江蘇吳中醫(yī)藥發(fā)展股份有限公司2023年度向特定對(duì)象發(fā)行A股股票方案的論證分析報(bào)告

1江蘇吳中醫(yī)藥發(fā)展股份有限公司論證分析報(bào)告二〇二三年四月2本次向特定對(duì)象發(fā)行股票募集資金總額不超過(guò)120,000萬(wàn)元(含本數(shù))，扣募集資金1研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化基地一期000.002款000.003一、本次發(fā)行股票的背景和目的(一)本次向特定對(duì)象發(fā)行的背景實(shí)力上升政距場(chǎng)快速增長(zhǎng)，推動(dòng)企業(yè)提高自主創(chuàng)新能力劑藥市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步提升，刺激藥品制造企業(yè)發(fā)展4CDMO(ContractDevelopmentandManufacturingOrganization，合同研升核心競(jìng)爭(zhēng)力，以通過(guò)更全面的服務(wù)吸引下游醫(yī)藥企業(yè)合作。與歐美Lonza、濟(jì)效應(yīng)不同，國(guó)內(nèi)企業(yè)在研發(fā)創(chuàng)新方面具備靈活、高效等競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。隨著我國(guó)(二)本次向特定對(duì)象發(fā)行的目的本次發(fā)行募集資金擬投資項(xiàng)目符合國(guó)家相關(guān)的產(chǎn)業(yè)政策以及公司未來(lái)的發(fā)二、本次發(fā)行證券及其品種選擇的必要性(一)本次發(fā)行證券選擇的品種本次發(fā)行的股票種類為境內(nèi)上市人民幣普通股(A股)，每股面值為人民幣(二)本次發(fā)行證券及品種選擇的必要性用5在局限性三、本次發(fā)行對(duì)象選擇范圍、數(shù)量和標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性(一)本次發(fā)行對(duì)象的選擇范圍的適當(dāng)性本次發(fā)行對(duì)象為包括浙江復(fù)基控股集團(tuán)有限公司在內(nèi)的不超過(guò)35名符合中公司、資產(chǎn)管理公司、格境外機(jī)構(gòu)投資者以其管理的2只以上產(chǎn)品認(rèn)購(gòu)的，視為一個(gè)發(fā)行對(duì)象；信托投金額不低于5,000.00萬(wàn)元(含本數(shù))，最終認(rèn)購(gòu)數(shù)量根據(jù)實(shí)際發(fā)行價(jià)格確定。除浙江復(fù)基控股集團(tuán)有限公司外的最終發(fā)行對(duì)象將在本次發(fā)行經(jīng)上海證券由公司股東大會(huì)授權(quán)董事會(huì)與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)按照相關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定6(二)本次發(fā)行對(duì)象的數(shù)量的適當(dāng)性本次向特定對(duì)象發(fā)行股票的發(fā)行對(duì)象數(shù)量符合《上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管當(dāng)。(三)本次發(fā)行對(duì)象的標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性本次發(fā)行對(duì)象應(yīng)具有一定風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，并具備相應(yīng)的資依據(jù)、方法和程序的合理性(一)本次發(fā)行定價(jià)的原則和依據(jù)本次發(fā)行股票的定價(jià)基準(zhǔn)日為發(fā)行期首日。發(fā)行價(jià)格不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前量)。。7司董事會(huì)根據(jù)股東大會(huì)授權(quán)與保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)按照相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定和申購(gòu)報(bào)價(jià)情況協(xié)商確定。。(二)本次發(fā)行定價(jià)的方法和程序冊(cè)。。本次發(fā)行方式的可行性8(一)本次發(fā)行方式合法合規(guī)1、本次發(fā)行符合《中華人民共和國(guó)公司法》(以下簡(jiǎn)稱“《公司法》”)《中華人民共和國(guó)證券法》(以下簡(jiǎn)稱“《證券法》”)相關(guān)規(guī)定(2)本次發(fā)行將不采用廣告、公開勸誘和變相公開方式。符合《證券法》(3)本次發(fā)行將在上海證券交易所審核通過(guò)并獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)同意注冊(cè)的2、公司不存在《上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法》第十一條規(guī)定的不得向(1)擅自改變前次募集資金用途未作糾正，或者未經(jīng)股東大會(huì)認(rèn)可；(2)最近一年財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和披露在重大方面不符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則或者(3)現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員最近三年受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，(4)上市公司及其現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員因涉嫌犯罪正在被司法(5)控股股東、實(shí)際控制人最近三年存在嚴(yán)重?fù)p害上市公司利益或者投資(6)最近三年存在嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益或者社會(huì)公共利益的重大違法92、公司募集資金使用符合《上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法》第十二條的(2)除金融類企業(yè)外，本次募集資金使用不得為持有財(cái)務(wù)性投資，不得直(3)募集資金項(xiàng)目實(shí)施后，不會(huì)與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他公司符合《〈上市公司證券發(fā)行注冊(cè)管理辦法〉第九條、第十條、第十條‘主要投向主業(yè)’的理解與適用”關(guān)于“第四十條‘理性融資，合理確定融資規(guī)模’的理解與適用”(1)上市公司申請(qǐng)向特定對(duì)象發(fā)行股票的，擬發(fā)行的股份數(shù)量原則上不得認(rèn)購(gòu)數(shù)量合計(jì)不得超過(guò)本次發(fā)行前總股本的10%，即71,232,383股(含本數(shù))。則其在本次發(fā)行后合計(jì)持股不得超過(guò)71,232,383股(含本數(shù))，超過(guò)部分的認(rèn)購(gòu) (主承銷商)協(xié)商確定。若公司在審議本次向特定對(duì)象發(fā)行事項(xiàng)的董事會(huì)決議公告日至發(fā)行日期間(2)上市公司申請(qǐng)?jiān)霭l(fā)、配股、向特定對(duì)象發(fā)行股票的，本次發(fā)行董事會(huì)決議日距離前次募集資金到位日原則上不得少于十八個(gè)月。前次募集資金基本使用完畢或者募集資金投向未發(fā)生變更且按計(jì)劃投入的，相應(yīng)間隔原則上不得公司近五年內(nèi)未進(jìn)行過(guò)再融資募集資金，本公司前次募集資金到賬時(shí)間已適用”(1)通過(guò)配股、發(fā)行優(yōu)先股或者董事會(huì)確定發(fā)行對(duì)象的向特定對(duì)象發(fā)行股本次發(fā)行募集資金將用于江蘇吳中醫(yī)藥集團(tuán)研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化基地一期項(xiàng)目的(二)發(fā)行程序合法合規(guī)會(huì)六、本次發(fā)行方案的公平性、合理性本次發(fā)行方案及相關(guān)文件將在中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定信息披露網(wǎng)站及信息披露媒的的意見(jiàn)》(國(guó)辦發(fā)[2013]110號(hào))、《國(guó)務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》(國(guó)發(fā)[2014]17號(hào))以及證監(jiān)會(huì)《關(guān)于首發(fā)及再融資、重大資產(chǎn)重組攤薄即期回報(bào)有關(guān)事項(xiàng)的指導(dǎo)意見(jiàn)》(證監(jiān)會(huì)公告[2015]31號(hào))等文件的有關(guān)(一)本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)影響的假設(shè)前提條件間僅為估計(jì)，用于計(jì)算本次發(fā)行對(duì)攤薄即期回報(bào)的影響，最終以經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)考慮本次向特定對(duì)象發(fā)行A股股票的影響，不考慮已授予限制性股票的回購(gòu)、解鎖及稀釋的影響，不考慮其他因素(如資本公積轉(zhuǎn)增股本、股票股利分配、可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股等)導(dǎo)致股本發(fā)生的變化。4、假設(shè)不考慮本次發(fā)行募集資金到賬后，對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況(如財(cái)務(wù)費(fèi)用、募投項(xiàng)目產(chǎn)生效益)等的影響。-7,619.73萬(wàn)元，扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為-9,651.6390%；(2)與2022年度保持一致；(3)為2022年的110%。該假設(shè)并不代表7、假設(shè)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r、產(chǎn)品市場(chǎng)情況等方面沒(méi)以上僅為基于測(cè)算目的假設(shè)，不構(gòu)成承諾及盈利預(yù)測(cè)和業(yè)績(jī)承諾，投資者不應(yīng)據(jù)此假設(shè)進(jìn)行投資決策，投資者據(jù)此進(jìn)行投資決策造成損失的，公司不承(二)測(cè)算過(guò)程2022年度/2022.12.312023年度/2023.12.31行前行后總股本(萬(wàn)股).88.8888本次發(fā)行數(shù)量(萬(wàn)股),300.00(萬(wàn)元)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)19.7357.7657.76扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)561.6377基本每股收益(元/股)扣除非經(jīng)常性損益后基本每股收益(元/股)資產(chǎn)收益率8%扣除非經(jīng)常性損益后加資產(chǎn)收益率歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)19.7319.7319.73扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)561.6361.6361.63基本每股收益(元/股)扣除非經(jīng)常性損益后基本每股收益(元/股)資產(chǎn)收益率扣除非經(jīng)常性損益后加資產(chǎn)收益率歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)19.7381.7081.70扣除非經(jīng)常性損益歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)(萬(wàn)元)51.63基本每股收益(元/股)扣除非經(jīng)常性損益后基本每股收益(元/股)資產(chǎn)收益率扣除非經(jīng)常性損益后加資產(chǎn)收益率(二)本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)的風(fēng)險(xiǎn)提示由于本次向特定對(duì)象發(fā)行股票募集資金到位后公司的總股本和凈資產(chǎn)規(guī)模則公司的每股收益、(三)董事會(huì)選擇本次融資的必要性和合理性展股份有限公司2023年度向特定對(duì)象發(fā)行股票募集資金使用的可行性分析報(bào)(四)公司應(yīng)對(duì)本次發(fā)行攤薄即期回報(bào)采取的措施風(fēng)險(xiǎn)(五)公司全體董事、高級(jí)管理人員關(guān)于確保公司填補(bǔ)回報(bào)措施得到切實(shí)“1、本人承諾忠實(shí)、勤勉地履