贏時勝：2022年度向特定對象發(fā)行股票方案的論證分析報告（修訂稿）

1證券代碼：300377深圳市贏時勝信息技術(shù)股份有限公司2022年度向特定對象發(fā)行股票分析報告(修訂稿)二〇二三年五月2票不超過10,000.00萬股(含本數(shù))，擬募集資金總額不超過100,895.00萬元(含元額(萬元)擬使用募集資金(萬元)142,774.6942,774.40238,502.6738,502.603中臺創(chuàng)新項目80一、本次向特定對象發(fā)行股票的背景和目的(一)本次向特定對象發(fā)行股票的背景1、自主可控戰(zhàn)略意義提升，我國信創(chuàng)生態(tài)不斷完善續(xù)創(chuàng)新發(fā)展，參與全球競爭的基礎(chǔ)和保障，我國在22年，《求是》雜志多次發(fā)表“科技強國”相關(guān)文章，強調(diào)科技攻關(guān)實現(xiàn)高水平3國家工信部數(shù)據(jù)顯示，我國軟件和信息產(chǎn)業(yè)在2021年實現(xiàn)產(chǎn)新，信創(chuàng)不僅是各行各業(yè)實現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵抓強化網(wǎng)絡(luò)安全與信息安全的重要手段，是科技自立自強的《國家中長期科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃綱要(2006-2020年)，將“在芯片、軟件和國際技術(shù)和產(chǎn)業(yè)的迅速發(fā)展，通過持續(xù)創(chuàng)新，攻克一批關(guān)鍵技術(shù)、研發(fā)一批戰(zhàn)略核心產(chǎn)品”作為主要目標(biāo)。近十年來，在以“核高基”展方針引領(lǐng)下，通過應(yīng)用牽引與產(chǎn)業(yè)培育，結(jié)合我國信創(chuàng)，國產(chǎn)軟硬件產(chǎn)品綜合能力不斷提升，操作系統(tǒng)、數(shù)據(jù)庫等基用場景中實現(xiàn)了“可用”，正在向“好用”邁進(jìn)，我國國產(chǎn)信成為了拉動經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要抓手。作為我國信創(chuàng)生態(tài)的核子、中國電科、華為和中科院等為代表的廠商持續(xù)整合行起以各自為中心的信創(chuàng)產(chǎn)業(yè)體系，為下游黨政、金融、教2、政策支持及技術(shù)進(jìn)步推動金融機構(gòu)加大數(shù)字化投入，信創(chuàng)落地加速重點強調(diào)銀行業(yè)需要實現(xiàn)安全可控、自主創(chuàng)新，2015年我國明確了“數(shù)字中國”4工智能、云計算、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等信息技術(shù)為代表的金融科技(Fintech)，與2019年起，我國信創(chuàng)相關(guān)政策密集推出，致力于實現(xiàn)科技自主自強，其戰(zhàn)控能力一步步實現(xiàn)全面信創(chuàng)。據(jù)天風(fēng)證券預(yù)測，2025年我國金融信創(chuàng)市場規(guī)模3、公司堅持以技術(shù)革新、服務(wù)創(chuàng)新為核心，滿足客戶需求與技術(shù)服務(wù)廠商，秉持“一切為了客戶極構(gòu)建以“技術(shù)引領(lǐng)、領(lǐng)域創(chuàng)新”為核心的創(chuàng)新業(yè)務(wù)解決方核心能力，不斷為行業(yè)用戶提供更優(yōu)質(zhì)、更高效的產(chǎn)產(chǎn)管理和托管行業(yè)基礎(chǔ)金融設(shè)施領(lǐng)域的重要核心產(chǎn)品技自立自強”頂層設(shè)計的不斷深化，公司始終圍繞全自主可控的核心前沿技術(shù)能力，持續(xù)加大在組織形新、創(chuàng)新產(chǎn)品的探索和能力增強、跨域服務(wù)能司、保險公司、信托公司、期貨公金融機構(gòu)。公司通過一系列的外部投資和內(nèi)部研發(fā)，扎實推進(jìn)智能、區(qū)塊鏈、微服務(wù)等新技術(shù)的研發(fā)和應(yīng)用落地，在產(chǎn)管理和托管產(chǎn)品及服務(wù)市場優(yōu)勢的同時，也已將業(yè)務(wù)5融機構(gòu)進(jìn)一步完善和提高運營管理的技術(shù)服務(wù)穩(wěn)定性和版本的資產(chǎn)管理相關(guān)軟件，在信創(chuàng)改造升級、內(nèi)部產(chǎn)品架(二)本次向特定對象發(fā)行股票的目的1、推進(jìn)公司發(fā)展戰(zhàn)略，鞏固和提高行業(yè)地位，擴(kuò)大市場份額略，堅持產(chǎn)品創(chuàng)新和技術(shù)創(chuàng)新的雙的多元化發(fā)展和用戶需求的不斷變化，公司不斷進(jìn)已向銀行、基金公司、證券公司、保險公司、信托公私募基金管理公司、全國社會保障理事會、證券交0多家金融機構(gòu)提供了專業(yè)的信息化系統(tǒng)建設(shè)綜合解決方新項目”，均系圍繞金融行業(yè)開展軟件產(chǎn)品和服務(wù)的司在金融科技領(lǐng)域的長期實踐經(jīng)驗和技術(shù)積累的充分項目與公司現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)聯(lián)系緊密，是公司戰(zhàn)略的有2、加快核心產(chǎn)品信創(chuàng)適配，提升產(chǎn)品競爭力，滿足客戶需求創(chuàng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的核心在于通過應(yīng)用拉動構(gòu)建國產(chǎn)化信息技術(shù)軟硬件底層架構(gòu)體系63、提升公司核心技術(shù)實力，深化金融科技領(lǐng)域布局，實現(xiàn)與客戶共贏發(fā)展公司主要業(yè)務(wù)緊緊圍繞金融科技發(fā)展戰(zhàn)略，以“傳統(tǒng)產(chǎn)品+創(chuàng)新技術(shù)服務(wù)”二、本次發(fā)行證券及其品種選擇的必要性(一)發(fā)行股票的類型和面值本次發(fā)行的股票種類為境內(nèi)上市人民幣普通股(A股)，每股面值為人民幣(二)本次發(fā)行證券品種選擇的必要性、滿足本次募集資金投資項目的資金需求7本次向特定對象發(fā)行股票預(yù)計募集資金總額不超過100,895.00萬元(含)，元募集資金142,774.6942,774.40238,502.6738,502.603中臺創(chuàng)新項目802、公司銀行貸款融資存在局限性募集資金投資項目完全借助債務(wù)融資，一方面將導(dǎo)致公司的資產(chǎn)負(fù)債率大幅升3、向特定對象發(fā)行股票是適合公司現(xiàn)階段選擇的融資方式股權(quán)融資有利于優(yōu)化公司的資本結(jié)構(gòu)，減少公司未來的償債壓力和資金流8三、本次發(fā)行對象的選擇范圍、數(shù)量和標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性(一)發(fā)行對象的選擇范圍本次向特定對象發(fā)行股票的發(fā)行對象不超過35名(含)，為符合中國證監(jiān)投資者以其管理的二只以上產(chǎn)品認(rèn)購的，視為一個發(fā)行對東大會的授權(quán)在本次發(fā)行通過深圳證券交易定，根據(jù)詢價結(jié)果與本次發(fā)行的保薦機構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。若國家法律、股票的發(fā)行對象有新的規(guī)定，公司將按新的規(guī)定進(jìn)行調(diào)本次向特定對象發(fā)行股票的所有發(fā)行對象均以現(xiàn)金方式并以相同的價格認(rèn)(二)本次發(fā)行對象數(shù)量的適當(dāng)性本次向特定對象發(fā)行股票的發(fā)行對象為不超過35名符合相關(guān)法律法規(guī)規(guī)(三)本次發(fā)行對象的標(biāo)準(zhǔn)的適當(dāng)性9則、依據(jù)、方法和程序的合理性(一)本次發(fā)行定價的原則和依據(jù)的合理性基準(zhǔn)日前二十個交易日公司股票交易均價的百分之八十(定價基準(zhǔn)日前二十個交易日股票交易均價＝定價基準(zhǔn)日前二十個交易日股票交易總額／定價基準(zhǔn)日前。最終發(fā)行價格由董事會根據(jù)股東大會授權(quán)在本次發(fā)行通過深圳證券交易所根據(jù)實際詢價結(jié)果與本次發(fā)行的保薦機構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。。(二)本次發(fā)行定價方法和程序的合理性。行方式的可行性(一)本次發(fā)行方式合法合規(guī)(1)本次發(fā)行符合《證券法》第九條的相關(guān)規(guī)定：“非公開發(fā)行證券，不誘和變相公開方式?！钡囊?guī)定：(1)擅自改變前次募集資金用途未作糾正，或者未經(jīng)股東大會認(rèn)可；(2)最近一年財務(wù)報表的編制和披露在重大方面不符合企業(yè)會計準(zhǔn)則或者(4)上市公司及其現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理人員因涉嫌犯罪正在被司法(5)控股股東、實際控制人最近三年存在嚴(yán)重?fù)p害上市公司利益或者投資(6)最近三年存在嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益或者社會公共利益的重大違法3、本次發(fā)行的募集資金使用符合《注冊管理辦法》第十二條的規(guī)定(2)除金融類企業(yè)外，本次募集資金使用不得為持有財務(wù)性投資，不得直(3)募集資金項目實施后，不會與控股股東、實際控制人及其控制的其他4、本次發(fā)行的發(fā)行對象符合《注冊管理辦法》第五十五條的規(guī)定本次向特定對象發(fā)行股票的發(fā)行對象不超過35名(含)，為符合中國證監(jiān)會董事會在本次發(fā)行申請獲得深交所審核通過據(jù)競價結(jié)果與保薦機構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定。若國家法律、法規(guī)對向特定對象5、本次發(fā)行的發(fā)行定價符合《注冊管理辦法》第五十六條、五十七條的規(guī)定(1)定價基準(zhǔn)日(2)發(fā)行價格及定價原則的發(fā)行價格不低于定價基準(zhǔn)日前二十個交易日公的百分之八十。定價基準(zhǔn)日前二十個交易日股票交易均價=定價交易日股票交易總額/定價基準(zhǔn)日前二十個交易日股票交易總本次發(fā)行的最終發(fā)行價格將在公司本次發(fā)行申請獲得中國證監(jiān)會的同意注承銷商)協(xié)商確定。6、本次發(fā)行的限售期符合《注冊管理辦法》第五十九條的規(guī)定。證監(jiān)會及深交所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行7、公司本次發(fā)行符合《注冊管理辦法》第六十六條的規(guī)定行注冊管理辦法>第九條、第十條、第(1)通過配股、發(fā)行優(yōu)先股或董事會確定發(fā)行對象的向特定對象發(fā)行股票(2)上市公司申請向特定對象發(fā)行股票的，擬發(fā)行的股份數(shù)量原則上不得(3)上市公司申請增發(fā)、配股、向特定對象發(fā)行股票的，本次發(fā)行董事會(4)除金融類企業(yè)外，最近一期末不存在金額較大的財務(wù)性投資”。公司本次向特定對象發(fā)行股票符合監(jiān)管部門對上市公司再融資相關(guān)規(guī)定和9、公司不屬于《關(guān)于對失信被執(zhí)行人實施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》《關(guān)于對海關(guān)失信企業(yè)實施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》規(guī)定的需要懲處的企業(yè)范圍，不屬于一般失信企業(yè)和海關(guān)失信企業(yè)。《關(guān)于對海關(guān)失信企業(yè)實施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》規(guī)定的需要懲處的企業(yè)范(二)發(fā)行程序合法合規(guī)本次發(fā)行已經(jīng)公司第五屆董事會第五次會議、第五屆監(jiān)事會第五次會議、議六、本次發(fā)行方案的公平性、合理性在交易所網(wǎng)站及中國證監(jiān)會指定的信息披露媒體七、本次發(fā)行攤薄即期回報的有關(guān)事項發(fā)展(一)本次發(fā)行攤薄即期回報對公司主要財務(wù)指標(biāo)的影響指標(biāo)影響測算主要假設(shè)和說明(2)假設(shè)本次發(fā)行數(shù)量為10,000萬股，募集資金總額為100,895.00萬元，(3)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r、產(chǎn)品市場情況等方面沒有(4)在預(yù)測公司發(fā)行后凈資產(chǎn)時，未考慮除募集資金、凈利潤之外的其他(6)公司2022年歸屬于母公司所有者的凈利潤和扣除非經(jīng)常性損益后歸屬(7)未考慮本次發(fā)行募集資金到賬后，對公司生產(chǎn)經(jīng)營、財務(wù)狀況等的影(8)本次向特定對象發(fā)行股票的數(shù)量、募集資金金額、發(fā)行時間僅為基于測算過程2022年度/2022年023年度/年末行前行后總股本(萬股)75,116.5175,116.5116.51本次發(fā)行募集資金總額(萬元)發(fā)行完成時間149.972.472.47常性損益的凈利潤(萬元)7,030.877,030.87基本每股收益(元/股)19421稀釋每股收益(元/股)19421扣非后基本每股收益(元/股)143606扣非后稀釋每股收益(元/股)1436149.97149.97149.97常性損益的凈利潤(萬元)基本每股收益(元/股)191992稀釋每股收益(元/股)191992扣非后基本每股收益(元/股)14148扣非后稀釋每股收益(元/股)141488149.974747常性損益的凈利潤(萬元)96.7396.73基本每股收益(元/股)199673稀釋每股收益(元/股)199673扣非后基本每股收益(元/股)149270扣非后稀釋每股收益(元/股)149270計算。(二)本次向特定對象發(fā)行股票攤薄即期回報的風(fēng)險提示司(三)公司根據(jù)自身經(jīng)營特點制定的填補回報的具體措施1、加快募投項目投資進(jìn)度，爭取早日實現(xiàn)項目預(yù)期效益2、加強對募集資金投資項目監(jiān)管，保證募集資金合理合法使用4、保證持續(xù)穩(wěn)定的利潤分配制度，強化投資者回報機制公司的利潤分配政策重視對投資者(特別是中小投資者)的合理投資回報。發(fā)于進(jìn)一步加強資本市場中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作的意見》(國辦發(fā)號——上市公司現(xiàn)金分紅》(證監(jiān)會公告〔2022〕3號)等相關(guān)文件要求。為了進(jìn)一步落實利潤分配政策，公司制定了《未來三年股東分紅回報規(guī)劃5、不斷完善公司治理，為公司發(fā)展提供制度保障(四)公司董事、高級管理人員對公司填補回報措施能夠得到切實履行所單位或者個人輸送利益，也不采4、本人承諾由董事會或薪酬委員會制定的薪酬制度與公司填補回報措施的5、如公司未來實施股權(quán)激勵計劃，本人承諾未