二十一世紀(jì)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理-普華永道課件

FinancialManagementofGroupCompaniesforthe21stCentury

二十一世紀(jì)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理

31July20022002年7月31日TraditionalViewofFinance

財(cái)務(wù)的傳統(tǒng)觀點(diǎn)Controlling

控制Transactional

業(yè)務(wù)結(jié)果的記錄Inflexible

不靈活Strongemphasisonbudgeting

過分強(qiáng)調(diào)預(yù)算Notintegratedwiththeenterprise

不能與企業(yè)有機(jī)結(jié)合Notatrustedpartnertothebusiness 不是業(yè)務(wù)可信賴的合作伙伴Ourcurrentviewoffinance

我們認(rèn)為財(cái)務(wù)應(yīng)該是Buildingshareholdervalue

創(chuàng)造股東價(jià)值Streamliningthroughsharedservices

通過如共享服務(wù)等手段提高效率Measuringperformancethroughscorecards通過綜合考評(píng)卡考核業(yè)績(jī)ImplementingERP

實(shí)施ERPSupportingthebusiness

支持業(yè)務(wù)Managedgloballyin

centresof

excellence

采用優(yōu)勢(shì)中心一體化管理

Deliveredeitherinternallyorexternally

由內(nèi)部或外部提供

Carriedoutby

orclosetothebusinessunits

由業(yè)務(wù)部門或接近業(yè)務(wù)部門的部門執(zhí)行Focusedondeliveringstrategy 注重戰(zhàn)略支持Increasinglyembeddedinbusinesstransactionsystems盡量?jī)?nèi)置于業(yè)務(wù)支持系統(tǒng)中Remainderinregional&globalservicecentres剩余部分則在區(qū)域或全球共享服務(wù)中心處理Progressiveuseofexternalserviceproviders?適當(dāng)采用外包服務(wù)Specialism專業(yè)化egTax,Treasury例如:稅務(wù),資金Decision

support決策支持Accounting

operations會(huì)計(jì)運(yùn)營(yíng)Thenewroledefinitionisposingneworganisationalchallenges

新的角色定義帶來(lái)了新的挑戰(zhàn)Convergenceofmarkets市場(chǎng)的合并RegionalisationandGlobalisation區(qū)域化和全球化MatureMarkets成熟的市場(chǎng)Investorsophistication投資者的成熟TechnologyOpportunities技術(shù)的機(jī)遇CustomersandProducts客戶和產(chǎn)品ChallengesforFinance?給財(cái)務(wù)帶來(lái)的挑戰(zhàn)Financemustrespondtothebusinesspressures

財(cái)務(wù)必須對(duì)業(yè)務(wù)壓力作出回應(yīng)Company企業(yè)ConvergenceofMarkets市場(chǎng)的合并Barriersarecomingdown壁壘逐漸消失Appraisenewinvestmentopportunities

評(píng)估新的投資機(jī)會(huì)Analysepricingandprofitability

分析定價(jià)和盈利Processaccountingandtransactionprocessingfornewoperations

為新業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行會(huì)計(jì)和交易程序MarketMaturity市場(chǎng)成熟化Slowgrowthandfiercecompetition低增長(zhǎng)和激烈競(jìng)爭(zhēng)Optimisetransactionprocessingefficiency(egSharedServices)

優(yōu)化業(yè)務(wù)處理過程的效率(例如:共享服務(wù)中心)Drivedowncoststhroughperformancemanagement通過績(jī)效管理降低成本Ensuremarketingandadvertisingproducesasufficientreturn

保證市場(chǎng)和廣告活動(dòng)有足夠回報(bào)TheFinanceResponse

財(cái)務(wù)的回應(yīng)(1)Accountingfornewtransactiontypesarisingfromnewbusiness

由新業(yè)務(wù)類型產(chǎn)生的會(huì)計(jì)處理方法Communicatingininvestorfriendlylanguage

采用投資者熟悉的語(yǔ)言進(jìn)行交流Embeddingperformancemeasuresbasedonshareholdervalue

植入基于股東價(jià)值的業(yè)績(jī)衡量標(biāo)準(zhǔn)Technology技術(shù)Newservices,newdistributionchannels新服務(wù),新分銷渠道Investorsophistication

投資者的成熟Closerscrutiny,newevaluationtechniques詳細(xì)的審查,新的評(píng)估技術(shù)TheFinanceResponse財(cái)務(wù)的回應(yīng)(3)

Issue問題Majorityoffinanceresourcesworkingintransactionprocessing

大部分的財(cái)務(wù)資源用于業(yè)務(wù)記錄Differentsystemsusedbydifferentfinancefunctions不同財(cái)務(wù)職能部門使用不同系統(tǒng)

Solution解決方案Sharedservicecentreforaccountingoperations

會(huì)計(jì)處理共享服務(wù)中心CommonITplatformacrossthebusiness整個(gè)公司中共同的IT平臺(tái)

Impact影響AccountspayableandGeneralLedgeraccountfor60%ofaccountingcosts應(yīng)付帳款和總帳占據(jù)了60%的會(huì)計(jì)成本Opportunitiesforcostsavingsandprocessimprovements成本節(jié)約和流程改進(jìn)的機(jī)會(huì)

Benefit好處Savingsof

40%ofaccountingcosts

節(jié)約了40%的會(huì)計(jì)成本Improvedsupporttothebusiness

改進(jìn)了對(duì)業(yè)務(wù)的支持Clientexampleoffinanceresponse-sharedservicecentre財(cái)務(wù)回應(yīng)的范例--共享服務(wù)中心國(guó)際集團(tuán)公司資金管理戰(zhàn)略目標(biāo)普華永道的研究表明，在國(guó)際集團(tuán)公司中對(duì)資金管理的的戰(zhàn)略有三大類別，體現(xiàn)出不同的風(fēng)險(xiǎn)管理理念*Source:PwCCorporateTreasuryControlandperformanceStandards(note7%ofsurveyrespondentswereundefined)一個(gè)主要目標(biāo)是通過對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理和資金的活躍交易獲得收益往往要冒較大風(fēng)險(xiǎn)資本運(yùn)營(yíng)是其主要特點(diǎn)通過對(duì)集團(tuán)資金均衡流動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)管理以保障既得收入是首要目標(biāo)對(duì)資金頭寸管理采用有限度的方法服務(wù)和對(duì)業(yè)務(wù)的支持是其特點(diǎn)責(zé)任范圍較小

主要注重成本控制在企業(yè)中主要是協(xié)調(diào)作用，較少主動(dòng)行為

利潤(rùn)中心（7％）增值服務(wù)中心(67%)成本中心(19%)資金管理理念PfizerEuropeBATBritishAirwaysIBMICISmithKlineBeechamWarnerLambertMNC資金管理目的資金管理目的組織結(jié)構(gòu)人員流程控制衡量信息系統(tǒng)管理短期流動(dòng)均衡和長(zhǎng)期融資要求降低資本成本高效率的執(zhí)行日常資金交易活動(dòng)準(zhǔn)確預(yù)測(cè)資金狀況備用金的有效管理有效規(guī)避利率和匯率風(fēng)險(xiǎn)集中統(tǒng)一的資金管理與其它業(yè)務(wù)的有機(jī)整合收付款的處理記錄和管理資金頭寸管理/投資管理匯率風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)帳結(jié)帳和報(bào)告資金預(yù)測(cè)統(tǒng)一的政策和業(yè)務(wù)流程銀行關(guān)系管理政策合理的分工和審批權(quán)限內(nèi)部控制制度符合整體戰(zhàn)略的KPI報(bào)告的時(shí)效預(yù)測(cè)的準(zhǔn)確性資本回報(bào)率銀行帳戶與資金系統(tǒng)的自動(dòng)鏈接銀行余額調(diào)節(jié)表的自動(dòng)生成實(shí)時(shí)在線現(xiàn)金預(yù)測(cè)資金管理知識(shí)技能對(duì)公司業(yè)務(wù)和戰(zhàn)略的理解與金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系關(guān)鍵成功因素ElectronicInterfaceswithAccountsPayable,AccountsReceivable,PayrollandGeneralLedger

資金系統(tǒng)與應(yīng)收、應(yīng)付、工資和總帳系統(tǒng)的自動(dòng)接口Establishandmaintaingoodrelationswithbanks

與銀行的良好關(guān)系A(chǔ)greeFinanceterms預(yù)先商定的融資、服務(wù)條款Reconcilebankaccountsonaregular(daily)basis

經(jīng)常性（每日）銀行對(duì)帳EDIforthemajorityofpaymentsandreceipts-wherepossibleusinghighvolume/lowvalueclearingsystems

盡量采用收付款的自動(dòng)劃帳（如EDI)Automatedbankreconciliationsystemsandprocesses

銀行余額調(diào)整過程由系統(tǒng)自動(dòng)執(zhí)行關(guān)鍵成功因素(續(xù))Cashmonitoringandforecastingtechniquestoprovidefirstclassaccuracy

準(zhǔn)確及時(shí)的資金監(jiān)控和預(yù)測(cè)Operateminimumpettycashandforeigncurrencyfloats

盡量減少備用金和外幣金額SeparationofCashmanagementstaffdutiesfromotherfinanceoperations

從事資金管理的員工應(yīng)與其它財(cái)務(wù)職能相分離SecureEBsystems

電子商務(wù)系統(tǒng)的安全保障Customerspaybymostcost-effectiverouting

客戶付款應(yīng)采用成本最低的途徑Shortcycletimebetweencustomerpaymentanduseoffunds

資金循環(huán)速度CostDrivers主要成本要素Electronicpaymentandreceiptmechanisms

電子結(jié)算手段Numberofbankinglocationsandbankaccounts

銀行帳戶的數(shù)目的地區(qū)分別Numberoflocations

區(qū)域數(shù)目Systeminterfacesavailableforcashentries

系統(tǒng)的自動(dòng)鏈接程度Typesofpaymentsandcurrenciesused

支付的種類和幣種Numberofpettycashsites

備用金數(shù)目Numberoftransactionsperday

每日交易數(shù)目Extentofgovernmentregulation

政府的監(jiān)管手段總部資金戰(zhàn)略FX