論會計(jì)信息的透明度

論會計(jì)信息的透明度—提高中國上市公司會計(jì)信息的透明度內(nèi)容摘要：以資本市場為核心的經(jīng)濟(jì)體系越來越依靠高透明度的會計(jì)信息，即上市公司會計(jì)信息披露的透明度是維護(hù)證券市場有效運(yùn)轉(zhuǎn)的前提。關(guān)鍵詞：國際化對外開放國際市場撕論會計(jì)信息騙的透明度脫—根提高中穴國上市公司磨會計(jì)信息娛透明度慌巴塞爾珠銀行箱監(jiān)管委員會機(jī)在1998歇年9月發(fā)布繳的“增強(qiáng)銀截行透明度”敲研究報告中聯(lián)指出：會計(jì)軋信息透明度輸是指公開披站露可靠與及息時的信息，船其質(zhì)量特征既包括：全面倚、相關(guān)、及禿時、可靠、樓可比和重大稅。對投資者奏而言，真實(shí)肚、透明的信撿息披露才能近保證信息使兵用者作出正臺確的經(jīng)濟(jì)決撐策，會計(jì)信淚息透明度一腫旦缺失，投億資者的投資蘿就會于非個薄人主觀因素鮮導(dǎo)致投資失酷敗。因此，犁提高上市公擔(dān)司的會計(jì)信亡息透明度是邀非常重要的缸。補(bǔ)對于豆上市公司會殺計(jì)信息透明伙度是近幾年地會計(jì)學(xué)研究筍領(lǐng)域的熱點(diǎn)敵問題。目前捏，會計(jì)透明鴿度也被普遍次接受為衡量岔公司會計(jì)信旱息質(zhì)量的一饑個重要標(biāo)準(zhǔn)哨。隨著研究塑的不斷深入億，人們發(fā)現(xiàn)形從會計(jì)信息堅(jiān)透明度的角扭度，可以更桑好地理解資府源配置、公畝司治理、資視本市場有效爸運(yùn)行等基礎(chǔ)夸性問題。以蕉資本市場為鍬核心的經(jīng)濟(jì)餡體系越來越廟依靠高透明不度的會計(jì)信辨息，即上市嘉公司會計(jì)信率息披露的透輔明度是維護(hù)診證券市場有辮效運(yùn)轉(zhuǎn)的前厲提。上市公弦司的會計(jì)信畏息披露越及帥時、充分，蔑證券價格就塑越能充分地辦反映各種信凍息，證券交儀易就越能使致經(jīng)濟(jì)資源得耐到有效配置忠。我國上市極公司會計(jì)信酬息質(zhì)量較低聯(lián)，披露水平懇不略高，會計(jì)違鳥規(guī)造假行為捧屢禁不止，原已是公認(rèn)的志事實(shí)。因此堅(jiān)，進(jìn)一步提哥高晃中夢國上市公司送會計(jì)信息的皆透明度，增棉強(qiáng)投資者信棟息已是刻不鳴容緩。菊一跌、呢會計(jì)信息透辯明度概念誠透明度這一繳概念最早由問美國證券交走易委員會(醒SEC)提猾出。199驅(qū)6年4月，動SEC發(fā)布猴了關(guān)于“核阿心準(zhǔn)則”的蛙聲明，提出涼三項(xiàng)評價“順核心準(zhǔn)則”鴨的要素，其檢中第二項(xiàng)是仔“高質(zhì)量”刊。SEC對赤高質(zhì)量的具更體解釋是可搖比性（co否mpara俘tive）椅、透明度（幕trans唱paren要cy）和充獎分披露（f幫ulld俊isclo點(diǎn)sure）惜。本在實(shí)務(wù)界，墊財(cái)務(wù)會計(jì)信框息的透明度宅同樣引起了纖普遍重視。苗巴塞爾銀行帶監(jiān)管委員會糟于1998師年９月發(fā)布粉的“加強(qiáng)銀巧行透明度”災(zāi)的研究報告廉中，將透明手度定義為：勺公開披露可慈靠及時的信之息，有助于漲信息使用者鄰準(zhǔn)確評價銀荒行的財(cái)務(wù)狀手況和業(yè)績、受風(fēng)險活動及升風(fēng)險管理活永動。透明信五息的質(zhì)量特端征包括：全誘面（com婆prehe密nsive巖）、相關(guān)和蝦及時（re甲levan敏cean尸dtim炮eline聾ss）、可閥靠（rel蛋iabil控ity）、參可比（co蜘mpara由bilit蜓y）和重大預(yù)（mate復(fù)riali鉤ty）。普菊華永道在“朽不透明指數(shù)乳”報告中，羞將“不透墊明”（Op痰acity乒）定義為：賴在商業(yè)經(jīng)濟(jì)彼、財(cái)政金融鴨、政府監(jiān)督光等領(lǐng)域缺乏漢清晰（cl撞ear）、腥準(zhǔn)確（ac騎curat版e）、正式可（form嫩al）、易者理解（ea繪sily棒disce格rnibl后e）和普遍飼認(rèn)可（wi室dely欄accep既ted）的陜慣例?，F(xiàn)屠根據(jù)我國學(xué)踏者魏明海、挖劉峰（20名01）的研創(chuàng)究，會計(jì)透糖明度是一個慧關(guān)于會計(jì)信領(lǐng)息質(zhì)量的全乞面概念，包排括會計(jì)準(zhǔn)則曾的制定和執(zhí)夸行，會計(jì)信查息質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)侄，會計(jì)信息與披露與管制膏。它包括三盯方面內(nèi)容：農(nóng)存在一套清阻晰、準(zhǔn)確、陪正式、易理紐解、普遍認(rèn)轎可的會計(jì)準(zhǔn)煉則和有關(guān)會憤計(jì)信息披露猛的各種監(jiān)管貢體系；對會訴計(jì)準(zhǔn)則的高款度遵循，而墳不管它是合濕營部門還是之私營部門，屈是政府機(jī)構(gòu)托還是企業(yè)；選對外報告和勒披露高頻率爹的準(zhǔn)確信息淋。顯然，會匹計(jì)透明度概任念是一個更嘗為全面綜合介的概念，它房是繼美國F癥ASB的第貧二號財(cái)務(wù)會磚計(jì)概念公告隆“會計(jì)信息惡質(zhì)量特征”脊（相關(guān)性和觸可靠性）發(fā)由布以來有關(guān)寶會計(jì)信息質(zhì)北量特征研究吃的又一次飛敗躍。介上述對財(cái)務(wù)抹會計(jì)信息透舒明度的各種竿定義，都是猾基于減少公直司（包括銀烈行等金融企螺業(yè)在內(nèi)）與日外部投資者表、外部監(jiān)管健者之間的信稅息不對稱。殖理論上，信額息不對稱的舟減少，必然供會導(dǎo)致資本頭市場上的逆仍向選擇與道蒜德風(fēng)險行為拿的減少，從犬而進(jìn)一步減圖少證券交易臥成本和投資亞者面臨的風(fēng)樓險與不確定檔性，增進(jìn)資書本市場的流悉動性和資源吳配置的有效莫性。廊二、愉會計(jì)信息透捆明度與資本昏市場運(yùn)行的賀關(guān)系憲眾多上市公懂司、外部投準(zhǔn)資者和市場煮監(jiān)管者構(gòu)成億了資本市場埋的主體，而輔上市公司就溪是財(cái)務(wù)會計(jì)鬧信息的供給革者，外部投名資者和市場宇監(jiān)管者則是廢信息需求者還。上市公司謊的財(cái)務(wù)會計(jì)爺信息向公眾裙持有者和監(jiān)律管部門提供串的有關(guān)公司盟財(cái)務(wù)狀況和墓業(yè)績表現(xiàn)的勝內(nèi)部信息，肥這些信息之置所以被認(rèn)可凳，一方面是間因?yàn)檫@些信渠息產(chǎn)生于被淹普遍接受的過財(cái)務(wù)會計(jì)準(zhǔn)割則框架和嚴(yán)根厲的法律要譜求，另一方委面是因?yàn)檫@約些信息經(jīng)過判了有公信力麗的外部審計(jì)盼。正是因?yàn)榕挠锌煽亢拖鄬ｊP(guān)的財(cái)務(wù)會努計(jì)信息，投乖資者才能評嬸估投資風(fēng)險貓和預(yù)期投資西收益，才能秀對公司業(yè)績襖進(jìn)行內(nèi)部評城價，并最終林做出投資決準(zhǔn)策。產(chǎn)生這肢一正面效應(yīng)觀的前提是，篩財(cái)務(wù)會計(jì)信捉息對投資者臭來說具有較顏高的透明度饞，投資者能約夠通過信息訓(xùn)正確評價公白司的經(jīng)營狀切況。本文認(rèn)嗓為，財(cái)務(wù)會去計(jì)信息的透害明度會通過臣以下途徑影獲響資本市場組的運(yùn)行。陡財(cái)務(wù)會計(jì)信處息減少了資綿本市場上的亡交易成本。遇契約理論認(rèn)祥為，企業(yè)是悄一系列契約糧的聯(lián)結(jié)，主顯要包括與債朋權(quán)人簽訂的犯契約、與股賴東簽訂的契撐約以及與高窮級管理人員足簽訂的雇傭龍合同。維系茄企業(yè)存在的陣各種契約的蜘訂立、執(zhí)行斧與監(jiān)督都需容要支付相當(dāng)偉多的成本。易公司向外部芬提供高透明凡度的會計(jì)信躲息提供了減院少這些成本湯的有效機(jī)制密。以最基本姨的契約企業(yè)當(dāng)所有者與經(jīng)省營者之間的端契約為例，璃投資者無法錯準(zhǔn)確觀察和棕控制企業(yè)的悄內(nèi)部經(jīng)營情惰況，公司經(jīng)克營人員也有伸充分的動機(jī)織進(jìn)行機(jī)會主燕義行為，在柴這種情況下盞只能與經(jīng)營盲者簽訂雇傭臭合同。這種肥契約必定在露有效履行、助經(jīng)營風(fēng)險的挎控制、經(jīng)營愚責(zé)任的承擔(dān)賠、經(jīng)營業(yè)績禿的考核、管勢理人員薪酬匠的確定與支練付等方面做稠出規(guī)定，公詢司經(jīng)營者與魂外部投資者支必須要尋求管可靠的機(jī)制仗保證財(cái)務(wù)會感計(jì)信息的透甘明度。多方題博弈的均衡便結(jié)果，就是貼由管理層提茅供會計(jì)信息窮、第三方獨(dú)拜立審計(jì)、公餃開信息披露紀(jì)。正因?yàn)槲锻写韱栴}齊的存在，投啦資者需要利景用各種監(jiān)控根和激勵措施堅(jiān)來引導(dǎo)和約烤束管理層的禁行為，減少暮其代理成本思。會計(jì)透明狀度就是這一倒制度安排下躬的產(chǎn)物，通犯過高透明度毅的會計(jì)信息該，投資者可助以對管理層雜的行為進(jìn)行島有效的監(jiān)控朵，并制訂出幣合理的激勵克和約束機(jī)制封，減少監(jiān)督死雇傭契約執(zhí)趁行的成本。閉對于債權(quán)人銳來說，通過從高透明度的咬財(cái)務(wù)會計(jì)信忌息可以確定蟻公司的風(fēng)險疤狀況，降低尺因?yàn)椴淮_定竿性而導(dǎo)致的溜過高貸款利抖率，有利于漸資本市場的欣運(yùn)行。提高恩會計(jì)透明度乓的最終目的破，就是為了廉消除憑借內(nèi)禿部信息優(yōu)勢凱而產(chǎn)生的信花息不對稱，貍降低資本市吧場上的交易騎成本。度高透明度的添會計(jì)信息保頃護(hù)了資本市孫場上的投資怎者。投資者段保護(hù)問題產(chǎn)婦生的根源是巴委托代理問鄙題，也是是渡近幾年興起櫻的法律金融野學(xué)常使用的稱概念。一般泡認(rèn)為，具有絡(luò)內(nèi)部信息優(yōu)類勢的公司管羨理層具有自還利動機(jī)和機(jī)粱會主義行為性。公司管理抽層的自利行伴為會導(dǎo)致“德隧道挖掘”繪效應(yīng)，機(jī)會齊主義行為則脈是管理層制綠定高風(fēng)險或苦其他并不以鐵公司價值最哥大化為目標(biāo)瓦的投資決策慶。此外，在鼻法律體系完財(cái)善的資本市擠場上，上市粥公司大股東軍也有可能利股用控制地位義攫取中小股恢東的利益。列而高透明度蹦的會計(jì)信息珍提供了抑制賊這些行為的但低成本機(jī)制殘（相對于法嚷律訴訟等）仔。通過高透鼠明度、可證剃實(shí)的財(cái)務(wù)會墓計(jì)信息，投甲資者可以更蛋好地行使股版東權(quán)利，更節(jié)好地識別管僻理層的自利速行為和非效恰率投資行為株，監(jiān)督管理很層制定合理止有效的投資松決策，更準(zhǔn)丹確地評價管驅(qū)理層業(yè)績，城并以此確定違各種決定管創(chuàng)理層薪酬與敵獎金的契約信變量。因此按，可以說高訂透明度的會據(jù)計(jì)信息可以坦作為一種保害護(hù)弱勢投資逼者利益的工魚具。劫離為保證資本牛市場的有效灶運(yùn)行，市場袖監(jiān)管者也要絨求根據(jù)謹(jǐn)慎散性原則來進(jìn)脊行會計(jì)政策鴿選擇和會計(jì)弱評估。從某旬種意義上來競講，這是會聾計(jì)透明度在泛投資者保護(hù)卸觀下，會計(jì)其信息質(zhì)量標(biāo)盈準(zhǔn)和信息披蜘露要求的發(fā)免展,是確保公投資者信息荷公平的一種擠制度安排。焦青綜上所述，隨會計(jì)信息越眾透明，資本姑市場上的交建易成本越低貼，資本市場附也就越有效省，會計(jì)透明勸度是資本市限場有效與否側(cè)和資源配置賀合理與否的緣關(guān)鍵變量。虜在有效資本把市場中，上慶市公司管理品層會及時、柳充分地披露掉會計(jì)信息，病證券價格也籠會正確地反幕映所有可獲趴取的信息，脹從而引導(dǎo)資襲源的合理配設(shè)置。一個信吼息不透明的視市場，對國地際資本和國旦內(nèi)資本的吸丈引力相對要啊低，市場活柔躍程度也會講越來越低。拆我國上市公潛司會計(jì)信息俊質(zhì)量低下，淡披露水平不坑高，會計(jì)違找規(guī)造假行為避屢禁不止。刃進(jìn)一步提高谷我國上市公臣司的會計(jì)透退明度，顯然笛應(yīng)該作為一陰個重要的資芬本市場制度坊建設(shè)方向。應(yīng)三．會計(jì)信雙息透明度的虧制度分析校錫追求高透明瞎度的會計(jì)信姻息既有成本耗也有效益。色對高透明度殺會計(jì)的成本育與效益分析捷，可從一個棕國家(地區(qū)奮)整體水平意和單個企業(yè)可兩個不同的逢層次進(jìn)行。漢其中，一個架國家整體水偉平的會計(jì)透凱明度，主要啄取決于該國所會計(jì)準(zhǔn)則及隔相應(yīng)法律、爆法規(guī)等的完晌善程度；單伴個企業(yè)的會代計(jì)透明度，適則更有賴于列企業(yè)的對會錦計(jì)準(zhǔn)則的遵歷循和自愿披飄露。栽普華永道的叛研究報告發(fā)荒現(xiàn)，一個國桑家(地區(qū)策)的透明度嘆與其資本成悲本之間存在領(lǐng)直接的關(guān)系怪，透明度越肯高，其資本宴成本越低。削比如，以透牽明度最高的嘆新加坡和美濾國為參照，塘被列為透明鎖度最低的中歪國，其平均媽資本成本要膛高13·1賣6%；俄國癥的平均資本歸成本高12姜·25%。殲FASB“退改進(jìn)企業(yè)報遵告”也認(rèn)為液，會計(jì)透明應(yīng)度與平均資磨本成本有著類直接的關(guān)聯(lián)善。從國際范鑒圍來看，隨同著資本跨國睬流動人為障里礙的逐步減驚少，國際資跟本流動的速斥度越來越快妨。而逐利性疤是資本跨國侮流動的首要干動機(jī)，一個棕不透明的市殿場，其對國叼際資本的吸冠引力相對要撈低。或者，川這一市場取和得跨國資本覽的成本相對請要高。從這患一角度來看濫，高透明度外的會計(jì)信息垮，成為當(dāng)前揭和未來國際觀資本市場相院互競爭的一障個重要方面飽。美國證券紛交易委員會塊近年來大力寶推動高質(zhì)量匠會計(jì)準(zhǔn)則，班其用意應(yīng)當(dāng)賀在于此。億契約理論認(rèn)流為，企業(yè)是纏一系列契約報的聯(lián)結(jié)。維飯系企業(yè)存在掃的各種契約摧的訂立、執(zhí)賴行與監(jiān)督，撓在相當(dāng)程度北上依賴會計(jì)嫂信息。以最臉基本的契約輝——企業(yè)所南有者與經(jīng)營咐者之間的契戶約為例，這待種契約必定飼在相當(dāng)程度賓上涉及到會變計(jì)信息。由降于所有者通偉常不參與企類業(yè)的日常經(jīng)剛營管理;加鏡之企業(yè)一旦剛達(dá)到一定規(guī)抓模后，經(jīng)營攻活動環(huán)節(jié)相貪當(dāng)多，不透慢明度增高;業(yè)此外，外部逢市場環(huán)境復(fù)狼雜多變，這跟一切導(dǎo)致所籍有者和經(jīng)營魄者之間嚴(yán)重未的信息不對暖稱?；蛘哒f榆，對所有者勢而言，信息蘭不透明程度攔較高。所有釘者擔(dān)心經(jīng)營摩者會采取裳“機(jī)會主義慶”行為等來瞇損害其利益執(zhí)，而理性經(jīng)缺濟(jì)人等表明梢，這種“機(jī)仰會主義”行香為總是在發(fā)趨生。在一個陣有效的經(jīng)理織市場上，經(jīng)口營者為了?？蜃∽约旱奈恍阎茫捅仨毞敢屛腥怂老嘈潘粫膊扇　皺C(jī)會亡主義”行為守。為了取信梢于所有者，化他們具有主超動提供會計(jì)福信息，以提段高透明度、壺降低會計(jì)信懂息不對稱程慘度的動機(jī)。袍實(shí)踐表明，毀得到廣泛采姐用的財(cái)務(wù)會唇計(jì)信息披露藍(lán)制度，就是仰這一制度安訓(xùn)排的結(jié)果?；鵀榱吮ＷC經(jīng)右營者所提供沉的會計(jì)信息袖的可信性，蘆企業(yè)會聘請捐獨(dú)立的CP戀A進(jìn)行專業(yè)式審計(jì)。本森刻(G·B濟(jì)ensto供n)的研究撿表明，19煎26年(傲在美國SE恰C強(qiáng)制要求情所有上市公寇司的財(cái)務(wù)報菠表必須經(jīng)過羊獨(dú)立審計(jì)之房前)紐約證右券交易所公斤開上市的公吹司中，82翻%的公司的雁財(cái)務(wù)報表已愉經(jīng)接受會計(jì)希師事務(wù)所的喇審計(jì)軋敵我們說企業(yè)后是一系列契減約的聯(lián)結(jié)，黑表明這種契框約關(guān)系遍及界與企業(yè)運(yùn)行確相關(guān)的全部座環(huán)節(jié)，如企毀業(yè)與債權(quán)人如之間、企業(yè)啦與材料供應(yīng)例商及產(chǎn)品銷民售商、企業(yè)邊內(nèi)部高級管稅理者與其下舌屬之間、管鉤理者與員工購之間，等等鋤。同樣，在也這些契約訂研立、執(zhí)行與貸監(jiān)督的過程顧中，信息不頂對稱現(xiàn)象仍窄然存在。在漁一個相對有格效的市場環(huán)截境中，任何患有可能機(jī)會各主義行事去感損害契約關(guān)旗系另一方的趣利益的主體混，都存在自極愿降低信息撫不對稱度、萌提高透明度蒙的傾向。通察過提高透明雀度，將有助濕于企業(yè)的真露實(shí)價值被市園場發(fā)現(xiàn)和認(rèn)奮可，降低其義在市場中運(yùn)強(qiáng)行的各種成傷本與風(fēng)險。悄實(shí)證研究結(jié)影果表明，如稻果市場充分舟了解并相信海某企業(yè)，則摟其在市場中擾的融資成本覺相對要低。屢當(dāng)然，高透依明度也會為肅企業(yè)帶來負(fù)朗面的影響，施如更高的信劉息提供成本俯、潛在的責(zé)座任風(fēng)險。當(dāng)過一家企業(yè)的語真實(shí)經(jīng)營狀您況不佳、各折種經(jīng)營風(fēng)險猶也非常高時擱，提高透明塔度的一個可皮能結(jié)果，就潤是加速該企飛業(yè)的滅亡。耽企業(yè)求生的勞本能，使得虧其所有者和事經(jīng)營者都存燕在著降低會淹計(jì)信息透明拉度，甚至提返供虛假信息琴以騙取市場灑信任的利益態(tài)動機(jī)。正因陳為如此，市注場安排末能浮自動實(shí)現(xiàn)高華透明度，即已便在發(fā)育較與成熟的美國籃資本市場上黑，各種“數(shù)餅字游戲”仍墨然存在。忽四世、我國會計(jì)姥信息透明度厲的現(xiàn)狀及其統(tǒng)缺乏的原因章玩（一）垃我國會計(jì)信抽息透明度的熄現(xiàn)狀霞1、饒會計(jì)信息披澆露不充分。像上市公司年欺報動輒洋洋技萬言，對投靈資者特別關(guān)患心的經(jīng)營業(yè)樸績的回顧和隆分析、凈利勁潤的組成和惠變化的原因候、以及明年堪公司的預(yù)算補(bǔ)，大多數(shù)公年司都忽略或驅(qū)草草敷衍幾悶句，解釋虧伸損原因時只偏有寥寥數(shù)語紗；談到虧損洋因素時內(nèi)容膜卻驚人的一箭致，基本上犁是行業(yè)不景胳氣、受新會肝計(jì)制度計(jì)提棵影響等客觀衣因素，而對壘公司自身原圓因，特別是充企業(yè)的管理避、營銷等問豆題輕描淡寫載。經(jīng)營狀況丹披露不詳細(xì)羞、虧損原因這披露不清楚般、關(guān)聯(lián)交易省披露不充分骨等造成了會準(zhǔn)計(jì)信息披露越不完整。拌2、啦會計(jì)信息披臘露不及時。唇會計(jì)信息是陡一種具有時寶效性的產(chǎn)品線，過了有效蠻期的信息，攜其價值將大巴為降低。上峽市公司信息削披露的滯后艱、虛假和遺登漏司空見慣照，定期報告收不及時，每債年2月28鋪日預(yù)虧公告敢截止日過去選后，仍有少醒數(shù)公司還在刺陸陸續(xù)續(xù)地壇發(fā)布預(yù)虧預(yù)塔警公告。近坡幾年，隨著蘇證券肢監(jiān)管力度的幟加強(qiáng)，上市錢公司靠信息忍披露時間差考來謀取利益沙的行為已受侄到嚴(yán)格控制餅，但此類現(xiàn)囑象仍不乏存姻在而且手段漠更具有隱秘偷性。獻(xiàn)3晉、形會計(jì)信息披遣露不真實(shí)。累會計(jì)信息披貢露虛假已成木為目前我國考上市公司信鐘息披露中最季嚴(yán)重、危害悟最大的問題魚，在上市公誓司上市、再建融資和年報丑等重大事件醋披露工作中禾表現(xiàn)得尤其濁突出。如隨畏意更改贏利饅預(yù)告內(nèi)容，刃上市公司贏陸利預(yù)告隨意傷更改，有的梁公司預(yù)計(jì)基銅本可以實(shí)現(xiàn)交扭虧為盈，己結(jié)果卻出人劍意料地發(fā)布縮預(yù)虧公告。旋還有為了迎描合莊家炒作薪本公司股票瘦，故意在不辜同階段發(fā)布茫一些誤導(dǎo)投幻資者的會計(jì)喉信息，故意慎編造虛假的叼大額銷售合司同、隨意披描露不確定預(yù)輛期收益、對半募集資金使決用清況做不隆實(shí)披露、對仁重大財(cái)務(wù)信模息不及時披紹露甚至不披三露。由于上洗市前的利潤采包裝，一些漠上市公司上使市當(dāng)年就巨撕虧，還有上齊市公司凈資奉產(chǎn)收益率人畜為控制在1川0%或6%朝以達(dá)到配股晴要求。扮（二）券我國會計(jì)信及息透明度缺刻乏的原因視1、竿企業(yè)權(quán)利機(jī)辱構(gòu)難以真正粉履行職責(zé)。轎股東大會、公董事會、監(jiān)河事會并沒有螺起到應(yīng)有的草制衡作用。丘股東大會是稱公司的權(quán)利下機(jī)構(gòu)，公司妄合并、分立擱、年度決算表等重大問題均都應(yīng)由股東級大會來決定采。然而，上艷市公司的股稿東大會往往祥受到大股東咱的過度操縱營，小股東甚友至法人股股政東往往不參鑰加股東大會供，形成大股來東“一言堂繪”的現(xiàn)象，焰從而股東大玉會難以發(fā)揮典監(jiān)控作用，挎流于形式。是而一些企業(yè)科的董事長往近往是政府機(jī)倘關(guān)派下去的弓黨政干部，提不懂得生產(chǎn)夜經(jīng)營，并不纏真正履行職失責(zé)，有的甚戰(zhàn)至是不拿企洪業(yè)薪水的虛羨職。還有許熱多企業(yè)的董昂事長與總經(jīng)幻理由同一人竹擔(dān)任，董事惡會的其他成飲員也大都是垮企業(yè)內(nèi)部管探理人員，失叔去了對經(jīng)理兼的監(jiān)督約束勸功能。而作色為監(jiān)督機(jī)構(gòu)工的監(jiān)事會，耗其成員也往巖往是企業(yè)內(nèi)挺部人員，與環(huán)被監(jiān)督者往平往是上下級磁關(guān)系，實(shí)際候上成為一個擋受到董事會獲控制的議事舉機(jī)構(gòu)，象征渡性的履行職嘗責(zé)，在這樣喝的董事會和品監(jiān)事會下，釋會計(jì)系統(tǒng)基吹本處于經(jīng)理縱的掌握之中奉，經(jīng)理人員竊很有可能憑雹借手中的“比超然”權(quán)力大控制公司的緣會計(jì)系統(tǒng)，筋進(jìn)行會計(jì)報姥表粉飾，向衰外提供不透惕明的會計(jì)信堆息以侵蝕公喝司外部投資馬者的合法權(quán)凡益，從而最抬大化自身的竟利益。栽2、摧相關(guān)準(zhǔn)則制念度的不完善墾。錄會計(jì)準(zhǔn)則制穗度與會計(jì)實(shí)愧踐之間存在蛛著一定的時夸滯。由于會齡計(jì)實(shí)踐和經(jīng)菜濟(jì)創(chuàng)新行為榴的層出不窮王，實(shí)踐中經(jīng)挑常出現(xiàn)企業(yè)依的會計(jì)處理抬“無法可依摧”的情況。色柿?xí)?jì)準(zhǔn)則制珠度具有統(tǒng)一砍性的同時還吼兼顧一定的筋靈活性。如雹同一項(xiàng)會計(jì)紡事項(xiàng)的處理叮存在著多種鬧備選的會計(jì)陰方法。多種緒會計(jì)處理方小法并存為企束業(yè)進(jìn)行會計(jì)欠操縱提供了選方便之門，蔽造成部分上椒市公司為了粉配股、“扭痰虧”、“保新殼”、兌現(xiàn)抱管理人員獎渴金、平衡實(shí)哲際盈利與預(yù)舍測盈利、參贈與二級市場漁炒作等目的幫，利用準(zhǔn)則憂制度給予的得“活動空間蔬”進(jìn)行會計(jì)刻操縱，從而稀忽視了會計(jì)肺信息的公平港性、真實(shí)性增。霞3、望中介機(jī)構(gòu)出遠(yuǎn)具虛假財(cái)務(wù)赤報告撿現(xiàn)在一般是賊由上市公司扒的經(jīng)營管理番層來委托宴審計(jì)遷機(jī)構(gòu)對自己掠進(jìn)行審計(jì)，訓(xùn)并由其確定僑相關(guān)的審計(jì)億費(fèi)用等事項(xiàng)遭，這從根本斜上破壞了上饅市公司與審盞計(jì)機(jī)構(gòu)之間磨的監(jiān)督與制資約關(guān)系，從退而使審計(jì)喪媽失了其最基丹本的要素—爬—獨(dú)立性；柴再加上部分漠注冊會計(jì)師裹專業(yè)水平不石高，職業(yè)道斗德較低等原先因，會計(jì)信吳息的不實(shí)便邀不可避免了知。其次是因號為會計(jì)師事挖務(wù)所有機(jī)會刊獲得合伙制單的最大利益橋，卻無需承昨擔(dān)一旦失職舅可能傾家蕩隙產(chǎn)的風(fēng)險。篇擔(dān)四寇、提高我國桶會計(jì)信息透峰明度的主要酒對策兔（一）陣完善公司內(nèi)宴部治理結(jié)構(gòu)爹，發(fā)揮“內(nèi)柜部約束機(jī)制籠”作用獻(xiàn)1、沿借鑒美國相跟關(guān)部門的研戰(zhàn)究成果，建搖立內(nèi)部控制鋼標(biāo)準(zhǔn)體系。答1973年僑，美國國會前通過了《反迷國外賄賂法岔》，強(qiáng)制規(guī)察定公司內(nèi)部部控制必須達(dá)籮到美國審計(jì)蘇準(zhǔn)則委員會薦提出的內(nèi)部具控制目標(biāo)，斯否則將受到撒嚴(yán)重的處罰抵。借鑒美國攔的做法，我小們要嚴(yán)格執(zhí)李行證監(jiān)會和秋經(jīng)貿(mào)委已經(jīng)生頒布的牢《何上市公司治略理準(zhǔn)則掛》和財(cái)政部同發(fā)布的《理內(nèi)部會計(jì)控浮制規(guī)范——靜基本規(guī)范靜》，不斷增壽加實(shí)施內(nèi)部性控制的強(qiáng)制棚力度，為提據(jù)高我國會計(jì)道信倍息透明度提給供良好的治衰理環(huán)境。報2、憲逐步調(diào)整上夸市公司的股蛙權(quán)結(jié)構(gòu)、規(guī)筐范股東大會熱運(yùn)作。引導(dǎo)打上市公司中塵第一大股東耕降低持股比閃例，創(chuàng)造條券件，鼓勵更黨多的非國有覽法人資本、候境外資本和夸民間資本投鏈向國有企業(yè)編，降低企業(yè)撤中國有資本燙持股比例，脆促進(jìn)公司股蟲權(quán)多元化，饞以減持上市倚公司的國有倡股，解決一毒股獨(dú)大的問援題。同時，韻積極發(fā)展機(jī)玉構(gòu)投資者，倍允許和引導(dǎo)年基金、保險貧、養(yǎng)老金機(jī)潮構(gòu)持股，使返兩者同步推辛進(jìn)。鼓勵分闖散的股東結(jié)枝構(gòu)，積極推茄動國有股法計(jì)人股上市流預(yù)通，促進(jìn)公勵司控制權(quán)市綱場的形成。念鼓勵中小股德東參與股東會大會，有利恨于增強(qiáng)中小爪股東對會計(jì)柄信息的需求乘，從而可以環(huán)對上市公司晝的會計(jì)信息籮披露施加壓嚷力，促進(jìn)會祥計(jì)透明度的副實(shí)現(xiàn)。咱3、驟提高董事會棕的獨(dú)立性，譽(yù)增加董事會簽中獨(dú)立董事跳的比重。經(jīng)東驗(yàn)研究表明茅，在董事會囑中設(shè)立一定收數(shù)量的外部蠶獨(dú)立董事，晃可以有效地東約束財(cái)務(wù)報炭告舞弊行為疾，促進(jìn)會計(jì)稿信息透明度拔的提高。但籍是要使獨(dú)立蝦董事真正發(fā)唇揮約束作用忘，而不僅僅盞是“花瓶”冤，尚需解決筐一系列的問耗題，如設(shè)計(jì)奸好獨(dú)立董事煉的報酬機(jī)制麥、物質(zhì)激勵獵與聲譽(yù)激勵真相結(jié)合、引捷入期權(quán)等激殲發(fā)獨(dú)立董事成工作的積極費(fèi)性；建立獨(dú)弊立董事決策鐵的連帶責(zé)任掏機(jī)制，對獨(dú)做立董事的表吧決記錄在案鮮，追究獨(dú)立攪董事因玩忽秩職守給公司襲造成損失的組相應(yīng)責(zé)任等荷。從4王、以加強(qiáng)監(jiān)事會律對董事會和狼經(jīng)理的監(jiān)督弦，提高信息痰收集、評價才能力，以及饞增加其監(jiān)控貫手段。監(jiān)事跌會應(yīng)真正由漏股東大會選痕出，并對股蛾東大會負(fù)責(zé)從，保證監(jiān)事蜂會在形式上拘和實(shí)質(zhì)上的稱獨(dú)立性，并哲賦予監(jiān)事會向更大的監(jiān)督餡、起訴和彈叼劾權(quán)。其成驗(yàn)員中內(nèi)部人廳員的比例不賓得過高，尤青其應(yīng)注意吸海收銀行、國西家審計(jì)機(jī)關(guān)夜、中小股東艦代表、職工炭代表的參加陶。監(jiān)事會監(jiān)恢督的一個重星要方面就是幫財(cái)務(wù)監(jiān)督，燕監(jiān)事會成員欲應(yīng)該有基本刻的財(cái)務(wù)、會針計(jì)和審計(jì)知茶識，以便能羊勝任財(cái)務(wù)監(jiān)茂督的職責(zé)。厭健全對監(jiān)事綠會成員的激堤勵約束和淘容汰機(jī)制，各賣方應(yīng)對自己鉆的監(jiān)事代表套制定詳細(xì)的號工作要求，顫并根據(jù)監(jiān)事念代表工作好謹(jǐn)壞進(jìn)行額外孤獎勵或處罰除。佳（二）溜完善相關(guān)的桿準(zhǔn)則制度，傻發(fā)揮“裁判業(yè)者”作用晚1、賺完善會計(jì)準(zhǔn)校則制度。首講先要加強(qiáng)會霉計(jì)理論研究甜，盡可能完碼善會計(jì)假設(shè)況，使之與不涂斷發(fā)展的社長會經(jīng)濟(jì)環(huán)境燙相適應(yīng)，以糊減少實(shí)務(wù)中乒無章可循的授隨意性，增蘆加操作的可還行性、規(guī)范備性，從而縮蛙小會計(jì)主觀勿選擇的范圍跳。另外，在鴨會計(jì)準(zhǔn)則的獸制定中，要絨注意應(yīng)對未鍛來會計(jì)環(huán)境絮的變化有較東科學(xué)和具有資一定超前性蛾的分析和預(yù)飛測，從而使晌會計(jì)的發(fā)展乏具有較好的叫穩(wěn)定性和持清續(xù)性，避免干未來環(huán)境的太不確定性對暴會計(jì)產(chǎn)生過威多的影響。掘督2、夫完善信息披孕露制度。我涉國的信息披仇露制度近幾墓年雖然越來忍越受到重視眉，還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不回能適應(yīng)提高濃會計(jì)透明度途的需要。我遲國應(yīng)該在信攝息披露的以婚下方面進(jìn)行怠加強(qiáng)。首先附，應(yīng)當(dāng)保證示真實(shí)、準(zhǔn)確么、完整、及而時地披露與枯公司有關(guān)的搜全部重大問裳題。其次，辛信息披露應(yīng)乎采用現(xiàn)代化巖手段，擴(kuò)大陰范圍、縮短幟時間。定期數(shù)的信息披露金是必須的，想至少每年一辮次，在公司翼發(fā)生重大變攏化或事件時院更要不定期繞及時披露；密在信息披露獵的手段上應(yīng)萍提倡和鼓勵推采用現(xiàn)代化凱的通訊技術(shù)糠，如公司在王互聯(lián)網(wǎng)上設(shè)輔立網(wǎng)頁，通懲過互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)宰行披露或?qū)嵷愋胸?cái)務(wù)報告準(zhǔn)電子化申報枕技術(shù)，使信燙息傳播更加鞏及時有效。魄最后，應(yīng)將洽公司治理信斷息披露納入增法律法規(guī)體山系，加大處駕罰力度。違欺規(guī)成本太低屬造成了上市奔公司違法違彩規(guī)現(xiàn)象屢禁護(hù)不止。另外初，由于沒有埋懲罰性的民肆事賠償責(zé)任國，對為數(shù)眾溝多的中小股板東要求賠償鐘因虛假會計(jì)冊信息而蒙受批的損失，在姓法律上也沒覆有提供可操誤作的程序。照因此，我國炊的刑法、民敬法和相關(guān)的軟專業(yè)法還有戶待于進(jìn)一步漫改進(jìn)。蕩3、純完善證券市魚場對會計(jì)信沒息披露的監(jiān)