報模型(TargetEquityReturnModel-TERM)該方法認為，在債務(wù)平均成本上增加一個風險加成作為股權(quán)的目標回報Ke=Cl+pC1~債務(wù)平均成本率p~股權(quán)的目標風險加成銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第22頁!資金加權(quán)邊際成本的預測：X銀行2004年單位：100萬元負債和股權(quán)(a)(b)(c)(d)(e)(f)(g)平均數(shù)額百分比利率購置非盈利邊際成本加權(quán)邊成本率資產(chǎn)率際成本(b)*(f)活期存款￥2619531.0%08.0%18%9.76%3.02%含息支票存款 51556.1%2.5%6.5%15%10.69%0.65%貨幣市場存款1284415.2%3.5%3.0%3%6.7%1.02%儲蓄存款33804.0%4.5%1.2%1.5%5.79%0.23%定期存款<10萬1706920.2%4.9%1.4%1.0%6.36%1.29%定期存款>10萬840810.0%5.0%0.3%0.5%5.34%0.53%總存款7305186.5%同業(yè)拆入1690.2%5.0%0%0%5.0%0.01%其他負債42255.0%0%0%4.0%0.0%總負債7744591.7%股權(quán)70568.3%15.0%40%25.00%2.08%總負債和股權(quán)84501100%總資金加權(quán)邊際成本8.83%

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第23頁!自動轉(zhuǎn)息綜合帳戶（ATIA）開發(fā)的組合過程每月利息自動轉(zhuǎn)帳到期支付本金到期支付原利息和重投資利息銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第24頁!第二節(jié)負債業(yè)務(wù)管理理念和業(yè)務(wù)的發(fā)展一.存款為本的管理理念階段（利率管制和保護性管制）主要思想：1.存款是銀行經(jīng)營的最重要基礎(chǔ)2.存款的種類、數(shù)額和期限取決于存款者的意愿，即存款者處在相對主動地位，銀行處在相對被動地位3.銀行在爭取存款中注重的是網(wǎng)點設(shè)置的便利性、服務(wù)態(tài)度和客戶關(guān)系4.流動性和穩(wěn)健性是銀行經(jīng)營管理內(nèi)在的要求銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第25頁!購買負債管理理念階段的主要金融創(chuàng)新同業(yè)拆借長期化可轉(zhuǎn)讓大額存單（CD）可轉(zhuǎn)讓支付命令書（NOW）自動轉(zhuǎn)帳服務(wù)帳戶（ATS）貨幣市場存單（MMC） 貨幣市場存款帳戶(MMDA)SUPER-NOW與各種市場收益率掛鉤的負債銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第26頁!四、個人財富（金融）管理理念階段從20世紀90年代后開始實在金融服務(wù)業(yè)成長最快的部分，這種趨勢取決于許多因素的推動力，但它的出現(xiàn)，從根本上改變了銀行對負債業(yè)務(wù)管理的理念和方法，極大提高了個人金融業(yè)務(wù)的技術(shù)含量。目前個人金融業(yè)務(wù)不僅涵蓋、并大大超越了傳統(tǒng)個人負債業(yè)務(wù)，成為了銀行一個獨立條線的業(yè)務(wù)部門（一）財富管理的定義財富管理（WealthManagement）到目前，在學術(shù)界和實務(wù)界都沒有一個統(tǒng)一的定義。但基本認同的廣義定義是，“財富管理要是為個人及其家庭提供的金融服務(wù)”；狹義的定義是，“財富管理是向富裕客戶提供的金融服務(wù)”銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第27頁!3.資產(chǎn)價格上升經(jīng)濟持續(xù)增長另一主要的派生效果是，該國資產(chǎn)價格的普遍上揚，這些資產(chǎn)主要是股票市場價格和房地產(chǎn)市場價格4.富裕階層的形成或收入分布差距的拉大在居民總體收入增長趨勢中，伴隨著另一個趨勢，即富裕階層的形成或收入分布差距的拉大。對世界各國基尼系數(shù)的統(tǒng)計顯示，隨著國家富裕程度提高，收入分布差距的拉大是普遍現(xiàn)象，它在新興國家甚至超過發(fā)達國家。富裕階層的形成以及所表現(xiàn)出來的對財產(chǎn)性收入增加的欲望，對銀行個人金融形成了巨大的商機，財富管理成為銀行最重要的利潤來源

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第28頁!（三）財富管理的基本內(nèi)容客服群體作為銀行個人金融的目標客戶群體分為三大類：類，私人銀行（privatebanking），指可投資資金過100-200萬美元（人民幣過1000萬元）的群體第二類，個人銀行（personalbanking),指可投資資金超過10-20萬美元（人民幣過50萬元）的群體第三類，零售業(yè)務(wù)(retailbanking)，指其可投資資金較少的大眾客戶客觀來講，財富管理主要針對前兩類客服群體，而零售型客戶對金融一般性服務(wù)的需求較多，而對財富管理的需求較少銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第29頁!一、基本業(yè)務(wù)品種銀行傳統(tǒng)產(chǎn)品包括各類存款和現(xiàn)金管理，各類個人貸款，以及財產(chǎn)、人壽保險和養(yǎng)老金的安排等2.廣義和現(xiàn)代的資產(chǎn)管理：任意型和特別建議型：金融和非金融資產(chǎn)傳統(tǒng)與非傳統(tǒng)型（如藝術(shù)品和古玩投資）各種咨詢和建議，如資產(chǎn)配置、稅收與信托、遺產(chǎn)處理、慈善資金運作和投資、旅游設(shè)計、“富貴病”心理治療以及“管家式”服務(wù)等第四節(jié)財富管理的基本業(yè)務(wù)和運作模式銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第30頁!2.顧問性委托銀行理財機構(gòu)與客戶討論他們的投資機會，并提出建議?？蛻粼诰C合考慮銀行理財分析師的建議后，自行作出投資和交易決策。需強調(diào)的是，沒有客戶的批準，銀行理財機構(gòu)不能做出任何投資的決策3.全權(quán)委托（契約型）在提供理財建議后，銀行可以代表客戶資產(chǎn)買賣和執(zhí)行交易。但是在所有情況下，重大投資決策或策略改變，都必須經(jīng)過客戶批準銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第31頁!（二)離岸與在岸

個人理財另一個區(qū)別可分為離岸和在岸管理在岸財富管理:指在客戶的主要居住國金融業(yè)提供的產(chǎn)品和服務(wù)離岸財富管理：指客戶將他們的資產(chǎn)放在居住國以外進行管理客戶選擇離岸財富管理的主要原因是：避稅、居住國缺乏自己需要的金融產(chǎn)品、隱私需要以及對國家主權(quán)風險的考慮等

（插入“避稅天堂”）銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第32頁!三、業(yè)務(wù)流程和基本內(nèi)容（一）客戶細分與銀行對其低端市場細分不太一樣（地理人口、收入、持有資產(chǎn)的類別、偏好和住所等），理財客戶的定義通常不太清晰，因為私人銀行包含著客戶對銀行客戶經(jīng)理的要求。但近來充分銀行意識到，以下細分將是21世紀私人銀行客戶戰(zhàn)略性的變化:每一客戶群有多大？如何更好地理解它們的需要？本機構(gòu)在服務(wù)于各個客戶群體時的優(yōu)勢和劣勢？從哪類客戶群可獲更高利潤或那類客戶群競爭還不充分？現(xiàn)有雇員中中最適合為哪一客戶群服務(wù)？?。?！客戶細分劃分如下：銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第33頁!以上客戶細分并不足以弄清單個客服的需要，因為處于同一富裕水平的客戶，可能有完全不同的需求2.財富來源高端客戶財富的來源是決定其投資、產(chǎn)品和服務(wù)需求的極重要因素。財富來源最主要的劃分是“舊財富”還是“新財富”，前者一般是繼承，后者一般是創(chuàng)造所謂“富人”在理財中被劃分三代，代是創(chuàng)造者，不太重視理財，風險容忍度較高，第三代被認為勤奮工作與財富的因果關(guān)系基本消失，重視理財風險容忍度較低銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第34頁!

Coutts高管人士專業(yè)人士文體明星暴富人士企業(yè)家成功退休人士其他本土外僑國際人士其他圖：蘇格蘭皇家銀行私人銀行Coutts客戶細分法銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第35頁!下載次數(shù)80040020010050

下載次數(shù)與曲目排名的單位，分別為：萬和十曲目排名

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10100200200020000精品店一般約有500-800種CD和1萬曲目1萬后至100萬曲目之間存在的商機銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第36頁!（二）建立客戶檔案盡可能全面了解和收集客戶信息，主要包括客戶的收入及來源，所有的金融和非金融的投資、負債，稅收，預期的財富傳承，家庭結(jié)構(gòu)和穩(wěn)定性，愛好等（隱私詢問技巧）（三）評估客戶的風險容忍度和服務(wù)偏好使用專門和特制的測試表、問卷和專題詢問，根據(jù)評估結(jié)果，理財顧問初步確定客戶對財富管理的偏好和期望后，就可以進行產(chǎn)品定價，并準備提出一份全面的理財建議銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第37頁!（四）審查和再評估在契約和過程中，必須規(guī)定理財顧問持續(xù)審查對契約的執(zhí)行情況和客戶滿意度，包括定期與客戶一起正式審查的頻度，查看客戶的財富長期增值目標和滿意度（物質(zhì)和非物質(zhì)）的進展或者是否實現(xiàn)，并對方案進行必要的修正個人理財建議規(guī)劃書基本格式（附件）

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第38頁!四、私人銀行與反洗錢的矛盾（一）面對反洗錢的脆弱性通過犯罪取得的資產(chǎn)，經(jīng)過洗錢便使得其與罪惡的聯(lián)系模糊。洗錢活動形式多樣，如販毒、恐怖主義、有組織犯罪、內(nèi)部交易、逃稅以及其他希望避免別人注意的意外之財?shù)榷嗄陙淼淖C據(jù)表明，私人銀行業(yè)務(wù)和專戶理財在洗錢活動面前時脆弱的，其主要原有有以下：（1）私人銀行是客戶利益的維護者；（2）客戶的強大；（3）謹慎和保密的文化；（4）競爭和利潤的要求

銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第39頁!2.國際清算銀行。其金融論壇（FSF）成立離岸金融特別工作組3.歐盟。2001年頒布反洗錢指引4.聯(lián)合國。安理會決議敦促成員國加強全球反洗錢合作5.Egomont集團。一個金融情報非正式組織，推動成員國之間的情報交流，支持反洗錢6.世界銀行與IMF。制定反洗錢行動計劃，與個主權(quán)國家分享，而且IMF對各國反洗錢能力進行定期評估銀行負債業(yè)務(wù)及個人金融業(yè)務(wù)共45頁，您現(xiàn)在瀏覽的是第40頁!二.單一資金來源的成本

利率+服務(wù)費率+購置成本率+保險費率1.債務(wù)邊=際成本(1-非盈利資金比率)或可投資資金比率2.股權(quán)成本從銀行經(jīng)營的角度，股權(quán)的邊際成本等于股東要求回報率（1）紅利估算模型(DividendValuationModel-DVM)該方法基于，